PROSPECTO DE INVERSION CARTERA COLECTIVA ABIERTA FONVAL ACCIONES VALOR ADMINISTRADO POR: CORREVAL S.A SOCIEDAD COMISIONISTA DE BOLSA NIT

Save this PDF as:
 WORD  PNG  TXT  JPG

Tamaño: px
Comenzar la demostración a partir de la página:

Download "PROSPECTO DE INVERSION CARTERA COLECTIVA ABIERTA FONVAL ACCIONES VALOR ADMINISTRADO POR: CORREVAL S.A SOCIEDAD COMISIONISTA DE BOLSA NIT 860.068."

Transcripción

1 1 PROSPECTO DE INVERSION CARTERA COLECTIVA ABIERTA FONVAL ACCIONES VALOR ADMINISTRADO POR: CORREVAL S.A SOCIEDAD COMISIONISTA DE BOLSA NIT DOMICILIO PRINCIPAL: Bogotá DIRECCION: CALLE 34 # 6-65 PISO 1

2 2 Tabla de Contenido PROSPECTO DE INVERSION 1. INFORMACIÓN GENERAL DENOMINACIÓN Y NATURALEZA DE FONVAL ACCIONES VALOR SOCIEDAD ADMINISTRADORA SEDE DURACIÓN DE FONVAL ACCIONES VALOR CARÁCTER DE LAS OBLIGACIONES REVISOR FISCAL 5 2 POLÍTICA DE INVERSIÓN OBJETIVO DE INVERSIÓN ACTIVOS ACEPTABLES PARA INVERTIR Y POLÍTICAS DE DIVERSIFICACIÓN DEL PORTAFOLIO ESTRATEGIA DE INVERSIÓN DE FONVAL ACCIONES VALOR OPERACIONES DE COBERTURA OPERACIONES DE LIQUIDEZ.8 CLAUSULA OPERACIONES REPO Y SIMULTANEAS 8 CLAUSULA TRANSFERENCIA TEMPORAL DE VALORES POLÍTICA GENERAL DE RIESGO PERFIL GENERAL DE RIESGO DE FONVAL ACCIONES VALOR FACTORES DE RIESGO DE FONVAL ACCIONES VALOR PERFIL DE RIESGO DEL INVERSIONISTA APORTES Y REDENCIONES VINCULACIÓN A FONVAL ACCIONES VALOR CONSTITUCIÓN DE PARTICIPACIONES MONTO MÍNIMO PARA INGRESAR A FONVAL ACCIONES VALOR LÍMITE DE PARTICIPACION REDENCIÓN DE DERECHOS REMUNERACIÓN Y GASTOS REMUNERACIÓN DE LA SOCIEDAD ADMINISTRADORA GASTOS A CARGO DE FONVAL ACCIONES VALOR Y PRELACIÓN DE PAGO DE LOS MISMOS...16

3 3 5. INFORMACIÓN INFORMACIÓN A DISPOSICIÓN DE LOS INVERSIONISTAS 17

4 4 PROSPECTO DE INVERSIÓN 1. INFORMACIÓN GENERAL 1.1 DENOMINACIÓN Y NATURALEZA DE FONVAL ACCIONES VALOR La Cartera Colectiva de que trata este Prospecto se denominará cartera colectiva abierta, compuesta por títulos mixtos de riesgo agresivo FONVAL ACCIONES VALOR. 1.2 SOCIEDAD ADMINISTRADORA La Sociedad Administradora de FONVAL ACCIONES VALOR es Correval S.A. Comisionista de Bolsa, con NIT número , entidad legalmente constituida mediante escritura pública número 7316 del 20 de noviembre de 1978, otorgada en la notaría 4ª del círculo de Bogotá y con matricula de registro mercantil número Esta sociedad está inscrita en el Registro Nacional de Valores y Emisores, tal y como consta en la Resolución 0475 del 10 de agosto de 2001 expedida por la Superintendencia Financiera de Colombia. 1.3 SEDE FONVAL ACCIONES VALOR tendrá como sede la ciudad de Bogotá D.C., en las oficinas de Correval S.A. ubicadas en la calle 34 No piso 1, pero podrá recibir y entregar recursos en cualquier ciudad del país en donde Correval S.A. tenga sucursales, así como en las oficinas de los establecimientos de crédito con los cuales tenga suscrito contrato de uso de red de conformidad con el artículo 116 de la ley 510 de 1999 que modifica el Artículo 93 del Estatuto Orgánico del Sistema Financiero y demás disposiciones pertinentes. Las entidades con las cuales Correval S.A. tiene suscrito contratos vigentes de uso de red de oficinas se podrán consultar en las oficinas de Correval S.A. o a través de la página de Internet Sin perjuicio de que se puedan recibir y entregar recursos en establecimientos de crédito con quienes se tenga convenio para ello, la responsabilidad derivada en este Reglamento es exclusiva de Correval S.A. 1.4 DURACIÓN DE FONVAL ACCIONES VALOR

5 5 FONVAL ACCIONES VALOR tendrá una duración hasta el 31 de diciembre del año 2100, que se prorrogará automáticamente por el mismo término que se prorrogue la duración de la Sociedad Cualquier modificación en la duración de FONVAL ACCIONES VALOR se dará a conocer a los inversionistas a través de la página de Internet de la Sociedad Administradora (www.correval.com). 1.5 CARÁCTER DE LAS OBLIGACIONES Las obligaciones de la Sociedad Administradora relacionadas con la gestión del portafolio son de medio y no de resultado. Los aportes entregados por los inversionistas a FONVAL ACCIONES VALOR no son depósitos, ni generan para la Sociedad Administradora las obligaciones propias de una institución de depósito y no están amparados por el seguro de depósito del Fondo de Garantías de Instituciones Financieras FOGAFÍN, ni por ninguno otro de dicha naturaleza. La inversión en FONVAL ACCIONES VALOR está sujeta a los riesgos de inversión derivados de la evolución de los Activos que componen el portafolio de la cartera colectiva. 1.6 REVISOR FISCAL El revisor fiscal de Correval S.A. ejercerá las funciones propias de su cargo respecto de FONVAL ACCIONES VALOR. Los reportes o informes relativos a la cartera colectiva se deberán presentar de forma independiente a los referidos a la Sociedad La revisoría fiscal está conformada por todo el equipo técnico y humano elegido por la Sociedad Administradora para tal fin. Dicha revisoría debe ser dirigida por un revisor fiscal, que podrá ser una persona natural o jurídica, de conformidad con las disposiciones especiales sobre el particular. Los inversionistas podrán obtener la información de contacto del revisor fiscal a través del prospecto de inversión o de la ficha técnica de la cartera colectiva. El prospecto será entregado a los inversionistas en el momento de la vinculación, y, al igual que la ficha técnica, estará disponible para consulta en la página de Internet Parágrafo. La existencia de la revisoría fiscal no impide que la cartera colectiva contrate un auditor externo, con cargo a sus recursos, según las reglas que se establezcan en el Reglamento en cuanto hace a sus funciones y designación.

6 6 2 POLÍTICA DE INVERSIÓN 2.1 OBJETIVO DE INVERSIÓN El objetivo de la cartera colectiva FONVAL ACCIONES VALOR es proporcionar a sus inversionistas un instrumento de inversión en acciones con Valor (Value stock) del mercado de Renta Variable Colombiano y/o del mercado MILA aprovechando el conocimiento, la infraestructura y las sinergias de grupo que tiene CORREVAL S.A. en dicho mercado. Adicional a la inversión en acciones, una porción del portafolio FONVAL ACCIONES VALOR podrá estar conformado por inversiones de renta fija con el fin de atenuar las altas volatilidades propias de la renta variable. 2.2 ACTIVOS ACEPTABLES PARA INVERTIR Y POLÍTICAS DE DIVERSIFICACIÓN DEL PORTAFOLIO Dentro de los activos aceptables para invertir se encuentran los siguientes: a) Títulos valores de renta variable. b) Valores de renta variable c) Títulos valores de renta fija denominados en pesos colombianos. d) Títulos representativos de acciones ADRs y GDRs del mercado MILA. e) Cualquier valor y/o título de renta variable acorde con el objetivo de la inversión. Todos estos instrumentos deberán estar inscritos en las Bolsas de Valores de Colombia o del exterior que estén autorizados para ser negociados por las carteras colectivas, así como por los demás que en el futuro autorice la Superintendencia Financiera de Colombia. En todo caso se ajustarán a los activos que se consideren admisibles para invertir y al nivel de riesgo propuesto para FONVAL ACCIONES VALOR. 2.3 ESTRATEGIA DE INVERSIÓN DE FONVAL ACCIONES VALOR CORREVAL S.A., como Sociedad Administradora de FONVAL ACCIONES VALOR, tendrá como objetivo conformar un portafolio de inversiones en acciones, en valores y/o títulos valores de renta variable, Fondos Bursátiles ETF, Títulos representativos de acciones, ADRs y GDRs del Mercado Mila y una porción en renta fija con el fin de reducir la volatilidad.

7 7 Para conseguir el objetivo, FONVAL ACCIONES VALOR inversión: tendrá como estrategia de - Invertir en valores y/o títulos valores de renta variable como mínimo 60% del valor total del portafolio y con una participación por emisor del 30% - Invertir en Fondos Bursátiles ETF como máximo el 60% - Invertir en títulos representativos de acciones, ADRs y GDRs del Mercado Mila en máximo el 30%, para mitigar la variación en precio de inversiones denominadas en monedas diferentes al peso - Invertir en cualquier valor y/o título de renta variable acorde con el objetivo de la inversión hasta el 30% - Invertir en valores y/o títulos valores de renta fija los cuales tendrán un plazo de maduración máximo promedio ponderado de 5 años y con una calificación superior a AA. Para diseñar la estrategia de inversión se tendrá en cuenta: a. El peso de cada emisor dentro de los cálculos del índice de referencia. b. Análisis de los desarrollos macroeconómicos. c. Análisis fundamental y de mercado de las acciones y títulos que representa el universo de inversión, lo cual es un análisis específico de las condiciones fundamentales y de valor que ofrece cada acción. Se tendrán en cuenta aspectos operacionales y financieros de cada compañía. d. Ambiente de riesgo controlado para el cumplimiento de las Políticas de Inversión de FONVAL ACCIONES VALOR. Por otra parte, FONVAL ACCIONES VALOR no podrá tener más del 30% de la cartera colectiva en depósitos en cuentas de ahorros y bancarias OPERACIONES DE COBERTURA Con el propósito de cubrirse de los diferentes riesgos que puedan afectar a su portafolio, FONVAL ACCIONES VALOR podrá realizar operaciones de cobertura sobre los activos aceptables para invertir señalados en los literales a y b de la cláusula 2.2 del Reglamento del fondo. Estas operaciones podrán realizarse tanto para cubrir el riesgo de precio del activo como el riesgo derivado de la fluctuación de la moneda en la que fueron emitidos y adquiridos por la cartera colectiva.

8 8 Las operaciones generalmente tienen un costo, el cual afecta la rentabilidad del portafolio negativamente, sin embargo, este tipo de instrumentos son para cubrirse contra los movimientos adversos en el precio de los activos y por ende su objetivo fundamental es estabilizar la rentabilidad. Su costo y propósito serán informados operación por operación en el informe de rendición de cuentas. El plazo máximo para las operaciones de cobertura de los activos en las categorías a y b es de 360 días. Se podrá cubrir o garantizar el ciento por ciento (100%) de la posición descubierta del portafolio de la cartera colectiva. De conformidad con el parágrafo del artículo 27 del Decreto 2555 de 2010, la metodología aplicable para el cálculo de la exposición de FONVAL ACCIONES VALOR deberá ser previamente aprobada por la Superintendencia Financiera, y hasta tanto dicha autorización sea emitida, la Sociedad Administradora no podrá realizar operaciones de cobertura para la cartera colectiva FONVAL ACCIONES VALOR OPERACIONES DE LIQUIDEZ CLAUSULA OPERACIONES REPO Y SIMULTANEAS Correval podrá realizar para FONVAL ACCIONES VALOR, operaciones de reporto o repo y simultáneas. Dichas operaciones deberán efectuarse a través de una bolsa de valores o de cualquier otro sistema de negociación de valores autorizado por la Superintendencia Financiera de Colombia. Las operaciones de reporto o repo activas y simultáneas activas que celebre para FONVAL ACCIONES VALOR, cualquiera sea su finalidad, no podrán exceder en su conjunto el treinta por ciento (30%) del activo total de la cartera colectiva. Los títulos o valores que reciba la cartera colectiva en desarrollo de operaciones de reporto o repo y simultáneas activas no podrán ser transferidos de forma temporal o definitiva, sino solo para cumplir la respectiva operación. La Sociedad Administradora podrá celebrar con los activos de FONVAL ACCIONES VALOR operaciones de reporto o repo pasivas y simultáneas pasivas, para atender solicitudes de retiros o gastos de la cartera colectiva. En ningún caso la suma de los dos tipos de operaciones, activas y pasivas, podrá ser superior al treinta por ciento (30%) del activo total de la cartera colectiva.

9 9 CLAUSULA TRANSFERENCIA TEMPORAL DE VALORES La Sociedad Administradora podrá realizar para FONVAL ACCIONES VALOR, operaciones de transferencia temporal de valores, de conformidad con el plan de inversiones de la respectiva cartera colectiva y demás normas aplicables. Dichas operaciones deberán efectuarse a través de una bolsa de valores o de cualquier otro sistema de negociación de valores autorizado por la Superintendencia Financiera de Colombia. FONVAL ACCIONES VALOR solo podrá actuar como "originadora" en operaciones de transferencia temporal de valores. En ningún caso la suma de estas operaciones podrá ser superior al treinta por ciento (30%) del activo total de la cartera colectiva. En dichas operaciones sólo se podrán recibir títulos o valores previstos en el presente Reglamento. Dichos títulos o valores no podrán ser transferidos de forma temporal o definitiva, sino sólo para cumplir la respectiva operación. Así mismo, en los casos en que FONVAL ACCIONES VALOR reciba recursos dinerarios, éstos deberán permanecer congelados en depósitos a la vista en establecimientos de crédito. Parágrafo: La suma de las operaciones repo y simultaneas descritas en la cláusula y las operaciones de transferencia temporal de valores descritas en el numeral en ningún caso podrá exceder del treinta por ciento (30%) del activo total de la cartera colectiva. 2.4 POLÍTICA GENERAL DE RIESGO PERFIL GENERAL DE RIESGO DE FONVAL ACCIONES VALOR FONVAL ACCIONES VALOR tendrá un riesgo alto, es decir, se considera que tiene una capacidad vulnerable de limitación de exposición al riesgo de pérdidas, por destinar los aportes de sus inversionistas a la adquisición de portafolio de títulos o valores vulnerables, en cuanto a su capacidad de conservación del capital invertido FACTORES DE RIESGO DE FONVAL ACCIONES VALOR - RIESGO OPERATIVO: Representa la pérdida potencial por fallas o deficiencias en los sistemas de información, en los controles internos o por errores en el procesamiento de las operaciones. El riesgo operativo surge como consecuencia de la posible ocurrencia de sucesos inesperados relacionados con los aspectos

10 10 operativos y tecnológicos de las actividades de negocio que le puedan generar en un momento dado pérdidas potenciales al inversionista. - RIESGO DE LIQUIDEZ: Este riesgo se refiere a la eventual iliquidez de las inversiones que componen el portafolio de FONVAL ACCIONES VALOR en el evento que se requiera liquidar parte de éste. Para mitigar este riesgo, se estableció que las inversiones que realice la cartera colectiva se realicen en acciones con bursatilidad MEDIA y ALTA y con la adecuada administración de los activos y pasivos. Igualmente se tiene la posibilidad de realizar operaciones de liquidez de acuerdo con lo estipulado en el presente Reglamento y operaciones de Renta Fija emitidos por emisores de la más alta calificación y reconocimiento. - RIESGO JURÍDICO: Existe el riesgo de que un cambio en la regulación vigente afecte las condiciones de la participación que tengan los inversionistas en FONVAL ACCIONES VALOR. - RIESGO DE MERCADO: Existe el riesgo de pérdida potencial ante movimientos adversos de los precios de los activos que forman parte del portafolio del FONVAL ACCIONES VALOR. Igualmente existe el riesgo de una pérdida en la venta o enajenación de los títulos de la cartera colectiva, como consecuencia de necesidades de liquidez. Por otro lado, existe el riesgo de pérdida en la venta de títulos o disminución del valor de las inversiones por la desmejora en su calificación o la calificación del emisor. - RIESGO DE CONCENTRACIÓN: Existe el riesgo de que el portafolio de FONVAL ACCIONES VALOR se encuentre concentrado en pocos emisores. Para mitigar este riesgo, se estableció que no se concentrará más de un 30% de las inversiones en Renta Variable en un solo emisor y hasta un 10% de las inversiones en Renta Fija en valores emitidos o garantizados por un mismo emisor, con excepción de los títulos emitidos por el Gobierno Nacional, en cuyo caso el límite máximo será del 40% del valor de los activos de la cartera colectiva PERFIL DE RIESGO DEL INVERSIONISTA FONVAL ACCIONES VALOR está dirigido a inversionistas con un perfil general de riesgo agresivo que busquen crecimiento de capital en el largo plazo por medio de inversiones en el mercado de renta variable colombiano. El inversionista debe ser consciente que al invertir en acciones está asumiendo un riesgo de mercado alto ya que son inversiones vulnerables en cuanto a su capacidad de conservación del capital invertido.

11 11 3. APORTES Y REDENCIONES 3.1 VINCULACIÓN A FONVAL ACCIONES VALOR Para ingresar a FONVAL ACCIONES VALOR los inversionistas deberán suministrar la información y documentos necesarios (los cuales les serán solicitados al momento de la vinculación) como también deberán efectuar el aporte correspondiente; todo aporte debe ser íntegramente pagado al momento de la vinculación del respectivo inversionista. El horario para recibir solicitudes y aportes será los días hábiles de 8:00 a.m. a 1:00 p.m. y el último día hábil del mes será de 8:00 a.m. a 10:00 a.m. Las solicitudes y aportes recibidos fuera de los horarios establecidos serán considerados como recibidos el día hábil siguiente. Los aportes de los inversionistas estarán representados en unidades adquiridas de igual valor y características, de lo cual se dejará constancia en los certificados de inversión en donde constará la participación del inversionista en FONVAL ACCIONES VALOR. El número de unidades suscritas será el resultante de dividir el monto del aporte entre el valor de la unidad vigente del día y su cantidad será informada al inversionista el día hábil inmediatamente siguiente al de suscripción. La Sociedad Administradora procederá a expedir al inversionista una constancia documental de la entrega de los recursos y, a más tardar el día hábil siguiente, pondrá a disposición del inversionista el documento representativo de su inversión con el número de unidades de inversión correspondientes a su aporte. La Sociedad Administradora le debe suministrar al inversionista el prospecto y el Reglamento de FONVAL ACCIONES VALOR antes de realizar la inversión, dejando constancia del recibo de la copia escrita de los mismos, la aceptación y entendimiento de la información allí consignada. De todas maneras el prospecto y el Reglamento se encuentran a disposición de los inversionistas en la página de Internet de la Sociedad Administradora CORREVAL S.A. (www.correval.com) y en todas las oficinas de la Sociedad Administradora que se encuentren habilitadas para recibir aportes de FONVAL ACCIONES VALOR. Todo inversionista podrá entregar a FONVAL ACCIONES VALOR, con posterioridad a su ingreso al mismo, nuevas cantidades de dinero para adquirir derechos, caso en el cual el cómputo de los respectivos derechos se hará con referencia al valor de la unidad vigente a la fecha de la entrega de los nuevos recursos considerándose esta como una operación independiente de las ya efectuadas. En cada caso la Sociedad Administradora, o el

12 12 establecimiento de crédito con el que se hubiera suscrito contrato de uso de red, expedirán un comprobante por las nuevas unidades de participación adquiridas. Parágrafo 1: La Sociedad Administradora se reserva el derecho de admisión de inversionistas a FONVAL ACCIONES VALOR, así como el de la recepción de aportes posteriores del mismo. Parágrafo 2: Los aportes, así como el pago de redenciones, podrán efectuarse en la sede de FONVAL ACCIONES VALOR o en las oficinas donde haya agencias o sucursales autorizadas, así como en las oficinas de los establecimientos de crédito con los cuales tenga suscrito contrato de uso de red, los cuales podrán ser consultados en las oficinas de CORREVAL S.A. o a través de la página de Internet (www.correval.com). Los aportes de los inversionistas a FONVAL ACCIONES VALOR podrán efectuarse en efectivo, cheque de gerencia, cheque de plaza local, transferencia o débito automático efectuado de la cuenta que el inversionista autorice para tal efecto. Si los aportes se realizan mediante transferencia o consignación en efectivo o de cheque en la cuenta que establezca la cartera colectiva, los inversionistas deberán hacer llegar el comprobante de consignación o transferencia a la Sociedad Administradora a través de fax o directamente en las oficinas de CORREVAL S.A. Si el cheque es entregado directamente en las oficinas de CORREVAL S.A., el inversionista deberá solicitar un comprobante de recibo del cheque. Una vez recibidos los recursos, la Sociedad Administradora emitirá a los inversionistas un comprobante de recibo de los recursos, el cual será entregado en la sede de la Sociedad Si el aporte se realiza en cheque, el título definitivo sólo se expedirá una vez que se haya pagado el cheque. Si el cheque o cheques con los que se efectúa el aporte no son pagados por el correspondiente banco girado a su presentación, se considerará que en ningún momento existió dicho aporte en FONVAL ACCIONES VALOR, ello con fundamento en la condición resolutoria prevista en el Artículo 882 del Código de Comercio. En tal evento, una vez sea impagado el instrumento se procederán a efectuar las anotaciones contables pertinentes tendientes a anular la correspondiente operación y a devolver el titulo no pagado a la persona que lo hubiere entregado a CORREVAL S.A., sin perjuicio de que se le exija, a título de sanción, el veinte por ciento (20%) del importe del cheque, conforme a lo previsto en el artículo 731 del Código del Comercio, valor que hará parte de los activos de FONVAL ACCIONES VALOR. 3.2 CONSTITUCIÓN DE PARTICIPACIONES

13 13 Las participaciones de FONVAL ACCIONES VALOR se constituirán una vez el inversionista realice la entrega efectiva de los recursos correspondientes. La Sociedad Administradora deberá entregar en el mismo acto la constancia documental de la entrega de los recursos y, a más tardar al día hábil siguiente, deberá poner a disposición del inversionista el documento representativo de su inversión con la indicación del número de unidades correspondientes a su participación en la cartera colectiva. 3.3 MONTO MÍNIMO PARA INGRESAR A FONVAL ACCIONES VALOR El aporte mínimo para ingresar a FONVAL ACCIONES VALOR será igual a un millón de pesos ($ ) y el monto mínimo para permanecer como inversionista en FONVAL ACCIONES VALOR es de cien mil pesos moneda corriente ($ ). No obstante, si por las condiciones del mercado, el valor de la unidad de la cartera llegase a desvalorizarse haciendo que el saldo del inversionista sea inferior al mínimo aquí permitido de cien mil pesos ($ ), no se requerirán aportes adicionales por parte del inversionista para mantener el monto mínimo de permanencia en la cartera colectiva. La Sociedad Administradora podrá modificar dicha suma en el momento en que lo considere pertinente, a través de la reforma correspondiente. No obstante, la modificación será obligatoria únicamente para los nuevos aportes, y en tal sentido no se podrá exigir a los inversionistas existentes en ese momento, aportes adicionales para actualizar los montos mínimos, como tampoco excluirlos de FONVAL ACCIONES VALOR por la no actualización de los mismos. Cualquier cambio en el monto mínimo para ingresar a la cartera colectiva o para permanecer en ella será publicado en el diario La República y en la página de Internet que posee la sociedad. Todo inversionista podrá entregar a FONVAL ACCIONES VALOR con posterioridad a su ingreso, nuevas cantidades de dinero para adquirir derechos, caso en el cual el cómputo de los respectivos derechos se hará con base en el valor de la unidad vigente para las operaciones del día de la entrega de los nuevos recursos. En cada caso, CORREVAL S.A. registrará el valor del aporte y le informará al inversionista el día hábil siguiente el número de unidades adquiridas y el valor al cual fueron adquiridas dichas unidades, una vez se determine el valor de la unidad vigente para el día de operaciones. El monto mínimo para realizar adiciones es de cien mil pesos moneda corriente ($ ). 3.4 LÍMITE DE PARTICIPACION

14 14 El aporte máximo que podrá tener un inversionista en la cartera colectiva será el máximo reglamentado por la Superintendencia Financiera de Colombia, por lo tanto ningún inversionista podrá mantener una participación que exceda del (10%) diez por ciento del valor del patrimonio de FONVAL ACCIONES VALOR. Cuando alguno de los inversionistas de FONVAL ACCIONES VALOR presente una participación superior al límite fijado durante cinco (5) días consecutivos, la Sociedad Administradora le enviará una comunicación informándole el valor excedido y la fecha límite que tiene para reajustar sus participaciones dentro de FONVAL ACCIONES VALOR, la cual no podrá exceder de dos (2) meses siguientes a la comunicación. Vencido este término la Sociedad Administradora procederá a liquidar la parte excedente de su participación, la cual se liquidará al valor de la unidad vigente del día en que se efectúe la liquidación, y será reembolsado mediante giro de cheque o abono a cuenta corriente o de ahorros en el establecimiento de crédito con el que se tenga suscrito contrato de uso de red, según el medio que tenga dispuesto CORREVAL S.A. para su realización. La cartera colectiva deberá tener como mínimo diez (10) inversionistas. Los límites aquí previstos no aplicarán durante los primeros seis (6) meses de operación de FONVAL ACCIONES VALOR. 3.5 REDENCIÓN DE DERECHOS Los inversionistas podrán solicitar la redención parcial o total de los derechos que sean titulares en cualquier momento en días hábiles entre lunes y viernes hasta las doce del día (12:00 m.) y los días que coincidan con cierre bancario se atenderá hasta las diez de la mañana (10 a.m.). El monto mínimo para realizar retiros es de cien mil pesos moneda corriente ($ ). La Sociedad Administradora podrá exigir para su pago la presentación del comprobante en el que aparecen los derechos que se están redimiendo. La Sociedad Administradora deberá atender las solicitudes de reembolso, de acuerdo con el orden de formulación, dentro de los tres (3) días comunes siguientes a la fecha en que sean solicitados, los que se liquidarán al valor de la unidad vigente del día de cierre de la exigibilidad del pago, salvo que la Superintendencia Financiera de Colombia hubiese fijado un plazo adicional en razón de las condiciones del mercado y de acuerdo con lo establecido en el presente Reglamento que es requisito obligatorio para la vinculación de inversionistas a la cartera colectiva.

15 15 La solicitud de retiro o liquidación de participaciones podrá efectuarse en las oficinas de la Sociedad Administradora o en cualquier otra oficina de los establecimientos de crédito con los cuales se hubiere suscrito contrato de uso de red. En este momento se liquidarán las participaciones de acuerdo al procedimiento descrito en el presente Reglamento. Parágrafo: La contribución especial que se genere en las operaciones de retiro de recursos de FONVAL ACCIONES VALOR por parte del inversionista será a cargo del mismo y se considerará como un mayor valor de retiro. Ello de conformidad con las normas que lo regulen. La vigencia de esta cláusula dependerá exclusivamente de la vigencia de las normas dictadas por el Gobierno Nacional o por el Congreso de la República con respecto a las contribuciones temporales sobre las transacciones financieras. 4. REMUNERACIÓN Y GASTOS 4.1 REMUNERACIÓN DE LA SOCIEDAD ADMINISTRADORA La Sociedad Administradora percibirá como beneficio por su gestión de administración de FONVAL ACCIONES VALOR, una comisión previa y fija a cargo de FONVAL ACCIONES VALOR del 2% nominal anual sobre el valor de cierre de FONVAL ACCIONES VALOR del día anterior, la cual se liquidará y causará diariamente pero se cancelará mensualmente a la Sociedad Las comisiones por administración generada a favor de la CORREVAL S.A. por la inversión de FONVAL ACCIONES VALOR en otras carteras colectivas abiertas administradas por CORREVAL S.A. harán parte de su remuneración por administración, de acuerdo con la tarifa establecida en este Reglamento. Para efectos de cálculo del valor de la comisión se aplicará la siguiente fórmula: VCt = VFCt-1 * CNAt / 365 CAt COt Donde: VCt = Valor de la comisión a cobrar en el día t para la cartera colectiva. VFCt-1 = Valor de FONVAL ACCIONES VALOR al cierre del día t-1. CNAt = Comisión nominal anual a cobrar el día t. CAt = Comisiones de administración generadas a favor de la Sociedad Administradora por la inversión de los recursos de FONVAL ACCIONES VALOR en otras carteras colectivas abiertas administradas por la Sociedad Administradora en el día t.

16 16 COt = Comisiones generadas a favor de la Sociedad Administradora por la realización de operaciones con activos de FONVAL ACCIONES VALOR en el día t. 4.2 GASTOS A CARGO DE FONVAL ACCIONES VALOR Y PRELACIÓN DE PAGO DE LOS MISMOS Estarán a cargo de FONVAL ACCIONES VALOR siguiente orden de importancia y prelación: únicamente los siguientes gastos en el a. El costo del contrato de depósito y custodia de los valores que componen el portafolio de la cartera colectiva. b. La remuneración de la Sociedad c. Los honorarios y gastos en que haya de incurrirse para la defensa de los intereses de la cartera colectiva, cuando las circunstancias así lo exijan. d. El valor de los seguros y amparos de los activos de la cartera colectiva, distintos de la cobertura a que se refiere la cláusula 1.7 del presente Reglamento. e. Los gastos bancarios que se originen en el depósito de los recursos de la cartera colectiva. f. Los gastos en que incurra para la citación y celebración de las asambleas de los inversionistas. g. Los impuestos y contribuciones que los activos de la cartera colectiva, los títulos o valores o los ingresos de la cartera colectiva. h. Los honorarios y gastos causados por la revisoría fiscal de la cartera colectiva. i. Los correspondientes al pago de comisiones relacionadas con la adquisición o enajenación de activos y la realización de operaciones, así como la participación en sistemas de negociación. j. Los intereses y demás rendimientos financieros que deban cancelarse por razón de operaciones de reporto o repo, simultáneas y transferencias temporales de valores. k. Cuando sea el caso, los honorarios y gastos causados por la auditoria externa de la cartera colectiva, los cuales tendrán que ser divulgados entre los inversionistas y el público en general. Parágrafo 1: Cualquier expensa no prevista como gasto a cargo de FONVAL ACCIONES VALOR estará por cuenta de la Sociedad

17 17 5. INFORMACIÓN 5.1 INFORMACIÓN A DISPOSICIÓN DE LOS INVERSIONISTAS De manera ordinaria, la Sociedad Administradora tendrá a disposición de los inversionistas la siguiente información: CLAUSULA EXTRACTO DE CUENTA La Sociedad Administradora de FONVAL ACCIONES VALOR deberá entregar a los inversionistas un extracto de acuerdo a lo establecido en la Circular Externa 054 de 2007, por lo menos trimestralmente el cual deberá reflejar los aportes o inversiones y/o retiros realizados en la cartera colectiva, durante el período correspondiente, expresados en pesos y en unidades; así como lo siguiente: a) Identificación del inversionista b) Saldos inicial y final del período revelado. c) El valor y la fecha de recepción de las inversiones iniciales o adicionales. d) Los rendimientos abonados durante el período. e) La rentabilidad neta de la cartera colectiva. f) Remuneración de conformidad con lo definido en el presente reglamento. Los extractos deben remitirse por correo físico a la dirección de correspondencia que el inversionista haya indicado expresamente. CLAUSULA INFORME DE RENDICIÓN DE CUENTAS La Sociedad Administradora entregará a los inversionistas el informe de rendición de cuentas de FONVAL ACCIONES VALOR mediante el cual se dará una explicación detallada y pormenorizada acerca del desempeño de la cartera colectiva de acuerdo a lo estipulado en el numeral 5 de la circular externa 054 de 2007 de la Superintendencia Financiera de Colombia. Parágrafo. El informe de rendición de cuentas deberá hacerse cada seis (6) meses, con cortes a 30 de junio y 31 de diciembre. La realización del informe deberá efectuarse en un plazo máximo de quince (15) días comunes contados desde la fecha del respectivo corte.

18 18 CLAUSULA FICHA TÉCNICA Correval S.A. implementará la ficha técnica de conformidad con la circular externa 007 de 2005 de la Superintendencia Financiera de Colombia. La ficha técnica es un documento informativo estandarizado para las carteras colectivas que contendrá la información básica de cada una de ellas. La ficha técnica deberá actualizarse y publicarse mensualmente dentro de los cinco (5) días hábiles siguientes al último día calendario del mes. La fecha de corte de la información será el último día calendario del mes anterior. La publicación se hará en la página de Internet de la sociedad administradora (www.correval.com), como también se mantendrá a disposición de los inversionistas, a través de documentos impresos que se encontrarán en cada una de las oficinas donde haya agencias o sucursales autorizadas, así como en las oficinas de los establecimientos de crédito con los cuales tenga suscrito contrato de uso de red.

Prospecto de Inversión FONVAL Página 1 de 12 PROSPECTO DE INVERSIÓN CARTERA COLECTIVA ABIERTA CONCENTRADA EN TITULOS DE CONTENIDO CREDITICIO FONVAL

Prospecto de Inversión FONVAL Página 1 de 12 PROSPECTO DE INVERSIÓN CARTERA COLECTIVA ABIERTA CONCENTRADA EN TITULOS DE CONTENIDO CREDITICIO FONVAL Prospecto de Inversión FONVAL Página 1 de 12 PROSPECTO DE INVERSIÓN CARTERA COLECTIVA ABIERTA CONCENTRADA EN TITULOS DE CONTENIDO CREDITICIO FONVAL ADMINISTRADO POR: CORREVAL S.A. - SOCIEDAD COMISIONISTA

Más detalles

FONVAL GLOBAL FONDOS INMOBILIARIO

FONVAL GLOBAL FONDOS INMOBILIARIO PROSPECTO DE INVERSIÓN CARTERA COLECTIVA ABIERTA CON PACTO DE PERMANENCIA FONVAL GLOBAL FONDOS INMOBILIARIO ADMINISTRADO POR: CORREVAL S.A. - SOCIEDAD COMISIONISTA DE BOLSA NIT 860.068.182-5 DOMICILIO

Más detalles

PROSPECTO DE INVERSION CARTERA COLECTIVA CON PACTO DE PERMANENCIA FONVAL GLOBAL ACCIONES

PROSPECTO DE INVERSION CARTERA COLECTIVA CON PACTO DE PERMANENCIA FONVAL GLOBAL ACCIONES 1 PROSPECTO DE INVERSION CARTERA COLECTIVA CON PACTO DE PERMANENCIA FONVAL GLOBAL ACCIONES ADMINISTRADO POR: CORREVAL S.A. - SOCIEDAD COMISIONISTA DE BOLSA NIT 860.068.182-5 DOMICILIO PRINCIPAL: Bogotá

Más detalles

FORMATO PROSPECTO HELM ACCIONES

FORMATO PROSPECTO HELM ACCIONES FORMATO PROSPECTO HELM ACCIONES Por medio del presente prospecto, requisito obligatorio para la vinculación de inversionistas a la cartera colectiva denominada CARTERA COLECTIVA ESCALONADA CON COMPARTIMENTOS

Más detalles

PROSPECTO DE INVERSIÓN FONDO DE INVERSIÓN COLECTIVA CERRADO RENTA CAPITAL VALORES BANCOLOMBIA

PROSPECTO DE INVERSIÓN FONDO DE INVERSIÓN COLECTIVA CERRADO RENTA CAPITAL VALORES BANCOLOMBIA PROSPECTO DE INVERSIÓN FONDO DE INVERSIÓN COLECTIVA CERRADO RENTA CAPITAL VALORES BANCOLOMBIA Capítulo I. Información General 1.1. Identificación. El fondo de inversión colectiva que se regula por este

Más detalles

PROSPECTO DE INVERSIÓN CARTERA COLECTIVA CERRADA POR COMPARTIMENTOS - FONVAL 24 - COMPARTIMENTO: FONVAL 24-3

PROSPECTO DE INVERSIÓN CARTERA COLECTIVA CERRADA POR COMPARTIMENTOS - FONVAL 24 - COMPARTIMENTO: FONVAL 24-3 PROSPECTO CARTERA COLECTIVA FONVAL 24-3 Pág. 1 PROSPECTO DE INVERSIÓN CARTERA COLECTIVA CERRADA POR COMPARTIMENTOS - FONVAL 24 - COMPARTIMENTO: FONVAL 24-3 ADMINISTRADO POR: CORREVAL S.A. SOCIEDAD COMISIONISTA

Más detalles

PROSPECTO DE LA CARTERA COLECTIVA ABIERTA SURAMERICANA RENTA FIJA

PROSPECTO DE LA CARTERA COLECTIVA ABIERTA SURAMERICANA RENTA FIJA DE LA CARTERA COLECTIVA ABIERTA SURAMERICANA RENTA FIJA Sociedad administradora. La Sociedad Administradora es Administradora de Carteras Colectivas Suramericana S.A., entidad legalmente constituida mediante

Más detalles

Prospecto FONVAL 24-4

Prospecto FONVAL 24-4 PROSPECTO DE INVERSION FONDO DE INVERSION COLECTIVA CERRADO FONVAL 24 COMPARTIMENTO FONVAL 24-4 ADMINISTRADO POR: CREDICORP CAPITAL COLOMBIA NIT: 860.068.182-5 DOMICILIO PRINCIPAL: Bogotá DIRECCION: Calle

Más detalles

PROSPECTO DEL FONDO DE INVERSIÓN COLECTIVA ABIERTO AFIN VALORES VISTA

PROSPECTO DEL FONDO DE INVERSIÓN COLECTIVA ABIERTO AFIN VALORES VISTA PROSPECTO DEL FONDO DE INVERSIÓN COLECTIVA ABIERTO AFIN VALORES VISTA Capítulo I. Información General del Fondo de Inversión Colectiva AFIN Valores Vista 1.1 Identificación del Fondo de Inversión Colectiva.-

Más detalles

PROSPECTO DE INVERSIÓN FONDO DE INVERSIÓN COLECTIVA ABIERTO RENTA BALANCEADO CAPÍTULO I. INFORMACIÓN GENERAL DEL FONDO DE INVERSIÓN COLECTIVA

PROSPECTO DE INVERSIÓN FONDO DE INVERSIÓN COLECTIVA ABIERTO RENTA BALANCEADO CAPÍTULO I. INFORMACIÓN GENERAL DEL FONDO DE INVERSIÓN COLECTIVA PROSPECTO DE INVERSIÓN FONDO DE INVERSIÓN COLECTIVA ABIERTO RENTA BALANCEADO CAPÍTULO I. INFORMACIÓN GENERAL DEL FONDO DE INVERSIÓN COLECTIVA 1.1. Identificación. RENTA BALANCEADO es un Fondo de Inversión

Más detalles

PROSPECTO DE INVERSION CARTERA COLECTIVA ABIERTA DEL MERCADO MONETARIO FIDUCOLDEX NACION. CAPÍTULO I INFORMACIÓN GENERAL DE LA CARTERA COLECTIVA

PROSPECTO DE INVERSION CARTERA COLECTIVA ABIERTA DEL MERCADO MONETARIO FIDUCOLDEX NACION. CAPÍTULO I INFORMACIÓN GENERAL DE LA CARTERA COLECTIVA PROSPECTO DE INVERSION CARTERA COLECTIVA ABIERTA DEL MERCADO MONETARIO FIDUCOLDEX NACION. CAPÍTULO I INFORMACIÓN GENERAL DE LA CARTERA COLECTIVA 1. Sociedad Administradora La Sociedad Administradora de

Más detalles

CAPÍTULO I INFORMACIÓN GENERAL DE LA CARTERA COLECTIVA CARTERA COLECTIVA ABIERTA CON PACTO DE PERMANENCIA ACCIONES SISTEMA DE VALOR AGREGADO

CAPÍTULO I INFORMACIÓN GENERAL DE LA CARTERA COLECTIVA CARTERA COLECTIVA ABIERTA CON PACTO DE PERMANENCIA ACCIONES SISTEMA DE VALOR AGREGADO PROSPECTO DE INVERSION CARTERA COLECTIVA ABIERTA CON PACTO DE PERMANENCIA ACCIONES SISTEMA DE VALOR AGREGADO ADMINISTRADA POR HELM TRUST S.A SOCIEDAD FIDUCIARIA CAPÍTULO I INFORMACIÓN GENERAL DE LA CARTERA

Más detalles

PROSPECTO DE INVERSIÓN CARTERA COLECTIVA ABIERTA POR COMPARTIMENTOS CON PACTO DE PERMANENCIA VALOR ACCIÓN

PROSPECTO DE INVERSIÓN CARTERA COLECTIVA ABIERTA POR COMPARTIMENTOS CON PACTO DE PERMANENCIA VALOR ACCIÓN PROSPECTO DE INVERSIÓN CARTERA COLECTIVA ABIERTA POR COMPARTIMENTOS CON PACTO DE PERMANENCIA VALOR ACCIÓN El presente documento contiene la información necesaria para que los inversionistas tengan un conocimiento

Más detalles

PROSPECTO DE INVERSIÓN FONDO DE INVERSIÓN COLECTIVA ABIERTO CON PACTO DE PERMANENCIA PLAN SEMILLA

PROSPECTO DE INVERSIÓN FONDO DE INVERSIÓN COLECTIVA ABIERTO CON PACTO DE PERMANENCIA PLAN SEMILLA PROSPECTO DE INVERSIÓN FONDO DE INVERSIÓN COLECTIVA ABIERTO CON PACTO DE PERMANENCIA PLAN SEMILLA CAPÍTULO I. INFORMACIÓN GENERAL DEL FONDO DE INVERSIÓN COLECTIVA 1.1. Identificación. PLAN SEMILLA es un

Más detalles

Ministerio de Hacienda y Crédito Público. 2 9L~r 2 Q 11

Ministerio de Hacienda y Crédito Público. 2 9L~r 2 Q 11 República de Colombia Ministerio de Hacienda y Crédito Público DECRETO NÚMeR

Más detalles

PROSPECTO DEL FONDO BURSÁTIL ISHARES COLCAP

PROSPECTO DEL FONDO BURSÁTIL ISHARES COLCAP PROSPECTO DEL FONDO BURSÁTIL ISHARES COLCAP DEFINICIONES Cualquier Término en Mayúscula en este prospecto que no se encuentre expresamente definido, tendrá el significado que le otorga el Reglamento del

Más detalles

LA INSCRIPCIÓN EN LA BOLSA DE VALORES DE COLOMBIA NO GARANTIZA LA BONDAD DEL TÍTULO NI LA SOLVENCIA DEL EMISOR

LA INSCRIPCIÓN EN LA BOLSA DE VALORES DE COLOMBIA NO GARANTIZA LA BONDAD DEL TÍTULO NI LA SOLVENCIA DEL EMISOR LA INSCRIPCIÓN AUTOMÁTICA EN EL REGISTRO NACIONAL DE VALORES Y EMISORES DE LOS VALORES EMITIDOS POR LA CARTERA COLECTIVA CERRADA ACCICOLF EN LOS TÉRMINOS DEL ARTÍCULO 5.2.2.1.3 DEL DECRETO 2555 DE 2010,

Más detalles

PROSPECTO CARTERA COLECTIVA ABIERTA BBVA PAÍS administrada por BBVA ASSET MANAGEMENT S.A. SOCIEDAD FIDUCIARIA

PROSPECTO CARTERA COLECTIVA ABIERTA BBVA PAÍS administrada por BBVA ASSET MANAGEMENT S.A. SOCIEDAD FIDUCIARIA Última fecha de actualización: Agosto de 2011 PROSPECTO CARTERA COLECTIVA ABIERTA BBVA PAÍS administrada por BBVA ASSET MANAGEMENT S.A. SOCIEDAD FIDUCIARIA EN LAS OPERACIONES QUE SE REALICEN A TRAVES DE

Más detalles

REGLAMENTO CARTERA COLECTIVA ABIERTA POR COMPARTIMENTOS DENOMINADA SERFINCO MERCADOS GLOBALES

REGLAMENTO CARTERA COLECTIVA ABIERTA POR COMPARTIMENTOS DENOMINADA SERFINCO MERCADOS GLOBALES MERCADOS GLOBALES CARTERA COLECTIVA ABIERTA POR COMPARTIMENTOS ADMINISTRADA POR SERFINCO COMISIONISTAS DE BOLSA NIT. 900.401.211 REGLAMENTO CARTERA COLECTIVA ABIERTA POR COMPARTIMENTOS DENOMINADA SERFINCO

Más detalles

PROSPECTO DE LA CARTERA COLECTIVA ESCALONADA AFIN FACTORING

PROSPECTO DE LA CARTERA COLECTIVA ESCALONADA AFIN FACTORING PROSPECTO DE LA CARTERA COLECTIVA ESCALONADA AFIN FACTORING Por medio de presente prospecto de inversión, requisito obligatorio para la vinculación de inversionistas a la cartera colectiva denominada AFIN

Más detalles

PROSPECTO CCA RENDIR NIT. 800.138.694-7

PROSPECTO CCA RENDIR NIT. 800.138.694-7 PROSPECTO CCA RENDIR NIT. 800.138.694-7 1. INFORMACIÓN GENERAL DE LA CARTERA COLECTIVA RENDIR Tipo de Cartera: Cartera Colectiva. Naturaleza: Abierta ó a la Vista, lo que significa que los inversionistas

Más detalles

PROSPECTO DEL FONDO DE INVERSION COLECTIVA DENOMINADO AIC ECOPETROL

PROSPECTO DEL FONDO DE INVERSION COLECTIVA DENOMINADO AIC ECOPETROL PROSPECTO DEL FONDO DE INVERSION COLECTIVA DENOMINADO AIC ECOPETROL Capítulo I Información general del fondo de inversión colectiva Fondo de La Sociedad Administradora, por su condición de sociedad comisionista

Más detalles

FIDUCIARIA POPULAR S.A. PROSPECTO FONDO DE INVERSIÓN COLECTIVA ABIERTO DENOMINADO FIDULIQUIDEZ

FIDUCIARIA POPULAR S.A. PROSPECTO FONDO DE INVERSIÓN COLECTIVA ABIERTO DENOMINADO FIDULIQUIDEZ FIDUCIARIA POPULAR S.A. PROSPECTO FONDO DE INVERSIÓN COLECTIVA ABIERTO DENOMINADO FIDULIQUIDEZ CAPÍTULO I. INFORMACIÓN GENERAL DEL FONDO DE INVERSIÓN COLECTIVA ABIERTO FIDULIQUIDEZ. 1.1. IDENTIFICACIÓN

Más detalles

REGLAMENTO CARTERA COLECTIVA ESCALONADA DENOMINADA ESPARTA 180

REGLAMENTO CARTERA COLECTIVA ESCALONADA DENOMINADA ESPARTA 180 REGLAMENTO CARTERA COLECTIVA ESCALONADA DENOMINADA ESPARTA 180 Por medio del presente reglamento, requisito obligatorio para la vinculación de inversionistas a la Cartera Colectiva denominada ESPARTA 180,

Más detalles

DECRETO 1013 DE 1995 (junio 16) Diario Oficial No. 41.895, del 16 de JUNIO DE 1995

DECRETO 1013 DE 1995 (junio 16) Diario Oficial No. 41.895, del 16 de JUNIO DE 1995 DECRETO 1013 DE 1995 (junio 16) Diario Oficial No. 41.895, del 16 de JUNIO DE 1995 MINISTRO DE HACIENDA Y CRÉDITO PÚBLICO Por el cual se dictan normas relacionadas con la inversión de los recursos de órganos

Más detalles

Capítulo I. Aspectos generales

Capítulo I. Aspectos generales REGLAMENTO DE LA FONDO DE INVERSIÓN COLECTIVA ABIERTO CON PACTO DE PERMANENCIA ACCIONES SISTEMA DE VALOR AGREGADO Por medio del presente reglamento, requisito obligatorio para la vinculación de inversionistas

Más detalles

PROSPECTO FONDO DE INVERSIÓN COLECTIVA ABIERTO BBVA PAÍS administrado por BBVA ASSET MANAGEMENT S.A. SOCIEDAD FIDUCIARIA

PROSPECTO FONDO DE INVERSIÓN COLECTIVA ABIERTO BBVA PAÍS administrado por BBVA ASSET MANAGEMENT S.A. SOCIEDAD FIDUCIARIA Última fecha de actualización: Julio de 2015 PROSPECTO FONDO DE INVERSIÓN COLECTIVA ABIERTO BBVA PAÍS administrado por BBVA ASSET MANAGEMENT S.A. SOCIEDAD FIDUCIARIA EN LAS OPERACIONES QUE SE REALICEN

Más detalles

Emisión de acciones ordinarias 2013 Preguntas frecuentes

Emisión de acciones ordinarias 2013 Preguntas frecuentes Emisión de acciones ordinarias 2013 Preguntas frecuentes 1. Qué tipo de acciones emitirá Grupo Aval? Las acciones que emitirá Grupo Aval serán acciones ordinarias. 2. Cuántas acciones espera emitir Grupo

Más detalles

CONDICIONES PARTICULARES DE CADA MULTIPORTAFOLIO DE INVERSIÓN

CONDICIONES PARTICULARES DE CADA MULTIPORTAFOLIO DE INVERSIÓN CONDICIONES PARTICULARES DE CADA MULTIPORTAFOLIO DE INVERSIÓN En este documento se describen las características de cada uno de los MULTIPORTAFOLIOS DE INVERSIÓN que conforman la oferta del FONDO VOLUNTARIO

Más detalles

Adendo No. 1 a la Cartera Colectiva Cerrada ACCICOLF Compartimento No. 1 Vanguardia Acciones Ordinarias

Adendo No. 1 a la Cartera Colectiva Cerrada ACCICOLF Compartimento No. 1 Vanguardia Acciones Ordinarias Adendo No. 1 a la Cartera Colectiva Cerrada ACCICOLF Compartimento No. 1 Vanguardia Acciones Ordinarias Por medio del presente Adendo se regula el Compartimento No. 1 de la Cartera Colectiva ACCICOLF.

Más detalles

(ciudad), de de (fecha)

(ciudad), de de (fecha) (ciudad), de de (fecha) Señores BOLSA DE VALORES DE COLOMBIA S.A. VALORES BANCOLOMBIA S.A. COMISIONISTA DE BOLSA Medellín Asunto: Carta de Compromiso para la celebración de operaciones de Venta con Pacto

Más detalles

SEXTA. CONOCIMIENTO DEL CLIENTE. FORMATO

SEXTA. CONOCIMIENTO DEL CLIENTE. FORMATO REGLAMENTO UNIVERSAL DE PRODUCTOS Y/O SERVICIOS FINANCIEROS TÍTULO SEGUNDO CLÁUSULAS ESPECIALES DE PRODUCTOS Y/O SERVICIOS FINANCIEROS CAPÍTULO PRIMERO CUENTA DE AHORROS Reglamento de Cuentas de Ahorros

Más detalles

REGLAMENTO DE CERTIFICADOS DE DEPÓSITO A TÉRMINO DESMATERIALIZADOS LA HIPOTECARIA COMPAÑÍA DE FINANCIAMIENTO S.A. CAPÍTULO I - CLAUSULADO GENERAL

REGLAMENTO DE CERTIFICADOS DE DEPÓSITO A TÉRMINO DESMATERIALIZADOS LA HIPOTECARIA COMPAÑÍA DE FINANCIAMIENTO S.A. CAPÍTULO I - CLAUSULADO GENERAL REGLAMENTO DE CERTIFICADOS DE DEPÓSITO A TÉRMINO DESMATERIALIZADOS LA HIPOTECARIA COMPAÑÍA DE FINANCIAMIENTO S.A. CAPÍTULO I - CLAUSULADO GENERAL El presente Reglamento rige las relaciones contractuales

Más detalles

Capítulo I. Aspectos generales:

Capítulo I. Aspectos generales: REGLAMENTO FONDO DE INVERSIÓN COLECTIVA ABIERTO CON PACTO DE PERMANENCIA RENTAPAÍS Por medio del presente reglamento, requisito obligatorio para la vinculación de inversionistas al Fondo de Inversión Colectiva

Más detalles

Inversión Extranjera Directa en Colombia

Inversión Extranjera Directa en Colombia Inversión Extranjera Directa en Colombia Banco de la República Departamento de Cambios Internacionales 2012 Normatividad - Ley 9 de 1991, art. 15 - Decreto 1735 de 1993 - Decreto 2080 de 2000 y sus modificaciones

Más detalles

DECRETO 1861 EL PRESIDENTE DE LA REPÚBLICA DE COLOMBIA CONSIDERANDO

DECRETO 1861 EL PRESIDENTE DE LA REPÚBLICA DE COLOMBIA CONSIDERANDO República de Colombia libertad VOrden DECRETO 1861 Por el cual se reglamenta parcialmente el artículo 25 de la Ley 1450 de 2011, en relación con el régimen de inversiones aplicable a los patrimonios autónomos

Más detalles

PROSPECTO DE INVERSIÓN FONDO DE INVERSIÓN COLECTIVA RENTACAFÉ

PROSPECTO DE INVERSIÓN FONDO DE INVERSIÓN COLECTIVA RENTACAFÉ PROSPECTO DE INVERSIÓN FONDO DE INVERSIÓN COLECTIVA RENTACAFÉ Contenido Capítulo I. Información General del Fondo de Inversión Colectivativa Capítulo II. Política de Inversión del Fondo de Inversión Colectiva

Más detalles

eubertud y OnIen República de Colombia Ministerio de Hacienda y Crédito Público

eubertud y OnIen República de Colombia Ministerio de Hacienda y Crédito Público República de Colombia eubertud y OnIen ~..;_.~. --..- ó,: -_. 'Jh lrlit CI l. t ~. _. ARIII lullll_ Ministerio de Hacienda y Crédito Público Decreto NúmQ.o 3885 de 2009. Por el cual se modifica el régimen

Más detalles

CARTERA COLECTIVA ABIERTA SEGURIDAD BOLÍVAR DE TÍTULOS MIXTOS, Y DE LARGO PLAZO. PROSPECTO DE INVERSIÓN

CARTERA COLECTIVA ABIERTA SEGURIDAD BOLÍVAR DE TÍTULOS MIXTOS, Y DE LARGO PLAZO. PROSPECTO DE INVERSIÓN CARTERA COLECTIVA ABIERTA SEGURIDAD BOLÍVAR DE TÍTULOS MIXTOS, Y DE LARGO PLAZO. PROSPECTO DE INVERSIÓN CAPÍTULO I. CARTERA COLECTIVA ABIERTA DE INVERSIÓN. Cláusula 1.1. DEFINICIÓN DE LA CARTERA COLECTIVA

Más detalles

Administradora de Inversión Colseguros S.A. - En Liquidación

Administradora de Inversión Colseguros S.A. - En Liquidación ESTADOS DE LIQUIDACION Administradora de Inversión Colseguros S.A. - En Liquidación Al 31 de diciembre de 2010 con cifras comparativas al 31 de diciembre de 2009 con el Informe del Revisor Fiscal Estados

Más detalles

PROSPECTO DE INVERSIÓN FONDO DE INVERSIÓN COLECTIVA DAVIPLUS ACCIONES COLOMBIA

PROSPECTO DE INVERSIÓN FONDO DE INVERSIÓN COLECTIVA DAVIPLUS ACCIONES COLOMBIA PROSPECTO DE INVERSIÓN FONDO DE INVERSIÓN COLECTIVA DAVIPLUS ACCIONES COLOMBIA Contenido Capítulo I. Información general del Fondo de Inversión Colectiva Capítulo II. Política de inversión del Fondo de

Más detalles

República de Colombia. libertod yorden. Ministerio de Hacienda y Crédito Público DECRETO 1159

República de Colombia. libertod yorden. Ministerio de Hacienda y Crédito Público DECRETO 1159 , 4 República de Colombia libertod yorden Ministerio de Hacienda y Crédito Público DECRETO 1159 Por medio del cual se reglamenta el artículo 376-1 del Estatuto Tributario El PRESIDENTE DE LA REPÚBLICA

Más detalles

LIBRO I.- NORMAS GENERALES PARA LAS INSTITUCIONES DEL SISTEMA FINANCIERO

LIBRO I.- NORMAS GENERALES PARA LAS INSTITUCIONES DEL SISTEMA FINANCIERO LIBRO I.- NORMAS GENERALES PARA LAS INSTITUCIONES DEL SISTEMA FINANCIERO TITULO I.- DE LA CONSTITUCIÓN CAPITULO VII.- CONSTITUCIÓN, ORGANIZACIÓN, FUNCIONAMIENTO Y OPERACIONES DE LAS CORPORACIONES DE DESARROLLO

Más detalles

Ministerio de Hacienda y Crédito Público DECRETO ( )

Ministerio de Hacienda y Crédito Público DECRETO ( ) República de Colombia Ministerio de Hacienda y Crédito Público DECRETO ( ) Por el cual se modifica el Régimen General de Inversiones de Capital del Exterior en Colombia y de Capital Colombiano en el Exterior

Más detalles

Fondos de Inversión Colectiva Ficha de Información

Fondos de Inversión Colectiva Ficha de Información Fondos de Inversión Colectiva Ficha de Información Corredores Davivienda S.A. Comisionista de Bolsa Nombre del Fondo Naturaleza del Fondo Objetivo del Fondo ESTRATEGIA ACTIVA Abierto con pacto de permanencia.

Más detalles

Minuta de contrato de fiducia mercantil irrevocable para la administración y pago de los recursos recibidos a título de anticipo, celebrado entre y

Minuta de contrato de fiducia mercantil irrevocable para la administración y pago de los recursos recibidos a título de anticipo, celebrado entre y Colombia Compra Eficiente tiene como función diseñar e implementar documentos estandarizados y especializados por tipo de obra o servicio que se requieran por los partícipes del sistema de compras y contratación

Más detalles

DAVIPLUS ACCIONES ECOPETROL

DAVIPLUS ACCIONES ECOPETROL Fiduciaria Davivienda S.A. - Banco Davivienda S.A. REGLAMENTO DEL FONDO ABIERTO SIN PACTO DE PERMANENCIA DENOMINADO DAVIPLUS ACCIONES ECOPETROL Capítulo Preliminar: Definiciones Capítulo 1: Aspectos Generales

Más detalles

FONDO DE INVERSION COLECTIVA ABIERTO CON PACTO DE PERMANENCIA FIDURENTA

FONDO DE INVERSION COLECTIVA ABIERTO CON PACTO DE PERMANENCIA FIDURENTA FONDO DE INVERSION COLECTIVA ABIERTO CON PACTO DE PERMANENCIA FIDURENTA Por medio de presente reglamento, requisito obligatorio para la vinculación de inversionistas al Fondo de Inversión Colectiva Abierto

Más detalles

Corresponde al monto de dinero en pesos colombianos que cada afiliado decida invertir en la Alternativa Cerrada (el Aporte Inicial ).

Corresponde al monto de dinero en pesos colombianos que cada afiliado decida invertir en la Alternativa Cerrada (el Aporte Inicial ). Nombre de la Alternativa Descripción de la Alternativa Alternativa Sectores U.S.A. Es una alternativa cerrada que les ofrece a los clientes de Protección S.A. ( Protección ) una nueva oportunidad para

Más detalles

Fondos de Inversión de Capital Extranjero Ley Nº 18.657 LEY Nº 18.657(1) AUTORIZA CREACION DE FONDO DE INVERSION DE CAPITAL EXTRANJERO TITULO I

Fondos de Inversión de Capital Extranjero Ley Nº 18.657 LEY Nº 18.657(1) AUTORIZA CREACION DE FONDO DE INVERSION DE CAPITAL EXTRANJERO TITULO I LEY Nº 18.657(1) AUTORIZA CREACION DE FONDO DE INVERSION DE CAPITAL EXTRANJERO TITULO I De los Fondos de Inversión de Capital Extranjero y de su Administración Artículo 1º. Podrán acogerse a las disposiciones

Más detalles

PÓLIZA DE SEGURO DE VIDA INDIVIDUAL VIDA PROTECCIÓN

PÓLIZA DE SEGURO DE VIDA INDIVIDUAL VIDA PROTECCIÓN Póliza a la cual accede PÓLIZA DE SEGURO DE VIDA INDIVIDUAL VIDA PROTECCIÓN CONDICIONES GENERALES Con sujeción a las Condiciones de la presente póliza, COMPAÑÍA DE SEGUROS BOLÍVAR S.A., que en el presente

Más detalles

REGLAMENTO DEL PLAN CARTERA COLECTIVA ABIERTA RENTA FIJA SURA

REGLAMENTO DEL PLAN CARTERA COLECTIVA ABIERTA RENTA FIJA SURA DEL PLAN CARTERA COLECTIVA ABIERTA RENTA FIJA SURA Por medio de presente reglamento, requisito obligatorio para la vinculación de inversionistas a la cartera colectiva denominada Plan Cartera Colectiva

Más detalles

La inscripción de los títulos en la Bolsa de Valores de Colombia no garantiza la bondad de los mismos, ni la solvencia del emisor

La inscripción de los títulos en la Bolsa de Valores de Colombia no garantiza la bondad de los mismos, ni la solvencia del emisor INTERVALORES S.A. COMISIONISTA DE BOLSA PROSPECTO DE INVERSIÓN FONDO DE VALORES, CERRADO, DE CORTO PLAZO, DE RIESGO ALTO, CONCENTRADO EN FACTURAS FONDO PROYECCIÓN FACTORING DOMICILIO PRINCIPAL: Bogotá.

Más detalles

Resolución Externa No. 8 de 2000 de la Junta Directiva del Banco de la República y sus modificaciones (R.E.8/00 J.D.)

Resolución Externa No. 8 de 2000 de la Junta Directiva del Banco de la República y sus modificaciones (R.E.8/00 J.D.) NORMATIVIDAD Ley 9 de 1991, artículo 10 Decreto 1735 de 1993 Resolución Externa No. 8 de 2000 de la Junta Directiva del Banco de la República y sus modificaciones (R.E.8/00 J.D.) Circular Reglamentaria

Más detalles

REGLAMENTO DEL FONDO DE INVERSIÓN COLECTIVA ABIERTO RENTA LIQUIDEZ

REGLAMENTO DEL FONDO DE INVERSIÓN COLECTIVA ABIERTO RENTA LIQUIDEZ REGLAMENTO DEL FONDO DE INVERSIÓN COLECTIVA ABIERTO RENTA LIQUIDEZ CAPÍTULO I. ASPECTOS GENERALES... 4 Cláusula 1.1. Sociedad Administradora... 4 Cláusula 1.2. Fondo de Inversión Colectiva... 4 Cláusula

Más detalles

DECRETO 3615 DE 2005. (octubre 10)

DECRETO 3615 DE 2005. (octubre 10) DECRETO 3615 DE 2005 (octubre 10) por el cual se reglamenta la afiliación de los trabajadores independientes de manera colectiva al Sistema de Seguridad Social Integral. EL PRESIDENTE DE LA REPÚBLICA DE

Más detalles

PROSPECTO DE INFORMACIÓN AL PÚBLICO INVERSIONISTA DATOS PARTICULARES FONDO MONEX H, S.A. DE C.V., SOCIEDAD DE INVERSIÓN DE RENTA VARIABLE MONEX-I

PROSPECTO DE INFORMACIÓN AL PÚBLICO INVERSIONISTA DATOS PARTICULARES FONDO MONEX H, S.A. DE C.V., SOCIEDAD DE INVERSIÓN DE RENTA VARIABLE MONEX-I PROSPECTO DE INFORMACIÓN AL PÚBLICO INVERSIONISTA DATOS PARTICULARES FONDO MONEX H, S.A. DE C.V., SOCIEDAD DE INVERSIÓN DE RENTA VARIABLE MONEX-I Los términos definidos, así como demás abreviaturas que

Más detalles

RÉGIMEN DEL IMPUESTO SOBRE LA RENTA EN LA INVERSIÓN DE CAPITAL DEL EXTERIOR DE PORTAFOLIO - LEY 1607 de 2012

RÉGIMEN DEL IMPUESTO SOBRE LA RENTA EN LA INVERSIÓN DE CAPITAL DEL EXTERIOR DE PORTAFOLIO - LEY 1607 de 2012 RÉGIMEN DEL IMPUESTO SOBRE LA RENTA EN LA INVERSIÓN DE CAPITAL DEL EXTERIOR DE PORTAFOLIO - LEY 1607 de 2012 Crowe Horwath CO S.A. www.crowehorwath.com.co Certificado de Gestión de Calidad INVERSIÓN EXTRANJERA-

Más detalles

Prospecto FONVAL GLOBAL VISTA

Prospecto FONVAL GLOBAL VISTA PROSPECTO FONDO DE INVERSIÓN COLECTIVA ABIERTO CON PACTO DE PERMANENCIA FONVAL GLOBAL VISTA (antes Fonval Global Liquidez) Página 1 de 15 TABLA DE CONTENIDO I INFORMACIÓN GENERAL... 3 1.1 IDENTIFICACIÓN

Más detalles

Los rendimientos financieros causados de los TIL Pesos L-1 durante su vigencia están gravados con el Impuesto sobre la Renta y Complementarios.

Los rendimientos financieros causados de los TIL Pesos L-1 durante su vigencia están gravados con el Impuesto sobre la Renta y Complementarios. MULTIACTIVOS S.A. STANH NIT 900.421.371-9 AVISO DE OFERTA PÚBLICA TÍTULOS NO HIPOTECARIOS DE LIBRANZA TIL PESOS L-1 PRIMER LOTE EMISOR: MULTIACTIVOS S.A. STANH con respaldo exclusivo de la UNIVERSALIDAD

Más detalles

FONDO DE PENSIONES VOLUNTARIAS CORREVAL

FONDO DE PENSIONES VOLUNTARIAS CORREVAL CAPITULO I. INFORMACIÓN GENERAL 1. IDENTIFICACIÓN DEL FONDO Fondo de Pensiones Voluntarias de FIDUCIARIA S.A., denominado FONDO DE PENSIONES VOLUNTARIAS el cual está conformado por un conjunto de activos

Más detalles

REGLAMENTO DE LA CARTERA COLECTIVA LIQUIDEZ INMEDIATA

REGLAMENTO DE LA CARTERA COLECTIVA LIQUIDEZ INMEDIATA REGLAMENTO DE LA CARTERA COLECTIVA LIQUIDEZ INMEDIATA DAVIVALORES S.A. COMISIONISTA DE BOLSA CONTENIDO CAPÍTULO PRELIMINAR: DEFINICIONES... 1 CAPÍTULO I. ASPECTOS GENERALES... 2 Cláusula 1.1. Sociedad

Más detalles

DIARIO OFICIAL. AÑO CXXIV. N. 38168. 30, DICIEMBRE, 1987. PAG. 15. DECRETO NUMERO 2514 DE 1987 ( diciembre 30 )

DIARIO OFICIAL. AÑO CXXIV. N. 38168. 30, DICIEMBRE, 1987. PAG. 15. DECRETO NUMERO 2514 DE 1987 ( diciembre 30 ) DIARIO OFICIAL. AÑO CXXIV. N. 38168. 30, DICIEMBRE, 1987. PAG. 15. DECRETO NUMERO 2514 DE 1987 ( diciembre 30 ) POR EL CUAL SE MODIFICA EL REGIMEN JURIDICO DE LOS FONDOS MUTUOS DE INVERSION. El Presidente

Más detalles

REGLAMENTO DEL FONDO DE INVERSIÓN COLECTIVA ABIERTO LIQUIDEZ INMEDIATA TABLA DE CONTENIDO

REGLAMENTO DEL FONDO DE INVERSIÓN COLECTIVA ABIERTO LIQUIDEZ INMEDIATA TABLA DE CONTENIDO REGLAMENTO DEL FONDO DE INVERSIÓN COLECTIVA ABIERTO LIQUIDEZ INMEDIATA TABLA DE CONTENIDO CAPÍTULO PRELIMINAR: DEFINICIONES... 4 CAPÍTULO I. ASPECTOS GENERALES... 5 Cláusula 1.1. Sociedad Administradora...

Más detalles

BOLSA DE VALORES DE PANAMA, S.A.

BOLSA DE VALORES DE PANAMA, S.A. BOLSA DE VALORES DE PANAMA, S.A. (Sociedad anónima organizada de conformidad con las leyes de la República de Panamá, según consta en la Escritura Pública No.2124 de 2 de febrero de 2011 de la Notaría

Más detalles

REGLAMENTO DE LA CARTERA COLECTIVA ABIERTA RENDIR ADMINISTRADA POR LA FIDUCIARIA COLPATRIA S.A.:

REGLAMENTO DE LA CARTERA COLECTIVA ABIERTA RENDIR ADMINISTRADA POR LA FIDUCIARIA COLPATRIA S.A.: REGLAMENTO DE LA CARTERA COLECTIVA ABIERTA RENDIR ADMINISTRADA POR LA FIDUCIARIA COLPATRIA S.A.: POR MEDIO DE PRESENTE REGLAMENTO, REQUISITO OBLIGATORIO PARA LA VINCULACION DE INVERSIONISTAS A LA CARTERA

Más detalles

AVISO DE OFERTA PÚBLICA DE ACCIONES ORDINARIAS DE COOMEVA EPS S.A. SEGUNDA VUELTA Noviembre 10 de 2009

AVISO DE OFERTA PÚBLICA DE ACCIONES ORDINARIAS DE COOMEVA EPS S.A. SEGUNDA VUELTA Noviembre 10 de 2009 AVISO DE OFERTA PÚBLICA DE ACCIONES ORDINARIAS DE COOMEVA EPS S.A. SEGUNDA VUELTA Noviembre 10 de 2009 LA SOCIEDAD COOMEVA ENTIDAD PROMOTORA DE SALUD S.A. COOMEVA EPS S.A. OFRECE ACCIONES ORDINARIAS DE

Más detalles

REGLAMENTO FONDO ESCALONADO POR COMPARTIMENTOS "BTG PACTUAL CRÉDITO" ADMINISTRADA POR

REGLAMENTO FONDO ESCALONADO POR COMPARTIMENTOS BTG PACTUAL CRÉDITO ADMINISTRADA POR REGLAMENTO FONDO ESCALONADO POR COMPARTIMENTOS "BTG PACTUAL CRÉDITO" ADMINISTRADA POR REGLAMENTO DE BTG PACTUAL FONDO CRÉDITO Página 2 ÍNDICE CAPÍTULO 1. ASPECTOS GENERALES... 4 CLÁUSULA. 1.1. DENOMINACIÓN

Más detalles

Instructivo autorizado mediante resolución de la Superintendencia de Valores No. RSTE-1/2011 de fecha 29 de julio de 2011.

Instructivo autorizado mediante resolución de la Superintendencia de Valores No. RSTE-1/2011 de fecha 29 de julio de 2011. La Junta Directiva de Bolsa de Valores de El Salvador, S.A. de C.V., en ejercicio de las facultades que le otorga el artículo 29 de la Ley del Mercado de Valores en sesión de Junta Directiva JD-09/2011,

Más detalles

REGLAMENTO FONDO DE INVERSIÓN COLECTIVA ABIERTO FIC600

REGLAMENTO FONDO DE INVERSIÓN COLECTIVA ABIERTO FIC600 REGLAMENTO FONDO DE INVERSIÓN COLECTIVA ABIERTO FIC600 Por medio del presente reglamento, requisito obligatorio para la vinculación de inversionistas al Fondo de Inversión Colectiva Abierto denominado

Más detalles

TÍTULO V INVERSIONES

TÍTULO V INVERSIONES Montevideo, 23 de diciembre de 1998 Ref.: Modificación del Título V del Libro I de la Recopilación de Normas de Seguros y Reaseguros Se pone en conocimiento del mercado asegurador que el Banco Central

Más detalles

REGLAMENTO DEL FONDO DE INVERSIÓN COLECTIVA ABIERTO RENTA BALANCEADO

REGLAMENTO DEL FONDO DE INVERSIÓN COLECTIVA ABIERTO RENTA BALANCEADO REGLAMENTO DEL FONDO DE INVERSIÓN COLECTIVA ABIERTO RENTA BALANCEADO CAPÍTULO I. ASPECTOS GENERALES... 3 Cláusula 1.1. Sociedad Administradora... 3 Cláusula 1.2. Fondo de Inversión Colectiva Abierto...

Más detalles

GUÍA DE SERVICIOS DE INVERSIÓN

GUÍA DE SERVICIOS DE INVERSIÓN GUÍA DE SERVICIOS DE INVERSIÓN UBS BANK MÉXICO, S.A., INSTITUCIÓN DE BANCA MÚLTIPLE, UBS GRUPO FINANCIERO UBS CASA DE BOLSA, S.A. DE C.V., UBS GRUPO FINANCIERO Estimado cliente: En cumplimiento a lo establecido

Más detalles

LEY Nº 18.657 (1) AUTORIZA CREACION DE FONDO DE INVERSION DE CAPITAL EXTRANJERO TITULO I

LEY Nº 18.657 (1) AUTORIZA CREACION DE FONDO DE INVERSION DE CAPITAL EXTRANJERO TITULO I LEY Nº 18.657 (1) AUTORIZA CREACION DE FONDO DE INVERSION DE CAPITAL EXTRANJERO TITULO I De los Fondos de Inversión de Capital Extranjero y de su Administración Artículo 1º. Podrán acogerse a las disposiciones

Más detalles

MINISTERIO DE HACIENDA Y CREDITO PÚBLICO DECRETO 1400 04/05/2005

MINISTERIO DE HACIENDA Y CREDITO PÚBLICO DECRETO 1400 04/05/2005 MINISTERIO DE HACIENDA Y CREDITO PÚBLICO DECRETO 1400 04/05/2005 Por el cual se someten a inspección, vigilancia y control las entidades que administran sistemas de pago de bajo valor y se dictan otras

Más detalles

JUNTA MONETARIA RESOLUCIÓN JM-5-2011

JUNTA MONETARIA RESOLUCIÓN JM-5-2011 JUNTA MONETARIA RESOLUCIÓN JM-5-2011 Inserta en el Punto Octavo del Acta 1-2011, correspondiente a la sesión celebrada por la Junta Monetaria el 5 de enero de 2011. PUNTO OCTAVO: Superintendencia de Bancos

Más detalles

CONTRATO DE SUSCRIPCIÓN DE CUOTAS FONDO MUTUO CORP DEUDA LATAM SERIE

CONTRATO DE SUSCRIPCIÓN DE CUOTAS FONDO MUTUO CORP DEUDA LATAM SERIE CONTRATO DE SUSCRIPCIÓN DE CUOTAS FONDO MUTUO CORP DEUDA LATAM SERIE Fecha Hora A. IDENTIFICACIÓN DE LAS PARTES. 1. Información Relativa a la Administradora. - Razón Social: Corpbanca Administradora General

Más detalles

PROSPECTO SIMPLIFICADO FONDO MUTUO BBVA PERÚ SOLES FMIV INFORMACION BÁSICA PARA EL INVERSIONISTA

PROSPECTO SIMPLIFICADO FONDO MUTUO BBVA PERÚ SOLES FMIV INFORMACION BÁSICA PARA EL INVERSIONISTA PROSPECTO SIMPLIFICADO FONDO MUTUO BBVA PERÚ SOLES FMIV INFORMACION BÁSICA PARA EL INVERSIONISTA Este documento contiene la información básica que el Inversionista necesariamente debe conocer antes de

Más detalles

2. Cómo se calculan los rendimientos o beneficios que genera un cliente en un Fondo de Inversión?

2. Cómo se calculan los rendimientos o beneficios que genera un cliente en un Fondo de Inversión? Conceptos básicos de los Fondos de Inversión 1. Qué es una participación? Cómo se calcula su valor? R/ La participación es la unidad que representa el derecho de propiedad que tiene un cliente dentro del

Más detalles

PROSPECTO SIMPLIFICADO FONDO MUTUO BBVA SOLES FMIV INFORMACION BÁSICA PARA EL INVERSIONISTA

PROSPECTO SIMPLIFICADO FONDO MUTUO BBVA SOLES FMIV INFORMACION BÁSICA PARA EL INVERSIONISTA PROSPECTO SIMPLIFICADO FONDO MUTUO BBVA SOLES FMIV INFORMACION BÁSICA PARA EL INVERSIONISTA Este documento contiene la información básica que el Inversionista necesariamente debe conocer antes de realizar

Más detalles

REGLAMENTO DE DEPÓSITO DE AHORROS A LA VISTA

REGLAMENTO DE DEPÓSITO DE AHORROS A LA VISTA REGLAMENTO DE DEPÓSITO DE AHORROS A LA VISTA CAPITULO I APERTURA - DEPOSITANTES- TITULARIDAD ARTICULO PRIMERO: Podrá(n) ser titular(es) de cuenta(s) de ahorro unipersonal o conjunta toda persona natural

Más detalles

PROSPECTO DE CASA DE BOLSA LIQUIDEZ FONDO ABIERTO ADMINISTRADO POR CASA DE BOLSA S.A., SOCIEDAD COMISIONISTA DE BOLSA

PROSPECTO DE CASA DE BOLSA LIQUIDEZ FONDO ABIERTO ADMINISTRADO POR CASA DE BOLSA S.A., SOCIEDAD COMISIONISTA DE BOLSA PROSPECTO DE CASA DE BOLSA LIQUIDEZ FONDO ABIERTO ADMINISTRADO POR CASA DE BOLSA S.A., SOCIEDAD COMISIONISTA DE BOLSA Capítulo I Información general del Fondo de Inversión Colectiva 1.1 Identificación

Más detalles

Un accionista es propietario de un porcentaje de una sociedad de acuerdo a la cantidad de acciones que posee.

Un accionista es propietario de un porcentaje de una sociedad de acuerdo a la cantidad de acciones que posee. CÓMO EMITIR ACCIONES Que son las acciones Una acción es un título que representa una parte o cuota del capital social de una sociedad anónima. Confiere a su titular legítimo la condición de accionista;

Más detalles

FONDOS MUTUOS DE INVERSIÓN

FONDOS MUTUOS DE INVERSIÓN FONDOS MUTUOS DE INVERSIÓN Art. 2.5.0.1.- Inversiones. Modificado. Res. 1212 de 1995, art. 1. Además de las inversiones autorizadas en el artículo 2o. del decreto 2514 de 1987, modificado parcialmente

Más detalles

ARTÍCULO 2.9.7.1.3 DEFINICIÓN.

ARTÍCULO 2.9.7.1.3 DEFINICIÓN. ARTÍCULO 2.9.7.1.3 DEFINICIÓN. Para efectos del presente decreto se entiende que una sociedad comisionista administra un

Más detalles

Reglamento Fondo de Inversión Colectiva sin pacto de permanencia FIC VALOR

Reglamento Fondo de Inversión Colectiva sin pacto de permanencia FIC VALOR Reglamento Fondo de Inversión Colectiva Valor Página 1 de 38 Reglamento Fondo de Inversión Colectiva sin pacto de permanencia FIC VALOR Índice CAPÍTULO I. ASPECTOS GENERALES DEL FIC VALOR ------------------------------------------------------------------

Más detalles

TODO EDUCACIÓN FINANCIERA PARA TODOS

TODO EDUCACIÓN FINANCIERA PARA TODOS TODO LO QUE UN INVERSIONISTA DEBE SABER SOBRE LOS FONDOS DE INVERSIÓN COLECTIVA! EDUCACIÓN FINANCIERA PARA TODOS TODO LO QUE UN INVERSIONISTA DEBE SABER SOBRE LOS FONDOS DE INVERSIÓN COLECTIVA Esta cartilla

Más detalles

OFERTA DE SERVICIOS PRODUCTO CUENTA DISTRIBUCIÓN BOD

OFERTA DE SERVICIOS PRODUCTO CUENTA DISTRIBUCIÓN BOD OFERTA DE SERVICIOS PRODUCTO CUENTA DISTRIBUCIÓN BOD El BANCO OCCIDENTAL DE DESCUENTO, BANCO UNIVERSAL, C.A, Sociedad Mercantil domiciliada en Maracaibo, Estado Zulia, cuyas últimas modificaciones del

Más detalles

Capítulo II DE LOS FONDOS DE INVERSIÓN

Capítulo II DE LOS FONDOS DE INVERSIÓN Capítulo II DE LOS FONDOS DE INVERSIÓN Art. 75.- Fondos de inversión: definición y objeto.- Fondo de inversión es el patrimonio común, integrado por aportes de varios inversionistas, personas naturales

Más detalles

RESOLUCIÓN No. 76 /2000

RESOLUCIÓN No. 76 /2000 Capítulo VII Documento 7.10 Procedimiento para la Apertura de Cuentas para Operaciones en Moneda Libremente Convertible por Personas Jurídicas BANCO CENTRAL DE CUBA RESOLUCIÓN No. 76 /2000 POR CUANTO:

Más detalles

FONDO DE EMPLEADOS BARTOLINOS Y DE LA COMPAÑÍA DE JESUS FECOSBA Nit: 800.085.664-7

FONDO DE EMPLEADOS BARTOLINOS Y DE LA COMPAÑÍA DE JESUS FECOSBA Nit: 800.085.664-7 REGLAMENTO DE SERVICIOS DE AHORRO ACUERDO No. 01 DE 2015 (Enero de 2015) Por el cual se revisa y actualiza las políticas de manejo para las diferentes líneas de servicios de ahorro para los Asociados de.

Más detalles

A la Superintendencia General de Valores y a la Junta Directiva y Accionistas de Mutual Sociedad de Fondos de Inversión, S.A.

A la Superintendencia General de Valores y a la Junta Directiva y Accionistas de Mutual Sociedad de Fondos de Inversión, S.A. INFORME DE AUDITORES INDEPENDIENTES A la Superintendencia General de Valores y a la Junta Directiva y Accionistas de Mutual Sociedad de Fondos de Inversión, S.A. Hemos auditado los estados de activos netos

Más detalles

MANUAL DE TITULOS REPRESENTATIVOS DE PRODUCTOS EMITIDOS POR LA BOLSA BOLSA DE PRODUCTOS DE CHILE, BOLSA DE PRODUCTOS AGROPECUARIOS S. A.

MANUAL DE TITULOS REPRESENTATIVOS DE PRODUCTOS EMITIDOS POR LA BOLSA BOLSA DE PRODUCTOS DE CHILE, BOLSA DE PRODUCTOS AGROPECUARIOS S. A. MANUAL DE TITULOS REPRESENTATIVOS DE PRODUCTOS EMITIDOS POR LA BOLSA BOLSA DE PRODUCTOS DE CHILE, BOLSA DE PRODUCTOS AGROPECUARIOS S. A. MANUAL DE TITULOS REPRESENTATIVOS DE PRODUCTOS EMITIDOS POR LA BOLSA

Más detalles

BOLETÍN CONTENIDO. No. 9 30 de marzo de 2000 9. Fecha Páginas. Pdgina

BOLETÍN CONTENIDO. No. 9 30 de marzo de 2000 9. Fecha Páginas. Pdgina BOLETÍN No. Fecha Páginas 9 30 de marzo de 2000 9 CONTENIDO Pdgina Resolución Extenla No. 3 de 2000. Por la cual se expidennormasen relación con las inversiones obligatorias en Títulos de Desarrollo Agropecuario

Más detalles

RESOLUCION 1722 DE 2010. (23 de diciembre)

RESOLUCION 1722 DE 2010. (23 de diciembre) Resolución 1722 de 2010 Rectoría Fecha de Expedición: 23/12/2010 Fecha de Entrada en Vigencia: 01/01/2011 Medio de Publicación: Contenido del Documento Ver temas del documento RESOLUCION 1722 DE 2010 (23

Más detalles

PROSPECTO SIMPLIFICADO IF ACCIONES SOLES FMIV

PROSPECTO SIMPLIFICADO IF ACCIONES SOLES FMIV PROSPECTO SIMPLIFICADO IF ACCIONES SOLES FMIV El fondo mutuo IF Acciones Soles FMIV -en adelante, El Fondo - es administrado por Interfondos SAF -en adelante, La Administradora. INFORMACIÓN BÁSICA PARA

Más detalles

b) Someterse a la supervisión que establezca la SUGEF para verificar el

b) Someterse a la supervisión que establezca la SUGEF para verificar el REGLAMENTO PARA LAS OPERACIONES CAMBIARIAS 1 CAPÍTULO I Disposiciones Generales Artículo 1: Del objetivo. El presente Reglamento tiene como objetivo establecer las normas que regulan las operaciones con

Más detalles

ORDEN EHA/XX/2007 por la que se regulan determinados aspectos del régimen jurídico del depositario de instituciones de inversión colectiva.

ORDEN EHA/XX/2007 por la que se regulan determinados aspectos del régimen jurídico del depositario de instituciones de inversión colectiva. Sleg3624 (Audiencia Pública) 10/12/07 ORDEN EHA/XX/2007 por la que se regulan determinados aspectos del régimen jurídico del depositario de instituciones de inversión colectiva. Artículo 1. Objeto. La

Más detalles

CARTERA COLECTIVA ABIERTA OLIMPIA ADMINISTRADA POR SERFINCO S. A. Revisión Periódica

CARTERA COLECTIVA ABIERTA OLIMPIA ADMINISTRADA POR SERFINCO S. A. Revisión Periódica Contactos: Luís Carlos Blanco Gonzalez lblanco@brc.com.co María Soledad Mosquera Ramírez msmosquera@brc.com.co Comité Técnico: 25 de Septiembre de 2008 Acta No: 118 BRC INVESTOR SERVICES S. A. CARTERA

Más detalles

IXE-BNP Paribas de Deuda Mercados Emergentes, S.A de C.V Sociedad de Inversión en Instrumentos de Deuda IXEBNP4

IXE-BNP Paribas de Deuda Mercados Emergentes, S.A de C.V Sociedad de Inversión en Instrumentos de Deuda IXEBNP4 por lo que se sugiere permanecer en el fondo al menos tres años. IXE-BNP Paribas de Deuda Mercados Emergentes, S.A de C.V Sociedad de Inversión en Instrumentos de Deuda IXEBNP4 Clasificación: LARGO PLAZO

Más detalles