TEORÍA DE JUEGOS. PARADOJA DE PARRONDO RENDIMIENTO A

Transcripción

1 $ $ $ TEORÍA DE JUEGOS. PARADOJA DE PARRONDO RENDIMIENTO A RENDIMIENTO B RENDIMIENTO A RENDIMIENTO B Jorge Estévez Grupo ER COMBINACIÓN DE RENDIMIENTO 1 Y RENDIMIENTO 2 RENDIMIENTO COMBINADO

2 TEORÍA DE JUEGOS Tipo de Análisis matemático orientado a predecir cual será el resultado cierto o más probable de una disputa entre 2 o más individuos, empresas, cotizaciones, rentabilidades, etc Situaciones en las que el RESULTADO depende de la conjunción de decisiones de los diferentes agentes o jugadores. En la teoría de juegos no tenemos que preguntarnos QUÉ VAMOS A HACER?, tenemos que preguntarnos QUE VAMOS A HACER TENIENDO EN CUENTA LO QUE PENSAMOS QUE HARÁN LOS DEMÁS Y ELLOS ACTUARÁN SEGÚN CREAN QUE VAN A SER NUESTRAS ACTUACIONES. El principal valor de la teoría de juegos es que analiza y cuantifica conceptos como la competencia, conflictos y cooperación. Von Neumann J. Nash. Equilibrio. Una mente maravillosa

3 PORQUÉ ES APROPIADA?. POSTULADOS - Nada es fijo. La economía evoluciona y es dinámica - Los agentes crean nuevos mercados y asumen múltiples papeles - Son innovadores - Nadie adopta los precios y los activos porque sí - Escenario rápidamente cambiante J.M. R. PARRONDO Físico de la Universidad Complutense de Madrid

4 IDEA: dos padres feísimos pueden tener hijas guapísimas Construir un experimento aleatorio con tendencia a ganar, a partir de dos con la tendencia contraria

5 En este juego hay dos monedas sesgadas con distintas probabilidades de acierto y de fallo cada una. Imaginémonos ahora que la escalera en la que se encuentra el jugador tiene los peldaños numerados. El juego B consistirá en que si el jugador se encuentra en el momento de realizar el juego en un peldaño múltiplo de 3 (se encontrara en un peldaño u otro según el resultado de aciertos o fallos en tiradas anteriores), lanzara una moneda con una clara tendencia a hacerle perder,en caso de que no se encuentre en un peldaño múltiplo de 3 lanzara una moneda también sesgada, pero esta vez en su favor.

6 Llegados a este punto, ya hemos observado como ambos juegos nos llevarían a grandes perdidas a largo plazo jugados independientemente. Ahora bien, la realizando un juego que sea combinación de los dos anteriores es cuando nos topamos con la paradoja, puesto que el nuevo juego nos resultará favorable. Lo curioso es que dicha paradoja se da independientemente de la secuencia que sigan estos juegos. Quiere decir esto que eligiendo en cada escalón, al azar que juego jugamos, obtendremos ganancias a largo plazo.

7 Como es lógico, esta paradoja se da bajo condiciones muy concretas. Si uno va al casino, no debe pensar que acabará ganando si juega a dos juegos mal. En el experimento realizado se da la paradoja a causa del efecto trinquete (ratchet). Este efecto se da de la siguiente forma : El juego A actúa como un mecanismo de trinquete. Un trinquete es una pestaña que hace que una rueda dentada tan solo pueda girar en un sentido (mecanismo de las carracas o de los relojes cinéticos) y por tanto acumule las ganancias obtenidas en cada giro. La tendencia ganadora del juego combinado ya se encuentra en B (aunque jugando tan solo a B este tendencia ganadora se ve enmascarada por la moneda mala). La misión del juego A en el juego combinado es la de redistribuir las frecuencias con las que se juegan las monedas del juego B, haciendo que la moneda buena se lance en un mayor numero de ocasiones. De modo que el efecto trinquete causado por A, hace que se acumulen las ganancias que nos da la moneda buena del juego B, obteniendo así ganancias netas. De hecho el proceso evolutivo se cree que puede deberse a mecanismos de trinquete semejantes a los vistos, que en lugar de ganancias en peldaños hayan llevado al hombre al estado actual de complejidad. Dr. Sergei Maslov del Brookhaven National Laboratory han demostrado que si un inversionista de capital compartido simultáneamente entre dos carteras de acciones perdedoras, el capital se aumentará en lugar de disminuir. Brooke Buckley, un estudiante universitario de Eastern Kentucky University, menciona en su tesis de honores que se trata de un hecho bien conocido en la agricultura ", que tanto los gorriones y los insectos pueden comer todos los cultivos. Sin embargo, al tener una combinación de los gorriones y los insectos, un saludable cultivo se cosecha

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9 CLASIFICACIÓN (2 escuelas): - CLASÍCA: Selección de las mejores estrategias individuales Búsqueda de una combinatoria de las mejores MM - CONTEMPORÁNEA : No hace descartes previos de los peores. Concepto de encadenamiento (ratchet).

10 Título del eje EJEMPLO: GANADORAS (+1), PERDEDOREAS (-1) ESTRATEGIA A: SL:TP = 9 ESTRATEGIA B: SL:TP=4; SL:TP=27 1 JUGAR A

11 Título del eje 4 JUGAR B

12 Título del eje 12 JUGAR AABB

13 Título del eje 18 JUGAR ABBAB Series

14 $ CASO REAL (EURUSD) ESTRATEGIA A: SL:TP=13pips ESTRATEGIA B: SL:TP= 1pips; SL:TP=27 pips RENDIMIENTO A RENDIMIENTO A

15 $ RENDIMIENTO B RENDIMIENTO B

16 $ COMBINACIÓN DE RENDIMIENTO 1 Y RENDIMIENTO 2 RENDIMIENTO COMBINADO

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