Principios de Finanzas

Transcripción

1 Principios de Finanzas

2 1 Sesión No. 3 Nombre: Los Estados Financieros, utilidad e información Objetivo de la sesión Al término de la sesión el alumno aplicará los conceptos de composición y relevancia de los estados financieros. Contextualización La información financiera está expresada a través de los estados financieros y es el instrumento más utilizado por los gerentes y directivos para la toma de decisiones. Su análisis es uno de los clave del estudio de las finanzas, ya que proveen a la empresa de información cuantitativa que permite ver su crecimiento, o en su defecto, su decremento. Las principales decisiones que sobre ella se toman son las de inversión, financiamiento o aumentos en el patrimonio. En una última consideración, su utilidad es flexible, es decir, cada usuario de la información financiera le encuentra un fin específico, de acuerdo a sus necesidades. Al finalizar esta sesión el alumno comprenderá la composición y relevancia y estará listo para que, a partir de los estados financieros, pueda realizar diferentes análisis como usuarios de la información financiera.

3 2 Introducción al Tema Qué entiendes por información financiera en la toma de decisiones? Representa la fotografía de la empresa, de una forma cuantitativa, ésta información facilita la toma de decisiones, ya que muestra algunos aspectos importantes, tales como: Dónde y cuándo se gastan los recursos. Los compromisos que se han asumido. El desempeño logrado. Las consecuencias financieras de las decisiones tomadas.

4 3 Explicación Aspectos generales de la Información Financiera Existen dos tipos de usuarios de la información financiera y son: Internos Gerente General Gerentes de área Externos Acreedores Accionistas Inversionistas y prospectos Hacienda La comunidad, entre otros Lo que los usuarios buscan en tal información es utilidad y confiabilidad. Por lo tanto, el área contable quien es la encargada de su elaboración y presentación, debe de vigilar siempre la veracidad de los datos presentados en ella. Cuáles son los Estados Financieros más utilizados para la toma de decisiones? Estado de Posición Financiera o Balance General Estado de Resultados Estado de Cambios en la situación financiera.

5 4 Estado de Posición Financiera o Balance General Presenta una relación los recursos, las fuentes de financiamiento y el Patrimonio. Existen dos formas de presentación, una en forma de cuenta y otra en reporte. En la primera (de la cual se anexa imagen) se presentan de lado izquierdo los Activos y de lado derecho Pasivo y Capital Su fórmula es ACTIVOS = PASIVOS + CAPITAL CONTABLE (A = P + CC) Se puede decir que es la fórmula más conocida de la disciplina contable. El activo son los objetos de valor que posee el negocio. Los bienes y derechos que posee la empresa para operar. El pasivo son las obligaciones que tiene la empresa y que en un corto, mediano o largo plazo debe pagar ya sea en efectivo o con bienes y/o servicios. El capital representa las aportaciones del empresario, las ganancias o pérdidas que la empresa genere. Estado de Resultados Muestra la rentabilidad del negocio, la forma en que se obtienen ingresos y cómo se distribuyen los gastos de la empresa.

6 5 Las fórmulas básicas del Estado de Resultados son: a) Utilidad bruta = ventas netas - costo de la mercancía vendida. b) Costo de la mercancía vendida= compras + gastos de compra + seguros de compras. c) Mercancías disponibles= inventario inicial + costo de la mercancía vendida. d) Compras totales= netas mercancías disponibles - devoluciones sobre compras. e) Costo de la mercancía vendida= compras netas - inventario final. f) Gastos de operación = gastos de venta + gastos de administración. g) Utilidad operacional = utilidad bruta - gastos de operación. h) Utilidad neta operacional= utilidad operacional -+ gastos o productos financieros

7 6 Estado de cambios en la situación financiera Muestra la información necesaria de un período, y así evaluar la capacidad de la empresa para generar recursos, medir la capacidad de pago de obligaciones, cambios en la situación financiera debido a inversiones financiamiento, etcétera. EL ESTUDIANTE, S.A. DE C.V. Estado de cambios en la situación financiera Del 1. de enero al 31 de diciembre del 2010 OPERACIÓN Utilidad neta 7,080 Partidas que no requieren recursos Gasto por depreciación edificios 21,250 Gasto por depreciación equipo 42,000 Ganancia en venta de activo fijo (10000) 60,330 Aumento de clientes (25460) Aumento de inventarios (23245) Dismintuciòn de proveedores (4030) Recursos generados por la operación 7,595 FINANCIAMIENTO Préstamo a acreedores diversos (9710) Impuestos devengados no pagados 4,700 Recompra de obligaciones (40000) Pago de préstamos bancario (20000) Recursos utilizados en actividades de financiamiento (65010) INVERSIÓN Adquisición de terreno (60000) Venta de equipo 90,000 Recursos generados en actividades de inversión 30,000 Aumento de efectivo (27415) (más) Efectivo al inicio del periodo 75,050 Efectivo al cierre del periodo 47,635

8 7 Conclusión Los estados financieros brindan la información necesaria sobre cualquier cambio efectuado en la posición financiera, así como la operatividad y rentabilidad de la empresa. A través de su interpretación se determina la liquidez y solvencia, ambas representan su capacidad de efectivo para el pago de deudas a corto y mediano plazo respectivamente. Ahora que tienes un panorama general de los estados financieros considerados como la información necesaria para la toma de decisiones. Cómo consideras que las características principales de la información financiera se encuentran en las empresas mexicanas? Las llevan a cabo?

9 8 Para aprender más El video te permitirá conocer los conceptos que integran los estados financieros. Conceptos de Contabilidad. (2012). Consultado el 4 de abril de 2013: Este manual con está diseñado para personas con conocimientos básicos de contabilidad, por lo que podrá servirte de apoyo para una mayor comprensión en los temas de esta sesión. Contabilidad Básica. Manual. (s/f). Consultado el 4 de abril de 2013:

10 9 Actividad de Aprendizaje Instrucciones: Con la finalidad de reforzar los conocimientos adquiridos a lo largo de esta sesión, ahora tendrás que realizar una actividad. Realizar un cuadro sinóptico por cada Estado financiero donde se muestren los conceptos que comprende cada uno y sus fórmulas. Es importante que tomes en cuenta las lecturas complementarias sugeridas, también deben aparecer relacionadas en la actividad. Sube la actividad a la plataforma de la asignatura, la podrás hacer en el formato que prefieras. Recuerda que esta actividad te ayudará a entender y apropiarte del concepto de la información financiera.

11 10 Bibliografía Guajardo, G. (2003). Contabilidad Financiera. México: McGraw Hill. Lara, E. (1999). Primer Curso de Contabilidad. México: Trillas. Lara, E. (2006). Segundo curso de contabilidad. México: Trillas