Estados Financieros Consolidados y Combinados

Transcripción

1 Estados Financieros Consolidados y Combinados CPC. CHRISTIAN PRIVAT SOCIO June 2014 KPMG INTERNATIONAL STANDARDS GROUP

2 Agenda INTRODUCCION EEFF Consolidados - Objetivos y alcance - Definiciones - Control - Procedimientos de Consolidación - Ejemplos EEEF Combinados - Definiciones - Ejemplos EEFF Consolidados y Combinados

3 NIIF 10 Estados Financieros Consolidados Objetivo Establecer los procedimientos a seguir en la preparación y presentación de estados financieros consolidados de un grupo de empresas bajo el control de una matriz. IFRS Advanced Application

4 NIIF 10 Estados Financieros Consolidados Alcance Esta norma es aplicable a: Una entidad que es controladora Entidad 90% Subsidiaria A Subsidiaria B 80% 65% Subsidiaria C Esta norma no es aplicable a: Una controladora que no necesita presentar estados financieros consolidados, si: Han sido informados de no presentar estados financieros consolidados Sus instrumentos de deuda o de patrimonio no se negocian en un mercado público Una entidad de inversión que mide todas sus subsidiarias a valor razonable con cambios a resultados No registra, ni está en proceso de hacerlo, en una comisión de valores o similar Su controladora última o alguna de las controladoras intermedias elabora estados financieros consolidados IFRS Advanced Application

5 NIIF 10 Estados Financieros Consolidados Definiciones Actividades relevantes Son aquellas de la participada que afectan de forma significativa a los rendimientos de la participada Control de una participada Un inversor controla una participada cuando está expuesto, o tiene derecho, a rendimientos variables procedentes de su implicación en la participada y tiene la capacidad de influir en esos rendimientos a través de su poder sobre la participada Controladora Una entidad que controla una o más entidades Derecho de destitución Derechos que privan a quien toma decisiones de su autoridad para tomar decisiones IFRS Advanced Application

6 NIIF 10 Estados Financieros Consolidados Definiciones Derechos protectores Los derechos diseñados para proteger la participación de la parte que mantiene esos derechos sin otorgar a esa parte poder sobre la entidad con la que esos derechos se relacionan Estados financieros consolidados Los estados financieros de un grupo en el que los activos, pasivos, patrimonio, ingresos, gastos y flujos de efectivo de la controladora y sus subsidiarias se presentan como si se tratase de una sola entidad económica Grupo Una controladora y todas sus subsidiarias IFRS Advanced Application

7 NIIF 10 Estados Financieros Consolidados Definiciones Participación no controladora El patrimonio de una subsidiaria no atribuible, directa o indirectamente, a la controladora Poder Derechos existentes que otorgan la capacidad presente de dirigir las actividades relevantes Quien toma decisiones Una entidad con derechos de toma de decisiones que es un principal o un agente para otras partes Subsidiaria Una entidad que esta controlada por otra entidad IFRS Advanced Application

8 Concepto de control NIC 27 VS NIIF 10 NIC 27 Control Poder para dirigir las políticas financieras y de operación de una entidad, para obtener beneficios en sus actividades NIIF 10 Un inversor controla una participada si y solo si éste reúne todos los elementos siguientes: a) poder sobre la participada; b) exposición, o derecho, a rendimientos variables procedentes de su implicación en la participada ; y c) capacidad de utilizar su poder sobre la participada para influir en el importe de los rendimientos del inversor IFRS Advanced Application

9 Cuando hay Control? Entidad Control? Control? Subsidiaria A Subsidiaria C Subsidiaria B Control? Un inversor determinará si es una controladora mediante la evaluación de su control sobre la participada Un inversor controla una participada cuando está expuesto, o tiene derecho, a rendimientos variables y tiene capacidad de influir en esos rendimientos a través de su poder Por ello, un inversor controla una participada, si y sólo si, tiene todos los elementos siguientes: Poder Rendimientos Vinculación entre poder y rendimiento IFRS Advanced Application

10 Control Poder Exposición a rendimientos Variables Vinculación entre poder y rendimientos Consolidación Para tener poder, es necesario que el inversor posea derechos reales que le proporcionen la habilidad actual para tomar decisiones que afecten significativamente los rendimientos de la participada (i.e. Actividades relevantes). IFRS Advanced Application

11 Control Por lo tanto, se considerará Poder Exposición a rendimientos Variables Vinculación entre poder y rendimientos Consolidación sobre la participada Cuando Surge Posee derechos que le otorgan la capacidad presente de dirigir las actividades relevantes De derechos, como aquellos derechos de voto concedidos por los instrumentos de patrimonio IFRS Advanced Application

12 Control Por lo tanto, se considerará Poder Exposición a rendimientos Variables Vinculación entre poder y rendimientos Consolidación exposición, o derechos, a rendimientos variables procedentes de su implicación en la participada Entidad Subsidiaria A IFRS Advanced Application

13 Control Por lo tanto, se considerará Poder Exposición a rendimientos Variables Vinculación entre poder y rendimientos Consolidación capacidad de utilizar su poder sobre la participada para influir en el importe de los rendimientos del inversor por ello: un inversor con derechos de toma de decisiones determinará si es un Principal o Agentes IFRS Advanced Application

14 Cuando existe el control de facto? PASO 1 El inversionista toma en consideración todos los hechos y circunstancias Tamaño de los derechos de votos comparado con otros Derecho de votos potenciales No concluyente Otros arreglos contractuales Considerar hechos y circunstancias adicionales PASO 2 Numero de votantes activos en reuniones previas Evidencia de poder Relaciones especiales Nivel de exposición a rendimientos variables No esta claro El inversor no debe consolidar IFRS Advanced Application

15 Cuando son consideradas las Relación entre compañías Por si sola, la dependencia económica de un proveedor o un consumidor consolidación. Pero... Poder para dirigir las actividades relevantes. Otros acuerdos contractuales. Exposición a rendimientos variables. IFRS Advanced Application

16 Requerimientos de contabilización Procedimientos de consolidación: a) Se Combinan partidas similares de activos, pasivos, patrimonio, ingresos y gastos y flujos de efectivo de la controladora con los de sus subsidiarias b) Se elimina el importe en libros de la inversión de la controladora en cada subsidiaria y la parte de la controladora en el patrimonio de cada subsidiaria c) Se eliminan en su totalidad los activos y pasivos, patrimonio, ingresos, gastos y flujos de efectivo relacionados con transacciones entre las entidades del grupo (incluye las transacciones intragrupo que están reconocidas en activos, tales como inventarios y activos fijos, se eliminan totalmente). d) Se deben aplicar políticas contables uniformes en el proceso de consolidación IFRS Advanced Application

17 Requerimientos de contabilización Otros requerimientos: a) Medición: se incluirá los ingresos y gastos de una subsidiaria en los estados financieros consolidados desde la fecha en que obtenga el control hasta la fecha en que cese dicho control. b) Los estados financieros de la controladora y de sus subsidiarias, utilizados para la elaboración de los estados financieros consolidados, deberán estar referidos a la misma fecha de presentación, a nos ser que sea impracticable, en cuyo caso se pueden usar EF con máximo 3 meses de diferencia, pero serán ajustados por los efectos de transacciones significativas o sucesos que tengan lugar entre la fecha de esos estados financieros y la fecha de los estados financieros consolidados c) Participaciones no controladas: se incluyen dentro del resultado integral y dentro del patrimonio IFRS Advanced Application

18 Revelación de Importación a) Relación de las subsidiarias importantes, incluyendo el nombre, el país de constitución o residencia, la proporción del interés en la propiedad y, si es diferente, la proporción del poder de elección que se tiene. b) En los estados financieros separados de la principal, una descripción del método utilizado para reconocer a la inversión en subsidiarias. IFRS Advanced Application

19 Puntos importantes a recordar! Existencia de Control para la consolidación Derechos sustantivos son clave. El control puede ser logrado con menos de la mayoría de los derechos de voto. Ciertas relaciones pueden otorgar poder. Procedimientos de Consolidación. IFRS Advanced Application

20 Estados Financieros Combinados June 2014

21 Definición Estados Financieros Combiandos (EFC) Información financiera, que incluye las actividades económicas que están unidas entre sí por el control común, pero no son un grupo legal. Estos se preparan normalmente mediante la agregación de los estados financieros de los segmentos, las entidades o los componentes de los grupos que no cumplen con la definición de un "grupo" bajo NIIF 10. IFRS Advanced Application

22 Existe un método para preparar EEFF Combinados? PASO 1 Determinar el propósito de los estados financieros combinados y comprender los requisitos reguladores. PASO 5 Hacer revelaciones claras. PASO 2 Determinar a la nueva entidad que informa PASO 4 Lidiar con los problemas prácticos de la preparación PASO 3 Considerar si el estado financiero puede cumplir con las NIIF IFRS Advanced Application

23 Paso 1: 1) Determinar el propósito de los estados financieros combinados y comprender los requisitos reguladores. El propósito y los usuarios de los estados financieros combinados pueden influir en la forma en que se prepara y presenta la información financiera. Pocos países cuentan con requisitos reglamentarios específicos para la preparación de los estados financieros no estándares. Diferentes reguladores podrían tomar diferentes puntos de vista y esto podría tener un impacto profundo en la naturaleza, alcance e incluso la aceptación de los estados financieros combinados. Ejemplo: Preparar estados financieros combinados bajo IFRS ante la SEC, se espera que siga la guía de la SEC. IFRS Advanced Application

24 Paso 1: 1) Determinar el propósito de los estados financieros combinados y comprender los requisitos reguladores. Requisitos reglamentarios Otros Reino Unido - Standards for investment reporting (SIR) Estados Unidos Federación Europea de Contabilidad. - Combined and Carve-out Financial StatementsAnalysis of Common Practices SEC Codification of Accounting Bulletins Topic 1.B Australia Disclosing non-ifrs financial information Hong Kong Statement 3.340, Auditing Guideline IFRS Advanced Application

25 Paso 2: 2) Determinar la nueva entidad que informa. Ejemplo 1: Establecido a partir de las entidades que serán legalmente unidos a través de una reorganización Pre-reorganización Post-reorganización Individual x Individual x Newco Entidad C Entidad A Entidad B Entidad C Entidad A Entidad B IFRS Advanced Application

26 Paso 2: 2) Determinar la nueva entidad que informa. Ejemplo 2: Establecido a partir de las entidades que se han unido legalmente bajo un acuerdo contractual. Individual x NCI A 10% 90% NCI B 10% Entidad A Entidad B IFRS Advanced Application

27 Paso 2: 2) Determinar la nueva entidad que informa. Ejemplo 3: Establecida a partir de entidades independientes gestionados conjuntamente como una sola entidad económica Matriz Entidad A Entidad B Entidad C Entidad D IFRS Advanced Application

28 Paso 3: 3) Considerar si el estado financiero puede cumplir con las NIIF Estados financieros combinados preparados de acuerdo con NIIF frecuentemente incluirán ajustes. La determinación de lo que está debidamente incluida como información financiera histórica es un área clave de juicio en la preparación de estados financieros combinados. Ejemplo 1: Información histórica preparada de acuerdo con IFRS. Grupo x Subgrupo Y Entidad Z A B C D IFRS Advanced Application

29 Paso 3: 3) Considerar si el estado financiero puede cumplir con las NIIF Grupo x Subgrupo Y Entidad Z A B C D - El grupo X adquirió el subgrupo Y hacer cuatro años se hizo la asignación de PPA (purchase price allocation) como resultado se reconoció un goodwill por la adquisición en los estados financieros consolidados del grupo X de acuerdo con las IFRS. - La administración prepara estados financieros combinados usando la información en el grupo x (estados financieros consolidados que incluye X, Y, Z) - Los ajustes del goodwill y otros PPA que fueron reflejados en los estados financieros consolidados del grupo X son incluidos en los estados financieros del subgrupo. IFRS Advanced Application

30 Paso 4: 4) Lidiar con los problemas prácticos de la preparación Las políticas contables deben ser apropiadas para propósitos de la combinación de estados financieros. Podría ser necesario realizar ajustes para presentar los estados financieros consolidados de acuerdo con las políticas contables elegidas. Diferentes enfoques se utilizan en diferentes circunstancias. La elección de las políticas contables dependerá de los destinatarios de la información financiera y el propósito de los informes. El hecho de que las diferentes políticas contables se puede aplicar no causa problemas con respecto al cumplimiento de las NIIF; NIIF exige que la dirección seleccione políticas adecuadas que resultan en la información que es relevante y fiable IFRS Advanced Application

31 Paso 5: 5) Hacer revelaciones claras. Revelaciones claras y transparentes son fundamentales para la comprensión de los estados financieros combinados. Este tipo de información financiera se prepara generalmente para representar a circunstancias específicas; que a menudo se rigen por normas de regulación.. es relevante y fiable IFRS Advanced Application

32 Paso 5: 5) Hacer revelaciones claras. La finalidad para la que se preparan los estados financieros combinados cómo la nueva entidad que informa, fue identificado y los juicios importantes que se hicieron. Una lista de las entidades combinadas Si los estados financieros combinados están preparados de acuerdo con NIIF o una base de preparación Las principales políticas contables seguidas en la preparación de los estados financieros combinados Cómo se realiza la asignación de los activos, pasivos, ingresos y gastos Como el EPS fue calculado, si aplica. Los requisitos de divulgación de todas las NIIF aplicables, si los estados financieros combinados aseguran el cumplimiento con las NIIF. IFRS Advanced Application

33 Preguntas y retroalimentacion Expositor: Christian Privat

34 GRACIAS! The information contained herein is of a general nature and is not intended to address the circumstances of any particular individual or Entidad. Although we endeavour to provide accurate and timely information, there can be no guarantee that such information is accurate as of the date it is received or that it will continue to be accurate in the future. No one should act on such information without appropriate professional advice after a thorough examination of the particular situation. KPMG International Standards Group is part of KPMG IFRG Limited. 2014] Caipo y Asociados S.Civil de RL. a member firm of the KPMG network of independent member firms affiliated with KPMG International Cooperative ("KPMG International"), a Swiss Entidad. All rights The KPMG name, logo and "cutting through complexity" are registered trademarks or trademarks of KPMG International.