Mejores prácticas existentes en auditorías de riesgo de crédito Oscar Urzúa KPMG

Transcripción

1 Mejores prácticas existentes en auditorías de riesgo de crédito Oscar Urzúa KPMG

2 Índice a) Programa de trabajo tradicional b) Nuevos modelamientos de crédito c) Nuevo programa de trabajo d) Mejores practicas e) Conclusiones

3 Conciliaciones Provisiones Otorgamiento De crédito Controles Generales Evaluación de controles Cumplimiento normativo Tecnología Registro Segregación Funcional Gerenciales Gestión y Solvencia Elementos del Capital Aplicaciones computacion ales Bases de datos Clasificación de los deudores Auditoría Riesgo de Crédito Suficiencia de Provisiones Documentación Programa de Trabajo Reprocesos Validación de la clasificación Totalidad y exactitud Provisiones Castigos Constitución y antigüedad Cuadraturas Validación de saldos Backtesting Autorización Riesgo Operacional Cumplimiento normativo Garantías Confimación Valor Razonable

4 Programa de trabajo actual, Cont. Características principales: Enfocado al cumplimiento de políticas Revisión del proceso operativo Revisión del ambiente de control Revisión de documentación de respaldo de los deudores Una sola o muy pocas variables predictoras Evaluación cualitativa sobre los modelos (juicio experto) Programa enfocado al cumplimiento

5 Nuevos modelos

6 Modelo de crédito PE (PDxEADxLGD) PROBABILIDAD DE INCUMPLIMIENTO (PD) MONTO DE EXPOSICIÓN (EAD) PERDIDA DADO EL INCUMPLIMIENTO (LGD) ADMISIÓN SEGUIMIENTO COBRANZA PRE JUDICIAL COBRANZA JUDICIAL PAGO PAGO (DEVOLUCIÓN) VENTA TERCEROS ETAPAS DEL CRÉDITO CLIENTES OPERACIÓN NO PAGO REPROGRA- MACIÓN NO PAGO ENAJENACIÓN DE BIENES ADJ. BANCO GARANTÍAS TASACIÓN VENTA TERCEROS INFO REQUERIDA Ventas (IVA) Estado de Situación Garantías-Avales Info. Demográfica Grupo Económico Sociedad Empresa Relacionada Rating Vaciado Balance Cta. Cte. y L. de Crédito Riesgo Operaciones Riesgo Deudores Info. Comport. por Operación Info. Comport. por deudor Operaciones Reprogramas Cancelaciones Garantías por Deudor Garantías por Operación Distribución de Garantías Recuperaciones Mensuales Castigos Mensuales Archivo Hist. Recup. Y castigos Avales Archivos de Control

7 Conceptos de modelos y metodologías Un modelo de rating / scoring es una herramienta que nos permite ordenar una cartera en función de la evaluación del valor o condición que toman una serie de variables que han mostrado tanto de forma individual como conjunta capacidad predictiva para anticipar el incumplimiento (default). Los modelos ofrecen una calificación o puntuación que mediante un proceso denominado calibración puede asociarse con una determinada Probabilidad de Incumplimiento (PD). Existen distintas tipologías de modelos: Modelos de rating v/s Scoring Los modelos de rating califican al cliente mientras que los modelos de scoring califican al binomio cliente-operación. Los modelos de rating son empleados en las carteras mayoristas mientras que los modelos de scoring, generalmente, son empleados en las carteras minoristas para calificar los distintos tipos de solicitud.

8 Existen distintas tipologías de modelos: Modelos Reactivos (no cliente) o de admisión v/s proactivos (cliente) o Comportamentales: Los modelos reactivos son los empleados con aquellos clientes de los que se carece de información de su comportamiento con la entidad, y por lo tanto, se usan para la admisión. Los modelos proactivos o comportamentales incorporan un módulo operativo que tiene en cuenta el comportamiento del cliente con la entidad permitiendo la actualización de la calificación cada vez que se reevalúa al cliente. ANTE UNA NUEVA RATING RATING SÍ PROACTIVO / COMPORTAMIENTO ES CLIENTE O RATING SOLICITUD NO DE LA NO REACTIVO / ADMISIÓN NECESITAMOS UNA CALIFICACIÓN DEL SOLICITANTE O DEL BINOMIO CLIENTE - OPERACIÓN SCORING ENTIDAD, Y HAY INFORMACIÓN DE SCORING COMPORTAMIENTO SÍ PROACTIVO / DEL MISMO? COMPORTAMIENTO NO SCORING REACTIVO / ADMISIÓN

9 Las características básicas de los modelos de scoring / rating son: - Deben ser útiles en el cumplimiento de los requerimientos que establecen los organismos regulatorios. - Servir como elemento decisorio para la concesión crediticia y para la selección de clientes de mejor calidad de riesgo. - Deben facilitar la reducción de los costes de análisis y mejorar la atención al cliente al reducir los tiempos de respuesta. - Los scoring deberán ofrecer respuesta por cada operación existente o planteada en base al conocimiento disponible del cliente y de la operación. - Los modelos de scoring / rating están orientados a personas Clientes y No Clientes de la Entidad, otorgando una puntuación y probabilidad de incumplimiento (Probability of Default, PD) a cada Cliente y Cliente-Operación en base a información sociodemográfica y económica del cliente, comportamiento de pago, conocimiento de operativa así como las condiciones y características de los productos contratados. 6

10 Para la construcción del modelo el proceso seguido se muestra a continuación: DATOS SELECCIONADOS MUESTRA DESARROLLO Y VALIDACIÓN BUSQUEDA DEL ALGORITMO PUNTUACIÖN - Una vez que se ha evaluado la calidad de la información, se seleccionará la muestra de desarrollo y validación - A partir de la muestra de desarrollo con las variables candidatas se discretizará la información mediante el trameado de las variables. - Se seleccionará el algoritmo mas adecuado Se transformará en puntuaciones

11 Existen distintas métodos a la hora de realizar modelos, dependiendo del grado de complejidad y la precisión. Podemos realizar la siguiente clasificación de los mismos: Aproximaciones tradicionales Utilización de la EXPERIENCIA de pago de la contraparte y de algunas ratios, pero de manera intuitiva y con gran carga SUBJETIVA Utilización del Análisis Discriminante Univariante Multivariante Utilización Utilización de de metodologías metodologías recientes recientes: Metodologías de de Inteligencia inteligencia Artificial: artificial Árboles de de decisión. Inducción de de Reglas. Redes Neuronales Algoritmos Genéticos. Modelos de de Regresión Logística Logística y y Modelo modelo Probit** Mayor Transparencia Mayor Complejidad Costes elevados de análisis (tratamiento individualizado. Aumento sofisticación (**) Esta metodología, en cuanto a grado de complejidad, se encontraría entre la inducción de reglas y las redes neuronales

12 Validación del modelo El proceso de construcción finaliza con la validación del modelo construido utilizando la muestra de validación reservada a tal efecto. Con este proceso se comprueban dos cualidades básicas que debe tener cualquier modelo: - CAPACIDAD DISCRIMINANTE - GRANULARIDAD En el caso de la validación de la capacidad discriminante del modelo se obtienen los siguientes indicadores: Evaluación de la Capacidad Discriminante del Modelo Razón de Precisión Curva de Poder Test Discriminante Matriz de Confusión Medida de Entropía Estadístico de Kolmogorov-Smirnov

13 Entonces los nuevos programas de trabajo, cont Características principales: Revisión de las variables utilizadas Revisión de los algoritmos de cálculos Enfocados en la revisión de la documentación del modelo Revisión de test estadísticos relevantes que sustentan el modelo Enfoque mucho mas cuantitativo Programa enfocado a la predictividad de los modelos

14 El enfoque metodológico global propuesto por KPMG, así como sus ejes fundamentales, son ilustrados en el siguiente gráfico. Entorno Tecnológico Revisión de las Bases de Datos Datos Metodología Revisión de las Estimaciones : PD / LGD / EAD Integración en la Gestión del Gobierno Corporativo Validación de Modelos de Riesgo de Crédito Gobierno Integración en Corporativo la Gestión Análisis de Controles y Procesos: Admisión Seguimiento Recuperación Integración con Reporte Externo Políticas y Estratégia Medición y Valoración del Riesgo

15 A continuación se presenta el esquema metodológico utilizada para la validación cuantitativa de los modelos, recorriendo los distintos ámbitos de las pruebas. Validación de los Modelos de Riesgo Metodología Revisión de las estimaciones: PD/LGD/CCF Segmentación División de las carteras en grupos homogéneos con fines regulatorios y comerciales Proceso de Construcción Diseño metodológico del modelo y claves para su implementación, usabilidad Calibración Mapeamiento de las escalas de ordenación de inputs para el cálculo de capital regulatorio Estabilidad Poblacional Análisis de robustez de las variables input de los modelos a lo largo del tiempo Crédito con base en los criterios regulatorios. Capacidad Discriminante El modelo debe ordenar correctamente y con gran precisión las exposiciones Granularidad Las exposiciones deben estar ordenadas y dispersas a lo largo de la muestra sin que se observen concentraciones. Ajustes al Ciclo Las estimaciones deben reflejar el efecto de los ciclos, llegando a situaciones de recesión y crecimiento Stress Testing Debe ser realizadas pruebas en las que se someten los inputs a valores extremos con el fin de verificar la robustez y la fiabilidad, así como la influéncia de los outputs. BackTesting Comparación de los resultados de los modelos con la realidad. Contrastando la predictividad de los modelos.

16 La metodología diseñada para la revisión de bases de datos y entorno tecnológico, divide las diferentes pruebas en cinco tipos y en cinco ámbitos de análisis. TIPOLOGÍA DE PRUEBAS Replicación Análisis de Consistencia ÁMBITOS DE ANÁLISIS 1. Replicación de herramientas de Scoring y Rating 2. Integridad de las Bases de Datos Fuentes Análisis de Integridad 3. Integridad del criterio de Default Aprovisionamiento 4. Consistencia de BBDD Análisis de Documentación 5. Entorno Tecnológico

17 Las distintas tipologías de pruebas se describen en el siguiente cuadro: Detalle análisis a realizar Replicación Análisis de Consistencia Análisis de Integridad Aprovisiona miento Análisis de Documentación Replicación de las puntuaciones de scoring y rating para los diferentes modelos Replicación de los cálculos de exposición ó pérdida Las pruebas asociadas a la consistencia se basan en análisis estadísticos para la identificación de campos perdidos, fuera de rangos, fechas erróneas, coherencia de los datos en la salida de información. Las pruebas asociadas a la integridad se basan en cruces entre las diferentes exposiciones tablas / archivos para verificar la existencia datos (información) en las BBDD Pruebas técnicas: Revisar que la captura de la información se realiza correctamente (cruces entre archivos entrada con archivos destino) Pruebas manuales: Revisión de expedientes para validar que la información existente en los sistemas es fiable y sólida. Las pruebas asociadas a la documentación comprenden la revisión asociada a los modelos, los sistemas y el entorno tecnológico. BB.DD. -Scoring -Rating -Exposiciones -Scoring -Rating - Calibración - Severidad - Calibración - Severidad - BBDD Fuente - BBDD Destino - N / A

18 Mejores practicas en riesgo de crédito Programa de Trabajo debe contener: El programa debe estar orientado al entendimiento del negocio Identificación de la fórmula de pérdida esperada con sus factores y definiciones asociadas (default, recupero, etc) Revisión en cuanto a que la Información sea confiable y con un nº de periodos mínimo, o bien un plan de almacenamiento Efectuar ejercicios de retrospección o backtesting, como también plantear escenarios de estrés para las carteras relevantes o con un alto nivel de concentración.

19 Conclusiones Mayor especialización, mayor conocimiento de nuestro cliente Comprender y analizar el sistema de rating o scoring, el tipo de modelo y la lógica que lo sustenta, las variables explicativas y las pruebas utilizadas para su desarrollo y/o validación. Analizar las definiciones de default y de pérdida utilizadas, los criterios de segmentación de la cartera y los fundamentos de los algoritmos de estimación de los parámetros de riesgo. Identificar variaciones a lo largo del tiempo en los sistemas de scoring o rating, las definiciones de default o de pérdida y la segmentación de la cartera que puedan afectar a la homogeneidad de los datos y/o afectar la capacidad predictiva del modelo. Detectar deficiencias en la documentación que tendrán que ser subsanadas por la entidad. En particular, se revisan los manuales de rating y la documentación que recoge el cumplimiento de los requisitos mínimos. Cambio en el esquema de trabajo

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