MI PLAN SANTANDER PRUDENTE

Transcripción

1 MI PLAN SANTANDER PRUDENTE MARZO 2016 Vocación del plan y objetivo de gestión Plan Santander Prudente es un producto integrado en la Gama Santander MI Plan, gama basada en el perfil de inversión del cliente. MI Plan Santander Prudente está dirigido a aquellos clientes con un perfil conservador, que busquen seguridad para su inversión y además quieran beneficiarse de un universo de activos muy diversificado, con un producto que se ajusta a sus necesidades y riesgo. Invierte mayoritariamente en activos de renta fija, aunque podrá estar invertido entre un 0 y un 20 en activos de renta variable. La gestión del plan, tendrá en cuenta los ciclos económicos y los estilos de inversión más adecuados para aprovechar las oportunidades que ofrezca el mercado. El índice de referencia de este Plan de Previsión está compuesto por el índice DJ Eurostoxx50 y el índice Eonia. Informe de gestión El inicio del trimestre estuvo marcado por nuevos episodios de volatilidad ligados al retroceso de las materias primas y las dudas sobre el crecimiento mundial. Sin embargo, ante la publicación de cifras económicas que apuntan a un crecimiento sostenido, los mercados inician una fuerte recuperación. Adicionalmente, las medidas y los comentarios realizados por los principales Bancos Centrales a lo largo de marzo impulsaron más la recuperación en renta fija y renta variable. En cuanto a la situación política, en España continuaron las negociaciones para formar gobierno y en UK se convocó para el 23 de junio el referéndum sobre su permanencia en la UE. El trimestre quedó marcado por las fuertes caídas bursátiles hasta la primera mitad de febrero que, posteriormente, dieron paso a una fuerte recuperación hasta el cierre de marzo. En concreto, desde los mínimos, las bolsas europeas en general subieron más de un 10 (Ibex35 +12,6 y EuroStoxx ,1) y en USA el S&P500 avanzó un 12,6. No obstante, estas subidas no han impedido que el grueso de los índices europeos arrojen una rentabilidad negativa en el trimestre. Así, a cierre de marzo el Eurostoxx 50 acumula una caída del -8 y el Ibex 35 un -8,6. En USA el S&P500 registra una subida del 0,77 en el trimestre. En los mercados de Renta Fija, el trimestre fue positivo. La visión más cauta de la Fed sobre las subidas del tipo y las medidas del BCE permitieron el avance de los bonos a ambos lados del Atlántico. Destaca especialmente la rentabilidad del índice JPMorgan para bonos de 7 a 10 años con una subida del 3,55. En cuanto al crédito, anoto una subida de 2,43. En cuanto al dólar, la recuperación de los mercados en febrero se vio acompañada de su fortalecimiento hasta el 1,0887. Sin embargo, la mayor cautela de la Fed ha provocado su debilitamiento en las últimas semanas del trimestre cerrando en 1,138, una apreciación del euro del 4,7. En renta variable durante el primer trimestre se ha mantenido en promedio una exposición cercana a la zona neutral de la banda. Mantuvimos la preferencia por la renta variable europea frente a la americana La exposición en renta variable media fue del 10.5 aprox. En renta fija, en promedio se ha reducido la duración de los fondos a lo largo de este primer trimeste. Nos mantenemos sobreponderados en deuda periférica (España, Italia y Portugal), tanto estatal como financiera. En deuda core y dado los bajos tipos, nos hemos mantenido infraponderados. La duración media fue de 1.0 años aprox. P.P.I. MI PLAN SANTANDER PRUDENTE Nombre del Plan: EPSV en el que se integra: Vocación: Fecha de Constitución: Socio protectorpromotor: Entidad Gestora: Entidad Depositaria: Gasto Global de Administración: Auditor: Clasificación del plan: Datos Generales Datos económicos Patrimonio (Miles de Euros) Número de Unidades Valor Liquidativo (Euros) Otros datos Santander Asset Management, S.A., SGIIC , , ,23 1,09138 Ratio de rotación de la Cartera 2.015: P.P.I. MI PLAN SANTANDER PRUDENTE SANTANDER PREVISION I RENTA FIJA MIXTA 06/10/2011 Banco Santander, S.A. Santander Securities Services, S.A. Trimestre Actual 31/03/2016 Porcentaje de gastos de intermediación en el periodo: 2,00 Deloitte, S.L. Individual Trimestre Anterior 31/12/ ,64 1, ,01 72,66 Página 1 de 5

2 Datos Generales Gráfico de evolución del valor liquidativo últimos 5 años (en ) 114,00 112,00 110,00 108,00 106,00 104,00 102,00 100,00 98,00 18/11/11 28/01/12 08/04/12 18/06/12 28/08/12 07/11/12 17/01/13 29/03/13 Rentabilidades históricas Acumulado Año 2016 Últimos 12 meses 08/06/13 18/08/13 28/10/13 07/01/14 19/03/14 29/05/14 Último ejercicio cerrado 08/08/14 18/10/14 28/12/14 09/03/15 19/05/15 29/07/15 08/10/ /12/15 27/02/16 5 Comportamiento del plan Periodo Primer Trimestre 2016 Cuarto Trimestre 2015 Tercer Trimestre 2015 Segundo Trimestre 2015 Acumulado Año 2016 Año 2015 Año 2014 Año 2013 Año 2012 Año 2011 = "No disponible" 10 Volatilidad histórica No disponible 15 Rentabilidad neta 20-0,950 0,423-1,138-1,877-0,950-0,674 1,753 4,523 4,367 0,000 Patrimonio (Miles Euros) Histórica (desde inicio) -0,95-3,51-0,67 1, ,02 Datos de rentabilidad a 31/03/2016. * Estas rentabilidades se refieren a la rentabilidad media anual de los 3, 5, 10, 15 y 20 últimos años naturales cerrados. Rentabilidades pasadas no presuponen rentabilidades futuras. Rentabilidades anualizadas para periodos superiores a un año. Este Plan fue constituido el 06/10/2011. Valores más representativos (*) Nombre del Valor SPAIN LETRAS DEL TESORO 0 16/09/16() SANTANDER RENDIMIENTO, FI - CLASE C ISHARES CORE O STOXX 50 (XETRA) BUONI POLIENNALI DEL TES /12/16 BTPS /05/16 () CRITERIA CAIXAH 1.00 CONV 25/11/17 () INTESA SANPAOLO SPA /11/16 () SEB IMMOPORTFOLIO TARGET RETURN FII MORGAN ST - SHORT MAT O BOND Z () BANK OF AMERICA CORP /08/16 () Trimestre Actual 31/03/ ,49 17,49 3,12 2,19 2,18 1,93 1,81 1,73 1,70 1,58 (*) Datos referentes al Plan de Previsión en sobre su patrimonio Inversiones Financieras Trimestre Anterior 31/12/2015 Composición de la Cartera () Detalle individualizado de la cartera de inversiones financieras a valor estimado de realización (importes en euros) (*) Activos Monetarios Nacional Adquisición Temporal Participaciones en IIC Renta Fija Exterior Renta Fija Nacional Renta Variable Exterior 31/03/ /12/2015 0,42 0,76 21,31 15,52 31,71 29,10 19,64 28,90 26,89 25,70 0,02 0,01 INVERSIONES FINANCIERAS INTERIOR RENTA FIJA RF COTIZADA RF COTIZADA PRIVADA AYT CEDULAS CAJAS GLOBAL FRN 3M 22/02/18 AYT CEDULAS CAJAS IX /03/20 BANCO CAM SA /03/17 GAR. GOB. BANKIA SA /01/19 () BANKINTER FTH 8 A FRN 3M 15/12/40 () CEDULAS TDA /05/25 () UCI 16 A2 FRN 3M 16/06/49 () UCI 11 A FRN 3M 15/09/41 () CEDULAS TDA 1 3M 08/04/16 () FADE /09/16 () CED.BANCO POPULAR ESPANOL /04/18 CED HIP. BANKIA /07/16 () CAJAS RURALES UNIDAS /11/18 CED ,21 96, ,29 66, ,49 46, ,19 25, ,82 18, ,00 0, ,00 0, ,89 1, ,55 0, ,27 0, ,73 0, ,29 0, ,61 1, ,00 0, ,11 1, ,73 0, ,16 1, ,54 0,91 Página 2 de 5

3 TELEFONICA EMISIONES SAU /02/17 SANTAN CONSUMER FINANCE /07/18(EU SANTANANDE CONSUMER FIN. FRN 3M 07/07/17 TELEFONICA EMISIONES SAU /06/16 CRITERIA CAIXAH 1.00 CONV 25/11/17 () ABERTIS INFRAESTRUCTURAS /10/16 CEDULAS BCO SABADELL SA /01/18 BANCO POPULAR ESPANOL /01/19 FADE /03/18 () BANCO POPULAR ESP /09/17 (CEDULA) FADE /03/19 () BANCO MARE NOSTRUM /01/19 CEDULA RF COTIZADA PUBLICA B. ESTADO /01/23 COMUNIDAD DE CANARIAS /03/20 COMUNIDAD DE MADRID /09/26 COMUNIDAD DE MADRID /03/20 COMMUNITY OF MADRID SPAIN /05/22 XUNTA DE GALICIA /04/18 () COMUNIDAD DE NAVARRA /11/21 FONDO PARA LA FINANCIACI /10/18( INSTITUT CREDITO OFICIAL /04/16 INSTITUT CREDITO OFICIAL /09/17 INSTITUT CREDITO OFICIAL /01/17 RF NO COTIZADA ACSACS 0 07/26/16 (COMM. PAPER) RF ADQUISICION TEMPORAL ACTIVOS SPAIN LETRAS DEL TESORO 0 16/09/16() SPAIN LETRAS DEL TESORO 0 16/09/16() IIC SANTANDER DIVIDENDO OPA, FI CL- B SANTANDER ACCIONES O, FI - CL A FONDO GRE, FIL SANTANDER RENDIMIENTO, FI - CLASE C SANTANDER ACCIONES ESPAÑOLAS, FI CL- C SANTANDER RENTA FIJA,FI - CLASE I SANTANDER SMALL CAPS ESPANA, FI - CL A SEGURFONDO INVERSION, F.I.I. ALTAN II INMOBILIARIO GLOBAL FIL EXTERIOR RENTA FIJA RF COTIZADA RF COTIZADA PRIVADA AXA SA /01/17 CONV/CALL () UNICREDIT SPA /01/19 () UNICREDIT SPA /07/17 () UNICREDIT SPA /10/17 () INTESA SANPAOLO SPA /05/16 MICHELIN CONV 0 01/01/17 () UNICREDIT SPA 0 31/05/16 () UNICREDIT SPA /09/16() UNICREDIT SPA /01/17() UNICREDIT SPA FRN 3M 31/01/17() UNICREDIT SPA /08/17 () SANTANDER CONSUMER BANK /06/16 BMW US CAPITAL LLC FRN 3M 20/04/18 () NEWMONT MINING CORP /10/39 () NEWMONT MINING CORP /03/42() MPS 3X A2B FRN 3M 14/09/39 () ABBEY NATL TREASURY SERV /09/17( GOLDMAN SACHS /01/17 () BANCA IMI SPA FRN 3M 28/02/17() ,73 0, ,40 0, ,60 1, ,42 0, ,24 1, ,41 0, ,74 0, ,74 0, ,08 1, ,72 0, ,62 0, ,24 0, ,37 7, ,49 0, ,68 0, ,73 0, ,86 1, ,31 0, ,48 0, ,22 0, ,11 0, ,47 1, ,39 0, ,64 1, ,10 0, ,10 0, ,21 20,49 0,00 0, ,21 20, ,79 19, ,23 0, ,31 0, ,40 0, ,34 17, ,27 0, ,40 0, ,47 0, ,98 0, ,41 0, ,92 29, ,30 18, ,30 18, ,30 13, ,08 0, ,70 0, ,54 0, ,00 0, ,48 0, ,34 0, ,00 0, ,14 0, ,07 0, ,67 0, ,10 0, ,05 0, ,06 0, ,80 0, ,38 0, ,98 0, ,96 0, ,50 0, ,00 0,12 Página 3 de 5

4 INTESA SANPAOLO /05/18 () DNB BOLIGKREDITT AS FRN 3M 17/11/21() INTESA SANPAOLO SPA /11/16 () NORDEA BANK AB /02/17 () BANK OF AMERICA CORP /08/16 () GOLDMAN SACHS GROUP INC FRN 3M 27/07/17 SOLVAY SA /12/17 () RMAC NS1X A2C FRN 3M 12/06/37 RF COTIZADA PUBLICA BTPS /05/16 () BUONI POLIENNALI DEL TES /12/16 KINGDOM OF DENMARK /11/25 (DKK) ITALY GOV T INT BOND /09/16() OBRIGACOES DO TESOURO /10/22 RENTA VARIABLE RV COTIZADA ARCELORMITTAL (BOLSA AMSTERDAM) ARCELORMITT RIGHTS 03/16 (AMSTERD) IIC SG OBLIG CORPORATE 1-3 ACC WHITEHALL STREET INTL 2008 ( CBRE OSIRIS FUND UNITS () KANAM GRUNDINVEST FONDS LYXOR STOXX50 ETF (PARIS) SEB IMMOPORTFOLIO TARGET RETURN FII ISHARES O CORP BND LC ISHARES DJ O STOXX 50 DE ISHARES MARKIT IBOXX O HIGH YIELD BON LYXOR/TIEDEMANN ARBITRAGE STRATEGY ( PIONEER FUNDS O AGGREGATE BO I A (ETF PF(LUX)- SHORT MID-TRM BDS I ACC PF(LUX) EMERGING LOCAL CURRENCY MORGAN ST - SHORT MAT O BOND Z () ISHARES CORE O STOXX 50 (XETRA) TESORERIA DEPOSITOS DE GARANTIAS MERCADOS ORGANIZADOS DEPOSITOS DE GARANTIAS MERCADOS ORGANIZADOS DEPOSITOS DE GARANTIAS MERCADOS ORGANIZADOS CUENTA CHF C/V DIVISA CUENTA CORONA DANESA C/V DIVISA CUENTA CORRIENTE OS CTA LIBRAS C/V DIVISA CTA YENES C/V DIVISA CUENTA NOR C/V DIVISA CTA CORONAS SUECAS C/V DIVISA CUENTA FUTUROS EN DOLAR AUSTRALIANO CUENTA EN LIBRAS DE FUTUROS C/C FUTUROS YEN C/C FUTUROS PATRIMONIO DKK CHF DKK GBP NOR SEK AUD GBP ,08 0, ,25 0, ,64 1, ,52 0, ,99 1, ,13 0, ,50 0, ,36 0, ,99 5, ,60 2, ,91 2, ,71 0, ,00 0, ,77 0, ,99 0, ,99 0, ,05 0, ,94 0, ,63 10, ,58 0, ,30 0, ,80 0, ,16 0, ,38 0, ,88 1, ,75 0, ,16 0, ,26 0, ,57 0, ,67 0, ,40 0, ,11 0, ,50 1, ,12 3, ,96 3, ,94 0, ,61 0, ,98 0, ,22 0, ,58 0, ,53 1, ,50 0,01 97,07 0, ,62 0, ,96 0, ,40 1,68 22,36 0, ,42 0, ,01 0, ,76 0, ,27 (*) Datos referentes al Plan de Previsión El período se refiere al final del trimestre o semestre, según sea el caso. En porcentaje sobre el patrimonio del Plan. Página 4 de 5

5 Operativa en derivados. Resumen de las posiciones abiertas al cierre del periodo (importes en euros) (*) Instrumento Importe efectivo Objetivo de la inversión Obligaciones ,94 Tipo de Subyacente Renta Fija ,33 B. ESTADO /01/ ,26 OBRIGACOES DO TESOURO /10/ ,85 FUT. 10 YR JPN BOND(OSE) 06/ ,22 FUT. 10 YR GERMAN BUND 06/ ,00 Tipo de Subyacente Renta Variable ,07 FUT. E-MINI S&P /16 (CME) ,01 FUT. DJ STOXX 600 HLTH 06/ ,00 FUT. NASDAQ 100 MINI 06/ ,12 FUT. RUSSELL 2000 MINI 06/ ,94 FUT. STOXX OPE / ,00 FUT. O STOXX 50 06/ ,00 Tipo de Subyacente Tipo de Cambio , , , , , ,86 FUT. CAD/ 06/16 (CME) ,44 FUT. / 06/ ,48 (*) Datos referentes al Plan de Previsión Página 5 de 5