Evolución mercados de vivienda y acabados de la construcción. Cristina Gamboa Director de Estudios Económicos Bogotá, febrero 27 de 2009

Transcripción

1 Evolución mercados de vivienda y acabados de la construcción Cristina Gamboa Director de Estudios Económicos Bogotá, febrero 27 de 2009

2 Contenido Cómo va el crédito hipotecario? El mercado de vivienda nueva y transacciones en el mercado inmobiliario (vivienda usada) Acabados en las viviendas en Bogotá y Cundinamarca 2008: ejemplo analítico de la fortaleza de Coordenada Urbana

3 06-Ene May Oct Mar Jul Dic May Sep Ene-09 Billones de pesos Porcentaje La expansión en términos reales del total de desembolsos hipotecarios se frenó en 2008 Monto y variación real anual de los desembolsos hipotecarios acumulados, billones de pesos y porcentaje (IPC diciembre 2008=100), tasa de interés efectiva anual para vivienda en pesos Monto construcción Crecimiento real anual Monto adquisición Tasa de interés en pesos 6,0 120,0 95,9 % 84,0% 1,3 1,7 100,0 80, ,3 4,0 60,0 1,0 40,0 16 3,8 20,0 15 2,0 0,6 2,7 3,9-0,9% 0,0-20,0 14 0,0 1,3 0,2 0, ,0-60,0 13 Nota: la tasa de interés para vivienda se calcula como el promedio ponderado por monto de las tasas de crédito de adquisición de vivienda y construcción denominadas en pesos. Fuente: Superintendencia Financiera, cálculos del Departamento de Estudios Económicos CAMACOL.

4 Ene-01 Dic-01 Nov-02 Oct-03 Sep-04 Ago-05 Jul-06 Jun-07 May-08 Ene-01 Dic-01 Nov-02 Oct-03 Sep-04 Ago-05 Jul-06 Jun-07 May-08 Billones de pesos Porcentaje Billones de pesos Porcentaje La cartera para adquirir vivienda creció a una tasa promedio anual de 6,4% real, mientras la del constructor lo hizo al 61% real Monto y variación real anual del stock de crédito al constructor e individual, billones de pesos y porcentaje (IPC noviembre 2008=100) Cartera hipotecaria a individual Cartera hipotecaria a constructor 12,5 Monto Crecimiento real anual 27,0 3,0 Monto Crecimiento real anual 78,0 62,0 10,0 14,0 2,4 46,0 7,5 1,0 1,8 30,0 5,0-12,0 1,2 14,0-2,0 2,5-25,0 0,6-18,0 0,0-38,0 0,0-34,0 Fuente: Asobancaria.

5 Ene-97 Feb-98 Mar-99 Abr-00 May-01 Jun-02 Jul-03 Ago-04 Sep-05 Oct-06 Nov-07 Dic-08 Ene-05 Jul-05 Ene-06 Jul-06 Ene-07 Jul-07 Ene-08 Jul-08 Dic-08 La menor actividad crediticia sigue siendo reforzada por la fuerte desaceleración del crédito de consumo Enero 1997-diciembre 2008, variación real anual de la cartera (IPC diciembre 2008=100) y tasa de interés nominal, porcentaje Variación real anual de la cartera (%) Tasa de interés efectiva anual (%) 50 Total Consumo Comercial Hipotecaria+TC 30 Consumo Preferencial Ordinario Tesorería , Fuente: Banco de la República, Superintendencia Financiera y Titularizadora Colombiana, cálculos del Departamento de Estudios Económicos CAMACOL.

6 Ene-96 Dic-96 Nov-97 Oct-98 Sep-99 Ago-00 Jul-01 Jun-02 May-03 Abr-04 Mar-05 Feb-06 Ene-07 Dic-07 Nov-08 Ene-96 Dic-96 Nov-97 Oct-98 Sep-99 Ago-00 Jul-01 Jun-02 May-03 Abr-04 Mar-05 Feb-06 Ene-07 Dic-07 Nov-08 Porcentaje Porcentaje Banca sólida y mejor preparada para enfrentar el deterioro esperado de la cartera en la fase descendente del ciclo económico Enero 1996-diciembre 2008, indicadores de calidad de cartera y de cubrimiento por morosidad, porcentaje Indicador de calidad de cartera (cartera vencida/cartera bruta) Indicador de cubrimiento por morosidad (provisiones/cartera vencida) 30 Comercial Hipotecaria Consumo Microcrédito 250 Comercial Consumo Hipotecaria Microcrédito Total 163, , ,2 6,2 4,3 2, ,8 71,0 59,8 0 0 Fuente: Superintendencia Financiera, cálculos del Departamento de Estudios Económicos CAMACOL.

7 Mar-96 Dic-96 Sep-97 Jun-98 Mar-99 Dic-99 Sep-00 Jun-01 Mar-02 Dic-02 Sep-03 Jun-04 Mar-05 Dic-05 Sep-06 Jun-07 Mar-08 Dic-08 Porcentaje Ln (ICC hipotecaria) Uno de los retos es seguir cuidando la calidad de la cartera hipotecaria Marzo 1996-diciembre2008, Indicador de Calidad de Cartera (ICC) hipotecaria vs. Tasa de desempleo en siete áreas metropolitanas La tasa de desempleo y la cartera hipotecaria vencida presentan una alta correlación ICC hipotecaria Tasa de desempleo (Eje derecho) 3,5 25,6 21,6 20,5 24,6 20,0 3,0 17,6 16,0 2,5 Correlación 0,86 13,6 2,0 9,6 12,0 5,6 1,5 1,6 8,0 1,0 2,2 2,5 2,8 3,1 Ln (Tasa de desempleo) Fuente: Banco de la República y Superintendencia Financiera, cálculos del Departamento de Estudios Económicos CAMACOL.

8 Proyecciones: el crédito a los hogares seguirá desacelerándose, mientras que la cartera empresarial será más dinámica Variación nominal anual de la cartera por modalidad, porcentaje Nov-08 Jun-09 py Microcrédito 42,3% 47,0% Comercial 22,4% 33,9% Total 19,4% 24,6% Consumo 10,3% 13,4% Hipotecaria 9,2% 16,1% Nota: la cartera hipotecaria incluye titularizaciones. A noviembre de 2008 el crédito comercial representó 60% del stock total, seguido por el de consumo, hipotecario y microcrédito con participaciones de 28, 10 y 2%, respectivamente. Fuente: Superintendencia Financiera, cálculos del Departamento de Estudios Económicos CAMACOL.

9 Contenido Cómo va el crédito hipotecario? El mercado de vivienda nueva y transacciones en el mercado inmobiliario (vivienda usada) Acabados en las viviendas en Bogotá y Cundinamarca 2008: ejemplo analítico de la fortaleza de Coordenada Urbana

10 Cómo va el negocio edificador en el país? Sistema de Información Georreferenciada de CAMACOL sobre mercado de vivienda nueva, Coordenada Urbana: desaceleración por los menores lanzamientos, oferta y ventas en 2008 La reducción de las unidades de vivienda nueva lanzadas al mercado es la sana respuesta de los constructores frente al cambio de las condiciones macroeconómicas y la menor dinámica de la actividad edificadora Trayectoria descendente del licenciamiento habitacional En 2008 el mercado de vivienda usada evidenció una menor actividad en cuanto al número de transacciones inmobiliarias en el nivel nacional, pero su valor comercial se mantuvo Concentración de la actividad inmobiliaria de vivienda usada en Bogotá (part. 54% comercial transado en el nivel nacional). Luego siguen en importancia Medellín (14%) y Cali (9,7%) Nota: en el mercado de vivienda nueva, Bogotá representa 34% del total de área licenciada, Valle 11% y Antioquia 9%

11 Ene-08 Feb-08 Mar-08 Abr-08 May-08 Jun-08 Jul-08 Ago-08 Sep-08 Oct-08 Nov-08 Dic-08 Ene-08 Feb-08 Mar-08 Abr-08 May-08 Jun-08 Jul-08 Ago-08 Sep-08 Oct-08 Nov-08 Dic-08 Siete departamentos: menor dinámica del mercado de vivienda nueva 2008, unidades de vivienda lanzadas al mercado y unidades vendidas Unidades de vivienda lanzadas al mercado Unidades de vivienda vendidas VIS No VIS VIS No VIS Departamentos incluidos: Antioquia, Bogotá y Cundinamarca, Bolívar, Caldas, Risaralda, Tolima y Valle del Cauca. Fuente: Coordenada Urbana.

12 Ene-08 Feb-08 Mar-08 Abr-08 May-08 Jun-08 Jul-08 Ago-08 Sep-08 Oct-08 Nov-08 Dic-08 Ene-08 Feb-08 Mar-08 Abr-08 May-08 Jun-08 Jul-08 Ago-08 Sep-08 Oct-08 Nov-08 Dic-08 Meses Siete departamentos: indicadores de riesgo potencial del mercado de vivienda nueva 2008, unidades de vivienda terminadas por vender, oferta disponible e indicador de rotación trimestral Unidades terminadas por vender/oferta Rotación trimestral 4,0% 3,5% 3,9% ,6 3,0% 2,5% 2,0% 1,5% ,0% 5 Departamentos incluidos: Antioquia, Bogotá y Cundinamarca, Bolívar, Caldas, Risaralda, Tolima y Valle del Cauca. Fuente: Coordenada Urbana.

13 Cifras del mercado de vivienda nueva por departamentos Departamento Unidades de vivienda lanzadas Unidades de vivienda vendidas Unidades terminadas por vender / oferta disponible (%) Rotación trimestral (meses) Feb-08 Dic-08 Feb-08 Dic-08 Feb-08 Dic-08 Feb-08 Dic-08 Bogotá y Cundinamarca ,8 2,9 6,1 7,9 Antioquia ,3 4,2 9,1 11,8 Valle n.d. n.d. 14,3 26,3 Risaralda n.d. n.d ,5 4,9 13,0 Caldas ,6 8,2 16,3 19,4 Bolívar n.d. n.d ,3 1,2 15,6 18,1 Nota: oferta disponible incluye las unidades de vivienda en los estados de construcción y preventa. Fuente: Coordenada Urbana.

14 Número en miles Porcentaje Miles de millones de $ Porcentaje En 2008 el mercado de vivienda usada en el nivel nacional mostró un menor ritmo de actividad en cuanto al número de transacciones inmobiliarias, pero el valor comercial de estas se mantuvo , número y valor comercial de las transacciones inmobiliarias en nivel nacional* Número de transacciones inmobiliarias Valor comercial de las transacciones inmobiliarias Número Crecimiento anual (eje derecho) 11, Monto Crecimiento real anual (eje derecho) 24,2 19, , ,8-2,8-6, ,4 5,8 1,2-3, * Cobertura de 11 ciudades: Armenia, Barranquilla, Bogotá, Bucaramanga, Cali, Cartagena, Cúcuta, Manizales, Medellín, Pereira y Sincelejo. Fuente: FEDELONJAS.

15 Número en miles Porcentaje Miles de millones de $ Porcentaje El valor comercial de las transacciones inmobiliarias del mercado de vivienda usada en Bogotá continúa al alza, aunque a una menor tasa de crecimiento frente a , número y valor comercial de las transacciones inmobiliarias en Bogotá Número de transacciones inmobiliarias Valor comercial de las transacciones inmobiliarias Número Crecimiento anual (Eje derecho) Monto Crecimiento real anual (Eje derecho) ,0 12, ,0 21, ,0 0, ,0 9,0 3, , ,0 En 2008 el número y valor comercial de las transacciones inmobiliarias correspondientes a Bogotá representaron 44 y 54% del total nacional, respectivamente. Fuente: FEDELONJAS.

16 Número en miles Porcentaje Miles de millones de $ Porcentaje En 2008 el mercado de vivienda usada en Medellín registró un deterioro en cuanto al número y valor comercial de las transacciones inmobiliarias, pero su nivel de actividad sigue siendo relativamente favorable , número y valor comercial de las transacciones inmobiliarias en Medellín Número de transacciones inmobiliarias Valor comercial de las transacciones inmobiliarias Número Crecimiento anual (Eje derecho) Monto Crecimiento real anual (Eje derecho) 72 17, , , ,0 48 7, ,0 36 2, ,0 24-3, ,0 12-8, , , ,0 En 2008 el número y valor comercial de las transacciones inmobiliarias correspondientes a Medellín representaron 17 y 14% del total nacional, respectivamente. Fuente: FEDELONJAS.

17 Número en miles Porcentaje Miles de millones de $ Porcentaje Para 2008 el mercado de vivienda usada en Cali presentó un comportamiento similar al observado en Medellín , número y valor comercial de las transacciones inmobiliarias en Cali Número de transacciones inmobiliarias Valor comercial de las transacciones inmobiliarias Número Crecimiento anual Monto Crecimiento real anual (Eje derecho) 56 15, , , , ,0 0,0-5, ,0 7,0 1, , ,0 8-15, , , ,0 En 2008 el número y valor comercial de las transacciones inmobiliarias correspondientes a Medellín representaron 11 y 10% del total nacional, respectivamente. Fuente: FEDELONJAS.

18 Cómo va el negocio edificador en el país? Los precios de la vivienda nueva y usada muestran un comportamiento al alza desde 2003, que se modera a partir del IIItrim. de 2007 se observa una moderación en su ritmo de crecimiento Según el Banco de la República, en el III-trim. de 2008 el Índice de Precios de Vivienda Usada (IPVU) para el total nacional aumentó 19,6% anual (10,6% en términos reales) Pero los precios de la vivienda usada en términos reales son similares a los observados en 1994 Los indicadores líderes del sector (como licencias de construcción, despachos de cemento y desembolsos de crédito hipotecario) muestran un proceso de desaceleración de la actividad edificadora Bajo nivel de los despachos de cemento durante enero por: i) comportamiento estacional (mes menos dinámicos del año); ii) menor actividad edificadora; y iii) menor consumo e inversión producto de la desaceleración de la economía nacional y crisis financiera internacional Para los despachos de cemento al mercado interno, CAMACOL estima una variación anual de entre - 2,3% y 1,7% en 2009 El nivel de metros cuadrados aprobados para construcción en términos interanuales es aún favorable y esperamos sustente niveles positivos de actividad en 2009

19 Mar-90 Sep-91 Mar-93 Sep-94 Mar-96 Sep-97 Mar-99 Sep-00 Mar-02 Sep-03 Mar-05 Sep-06 Mar-08 Mar-97 Sep-98 Mar-00 Sep-01 Mar-03 Sep-04 Mar-06 Sep-07 Sep-08 Número índice Número índice Luego de un aumento sostenido de los precios de vivienda desde 2003, tanto usada como nueva, se evidencia una moderación en el ritmo de crecimiento a partir del tercer trimestre de 2007 Marzo 1990-septiembre 2008, Índice de Precios de Vivienda Nueva (IPVN) e Índice de Precios de Vivienda Usada (IPVU)* IPVN e IPVU total (base Dic98=100) IPVU real IPVN real 146 IPVN para las principales ciudades (base Dic06=100) Bogotá Cali Medellín Var. Anual Sep-08 IPVN real 11,2% IPVU real 10,6% Var. Anual Sep-07 Bogotá 15,2% Cali 27,5% Medellín 14,4% Var. Anual Sep-08 Bogotá y Cali 11,2% Medellín 7% * IPVN cubre 23 municipios: Armenia; Barranquilla y Soledad, Bogotá y Soacha; Bucaramanga, Girón, Floridablanca y Piedecuesta; Cali y Yumbo; Medellín, Bello, Envigado, Itagüi, Barbosa, Copacabana, Caldas, La Estrella, Girardota y Sabaneta; y Pereira y Dosquebradas. IPVU cubre las ciudades y municipios de Bogotá y Soacha; Medellín, Envigado, Itagüi y Bello; y Cali. Fuente: Banco de la República y DANE - Censo de Edificaciones.

20 Ene-07 Ene-08 Ene-09 Millones de toneladas Porcentaje Los despachos de cemento registraron una variación anual de -18,6% anual en enero de 2009, frente a 15,9% en igual mes de enero 2008, despachos de cemento al mercado interno, millones de toneladas métricas (Tm) y variación anual % Despachos Variación anual (Eje derecho) ,3 9,1 9,0 40,0 30,0 20,0 6 10,0 4 0,0-10, , ,0-30,0 Nota: según el modelo de consumo de cemento de ICPC aproximadamente 40% del consumo de cemento corresponde a la actividad edificadora. Fuente: ICPC, cálculos del Departamento de Estudios Económicos CAMACOL.

21 Ene-nov/06 Ene-nov/07 Ene-nov/08 Millones de metros cuadrados El total de área licenciada cae -9,9% anual a noviembre de 2008, con niveles absolutos aproximándose a los de noviembre 2008, área licenciada para construcción, metros cuadrados y variación anual (%) VIS No VIS Otros destinos Ene-nov 2007 Ene-nov Otro no residencial Social Bodega Educación Hospital Oficina TOTAL ÁREA -9,9% 5 Vivienda Religioso -11,3% Comercio -22,7% 0 Industria Hotel -23,1% Admón Pública -100% -50% 0% 50% 100% 150% 200% Fuente: DANE, cálculos del Departamento de Estudios Económicos CAMACOL.

22 Ene-nov/06 Ene-nov/07 Ene-nov/08 Dic-98 Oct-99 Ago-00 Jun-01 Abr-02 Feb-03 Dic-03 Oct-04 Ago-05 Jun-06 Abr-07 Feb-08 Nov-08 Miles de viviendas Miles de viviendas Las unidades de vivienda aprobadas se reducen 11% anual a noviembre. La VIS cae -19% y la No VIS -6,3% en el último año 1998-noviembre 2008, unidades de vivienda aprobadas para construcción según tipos Unidades licenciadas, año corrido Unidades licenciadas, acumulado doce meses VIS No VIS VIS NO VIS Fuente: DANE, cálculos del Departamento de Estudios Económicos CAMACOL.

23 Ene-nov/06 Ene-nov/07 Ene-nov/08 Millones de metros cuadrados El total de área licenciada en Bogotá disminuyó -8,7% anual, producto de una contracción de -14,4% en el licenciamiento para vivienda 1998-noviembre 2008, área licenciada para construcción, metros cuadrados y variación anual (%) VIS No VIS Otros destinos Ene-nov 2007 Ene-nov ,0 Social Bodega 5,6 Comercio 35,9% Educación 4,2 Oficina 8,4% TOTAL ÁREA -8,7% 2,8 Vivienda -14,4% Religioso 1,4 Industria Otro no residencial -14,9% 0,0 Hotel Hospital Admón. Pública -100% 0% 100% 200% 300% 400% Fuente: DANE, cálculos del Departamento de Estudios Económicos CAMACOL.

24 Ene-nov/06 Ene-nov/07 Ene-nov/08 Millones de metros cuadrados El total de área licenciada en Antioquia disminuyó -37,5% anual. Los principales destinos vivienda, comercio, bodegas e industria registraron variaciones negativas a noviembre de noviembre 2008, área licenciada para construcción, metros cuadrados y variación anual (%) 3,0 VIS No VIS Otros destinos Hospital Ene-nov 2007 Ene-nov ,4 1,8 Otro no residencial Oficina Admón. Pública Bodega Social 1,2 0,6 Vivienda TOTAL ÁREA Industria Hotel -33,4% -37,5% -42,2% 0,0 Educación Religioso Comercio -72,5% -100% 0% 100% 200% 300% 400% Antioquia incluye: Medellín, Barbosa, Bello, Caldas, Copacabana, Envigado, Girardota, Itagüí, La Estrella, Rionegro, Sabaneta y Yarumal. Fuente: DANE, cálculos del Departamento de Estudios Económicos CAMACOL.

25 Ene-nov/06 Ene-nov/07 Ene-nov/08 Millones de metros cuadrados El total de área licenciada en Valle disminuyó -18,4% anual, producto de una menor actividad edificadora, principalmente, en los destinos de vivienda y comercio 1998-noviembre 2008, área licenciada para construcción, metros cuadrados y variación anual (%) VIS No VIS Otros destinos Ene-nov 2007 Ene-nov ,5 Admón. Pública 2,0 Bodega Educación 497,8% 1,5 1,0 0,5 Industria Religioso TOTAL ÁREA -18,4% Vivienda-19,6% Oficina Hotel 96,8% 0,0 Hospital Comercio-62,5% Social -120% 180% 480% 780% Valle incluye: Cali, Buenaventura, Buga, Cartago, Jamundí, Palmira, Tuluá y Yumbo Fuente: DANE, cálculos del Departamento de Estudios Económicos CAMACOL.

26 Ene-00 May-00 Sep-00 Ene-01 May-01 Sep-01 Ene-02 May-02 Sep-02 Ene-03 May-03 Sep-03 Ene-04 May-04 Sep-04 Ene-05 May-05 Sep-05 Ene-06 May-06 Sep-06 Ene-07 May-07 Sep-07 Ene-08 May-08 Sep-08 Ene-09 May-09 Proyecciones: el total de metraje licenciado caerá -11% anual en el primer semestre de 2009 Enero 2000-junio 2009py, variación anual del área licenciada acumulada doce meses, porcentaje 120% Total Vivienda Industria Comercio 100% 80% 60% 40% 20% 0% -20% -40% -60% Nota: los datos correspondientes al período noviembre 2008-marzo 2009 son proyecciones Camacol (py). Fuente: DANE, cálculos del Departamento de Estudios Económicos CAMACOL.

27 Contenido Cómo va el crédito hipotecario? El mercado de vivienda nueva y transacciones en el mercado inmobiliario (vivienda usada) Acabados en las viviendas en Bogotá y Cundinamarca 2008: ejemplo analítico de la fortaleza de Coordenada Urbana

28 Acabados utilizados en los muros y cielo raso de la cocina por segmento de precios Proyectos de construcción de vivienda iniciados en Bogotá y Cundinamarca durante 2008 Caraplast Ladrillo a la vista Papel colgadura No VIS 94% 99% 71% Muros VIP Cerámica Pañete con estuco y pintura 25% Caraplast Estucado Pañete con estuco y pintura Placa o teja a la vista No VIS 66% 9% 6% 7% 8% 3% 72% Cielo raso VIP Drywall Madera machiembrada Pañete con estuco 28% 27% 15% 4% 2% 3% 39% 8% 11% Total unidades Total unidades Nota: no se incluye participaciones < 2%. El primer aro es VIP, es decir VIS < 70 SMMLV. El segundo aro corresponde a VIS > 70 SMMLV. El tercero a No VIS, es decir > 135 SMMLV. Fuente: Coordenada Urbana.

29 Acabados utilizados en los muros y cielo raso de los baños por segmento de precios Proyectos de construcción de vivienda iniciados en Bogotá y Cundinamarca durante 2008 Caraplast Cerámica Estuco Ladrillo a la vista Pañete con estuco y pintura Pañete y pintura No VIS 85% Muros Caraplast Drywall Madera machiembrada Pañete con estuco y pintura Cielo raso No VIS 69% 99% 74% 96% 38% 5% VIP 47% VIP 17% 4% 15% 10% 3% 5% 4% 3% 4% 15% 6% Total unidades Total unidades Nota: no se incluye participaciones < 2%. El primer aro es VIP, es decir VIS < 70 SMMLV. El segundo aro corresponde a VIS > 70 SMMLV. El tercero a No VIS, es decir > 135 SMMLV. Fuente: Coordenada Urbana.

30 Acabados utilizados en los muros y cielo raso de las alcobas por segmento de precios Proyectos de construcción de vivienda iniciados en Bogotá y Cundinamarca durante 2008 Caraplast Ladrillo a la vista Pañete con estuco No VIS Muros Concreto a la vista Pañete con estuco y pintura Caraplast Concreto a la vista Drywall Madera machiembrada Pañete con estuco y pintura Pañete con estuco Placa o teja a la vista Cielo raso No VIS 92% 99% 21% 13% 61% 45% 16% 67% VIP 11% 71% VIP 8% 4% 4% 3% 11% 37% 14% 2% 4% 12% Total unidades Total unidades Nota: no se incluye participaciones < 2%. El primer aro es VIP, es decir VIS < 70 SMMLV. El segundo aro corresponde a VIS > 70 SMMLV. El tercero a No VIS, es decir > 135 SMMLV. Fuente: Coordenada Urbana.

31 Acabados utilizados en los pisos del hall y la sala comedor por segmento de precios Proyectos de construcción de vivienda iniciados en Bogotá y Cundinamarca durante 2008 Alfombra Cerámica Madera Hall Cemento afinado Laminado en madera Alfombra Cerámica Madera Sala comedor Cemento afinado Laminado en madera No VIS 10% No VIS 78% 26% 63% 50% 100% VIP 41% 29% VIP 2% 59% 15% 53% 21% 10% 7% 20% 8% 6% Total unidades Total unidades Nota: no se incluye participaciones < 2%. El primer aro es VIP, es decir VIS < 70 SMMLV. El segundo aro corresponde a VIS > 70 SMMLV. El tercero a No VIS, es decir > 135 SMMLV. Fuente: Coordenada Urbana.

32 Acabados utilizados en los pisos de las alcobas por segmento de precios Proyectos de construcción de vivienda iniciados en Bogotá y Cundinamarca durante 2008 No VIS 47% 92% 72% Alfombra 2% VIP Caucho Cemento afinado Cerámica 40% 28% 11% 2% 4% Laminado en madera Madera Total unidades Nota: no se incluye participaciones < 2%. El primer aro es VIP, es decir VIS < 70 SMMLV. El segundo aro corresponde a VIS > 70 SMMLV. El tercero a No VIS, es decir > 135 SMMLV. Fuente: Coordenada Urbana.

33 Acabados utilizados en los pisos de la cocina y baños por segmento de precios Proyectos de construcción de vivienda iniciados en Bogotá y Cundinamarca durante 2008 No VIS Caucho Cerámica Cocina Cemento afinado Porcelanato Cemento afinado Cerámica Porcelanato No VIS Baños 91% 49% 94% 52% 45% 72% VIP 28% VIP 55% 51% 7% 48% 6% Total unidades Total unidades Nota: no se incluye participaciones < 2%. El primer aro es VIP, es decir VIS < 70 SMMLV. El segundo aro corresponde a VIS > 70 SMMLV. El tercero a No VIS, es decir > 135 SMMLV. Fuente: Coordenada Urbana.

34 SMMLV : Salario Mínimo Mensual Legal Vigente. Fuente: Coordenada Urbana. Acabados internos utilizados en los baños por segmento de precios Proyectos de construcción de vivienda iniciados en Bogotá y Cundinamarca durante 2008, participaciones porcentuales del material utilizado por grupos de referencias Uso (porcentaje, %) Material del acabado VIP VIS>70 SMMLV $62 - $139 millones > $139 - $278 millones > $278 millones Total Lavamanos Colgar, % Pedestal, % Sobreponer, % Base (unidades) Cerámica ducha Hasta 1,8 mts, % Cemento, % No tiene, % Porcelanato, % Todo, % Base (unidades) División Acrílico, % No tiene, % Vidrio templado, % Base (unidades) Mesón Acrílico, % Cerámica, % Granito, % Madera, % Mármol, % Melamínico, % No tiene, % Base (unidades)

35 Tipo de cocina de las viviendas por segmento de precios Proyectos de construcción de vivienda iniciados en Bogotá y Cundinamarca durante 2008 Integral Semintegral Sólo mesón No VIS 88% 99% VIP 8% 4% Total unidades Nota: no se incluye participaciones < 2%. El primer aro es VIP, es decir VIS < 70 SMMLV. El segundo aro corresponde a VIS > 70 SMMLV. El tercero a No VIS, es decir > 135 SMMLV. Fuente: Coordenada Urbana.

36 Fuente: DANE. Composición general del índice de costos de construcción de vivienda (ICCV) Ponderación en ICCV Grupos y subgrupos total (%) Materiales de construcción 66,05 Materiales para cimentación y estructuras 20,95 Aparatos sanitarios 2,68 Materiales instalaciones hidraúlicas y sanitarias 3,48 Materiales para instalaciones eléctricas y de gas 5,09 Materiales para mampostería 9,1 Materiales para cubiertas 1,97 Materiales para pisos y enchapes 6,79 Materiales para carpintería de madera 3,63 Materiales para carpintería metálica 3,35 Materiales para cerraduras, vidrios, espejos y herrajes 1,22 Materiales para pintura 2,71 Materiales para obras exteriores 0,71 Materiales varios 0,99 Instalaciones especiales 3,37 Mano de obra 28,51 Maestro general 1,16 Oficial 15,45 Ayudante 11,89 Maquinaria y equipo 5,44 Maquinaria y equipos de construcción 4,39 Equipo de transporte 1,05

37 ICCV: Subgrupo de aparatos sanitarios* Insumo Variación anual (%) Ene-09 Ene-08 Ene-07 Ponderación en ICCV total (%) Lavamanos -6,2 0,6 3,8 0,52 Sanitarios -9,9-0,8 2,9 1,02 Griferías 1,0 5,5 8,3 0,61 Lavaplatos 0,5 0,2 6,6 0,19 Lavaderos 2,9 2,0 2,7 0,15 Incrustaciones 1,5 1,1 0,5 0,20 Nota (*): El subgrupo de aparatos sanitarios tiene una participación de 2,68% en el ICCV total. Fuente: DANE, cálculos del Departamento de Estudios Económicos CAMACOL.

38 ICCV: subgrupo de materiales para pisos y enchapes* Insumo Variación anual (%) Ene-09 Ene-08 Ene-07 Ponderación en ICCV total (%) Cemento blanco 2,5 1,1 5,5 1,23 Enchapes 2,4 1,5 1,6 4,87 Granitos 5,3 5,8 5,8 0,29 Alfombras 4,2 5,7 8,3 0,15 Adhesivo para enchape 4,3 6,5 4,2 0,04 Pisos de vinilo 2,1 0,2 0,4 0,21 Nota (*): El subgrupo de materiales para pisos y enchapes tiene una participación de 6,79% en el ICCV total. Fuente: DANE, cálculos del Departamento de Estudios Económicos CAMACOL.

39 ICCV: subgrupo de materiales para carpintería de madera* Insumo Variación anual (%) Ene-09 Ene-08 Ene-07 Ponderación en ICCV total (%) Closets 0,7 4,0 3,1 0,75 Cielos rasos 3,7 5,5 14,9 0,38 Muebles 4,5 5,7-0,1 0,38 Puertas con marco de madera 3,9 7,6 2,8 2,13 Nota (*): El subgrupo de materiales para carpintería de madera tiene una participación de 3,63% en el ICCV total. Fuente: DANE, cálculos del Departamento de Estudios Económicos CAMACOL.

40 ICCV: Subgrupo de materiales para pintura* Insumo Variación anual (%) Ene-09 Ene-08 Ene-07 Ponderación en ICCV total (%) Pinturas 1,6 3,3 3,6 2,57 Estucos 1,9 3,5% -3,7 0,14 Nota (*): El subgrupo de materiales para pintura tiene una participación de 2,71% en el ICCV total. Fuente: DANE, cálculos del Departamento de Estudios Económicos CAMACOL.

41 Evolución mercados de vivienda y acabados de la construcción Cristina Gamboa Director de Estudios Económicos Bogotá, febrero 27 de 2009

42 CONDICIONES DE USO La Cámara Colombiana de la Construcción procura que los datos suministrados en las Presentaciones, publicadas en su página web y/o divulgadas mediante medios electrónicos, mantengan altos estándares de calidad. Sin embargo, no asume responsabilidad alguna desde el punto de vista legal o de cualquier otra índole, por la integridad, veracidad, exactitud, oportunidad, actualización, conveniencia, contenido y/o usos que se dé a la información y a los documentos que aquí se presentan. La Cámara Colombiana de la Construcción tampoco asume responsabilidad alguna por omisiones de información o por errores en la misma, en particular por las discrepancias que pudieran encontrarse entre la versión electrónica de la información publicada y su fuente original. La Cámara Colombiana de la Construcción no proporciona ningún tipo de asesoría, por lo tanto la información publicada no puede considerarse como una recomendación para la realización de operaciones de construcción, comercio, ahorro, inversión, ni para ningún otro efecto. Los vínculos a otros sitios web se establecen para facilitar la navegación y consulta, pero no implican la aprobación ni responsabilidad alguna por parte de la Cámara Colombiana de la Construcción, sobre la información contenida en los mismos. En consideración de lo anterior, la Cámara Colombiana de la Construcción por ningún concepto será responsable por el contenido, forma, desempeño, información, falla o anomalía que pueda presentarse, ni por los productos y/o servicios ofrecidos en los sitios web con los cuales se haya establecido un enlace. Se autoriza la reproducción total o parcial de la información contenida en esta página web o documento, siempre y cuando se mencione la fuente.