Seguro de Autos. Evolución y perspectivas para el futuro. Flor Pérez Cuellos. 22 febrero, Willis Tow ers Watson. All rights reserved.

Transcripción

1 Seguro de Autos Evolución y perspectivas para el futuro Flor Pérez Cuellos 22 febrero, Willis Tow ers Watson. All rights reserved.

2 Índice Evolución del Mercado Ciclos de resultados Dinámica de mercado Evolución en el 2016 y perspectivas para el

3 Índice Evolución del Mercado Ciclos de resultados Dinámica de mercado Evolución en el 2016 y perspectivas para el

4 Evolución del mercado asegurador PRIMAS DEVENGADAS BRUTAS (millones de ) VIDA - NO VIDA El negocio asegurador de Vida y No Vida (% peso) 42,1% 46,9% 49,9% 46,3% 46,1% 45,1% 45,0% 48,8% 57,9% 53,1% 51,1% 53,7% 53,9% 54,9% 55,0% 51,2% Fuente: DGSFP, ICEA y análisis Willis Towers Watson 4

5 Evolución del negocio No Vida Desglose por ramos PRIMAS DEVENGADAS BRUTAS (millones de ) RESTO SALUD HOGAR AUTOS 35,5% 33,6% 33,8% 32,0% 31,6% 31,1% 31,4% 31,2% 15,3% 20,6% 21,0% 21,8% 22,8% 23,3% 23,5% 23,6% 8,5% 11,1% 11,5% 12,1% 12,5% 13,2% 13,0% 12,8% 40,7% 34,6% 33,8% 34,1% 33,1% 32,3% 32,1% 32,3% Fuente: DGSFP, ICEA y análisis Willis Towers Watson 5

6 Evolución del negocio No Vida Prima media Autos Evolución prima media neta de reaseguro ,4% 2,7% 10,0% 5,0% ,8% -5,3% -2,9% -0,7% 0,0% -5,0% Prima Media ,0% Crecimiento ,0% ,0% 50-24,4% -25,0% ,0% Fuente: ICEA *La prima media del año 2016 es una cifra estimada por WTW 6

7 Situación actual del seguro de Autos 32,3% Total No Vida Volumen provisional de primas a 31/12/2016 = millones Ramo maduro con una representación estable en el total No Vida Supone un crecimiento en el volumen de primas de 5,1% respecto a 2015 Crecimiento por garantías: 6,6% en RC y 3,5% en Otras Garantías Fin de la caída de primas medias, en 2016 se produce por primera vez en varios años un incremento de la prima media 7

8 Índice Evolución del Mercado Ciclos de resultados Dinámica de mercado Evolución en el 2016 y perspectivas para el

9 Ciclo de resultados del seguro de Autos 14, % 12,000 95% Primas Brutas Devengadas 10,000 8,000 6,000 10,565 90% 85% 79.6% 80% 75% Ratio de siniestralidad 4,000 70% 2,000 65% % Primas Brutas Devengadas Ratio de siniestralidad neto Fuente: DGSFP, ICEA y Análisis Willis Towers Watson 9

10 Rentabilidad del seguro de Autos 125% Evolución del ratio combinado neto 109,5% 100% 75% 20,6% 101,9% 20,2% 94,5% 95,8% 91,0% 91,3% 93,0% 95,0% 93,0% 18,6% 18,0% 17,7% 17,1% 17,9% 19,6% 17,9% 97,1% 97,6% 97,2% 97,6% 98,6% 100,6% 100,4% 99,3% 18,2% 18,1% 19,2% 19,8% 21,2% 21,2% 21,7% 20,8% 50% 88,9% 81,7% 75,9% 77,8% 73,3% 74,2% 75,1% 75,4% 75,1% 78,9% 79,5% 78,0% 77,8% 77,3% 78,1% 78,9% 79,6% 25% Ratio de siniestralidad neto Ratio gastos de explotación neto Ratio combinado 10

11 Penetración del seguro de Autos Evolución de primas y del ratio de penetración de Autos ,9% ,7% ,5% ,3% ,2% 1,0% 1,1% 1,0% 1,0% 1,0% 1,0% 1,0% 0,9% 0,9% ,7% Primas totales Autos % penetracion Autos 0,5% Fuente: INE, ICEA y Análisis Willis Towers Watson 11

12 Previsión para el 2017 Nuestra previsión para el 2017 es de : Continúa el aumento de la siniestralidad (tendencia de la frecuencia y efecto del nuevo baremo en coste de daños personales) Crecimiento de prima media que ha conseguido estabilizar el ratio combinado del mercado, que queda ligeramente por encima del 100% El entorno de bajos tipos de interés continúa ejerciendo una presión adicional para las compañías, que verán comprometido su margen técnico-financiero Se espera que continúe el incremento de las matriculaciones observado durante

13 Índice Evolución del Mercado Ciclos de resultados Dinámica de mercado Evolución en el 2016 y perspectivas para el

14 Canales de distribución Canales de Distribución (Año 2010) Canales de Distribución (Año 2015) Sin mediadores 29,2% Agentes y Corredores 65,6% Sin mediadores Agentes y Corredores 26,5% 67,0% 16.5% 14.8% 12.7% 38.8% 11.6% 40.1% 5.2% 6.5% 26.8% 26.9% Operadores Bancaseguros 5,2% Operadores Bancaseguros 6,5% Agentes Corredores Operadores bancaseguros Oficinas entidad Comercio electrónico & otros Fuente: ICEA 14

15 Ranking de Grupos en 2016 Nº Grupo Primas emitidas seguro directo (Euros) Crecimiento Cuota de Mercado Cuota de mercado acumulada 1 Mapfre 2, % 19.9% 19.9% 2 Allianz 1, % 13.7% 33.6% 3 Grupo Mutua Madrileña 1, % 13.1% 46.7% 4 Grupo AXA % 8.8% 55.6% 5 Linea Directa % 6.2% 61.8% 6 Grupo Catalana Occidente % 6.0% 67.8% Fuente: ICEA 7 Generali % 4.9% 72.7% 8 Reale % 4.8% 77.5% 9 Grupo Liberty % 4.4% 81.9% 10 Zurich % 3.6% 85.6% Top 5 6, % 61.8% Top 10 9, % 85.6% 15

16 Índice Evolución del Mercado Ciclos de resultados Dinámica de mercado Evolución en el 2016 y perspectivas para el

17 Evolución en el 2016 y perspectivas para el Qué dice el mercado? El crecimiento en primas se acelera en 2016 y alcanza un 5,1% para Autos En 2017 se espera un crecimiento a ritmos similares a los de 2016, al calor del mejor tono de la economía española y de la recuperación de la renta familiar Necesidad de mantener la tensión sobre el resultado técnico para garantizar la rentabilidad del negocio El precio de los seguros de Autos presentó una variación al alza del 3,5% Baja rentabilidad del negocio- a las compañías nos cuesta ganar dinero El baremo se está notando en siniestros graves Las matriculaciones de turismos y todoterrenos en el mercado español aumentan en un 10,9% en comparación con los datos de 2015 El impacto del nuevo baremo: el coste del nuevo sistema es cuestión de tiempo que se materialice Aumentan las aseguradoras que ofrecen venta online 88% en 2016 Fuente: Noticias del mercado (BDS y BISS, Europa Press, Aseguranza, Expansión) 17

18 Evolución en el 2016 y perspectivas para el Qué dice el mercado? Volumen de negocio Volumen de negocio Tras pasar ejercicios muy moderados en su facturación, Autos parece haber iniciado un proceso de aceleración en sus crecimientos Crecimiento esperado para 2017 similar al del último año Las ventas de coches crecen un 11% en 2016 hasta 1,15 millones de unidades La DGT utiliza medios digitalizados para perseguir a los cerca de 2 millones de vehículos que circulan sin seguro obligatorio Fuente: Noticias del mercado (BDS y BISS, Europa Press, Aseguranza, Expansión, Actualidad Aseguradora) 18

19 Evolución en el 2016 y perspectivas para el Qué dice el mercado? Evolución prima media Evolución prima media Este sería el tercer año consecutivo que la prima media de Autos sube La tendencia al alza en los precios de seguros de coches se mantendrá pero con incremento más moderado Para compensar el encarecimiento en costes del nuevo Baremo las compañías encarecieron sus pólizas desde mediados del 2015 Fuente: Noticias del mercado (BDS y BISS, Europa Press, Aseguranza, Expansión) 19

20 Evolución en el 2016 y perspectivas para el Qué dice el mercado? Rentabilidad El ratio combinado se situará en niveles similares a los del 2016 Rentabilidad La recuperación de la rentabilidad en Autos se está haciendo esperar, parece haber encontrado un suelo respecto a los niveles de hace no muchos años Fuente: Noticias del mercado (BDS y BISS) 20

21 Perspectivas para el 2017 Opinión Willis Towers Watson 2017 Entorno regulatorio Situación económica Situación de mercado Estrategia Baremo daños personales Incertidumbre del efecto real del baremo en el coste de los siniestros Mejora de la economía Recuperación del parque automovilístico Incremento en el uso del vehículo Bajos tipos de interés reducen el rendimiento financiero Aumento de la siniestralidad (mayor frecuencia y coste) Presión al alza de las primas Entorno altamente competitivo Mayor inversión en tecnología Innovación Esfuerzo por reducir los vehículos que circulen sin seguro Fidelización de clientes Diferenciación por calidad en el servicio Decisiones de precios fundamentadas Agilidad en la aplicación de precios Eficiencia en costes Foco en el cliente Nuevos productos Detección de fraude 2017 Willis Tow ers Watson. Allrights reserved. Proprietaryand Confidential. For Willis Tow ers Watson and Willis Tow ers Watson clientuse only. 21

22 Perspectivas para el 2017 Nuevos horizontes Factores diferenciadores Visión integral del cliente Big data Telemática Digitalización 22

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