INFORMACIÓN FINANCIERA AL TERCER TRIMESTRE 2016

Transcripción

1 INFORMACIÓN FINANCIERA AL TERCER TRIMESTRE 2016

2 CONTEXTO DE LA COMPAÑÍA

3 1. TERCER TRIMESTRE 2016 El ambiente de negocios del tercer trimestre, especialmente en septiembre, fue impactado negativamente por el paro en el sector transportador de carga y por la desaceleración en el nivel de actividad económica. La devaluación en Brasil y la menor actividad en su mercado interno hizo que las empresas brasileñas salieran al mercado externo con ofertas muy agresivas. En el segmento denim, se percibe como agravante el aumento de las importaciones a precios muy bajos. Sigue creciendo nuestra participación en Colombia en el mercado de marcas reconocidas, cuya percepción de valor está alineada con nuestro enfoque. Considerando que el ambiente de negocios se verá afectado por las razones anteriormente mencionadas en el último trimestre del año, revisamos nuestra expectativa de crecimiento al cierre de 2016 para 10%, cuando al inicio del año teníamos estimado crecimiento alrededor del 20%. 3

4 2. INVERSIÓN EN MODERNIZACIÓN Y AMPLIACIÓN DE CAPACIDAD Fabricato sigue fiel a su orientación estratégica de inversión en tecnología para ofrecer productos de mayor valor agregado y para optimizar los recursos disponibles, reduciendo costos. Con relación al plan de inversión, en el trimestre recibimos las máquinas y equipos para los procesos de tejeduría y acabado de telas. Con estos avances seguimos dando cumplimiento a la inversión de aproximadamente US$10millones al cierre de 2016, anunciado los trimestres anteriores. 4

5 3. NEGOCIO INMOBILIARIO: Con relación al desarrollo inmobiliario Ciudad Fabricato (lote Pantex), resaltamos el avance que ha tenido el proyecto al cierre de septiembre: Del total de apartamentos ofrecidos a la fecha, se ha comercializado el 60%; en cuanto al centro comercial, entre venta y arriendo cerca del 50% del proyecto. Culminación del proceso litigioso en contra de Textiles Konkord S.A. con sentencia favorable para la Compañía, ordenando la restitución 2 material inmediata del terreno denominado Sedalana ( m ) ubicado en el municipio de Sibaté - Cundinamarca y el pago de la suma de ($ mll) por concepto de frutos. El 15 de noviembre se cierra la recepción de ofertas para venta o desarrollo inmobiliario del lote de Ibagué (Fibratolima). 5

6 RESULTADOS TRIMESTRALES OPERACIONALES 3Q

7 CIFRAS EN COP MILLONES 3Q16 3Q15 FABRICATO AL 3Q16 % Var A/A AL 3Q15 % Var A/A Ventas Netas 111, ,023 Utilidad Operacional 9,236 2,919 EBITDA 14,167 5,988 Utilidad Neta , % 216% 136% -96.9% 300,514 13,274 25,498-6, ,466 9,953 20,285 29, % 33.3% 25.7% -122% Margen Operacional 8.3% 2.8% Margen EBITDA 12.8% 5.8% Margen Neto 0.7% 23.8% 550 pbs 700 pbs -2,310 pbs 4.4% 8.5% -2.2% 3.5% 7.1% 10.1% 90 pbs 140 pbs -1,230 pbs Utilidad Neta al 3Q15 impactada positivamente en COP 25,967 millones por el negocio inmobiliario Pantex. Utilidad Neta del año 2015 impactada de forma positiva (COP 7,113 millones) por el reconocimiento del impuesto diferido sobre las pérdidas fiscales - CREE. 7

8 4.9% $286,466 $300,514 VENTAS NETAS AL TERCER TRIMESTRE EN MILLONES DE PESOS $103, % $111,008 $91, % $103,015 $92, % $86,491 ENE FEB MAR ABR MAY JUN JUL AGO SEP OCT NOV DIC Ventas Netas 2015 Ventas Netas 2016 TRIMESTRE 1 TRIMESTRE 2 TRIMESTRE 3 VENTAS 2015 VENTAS

9 Participación de ventas al 3er Trimestre 2015 Participación de ventas al 3er Trimestre % 81% 17% 83% NACIONAL EXTERIOR NACIONAL EXTERIOR 9

10 UTILIDAD OPERATIVA AL TERCER TRIMESTRE Cifras en Millones de Pesos 33.3% $13,274 Mg. 4.4% $9,953 Mg. 3.5% 216% $9,236 $2,919 $1, % $7,235 $5,592 ENE FEB MAR ABR MAY JUN JUL AGO SEP OCT NOV DIC -157% -$3,197 UT. OP UT. OP TRIMESTRE 1 TRIMESTRE 2 TRIMESTRE

11 $20,285 Mg. 7.1% 25.7% EBITDA AL TERCER TRIMESTRE $25,498 Mg. 8.5% Cifras en Millones de Pesos $5, % $14,167 $6, % $10,935 ENE FEB MAR ABR MAY JUN JUL AGO SEP OCT NOV DIC $8, % $396 Ebitda 2015 Ebitda 2016 TRIMESTRE 1 TRIMESTRE 2 TRIMESTRE

12 UTILIDAD NETA AL TERCER TRIMESTRE Cifras en Millones de Pesos $29,016 Mg. 10.1% -122% UTILIDAD NETA CON PANTEX $24,536 $3,241 $1, % -69.8% -$6,488 Mg. -2.2% $755 $978 ENE FEB MAR ABR MAY JUN JUL AGO SEP OCT NOV DIC UTILIDAD NETA SIN PANTEX -763% -$8,221 Ut. Neta 2015 Ut. Neta 2016 ENE FEB MAR ABR MAY JUN JUL AGO SEP OCT NOV DIC TRIMESTRE 1 TRIMESTRE 2 TRIMESTRE

13 INDICADORES DE BALANCE 3Q

14 INDICADORES DEUDA FINANCIERA /ACTIVOS 11.0% DEUDA FINANCIERA / EBITDA % 2.8% DICIEMBRE 2014 DICIEMBRE 2015 SEPTIEMBRE py 14

15 No Calidad Tiempo de Entrega INDICADOR DE OPERACIÓN 2012 VS 2016 ITEM VARIACIÓN Número de Plantas Número de Empleados % Utilización de los Telares Metros Reales Producidos (millones de metros acabados) Productividad Laboral Total (metros/persona - año) % Eficiencia Proceso Tejeduría 6 4, % 84,6 15,733 80,3% 2 2, % 56,5 20,926 86,6% Optimización de Procesos -40% 17,7% -33% 33% 630 pbs Metros/Telar - Día % % 9 Semanas 7.17% -228 pbs 6 Semanas -33% Corte septiembre. Proyectado a diciembre

16 INDICADORES RAZÓN CORRIENTE PRUEBA ÁCIDA ROTACIÓN DE CAPITAL DE TRABAJO (KT) DICIEMBRE 2014 DICIEMBRE 2015 SEPTIEMBRE 2016 DICIEMBRE 2014 DICIEMBRE 2015 SEPTIEMBRE 2016 SEP 2015 DIC 2015 MAR 2016 JUN 2016 SEP : Razón Corriente = Activos corrientes / Pasivos corrientes 2: Prueba Ácida = Activos corrientes - Inventarios/ Pasivos corrientes 3: Rotación de Capital de Trabajo (KT) = Ventas últimos 12 meses / KT 16

17 SECCIÓN PREGUNTAS Y RESPUESTAS

18 DECLARACIONES Este documento puede contener declaraciones de revelaciones futuras relacionadas con FABRICATO S.A., las cuales han sido realizadas bajo supuestos y estimaciones de la administración de la Compañía. FABRICATO S.A. no asume obligación alguna de actualizar o corregir la información contenida en esta presentación. Contacto: Diego Alonso Moreno Londoño Relación con el Inversionista Tel: (574) ext: 2209 dmoreno@fabricato.com 18

19 GRACIAS