Pasivo Cuentas e intereses por pagar 0 0 Comisiones por pagar 8 2,116, ,723 Total pasivo 2,116, ,723

Tamaño: px
Comenzar la demostración a partir de la página:

Download "Pasivo Cuentas e intereses por pagar 0 0 Comisiones por pagar 8 2,116,140 471,723 Total pasivo 2,116,140 471,723"

Transcripción

1 Fondo de Inversión no diversificado de corto plazo público colones administrado por Mutual Sociedad de Fondos de Inversión, S.A. Estado de activos netos al 31 de diciembre (en colones sin céntimos) Notas Activo Disponibilidades 5 6,881,491 3,529,909 Valores negociables 6 1,199,693, ,473,754 Cuentas por cobrar 0 0 Intereses acumulados por cobrar 0 0 Total activo 1,206,574, ,003,663 Pasivo Cuentas e intereses por pagar 0 0 Comisiones por pagar 8 2,116, ,723 Total pasivo 2,116, ,723 Activos netos 1,204,458, ,531,940 Títulos de participación 1,023,114, ,880,132 Capital pagado en exceso 174,929,482 47,142,824 Utilidades a distribuir 6,414,628 1,508,983 Total patrimonio 4 1,204,458, ,531,940 Lic. Luis Edo Gómez V. Lic. Norberto González Q. Lic. Alvaro Monge A. Gerente a.i Contador General Auditor Interno

2 Fondo de Inversión no diversificado corto plazo público colones administrado por Mutual Sociedad de Fondos de Inversión, S.A. Estado de flujos de efectivo por los períodos de un año terminados el 31 de diciembre (en colones sin céntimos) Notas Actividades de operación Utilidad neta del año 38,103,105 43,728,709 Efectivo provisto por (usado para) cambios en: 0 0 Cuentas por cobrar 0 7,785 Intereses por cobrar 0 737,364 Comisiones por pagar 1,644, ,296 Impuesto s/ganancias de Capital 0 0 Cuentas e intereses por pagar 0 (55,408) Efectivo neto provisto por las actividades de operación 39,747,522 44,575,745 Actividades de inversión Venta (compra) de valores negociables 196,834,958 (196,834,958) Efectivo neto provisto (usado) en actividades de inversión 196,834,958 (196,834,958) Actividades financieras Fondos recibidos de los inversionistas 17,467,364,661 14,009,832,858 Liquidación de participaciones a los inversionistas (16,685,343,875) (14,293,475,644) Utilidades distribuidas a los inversionistas durante el año (33,197,460) (46,573,340) Efectivo neto (usado) provisto en actividades financieras 748,823,326 (330,216,126) Variación en efectivo y equivalentes de efectivo 985,405,806 (482,475,340) Efectivo y equivalentes de efectivo al inicio del periodo 221,168, ,644,044 Efectivo y equivalentes de efectivo al final del periodo 5 1,206,574, ,168,705 Lic. Luis Edo Gómez V. Lic. Norberto González Q. Lic. Alvaro Monge A. Gerente a.i Contador General Auditor Interno

3 Fondo de Inversión no diversificado corto plazo público colones administrado por Mutual Sociedad de Fondos de Inversión, S.A. Estado de cambios en los activos netos por los períodos de un año terminados el 31 de diciembre (en colones sin céntimos) Notas Certificados de títulos de participación Capital pagado en exceso Ganancias y perdidas no realizadas Utilidades por distribuir Saldos al 31 de diciembre del ,209,388 46,456, ,353, ,019,357 Utilidad neta del año 43,728,709 43,728,709 Fondos recibidos de los inversionistas durante el año 3.b.10 12,713,602,424 1,296,230,435 14,009,832,859 Liquidación de participaciones a los inversionistas durante el año3.b.11 (12,997,931,679) (1,295,543,966) (14,293,475,645) Utilidades distribuidas a los inversionistas durante el año (46,573,340) (46,573,340) Saldos al 31 de diciembre del ,880,133 47,142, ,508, ,531,940 Utilidad neta del año 38,103,105 38,103,105 Fondos recibidos de los inversionistas durante el año 15,187,719,577 2,279,645,083 17,467,364,661 Total Liquidación de participaciones a los inversionistas durante el año (14,533,485,448) (2,151,858,426) (16,685,343,875) Utilidades distribuidas a los inversionistas durante el año (33,197,460) (33,197,460) Saldos al 31 de diciembre del ,023,114, ,929, ,414,628 1,204,458,371 Lic. Luis Edo Gómez V. Lic. Norberto González Q. Lic. Alvaro Monge A. Gerente a.i Contador General Auditor Interno

4 Fondo de Inversión no diversificado corto plazo público colones administrado por Mutual Sociedad de Fondos de Inversión, S.A. Estado de flujos de efectivo por los períodos de un año terminados el 31 de diciembre (en colones sin céntimos) Notas Actividades de operación Utilidad neta del año 38,103,105 43,728,709 Efectivo provisto por (usado para) cambios en: 0 0 Cuentas por cobrar 0 7,785 Intereses por cobrar 0 737,364 Comisiones por pagar 1,644, ,296 Impuesto s/ganancias de Capital 0 0 Cuentas e intereses por pagar 0 (55,408) Efectivo neto provisto por las actividades de operación 39,747,522 44,575,745 Actividades de inversión Venta (compra) de valores negociables 196,834,958 (196,834,958) Efectivo neto provisto (usado) en actividades de inversión 196,834,958 (196,834,958) Actividades financieras Fondos recibidos de los inversionistas 17,467,364,661 14,009,832,858 Liquidación de participaciones a los inversionistas (16,685,343,875) (14,293,475,644) Utilidades distribuidas a los inversionistas durante el año (33,197,460) (46,573,340) Efectivo neto (usado) provisto en actividades financieras 748,823,326 (330,216,126) Variación en efectivo y equivalentes de efectivo 985,405,806 (482,475,340) Efectivo y equivalentes de efectivo al inicio del periodo 221,168, ,644,044 Efectivo y equivalentes de efectivo al final del periodo 5 1,206,574, ,168,705 Lic. Luis Edo Gómez V. Lic. Norberto González Q. Lic. Alvaro Monge A. Gerente a.i Contador General Auditor Interno

5 Fondo de Inversión no diversificado de corto plazo colones administrado por Mutual Sociedad de Fondos de Inversión, S.A. Estado de activos netos al 31 de diciembre (en colones sin céntimos) Notas Activo Disponibilidades 5 1,622,638 14,347,858 Valores negociables 6 2,393,668,326 1,442,736,667 Cuentas por cobrar ,859,160 Intereses acumulados por cobrar 26,592,468 15,415,328 Total activo 2,421,883,432 1,534,359,013 Pasivo Cuentas e intereses por pagar 0 0 Sumas recibidas de inversionistas 0 9,759,589 Comisiones por pagar 4,021, ,494 Total pasivo 8 4,021,241 10,448,083 Activos netos 4 2,417,862,191 1,523,910,930 Títulos de participación 1,545,235,895 1,019,909,471 Capital pagado en exceso 788,362, ,122,747 Utilidades a distribuir 84,263,555 16,878,712 Total patrimonio 2,417,862,191 1,523,910,930 Lic. Luis Edo Gómez V. Lic. Norberto González Q. Lic. Alvaro Monge A. Gerente a.i Contador General Auditor Interno

6 Fondo de Inversión no diversificado de corto plazo colones administrado por Mutual Sociedad de Fondos de Inversión, S.A. Estado de operaciones por los periodos de un año terminados el 31 de diciembre (en colones sin céntimos) Notas Ingresos Intereses sobre inversiones 82,680,606 30,462,224 Ganancia en venta de valores 0 17,095 Descuento de valores negociables 59,684,072 55,212,635 Otros ingresos 3, Total ingresos 142,368,144 85,692,193 Gastos Comisiones de administración 9 37,756,499 17,955,984 Gastos financieros 8,904 14,532 Pérdida en venta de valores 0 110,386 Prima de valores negociables 102,979 1,635,891 Impuesto a las ganancias de capital Otros gastos 4 112,709 Total gastos 37,868,386 19,830,357 Resultado del periódo 104,499,758 65,861,836 Lic. Luis Edo Gómez V. Lic. Norberto González Q. Lic. Alvaro Monge A. Gerente a.i Contador General Auditor Interno

7 Notas Fondo de Inversión no diversificado de corto plazo colones administrado por Mutual Sociedad de Fondos de Inversión, S.A. Estado de cambios en los activos netos por los períodos de un año terminados el 31 de diciembre (en colones sin céntimos) Certificados de títulos de participación Capital pagado en exceso Ganancias y perdidas no realizadas Utilidades por distribuir Saldos al 31 de diciembre del ,196,866, ,576, ,514,791 1,699,957,899 Utilidad neta del año 65,861,836 65,861,836 Fondos recibidos de los inversionistas durante el año 3.b.10 16,224,644,965 7,286,350,798 23,510,995,763 Liquidación de participaciones a los inversionistas durante el año 3.b.11 (16,401,601,768) (7,293,804,886) (23,695,406,654) Utilidades distribuidas a los inversionistas durante el año (57,497,915) (57,497,915) Saldos al 31 de diciembre del ,019,909, ,122, ,878,712 1,523,910,930 Utilidad neta del año 104,499, ,499,758 Fondos recibidos de los inversionistas durante el año 3.b.10 5,174,030,480 2,695,958,949 7,869,989,430 Liquidación de participaciones a los inversionistas durante el año 3.b.11 (4,648,704,056) (2,394,718,956) (7,043,423,012) Utilidades distribuidas a los inversionistas durante el año (37,114,915) (37,114,915) Saldos al 31 de diciembre del ,545,235, ,362, ,263,555 2,417,862,190 Total Lic. Luis Edo Gómez V. Lic. Norberto González Q. Lic. Alvaro Monge A. Gerente a.i Contador General Auditor Interno

8 Fondo de Inversión no diversificado de corto plazo colones administrado por Mutual Sociedad de Fondos de Inversión, S.A. Estado de flujos de efectivo por los períodos de un año terminados el 31 de diciembre (en US dólares) Notas Actividades de operación Utilidad neta del año 104,499,758 65,861,836 Efectivo provisto por (usado para) cambios en: Cuentas por cobrar 61,859,160 (59,624,122) Intereses por cobrar (11,177,139) (14,622,491) Comisiones por pagar 3,332,747 (1,578,094) Cuentas e intereses por pagar (9,759,589) 4,767,280 Efectivo neto provisto por las actividades de operación 148,754,938 (5,195,590) Actividades de inversión Venta (compra) de valores negociables 87,899,212 (1,044,787,241) Efectivo neto provisto (usado) en actividades de inversión 87,899,212 (1,044,787,241) Actividades financieras Fondos recibidos de los inversionistas 7,869,989,430 23,510,995, Liquidación de participaciones a los inversionistas (7,043,423,012) (23,695,406,654) Utilidades distribuidas a los inversionistas durante el año (37,114,915) (57,497,915) Efectivo neto (usado) provisto en actividades financieras 789,451,503 (241,908,806) Variación en efectivo y equivalentes de efectivo 1,026,105,652 (1,291,891,638) Efectivo y equivalentes de efectivo al inicio del periodo 369,185,313 1,661,076, Efectivo y equivalentes de efectivo al final del periodo 5 1,395,290, ,185,313 Lic. Luis Edo Gómez V. Lic. Norberto González Q. Lic. Alvaro Monge A. Gerente a.i Contador General Auditor Interno

9 Fondo de Inversión no diversificado de corto plazo dólares administrado por Mutual Sociedad de Fondos de Inversión, S.A. Estado de activos netos al 31 de diciembre (en US dólares) Notas Activo Disponibilidades 5 $ 39,215 11,370 Valores negociables 6 671, ,227 Cuentas por cobrar Intereses acumulados por cobrar 0 2,806 Total activo 710, ,403 Pasivo Cuentas e intereses por pagar 8 0 8,299 Comisiones por pagar Total pasivo 544 8,614 Activos netos 710, ,788 Títulos de participación 612, ,139 Capital pagado en exceso 84,861 48,445 Utilidades a distribuir 13,170 7,204 Total patrimonio 4 US$ 710, ,788 Lic. Luis Edo Gómez V. Lic. Norberto González Q. Lic. Alvaro Monge A. Gerente a.i Contador General Auditor Interno

10 Fondo de Inversión no diversificado de corto plazo dólares administrado por Mutual Sociedad de Fondos de Inversión, S.A. Estado de operaciones por los periodos de un año terminados el 31 de diciembre (en US dólares) Notas Ingresos Intereses sobre inversiones $ 4,078 10,073 Ganancia en venta de valores 0 0 Descuento de valores negociables 18,947 25,134 Otros ingresos 3 11 Total ingresos 23,028 35,218 Gastos Comisiones de administración 9 5,533 6,142 Financieros 0 0 Pérdida en venta de valores 0 0 Prima de valores negociables Impuesto a las ganancias de capital 0 0 Otros gastos 1 2 Total gastos 5,546 6,177 Utilidad del período US$ 17,482 29,041 Lic. Luis Edo Gómez V. Lic. Norberto González Q. Lic. Alvaro Monge A. Gerente a.i Contador General Auditor Interno

11 Notas Fondo de Inversión no diversificado de corto plazo dólares administrado por Mutual Sociedad de Fondos de Inversión, S.A. Estado de cambios en los activos netos por los períodos de un año terminados el 31 de diciembre (en US dólares) Certificados de títulos de participación Capital pagado en exceso Ganancias y perdidas no realizadas Utilidades por distribuir Saldos al 31 de diciembre del 2006 $ 1,705, , ,939 $ 1,864,481 Utilidad neta del año 29,041 29,041 Fondos recibidos de los inversionistas durante el año 3.b.10 14,115,352 1,456,179 15,571,531 Liquidación de participaciones a los inversionistas durante el año 3.b.11 (15,400,581) (1,559,907) (16,960,488) Utilidades distribuidas a los inversionistas durante el año (28,775) (28,775) Saldos al 31 de dciiembre del 2007 $ 420,140 48, ,204 $ 475,788 Utilidad neta del año 17,482 17,482 Fondos recibidos de los inversionistas durante el año 3,818, ,820 4,376,326 Liquidación de participaciones a los inversionistas durante el año (3,626,582) (521,404) (4,147,986) Utilidades distribuidas a los inversionistas durante el año (11,517) (11,517) Saldos al 31 de diciembre del 2008 $ 612,063 84, ,170 $ 710,095 Total Lic. Luis Edo Gómez V. Lic. Norberto González Q. Lic. Alvaro Monge A. Gerente a.i Contador General Auditor Interno

12 Fondo de Inversión no diversificado de corto plazo dólares administrado por Mutual Sociedad de Fondos de Inversión, S.A. Estado de flujos de efectivo por los períodos de un año terminados el 31 de diciembre (en US dólares) Actividades de operación Utilidad neta del año $ 17,482 29,041 Efectivo provisto por (usado para) cambios en: Cuentas por cobrar 0 90 Intereses por cobrar 2,806 (2,420) Comisiones por pagar 228 (862) Cuentas e intereses por pagar (8,297) 8,299 Efectivo neto provisto por las actividades de operación 12,219 34,147 Actividades de inversión Venta (compra) de valores negociables 0 29,573 Efectivo neto provisto (usado) en actividades de inversión 0 29,573 Actividades financieras Fondos recibidos de los inversionistas 4,376,326 15,571,531 Liquidación de participaciones a los inversionistas (4,147,986) (16,960,488) Utilidades distribuidas a los inversionistas durante el año (11,517) (28,775) Efectivo neto (usado) provisto en actividades financieras 216,823 (1,417,732) Variación en efectivo y equivalentes de efectivo 229,042 (1,354,012) Efectivo y equivalentes de efectivo al inicio del periodo 481,597 1,835,608 Efectivo y equivalentes de efectivo al final del periodo US$ 710, ,597 Lic. Luis Edo Gómez V. Lic. Norberto González Q. Lic. Alvaro Monge A. Gerente a.i Contador General Auditor Interno

13 Notas a los Estados Financieros al 31 de Diciembre 2008 y 2007 Mutual Fondo de Inversión del Mercado de Dinero no Diversificado Colones Mutual Fondo de Inversión del Mercado de Dinero no Diversificado Dólares Mutual Fondo de Inversión del Mercado de Dinero no Diversificado Público Colones Administrados por Mutual Sociedad Fondos de Inversión S.A.

14 Nota 1. Constitución y Operaciones Mutual Sociedad Fondos de Inversión SA., administra dos fondos abiertos de renta fija y mixto, así como un tercer fondo de renta fija constituido por instrumentos 100% públicos, con el objetivo de ofrecer un mecanismo de manejo de liquidez capaz que le brinde al inversionista un rendimiento sobre inversiones transitorias. El Fondo invierte en valores un mínimo de 85% de la cartera a menos de 360 días y un máximo de 15% hasta un plazo de 540 días. Es un fondo de renta fija con inversión inicial de ; los aportes subsiguientes no tienen un mínimo establecido ni existe un monto mínimo de permanencia. Un fondo de inversión es el patrimonio integrado por los aportes de personas físicas y jurídicas para la inversión en valores y otros activos autorizados por la Superintendencia General de Valores (Sugeval), los cuales son administrados por una sociedad de fondos de inversión por cuenta y riesgo de los que participan en el fondo. Los aportes en el fondo están documentados mediante certificados de títulos de participación. El objetivo de los fondos es maximizar la plusvalía sobre el monto invertido por medio de los rendimientos generados por una cartera de títulos valores. Al 31 de diciembre el fondo no tiene empleados. Las actividades del fondo son administradas por Mutual Sociedad de Fondos de Inversión, S.A. (La Sociedad). La Sociedad fue constituida el 14 de mayo de 1997 bajo las leyes de la República de Costa Rica con la finalidad de administrar fondos de inversión. Esta domiciliada en Costa Rica y es propiedad de Grupo Mutual Alajuela La Vivienda de Ahorro y Préstamo en 68% y Mutual Cartago de Ahorro y Préstamo en 32%. Como sociedad de fondos de inversión está supeditada a las disposiciones de la Ley Reguladora del Mercado de Valores (LRMV) y a la supervisión de la Sugeval. Nota 2. Diferencias más significativas en la base de presentación de estos estados financieros con las normas internacionales de información financiera (NIIF, NIC) Para normar su implementación el Consejo Nacional de Supervisión del Sistema Financiero (CONASSIF) emitió la Normativa Contable Aplicable a las Entidades Supervisadas por la SUGEF, la SUGAEVAL y la SUPEN, y a los emisores no financieros. El CONASSIF ha establecido cuáles políticas contables deben ser utilizadas en los casos en que las normas incluyen un tratamiento alternativo: Norma Internacional de Contabilidad No 1: Presentación de estados financieros El CONASSIF ha establecido la adopción en forma parcial de las NIIF. Esta situación se aparta del espíritu de la NIC 1 que quiere se cumplan todas las normas y sus interpretaciones si se adoptan las NIIF. Norma Internacional de Contabilidad No 39: Instrumentos Financieros Reconocimiento y Medición La NIC 39 revisada introdujo cambios en la relación con la clasificación de los instrumentos financieros, los cuales no han sido adoptados. Algunos de estos cambios son: a) Se establece la opción de clasificar los préstamos y las cuentas por cobrar como disponibles para la venta.

15 b) Los valores cotizados en un mercado activo podrán clasificarse como disponibles para la venta, mantenidos para negociar. c) La categoría de préstamos y cuentas por cobrar comprados y no cotizados en un mercado activo. d) El CONASSIF requiere para carteras mancomunadas, fondos de inversión y fondos de pensión, que las inversiones se mantengan como disponibles para la venta. La NIC 39 permite otras clasificaciones de acuerdo con la intención para la cual se han adquirido. Nota 3. Bases de presentación y políticas contables A) Bases de presentación La situación financiera y el resultado de operación del Fondo se presentan con base en las disposiciones reglamentarias y normativas emitidas por el CONASSIF y la SUGEVAL. B) Principales políticas contables Las políticas contables más importantes se resumen a continuación: B1.Unidad Monetaria y regulaciones cambiarias Los registros de contabilidad del fondo son llevados en colones costarricenses ( ), que es la moneda de curso legal en la República de Costa Rica, para los fondos en moneda nacional, para el fondo en dólares la contabilidad es llevada en moneda extranjera. B2. Uso de estimaciones La preparación de los estados financieros de acuerdo con las disposiciones reglamentarias y normativas emitidas por el CONASSIF y la SUGEVAL requiere que la administración del fondo registre estimaciones y supuestos que afectan los importes de ciertos activos y pasivos, así como la divulgación de activos y pasivos contingentes a la fecha de los estados financieros, y los montos de los ingresos y gastos durante el período. Los resultados reales podrían diferir de esas estimaciones. B3. Equivalentes de efectivo Se consideran equivalentes de efectivo las inversiones temporales con vencimiento a menos de 60 días. B4.Valores negociables La normativa actual requiere registrar las inversiones en valores disponibles para la venta valorados a precio de mercado utilizando el vector de precios proporcionado por la Bolsa Nacional de Valores, S.A.(BNV). El efecto de la valoración a precio de mercado de las inversiones disponibles para la venta se incluye en una cuenta patrimonial. El fondo no valora a precio de mercado su cartera de inversionistas en valores negociables debido a que es un fondo de corto plazo cuya cartera presenta vencimientos a menos de 180 días, por lo que queda excluido del requerimiento de valoración de acuerdo con el artículo 2 del reglamento sobre valoración de carteras mancomunadas. La compra y venta de activos financieros por la vía ordinaria se registran por el método de la fecha de liquidación, que es aquella en que se entrega un activo al Fondo o parte de él.

16 Los instrumentos financieros son registrados inicialmente al costo incluyendo los costos de transacción. Para los activos financieros el costo es el valor justo de la contrapartida entregada. Los costos de transacción son los que se originan en la compra de las inversiones. Un activo financiero es dado de baja cuando el Fondo no tenga control sobre los derechos contractuales que componen el activo esto ocurre cuando los derechos se realizan, expiran o ceden a terceros. Un pasivo financiero es dado de baja cuando la obligación especificada en el contrato ha sido pagada, cancelada o haya expirado. Las cuentas por cobrar y las cuentas por pagar se registran al costo amortizado, el cual se aproxima o es igual a su valor de mercado. B5. Amortización de primas y descuentos Las primas y descuentos de las inversiones en valores se amortizan por el método de interés efectivo. B6. Custodia de títulos valores En cumplimiento con el Reglamento de Custodia la Sociedad y los fondos administrados han designado a Mutual Valores Puesto de Bolsa, S.A. (el Puesto) como la entidad custodia de los valores y del efectivo. El Puesto fue autorizado como custodio tipo B mediante resolución SGV-R-1598 del 11 de enero del B8.Comisiones por administración La sociedad cobra comisión por la administración del Fondo, que es calculada diariamente sobre el valor neto de los activos del Fondo; se reconoce sobre la base de devengado. B9. Reconocimiento de ingresos y gastos Las comisiones de administración y los intereses sobre las inversiones se reconocen como ingresos y gastos en el estado de operaciones cuando se devengan. B10.Títulos de participación Los certificados de título de participación representan los derechos proporcionales de los inversionistas sobre el activo neto. El precio del título de participación varía de acuerdo con el valor del activo neto. Cada inversionista dispone de un prospecto del Fondo. El prospecto contiene la información relacionada con la Sociedad, el objetivo del Fondo, políticas de valuación del activo neto y otras obligaciones y derechos de la administración. B11.Distribución de los rendimientos Los rendimientos que obtienen los inversionistas son reconocidos diariamente y se hacen efectivos al momento en que se redimen las participaciones en el Fondo. Los inversionistas obtienen su rentabilidad de la diferencia entre el valor de compra o suscripción de las participaciones y el valor al cual las redimen. B12.Utilidades por distribuir Debido a la metodología establecida para la distribución de rendimientos y liquidación de participaciones en los fondos de inversión financieros, cuando se liquidan participaciones

17 se distribuyen los rendimientos asociados, que incluyen ele efecto de la valoración a precio de mercado en una cuenta en el activo neto. B13.Impuesto único del 5% En los fondos financieros se registra el ingreso por ganancias de capital y la respectiva cuenta de impuesto correspondiente. Mensualmente el impuesto único del Fondo se paga en las fechas establecidas. B14 Operaciones de mercado de liquidez Son operaciones de reporto a un día plazo, su liquidación se efectúa en t. Una operación de del mercado de liquidez puede ser clasificada como un activo cuando la transacción corresponda con una operación de DAR ó posición compradora a hoy, y como un pasivo cuando la transacción corresponda con una operación de TOMA ó posición vendedora a hoy. Los valores que pueden ser utilizados como subyacentes deben contar con las siguientes características: 1) Ser emisiones estandarizadas de deuda local e internacional. 2) Poseer un mínimo de dos días hábiles bursátiles para el vencimiento. 3) Estar depositados en forma previa en la CEVAL. 4) Ser emitidos por el Ministerio de Hacienda, el Banco Central de Costa Rica, ó el Gobierno de los Estados Unidos, certificados de depósito a plazo en colones y dólares del los bancos públicos, Banco Crédito Agrícola de Cartago, Banco Nacional de Costa Rica, Banco de Costa Rica, y el Banco Popular. Los montos mínimos de negociación para cada operación del mercado de liquidez es de US$ ,00 (Cien mil dólares 00/100) o su equivalente en colones al tipo de cambio de venta del día. B15 Operaciones a plazo Son aquellas operaciones en las que se negocian activos financieros cuya liquidación se realiza en un plazo que va de 08 a 360 días siempre y cuando el plazo de liquidación sea un día hábil bursátil. Las operaciones a plazo son compraventas de valores con cumplimiento diferido de ambas prestaciones contractuales, sea pago del precio y entrega de los valores Las operaciones a plazo tienen los siguientes requerimientos de garantía: 1) Para las operaciones de compra, se exigen los mismos porcentajes de garantía que se requieren para las operaciones de reporto tripartito, dependiendo del tipo de valor. Estos porcentajes pueden ser aportados en efectivo o valores. 2) Para las operaciones de venta se debe pignorar en la CEVAL el valor objeto de la operación, desde el momento en que se celebra hasta el momento a plazo. B16 Operaciones de reporto El objetivo de las operaciones de reporto es buscar o proporcionar liquidez temporal sin tener que deshacerse de instrumentos financieros. En el reporto tripartito deberá traspasare a favor de la Bolsa, en propiedad fiduciaria los valores que serán objeto de la operación. Al vencimiento de la operación de reporto tripartito, la Bolsa, en su condición de fiduciario, hará entrega de los valores objeto de la operación al reportado. La entrega material de los

18 valores se realizará una vez que la Bolsa constate que el reportado ha cumplido la obligación de pago derivada de la operación de reporto el día en que la obligación vence. Los reportos se clasifican en activas y pasivas. Cuando se clasifican como activas representan una inversión para el Puesto. Si es una posición pasiva el Puesto se endeuda temporalmente. La fecha de vencimiento de los valores objeto de operaciones de reporto no podrán en ningún caso ser inferior a la fecha de liquidación final de la operación. El plazo de este tipo de operación no podrá exceder de 365 días naturales, contados a partir de la fecha de cierre de la operación. El plazo mínimo será de un día. El monto mínimo de negociación de una operación de reporto tripartito es de $1.000,00 (Un mil dólares con 00/100) o su equivalente en colones. Si durante el plazo de la operación de reporto tripartito, la garantía aportada es insuficiente, la Bolsa procederá a realizar una llamada a margen a la parte que exhibe el deterioro en la cobertura de su posición con el fin de que ésta sea suplida. B16.Período Fiscal La sociedad y el Fondo operan en el período fiscal del 1 de enero al 31 de diciembre de cada año. Nota 4. Valor del activo neto Al 31 de diciembre el valor del activo neto, título de participación y valor de Participación de los Fondos es como sigue: Dic-08 Fondo Activo Neto Títulos de Valor de Participación Participación Fondo Mixto Colones 2,417,862,191 1,545,235, Fondo Mixto Dólares $ 710, , Fondo Público Colones 1,204,458,371 1,023,114, Dic-07 Fondo Activo Neto Títulos de Valor de Participación Participación Fondo Mixto Colones 1,523,910,930 1,019,909, Fondo Mixto Dólares $ 475, , Fondo Público Colones 417,531, ,880,

19 Nota 5. Equivalentes de efectivo A continuación se presenta una conciliación del saldo de caja y bancos y valores negociables del estado del activo neto con el efectivo y equivalentes al 31 de Diciembre: 2-Fondo de Dinero No Diversificado Mixto Dic-08 Dic-07 Caja y Bancos 1,622,638 14,347,858 Valores Negociables 2,393,668,326 1,442,736,667 Total efectivo y valores negociables en el estado de activo neto 2,395,290,965 1,457,084,525 Valores Negociables con vencimiento mayor a 60 días (1,000,000,000.00) (1,087,899,212.00) Efectivo y equivalentes en el estado de flujos de efectivo 1,395,290, ,185,313 2-Fondo de Dinero No Diversificado Dólares Dic-08 Dic-07 Caja y Bancos $ 39,215 11,370 Valores Negociables 671, ,227 Total efectivo y valores negociables en el estado de activo neto 710, ,597 Valores Negociables con vencimiento mayor a 60 días 0 0 Efectivo y equivalentes en el estado de flujos de efectivo $ 710, ,597 3-Fondo de Dinero No Diversificado Público Dic-08 Dic-07 Caja y Bancos 6,881,491 3,529,909 Valores Negociables 1,199,693, ,473,754 Total efectivo y valores negociables en el estado de activo neto 1,206,574, ,003,663 Valores Negociables con vencimiento mayor a 60 días 0 (196,834,958.00) Efectivo y equivalentes en el estado de flujos de efectivo 1,206,574, ,168,705

20 Nota 6. Valores Negociables Al 31 de Diciembre os valores negociables se mantienen disponibles para la venta presentan los siguientes saldos: 1-Fondo de Inversión del Mercado de Dinero No Diversificado Colones Dic Instrumento Emisor Tasa Vencimiento Valor Justo bem0 BCCR 8.00% Ene-09 28,812,773 cdp BPDC 7,90% ene ,477,192 Productos por cobrar 416,038 CII Madap 7,00% Feb-09 36,931,392 Productos por cobrar 146,210 CPH Madap 12.50% Abr-09 1,000,000,000 Productos por cobrar 26,030,220 tp G de 10% a 12% Ene ,042,527 bem BCCR 9,50% a 10,00% Ene-09 81,746,120 bcphd Mucap 13,50% a 13,87% Ene ,813,480 bcphg Madap 11,50% a 13,50 Ene ,910,780 bde20 G 10,99% a 12,00% Ene ,054,358 TPTBA G 10,00% a 11,00% Ene ,879,703 Total inversiones sector público y privado 2,393,668,326 Total productos por cobrar 26,592,468 Total inversiones disponibles y productos 2,420,260,794 1-Fondo de Inversión del Mercado de Dinero No Diversificado Colones Dic Instrumento Emisor Tasa Vencimiento Valor Justo Enero y bem0 BCCR 5,99% a 6,06% Abril ,930,829 CII Madap 12,25% ene ,005,433 Productos por cobrar 599,075 CPH Madap 7,00% a 10,75% Enero-Febrero y Abril ,023,781,726 Productos por cobrar 14,816,253 cdp BCAC 6,85% Ene-08 50,611,634 TPTBA G 7,15% Ene-08 37,703,940 tudes G 7,15% Ene-08 15,554,271 ML 1 G 6,00% Ene-08 75,148,835 Total inversiones sector público y privado 1,442,736,667 Total productos por cobrar 15,415,328 Total inversiones disponibles y productos 1,458,151,995

21 2-Fondo de Inversión del Mercado de Dinero No Diversificado Dólares Dic-2008 Instrumento Emisor Tasa Vencimiento Valor Justo tp$ G 4.75% Ene-09 $ 56,880 bb13$ BPDC 5.50% Ene-09 72,738 bde20 G 4.50% a 6,00% Ene ,247 bde11 G 6,00% Ene-09 48,208 bde12 G 4,50% Ene ,428 bde13 G 4,75% a 5,25% Ene ,922 Total inversiones sector público y privado $ 671,424 Total productos por cobrar $ 0 Total inversiones disponibles y productos $ 671,424 2-Fondo de Inversión del Mercado de Dinero No Diversificado Dólares Dic-2007 Instrumento Emisor Tasa Vencimiento Valor Justo tp$ G 6,10% Ene-08 $ 85,195 c$a10 BCCR 6,00% Ene-08 76,858 bem BCCR 6,25% Ene-08 41,169 ML G 4,00% Ene ,017 cph$ Madap 4,49% a 4,59% Ene-08 36,988 Productos por cobrar 381 cdp$ BCAC 4,25% Ene ,000 Productos por cobrar 2,425 Total inversiones sector público y privado $ 470,228 Total productos por cobrar $ 2,806 Total inversiones disponibles y productos $ 473,034 3-Fondo de Inversión del Mercado de Dinero No Diversificado Público Colones Dic Instrumento Emisor Tasa Vencimiento Valor Justo bem0 BCCR 7,95% Ene-09 69,910,072 bem BCCR 10,00% a 12,00% Ene ,899,864 tp G 10,00% Ene ,246,588 tudes G 10,59% Ene ,718,845 TPTBA G 11,00% a 12,50% Ene-09 68,917,650 Total inversiones sector público y privado 1,199,693,019 Total productos por cobrar 0 Total inversiones disponibles y productos 1,199,693,019

22 3-Fondo de Inversión del Mercado de Dinero No Diversificado Público Colones Dic Instrumento Emisor Tasa Vencimiento Valor Justo bem0 BCCR 5,99% a 6,40% Enero y Abril ,690,927 tp G 7,00% Ene-08 15,075,184 ML G 6,00% Ene-08 57,113,114 bemv BCCR 7,00% Ene-08 36,594,529 Total inversiones sector público y privado 414,473,754 Total productos por cobrar 0 Total inversiones disponibles y productos 414,473,754 Nota 7. Cuentas por Cobrar Al 31 de Diciembre los Fondos de inversión administrados por Mutual Sociedad Fondos de Inversión tienen cuentas por cobrar a la Ceval correspondiente a vencimientos y cuentas por cobrar a la SAFI como se detalla a continuación: 1-Fondo de Dinero No Diversificado Colones Dic Cuentas por Cobrar Vencimientos 0 61,859,160 Cuentas por Cobrar Cargos Bancarios 0 0 Total Cuentas por Cobrar 0 61,859,160 2-Fondo de Dinero No Diversificado Dólares Dic. Cuentas por Cobrar Vencimientos $ 0 0 Cuentas por Cobrar Cargos Bancarios 0 0 Total Cuentas por Cobrar $ Fondo de Dinero No Diversificado Público Colones Dic. Cuentas por Cobrar Vencimientos 0 0 Cuentas por Cobrar Cargos Bancarios 0 0 Total Cuentas por Cobrar 0 0

23 Nota 8. Cuentas por Pagar 1-Fondo de Dinero No Diversificado Colones Dic Comisiones de administración 4,021, ,494 Beneficios por pagar a inversionistas 0 9,759,589 Sumas Recibidas de inversionistas 0 0 Total Cuentas por Pagar 4,021,241 10,448,082 2-Fondo de Dinero No Diversificado Dólares Dic. Comisiones de administración $ Beneficios por pagar a inversionistas 0 8,299 Sumas Recibidas de inversionistas 0 0 Total Cuentas por Pagar $ 544 8,614 3-Fondo de Dinero No Diversificado Público Colones Dic. Comisiones de administración 2,116, ,723 Beneficios por pagar a inversionistas 0 0 Sumas Recibidas de inversionistas 0 0 Total Cuentas por Pagar 2,116, ,723 Nota 9. Comisiones por pagar El porcentaje de comisión de administración vigente al 31 de Diciembre es el siguiente: Porcentajes de Comisión de Administración % % Fondo de Dinero No Diversificado Colones 2,00% 1,50% 2-Fondo de Dinero No Diversificado Dólares 0.75% 0.75% 3-Fondo de Dinero No Diversificado Público Colones 2,00% 1,50% Nota 10-Exposición y control a los riesgos Las NIIF requieren revelaciones relacionadas con los riesgos que afectan los instrumentos financieros, riesgos que se relacionan con la capacidad de recibir o pagar flujos de efectivo en el futuro. Los instrumentos financieros del fondo son registrados inicialmente al costo y consisten en efectivo, inversiones en valores, cuentas por cobrar y cuentas a pagar.

24 A) Riesgo de mercado Los riesgos de mercado representan la probabilidad de incurrir en pérdidas derivadas de una modificación en las condiciones prevalecientes de las variables del mercado. Entre estos riesgos figuran especialmente los riesgos de tasa de interés, de precio, de cambio y de liquidez. En el caso del Fondo de Inversión Mercado de dinero no diversificado colones, se aplican sensibilizaciones al riesgo de precio utilizando herramientas para su procesamiento y se ajusta a los estándares internacionales sobre gestión de riesgos propuestos por el Comité de Basilea. Las técnicas y procedimientos sobre gestión de riesgos que se han definido también están ajustados a las reales necesidades de la empresa de acuerdo a la naturaleza de su objeto social y el volumen operacional de la misma. Constituyen objetivos estratégicos a ser obtenidos mediante la utilización de los procedimientos técnicos presentes los siguientes: a) El calculo de indicadores ante variaciones en las condiciones de mercado b) La definición de bandas de seguridad para establecer limites de riesgo tolerables c) La elaboración de políticas y el establecimiento de cursos de acción con la finalidad de medir, controlar, mitigar y, en general, administrar la exposición a riesgos de mercado mediante el control de los indicadores determinados d) La elaboración de Reportes Valor en Riesgo (VaR) La metodología del VaR analítico, basada en el análisis de varianzas-covarianzas tiene su origen en la Moderna Teoría de Carteras pero introduce un elemento básico en el análisis: La descomposición de los instrumentos componentes de la cartera en flujos de caja equivalentes para el análisis detallado de sus características de riesgo dentro del contexto de la cartera. El Valor en Riesgo o VaR es una técnica para medir la exposición al riesgo de mercado de una cartera. Podemos definir el VaR de una cartera de inversión como la mínima pérdida esperada para un horizonte temporal y nivel de confianza determinados, medido en una moneda de referencia específica. Es importante puntualizar que el VaR no representa el peor escenario que puede producirse, sino más bien un nivel de pérdidas que se produce con relativa frecuencia, la cual será función del nivel de confianza elegido para calcular el VaR. El valor en riesgo (VaR) de la cartera de valores negociables, se estima considerando las volatilidades en los rendimientos de los instrumentos sujetos a riesgo de precio que constituyen el portafolio del fondo no diversificado mixto colones. Para esto se consideró 252 observaciones sobre los rendimientos diarios de cada instrumento. Este indicador se estima por moneda para el final establecer un nivel de exposición consolidado.

25 Bajo esta metodología se concluyó que al 31 de diciembre del 2008 el Riesgo del portafolio fue del 2.24% con un nivel de confianza del 95%, y un VaR de inversiones del 3.68%, para una pérdida esperada total de Asimismo al 31 de diciembre del 2008 el cien por ciento de la cartera de inversiones de los fondo público colones y mixto dólares están compuesto por operaciones de reporto, mismos que no reportan bursatilidad en el vector de precios. B) Riesgo Cambiario El riesgo cambiario es la probabilidad de que se generen perdidas por exposición de los activos y pasivos a las variaciones en el tipo de cambio. La Sociedad minimiza este riego realizando operaciones para cada portafolio únicamente en la moneda en que están denominadas las participaciones del fondo, lo cual está definido en los prospectos correspondientes. C) Riesgo de liquidez El grado de liquidez del mercado es un factor que influye en los rendimientos a obtener por parte del inversionista. Las políticas adoptadas por la administración para enfrentar este tipo de riesgo son varias: a) Programar vencimientos en el corto plazo de acuerdo con la experiencia en la administración de los portafolios, y especialmente sincronizan las inversiones con los objetivos del fondo (corto plazo). b) Mantener en sus portafolios cantidades importantes de los títulos que se consideran de alta liquidez y bursatilidad (Gobierno y Banco Central). c) Considerar la posibilidad de recurrir a mecanismos temporales de liquidez alternativa, como por ejemplo el mercado de liquidez, apalancamiento con operaciones de recompra o créditos transitorios, todos ellos de acuerdo con lo estipulado en la normativa vigente y lo establecido en los prospectos respectivos. Nota 11.Impuestos De cuerdo con el artículo 100 de la LRMV los rendimientos que reciban los fondos de inversión provenientes de la adquisición de títulos valores que ya estén sujetos al impuesto único sobre intereses o estén exentos de dicho impuesto, están exceptuados de cualquier otro tributo distinto del impuesto sobre la renta disponible. Los rendimientos provenientes de títulos valores u otros activos que no estén sujetos al impuesto único referido, están sujetos al impuesto único y definitivo de 5%. Las ganancias de capital generadas por la enajenación de activos del Fondo están sujetas a un impuesto único y definitivo de 5%. El pago de esos tributos debe hacerse mensualmente mediante una declaración jurada.

26 Nota 12.Unidad Monetaria La unidad monetaria de la República de Costa Rica es el colón ( ); al 31 de Diciembre 2008 el tipo de cambio utilizado para la compra y venta de dólares de los Estados Unidos de América fue 541,86 por cada $1,00, y al 31 de Diciembre 2007 el tipo de cambio de cierre fue de 495,35. Nota 13- Normas contables promulgadas con fecha de aplicación posterior NIIF 8 Segmentos de operación Esta NIIF reemplaza a la NIC 14, Información Financiera por Segmentos. Es de aplicación para los periodos que comiencen en o después del 01 de enero del Siendo esta normativa relacionada expresamente con revelaciones de información no tendrá un efecto que se debe cuantificar y revelar en estas notas. Interpretaciones La siguiente interpretación ha sido emitida y entrará en vigencia en periodos posteriores: CINIIF 12: Acuerdos de servicios de concesión Efectiva a partir del 01 de enero del Nota 14- Hechos significativos y subsecuentes Entre la fecha de cierre al 31 de diciembre del 2008 y la preparación de los estados financieros no tuvimos conocimiento de hechos que puedan tener en el futuro influencia o aspecto significativo en el desenvolvimiento de las operaciones del Puesto o en sus estados financieros que deban ser revelados. Nota 15- Autorización de emisión de los estados financieros Los estados financieros fueron autorizados para la emisión el 15 de enero del 2009 por parte de la gerencial general de Mutual Sociedad Fondos de Inversión S.A. La SUGEVAL tiene la posibilidad de requerir modificaciones a los estados financieros luego de su fecha de autorización para emisión.

Pasivo Cuentas e intereses por pagar 0 0 Comisiones por pagar 8 2,116,140 471,723 Total pasivo 2,116,140 471,723

Pasivo Cuentas e intereses por pagar 0 0 Comisiones por pagar 8 2,116,140 471,723 Total pasivo 2,116,140 471,723 Fondo de Inversión no diversificado de corto plazo público colones administrado por Mutual Sociedad de Fondos de Inversión, S.A. Estado de activos netos al 31 de diciembre (en colones sin céntimos) Notas

Más detalles

FONDO DE INVERSIÓN DEL MERCADO DE DINERO NO DIVERSIFICADO COLONES (Administrado por Mutual Sociedad de Fondos de Inversión, S.A.)

FONDO DE INVERSIÓN DEL MERCADO DE DINERO NO DIVERSIFICADO COLONES (Administrado por Mutual Sociedad de Fondos de Inversión, S.A.) FONDO DE INVERSIÓN DEL MERCADO DE DINERO NO DIVERSIFICADO COLONES (Administrado por Mutual Sociedad de Fondos de Inversión, S.A.) ESTADO DE ACTIVO NETO 31 DE DICIEMBRE DE 2010 Y 2009 (Expresados en Colones

Más detalles

Despacho Lara Eduarte, s.c.

Despacho Lara Eduarte, s.c. Despacho Lara Eduarte, s.c. Mutual Fondo de Inversión del Mercado de dinero no diversificado público colones administrado por Estados financieros y opinión de los auditores 31 de diciembre del 2007 y 2006

Más detalles

A la Superintendencia General de Valores y a la Junta Directiva y Accionistas de Mutual Sociedad de Fondos de Inversión, S.A.

A la Superintendencia General de Valores y a la Junta Directiva y Accionistas de Mutual Sociedad de Fondos de Inversión, S.A. INFORME DE AUDITORES INDEPENDIENTES A la Superintendencia General de Valores y a la Junta Directiva y Accionistas de Mutual Sociedad de Fondos de Inversión, S.A. Hemos auditado los estados de activos netos

Más detalles

Fondo de Inversión BAC San José Plan Anual D No Diversificado Administrado por BAC San José, Sociedad de Fondos de Inversión, S.A. Estados Financieros

Fondo de Inversión BAC San José Plan Anual D No Diversificado Administrado por BAC San José, Sociedad de Fondos de Inversión, S.A. Estados Financieros Fondo de Inversión BAC San José Plan Anual D No Diversificado Estados Financieros Al 31 de diciembre de 2012 Al 31 de diciembre de 2012 (1) Resumen de operaciones y de políticas importantes de contabilidad

Más detalles

La información siguiente no es auditada

La información siguiente no es auditada I.N.S. PENSIONES OPERADORA DE PENSIONES COMPLEMENTARIAS, S.A. FONDO DE CAPITALIZACIÓN LABORAL AL 30 DE JUNIO DEL 2007 ÍNDICE Estados Financieros Página Balances de Situación 2 Estados de Resultados 3 Estados

Más detalles

I.N.S. PENSIONES OPERADORA DE PENSIONES COMPLEMENTARIAS, S.A. FONDO DE CAPITALIZACIÓN LABORAL

I.N.S. PENSIONES OPERADORA DE PENSIONES COMPLEMENTARIAS, S.A. FONDO DE CAPITALIZACIÓN LABORAL I.N.S. PENSIONES OPERADORA DE PENSIONES COMPLEMENTARIAS, S.A. FONDO DE CAPITALIZACIÓN LABORAL Estados Financieros al 30 de setiembre del 2007 La información siguiente no es auditada ÍNDICE Página Estados

Más detalles

Mutual Sociedad de Fondos de Inversión, S.A. Balance de situación al 31 de marzo del 2007 (en colones sin céntimos) Activo Nota 2007

Mutual Sociedad de Fondos de Inversión, S.A. Balance de situación al 31 de marzo del 2007 (en colones sin céntimos) Activo Nota 2007 Activo Nota 2007 Caja y bancos 3 20,681,869 Inversiones en valores negociables disponibles para la venta 4 162,445,376 Cuentas e intereses por cobrar 6 1,178,867 Comisiones por cobrar 7 3,177,946 Gastos

Más detalles

Despacho Lara Eduarte, s.c. Mutual Sociedad de Fondos de Inversión, S.A. Estados financieros y opinión de los auditores

Despacho Lara Eduarte, s.c. Mutual Sociedad de Fondos de Inversión, S.A. Estados financieros y opinión de los auditores Despacho Lara Eduarte, s.c. Mutual Sociedad de Fondos de Inversión, S.A. Estados financieros y opinión de los auditores al 31 de diciembre del 2005 y 2004 Despacho Lara Eduarte, s.c. Mutual Sociedad de

Más detalles

INS-BANCREDITO SOCIEDAD ADMINISTRADORA DE FONDOS DE INVERSIÓN S.A. AL 31 marzo 2007

INS-BANCREDITO SOCIEDAD ADMINISTRADORA DE FONDOS DE INVERSIÓN S.A. AL 31 marzo 2007 INS-BANCREDITO SOCIEDAD ADMINISTRADORA DE FONDOS DE INVERSIÓN S.A. AL 31 marzo 2007 Según el artículo 13 de la Ley N 7732 Ley Reguladora del Mercado de Valores, que entró en vigencia a partir del 27 de

Más detalles

Fondo de Inversión Megafondo BAC Administrado por BAC San José, Sociedad de Fondos de Inversión, S.A. Estados Financieros. 31 de diciembre de 2014

Fondo de Inversión Megafondo BAC Administrado por BAC San José, Sociedad de Fondos de Inversión, S.A. Estados Financieros. 31 de diciembre de 2014 Estados Financieros 31 de diciembre de 2014 -2- (1) Resumen de operaciones y de políticas importantes de contabilidad (a) Organización del Fondo El (el Fondo) administrado por BAC San José, Sociedad

Más detalles

INS-BANCREDITO Sociedad Administradora de Fondos de Inversión S.A.

INS-BANCREDITO Sociedad Administradora de Fondos de Inversión S.A. INS-BANCREDITO Sociedad Administradora de Fondos de Inversión S.A. NOTAS A LOS ESTADOS FINANCIEROS AL 30 setiembre 2007 Fondo de Inversión no diversificado INS- Liquidez Público Colones Nota 1. Resumen

Más detalles

I.N.S. PENSIONES OPERADORA DE PENSIONES COMPLEMENTARIAS, S.A.

I.N.S. PENSIONES OPERADORA DE PENSIONES COMPLEMENTARIAS, S.A. I.N.S. PENSIONES OPERADORA DE PENSIONES COMPLEMENTARIAS, S.A. Estados Financieros al 30 de setiembre del 2007 La información siguiente no es auditada ÍNDICE Página Estados Financieros Balances de Situación

Más detalles

NIC 39 Instrumentos Financieros: Reconocimiento y Medición

NIC 39 Instrumentos Financieros: Reconocimiento y Medición Resumen técnico Este extracto ha sido preparado por el equipo técnico de la Fundación IASC y no ha sido aprobado por el IASB. Para conocer los requisitos completos se debe hacer referencia a las rmas Internacionales

Más detalles

La NIC 32 acompaña a la NIC 39, instrumentos financieros: reconocimiento y medición.

La NIC 32 acompaña a la NIC 39, instrumentos financieros: reconocimiento y medición. Como clausura del Quinto Curso de la Normas Internacionales de Información Financiera a través de fundación CEDDET y el IIMV, se realizó del 30 de octubre al 1 de noviembre de 2012, en Montevideo Uruguay,

Más detalles

INFORME DE LOS AUDITORES INDEPENDIENTES

INFORME DE LOS AUDITORES INDEPENDIENTES Deloitte & Touche, S.A. Barrio Dent, San Pedro 3667-1000 San José Costa Rica Tel: (506) 2246 5000 Fax: (506) 2246 5100 www.deloitte.com INFORME DE LOS AUDITORES INDEPENDIENTES A la Superintendencia General

Más detalles

DECLARACION DE PRINCIPIOS DE CONTABILIDAD

DECLARACION DE PRINCIPIOS DE CONTABILIDAD DECLARACION DE PRINCIPIOS DE CONTABILIDAD DPC-12. TRATAMIENTO CONTABLE DE LAS TRANSACCIONES EN MONEDA EXTRANJERA Y TRADUCCION 0 CONVERSION A MONEDA NACIONAL DE OPERACIONES EN EL EXTRANJERO ANTECEDENTES

Más detalles

Información Financiera en Economías Hiperinflacionarias

Información Financiera en Economías Hiperinflacionarias NIC 29 Norma Internacional de Contabilidad 29 Información Financiera en Economías Hiperinflacionarias Esta versión incluye las modificaciones resultantes de las NIIF emitidas hasta el 17 de enero de 2008.

Más detalles

otas a los Estados Financieros Principios de contabilidad

otas a los Estados Financieros Principios de contabilidad otas a los Estados Financieros (a) Principios de contabilidad Los estados financieros consolidados de la Compañía han sido preparados de conformidad con las Normas Internacionales de Información Financiera

Más detalles

NOTAS A LOS ESTADOS FINANCIEROS LAFISE PUESTO BOLSA S.A. Al 30 de Junio del 2012

NOTAS A LOS ESTADOS FINANCIEROS LAFISE PUESTO BOLSA S.A. Al 30 de Junio del 2012 NOTAS A LOS ESTADOS FINANCIEROS LAFISE PUESTO BOLSA S.A. Al 30 de Junio del 2012 (1) Resumen de operaciones y principales políticas contables (a) Organización de la compañía LAFISE Valores Puesto de Bolsa,

Más detalles

BOLSA MEXICANA DE VALORES, S.A.B. DE C.V.

BOLSA MEXICANA DE VALORES, S.A.B. DE C.V. CAPITAL MEXICO, S.A. DE C.V. BALANCE GENERAL DE SOFOM AL 31 DE MARZO DE 2012 Y 2011 CUENTA SUB-CUENTA SUB-SUBCUENTA CUENTA / SUBCUENTA ACTUAL ANTERIOR 10000000 A C T I V O 1,501,127,708 0 10010000 DISPONIBILIDADES

Más detalles

FONDO DE INVERSION BCR MIXTO COLONES NO DIVERSIFICADO ADMINISTRADO POR BCR SOCIEDAD ADMINISTRADORA DE FONDOS DE INVERSIÓN, S.A.

FONDO DE INVERSION BCR MIXTO COLONES NO DIVERSIFICADO ADMINISTRADO POR BCR SOCIEDAD ADMINISTRADORA DE FONDOS DE INVERSIÓN, S.A. FONDO DE INVERSION BCR MIXTO COLONES NO DIVERSIFICADO BCR SOCIEDAD ADMINISTRADORA DE FONDOS DE INVERSIÓN, S.A. 31 de diciembre de 2012 (Con cifras correspondientes de 2011) (Con el Informe de los Auditores

Más detalles

Su dirección registrada es Calle Centenario 156, La Molina, Lima, Perú.

Su dirección registrada es Calle Centenario 156, La Molina, Lima, Perú. SOLUCION EMPRESA ADMINISTRADORA HIPOTECARIA S.A. NOTAS A LOS ESTADOS FINANCIEROS Al 30 de setiembre de 2014 1 Actividad económica Solución Financiera de Crédito del Perú S.A. (en adelante Solución ) fue

Más detalles

Jorge Salas Quirós Erick Hernandez P. Gerente General Contador CPI 10458

Jorge Salas Quirós Erick Hernandez P. Gerente General Contador CPI 10458 BALANCE GENERAL AL 31 DE DICIEMBRE DE 2011 (en colones sin céntimos) Nota Importe Nota Importe ACTIVO PASIVO DISPONIBILIDADES B-C 61,062,166 CUENTAS POR PAGAR Y PROVISIONES B 23,694,469 Efectivo 30,000

Más detalles

Información Financiera en Economías Hiperinflacionarias

Información Financiera en Economías Hiperinflacionarias Norma Internacional de Contabilidad 29 Información Financiera en Economías Hiperinflacionarias En abril de 2001 el Consejo de Normas Internacionales de Contabilidad (IASB) adoptó la NIC 29 Información

Más detalles

NORMA DE CONTABILIDAD N 11 INFORMACION ESENCIAL REQUERIDA PARA UNA ADECUADA EXPOSICION DE LOS ESTADOS FINANCIEROS

NORMA DE CONTABILIDAD N 11 INFORMACION ESENCIAL REQUERIDA PARA UNA ADECUADA EXPOSICION DE LOS ESTADOS FINANCIEROS INTRODUCCION NORMA DE CONTABILIDAD N 11 INFORMACION ESENCIAL REQUERIDA PARA UNA ADECUADA EXPOSICION DE LOS ESTADOS FINANCIEROS La presente Norma de Contabilidad se refiere a la información mínima necesaria

Más detalles

Capítulo 2 Tratamiento Contable de los Impuestos. 2.1 Normas Internacionales de Contabilidad

Capítulo 2 Tratamiento Contable de los Impuestos. 2.1 Normas Internacionales de Contabilidad Capítulo 2 Tratamiento Contable de los Impuestos 2.1 Normas Internacionales de Contabilidad Las Normas Internacionales de Contabilidad (NIC) o International Financial Reporting Standard (IFRS) son los

Más detalles

Pioneros en la industria de fondos costarricense

Pioneros en la industria de fondos costarricense Pioneros en la industria de fondos costarricense Antes de invertir solicite el prospecto del fondo de inversión. La autorización para realizar oferta pública no implica calificación sobre la bondad de

Más detalles

BANCO CREDIT SUISSE MEXICO, S. A. Institución de Banca Múltiple Grupo Financiero Credit Suisse México. Notas a los Estados Financieros

BANCO CREDIT SUISSE MEXICO, S. A. Institución de Banca Múltiple Grupo Financiero Credit Suisse México. Notas a los Estados Financieros BANCO CREDIT SUISSE MEXICO, S. A. Institución de Banca Múltiple Grupo Financiero Credit Suisse México Notas a los Estados Financieros Resumen de las principales políticas contables- La preparación de los

Más detalles

BAC SAN JOSE SOCIEDAD DE FONDOS DE INVERSIÓN, S.A. (Una compañía propiedad total de Corporación Tenedora BAC San José, S.A.) Estados Financieros

BAC SAN JOSE SOCIEDAD DE FONDOS DE INVERSIÓN, S.A. (Una compañía propiedad total de Corporación Tenedora BAC San José, S.A.) Estados Financieros BAC SAN JOSE SOCIEDAD DE FONDOS DE INVERSIÓN, S.A. (Una compañía propiedad total de Corporación Tenedora BAC San José, S.A.) Estados Financieros 31 de diciembre de 2003 (Con el Informe de los Auditores

Más detalles

Casa de Bolsa Arka, S.A. de C.V.

Casa de Bolsa Arka, S.A. de C.V. Casa de Bolsa Arka, S.A. de C.V. Notas a los estados financieros Periodo Enero Diciembre 2010 Contenido I. Indicadores más importantes II. Información complementaria del estado de resultados III. Información

Más detalles

I. Notas de Revelación a los Estados Financieros 1-4. Notas de Revelación 2009

I. Notas de Revelación a los Estados Financieros 1-4. Notas de Revelación 2009 I. Notas de Revelación a los Estados Financieros 1-4 Notas de Revelación 2009 I. Notas de Revelación a los Estados Financieros DECIMA SEPTIMA. Nota de Revelación 7- Valuación de activos, pasivos y capital-

Más detalles

ESTRUCTURADORES DEL MERCADO DE VALORES CASA DE BOLSA, S.A. DE C.V. NOTAS A LOS ESTADOS FINANCIEROS AL 30 DE JUNIO DE 2013

ESTRUCTURADORES DEL MERCADO DE VALORES CASA DE BOLSA, S.A. DE C.V. NOTAS A LOS ESTADOS FINANCIEROS AL 30 DE JUNIO DE 2013 ESTRUCTURADORES DEL MERCADO DE VALORES CASA DE BOLSA, S.A. DE C.V. NOTAS A LOS ESTADOS FINANCIEROS AL 30 DE JUNIO DE (Cifras en millones de pesos, excepto cuando se indica) 1. ACTIVIDADES PRINCIPALES Estructuradores

Más detalles

I.N.S. PENSIONES OPERADORA DE PENSIONES COMPLEMENTARIAS, S.A. FONDO DE PENSIONES COMPLEMENTARIAS VOLUNTARIO EN COLONES (BA)

I.N.S. PENSIONES OPERADORA DE PENSIONES COMPLEMENTARIAS, S.A. FONDO DE PENSIONES COMPLEMENTARIAS VOLUNTARIO EN COLONES (BA) I.N.S. PENSIONES OPERADORA DE PENSIONES COMPLEMENTARIAS, S.A. FONDO DE PENSIONES COMPLEMENTARIAS VOLUNTARIO EN COLONES (BA) Estados Financieros y Opinión de los Auditores Al 31 de diciembre del 2008 Informe

Más detalles

Información Financiera en Economías Hiperinflacionarias

Información Financiera en Economías Hiperinflacionarias NIC 29 Norma Internacional de Contabilidad nº 29 Información Financiera en Economías Hiperinflacionarias Esta versión incluye las modificaciones resultantes de las NIIF nuevas y modificadas emitidas hasta

Más detalles

Fondo de Inversión Megafondo BAC Administrado por BAC San José, Sociedad de Fondos de Inversión, S.A. Estados Financieros

Fondo de Inversión Megafondo BAC Administrado por BAC San José, Sociedad de Fondos de Inversión, S.A. Estados Financieros Estados Financieros Al 31 de diciembre de 2009 (Con el Informe de los Auditores Independientes) Informe de los Auditores Independientes A la Junta Directiva y Accionista Hemos efectuado la auditoría del

Más detalles

LIBRO I.- NORMAS GENERALES PARA LAS INSTITUCIONES DEL SISTEMA FINANCIERO

LIBRO I.- NORMAS GENERALES PARA LAS INSTITUCIONES DEL SISTEMA FINANCIERO LIBRO I.- NORMAS GENERALES PARA LAS INSTITUCIONES DEL SISTEMA FINANCIERO TITULO I.- DE LA CONTABILIDAD CAPITULO VI.- NORMAS PARA LA CONSOLIDACIÓN Y/O COMBINACIÓN DE ESTADOS FINANCIEROS PARA LAS INSTITUCIONES

Más detalles

TOTAL ACTIVO 6,167,133 6,839,610 672,477

TOTAL ACTIVO 6,167,133 6,839,610 672,477 BALANCE GENERAL COMPARATIVO DE MARZO 2007 VS MARZO 2006 MARZO'06 MARZO'07 VARIACION DISPONIBILIDADES 8,330 9,718 1,388 TITULOS PARA NEGOCIAR 5,303 35,655 30,352 TITULOS RECIBIDOS EN REPORTO 67,351 85,383

Más detalles

FONDO DE INVERSION BCR LÍQUIDO INTERNACIONAL DÓLARES NO DIVERSIFICADO ADMINISTRADO POR BCR SOCIEDAD ADMINISTRADORA DE FONDOS DE INVERSIÓN, S.A.

FONDO DE INVERSION BCR LÍQUIDO INTERNACIONAL DÓLARES NO DIVERSIFICADO ADMINISTRADO POR BCR SOCIEDAD ADMINISTRADORA DE FONDOS DE INVERSIÓN, S.A. FONDO DE INVERSION BCR LÍQUIDO INTERNACIONAL DÓLARES NO BCR SOCIEDAD ADMINISTRADORA DE FONDOS DE INVERSIÓN, S.A. Estados Financieros 31 de diciembre de 2012 (Con cifras correspondientes de 2011) (Con el

Más detalles

2014 Néstor A. Jiménez J. Derechos reservados. Celular 3155003650

2014 Néstor A. Jiménez J. Derechos reservados. Celular 3155003650 Diplomado Práctico en NORMAS INTERNACIONALES DE INFORMACIÓN FINANCIERA (NIIF) Tema 24: Estados financieros separados NIC 27 Estados financieros consolidados NIIF 10 Estados financieros separados y consolidados

Más detalles

FONDOS DE INVERSION ABIERTOS EN CHILE

FONDOS DE INVERSION ABIERTOS EN CHILE FONDOS DE INVERSION ABIERTOS EN CHILE Por Sra. Vivianne Rodríguez Bravo, Jefe de División Control Intermediarios de Valores Los fondos de inversión abiertos en Chile (fondos mutuos) se definen de acuerdo

Más detalles

PLAN DE CONVERGENCIA PROYECTO Nº

PLAN DE CONVERGENCIA PROYECTO Nº PLAN DE CONVERGENCIA PROYECTO Nº 28 NORMA DE INFORMACION FINANCIERA (NIF) NIF-Chile ESTADOS FINANCIEROS CONSOLIDADOS E INDIVIDUALES (NIC 27) INDICE Párrafos Norma Internacional de Contabilidad Nº 27 (NIC

Más detalles

EMPRESA DE TRANSMISION ELECTRICA TRANSEMEL S.A. ANALISIS RAZONADO DE LOS ESTADOS FINANCIEROS AL 31 DE DICIEMBRE DE 2012

EMPRESA DE TRANSMISION ELECTRICA TRANSEMEL S.A. ANALISIS RAZONADO DE LOS ESTADOS FINANCIEROS AL 31 DE DICIEMBRE DE 2012 Introducción. EMPRESA DE TRANSMISION ELECTRICA TRANSEMEL S.A. ANALISIS RAZONADO DE LOS ESTADOS FINANCIEROS AL 31 DE DICIEMBRE DE 2012 Para la comprensión de este análisis razonado correspondiente al ejercicio

Más detalles

FONDOS INVERSIÓN LIBRE.

FONDOS INVERSIÓN LIBRE. FONDOS INVERSIÓN LIBRE. Este documento refleja la información necesaria para poder formular un juicio fundado sobre su inversión. Esta información podrá ser modificada en el futuro. Definición: Los Fondos

Más detalles

ROUAR S.A. ESTADO DE SITUACIÓN PATRIMONIAL AL 31 DE OCTUBRE DE 2012. Activo corriente Disponibilidades 5 345 TOTAL ACTIVO 345

ROUAR S.A. ESTADO DE SITUACIÓN PATRIMONIAL AL 31 DE OCTUBRE DE 2012. Activo corriente Disponibilidades 5 345 TOTAL ACTIVO 345 ESTADO DE SITUACIÓN PATRIMONIAL AL 31 DE OCTUBRE DE 2012 (En pesos uruguayos) Notas 2012 ACTIVO Activo corriente Disponibilidades 5 345 TOTAL ACTIVO 345 PATRIMONIO Capital integrado 25.000 Resultados acumulados

Más detalles

SOCIEDAD AGENCIA DE SEGUROS GAMA S.A.

SOCIEDAD AGENCIA DE SEGUROS GAMA S.A. SOCIEDAD AGENCIA DE SEGUROS GAMA S.A. BALANCE GENERAL AL 30 DE JUNIO DEL 2014 (CIFRAS EN COLONES EXACTOS) Nota 30/06/2014 30/06/2013 Nota 30/06/2014 30/06/2013 ACTIVO 45,782,651 34,454,215 PASIVO 9,850,369

Más detalles

PLAN DE CONVERGENCIA PROYECTO Nº

PLAN DE CONVERGENCIA PROYECTO Nº PLAN DE CONVERGENCIA PROYECTO Nº 29 NORMA DE INFORMACIÓN FINANCIERA (NIF) NIF-Chile INVERSIONES EN EMPRESAS COLIGADAS (NIC 28) INDICE Párrafos Norma Internacional de Contabilidad N 28 (NIC 28) Inversiones

Más detalles

Instrumentos Financieros

Instrumentos Financieros Instrumentos Financieros IAS 32 IAS 39 IFRS 7 IFRS 9 Instrumentos Financieros Presentación (IAS 32) Marco normativo IFRS para instrumentos financieros Reconocimiento y Medición (IAS 39) Revelación (IFRS

Más detalles

NIF B-3 Estado de resultado integral 1

NIF B-3 Estado de resultado integral 1 NIF B-3 Estado de resultado integral 1 OBJETIVO El objetivo de esta Norma de Información Financiera (NIF) es establecer las normas generales para la presentación y estructura del estado de resultado integral,

Más detalles

Multifondos de Costa Rica, Sociedad de Fondos de Inversión, S.A. Notas a los Estados Financieros 1) Organización de la Compañía

Multifondos de Costa Rica, Sociedad de Fondos de Inversión, S.A. Notas a los Estados Financieros 1) Organización de la Compañía 1) Organización de la Compañía Multifondos de Costa Rica, Sociedad de Fondos de Inversión, S.A. (en adelante la Compañía ), fue constituida como sociedad anónima en julio de 1996 bajo las leyes de la República

Más detalles

ANEXO 18 NORMA INTERNACIONAL DE CONTABILIDAD NIC N 28

ANEXO 18 NORMA INTERNACIONAL DE CONTABILIDAD NIC N 28 ANEXO 18 NORMA INTERNACIONAL DE CONTABILIDAD NIC N 28 INVERSIONES EN EMPRESAS COLIGADAS (Modificada en 2008) (IV Difusión) ÍNDICE Párrafos Norma Internacional de Contabilidad N 28 Inversiones en Empresas

Más detalles

CONTADURIA GENERAL DE LA NACIÓN CONTRALORIA MUNICIPAL DE PEREIRA SEMINARIO

CONTADURIA GENERAL DE LA NACIÓN CONTRALORIA MUNICIPAL DE PEREIRA SEMINARIO CONTADURIA GENERAL DE LA NACIÓN CONTRALORIA MUNICIPAL DE PEREIRA SEMINARIO INSTRUMENTOS FINANCIEROS REGULACIÓN CONTABLE PÚBLICA HACIA ESTÁNDARES INTERNACIONALES NIIF NICSP Yenny Claros González Asesor

Más detalles

CONTABILIZACIÓN DE INVERSIONES EN ASOCIADAS. NEC 20 Norma Ecuatoriana de Contabilidad 20

CONTABILIZACIÓN DE INVERSIONES EN ASOCIADAS. NEC 20 Norma Ecuatoriana de Contabilidad 20 CONTABILIZACIÓN DE INVERSIONES EN ASOCIADAS CONTENIDO NEC 20 Norma Ecuatoriana de Contabilidad 20 Contabilización de Inversiones en Asociadas Alcance Definiciones Influencia significativa Métodos de contabilidad

Más detalles

3T09. Casa de Bolsa Monex S.A. Monex Grupo Financiero. Reporte sobre la situación financiera. Contenido:

3T09. Casa de Bolsa Monex S.A. Monex Grupo Financiero. Reporte sobre la situación financiera. Contenido: Casa de Bolsa Monex S.A. Monex Grupo Financiero Reporte sobre la situación financiera Contenido: I.- Naturaleza y monto de conceptos de Balance General y Estados de Resultados 2 II. Indicadores Financieros

Más detalles

BAC San José Puesto de Bolsa, S.A. (Una compañía propiedad total de Corporación Tenedora BAC Credomatic, S.A.) Estados Financieros

BAC San José Puesto de Bolsa, S.A. (Una compañía propiedad total de Corporación Tenedora BAC Credomatic, S.A.) Estados Financieros BAC San José Puesto de Bolsa, S.A. (Una compañía propiedad total de Corporación Tenedora BAC Credomatic, S.A.) Estados Financieros Al 31 de diciembre de 2014 31 de diciembre 2014 (1) Resumen de operaciones

Más detalles

CASA DE BOLSA CREDIT SUISSE MÉXICO, S.A. DE C.V. Grupo Financiero Credit Suisse México

CASA DE BOLSA CREDIT SUISSE MÉXICO, S.A. DE C.V. Grupo Financiero Credit Suisse México CASA DE BOLSA CREDIT SUISSE MÉXICO, S.A. DE C.V. Grupo Financiero Credit Suisse México Información al 31 de Marzo de 2009 (Cifras en Millones de Pesos excepto cuando se indica diferente) 1 PROPÓSITO DEL

Más detalles

ESTADO DE FLUJOS DE EFECTIVO

ESTADO DE FLUJOS DE EFECTIVO ESTADO DE FLUJOS DE EFECTIVO NIF B-2B Aplicable 2008 Material elaborado por: M. en F. Yolanda Leonor Rosado RAZONES PARA EMITIR LA NIF B-2 Establecer como obligatoria la emisión del estado de flujos de

Más detalles

En Colombia, el decreto 2649 de 1993, en su artículo 22, ha establecido claramente cuáles son los estados financieros básicos:

En Colombia, el decreto 2649 de 1993, en su artículo 22, ha establecido claramente cuáles son los estados financieros básicos: La empresa puede elaborar infinidad de estados financieros según sean las necesidades de cada momento, de cada situación, no obstante, la norma ha considerado unos estados financieros que ha denominado

Más detalles

Norma Internacional de Contabilidad 27 Estados Financieros Separados. Objetivo. Alcance. Definiciones NIC 27

Norma Internacional de Contabilidad 27 Estados Financieros Separados. Objetivo. Alcance. Definiciones NIC 27 Norma Internacional de Contabilidad 27 Estados Financieros Separados Objetivo 1 El objetivo de esta Norma es prescribir los requerimientos de contabilización e información a revelar para inversiones en

Más detalles

PAN AMERICAN MÉXICO COMPAÑÍA DE SEGUROS, S.A. Informe de Notas de Revelación a los Estados Financieros 31 de diciembre de 2012

PAN AMERICAN MÉXICO COMPAÑÍA DE SEGUROS, S.A. Informe de Notas de Revelación a los Estados Financieros 31 de diciembre de 2012 PAN AMERICAN MÉXICO COMPAÑÍA DE SEGUROS, S.A. Informe de Notas de Revelación a los Estados Financieros 31 de diciembre de 2012 Cifras expresadas en Pesos COMISIONES CONTINGENTES En cumplimiento a la Circular

Más detalles

BOLSA MEXICANA DE VALORES, S.A.B. DE C.V.

BOLSA MEXICANA DE VALORES, S.A.B. DE C.V. CLAVE DE COTIZACIÓN: CREDIT SUISSE (), S.A., PAGINA 1 / 5 BANCO CREDIT SUISSE, S. A. INSTITUCIÓN DE BANCA MÚLTIPLE MÉXICO AVANCE DEL PROCESO DE ADOPCION DE LAS NORMAS INTERNACIONALES DE INFORMACION FINANCIERA

Más detalles

DOCUMENTO CON INFORMACIÓN CLAVE PARA LA INVERSIÓN VECTOR CARTERA DE FONDOS 4, S.A. DE C.V. SOCIEDAD DE INVERSÓN DE RENTA VARIABLE

DOCUMENTO CON INFORMACIÓN CLAVE PARA LA INVERSIÓN VECTOR CARTERA DE FONDOS 4, S.A. DE C.V. SOCIEDAD DE INVERSÓN DE RENTA VARIABLE DOCUMENTO CON INFORMACIÓN CLAVE PARA LA INVERSIÓN VECTOR CARTERA DE FONDOS 4, S.A. DE C.V. SOCIEDAD DE INVERSÓN DE RENTA VARIABLE Tipo Clasificación Clave de Pizarra Calificación Fecha de Autorización

Más detalles

EJEMPLOS Y EJERCICIOS. NORMAS INTERNACIONALES DE INFORMACIÓN FINANCIERA Niif Pymes INSTRUMENTOS FINANCIEROS

EJEMPLOS Y EJERCICIOS. NORMAS INTERNACIONALES DE INFORMACIÓN FINANCIERA Niif Pymes INSTRUMENTOS FINANCIEROS EJEMPLOS Y EJERCICIOS NORMAS INTERNACIONALES DE INFORMACIÓN FINANCIERA Niif Pymes INSTRUMENTOS FINANCIEROS 1 EJEMPLOS INSTRUMENTOS FINANCIEROS Un banco le otorga a una entidad un préstamo a cinco años.

Más detalles

UF0333. Análisis Contable y Financiero Unidad 1. Estados Contables I NORMA NOVENA

UF0333. Análisis Contable y Financiero Unidad 1. Estados Contables I NORMA NOVENA NORMA NOVENA El PGC incluye las siguientes subcuentas en este subgrupo: 250. Inversiones financieras a largo plazo en instrumentos de patrimonio 251. Valores representativos de deuda a largo plazo 252.

Más detalles

INFORME DE SEGUIMIENTO. Feller-Rate CLASIFICADORA DE RIESGO

INFORME DE SEGUIMIENTO. Feller-Rate CLASIFICADORA DE RIESGO INFORME DE SEGUIMIENTO Feller-Rate SANTANDER SANTIAGO S.A. SOCIEDAD SECURITIZADORA Contactos: Matthias Casanello; Marcelo Arias Fono: 56 (2) 757 0400 Clasificaciones SERIE A SERIE B AAA AAA Diciembre 2003

Más detalles

Operaciones y Contratos con Divisas

Operaciones y Contratos con Divisas Página 1 INTRODUCCIÓN Las transacciones cambiarias en el Mercado de Capitales, se conciben como transacciones conexas o relacionadas a la intermediación de títulos valores y demás actividades típicas del

Más detalles

VALORACIÓN AL CIERRE. Coste amortizado.

VALORACIÓN AL CIERRE. Coste amortizado. VALORACION Y DETERIORO DE INVERSIONES FINANCIERAS. CUADROS SINOPTICOS. 1. PRÉSTAMOS Y PARTIDAS A COBRAR Valoración de los préstamos y partidas cobrar AL Mantenerlos hasta el vencimiento Valor razonable.(precio

Más detalles

Bandesarrollo Corredores de Bolsa de Productos S.A.

Bandesarrollo Corredores de Bolsa de Productos S.A. Bandesarrollo Corredores de Bolsa de Productos S.A. Estados Financieros al 31 de diciembre de 2007 y 2006 y por los años terminados en esas fechas (Con el Informe de los Auditores Independientes) BANDESARROLLO

Más detalles

Bupa México, Compañía de Seguros, S.A. de C.V.

Bupa México, Compañía de Seguros, S.A. de C.V. NOTAS DE REVELACIÓN A LOS ESTADOS FINANCIEROS POR EL EJERCICO DE 2013 14.3.9 La compañía no tiene operaciones con productos derivados. NOTAS DE REVELACIÓN 4: 14.3.10 La disponibilidad de la compañía en

Más detalles

Resumen de normas las NICSP

Resumen de normas las NICSP Resumen de normas las NICSP 1. Presentación de los estados financieros 2. Estados de flujos de efectivo Establecer la forma de presentación y preparación de los estados financieros de propósito general

Más detalles

NOTAS A LOS ESTADOS FINANCIEROS AL 31 DE MARZO DE 2015. (Cifras en millones de pesos, excepto cuando se indica)

NOTAS A LOS ESTADOS FINANCIEROS AL 31 DE MARZO DE 2015. (Cifras en millones de pesos, excepto cuando se indica) CASA DE BOLSA BASE, S.A. DE C.V., GRUPO FINANCIERO BASE NOTAS A LOS ESTADOS FINANCIEROS AL 31 DE MARZO DE 2015 (Cifras en millones de pesos, excepto cuando se indica) 1. ACTIVIDADES PRINCIPALES Casa de

Más detalles

AFIANZADORA SOFIMEX, S.A. NOTAS DE REVELACIÓN A LOS ESTADOS FINANCIEROS AL 31 DE DICIEMBRE DE 2014 Y 2013 (Cifras en pesos)

AFIANZADORA SOFIMEX, S.A. NOTAS DE REVELACIÓN A LOS ESTADOS FINANCIEROS AL 31 DE DICIEMBRE DE 2014 Y 2013 (Cifras en pesos) AFIANZADORA SOFIMEX, S.A. NOTAS DE REVELACIÓN A LOS ESTADOS FINANCIEROS AL 31 DE DICIEMBRE DE 2014 Y 2013 (Cifras en pesos) APARTADO 1 ------------------------------------------------------------------

Más detalles

DECLARACIÓN COMPRENSIVA DE LOS PRINCIPIOS DE LA POLÍTICA DE INVERSIÓN DE EDM PENSIONES UNO, FONDO DE PENSIONES.

DECLARACIÓN COMPRENSIVA DE LOS PRINCIPIOS DE LA POLÍTICA DE INVERSIÓN DE EDM PENSIONES UNO, FONDO DE PENSIONES. DECLARACIÓN COMPRENSIVA DE LOS PRINCIPIOS DE LA POLÍTICA DE INVERSIÓN DE EDM PENSIONES UNO, FONDO DE PENSIONES. VOCACIÓN DE INVERSIÓN. El fondo se define como un fondo de pensiones con un perfil de inversión

Más detalles

PRISMA CORREDORA DE SEGUROS S.A. BALANCE DE SITUACION AL 30 DE SETIEMBRE DE 2015 Y 2014

PRISMA CORREDORA DE SEGUROS S.A. BALANCE DE SITUACION AL 30 DE SETIEMBRE DE 2015 Y 2014 PRISMA CORREDORA DE SEGUROS S.A. BALANCE DE SITUACION AL 30 DE SETIEMBRE DE 2015 Y 2014 Nota 2015 2014 Nota 2015 2014 ACTIVO PASIVO 25.506.158,93 23.501.054,52 DISPONIBILIDADES 15.927.793,64 7.008.408,31

Más detalles

NIFBdM C-2 ACTIVOS POR INSTRUMENTOS FINANCIEROS

NIFBdM C-2 ACTIVOS POR INSTRUMENTOS FINANCIEROS NIFBdM C-2 ACTIVOS POR INSTRUMENTOS FINANCIEROS OBJETIVO Establecer los criterios generales de valuación, presentación y revelación de los instrumentos financieros primarios como activos en el balance

Más detalles

Norma Internacional de Contabilidad nº 10 (NIC 10) Hechos posteriores a la fecha del balance

Norma Internacional de Contabilidad nº 10 (NIC 10) Hechos posteriores a la fecha del balance Norma Internacional de Contabilidad nº 10 (NIC 10) Hechos posteriores a la fecha del balance Esta Norma revisada sustituye a la NIC 10 (revisada en 1999) Hechos posteriores a la fecha del balance, y se

Más detalles

1. ACTIVIDADES PRINCIPALES

1. ACTIVIDADES PRINCIPALES CASA DE BOLSA BASE, S.A. DE C.V., GRUPO FINANCIERO BASE NOTAS A LOS ESTADOS FINANCIEROS AL 30 DE JUNIO DE 2015 (Cifras en millones de pesos, excepto cuando se indica) 1. ACTIVIDADES PRINCIPALES Casa de

Más detalles

NC-MONEX. Público M E R C A D O D E M O N E D A S E X T R A N J E R A S [ N O M B R E S E R V I C I O ] N O R M A C O M P L E M E N T A R I A

NC-MONEX. Público M E R C A D O D E M O N E D A S E X T R A N J E R A S [ N O M B R E S E R V I C I O ] N O R M A C O M P L E M E N T A R I A N O R M A C O M P L E M E N T A R I A M E R C A D O D E M O N E D A S E X T R A N J E R A S [ T I P O L I B R O ] Público [ N O M B R E S E R V I C I O ] NC-MONEX N O R M A C O M P L E M E N T A R I A

Más detalles

Norma Internacional de Contabilidad 29 Información Financiera en Economías Hiperinflacionarias *

Norma Internacional de Contabilidad 29 Información Financiera en Economías Hiperinflacionarias * Norma Internacional de Contabilidad 29 Información Financiera en Economías Hiperinflacionarias * Alcance 1 La presente Norma será de aplicación a los estados financieros incluyendo a los estados financieros

Más detalles

Fondo de Inversión Inmobiliario Metropolitano Notas a los Estados Financieros 31 de marzo de 2011

Fondo de Inversión Inmobiliario Metropolitano Notas a los Estados Financieros 31 de marzo de 2011 Fondo de Inversión Inmobiliario Metropolitano 31 de marzo de 2011 1) Organización del Fondo El Fondo de Inversión Inmobiliario Metropolitano (el Fondo) administrado por Multifondos de Costa Rica Sociedad

Más detalles

NOVEDADES DE NUESTROS FONDOS DE INVERSIÓN COLECTIVA CAMBIOS EN LOS REGLAMENTOS

NOVEDADES DE NUESTROS FONDOS DE INVERSIÓN COLECTIVA CAMBIOS EN LOS REGLAMENTOS Para nosotros es muy importante mantener informados a nuestros clientes y al público en general. Por esta razón, presentamos a continuación los cambios a los reglamentos de nuestros fondos de inversión

Más detalles

ANEXO 34 NORMA INTERNACIONAL DE INFORMACIÓN FINANCIERA NIIF N 5 ACTIVOS NO CORRIENTES MANTENIDOS PARA LA VENTA Y OPERACIONES DESCONTINUADAS

ANEXO 34 NORMA INTERNACIONAL DE INFORMACIÓN FINANCIERA NIIF N 5 ACTIVOS NO CORRIENTES MANTENIDOS PARA LA VENTA Y OPERACIONES DESCONTINUADAS ANEXO 34 NORMA INTERNACIONAL DE INFORMACIÓN FINANCIERA NIIF N 5 ACTIVOS NO CORRIENTES MANTENIDOS PARA LA VENTA Y OPERACIONES DESCONTINUADAS (Modificada en 2008) (IV Difusión) ÍNDICE Párrafos Norma Internacional

Más detalles

Vector Casa de Bolsa, S. A. de C. V. y subsidiarias Notas a los Estados Financieros Consolidados 30 de junio de 2014

Vector Casa de Bolsa, S. A. de C. V. y subsidiarias Notas a los Estados Financieros Consolidados 30 de junio de 2014 Vector Casa de Bolsa, S. A. de C. V. y subsidiarias Notas a los Estados Financieros Consolidados (Cifras monetarias expresadas en millones de pesos mexicanos) Nota 1 - Actividad de la Casa de Bolsa y de

Más detalles

Quálitas Compañía de Seguros, S.A. de C.V. y Subsidiarias.

Quálitas Compañía de Seguros, S.A. de C.V. y Subsidiarias. Quálitas Compañía de Seguros, S.A. de C.V. y Subsidiarias. "Informe de Notas de Revelación a los Estados Financieros 2014". Apartado I. Para dar cumplimiento al capitulo 14.3 de la circular única de seguros.

Más detalles

INFORMACIÓN DE ENTIDADES SUPERVISADAS DISPUESTA AL PUBLICO POR MEDIO DEL SITIO WEB www.sugef.fi.cr

INFORMACIÓN DE ENTIDADES SUPERVISADAS DISPUESTA AL PUBLICO POR MEDIO DEL SITIO WEB www.sugef.fi.cr INFORMACIÓN DE ENTIDADES SUPERVISADAS DISPUESTA AL PUBLICO POR MEDIO DEL SITIO WEB www.sugef.fi.cr I parte: Indicadores financieros ALCANCE: Indicadores financieros individuales por entidad. PERIODICIDAD:

Más detalles

FONDO DE DESARROLLO ECONÓMICO (Patrimonio Especial con Finalidades Específicas) (San Salvador, República de El Salvador)

FONDO DE DESARROLLO ECONÓMICO (Patrimonio Especial con Finalidades Específicas) (San Salvador, República de El Salvador) Estados Financieros Intermedios (No auditados) Al 30 de junio de 2014 y 2013 (Con el Informe de Revisión de Información Financiera Intermedia) Índice del Contenido Balances Generales Intermedios Estados

Más detalles

REGLAMENTO INTERNO DE FONDO MUTUO PENTA MONEY MARKET PESOS

REGLAMENTO INTERNO DE FONDO MUTUO PENTA MONEY MARKET PESOS REGLAMENTO INTERNO DE FONDO MUTUO PENTA MONEY MARKET PESOS A. CARACTERÍSTICAS DEL FONDO 1. Características generales Sociedad Administradora : PENTA ADMINISTRADORA GENERAL DE FONDOS S.A. Tipo de fondo

Más detalles

FONDO DE INVERSIÓN BN FONDEPÓSITO DÓLARES NO DIVERSIFICADO ADMINISTRADO POR BN SOCIEDAD ADMINISTRADORA DE FONDOS DE INVERSIÓN, S.A.

FONDO DE INVERSIÓN BN FONDEPÓSITO DÓLARES NO DIVERSIFICADO ADMINISTRADO POR BN SOCIEDAD ADMINISTRADORA DE FONDOS DE INVERSIÓN, S.A. FONDO DE INVERSIÓN BN FONDEPÓSITO DÓLARES NO DIVERSIFICADO BN SOCIEDAD ADMINISTRADORA DE FONDOS DE INVERSIÓN, S.A. Estados Financieros 31 de diciembre de 2010 (Con cifras correspondientes de 2009) (Con

Más detalles

Corretaje, Sociedades Administradoras y Compañías Inversoras Página 1

Corretaje, Sociedades Administradoras y Compañías Inversoras Página 1 INTRODUCCION MANUAL DE Página 1 Esta sección se refiere eclusivamente al Corretaje, Sociedades Administradoras de Entidades de Inversión Colectiva y las sujetas al control de la. El Corretaje, Sociedades

Más detalles

CORPORACION ACOBO, S.A. Estados Financieros Sin Consolidar. (Información Financiera requerida por la Superintendencia General de Valores)

CORPORACION ACOBO, S.A. Estados Financieros Sin Consolidar. (Información Financiera requerida por la Superintendencia General de Valores) Estados Financieros Sin Consolidar (Información Financiera requerida por la Superintendencia General de Valores) 30 de setiembre de 2015 (Con cifras correspondientes de 2014) Estados Financieros Sin

Más detalles

ARTÍCULOS NIIF 5 ACTIVOS NO CORRIENTES MANTENIDOS PARA LA VENTA Y OPERACIONES DISCONTINUAS. Por C.P.C. GERARDO QUEZADA* gerardoquezada@bdomexico.

ARTÍCULOS NIIF 5 ACTIVOS NO CORRIENTES MANTENIDOS PARA LA VENTA Y OPERACIONES DISCONTINUAS. Por C.P.C. GERARDO QUEZADA* gerardoquezada@bdomexico. ARTÍCULOS www.bdomexico.com 16 de Mayo de 2011 NIIF 5 ACTIVOS NO CORRIENTES MANTENIDOS PARA LA VENTA Y OPERACIONES DISCONTINUAS Por C.P.C. GERARDO QUEZADA* gerardoquezada@bdomexico.com Cuántas veces nos

Más detalles

CRITERIOS CONTABLES DEL INMOVILIZADO MATERIAL EN LAS NORMAS INTERNACIONALES DE CONTABILIDAD DEL SECTOR PÚBLICO (NIC/SP)

CRITERIOS CONTABLES DEL INMOVILIZADO MATERIAL EN LAS NORMAS INTERNACIONALES DE CONTABILIDAD DEL SECTOR PÚBLICO (NIC/SP) CRITERIOS CONTABLES DEL INMOVILIZADO MATERIAL EN LAS NORMAS INTERNACIONALES DE CONTABILIDAD DEL SECTOR PÚBLICO (NIC/SP) Víctor Nicolás Bravo San Carlos de Bariloche (Diciembre 2004) NIC/SP QUE AFECTAN

Más detalles

CONTABILIDAD PARA NO CONTADORES. Catedrático : Ph.D. Rigoberto Rodríguez Paz ENERO, 2015

CONTABILIDAD PARA NO CONTADORES. Catedrático : Ph.D. Rigoberto Rodríguez Paz ENERO, 2015 CONTABILIDAD PARA NO CONTADORES Catedrático : Ph.D. Rigoberto Rodríguez Paz ENERO, 2015 1 1. Definición de Contabilidad. 2. Ecuación Contable. 3. Denominación de las cuentas del Estado de Situación Financiera

Más detalles

El Comité de Riesgos establece políticas y estrategias de riesgo, da seguimiento a las mismas y vigila su cumplimiento.

El Comité de Riesgos establece políticas y estrategias de riesgo, da seguimiento a las mismas y vigila su cumplimiento. ADMINISTRACION INTEGRAL DE RIESGOS La función de identificar, medir, monitorear, controlar e informar los distintos tipos de riesgo a que se encuentra expuesta Banca Afirme, está a cargo de la Unidad de

Más detalles

I.N.S. PENSIONES OPERADORA DE PENSIONES COMPLEMENTARIAS, S.A. FONDO DE PENSIONES COMPLEMENTARIAS VOLUNTARIO EN DÓLARES (BO)

I.N.S. PENSIONES OPERADORA DE PENSIONES COMPLEMENTARIAS, S.A. FONDO DE PENSIONES COMPLEMENTARIAS VOLUNTARIO EN DÓLARES (BO) I.N.S. PENSIONES OPERADORA DE PENSIONES COMPLEMENTARIAS, S.A. FONDO DE PENSIONES COMPLEMENTARIAS VOLUNTARIO EN DÓLARES (BO) Estados Financieros y Opinión de los Auditores Al 31 de diciembre del 2008 Informe

Más detalles

ESTADO DE FLUJOS DE EFECTIVO. NEC 3 Norma Ecuatoriana de Contabilidad 3

ESTADO DE FLUJOS DE EFECTIVO. NEC 3 Norma Ecuatoriana de Contabilidad 3 ESTADO DE FLUJOS DE EFECTIVO NEC 3 Norma Ecuatoriana de Contabilidad 3 CONTENIDO Estado de Flujos de Efectivo Objetivo Alcance Beneficios de la Información de Flujos de Efectivo Definiciones Efectivo y

Más detalles

BCT BANK INTERNATIONAL, S. A.

BCT BANK INTERNATIONAL, S. A. BCT BANK INTERNATIONAL, S. A. BCT BANK INTERNATIONAL, S. A. Estados Financieros 30 de junio de 2011 1 BCT BANK INTERNATIONAL, S. A. Índice del Contenido Informe de los Auditores Independientes Estado de

Más detalles

Norma Internacional de Información Financiera 1 Adopción por Primera vez de las Normas Internacionales de Información Financiera

Norma Internacional de Información Financiera 1 Adopción por Primera vez de las Normas Internacionales de Información Financiera Norma Internacional de Información Financiera 1 Adopción por Primera vez de las Normas Internacionales de Información Financiera Objetivo 1 El objetivo de esta NIIF es asegurar que los primeros estados

Más detalles

NORMA INTERNACIONAL DE INFORMACIÓN FINANCIERA Nº 5 (NIIF 5) Activos no corrientes mantenidos para la venta y actividades interrumpidas

NORMA INTERNACIONAL DE INFORMACIÓN FINANCIERA Nº 5 (NIIF 5) Activos no corrientes mantenidos para la venta y actividades interrumpidas NORMA INTERNACIONAL DE INFORMACIÓN FINANCIERA Nº 5 () Activos no corrientes mantenidos para la venta y actividades interrumpidas SUMARIO Párrafos OBJETIVO 1 ALCANCE 2-5 CLASIFICACIÓN DE ACTIVOS NO CORRIENTES

Más detalles

Fondo Obligatorio de Pensión Administrado por BCR Pensiones Operadora de Planes de Pensiones Complementarias, S.A. Estados Financieros

Fondo Obligatorio de Pensión Administrado por BCR Pensiones Operadora de Planes de Pensiones Complementarias, S.A. Estados Financieros Administrado por BCR Pensiones Operadora de Planes Estados Financieros Al 31 de diciembre de 2005 Informe de los Auditores Independientes A la Superintendencia de Pensiones y a la Junta Directiva y Accionistas

Más detalles