Tendencias Globales y Oportunidades para Panamá. Abril, 2018 Luis Carranza, Presidente Ejecutivo

Transcripción

1 Tendencias Globales y Oportunidades para Panamá Abril, 2018 Luis Carranza, Presidente Ejecutivo

2 CONTENIDO 1. Marco Conceptual 2. Tendencias de Largo Plazo 3. Desarrollos Recientes 4. Oportunidades para Panamá 2

3 Marco Conceptual

4 Elementos Esenciales Individuo Sociedad Estado

5 Los individuos: Incen5vos

6 Los individuos: Jus5cia

7 Juegos de confianza X 1 X 2 X 3 X 10 2[ X / N ] Mejor solución grupal Todos los individuos aportan 100 Todos reciben 200 Mejor solución individual Un individuo aporta Ø Otros aportan 100 Individuo recibe: [ 900/10 ] = 280

8 Proceso de desarrollo POLÍTICO ECONÓMICO SOCIAL

9 Interrelación dinámica Infraestructura Clases Medias SOCIAL ECONÓMICO Instituciones Educación Mercado interno Reforzar crecimiento y financiar reformas Estado Eficient e SISTEMA POLÍTICO Educación Transparenci a Valores

10 Relación polí5co - social Singapur Eficiencia y tamaño del Estado Qatar 5.0 Suiza Finlandia Indicador de Eficiencia del Estado (promedio)* Chile China México Estados Unidos Japón Australia Canadá España Alemania Bélgica Francia 2.5 Colombia 2.0 Brasil Argen'na Italia 1.5 Venezuela Gasto público (%PIB) Fuente: WEF y IMF * Este promedio está en base al valor asignado por los países en tres preguntas realizadas por el WEF: Qué tan eficientemente el gobierno gasta los ingresos públicos, Cuán oneroso es para las empresas cumplir con los requisitos administra'vos gubernamentales y Qué tan fácil es para las empresas obtener información sobre cambios en las polí'cas y regulaciones gubernamentales que afectan sus ac'vidades. Siendo 1= peor y 7=mejor

11 Relación sistemas económico y social 85,000 PIB Per Cápita e IDH 75,000 Singapur PIB Per Cápita en PPP (US$) 65,000 55,000 45,000 35,000 25,000 15,000 Bolivia Angola Botswana Trinidad y Tobago Brasil Georgia Chile Argen5na Hong Kong Luxemburgo Noruega 5, Grecia Suiza Estados Unidos Alemania Eslovenia Australia Nueva Zelanda IDH Fuente: FMI, PNUD

12 Relación sistemas económico y polí5co Institucionalidad y PIB per Cápita 6 Japón Nueva Zelanda Suiza Singapur Australia Institucionalida d (score WEF) 5 4 Sudáfrica China Chile Grecia Francia España Alemania Estados Unidos Camerún Italia 3 Bangladesh Brasil Argen5na Venezuela PIB per Cápita (US$ PPP) ,000 40,000 60,000 80, ,000 Fuente: FMI, WEF

13 Cohesión social Los países más ricos 5enen mayor confianza Ingreso Familiar Promedio (en USD) PRT GRC USA KOR HUN SVK POL IRL FRA CZE AUT AUS DEU JPN ESP GBR BEL NZL CHE NLD SWE DNK FIN NOR TUR MEX Porción de personas que expresan altos niveles de confianza, 2008 (%) Fuente: ESS (European Social Survey); ISSP (Interna'onal Social Survey Programme); OECD (2008), Growing Unequal? Income Distribu;on and Poverty in OECD Countries(

14 Diversidad produc5va y desarrollo Diversidad Productiva 1/ (Variable de Control) Alta Baja Grado de desarrollo de países Desarrollad o Austria Alemania Francia Japón Singapur Suiza Australia Nueva Zelanda Noruega (Variable de Estado) Subdesarrollad o China Costa Rica México Botswana Chile Colombia Perú Rep. Dominicana Venezuela 1/ Medido como exportaciones de productos de alta tecnología como % de las exportaciones totales Fuente: WEF, Banco Mundial

15 Ins5tucionalidad y desarrollo Institucionalida d (Variable de Control) Alta Grado de Desarrollo de países Desarrollado Finlandia USA Canadá UK Australia Baja (Variable de Estado) Japón Noruega Suecia Alemania Subdesarrollad o Ecuador Perú Nigeria Honduras Bolivia Gambia Guatemala Camerún Fuente: WEF, Banco Mundial

16 Tendencias de Largo Plazo

17 Evolución del PIB per cápita mundial PIB Per cápita (USD 1990) 35,000 30,000 Francia Alemania 25,000 Italia Inglaterra 20,000 España China 15,000 India Japón 10,000 EEUU 5, Fuente: Madison Project (2014) 17

18 Línea de tiempo Transición Sociedades Industriales Transición 18

19 Desplazamiento de ocupación por tecnología Por uno o más robots introducidos en la fuerza de trabajo entre 1990 y 2007 en EEUU se redujeron 6,2 puestos de trabajo. (Acemoglu y Restrepo, 2017)

20 Desigualdad vs Inestabilidad política Coeficiente de Gini vs Estabilidad Política Gini (%) Estabilidad Política Fuente: Banco Mundial (WDI), (WGI). Varios Países

21 Crecimiento de la población urbana Población Urbana Millones de habitantes Africa Asia Europa América Latina y el Caribe Norte América Oceania Fuente: Naciones Unidas, Departamento de Asuntos económicos y sociales 21

22 Crecimiento de las clases medias Porcentaje del gasto en consumo de la clase media OTROS EUROPA OTROS ASIA EEUU INDIA JAPÓN CHINA Fuente: OECD, Homi Kharas (2010) 22

23 Los centros de poder económico están cambiando Contribución de los países y grupos de países al PIB Mundial Participación sobre la economía Mundial (%) Fuente: Shifting Wealth OECD *El tamaño del círculo representa tamaño de la población Log PIB PPP / per capita

24 Los centros de poder económico están cambiando Contribución de los países y grupos de países al PIB Mundial Participación sobre la economía Mundial (%) Fuente: Shifting Wealth OECD *El tamaño del círculo representa tamaño de la población Log PIB PPP / per capita

25 Desarrollos Recientes

26 La economía global se recupera Crecimiento Global del PIB 7% 6% 3.93 % 5% 3.35 % 3.62% 4% 3.25 % 3% 2% 1% 0% -1% Fuente: World Economic Outlook, IMF 26/32

27 Recuperación de los precios de las materias primas 3 Petróleo 3 Agrícolas 3 Metales mar.-05 nov.-05 jul.-06 mar.-07 nov.-07 jul.-08 mar.-09 nov.-09 jul.-10 mar.-11 nov.-11 jul.-12 mar.-13 nov.-13 jul.-14 mar.-15 nov.-15 jul.-16 mar.-17 nov.-17 jul.-18 mar.-19 nov.-19 Nota; 2005=100 Fuente: Proyecciones CAF, basadas en Global VAR 0 mar.-05 nov.-05 jul.-06 mar.-07 nov.-07 jul.-08 mar.-09 nov.-09 jul.-10 mar.-11 nov.-11 jul.-12 mar.-13 nov.-13 jul.-14 mar.-15 nov.-15 jul.-16 mar.-17 nov.-17 jul.-18 mar.-19 nov mar.-05 nov.-05 jul.-06 mar.-07 nov.-07 jul.-08 mar.-09 nov.-09 jul.-10 mar.-11 nov.-11 jul.-12 mar.-13 nov.-13 jul.-14 mar.-15 nov.-15 jul.-16 mar.-17 nov.-17 jul.-18 mar.-19 nov

28 Política monetaria acomodaticia ante bajas presiones inflacionarias Inflación Core (Var% a/a) Tasas de Interés de Política Monetaria 4% Japón EEUU Europa 6% 5% Japon Unión Europea EEUU 2% 4% 3% 0% 2% 1% -2% ene.-05 jun.-05 nov.-05 abr.-06 sep.-06 feb.-07 jul.-07 dic.-07 may.-08 oct.-08 mar.-09 ago.-09 ene.-10 jun.-10 nov.-10 abr.-11 sep.-11 feb.-12 jul.-12 dic.-12 may.-13 oct.-13 mar.-14 ago.-14 ene.-15 jun.-15 nov.-15 abr.-16 sep.-16 feb.-17 jul.-17 dic.-17 0% -1% Fuente: Bloomberg Fuente: Bloomberg 28

29 Qué esperamos para América Latina? 6% América Latina: Crecimiento del PIB 4% 2% 0% -2% -4% p 2020p Fuente: Estimaciones CAF, basadas en un Global VAR 29

30 en buena medida por la baja productividad América Latina: Contabilidad de Crecimiento 6% 4% K L PTF Y 2% 0% -2% -4% -6% Fuente: Datos oficiales y estimaciones CAF

31 Brecha de Productividad América Latina vs Estados Unidos 100% % EEUU 60% 50% 40% 40% 20% 0% Nota: América La'na incluye: Argen'na, Brasil, Bolivia, Chile, Colombia, Costa Rica, Ecuador, Honduras, México, Guatemala, Perú, y Venezuela. Fuente: Elaboración propia con base en Penn World Table

32 Oportunidades para Panamá

33 Mirando a largo plazo: Panamá Panamá: GDP (per cápita) 12,000 10,000 GDPpc, constant 2010 US$ 8,000 6,000 4,000 2, Fuente: World Bank

34 Crecimiento económico sostenido 700 Panamá PIB per cápita PPA en US$ Chile Perú Colombia LAC México Brasil Fuente: Elaboración propia en base a IMF. Brasil Chile Colombia Panama México Peru LAC

35 Exportaciones Agrícolas en Perú Exportaciones (USD, Normalizados al valor de las exportaciones del año 2000) Fuente: Ministerio de Agricultura y Riego de Perú Total Traditional agricultural Non-traditional agricultural

36 Productividad Panamá vs Estados Unidos % Promedio: 81% 50% LAC 2014: 40% 0% Panamá USA Nota: América La'na incluye: Argen'na, Brasil, Bolivia, Chile, Colombia, Costa Rica, Ecuador, Honduras, México, Guatemala, Perú, y Venezuela. Fuente: Elaboración propia con base en Penn World Table

37 Competitividad en 3 pilares Compe55vidad Global Fuente: The Global Competitiveness Report , WEF

38 Competitividad Pilares Competitividad Panamá vs AL, 2017 Panamá AL Innovación Instituciones Infraestructura Sofisticación empresarial Tamaño del mercado Entorno macroeconómico Salud y educación primaria Preparación tecnológica Mayor educación y formación Desarrollo del mercado financiero Eficiencia del mercado de bienes Eficiencia del mercado de trabajo Fuente: The Global Competitiveness Report , WEF

39 Infraestructura Países LAC - USA Puntaje (1-7) Puesto Estados Unidos 6 9 Panamá 5 37 Chile 5 41 Uruguay 5 45 Trinidad y Tobago 4 59 México 4 62 Costa Rica 4 65 Ecuador 4 72 Brasil 4 73 Jamaica 4 74 Argentina 4 81 Perú 4 86 Colombia 4 87 República Dominicana Venezuela Paraguay Brecha de infraestructura 30% Fuente: The Global Competitiveness Report , WEF

40 Integración: brecha logística Panamá USA Puntualidad Índice de Desempeño Logístico Aduanas Panamá: 3.34 Brecha logís'ca 33% Rastreo Infraestructura Competencia Logística Envíos Internacionales Fuente: Elaboración propia en base al Índice del Desempeño Logístico del WB.

41 Innovación Solicitudes de Patentes vía PCT por millón de habitantes Fuente: Elaboración propia en base al WIPO y World Bank Brazil Chile La'n America & Caribbean Mexico Panamá

42 El caso de PRONACA en Ecuador Rendimiento Cosecha Maíz: Promedio Nacional vs. Productores Pronaca toneladas/hectáreas Fuente: Ministerio de Agricultura Nacional Pronaca Polinómica (Nacional)

43 La propuesta de CAF para la Transformación Digital 43

44 Integralidad y Transversalidad del Programa de Transformación Digital 44

45 Corredores Logísticos de Integración Una propuesta de intervención desde CAF DEU LUX SWE NLD Índice de Desempeño Logístico (LPI) PAN CHL MEX BRA URY ARG PER SGP BEL AUT GBR HKG USA CHE JPN ARE CAN FIN FRA DNK IRL AUS ZAF Brecha Regional de Desempeño Logístico (39%) Brecha Regional de Desempeño Logís5co (39%) ECU SLV CRI DOM COL PRY 1.Infraestructura 2.Calidad de servicios 1. Infraestructura 3.Procesos 2. Calidad de de Aduana servicios 4. Embarques 3. Procesos internacionales de Aduana (costo/ tiempo) 4. Embarques internacionales 5.Trazabilidad (costo/ tiempo) 5. Trazabilidad 6.Puntualidad 6. Puntualidad NIC GTM BOL HND JAM VEN CUB % Respecto del mejor desempeño % Respecto del mejor desempeño Fuente: CAF DAPS en base a Connecting to Compete, World Bank (2016) 45

46 La propuesta de CAF en Infraestructura Corredores Logísticos 46

47 La Alianza del Pacífico: Una estrategia novedosa Dentro de América Latina representa: 35% de la población 37% del PIB 56% de las exportaciones 44% de la inversión extranjera directa El comercio entre sus miembros es aún bajo, pero con un crecimiento sostenido de comercio intraindustrial Oportunidades más allá del comercio

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