[BORRADOR EN PROCESO] PRESENTACION CORPORATIVA

Transcripción

1 PRESENTACION CORPORATIVA Junio de 2016

2 Disclaimer [BORRADOR EN PROCESO] Esta presentación contiene proyecciones hacia el futuro relativas a expectativas de Banco Internacional, sus negocios, resultados y su administración. Se hace presente que las declaraciones aquí contenidas han sido elaboradas en base a información sujeta a cambios, riesgos e incertidumbres futuras o propias de su actividad. En virtud de lo anterior, esta presentación no garantiza resultados futuros, pudiendo éstos diferir de los resultados aquí proyectados, lo cual no es de responsabilidad de Banco Internacional o de su administración. 2

3 Contenido [BORRADOR EN PROCESO] I. Resumen Ejecutivo II. Principales fundamentos del Banco III. Metas y logros del Banco IV. Anexos 3

4 Resumen Ejecutivo Banco Internacional en una mirada [BORRADOR EN PROCESO] Introducción Principales indicadores Sucursales Constituido en 1944 como Banco Israelita, en 1981 cambia su razón social a Banco Internacional En octubre de 2015 Inversiones La Construcción toma el control del Banco tras adquirir el 50,9% de la propiedad Enfocado en segmento comercial, donde tiene colocaciones brutas por CLP millones a abril de 2016, las que representan una participación de mercado de 1,0% Índice de Basilea de 13,8% a marzo 2016, siendo el tercer banco más capitalizado respecto de sus comparables Más de clientes a diciembre de 2015 (3) Propiedad Otros 0,7% Activos Colocaciones totales (1) Colocaciones comerciales (1) Patrimonio Utilidad UDM ROAE Abril 2016 CLP MM CLP MM CLP MM CLP MM CLP MM ,1% ROE (4) 9,6% Participación de mercado 0,6% 0,6% 1,0% 0,6% 0,2% CAC (2) 2011 abr 16 5,6% 5,2% 5,6% 11,9% n.a. I a Región Iquique Iquique Zofri II a Región Antofagasta V a Región Viña del Mar Reg. Metropolitana Casa Matriz Ciudad Empresarial El Cortijo El Golf Santa Elena Vitacura Ñuñoa VIII a Región Concepción Baninter 48,4% ILC 50,9% Basilea (5) 13,8% # Sucursales 12 0,5% 2,1% Fuente: SBIF y Banco Internacional. (1) Colocaciones brutas. (2) Crecimiento anual compuesto. (3) Calculado en base a información interna de Banco Internacional. (4) Indicador anualizado. (5) Información a marzo Rating A+ A+ (estable) (positivo) 4

5 Resumen Ejecutivo [BORRADOR EN PROCESO] Evolución y composición de activos y pasivos Evolución de activos (CLP millones) Composición de activos CAC: 5,6% % 80% 60% 65% 69% 67% 67% 69% 68% 40% abr-16 Colocaciones netas 20% 0% Inversiones 21% 17% 22% 13% 17% 22% 13% 15% 11% 20% 14% 10% abr-16 Otros Evolución de pasivos y patrimonio (CLP millones) Composición de pasivos 100% % 60% 68% 68% 70% 67% 67% 67% abr-16 40% 20% 0% 6% 6% 6% 8% 8% 7% 4% 7% 5% 6% 6% 6% 14% 14% 12% 13% 12% 20% 6% 6% 6% 6% 8% 7% abr-16 Captaciones a plazo Captaciones a la vista Obligaciones con bancos Bonos y otros Patrimonio Fuente: SBIF. 5

6 Contenido [BORRADOR EN PROCESO] I. Resumen Ejecutivo II. Principales fundamentos del Banco III. Metas y logros del Banco IV. Anexos 6

7 Principales fundamentos del Banco Enfocado en ser el mejor banco para empresas medianas en Chile 1 Nuevo controlador comprometido con la estrategia de crecimiento y rentabilidad del Banco El año 2015 marca un nuevo comienzo para Banco Internacional con la llegada de Inversiones La Construcción (ILC) como principal accionista. 2 Sólido gobierno corporativo Directorio compuesto por miembros de larga y reconocida experiencia en el sector empresarial y financiero. Conformado por 9 Directores en total, 4 de ellos independientes. Liderado por James Callahan, con más de 40 años de trayectoria en la banca local e internacional. Actualización de los Estatutos del Banco que incluyen el nombramiento de 2 a 3 Directores independientes y el límite de exposición crediticia a sectores Construcción e Inmobiliario, en conjunto, a 1 vez patrimonio a Equipo administrativo con amplia experiencia en la industria financiera y bancaria Equipo administrativo altamente calificado, con más de 24 años de experiencia promedio en la industria financiera. Liderado por Mario Chamorro, ejecutivo con más de 35 años de experiencia en la banca local e internacional. 4 Estrategia de negocios robusta, clara y desafiante Nueva estrategia del Banco enfocada en ser el mejor banco para las empresas medianas de Chile, el segmento más rentable de clientes. Estrategia basada en capacidades internas, alineadas con las oportunidades de mercado. Consolidar la posición en el segmento comercial y alcanzar los márgenes de rentabilidad de bancos comparables en menos de 5 años. 7

8 Inversiones La Construcción [BORRADOR EN PROCESO] Nuevo controlador comprometido con la estrategia del Banco ILC en una mirada Fundada en 1980 por la Cámara Chilena de la Construcción (CChC), Inversiones La Construcción (ILC) es la entidad controladora de un grupo de empresas que prestan servicios claves para el desarrollo del país En 2012 realizó la mayor apertura a bolsa de la historia del mercado de capitales chileno (~US$470 mm) Con operaciones en Chile y Perú, las empresas controladas por ILC tienen más de 2,3 millones de clientes y colaboradores Clasificación de riesgo : Estructura de propiedad (mar-16) AA+ AA+ Activos de ILC por sector (dic-15) Sector Seguros Sector Bancario Sector AFP Sector Salud Sector Isapres Otros Sectores +32,4% ,3% 83,1% 1,7% 1,7% 5,3% Principales cifras financieras (dic-15) 27% 33% 16% ,6% 15,2% 69,7% ,3% 1,3% 5,0% Corredoras de Bolsa 10,9% Otros 6,7% INGRESOS RESULTADO OPERACIONAL UTILIDAD Extranjeros 15,4% CChC 67,0% ROE (%) 14,3% DIVIDENDOS PERCIBIDOS DE FILIALES ACTIVOS CONSOLIDADOS DEUDA FINANCIERA NETA / PATRIMONIO PATRIMONIO TOTAL CAPITALIZACIÓN DE MERCADO (1) (USD MM) ,79x Fuente: ILC y SVS. (1) Capitalización de mercado al 25/05/

9 Gobierno corporativo de excelencia Directorio conformado por algunos de los ejecutivos más reconocidos de Chile James Callahan Ferry Presidente Ciencia Política, U. Estatal de Nueva York MBA U. de Siracusa Independiente nombrado por ILC Andrés Solari Urquieta Vicepresidente Ing. Comercial, U. Adolfo Ibáñez Nombrado por Baninter Pablo Ihnen de la Fuente Director Ing. Civil, PUC Máster en Economía, U. Chicago Nombrado por ILC Francisco Vial Bezanilla Director Ing. Civil, PUC Nombrado por ILC Andrés Navarro Betteley Director Ing. Civil, PUC Nombrado por Baninter Fernando Lefort Gorchs Director Ing. Comercial, PUC PhD Economía, U. de Harvard Independiente nombrado por ILC Carlos Brito Claissac Director Ing. Civil, Concepción Nombrado por Baninter Juan Antonio Minassian Baloian Director Ing. Comercial, PUC Independiente nombrado por ILC Guillermo Larraín Rios Director Ing. Comercial y Master en Economía, PUC PhD Economía, EHESS Independiente nombrado por Baninter 41 años de trayectoria en sector financiero CEO Scotiabank Chile ( ) CEO BankBoston México ( ) CEO Banco de Boston Chile ( ) Director de empresas, entre ellas Autosummit, Riverfish, Topberries Anteriormente, Gerente Comercial de Santa Isabel y Cencosud Más de 30 años de experiencia en sector financiero CEO AFP Habitat ( ) CEO AFP Habitat ( ) CEO Enersis ( ) Co-fundador de Ingevec SA Director de ILC desde 2011 Director de Progestión SA CEO Inmobiliaria Rentas y Negocios (1981) CEO Las Tacas Director de Viña Santa Rita y Sudmaris Chile Vicepdte. Administradora de Fondos de Cesantía de Chile SA Decano Facultad de Economía y Empresas Universidad Diego Portales Miembro Titular en el Consejo Nacional de Innovación para la Competitividad 30 años de experiencia en sector financiero Anteriormente, Gerente División Operaciones y Tecnología de Banco Security Anteriormente, Gerente Operaciones Factoring Security Más de 30 años de experiencia en sector financiero Vicepresidente de Banca Comercial de Scotiabank Chile ( ) Gerente División Corporativa Banco BICE ( ) Más de 16 años de experiencia en sector financiero Vicepdte. de Banco Estado ( ) Superintendente SVS ( ) Superintendente de AFPs ( ) Gerente de estudios de BBVA Chile ( ) Fuente: Banco Internacional. 9

10 Equipo administrativo altamente calificado Con más de 24 años de experiencia en promedio en la industria financiera y bancaria Administración Visión del Banco Fiscal Álvaro Contreras Gerente División Comercial Fernando Pleticosic Visión del banco Ser el mejor banco para las empresas medianas de Chile Gerente División Riesgo Héctor Neira 21 Lineamientos Gerente General Mario Chamorro Gerente División Finanzas Jorge Moreno 22 Liderar los segmentos alineados con nuestras capacidades actuales y potenciales Ser líderes en la industria en la gestión de riesgo y eficiencia Gte. División Operac. e Informática Armando Ariño Gerente División Planificación y Control de Gestión Ezequiel Iturain 10 Sostener crecimiento y rentabilidad superiores a los esperados para la escala Gerente Contabilidad Brigitte Schimunek 38 Gerente Recursos Humanos Natalia Madrid 10 Gerente Contralor Marta Cea 19 Años de experiencia en la industria financiera y bancaria 10 Fuente: Banco Internacional

11 Estrategia de negocios clara enfocada en las empresas medianas 5 pilares de la gestión que habilitan el cambio necesario 1 Crecer rentablemente con foco en empresas medianas y una sólida gestión de riesgo 4 Ser líderes en experiencia de cliente y posicionamiento de marca 2 Desarrollar capacidades para brindar una propuesta de valor diferenciada y ganadora 5 3 Desarrollar capacidades y un modelo comercial ágil e innovador, basado en procesos clave eficientes Evolucionar la cultura y el modelo de gestión, alineada con el cambio necesario Fuente: Banco Internacional. 11

12 Estrategia de negocios clara enfocada en las empresas medianas Banco Internacional posee las capacidades diferenciales para atender a su segmento objetivo Mercado de créditos a empresas (2015) (1) Alineación con las capacidades de Banco Internacional Mega Grande Mediana Pequeña Micro #1.282 miles CLP MMM CLP MMM 3,5% 8,4% 11,5% Extracción de valor BIN (Margen Neto, %) n.d. Micro Capacidades diferenciales requeridas para el segmento Capilaridad Modelo comercial retail 70,4% 32% 7,0% 16,7% 43% 16,4% 10,0% 16,9% 4,5% 3,3% 7,3% Pequeña Mediana Grande Bajo tiempo de respuesta Entendimiento del negocio Relación cercana Oferta integral de productos (leasing, factoring, comex, entre otros) 24,9% 64,3% 45,1% 2,0% Mega Precio Banca corporativa e internacional Cash-management (red) 1,1% 3,3% 0,2% # empresas Colocaciones Margen bruto (2) Fuente: Banco Internacional. (1) Segmentación en base a deuda SBIF: Micro hasta CLP 13 MM; Pequeña CLP MM; Mediana CLP MM; Grande CLP MM; Mega más de CLP MM. (2) Margen Bruto estimado como la multiplicación del margen bruto porcentual de Banco Internacional por las colocaciones de la industria en el segmento respectivo. 12

13 Resultados 2016 robustos y de calidad ROB con alto crecimiento en margen de intereses y menor riesgo por cartera de mejor calidad Apertura del Resultado Después de Impuestos (YTD Abril 2015/6, CLP MM) ROB (1) (+11,2%) Margen Intereses +728 (+9,6%) + x Colocaciones Promedio CLP MMM +9,3% Resultado Después de Impuestos (RDI) ,0% RAI Impuestos Gasto en Riesgo (2) (-61,1%) Gastos de Apoyo Otros Ingresos Otros Comisiones Tesorería Spread Promedio % +0,2% 2,88% 2,89% (+10,2%) Fuente: Banco Internacional. (1) Resultado Operacional Bruto. No incluye Recuperos. (2) Provisiones más Castigos menos Recuperos

14 Upsides que presentan oportunidades de mejora significativas Evidencia apunta a importantes espacios de mejora para Banco Internacional Upsides 1 Amplio potencial de crecimiento en la base de clientes actuales Participación relevante en clientes empresas Espacios en clientes sub-explotados menor share-of-wallet Potencial de crecer x2+ en clientes empresas medianas con la cartera actual de clientes Market share por segmento de empresas (2016) (%) 6,7 Clientes 6,0 1,9 Colocaciones 0,5 2,9 1,6 Grandes Medianas Pequeñas 2 Oportunidades de eficiencia Gap de eficiencia vs. benchmarks de la industria de ~9pp, equivalente a ~CLP4.100 MM de resultado ó 4p.p. de ROE en 2016 Identificación de oportunidades de eficiencia en operaciones y sistemas Eficiencia vs. benchmarks 2015 (BIN 2016) (%) 60,2 54,9 51,5 49,6 48,1 51 Equipo con experiencia en programas de eficiencia en bancos 3 Cartera con alto nivel de cobertura con garantías Alta cobertura de garantías: total banco 65% Espacios de crecimiento en clientes con garantías crecimiento con bajo gasto en provisiones Adicionalmente, oportunidades de mejora del riesgo a partir de aumento de garantías (en implementación) Cobertura de cartera con garantías (Mayo 2016) 72,5% 59,2% 47,5% Grandes Medianas Pequeñas 14 Fuente: Banco Internacional.

15 Gaps adicionales que presentan oportunidades de mejora Evidencia apunta a importantes espacios de mejora para Banco Internacional Upsides sobre utilidad (CLP MM, 2016) Gap Eficiencia (1) 9,2% x = Gap Rating Gap Saldos Vista (2) ,24% ,2% x = x = Gap vs. comparables Presupuesto ROB 2016 Gap Eficiencia Spread AA vs. A+ DAP Gap Rating Gap vs. comparables (5pp de pasivos) Ahorro Gap saldos de vista +88% Presupuesto 2016 Eficiencia en línea con comparables (1) Mejora de rating a AA (de A+) Saldos vista en línea (2) con comparables Potencial Fuente: Banco Internacional. (1) BICE, BBVA, Security, Scotiabank.. (2) BICE, BBVA, ITAU, Security, Scotiabank. 15

16 Contenido [BORRADOR EN PROCESO] I. Resumen Ejecutivo II. Principales fundamentos del Banco III. Metas y logros del Banco IV. Anexos 16

17 Metas de Banco Internacional a mediano plazo Consolidar la posición en el segmento comercial y aumentar márgenes de rentabilidad Colocaciones comerciales (CLP miles de millones) (Febrero 2016) (1) 1 Colocaciones Comerciales CLP MM Colocaciones Comerciales > CLP MM Consolidar la posición en el segmento comercial ,5x Santander BCI Itau Corpbanca (1) Chile Security Scotiabank Bice BBVA BIN Rabobank Consorcio Rentabilidad sobre el Patrimonio (ROE) (Abril 2016) (2) 2 1,5x Alcanzar los márgenes de rentabilidad de los bancos comparables en menos de 5 años 20,1% 18,3% 17,9% 15,8% 13,5% 12,4% 12,4% 9,6% 3,2% 1,2% -19,1% Fuente: SBIF y Banco Internacional. (1) Colocaciones comerciales brutas (última información disponible en la SBIF). (2) Los porcentajes de rentabilidad se determinan anualizando las cifras de resultados (dividiendo estos últimos por el número de meses transcurridos y luego multiplicándolos por doce). 17

18 Logros de Banco Internacional en 2016 Favorable posicionamiento para llevar a cabo la nueva estrategia Logros al 1 er trimestre 2016 Indicador a marzo er banco en solvencia (1) Índice de Basilea 17,4% 13,8% 13,8% 13,5% 12,8% 12,8% 12,3% 11,9% 11,7% 9,2% 2 Participación relevante en segmentos objetivo Market share en 2,9% créditos 1,6% comerciales (2) 0,5% Mejora de rentabilidad Mejora en la gestión de riesgo Foco en eficiencia ROE Riesgo / Retorno Operativo Bruto Índice de eficiencia Fuente: SBIF y Banco Internacional. (1) Considera exclusivamente los bancos comparables mostrados. (2) Segmentación en base a deuda SBIF: Pequeña CLP MM; Mediana CLP MM; Grande CLP Información a febrero 2016 (última información disponible en la SBIF). (3) (5) Grandes 1,7% Medianas 8,0% Pequeñas 11,0% T E 33,0% 15,3% 22,5% T2016 Comparables 65,5% 61,9% 58,3% T E (3) Riesgo se mide como provisiones más castigos netos de recuperos. (4) Comparables: Bice, BBVA, Consorcio, Itaú, Scotiabank, Security. (5) Gastos de Apoyo / Resultado Operacional Bruto. (4) Mejor calidad de resultados Aumento mix de comisiones Menor relevancia de tesorería Mejora del flujo Alta cobertura con garantías reales, SGR y estatales (62%) Regularización del deterioro Iniciativas en implementación por 7% de base de costos Upside aún no cuantificado por proyectos estratégicos 18

19 Logros de Banco Internacional en 2016 Resultados a abril superan ampliamente las expectativas Resultados enero abril 2016 Abril v/s Presupuesto YTD v/s Presupuesto 109% ROE anualizado (%) (1) 4,8% 7,5% 8,0% 9,6% 35% % Utilidad después de impuestos % 525 Enero Febrero Marzo Abril Presupuesto 2016 Presupuesto 2015 Presupuesto 2016 Presupuesto 2015 % de cumplimiento Fuente: Banco Internacional y SBIF. (1) Los porcentajes de rentabilidad se determinan anualizando las cifras de resultados (dividiendo estos últimos por el número de meses transcurridos y luego multiplicándolos por doce). 19

20 Contenido [BORRADOR EN PROCESO] I. Resumen Ejecutivo II. Principales fundamentos del Banco III. Metas y logros del Banco IV. Anexos 20

21 Requerimiento de capital [BORRADOR EN PROCESO] Posición favorable en la industria para enfrentar nuevos requerimientos de capital Información a marzo de 2016 Banco Capital básico Tier II Patrimonio efectivo Capital básico/ APRC Tier II/ APRC B. Ripley ,1% 0,3% 18,4% Corpbanca+Itaú ,0% 4,0% 18,0% B. Consorcio ,0% 4,4% 17,3% HSBC ,9% 0,0% 16,9% B. Falabella ,5% 2,2% 15,7% BICE ,4% 4,4% 13,8% Banco Internacional ,3% 4,5% 13,8% Santander ,6% 2,9% 13,5% Rabobank ,2% 4,7% 12,9% B. Security ,2% 3,6% 12,8% Chile ,2% 2,6% 12,8% Bci ,7% 3,5% 12,3% BBVA ,9% 4,0% 11,9% Scotiabank ,0% 2,7% 11,7% Estado ,2% 4,3% 11,5% Fuente: SBIF. 21

22 Inversiones La Construcción Resultados a diciembre 2015 [BORRADOR EN PROCESO] Resultados de ILC a diciembre de 2015 Durante 2015 los activos de ILC crecieron 32,4% hasta alcanzar CLP millones, explicado entre otros por la consolidación de Banco Internacional, Baninter Factoring y Baninter Corredora de Seguros El resultado operacional de ILC creció 22,5% en 2015 hasta alcanzar CLP millones, impulsado por los sectores AFP (crecimiento 2015 de 198,6%), salud (crecimiento 2015 de 24,9%) y seguros (crecimiento 2015 de 5,2%) La utilidad del ejercicio de ILC creció 4,7% en 2015 hasta alcanzar CLP millones, impulsada por el crecimiento de 138,3% de la utilidad del negocio asegurador, explicado por el incremento del margen financiero asociado a rentas vitalicias y mayor rentabilidad de inversiones, y que logró compensar la caída del 12,5% de la utilidad del negocio no asegurador Resultado operacional por sector (CLP millones) Utilidad del ejercicio (CLP millones) Sector AFP Sector Seguros Sector Salud Sector 3,0x (2) Isapre Sector Bancario Otros Sectores +22,5% 4,0x ,0% 7,4% 6,5% 25% ,2% 18,1% 2,1% 4,8% +4,7% % ,3% 33% 64,7% 33% 16% -1,3% ,9% 16% Fuente: ILC. (1) Activos no consideran ajustes de consolidación. Sólo se consideran los activos que consolidan con ILC en las respectivas fechas. Activos de AFP Hábitat contienen plusvalía e intangibles a partir de la combinación de negocios. (2) Resultado sólo corresponde a los meses de noviembre y diciembre de

23 Inversiones La Construcción (cont.) Más de USD 450 millones invertidos en los últimos 4 años (1) Jul-2012 Dic-2012 Jun-2013 Sep-2013 Nov-2013 Mayor apertura a Bolsa de Chile USD 468 millones Comienzo de la 1ª licitación en Perú Venta del 51% al grupo británico Cognita USD 13 millones Adjudicación de 1ª licitación de seguros de invalidez y sobrevivencia en Perú Adquisición del 67% a Corp Group USD 167 millones Jul Oct-2015 Dic-2015/Mar-2016 Mar-2016 May-2016 Corp Group Vida compra 27,9% de Corpvida a Mass Mutual Comienzo de la 2ª licitación en Perú Adquisición del 50,9% Aumento de capital Asociación con Prudential para participar en partes iguales en AFP Habitat Confuturo y CorpSeguros acuerdan comprar 10 centros comerciales a Walmart Chile (2) USD 52 millones USD 100 millones USD 75 millones USD 646 millones Fuente: ILC y SVS. (1) Cifra no considera el precio acordado en la transacción anunciada en mayo de 2016 y aún no materializada para la adquisición por parte de Confuturo y Corpseguros de 10 centros comerciales Espacio Urbano de Walmart Chile. (2) El plazo máximo para la materialización de la operación es de 12 meses. 23

24 Banco Internacional Balance [BORRADOR EN PROCESO] CLP millones abr-16 Efectivo y disponible Colocaciones totales netas Inversiones totales Otros Total Activos Obligaciones a la vista Captaciones a plazo Obligaciones con instituciones financieras Bonos subordinados Otros pasivos Total Pasivos Patrimonio atribuible a la Controladora Total Pasivos y Patrimonio Fuente: SBIF. 24

25 Banco Internacional (cont.) Estado de resultados [BORRADOR EN PROCESO] CLP millones abr-15 abr-16 Margen de intereses y reajustes Resultado financiero Comisiones Otros ingresos netos Resultado operacional bruto Cargo neto por riesgo Gastos Otros ingresos netos Resultado antes de impuesto Impuesto a la renta Resultado final Fuente: SBIF. 25

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