Vision & Values. Code of Conduct

Transcripción

1 Vision & Values Code of Conduct

2 Código de conducta Nuestro Código de conducta contiene importantes directrices de comportamiento y su objetivo es ser una guía para todos nosotros, durante nuestro actuar diario en los negocios, así como también para nuestra planeación estratégica y nuestro proceso de decisiones. Cuando sea adecuado, se modificará el Código de conducta según las leyes y normas locales. Nuestro Código de conducta no busca ser un instrumento estático. Se desarrollará y adaptará continuamente a los siempre cambiantes ambientes legales y económicos que afectan la manera en que hacemos negocios en todo el mundo. Con esto en mente, revisamos nuestro Código de conducta, cuyo fundamento son nuestra Visión y Valores. La Visión y Valores representan los principios fundamentales con los que Henkel está comprometido. Este compromiso incluye también la iniciativa del Pacto Global de las Naciones Unidas. La imagen y reputación de Henkel como una compañía que opera de manera ética y legalmente apropiada es inseparable de la conducta de cada uno de nosotros, mientras realizamos nuestro trabajo, todos los días. Como empleados de Henkel, se espera que respetemos las leyes y los reglamentos, que evitemos conflictos de interés, que protejamos los activos de la compañía y que mostremos nuestra consideración y aprecio por los clientes, tradiciones y usos sociales locales de los países y culturas en donde Henkel realiza negocios. Para cumplir con nuestras responsabilidades en Henkel, no tomamos atajos éticos. La conducta inadecuada jamás estará en interés de Henkel. Si tiene alguna duda, o se siente incómodo con una decisión o una acción, deberá presentar dicho asunto a un nivel mayor Code of Conduct Our Code of Conduct contains a number of important guidelines of behavior and is intended to guide all of us in our daily business but also in our strategic planning and our decision-making processes. Where appropriate, our Code of Conduct will be modified by local laws and standards. Our Code of Conduct is not intended to be a static instrument. It will be continuously developed and adapted to the ever-changing legal and economic environments that affect the ways that we conduct our business around the world. With this in mind we have revised our Code of Conduct, the foundation of which is our Vision and Values. The Vision and Values represent the fundamental principles to which Henkel commits. This commitment also encompasses the initiative Global Compact of the United Nations. Henkel s image and reputation, as a company that operates in an ethically and legally appropriate manner, is inseparable from the conduct of each of us as we perform our work, everyday. We, the employees of Henkel, are expected to respect laws and regulations, avoid conflicts of interest, protect the Company s assets, and show consideration and appreciation for the local customs, traditions and social mores of the various countries and cultures in which Henkel conducts business. In fulfilling our responsibilities within Henkel, we do not take ethical shortcuts. Improper conduct will never be in Henkel s interest. Should you have any questions, or if you are uncomfortable with a decision or a course of action being undertaken, take the issue to a higher level within the 2 3

3 de Henkel. Asegúrese de recibir buena asesoría. Pero, lo más importante: Observe nuestro Código de conducta y jamás acepte que otros lo violen. Debemos estar conscientes de que nuestros valores nos definen ante el mundo. Por lo tanto, la imagen y la reputación de Henkel restan en nuestras manos, cada día. Henkel organization. Make sure you get good advice. But what is most important: Observe our Code of Conduct and never accept that others will violate it. We should be aware that our values define us to the world. Therefore, Henkel s image and reputation rests in each of our hands, everyday. DÜSSELDORF, 2006 DÜSSELDORF, 2006 Ulrich Lehner Chairman of the Management Board of Henkel KGaA Presidente de la Junta Directiva de Henkel KGaA Kasper Rorsted Executive Vice President Human Resources/Logistics/Information Technologies/ Infrastructure Services Vicepresidente Ejecutivo Recursos Humanos Logística Informática Servicios de Infraestructura 4 5

4 Contenido Contents 1. Cumplimiento de las leyes y normas sociales 8 2. Responsabilidad individual para con la reputación de Henkel 8 3. Respeto por las personas 8 4. Seguridad, salud y medio ambiente Conflictos de interés Ciudadanía empresarial y donativos Trato de socios comerciales, funcionarios públicos y otros representantes Mercado y conducta competitiva Protección de activos y salvaguarda de información competitiva delicada Evitar riesgos contractuales Reglas sobre negocios internos con información privilegiada Integridad financiera Reportes de violaciones, aplicación de las reglas, sanciones Observing laws and social norms 9 2. Individual responsibility for the reputation of Henkel 9 3. Respect for People 9 4. Safety, health and the environment Conflicts of interest Corporate citizenship and donations Treatment of business partners, public officials and other representatives Market and competitive behavior Protection of assets and safeguarding of competitively sensitive information Avoidance of contractual risk Insider dealing rules Financial integrity Reporting violations, enforcement, sanctions

5 1. Cumplimiento de las leyes y normas sociales Henkel está representado en muchos mercados de productos y regiones en todo el mundo, por lo que está sujeta a las leyes y reglamentos de distintos sistemas legales. Ser buenos ciudadanos empresariales significa que nosotros, los empleados de Henkel, cumplimos con todas las leyes, reglas y reglamentos aplicables de las comunidades donde operamos, al tiempo que respetamos las tradiciones locales y otras normas sociales. No hacerlo podría dañar seriamente la reputación de Henkel y traer otras consecuencias negativas. 1. Observing laws and social norms Henkel is represented in many product markets and many regions around the world and therefore operates subject to the laws and regulations of different legal systems. Being a good corporate citizen means that we, the employees of Henkel, comply with all applicable laws, rules and regulations in the communities in which we operate, while also respecting local traditions and other social norms. A failure to do so could seriously damage Henkel s reputation and result in other negative consequences. 2. Responsabilidad individual para con la reputación de Henkel La percepción de Henkel está sustancialmente determinada por la conducta y acciones de cada empleado, sin importar su puesto dentro de Henkel. Así, la conducta inadecuada, incluso de manera individual y aislada, puede dañar significativamente a Henkel. La integridad personal y un elevado sentido de la responsabilidad nos ayudan a elegir la respuesta más adecuada en una cierta situación. Siempre debemos preguntarnos: Es mi acción o mi decisión cumplir las leyes, reglas y normas relevantes, así como los valores y las normas de Henkel? Mis acciones y mis decisiones están libres de conflictos personales de interés en todos los casos? Podrá mi decisión soportar el escrutinio público? A través de mi comportamiento estoy contribuyendo a la reputación de Henkel como una compañía que mantiene altos estándares éticos y legales? 2. Individual responsibility for the reputation of Henkel The regard in which Henkel is held is substantially determined by the behavior and actions of each individual employee, irrespective of the position held within the Henkel organization. Consequently, improper conduct, even on an isolated individual basis, can significantly damage Henkel. Personal integrity and an elevated sense of responsibility help all of us to decide which response is most appropriate in a given situation. We should always ask ourselves: Is my action or my decision in keeping with relevant laws, standards and norms, and with the values and standards of Henkel? Are my actions and decisions free from personal conflicts of interest in all cases? Will my decision withstand public scrutiny? Am I, through my behavior, contributing to the reputation of Henkel as a company that maintains high ethical and legal standards? 3. Respeto por las personas El éxito continuo de Henkel depende de nuestro compromiso por desarrollar y utilizar la diversidad de talentos y energías de todos los empleados de Henkel alrededor el mundo. Los empleados, y prospectos, son evaluados con base en principios de igualdad y justicia. La contratación, la compensación y la promoción de los empleados de Henkel se realizan de acuerdo con 3. Respect for people Henkel s continued success depends upon our commitment to develop and utilize the diverse talents and energies of all Henkel employees, throughout the world. Employees and prospective employees are assessed based upon principles of equality and fairness. The hiring, compensation and promotion of Henkel employees is conducted in accordance with all 8 9

6 las leyes y los reglamentos relevantes. Luchamos por crear un ambiente de respeto mutuo, aliento y trabajo en equipo. Valoramos el compartir un ambiente que nos brinda la oportunidad de tener comunicaciones abiertas, aprendizaje continuo y diversidad: éstas son las fuentes de nuestra fortaleza, hoy y en el futuro. Nuestra meta es crear un ambiente en el lugar de trabajo que sea atractivo y nos ayude a conservar a las personas altamente talentosas y motivadas, al tiempo que les ayudamos a alcanzar su potencial, sin importar sus diferencias o similitudes. Cada uno de nosotros es responsable de crear un ambiente de trabajo que recompense el alto rendimiento, un compromiso para con la excelencia, así como una atmósfera de confianza y respeto: un ambiente de trabajo productivo. También reconocemos nuestra obligación de respetar la dignidad personal y salvaguardar el derecho a la privacidad de todos nuestros empleados, clientes, proveedores de servicios y de productos. Henkel espera que sus empleados y proveedores de servicios y productos respeten estos principios.. relevant laws and regulations. We strive to create an environment of mutual respect, encouragement and teamwork. We value a sharing environment that provides the opportunity for open communications, continuous learning and diversity: these are the sources of our strength, today and in the future. Our goal is to provide a workplace environment that attracts and retains highly talented and motivated people, while helping them to achieve their full potential, without regard to their differences or similarities. Each of us is responsible for creating a workplace environment that rewards high performance and a commitment to excellence, as well as an atmosphere of trust and respect: a productive work environment. We also recognize our obligation to respect the personal dignity and guard the privacy rights of all of our employees, customers, service providers and suppliers. Henkel expects its employees, customers, service providers and suppliers to respect these principles. 4. Seguridad, salud y medio ambiente Henkel y cada uno de sus empleados tienen un papel activo, para convertir las ubicaciones donde operamos en buenos lugares para vivir y trabajar. Proteger a las personas y al medio ambiente, y conservar los recursos, han sido por largo tiempo parte de nuestros valores más importantes. Henkel ha estado, y sigue estando, comprometido con un desarrollo sustentable y socialmente responsable; con la promoción de condiciones de trabajo seguras e higiénicas; con un progreso sostenido en los campos de la seguridad, la salud y el medio ambiente. 4. Safety, health and the environment Henkel and each of its employees play an active role in making the locations in which we operate a good place to live and work. Protecting people and the environment, and conserving resources, have long been counted among our core values. Henkel has been and remains committed to sustainable and socially responsible development; the promotion of safe and healthful working conditions; and striving for sustained progress in the fields of safety, health and the environment. ESPECÍFICAMENTE, CADA UNO DEBE: Realizar su trabajo y mantener su lugar de trabajo de manera segura. Reportar de inmediato cualquier accidente, mal funcionamiento operativo, condición peligrosa, derrame de sustancias químicas, así como otras condiciones de riesgo, a los departamentos SPECIFICALLY, EACH OF US MUST: conduct work and maintain his workplace in a safe manner; immediately report to the relevant internal departments any accidents, operational malfunctions, dangerous conditions, chemical spills or other hazardous conditions that are 10 11

7 internos correspondientes, de manera que se puedan tomar con rapidez las medidas adecuadas para minimizar los daños y corregir el problema. detected so that appropriate measures can be promptly taken to minimize damage and correct the problem. 5. Conflictos de interés Exigimos de nosotros, y de aquéllos con quienes nos asociamos, las más altas normas éticas. Los intereses privados y los intereses de Henkel se deben mantener separados. Por consiguiente, todos los empleados deben evitar situaciones que puedan llevar a un conflicto entre sus intereses personales y los de Henkel. Cuando los empleados de Henkel estén en contacto con clientes, proveedores y competidores potenciales, deberán actuar con el mejor interés de Henkel en mente, excluyendo toda ventaja personal. En específico, las siguientes situaciones pueden dar lugar a posibles conflictos de interés: 5. Conflicts of interest We demand of ourselves, and those with whom we associate, the highest ethical standards. Private interests and the interests of Henkel must be kept strictly separate. Consequently, all employees should avoid situations that may lead to a conflict between their personal interests and those of Henkel. Henkel employees, during contacts with existing or prospective customers, suppliers, clients and competitors, must act in the best interests of Henkel to the exclusion of any personal advantage. The following situations can, in particular, give rise to possible conflicts of interest: RELACIONES DE NEGOCIOS Las relaciones de negocios con una compañía en donde el empleado tenga parientes o amigos con intereses directos o indirectos, en forma de acciones. Una transacción específica con otra compañía en donde participe algún pariente o amigo, o tenga intereses financieros en la otra compañía involucrada. Transacciones con empleados anteriores o que involucren directamente a amigos o parientes del empleado. En caso de posibles conflictos de interés, deberá informar a su supervisor y esperar la decisión de Henkel sobre la manera en que deberá proceder. BUSINESS RELATIONSHIPS Business relationships with a company in which an employee, a relative or a friend of an employee has a direct or indirect stake in the form of a significant shareholding. A specific transaction with another company in which a relative or friend of an employee is involved or has a financial interest on the side of the other company concerned. Transactions with former employees or that directly involve friends or relatives of an employee. In the event of possible conflicts of interest, you must inform your supervisor and await a decision by Henkel as to how you should proceed. ACTIVIDADES PRIVADAS La integridad y la lealtad son también indispensables en relación con las actividades privadas de los empleados que puedan tener algún efecto sobre Henkel. Todos los empleados deberán asegurar que cualquier ocupación adicional, actividades complementarias, o trabajo en su tiempo libre, hayan sido aprobadas previamente por escrito por su supervisor, o por el PRIVATE ACTIVITIES Integrity and loyalty are also indispensable in relation to private employee activities that may have an effect on Henkel. All employees must ensure that any second or additional occupations, sideline activities or spare-time work have been previously approved, in writing, by your supervisor, or by the respective Human Resources Department, if: 12 13

8 Departamento de Recursos Humanos correspondiente en caso de que: Dichas actividades o trabajo relacionado puedan afectar adversamente su rendimiento operativo y profesional. Dichas actividades secundarias tengan el potencial de crear un conflicto, o la apariencia de un conflicto, con las actividades de negocios actuales o probables de Henkel y sus afiliados. Sea necesario utilizar las instalaciones o el equipo de Henkel, o en caso de que sea necesario utilizar la experiencia operativa o maestría logradas durante el empleo en Henkel. También es preciso obtener aprobación previa por escrito del Departamento de Recursos humanos cuando el empleado desee realizar sus funciones en compañías con las que Henkel tenga relaciones comerciales o sean sus competidores. such activities or related work could adversely affect your operational and professional performance; such secondary activities could potentially create a conflict or the appearance of a conflict with the actual or contemplated business activities of Henkel and its affiliates; Henkel facilities or equipment are to be used or a particular operational experience or expertise gained while in the employ of Henkel is to be utilized. Express, written approval from the respective Human Resources Department must also be obtained where employees wish to perform functions in companies with which Henkel has business relationships or is in competition. PARTICIPACIÓN SOCIAL Henkel ve con buenos ojos la participación de sus empleados en clubes, asociaciones, partidos políticos y otras instituciones sociales, políticas o culturales que busquen objetivos ampliamente reconocidos y legales. Sin embargo, dicha participación no deberá poner en riesgo la realización de sus deberes en Henkel. Dicha participación tampoco deberá tener un impacto sobre la percepción de Henkel. Cuando los empleados expresen sus perspectivas privadas en foros públicos, no deberán hacer ninguna referencia a su puesto en Henkel. SOCIAL INVOLVEMENT Henkel welcomes the private involvement of employees in clubs, associations, political parties and other social, political or cultural institutions that pursue generally recognized and legally permitted objectives. Such involvement must not, however, jeopardize the fulfillment of your duties with respect to Henkel as your employer. Nor may such involvement impact upon the regard in which Henkel is held. When expressing private views within a public arena, employees shall not make any reference to their position within Henkel. 6. Ciudadanía empresarial y donativos Como ciudadano empresarial responsable, Henkel hace donativos financieros y materiales para apoyar a las instituciones sociales, las iniciativas ambientales, la educación, la ciencia, la salud, el deporte, el arte y la cultura. Los principales programas de nuestro concepto de Donativo Internacional Henkel-Smile incluyen: La iniciativa Make an Impact on Tomorrow (MIT) (Ten un Impacto Sobre el Mañana) de Henkel, que apoya la participación voluntaria de los empleados y jubilados de Henkel en servicios comunitarios de caridad en todo el mundo, 6. Corporate citizenship and donations As a responsible corporate citizen, Henkel makes financial and material donations in support of social institutions, environmental initiatives, education, science, health, sport, art and culture. Major programs as part of our International Donation Concept Henkel-Smile include: Henkel s Make an Impact on Tomorrow (MIT) initiative, which supports the voluntary involvement of Henkel employees and retirees in local community charitable services around the world, with a focus on children s projects

9 enfocados en proyectos para la niñez.. La Henkel Friendship Initiative e.v. (Iniciativa de Amistad de Henkel), que brinda apoyo a familias y personas que lo necesitan en nuestro país y el extranjero, así como instituciones caritativas y de ayuda social que ayudan a las personas en casos de desastres naturales. También incluye proyectos en los campos de la educación y la capacitación, cuidado y apoyo para menores, arte y cultura para niños y adolescentes, apoyo a los discapacitados, así como la ecología. Henkel ha definido los criterios para los donativos y las actividades de apoyo dentro del marco del concepto de patrocinio internacional. Dependiendo del nivel del donativo, se debe obtener la aprobación de la Gerencia de Donativos, o de la gerencia empresarial. The Henkel Friendship Initiative e.v., which provides support to needy families and individuals at home and abroad as well as charitable and welfare institutions that help people in times of natural disasters. Furthermore, projects in the fields of education and training, youth care and support, art and culture for children and adolescents, sport for the disabled, and ecology are being supported. Henkel has defined the criteria for donations and support activities within the framework of its international sponsoring concept. Depending on the level of the donation, approval must be obtained either from the Donation Management or the corporate management. LOS CRITERIOS APLICADOS EN RELACIÓN CON LOS DONATIVOS SON BÁSICAMENTE LOS SIGUIENTES: Necesidad. Efecto sustentable. Transparencia, es decir, se debe conocer a los receptores y el objetivo, para poder dar seguimiento a la asignación adecuada de los donativos. No se permiten los donativos a partidos políticos. No se permiten los donativos ni el apoyo a organizaciones o instituciones que busquen objetivos ampliamente reconocidos y aceptados. THE CRITERIA APPLIED IN RELATION TO DONATIONS ARE ESSENTIALLY AS FOLLOWS: need; sustainable effect; transparency, i.e. the recipients and the specific purpose must be known to enable monitoring of the proper appropriation of donations; no donations to political parties; no donations or support for organizations or institutions that do not pursue generally recognized and accepted objectives. 7. Trato de socios comerciales, funcionarios públicos y otros representantes Esperamos que nuestros proveedores de servicios y productos respeten nuestras normas éticas, incluyendo los principios del Pacto Global, y que actúen de manera correspondiente. Dentro del mercado, Henkel fortalece su posición a través de la calidad y el valor de sus innovadores productos y servicios. Tomamos decisiones basados en criterios económicos conocidos, dentro del ámbito de las leyes, estándares y normas correspondientes. 7. Treatment of business partners, public officials and other representatives We expect our suppliers and service providers to respect our ethical standards, including the principles of the Global Compact, and to act accordingly. Within the marketplace, Henkel enhances its standing through the quality and value of its innovative products and services. We make decisions on the basis of known economic criteria, within the bounds of relevant laws, standards and norms

10 Somos honestos en nuestro trato con otros, obedeciendo las leyes aplicables y reglamentos correspondientes con respecto a fraude, soborno y corrupción, y evitando incluso la apariencia de conflictos de interés. We are honest in our dealings with others, obeying all applicable laws and corresponding regulations governing fraud, bribery and corruption, and avoiding even the appearance of a conflict of interest. ACEPTACIÓN Y CONCESIÓN DE INCENTIVOS, OBSEQUIOS Y FAVORES Para conservar la confianza de los demás y sustentar relaciones duraderas, reconocemos la necesidad de evitar incluso la apariencia de conflictos de interés entre los intereses personales y los intereses de Henkel. Como empleados de Henkel, reconocemos nuestra responsabilidad de comportarnos de manera que nos aseguremos que no surja ninguna dependencia, obligación o compromiso personal. No podemos permitir la influencia en nuestras decisiones de negocios y nuestras acciones de obsequios o ningún otro tipo de beneficios o incentivos. Reconocemos que dar o aceptar tales regalos puede poner a Henkel en una situación de riesgo legal, además de que puede debilitar las relaciones con nuestros clientes y nuestra reputación. Por ello, ningún empleado de Henkel podrá, en el curso de sus actividades de negocios, demandar, aceptar, ofrecer u otorgar, de manera directa o indirecta, incentivos o recompensas que puedan no ser éticos. Esto aplica a individuos, compañías e instituciones públicas. En particular, se prohíbe ofrecer u otorgar estímulos de ningún tipo a funcionarios públicos, en este u otro país. Esto aplica a cualquier tipo de favores, beneficios, obsequios y pagos, así como cualquier otra consideración. La única excepción reconocida es la de los regalos acostumbrados, ocasionales o promocionales de bajo valor, generalmente aceptados, en respeto de los usos y costumbres locales. También se permiten los actos de hospitalidad y otros favores, siempre y cuando sean legalmente permisibles y de un bajo valor verificable. Para evitar cualquier sospecha de intento de influencia sobre decisiones de negocios, se aplicarán normas estrictas cuando se juzgue el valor de la consideración y cuando se decida si la misma está en línea con los usos y costumbres locales. ACCEPTANCE AND GRANTING OF INCENTIVES, GIFTS AND FAVORS To retain the trust of others and sustain long-term relationships, we recognize the need to avoid even the appearance of a conflict between personal interests and the interests of Henkel. As employees of Henkel, we acknowledge our responsibility to conduct ourselves in a manner that ensures that no personal dependencies, obligations or commitments arise. We may not permit ourselves to be influenced in our business decisions and actions by either gifts or any other type of benefit or incentive. It is recognized that giving or accepting such gifts could put Henkel at legal risk, while also undermining our customer relationships and reputation. To this end, no employee of Henkel may, in the course of their business activity, either directly or indirectly, demand, accept, offer or grant incentives or rewards that would be unethical. This applies with respect to individuals, companies and also public institutions. In particular, no inducements whatsoever may be offered or granted to any holder of public office, either at home or abroad. This applies to all types of favor, benefit, gift and payment, or any other consideration. The only recognized exception is that of generally accepted customary, occasional, or promotional gifts of small value, in keeping with local mores and customs. Also permitted are acts of hospitality and other favors provided they are legally permissible and of verifiable small value. In order to preclude any suspicion of any attempt to influence business decisions, strict standards are applied when judging the value of a consideration and when deciding whether the consideration is in line with local mores and customs

11 APROBACIÓN En caso de que los empleados intenten ofrecer un obsequio o favor a alguna persona y tengan incluso la más ligera preocupación sobre si esto podría o no influir sobre una decisión, deberán pedir al receptor que obtenga la aprobación de sus superiores. Si el receptor se rehúsa, se deberá considerar como una indicación de que el receptor mismo considera el obsequio inapropiado. De la misma manera, los empleados de Henkel deberán obtener la aprobación de sus supervisores para aceptar obsequios o favores cuando tengan dudas sobre si son o no adecuados. APPROVAL If employees intend to offer someone a gift or favor, and if they have even the slightest concern as to whether this could influence a decision, they must ask the recipient to have acceptance approved by the latter s supervisors. If the recipient refuses to do this, this should be regarded as an indication that they themselves find the gift inappropriate. Employees of Henkel are likewise required to obtain approval from their supervisors for the acceptance of gifts or favors where any doubts as to their propriety exist. LAVADO DE DINERO Ningún empleado deberá realizar actividades que contravengan los reglamentos nacionales o extranjeros sobre el lavado de dinero, ya sea solos o con otras personas. En caso de dudas sobre la legitimidad de transacciones que involucren la transferencia de efectivo, se deberá consultar al departamento financiero en una etapa temprana. MONEY LAUNDERING No employee shall, either alone or in concert with others, perform any activities that contravene domestic or foreign regulations governing money laundering. In the event of doubts as to the propriety of transactions that involve the transfer of cash, the relevant financial department should be consulted at an early stage. 8. Mercado y conducta competitiva Henkel y sus empleados están comprometidos incondicionalmente con los principios de la competencia justa y deben cumplir con las leyes anti-monopolio y de competencia justa de los países en donde Henkel realiza negocios. Debido a que una consultoría legal precisa depende de las complejidades de las leyes correspondientes y las circunstancias individuales de cada situación, en caso de duda se deberá consultar a un abogado del Área Legal de Henkel. Sin embargo, hay ciertas formas de conducta que suelen constituir una violación de las leyes de competencia: 8. Market and competitive behavior Henkel and its employees are unconditionally committed to the principles of fair competition and must comply with the antitrust and fair competition laws of the countries in which Henkel conducts business. As accurate legal assessment depends on the complexities of the laws concerned and the individual circumstances of each situation, an attorney from Henkel s Law Group should be consulted wherever doubt arises. Nevertheless, there are forms of conduct that typically constitute a violation of competition laws: RELACIONES E INTERACCIONES CON LOS COMPETIDORES Se prohíben los acuerdos y conductas coordinadas con los competidores que busquen causar o causen una restricción o limitación de la competencia. Esto incluye acuerdos para fijar o RELATIONSHIPS AND INTERACTIONS WITH COMPETITORS Agreements with competitors and coordinated behavior aimed at or causing a restraint or limitation on competition are forbidden. These include agreements to fix or set prices, 20 21

12 establecer precios, cotizaciones, términos y condiciones de venta, cuotas de producción o ventas, así como designación o asignación de clientes, territorios, mercados o carteras de productos. No sólo se prohíben los acuerdos formales, sino también las conductas coordinadas que surjan, por ejemplo, de pláticas informales o acuerdos entre caballeros, que busquen dar lugar o den lugar a dichas restricciones sobre la competencia. En toda discusión con los competidores, debemos aplicar estrictos controles, para asegurar que no transmitimos ni recibimos información alguna que pudiera permitir llegar a conclusiones sobre el comportamiento actual o futuro en el mercado de quien transmite la información. Así pues, antes de participar en actividades conjuntas que incluyan la participación de los competidores, se deberá consultar a un abogado de la Compañía. Se prohíbe obtener o intercambiar con los competidores información actual o futura sobre precios, márgenes, costos, participación en el mercado, prácticas internas, términos de ventas e información específica sobre clientes o proveedores. quotations, terms and conditions of sale, production or sales quotas, and also the apportionment or allocation of customers, territories, markets or product portfolios. Not only formal agreements are forbidden, but also coordinated behavior arising from, for example, informal talks or gentlemen s agreements aimed at or giving rise to such a restraint on competition. In discussions with competitors, we must apply strict controls in order to ensure that we do not pass on or receive any information that would allow conclusions to be drawn about the current or future market behavior of the information donor. Thus, a Company attorney should always be consulted prior to engaging in a joint activity that involves communications with competitors. Current or future information regarding price, margins, costs, market share, internal proprietary practices, sales terms and specific customer or vendor information should not be obtained from or exchanged with a competitor. RELACIONES CON LOS CLIENTES Las relaciones con nuestros clientes, proveedores titulares o cedentes de patentes están gobernadas por diversos reglamentos legales relativos a la competencia justa. De acuerdo con dichas leyes y reglamentos, los empleados de Henkel no actuarán de manera que pudiera restringir la libertar de fijación de precios de los clientes ni interferir con sus relaciones de suministro con sus socios comerciales (restricciones geográficas, personales o materiales). Los empleados de Henkel no invitarán a realizar ventas combinadas ni acuerdos de reventa ilegales. CUSTOMER RELATIONSHIPS Relationships with our customers, suppliers and also patentees or licensees are governed by a number of legal regulations relating to fair competition. In accordance with these laws and regulations, Henkel employees will not act in any way that would restrict a customers pricing freedom or interfere with supply relationships with their business partners (geographical, personal or material restraints). Henkel employees will not encourage illegal tying and resale arrangements. ABUSO DE UNA POSICIÓN DOMINANTE EN EL MERCADO Debido a su posición en el mercado con relación a ciertos productos, Henkel también debe obedecer ciertas reglas especiales. Por ejemplo, se puede considerar que ha habido un abuso de una posición dominante en el mercado en caso de dar trato diferenciado a clientes sin que haya una justificación ABUSE OF A DOMINANT MARKET POSITION Owing to its market position in relation to certain products, Henkel also has to obey certain special rules. For example, abuse of a dominant market position may be deemed to have occurred in the event of differentiated treatment of customers without material justification, refusal of supply, the imposition of 22 23

13 material, en caso de un rechazo de dar suministros, en caso de una imposición de precios, términos y condiciones de compra/venta inadecuados, sin una justificación material para las consideraciones adicionales exigidas. La definición de posición dominante en el mercado varía según el caso, al igual que los límites del comportamiento permisible. En caso de duda, se deberá contactar lo antes posible a un abogado de Henkel. inappropriate purchasing/selling prices and terms and conditions, or tie-in transactions without any material justification for the demanded additional counter-consideration. The definition of a dominant market position is variable from case to case, as are the limits of permissible behavior. In cases of doubt, early contact should be made with a Henkel corporate attorney. REUNIONES DE ASOCIACIONES COMERCIALES Y PROFESIONALES Aunque la asistencia o participación en reuniones de este tipo a nombre de Henkel puede ser importante para los objetivos de la compañía, se debe reconocer que la asistencia a tales juntas puede presentar riesgos potenciales en lo referente a las prácticas antimonopolio/de comercio justo debido a los contactos con los competidores durante las mismas. Los empleados de Henkel sólo deberán asistir a juntas de asociaciones comerciales y profesionales legítimas, y sólo para propósitos de negocios. Es preferible que se tomen y distribuyan las minutas de la junta. Cualquier información comparativa o de competitividad suministrada deberá estar en total cumplimiento con las leyes y los reglamentos aplicables. En caso de duda, se deberá consultar a un abogado de Henkel. TRADE AND PROFESSIONAL ASSOCIATION MEETINGS While attendance at and participation in such meetings, on behalf of Henkel, may be important to further corporate objectives, it is also recognized that attendance at such meetings can present a potential antitrust/fair competition risk due to contacts with competitors during the course of the meeting. Henkel employees shall attend only meetings of legitimate trade and professional associations, conducted for proper business purposes. It is preferable that meeting minutes be taken and made available. Any benchmarking or comparative information supplied must be in full compliance with applicable laws and regulations. When in doubt, a Henkel corporate attorney must be consulted. 9. Protección de activos y salvaguarda de información competitiva delicada Dentro de la esfera de sus actividades, todos los empleados son responsables de proteger los activos tangibles e intangibles de Henkel. Los activos físicos o tangibles incluyen las propiedades, tales como los productos, el equipo, los vehículos, las computadoras y el software, las cuentas bancarias, las acciones y los bonos, las tarjetas corporativas, los archivos y otros registros de la Compañía. Los activos intangibles incluyen los activos de información, tales como la información desarrollada por empleados o agentes de Henkel y que no sea del conocimiento 9. Protection of assets and safeguarding of competitively sensitive information Within their sphere of activity, all employees bear their share of responsibility for the protection of the tangible and intangible assets of Henkel. Physical or tangible assets include property such as Company products, equipment, facilities, vehicles, computers and software, bank accounts, stocks and bonds, charge cards, files and other records. Intangible assets include informational assets, such as information developed by employees or agents of Henkel that is not generally known to the public (i.e. business secrets and/or know-how), industrial 24 25

14 general del público (es decir, secretos comerciales y/o conocimientos prácticos), derechos de propiedad industrial, tecnologías y otros elementos de información que son de valor, importantes y, que por lo tanto, necesitan protección. La información proporcionada por proveedores, clientes y otros socios de negocios también puede requerir protección. Dentro de este contexto, la seguridad de la Informática tiene un importante papel. Se solicita a todos los empleados usar los sistemas de información sólo de manera ética, legal y cortés, y usar las herramientas de seguridad proporcionadas, como los procedimientos de encriptación y seguridad, incluyendo contraseñas para proteger los datos de Henkel. proprietary rights, technologies, and other items of information that are of value, important and thus needful of protection. Information provided by suppliers, customers and other business partners might also require protection. In this context, IT security plays an important part. All employees are requested to use the information systems only in an ethical, legal and courteous manner and to use the provided security tools e.g. encryption and security procedures e.g. password handling to protect the Henkel data sufficiently. USO PRIVADO DE LA PROPIEDAD DE LA COMPAÑÍA Los edificios, las instalaciones, los sistemas y el equipo de las oficinas, talleres y plantas de manufactura, así como otras propiedades de Henkel, sólo pueden ser usados por los empleados para propósitos distintos a los de la Compañía con la aprobación previa por escrito de los niveles correspondientes de la administración, o de acuerdo con las directrices/reglas especiales de la compañía. PRIVATE USE OF CORPORATE PROPERTY Installations, systems, facilities and equipment in offices, workshops and manufacturing plants, and other corporate property of Henkel may only be used by employees for non- Company purposes with the written approval of appropriate levels of management or in accordance with special corporate guidelines/rules. TRATO DE LA INFORMACIÓN CONFIDENCIAL Los empleados están obligados a tratar como confidenciales todos los asuntos internos relacionados con Henkel y cuya divulgación al dominio público no haya sido expresamente aprobada. Se prohíbe la comunicación de información confidencial interna (por ejemplo, estrategias de negocios, resultados de investigaciones o contenido de informes internos) a personal no autorizado, dentro o fuera de Henkel. Esto aplica también a la información que los empleados hayan recibido de manera confidencial de terceros. Si su trabajo requiere divulgar cierta información confidencial a terceros, se requiere la aprobación específica del supervisor, además de que se deberá considerar si se requiere o no un contrato de confidencialidad aprobado por un TREATMENT OF CONFIDENTIAL INFORMATION Employees are obliged to treat as confidential all internal matters relating to Henkel that have not been expressly approved for release into the public domain. The communication of confidential internal information (for example, business strategies, research results or contents of internal reports), to unauthorized personnel either inside or outside Henkel is not permitted. This also applies to information that employees have received from third parties on a confidential basis. If your job requires you to disclose certain confidential information to third parties, specific supervisor approval is necessary and consideration should be given to the need for a confidentiality agreement, approved by a Company attorney and signed by the third party that will receive the 26 27

15 abogado de la Compañía y firmado por el tercero que recibirá la información confidencial. Los empleados que por su asociación con Henkel conozcan información confidencial cuya divulgación al dominio público no está aprobada, se deberán abstener de utilizar dicha información para su beneficio o el beneficio de otras personas. confidential information. Employees who, on the basis of their association with Henkel, learn of confidential information not approved for release into the public domain shall not use this information for their personal benefit nor for the benefit of any other person. 10. Evitar riesgos contractuales Henkel toma seriamente su responsabilidad para con sus socios contractuales. Para evitar malos entendidos y consecuencias no deseadas, el sistema de manejo de riesgos de Henkel requiere que todos los empleados responsables de celebrar acuerdos y contratos realicen una cuidadosa evaluación de los deberes y términos contractuales, así como los riesgos que pudieran surgir de dichos acuerdos, antes de su celebración. Debido a la complejidad y las implicaciones legales asociadas con los contratos comerciales, así como el potencial de conflictos con otras relaciones empresariales, es política de Henkel que el Área Legal de Henkel participe en la preparación y la revisión de todos los contratos materiales, tal como lo define la Compañía. 10. Avoidance of contractual risk Henkel takes its responsibility to contractual partners seriously. To avoid misunderstandings and unintended consequences, the risk management system of Henkel requires that all employees who bear responsibility for the conclusion of agreements and contracts shall, prior to such conclusion, perform a careful assessment of the contractual duties and terms and of the risks that could arise from such agreement. Due to the complexity and legal implications associated with commercial agreements, as well as the potential for conflicts with other corporate relationships, it is the policy of Henkel that the Henkel Law Group be involved in the preparation and review of all material contracts as defined by the Company. 11. Reglas sobre negocios internos e información privilegiada Las leyes y reglamentos sobre operaciones con información privilegiada no permiten que ninguna persona compre o venda valores de Henkel, como acciones, cuando esté en posesión de información privilegiada o confidencial. La información privilegiada no se deberá compartir con nadie que no sea un empleado de Henkel que requiera conocerla y que esté consciente de sus obligaciones legales para el manejo de dicha información. Las violaciones pueden recibir castigos que van desde multas hasta la cárcel. 11. Insider dealing rules Insider trading laws and regulations do not permit a person to buy or sell Henkel securities, such as stock, while having inside or confidential information. Inside information should not be shared with anyone other than Henkel employees who have a need to know it and who are aware of their legal obligations in handling this information. Violations may be punishable with fines and imprisonment. EVITAR POSIBLES VIOLACIONES En general, la Información privilegiada es información que no está disponible al público y que un inversionista considerará AVOIDING POSSIBLE VIOLATIONS In general, Insider information is information that is not readily available to the public and that an investor would 28 29

16 importante para decidir si vender o comprar acciones de Henkel. Aunque se puede tratar de información que podría afectar el precio de las acciones de Henkel, también puede afectar el precio de las acciones de otras compañías que tengan importantes relaciones con Henkel. En estos casos, los empleados y funcionarios se deberán abstener de: Cualquier trato que involucre valores relacionados con información privilegiada, en particular, valores de Henkel. Transmitir dicha información a terceros. Emitir recomendaciones a terceros sobre la adquisición y/o venta de valores relacionados con información privilegiada, con base en dicha información. En caso de dudas o incertidumbre sobre si cierta información ya es del dominio público, se deberá contactar a un miembro del Área Legal de Henkel.Bestehen Zweifel, ob Insiderregeln greifen, zum Beispiel, ob eine Information bereits öffentlich bekannt ist, ist die zuständige Rechtsabteilung anzusprechen. consider important in deciding whether to buy or sell Henkel stock. While it can be information that could affect Henkel s stock price, it can also be information that might affect the stock price of another company that has a significant relationship with Henkel. In such instances, employees and officers shall refrain from: any trades involving insider securities, in particular, Henkel securities, passing on such information to third parties, and issuing recommendations to third parties as to the acquisition and/or sale of insider securities on the basis of such information. When in doubt, or if uncertain as to whether an item of information is already in the public domain, contact a member of the Henkel Law Group. PERIODOS DE BLOQUEO Para eliminar incluso la apariencia de violaciones de los reglamentos que gobiernan las operaciones con información privilegiada, se han instituido los llamados Periodos de Bloqueo. Dentro de estos periodos, se prohíbe a un círculo especialmente designado de funcionarios/empleados, que suelen tener acceso a información privilegiada en el curso de sus actividades, que comercien con valores de Henkel. BLOCKED PERIODS In order to eliminate even the appearance of a breach of the regulations governing insider dealing, so-called Blocked Periods have been instituted. Within these periods, a specially designated circle of officers/employees who typically have access to insider information in the course of their activities are forbidden to trade in Henkel securities. TRATO DE LA INFORMACIÓN PRIVILEGIADA SOPLAR O DIVULGAR Se prohíbe compartir información privilegiada o dar consejos a terceros sobre la compra o venta de acciones de Henkel, o acciones de compañías con relaciones importantes con Henkel, incluso si se le solicita. La información privilegiada no se deberá transmitir sin autorización expresa, a persona alguna fuera de la organización de Henkel, incluyendo de manera enunciativa, mas no limitativa, a periodistas, analistas, clientes, consultores, familiares o amigos. TREATMENT OF INSIDER INFORMATION TIPPING Do not share insider information or provide advice to any third party about buying or selling Henkel stock or the stock of a company with a significant relationship to Henkel, even if asked. Insider information must not be passed on without express authorization to any persons outside the Henkel organization, including but not limited to journalists, analysts, customers, consultants, family members or friends. Even within the Henkel Group, such information may only be given to employees on a 30 31

17 Incluso dentro de Henkel Group, dicha información sólo se podrá suministrar a empleados que necesiten conocerla. Compartir información privilegiada ( soplar ) con personas que puedan tomar decisiones sobre sus inversiones utilizando dicha información es contra la ley. need-to-know basis. It is against the law to share inside information ( tip ) with persons who might make an investment decision using this confidential information. 12. Integridad financiera Para mantener la confianza y el respeto de nuestros accionistas, empleados, socios comerciales, comunidades y funcionarios de gobierno, todos nuestros informes financieros deberán ser correctos y fidedignos en todo momento. 12. Financial integrity In order to maintain the trust and respect of our shareholders, employees, business partners, communities and government officials, our financial reporting must be correct and truthful at all times. SISTEMA DE INFORMES Todos los registros e informes publicados para uso externo se deberán preparar de manera oportuna, en línea con las leyes y los reglamentos relevantes. REPORTING SYSTEM All records and reports published for external consumption must be prepared timely and in line with all relevant laws and regulations. PRÁCTICAS DE CONTABILIDAD En cumplimiento con los requerimientos legales existentes, así como las normas de contabilidad internacionalmente reconocidas, los activos, las transacciones financieras, los puestos operativos y los flujos de efectivo de Henkel se deberán registrar de manera precisa, y se deberán reflejar abiertamente en los registros de la Compañía y documentos públicos. Hacemos negocios de manera congruente con todas las leyes y los reglamentos aplicables, en todos los lugares donde opera Henkel. Nosotros, los empleados de Henkel, luchamos por hacer lo correcto. ACCOUNTING PRACTICE In keeping with existing legal requirements, as well as internationally recognized accounting standards, Henkel s assets, financial transactions, operating positions, and cash flows must be accurately recorded and openly reflected in the Company s records and public documents. We conduct business consistent with all applicable laws and regulations in every place that Henkel conducts business. We, the employees of Henkel, strive to do the right thing. 13. Reportes de violaciones, aplicación de las reglas, sanciones Las disposiciones de este Código de conducta representan los componentes fundamentales de la cultura empresarial de Henkel. Sin embargo, no se deberá mal interpretar este documento como una base para exigir a Henkel adoptar un cierto modo de comportamiento. Nosotros, los empleados de Henkel, reconocemos que los empleados que violen cualesquier leyes, sin importar si son 13. Reporting violations, enforcement, sanctions The provisions of this Code of Conduct represent the fundamental components of Henkel s corporate culture. This document should, however, not be misinterpreted as providing a basis for demanding that Henkel adopt a certain mode of behavior. We, the employees of Henkel, acknowledge that employees who violate any laws, regardless whether they are subject matters of our Code of Conduct or other Company 32 33

18 materia de nuestro Código de conducta o de otras políticas de la Compañía, podrán ser disciplinados con castigos que pueden incluir la terminación del empleo. También se puede disciplinar a los supervisores de Henkel por no detectar violaciones en sus áreas si, a juicio de la Compañía, la falla fue resultados de una supervisión inadecuada de los empleados. CONSEJO Henkel lucha por brindar a sus empleados la información y la capacitación que requieren para ayudarles a evitar situaciones que pudieran violar las leyes, nuestro Código de conducta u otras políticas de la Compañía. Sin embargo, en caso de duda, se puede acudir a los gerentes de línea o a los departamentos Legal, de Auditorías o de Recursos Humanos para recibir consejo. INFORMES DE VIOLACIONES Las violaciones a las leyes, el Código de conducta de Henkel u otras políticas de la Compañía se pueden reportar a su supervisor, representante de recursos humanos o auditorías, o a un abogado de la Compañía. Todos los informes deberán estar en línea con las leyes. Cualquier persona que conscientemente haga falsas declaraciones sobre otra persona puede estar cometiendo un delito. REPRESALIAS La compañía no despedirá, degradará, suspenderá, amenazará, acosará ni discriminará de ninguna otra manera a los empleados que reporten violaciones. Henkel tampoco tolerará intento alguno de evitar que los empleados reporten dichos asuntos. policies may be disciplined up to and including termination of employment. Henkel supervisors may also be disciplined for failing to detect a violation in their area if, in the judgment of the Company, the failure resulted from inadequate supervision of employees. ADVICE Henkel strives to provide its employees with the information and training needed to assist employees in avoiding situations that might violate the law, our Code of Conduct or other Company policies. However, in cases of doubt, employees may obtain advice from their line managers or the Legal, Audit or Human Resources departments. REPORTING VIOLATIONS Violations of the law, the Henkel Code of Conduct or other Company policies can be raised with your supervisor, human resources or audit representative, or a Company attorney. Any reports must be in line with the law. Anyone who consciously makes false statements regarding another person may commit a criminal offense. REPRISALS The Company will not discharge, demote, suspend, threaten, harass, or in any other manner, discriminate against an employee who reports a violation. Henkel will also not tolerate any attempts whatsoever to prevent employees from reporting such matters. Published by Henkel KGaA, Düsseldorf, Germany 2005: Henkel KGaA Edited by: Heinz Nicolas 34 35

19 Vision & Values Vision & Werte Vision & Values Vision & Values Vision & Values Vision & Values Vision & Values Code of Conduct Leitlinien der Zusammenarbeit und Führung Code of Teamwork and Leadership Code of Corporate Sustainability Code of Corporate Design Nuestra visión y valores forman la base de una serie de directrices de comportamiento que determinan nuestra forma de actuar cada día. Incluyen nuestro Código de trabajo en equipo y liderazgo, nuestro Código de sustentabilidad y nuestro Código de conducta. Nuestro Código de conducta está diseñado para asegurar que los empleados de Henkel siguen las leyes correspondientes de los países en donde trabajan. La manera en que aplicamos dichas directrices está conformada por Our vision and values form the basis for a series of behavioral guidelines which determine how we act each and every day. These include our Code of Teamwork and Leadership, our Code of Corporate Sustainability and our Code of Conduct. Our Code of Conduct is designed to ensure that Henkel employees follow all relevant laws in the countries in which they work. The manner in which we apply these guidelines is shaped by our vision and values. nuestra visión y nuestros valores. H-067 / March 2006