Análisis de la unificación de criterios de aplicación de las reformas de la Ley Concursal

Transcripción

1 Análisis de la unificación de criterios de aplicación de las reformas de la Ley Concursal elaborada por los Jueces Mercantiles de Madrid Carlos Nieto Delgado Magistrado-Juez JM núm. 1 de Madrid Barcelona, 4 de febrero de 2015

2 Introducción: las hojas de unificación de criterios en la jurisdicción mercantil La praxis de las hojas de criterios en materia concursal se remonta a 2010: seminario de los JJMM de Barcelona para el análisis del tratamiento concursal de los créditos derivados de contratos de permuta financiera ( y ) Otras hojas de criterios de los JJMM de Barcelona: a) El Pago de créditos contra la masa (Seminario de Jueces de lo Mercantil de Barcelona, de 24 de febrero de 2010 y 15 de abril de 2010); b) El Contrato de compraventa con precio aplazado dentro del concurso (Seminario de Jueces de lo Mercantil de Barcelona, de 15 de abril de 2010 y 15 de julio de 2010); c) El cómputo de plazos en la Ley Concursal (Seminario de Jueces de lo Mercantil de Catalunya, de 23 de marzo de 2011); d) El plan y las operaciones de liquidación (Seminario de Jueces de lo Mercantil de Catalunya, de 23 de marzo de 2011); e) Aspectos de la Declaración del concurso y del procedimiento abreviado después de la reforma de la Ley Concursal por la Ley 38/2011 (Seminario de 25 de enero, 26 de abril de 2012 y 14 de mayo de 2012). Otros paralelismos: Conclusiones de las reuniones anuales de Magistrados Especialistas de la jurisdicción mercantil organizadas por el CGPJ

3 Introducción: la unificación de criterios por los JJMM de Madrid Tres hojas de criterios: a) Unificación de criterios de 13 de diciembre de 2011, sobre aplicación de la reforma operada por la L. 38/2011 (algunas de las cuestiones abordadas: la forma jurídica que debían revestir las personas jurídicas que pretendieran ser incluidas en las listas de Administradores concursales para su designación en los procedimientos de insolvencia; el significado que tenía la exigida integración de los profesionales del ámbito jurídico y económico en ellas; el cauce adecuado y exclusivo de comunicación de créditos directamente a la Administración concursal; el momento procesal para la consolidación de masas activas y pasivas en los concursos de deudores con confusión de patrimonios o el trámite correcto a seguir en el procedimiento abreviado para las peticiones de modificación del inventario y de la lista de acreedores con pleno respeto de los principios de contradicción y defensa); b) Unificación de criterios de 11 de octubre de 2013 sobre la Ley 14/2013, de apoyo a los emprendedores c) Unificación de criterios de 7 y 21 de noviembre de 2014, sobre reformas concursales de 2014 (nota de aclaración de 20 de enero de 2015)

4 Introducción: la unificación de criterios por los JJMM de Madrid Cuatro rasgos distintivos de las hojas de criterios de los JJMM de Madrid: a) Se hacen públicas únicamente en conexión con reformas legales recién publicadas: su objeto no es tanto analizar problemáticas jurídicas ya conocidas, tomando partido por alguna de las interpretaciones judiciales o doctrinales en liza, como proponer una primera orientación a los operadores jurídicos respecto de lagunas, antinomias y otras cuestiones que el nuevo texto legal suscita y respecto de los cuales se carece de una praxis aplicativa; b) Los criterios no involucran a la segunda instancia: evitan el espinoso problema de que posteriormente en sede de apelación deba resolverse discrepando de la solución propugnada a partir de un análisis de las circunstancias concurrentes c) Los criterios no tienen una vocación de permanencia en el tiempo y pueden ser objeto de revisión: si la praxis aplicativa hiciera aflorar algún problema nuevo o bien la insuficiencia de la solución propugnada, admiten la revisión (nota aclaratoria de ) d) Los criterios intentan enlazar con otras hojas de criterios de otras plazas (o emanadas del Congreso anual de la especialidad)

5 Sistemática de la hoja de unificación de criterios de 7 y 20 de noviembre de 2014 El objeto de análisis son las reformas contenidas en el Real Decreto-ley 4/2014, en el Real Decreto-ley 11/2014 y en la Ley 17/2014. Las materias abordadas están divididas transversalmente, de forma temática y no en función de la norma que las contiene, bajo el esquema pregunta-respuesta (82). Materias tratadas: I. Comunicaciones de preinsolvencia del artículo 5 bis Ley Concursal; II. III. IV. Refinanciaciones homologables judicialmente Blindaje de las refinanciaciones del artículo 71 bis Ley Concursal frente a las acciones rescisorias concursales Convenio concursal V. Subordinación de créditos VI. Calificación concursal VII. Venta de unidad productiva en cualquier fase del concurso Deliberadamente se han omitido las cuestiones sobre Administración concursal, al estar pendientes de desarrollo reglamentario

6 I. Comunicaciones de preinsolvencia del artículo 5 bis de la Ley Concursal La nueva redacción del artículo 5 bis propicia la utilización fraudulenta de este instrumento con fines dilatorios de ejecuciones singulares Competencia para la suspensión de la ejecución: Juzgado de Primera Instancia que la tramita, con apoyo en el nuevo artículo 568 LEC Competencia para la calificación de los bienes como necesarios : el mayor interés en esta cuestión debe ser concentrar la resolución en un único órgano, al objeto de evitar pronunciamientos judiciales discrepantes. Solución intermedia: en el Decreto, el Secretario Judicial hace constar las ejecuciones que el solicitante de la medida entiende que han de quedar paralizadas, con notificación de la resolución procesal a los ejecutantes (art LEC). En caso de discrepancia, recurso de revisión al Juez Mercantil, con debate contradictorio La paralización de las ejecuciones no comprende la efectividad de las medidas cautelares, pero analógicamente puede extenderse la misma regla, si se impide la continuación de la actividad Duración de la suspensión si se remueve la insolvencia y no se pide el concurso: 3 meses (no 3 meses más 1)

7 II. Refinanciaciones homologables Imprecisión de algunos de los términos empleados ( garantía real, titulares de cualquier endeudamiento financiero, etc.) Concepto de garantía real : coextensivo con el titular del crédito con privilegio especial en el concurso. Se intenta evitar disimetrías entre la situación dentro y fuera del concurso que puedan influir en el paso de una a otra situación Concepto de endeudamiento financiero : remisión a la norma 9ª del Plan General Contable. Se rechaza la reducción teleológica a contratos de financiación (noción imprecisa) Posición de los titulares de garantías financieras: el RDL 11/2014 salva la aplicación del art RDL 5/2005 que se refería sólo a procedimientos de insolvencia. La no afectación de los titulares de garantías financieras sólo concierne a su tutela ejecutiva (nota de ) Discrepantes en el sindicado: cambio de redacción de la L. 17/2014, la adhesión es sólo a los efectos del cómputo, si no hay extensión (mínimo 60% sin garantía) no quedarán vinculados y si hay extensión, pueden impugnar como discrepantes

8 II. Refinanciaciones homologables Exclusión del pasivo de personas relacionadas: a pesar de la remisión al artículo 93.2 (personas jurídicas), también deben quedar excluidos los pasivos de las personas físicas Refinanciaciones de grupo: no son de aplicación las reglas sobre cómputo consolidado del art. 71 bis Problemas especiales de cómputo: a) no se puede homologar si hay mayoría de pasivos con garantía pero no hay la genérica del pasivo financiero (51%); b) es posible extender efectos a los acreedores con garantía real (65% específica) pero no a los restantes (no alcanza el 60% del pasivo financiero total);c) del pasivo financiero total no hay que detraer el pasivo con garantía real; d) en caso de discrepancia en un sindicado sin mayoría del 75%, los favorables al acuerdo conservan la libertad para votar a favor Problema de la extensión de efectos y principio de congruencia: sólo los efectos pedidos (y no más, ni otros efectos distintos) Discrepancias respecto de la calificación de créditos: en sede de impugnación (si afecta a la concurrencia de los porcentajes exigidos) Alcance de la irrescindibilidad: no cabe plantear ya ninguna ulterior revisión, el acuerdo es absolutamente irrescindible

9 III. Refinanciaciones irrescindibles Regla sobre mayorías en acuerdos sindicados: no es de aplicación Sentido del listado de exigencias recogido en el segundo inciso del art. 71 bis LC: un puerto seguro para las refinanciaciones sin mayoría de pasivo certificado por auditor. En consecuencia, el test no puede ser utilizado para fiscalizar cualquier operación de pasivo del deudor en los dos años anteriores a la declaración de concurso, ni la falta de cumplimiento de sus exigencias entraña una automática apreciación del perjuicio Petición de experto independiente: no cabe para una refinanciación del artículo 71 bis 2 (referencias al plan de viabilidad, etc. que resultarían incongruentes) Efectos de la constancia de uno o varios informes favorables / desfavorables a la refinanciación del artículo 71 bis 1: no aporta nada en términos de irrescindibilidad, pueden ser utilizados para probar la ausencia de los requisitos del art. 71 bis LC, como cualquier otro informe pericial Restricción del ámbito de cognición de la acción de rescisoria en el art LC ( solo podrá fundarse ), no excluye la verificación del perjuicio

10 IV. El convenio concursal El problema de la capitalización como contenido del convenio: el mantenimiento del artículo LC que se refiere a la capitalización como un contenido adicional impide que sea la única medida que recoge La cesión de bienes se configura en cambio con autonomía propia y puede ser impuesta a los acreedores cuando los bienes hubieran sido objeto de valoración conforme al art LC Supresión de la figura del asuntor: no significa prohibición del convenio de asunción con el compromiso de este último de pagar el pasivo concursal Supresión de los límites al contenido del convenio: aplicables también a las propuestas anticipadas de convenio Problemas en caso de consecución de mayorías que no permiten extender a los acreedores ordinarios los efectos del nivel reforzado de quitas y esperas incluido en la propuesta pero sí el nivel básico de efectos; problemas de consecución de mayorías entre los acreedores privilegiados, sin reunirse las mayorías de acreedores ordinarios: el convenio se rechaza y se impone la liquidación. Ni puede entenderse que hay contraoferta de los acreedores, ni la propuesta puede contener alternativas supeditadas al grado de apoyo alcanzado

11 IV. El convenio concursal Acreedor integrado en sindicado que vota contra el convenio, sin impedir que se alcance el 75%, teniéndose al sindicado por adherido: el disidente conserva derechos contra deudores solidarios/garantes/avalistas Adquiriente del crédito tras la declaración de concurso: no se precisa de la modificación de la lista de acreedores División de los acreedores en subclases: el grupo financiero debe interpretarse en consonancia con la disposición adicional 4ª El problema de la fijación del valor de garantía y el régimen de los gastos necesarios para las correspondientes tasaciones: el titular del crédito privilegiado debe aportar las tasaciones, en otro caso al no constar dicho valor ni en la comunicación, ni en los libros y documentación del deudor ni de otro modo en el concurso, equivale a 0. Es injusto sacrificar la masa del concurso con gastos que benefician exclusivamente a un acreedor (Tramitación de la Ley del RDL 11/2014: detracción de los honorarios de la AC pero posibilidad de calcular el valor de la garantía a partir de la última tasación disponible, con aplicación de los IPC específicos de la vivienda) Derecho de apropiación del privilegiado especial: salvo incumplimiento del convenio (art LC), únicamente EL VALOR DE LA GARANTÍA

12 IV. El convenio concursal (modificación) El problema de la exigencia de una situación de incumplimiento para acceder a la modificación del convenio: debe haberse dado un incumplimiento efectivo del convenio, no puede admitirse un incumplimiento estratégico, encaminado a obtener condiciones más ventajosas El incumplimiento no es preciso que se haya producido tras la entrada en vigor del RDL 11/2014 Las mayorías exigidas para la propuesta de modificación serán las del saldo vivo de los créditos pendientes afectados por el convenio La votación de la modificación debe hacerse a partir de los textos definitivos Cálculos sobre el valor de las garantías (obsolescencia de los textos definitivos): aportación de parte por la dirección letrada del concursado con posibilidad de contradicción ante el Juez Posibilidad de rechazo de oficio de la modificación Posibilidad de acumulación de quitas de más de 10 años (pero la de la modificación como máximo 10 años) Posibilidad de homologación de refinanciaciones constante convenio

13 VI. Calificación concursal Interpretación de las clases de acreedores beneficiados por un trato menos gravoso que justifica la no apertura de la Sección sexta: no debe suponerse que son exclusivamente las subclases del artículo 94.2 LC (financieros, laborales, públicos, otros ) y además debe tratarse de una rebaja del recorte gravoso de su crédito respecto del que se derivase positivamente del convenio Concepto de frustración del acuerdo de refinanciación por negativa irrazonable a la capitalización: comprende no sólo el acuerdo ya logrado cuya ejecución es imposible, sino también la imposibilidad de alcanzarlo En caso de emisión de informe de experto independiente, no opera la presunción de irrazonabilidad si en dicho informe no hay pronunciamiento ad hoc. No opera la presunción en caso de ausencia de informe o bien de informes pares Respeto del derecho de suscripción preferente cuando hay transmisión a una sociedad holding: vale cualquier holding, salvo una persona jurídica creada ad hoc Preclusión en la elaboración de informes: en el momento de la aprobación o rechazo de la capitalización

14 VI. Calificación concursal Singularidad interpretativa de la irrazonabilidad del socio persona afectada por la calificación respecto de la irrazonabilidad considerada a efectos de la calificación culpable del concurso. La presencia de informes de expertos independientes que atestigüen la irrazonabilidad no llevará per se a considerar que el socio se ha negado de forma irrazonable El problema del control del grado de contribución a efectos de la inclusión en el círculo de personas afectadas: la norma parece pensada para cuantificar la responsabilidad concursal pero se ha incorporado también en el artículo , lo que obligará a hacer ese juicio de contribución, con las especiales dificultades de formaciones de mayorías paradójicas (4 socios: % VOTAN NO - 10 % VOTA SI) Interpretación a sensu contrario del artículo º LC: el artículo establece una regla exoneratoria para el administrador que hubiera recomendado la capitalización, pero no se infiere a sensu contrario la inclusión en caso de no haberla recomendado

15 VII. Venta de unidad productiva Problema de la delimitación de los contratos sobre los que opera la subrogación forzosa: como regla de buena praxis, han de quedar determinados ex ante, al objeto de que no se planteen luego problemas de calificación ex post Petición resolutoria anterior: la transmisión forzosa no sana los posibles incumplimientos. Si lo que se hubiera pedido es la rescisión unilateral, cabe la posibilidad de desistimiento Relación entre cesión forzosa y facultades de denuncia unilateral: prevalecen si están previstas en norma legal expresa (p. ej. Contrato de Agencia), pero no las estipuladas en uso de la autonomía de la voluntad Exoneración del pasivo de la Seguridad Social: remisión a los criterios del Congreso de la Especialidad de Granada 2014: la regla del artículo LC es de aplicación a todas las ventas de unidad productiva en el concurso, y no sólo a las ventas ejecutadas en aplicación de las reglas legales supletorias

16 VIII. Liquidación Alcance de la retención en garantía del art. 148 LC para el resultado de los recursos de apelación frente a actos de liquidación: no es aplicable extensivamente a otro tipo de contingencias, únicamente es posible retener numerario Respeto de las reglas contenidas en el art LC LC para los casos de venta de unidad productiva, en relación con la situación del acreedor privilegiado: se trata de una norma de mínimos, que debe respetarse imperativamente, sea cual sea la forma de enajenación empleada Cancelación de cargas: trabas y embargos carentes de carácter real con la aprobación del plan de liquidación, cargas reales con la aprobación de la adjudicación La tasación actualizada a la que alude el artículo 155.4º de la LC no sirve para alterar el valor de la garantía en el informe de la AC, únicamente tiene un efecto instrumental para esa forma especial de realización

17 GRACIAS POR SU ATENCIÓN