FATCA Foreign Account Tax Compliance Act & GATCA. Perspectiva Peruana y otros países. 23 de Octubre de 2015

Transcripción

1 FATCA Foreign Account Tax Compliance Act & GATCA Perspectiva Peruana y otros países 23 de Octubre de 2015

2 1. Qué es FATCA?

3 Qué es FATCA? Cómo el IRS planea informarse U.S. Person Non-U.S. Person Página 3

4 Qué es una FFI? Entidades Impactadas Financieras No financieras No impactadas FI FFI Cómo se define en FATCA a una FFI? 1 Acepta depósitos Mantiene activos Realiza Ofrece seguros financieros inversiones con cash value Holdings con una entidad 1,2,3 o 4 Bancos y cajas Custodios SAB, SAFI y Fondos de Inversión Compañías de seguros Holding financieros. Página 4

5 Qué es un Expanded Affiliated Group? FFI = institución financiera extranjera NFFE = entidad extranjera no financiera EAG Grupo controlador FFI FFI > 50% 50% Lead FFI FFI > 50% FFI <= 50% NFFE FFI > 50% FFI <= 50% NFFE Deben registrarse y clasificarse como FFIs independientes al EAG Deben clasificarse e identificarse como NFFEs Si una FFI de un EAG no cumple con FATCA, el EAG por completo se considerará como no participante. Página 5

6 Riesgos de Non-Compliance 30% de retención de pagos de fuente americana: Dividendos e intereses provenientes de EEUU Ingresos por la venta de activos que generan renta de fuente de EEUU La FFI podría estar restringida de ser cliente o contraparte de: FFI locales y del extranjero United States Financial Institutions (USFI). Imposibilitará a las demás FFIs que forman su EAG a cumplir con FATCA. Página 6

7 2. Áreas de impactos de FATCA

8 Áreas de impacto de FATCA Identificación de indicios Evaluación de contrapartes Programa de cumplimiento de FATCA 6 Contrapartes y Terceros 5 Cumplimiento 1 Clientes Existentes Áreas de Impacto FATCA 4Reporte 2 Clientes Nuevos 3 Retención Adecuación de procesos Proceso de retención de productos impactados Diseño y proceso de emisión de reportes Página 8

9 Áreas de impacto de FATCA Due Diligence de clientes naturales Análisis de umbrales (*) Saldos agregados en USD Tipos de indicia >=1MM (*) Búsqueda de indicia en archivos físicos Nacionalidad/ciudadanía de EEUU Nacimiento en EEUU Dirección en EEUU > 50K (*) Búsqueda de indicia en campos electrónicos 4 5 Teléfono en EEUU Instrucciones permanentes a EEUU <= 50K (*) No se requiere evaluar ( umbral inferior ) 6 7 Apoderados con dirección en EEUU Hold mail en EEUU Umbral mínimo Monitorear dichas cuentas hasta que superen USD 1MM Si Usar el umbral inferior? No Buscar indicia para todas las cuentas de clientes existentes Página 9

10 Áreas de impacto de FATCA Due Diligence de clientes jurídicos Análisis de umbrales (*) Saldos agregados en USD Análisis de Passive NFFEs Identificar Saldo > 1MM Solicitar listado de los Accionistas substanciales > 250K (*) FFI NFFE Saldo <= 1MM Buscar indicia para los Accionistas substanciales <= 250K (*) Excepted Passive No se requiere evaluar ( umbral inferior ) Tipos de indicia 1. Nacionalidad/ciudadanía de EEUU 2. Nacimiento en EEUU 3. Dirección en EEUU 4. Teléfono en EEUU 5. Instrucciones permanentes a EEUU 6. Apoderados con dirección en EEUU 7. Hold mail en EEUU Umbral mínimo Monitorear dichas cuentas hasta que superen USD 1MM Si Usar el umbral inferior? No Analizar todas las cuentas de clientes existentes Página 10

11 Áreas de impacto de FATCA Procedimiento de cambio de circunstancia Mecanismos de control clientes jurídicos: 1. Código CIIU 2. Giro de negocio 3. Código GIIN Proceso de actualización de datos Pedir información Mecanismos de control clientes naturales: 1. Nacionalidad/ciudadanía de EEUU 2. Nacimiento en EEUU 3. Dirección en EEUU 4. Teléfono en EEUU 5. Instrucciones permanentes a EEUU 6. Apoderados con dirección en EEUU 7. Hold mail en EEUU Sí? Recibir información dentro 90 días? No Cliente que cumple Cliente recalcitrante Página 11

12 Áreas de impacto de FATCA Procedimiento de retención No participantes Cliente Recalcitrante 1) Retención del 30% de flujos provenientes de EEUU 2) Pago del 30% retenido Non Participating FFI Cliente directo de EEUU Participating FFI IRS Entidad con propietarios directos de EEUU Entidad con propietarios indirectos de EEUU Definición de withholdable payment: Se refiere a cualquier pago de fuente de E.E.U.U. que sea FDAP (Fijo, determinable, anual, o periódico). Incluye, entre otros, pagos relacionados con intereses, dividendos, rentas, salarios, primas, annuities, compensaciones, remuneraciones, honorarios, y otros). Además, este concepto también considera los Gross Proceeds pagados después del 01 de Enero del Participantes Página 12

13 Áreas de impacto de FATCA Contrapartes y terceros Toda PFFI debe terminar la relación con contrapartes que sean NPFFI Custodios Broker dealers PFFI Otros Bancos Otras FI (US) Página 13

14 Áreas de impacto de FATCA Contrapartes y terceros Toda PFFI debe terminar la relación con contrapartes que sean NPFFI PFFI Custodios NPFFI Broker dealers PFFI PFFI Otros Bancos Otras FI (US) Página 14

15 Áreas de impacto de FATCA Contrapartes y terceros Toda PFFI debe terminar la relación con contrapartes que sean NPFFI NPFFI Custodios PFFI Broker dealers PFFI PFFI Otros Bancos Otras FI (US) Página 15

16 Áreas de impacto de FATCA Contrapartes y terceros Toda PFFI debe terminar la relación con contrapartes que sean NPFFI PFFI Custodios PFFI Broker dealers PFFI NPFFI Otros Bancos Otras FI (US) Página 16

17 Problemática de 3. FATCA y situación peruana y otros

18 Problemática de FATCA Restricciones Existen algunas restricciones que impiden la completa aplicación de FATCA en el Perú, por incumplir con normas y leyes locales: Problemática Restricción 1 Reporte de clientes a los que se les ha identificado indicia y no han firmado un waiver. Secreto bancario, Reserva bursátil 2 Retención de withholdable payments a clientes recalcitrantes o NPFFIs. SBS / Sunat 3 Desvinculación de clientes recalcitrantes o NPFFIs Indecopi La firma de un IGA entre Perú y EEUU permitiría lograr el cumplimiento de los requerimientos de FATCA, sin incumplir las normas locales. Página 18

19 Problemática de FATCA Restricciones Avances del IGA? SUNAT MEF Qué sucede en Chile y Colombia? Deducción de gastos del FATCA? Página 19

20 4. GATCA

21 GATCA (Acuerdo Multilateral) Estándar Global Único para el Intercambio Automático de Información CRS (Gatca), de los países europeos de la OCDE, "... que permite que la información tributaria de sus residentes fiscales sea compartida entre ellos Perú: psicosocial del Fisco en los medios, pero no hay acción hasta la fecha. Página 21