INFORME DE LA FeS-UGT SOBRE LAS AYUDAS FINANCIERAS PÚBLICAS EN EL PROCESO DE RECAPITALIZACIÓN DEL SISTEMA BANCARIO ESPAÑOL

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1 Secretaría de Acción Sindical Gabinete Técnico INFORME DE LA FeS-UGT SOBRE LAS AYUDAS FINANCIERAS PÚBLICAS EN EL PROCESO DE RECAPITALIZACIÓN DEL SISTEMA BANCARIO ESPAÑOL La nota informativa sobre las ayudas financieras públicas en el proceso de recapitalización del sistema bancario español para el periodo , publicada el pasado 2 de septiembre por el Banco de España, arroja una cifra que asciende a millones de euros. Pero esta cifra, aún siendo muy importante, sólo contempla las ayudas en forma de capital desembolsadas por el Fondo de Garantía de Depósitos de las Entidades de Crédito (FGDEC) o por el Fondo de Reestructuración Ordenada Bancaria (FROB), obviando el resto de ayudas que también se han destinado a las entidades financieras para paliar su falta de liquidez. Para obtener una cantidad más próxima a la realidad deberíamos adicionar a las ayudas en forma de capital, que solo suponen el 5%, los siguientes conceptos: los esquemas de protección de carteras de activos (EPA), los avales y garantías del Estado, la adquisición de activos a través de la Sociedad de Gestión de Activos Inmobiliarios Procedentes de la Reestructuración Bancaria (SAREB), las líneas de liquidez y los préstamos del Banco Central Europeo (BCE). AYUDAS PÚBLICAS A LAS ENTIDADES FINANCIERAS ESPAÑOLAS INSTRUMENTO DE FINANCIACIÓN IMPORTE (MILLONES ) % Capital ,07% Esquema Protección Activos ,37% Avales del Estado emisión deuda bancaria ,26% Aval implícito del Estado a depósitos ,67% bancarios Adquisición activos SAREB ,88% Líneas de liquidez ,26% Préstamos del Banco Central Europeo ,51% TOTAL ,00% Fuente: Elaboración propia a partir del Banco de España, FGDEC, FROB, Tesoro y SAREB La Comisión Europea también considera como ayuda pública todos estos instrumentos, con la excepción de la garantía estatal a los depósitos y los préstamos del BCE. No obstante, dada la magnitud de ambos ( y millones de euros respectivamente), los hemos incluido también en nuestro informe. Prescindiendo de ellos, la ayuda se habría elevado a millones de euros. (ver anexo página 10). Teniendo en cuenta todos estos conceptos, el denominado rescate del sistema financiero ha supuesto hasta la fecha un importe de 1,2 billones de euros, y todavía están pendientes las subastas de Catalunya Banc y NCG Banco, además de inyecciones en otras entidades. 1

2 Estas ayudas, que si bien no suponen en su totalidad un desembolso inmediato a las entidades, sí son riesgos que a futuro, y en una situación crítica, tendrían que ser asumidos por los ciudadanos. Según consta en la Memoria del CES sobre la Situación Socioeconómica y Laboral de España 2012 estas ayudas públicas han supuesto el 136% del PIB español. Es decir, se supera desorbitadamente el volumen anual de riqueza producida en España en ese año. El proceso de reforma del sistema bancario español se ha traducido única y exclusivamente en ayudas financieras cuyo destino ha sido facilitar los procesos de reestructuración y saneamiento de entidades que se han traducido en una pérdida de casi puestos de trabajo, un deterioro de las condiciones laborales del conjunto del sector y el cierre de más de oficinas, con el riesgo adicional de la exclusión financiera. Todo ello sin tener en cuenta los procesos de reestructuración abiertos en la actualidad que van a suponer la salida aproximada de trabajadores más Nº TRABAJADORES ENTIDADES DE DEPÓSITO Fuente: Elaboración propia a partir del Banco de España No pretendemos hacer comparaciones simples entre el dinero destinado a salvar al sector bancario y los recortes sociales a los que nos están sometiendo las políticas y decisiones del Gobierno del Partido Popular. Hablamos de sanidad, educación, pensiones, etc. Sabemos que garantizar la viabilidad del sector financiero es fundamental para la economía, dejar caer sin más a las entidades hubiera sido peor. Por lo tanto, pensamos que la intervención pública sí es necesaria pero, otra cuestión es la forma en que se están aplicando estas ayudas y el objetivo que persiguen. 2

3 Esta cuantiosa ayuda pública debería tener como contrapartida la exigencia al sector financiero de ayudar al desarrollo de la economía española en beneficio de todos los ciudadanos, garantizando la fluidez del crédito para las empresas especialmente a las pymes y para las familias, así como impulsar la estabilidad en el empleo del sector. En cambio, este largo proceso no ha conseguido que el crédito vuelva a fluir hacia la economía real. No hay apenas posibilidades de expansión ni de la demanda ni del consumo interno. La demanda interna se contrajo en un 3,9% en el año 2012, recogiendo en el primer trimestre de 2013 una caída del 4.9%. Pese a todos los esfuerzos y recursos empleados hasta la fecha, la situación para el ciudadano y la pequeña y mediana empresa no ha cambiado pues no se consigue tener acceso a la financiación bancaria. Así, según los datos del Banco de España el crédito a las familias y a las empresas se encuentra en una tasa próxima al 7% interanual. La tasa de morosidad escaló desde el 10,9% registrado en abril hasta el 11,2% del mes de mayo lo que demuestra la propensión ascendente de la misma y ello pese al efecto positivo que ha tenido la SAREB en la situación económico-patrimonial y en las cuentas de resultados de las entidades financieras. De otro lado, según ha publicado el propio Gobierno, el número de desahucios superó los de procedimientos judiciales de ejecuciones hipotecarias lo que demuestra la vulnerabilidad de muchísimos hogares y la necesidad de acometer un profundo cambio en el modelo de política de vivienda que materialice el derecho constitucionalmente reconocido al disfrute de una vivienda digna y adecuada pero que además contribuya a la reconversión del sector residencial y que posibilite el acceso a un alquiler social, dado que la oferta al mismo, a pesar del aumento de la propensión al alquiler, es escasa. El desempleo de larga duración, el empeoramiento de la situación financiera de las familias con cada vez un mayor descenso de ingresos y un excesivo endeudamiento están provocando situaciones de pobreza crónicas y no coyunturales donde más de la quinta parte de los hogares españoles se encuentran en riesgo de pobreza monetaria, siendo la proporción de niños que viven en esta situación superior al 30%. Además, según datos de la EPA, más de hogares no percibían ningún ingreso a finales de 2012, lo que demuestra la incomprensible desconexión entre los instrumentos que se ponen al servicio de la superación de la crisis económica y la profundidad de las consecuencias sociales de la misma que se encuentran totalmente desatendidas. No se presta en absoluto atención a la capacidad de los sistemas de bienestar para dar respuesta a las necesidades de la población, existiendo un trasvase hacía entidades de carácter no lucrativo y una no deseable vuelta hacía el sistema de caridad o benefactor ampliamente superado. Consideramos que una Banca Pública potente, eficaz y al servicio de la sociedad servirá de instrumento para conseguir que fluya el crédito a las empresas y las familias. Si en lugar de regalar el negocio a los bancos privados, que acaben creando un oligopolio financiero, se creara una auténtica Banca Pública dirigida por el Estado, todos estos problemas tendrían solución más fácil. De hecho, el Gobierno ya cuenta con entidades que podrían cubrir esta función, como es el caso de las entidades nacionalizadas (Bankia, Catalunya Caixa y NCG Banco). Esta es la forma que, desde FeS-UGT, creemos que se debe 3

4 abordar y aprovechar la reestructuración del sector financiero, lo que sin duda alguna también ayudaría a frenar la sangría constante de pérdida de empleo en el sector. La responsabilidad que tenemos ante los trabajadores y trabajadoras nos obliga a seguir trabajando con propuestas y alternativas en todos los frentes, impulsando Acuerdos para intentar paliar los nefastos efectos de las fallidas políticas del Gobierno ante los problemas inmediatos que se nos plantean. Pero hemos de reconocer que cada vez, se nos hace más difícil encontrar salidas razonables. El Gobierno debe decidir a favor de quién gobierna: de los ciudadanos o de los intereses especulativos de una minoría de banqueros apoyados por la Troika. A ambos no va a poder contentar. En definitiva, desde la UGT se viene pidiendo al Gobierno un cambio en su política antisocial de recortes por otra que impulse la economía y el crecimiento que, a su vez, favorecerá la creación de puestos de trabajo y una salida más rápida y segura de la crisis pero, respecto del sector financiero, también pretendemos dos cambios de gran importancia y que acabamos de exponer. Por un lado, que se exija a los bancos el compromiso de hacer fluir el crédito, especialmente a las pymes y a las familias; y de otro, que se impulse la creación de una Banca Pública, utilizando para ello las entidades nacionalizadas, evitando el oligopolio al que nos están llevando, evitando la exclusión financiera de una parte de las ciudadanía que se está generando con la bancarización de las antiguas cajas de ahorros, y garantizando que la fluidez del crédito no se va a ver obstaculizada por intereses especulativos privados. 4

5 ANEXO. DESGLOSE DE LAS AYUDAS POR CONCEPTOS: Inyecciones de capital El total de capital público inyectado en el sector financiero español, de acuerdo con el Banco de España, asciende a millones de euros. Las entidades nacionalizadas han sido, como es lógico, las que han recibido mayor inyección de capital: Bankia-BFA, con millones de euros, seguida de Catalunya Banc, con millones de euros y NCG Banco con millones de euros. El Estado, a través del FROB, ha llegado a controlar más del 20% de los activos bancarios que las entidades financieras tienen en nuestro país, arrojando unas pérdidas de millones de euros, según refleja su cuenta de pérdidas y ganancias correspondiente al ejercicio ENTIDAD FGDEC capital y otras aportaciones INYECCIONES DE CAPITAL A LAS ENTIDADES FINANCIERAS ESPAÑOLAS FROB 1 Preferentes FROB 2 Capital PROGRAMA ASISTENCIA FINANCIERA CoCos TOTAL BFA-Bankia (-4.465) Catalunya Banc (-1.250) NCG Banco (-1.162) 71 Caixabank Banca Cívica Banco de Valencia Banco Sabadell CAM Banco Gallego Liberbank BMN 915 (-915) Unicaja 525 (-525) Banco (CEISS) BBVA (-380) 568 (-568) 953 (Unnim) Ibercaja (Caja 3) TOTAL Fuente: Banco de España. Nota informativa

6 Esquema de Protección de Activos Se trata de sistemas que aseguran riesgos para las entidades financieras que han adquiridos otras cuyas carteras de activos estaban muy dañados. Hasta ahora se han formalizado cinco esquemas de protección que blindan un conjunto de activos que superan los millones de euros. El límite de pérdidas aseguradas asciende a millones de euros. De estos, el 83,5% de las futuras pérdidas las soportará el Fondo de Garantía de Depósitos, mientras que 16,5% restante las asumirá el FROB. Está previsto que estos sistemas se vuelvan a poner en marcha con la venta de Catalunya Caixa y NCG Banco. ENTIDAD ENTIDAD BENEFICIARIA ADQUIRIDA ESQUEMAS DE PROTECCIÓN DE ACTIVOS OTORGADOS ORGANISMO CARTERA NETA DE ACTIVOS ASEGURADA % CARTERA ASEGURADA COSTE MÁXIMO EPA Banco CAM FGD ,0% Sabadell BBVA Unnim FGD ,8% Caixabank Banco de FROB , ,2% Valencia Liberbank CCM FGD ,6% Kutxabank Cajasur FROB ,4% TOTAL , ,0% Fuente: Elaboración propia a partir del FGD y del FROB % Garantías y avales Las emisiones avaladas por la Administración General del Estado con cargo a los programas de 2008, 2009 y 2012 han ascendido a millones de euros. De esta cantidad, quedan aún por amortizar millones de euros, es decir, un 47% del total. Las entidades nacionalizadas son las que todavía tienen una mayor deuda pendiente: Bankia ( millones de euros), seguida de Catalunya Banc (7.373) y NCG Banco (3.770). 6

7 EMISIONES AVALADAS POR LA AGE PENDIENTES DE AMORTIZAR-RIESGO VIVO AVALES TOTAL BFA-Bankia 1.381, , , ,6 Catalunya Banc 2.132, , ,0 NCG Banco 1.375, , ,9 Banco Cooperativo Español 930,6 900, , ,6 Unicaja (CEISS) 100,0 988, , ,0 Sabadell (CAM) 1.070, , ,8 Caixabank 1.780, ,0 Banco Pastor 500, , ,0 BMN 395, , ,0 BBVA (Unnim Banc) 605,0 900, ,0 Liberbank 781,5 273, ,4 Ibercaja 500,0 500,0 TOTAL 3.589, , , ,3 Fuente: Elaboración propia a partir del Tesoro. Avales hasta En este tipo de financiación es el sector público el que corre peligro en caso de que las entidades financieras colapsen ya que es el Estado, a cambio de una comisión, quien debe correr con las pérdidas en caso de impago. El riesgo asumido por el Estado puede explicar en parte la estrategia del Gobierno de no dejar caer a ninguna entidad financiera, ya que en caso de quiebra, sería el sector público quien estaría obligado a asumir las pérdidas. Esta política de avales refleja con nitidez los problemas de una parte importante del sistema bancario para financiarse en los mercados sin el paraguas del Estado. Además de los avales explícitos a emisiones de deuda de las entidades financieras, también existe un aval implícito a los ahorros que los ciudadanos tienen en forma de depósitos en las mismas. En 2008, se incrementó a euros el valor de los depósitos que garantiza el Fondo de Garantía de Depósitos, frente a los euros por titular anteriores. Esto supuso incrementar el aval implícito de los millones en 2007 a más de millones de euros en Según el Informe Anual correspondiente al ejercicio 2012 del Fondo de Garantía de Depósitos de Entidades de Crédito, la suma de los depósitos garantizados para 2012 asciende a ,2 millones de euros. Adquisición de Activos a través de SAREB El volumen de activos adquirido por la Sociedad de Gestión de Activos Inmobiliarios procedentes de la Reestructuración Bancaria (SAREB) alcanza los millones de euros. Como el accionariado de SAREB está compuesto por 14 bancos nacionales, dos bancos extranjeros, una eléctrica, 10 aseguradoras y el FROB, y este último tiene una participación 7

8 del 45% sobre el total, la participación pública en estos activos ascendería a ,85 millones de euros. DISTRIBUCIÓN DE LOS ACTIVOS DEL BALANCE DE SAREB PROPIEDAD DEL FROB ENTIDADES FINANCIERAS ADQUISICIÓN % ACTIVOS SAREB BFA-Bankia ,1% Catalunya Banc ,2% BMN ,5% NCG Banco ,0% Unicaja Banco (CEISS) ,2% Liberbank ,8% Ibercaja (Caja 3) 995 4,4% Caixabank 883 3,9% TOTAL ,0% Fuente: Elaboración propia a partir de SAREB. Sólo se ha computado el 45% del valor de los activos de cada entidad ya que esta es la participación del FROB y el resto es participación privada. Préstamos El FROB facilitó una línea de liquidez al Banco de Valencia en el momento de su intervención por importe de millones de euros. También el Instituto de Crédito Oficial (ICO) apoyó a la entidad con una línea de crédito por importe de millones de euros. El volumen de ayudas públicas ascendió por tanto a millones de euros. Por otro lado, la deuda que las entidades bancarias españolas mantienen con el Banco Central Europeo ascendía a julio de 2013 a millones de euros. Con estos fondos, las entidades han paliado la disminución de depósitos, han amortizado los vencimientos de sus propios bonos y también se han utilizado para financiar al Tesoro y obtener una rentabilidad asegurada captando dinero al 1% y comprando bonos públicos que han ofrecido una rentabilidad superior. 8

9 En cuanto a las entidades financieras que han recibido más ayudas destaca, en primer lugar, BFA-Bankia, con el 34% del total, seguida de Banco Sabadell y Catalunya Banc, con el 14,5 y el 13,4% de las ayudas respectivamente. En el caso del Banco Sabadell, se incluyen las ayudas recibidas por la intervenida Caja de Ahorros del Mediterráneo, entidad que fue adjudicada y posteriormente absorbida por el Banco en mayo de También Caixabank y NCG Banco superan los millones de euros en ayudas. En la primera se incluyen todas las ayudas que ha recibido el Banco de Valencia. Un tercer grupo formado por BBVA (Unnim), Liberbank, BMN y Unicaja Banco (CEISS) también han superado los millones de euros en ayudas. RANKING DE ENTIDADES FINANCIERAS POR AYUDAS RECIBIDAS DEL ESTADO BFA-BANKIA BANCO SABADELL (CAM+BANCO GALLEGO) CATALUNYA BANC CAIXABANK NCG BANCO BBVA (UNNIM) LIBERBANK BMN UNICAJA BANCO (CEISS) BANCO COOPERATIVO ESPAÑOL IBERCAJA (CAJA 3) BANCO POPULAR (BANCO PASTOR) KUTXABANK Elaboración propia a partir del Banco de España, FGDEC, FROB, Tesoro y SAREB 9

10 AYUDAS PÚBLICAS DESTINADAS A LOS PROCESOS DE REESTRUCTURACIÓN DE LAS ENTIDADES FINANCIERAS ESPAÑOLAS ENTIDADES FINANCIERAS CAPITAL INYECTADO EPA EMISIONES DE DEUDA AVALADAS POR EL TESORO ADQUISICIÓN ACTIVOS SAREB LÍNEAS LIQUIDEZ TOTAL AYUDAS (MILL. ) BFA-BANKIA BANCO SABADELL (CAM+BANCO GALLEGO) CATALUNYA BANC CAIXABANK , NCG BANCO BBVA (UNNIM) LIBERBANK BMN UNICAJA BANCO (CEISS) BANCO COOPERATIVO ESPAÑOL IBERCAJA (CAJA 3) BANCO POPULAR (BANCO PASTOR) KUTXABANK TOTAL Fuente: Elaboración propia a partir del Banco de España, FGDEC, FROB, Tesoro y SAREB. El resultado final no incluye la cuantía destinada al aval estatal a los depósitos ni los préstamos concedidos por el BCE. En los activos adquiridos a través de SAREB sólo se ha computado el 45% del valor de los activos de cada entidad ya que esta es la participación del FROB y el resto es participación privada 10

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