NUEVA LEGISLACIÓN EN MATERIA DE SEGUROS Y FIANZAS EN MÉXICO

Transcripción

1 EL PROCESO DE IMPLEMENTACIÓN DE LA NUEVA LEGISLACIÓN EN MATERIA DE SEGUROS Y FIANZAS EN MÉXICO Manuel Aguilera Verduzco Presidente de la Comisión Nacional de Seguros y Fianzas Ciudad de México, Noviembre 14, 2013.

2 CONTENIDO 1. El nuevo marco normativo 2. Proceso de consulta del proyecto de la Circular Única de Seguros y Fianzas 3. Estudios de Impacto Cuantitativo (EIQ) 4. Estudios de Impacto Cualitativo (EIC) 5. Consideraciones finales

3 EL NUEVO MARCO NORMATIVO ANTECEDENTES Ley de Instituciones de Seguros y de Fianzas (LISF) En vigor: 4 de abril 2015 Circular Única de Seguros y Fianzas (CUSF) Proceso de consulta: 1 abril julio 2014 Publicación: 1 septiembre - 31 octubre 2014 En vigor: 4 abril 2015

4 EL NUEVO MARCO NORMATIVO CRONOGRAMA Publicación LISF Publicación CUSF Entrada en vigor LISF

5 CONTENIDO 1. El nuevo marco normativo 2. Proceso de consulta del proyecto de la Circular Única de Seguros y Fianzas 3. Estudios de Impacto Cuantitativo (EIQ) 4. Estudios de Impacto Cualitativo (EIC) 5. Consideraciones finales

6 Títulos del proyecto de Circular Única de Seguros y Fianzas (CUSF)

7 Títulos del proyecto de Circular Única de Seguros y Fianzas (CUSF) CONSULTA CONCLUIDA Grupo abril - 17 mayo AUTORIZACIONES, OBLIGACIONES SUBORDINADAS, GARANTÍAS, APERTURA Y CLAUSURA DE OFICINAS, OPERACIONES ANÁLOGAS Y CONEXAS, SOCIEDADES CONTROLADORAS DE GRUPOS FINANCIEROS

8 Títulos del proyecto de Circular Única de Seguros y Fianzas (CUSF) CONSULTA CONCLUIDA Grupo abril - 28 junio GOBIERNO CORPORATIVO, CONTRATACIÓN DE SERVICIOS CON TERCEROS, REVELACIÓN DE INFORMACIÓN

9 Títulos del proyecto de Circular Única de Seguros y Fianzas (CUSF) CONSULTA CONCLUIDA Grupo junio - 12 julio SEGUROS DE SALUD, OPERACIÓN DE FIANZAS ESPECIALIZADAS

10 Títulos del proyecto de Circular Única de Seguros y Fianzas (CUSF) CONSULTA CONCLUIDA Grupo julio - 30 agosto DICTÁMENES DE AUDITORES EXTERNOS Y ACTUARIOS INDEPENDIENTES, INFORMACIÓN ESTADÍSTICA, AUDITORES EXTERNOS, ACTUARIOS Y DICTAMINADORES JURÍDICOS, ACREDITACIÓN DE ACTUARIOS, REPORTES REGULATORIOS, MECANISMOS DE ENTREGA DE INFORMACIÓN

11 Títulos del proyecto de Circular Única de Seguros y Fianzas (CUSF) CONSULTA CONCLUIDA Grupo septiembre - 30 octubre PRODUCTOS DE SEGUROS, INVERSIONES, REASEGURO, AGENTES DE SEGUROS Y FIANZAS, PERSONAS QUE INTERVIENEN EN LA CONTRATACIÓN DE SEGUROS, REASEGURADORAS EXTRANJERAS, INTERMEDIARIOS DE REASEGURO

12 Títulos del proyecto de Circular Única de Seguros y Fianzas (CUSF) CONSULTA EN PROCESO Grupo septiembre - 13 diciembre FONDOS ESPECIALES DE SEGUROS, PLANES DE REGULARIZACIÓN Y PROGRAMAS DE AUTOCORRECCIÓN, LIQUIDACIÓN DE INSTITUCIONES, AJUSTADORES DE SEGUROS, ORGANIZACIONES ASEGURADORAS Y ORGANIZACIONES AFIANZADORAS

13 Títulos del proyecto de Circular Única de Seguros y Fianzas (CUSF) CONSULTA EN PROCESO Grupo noviembre - 17 enero RESERVAS TÉCNICAS, REQUERIMIENTOS DE CAPITAL, FONDOS PROPIOS ADMISIBLES

14 Títulos del proyecto de Circular Única de Seguros y Fianzas (CUSF) PRÓXIMAS CONSULTAS Grupo diciembre - 14 febrero OPERACIÓN DE LOS SEGUROS DE CRÉDITO Y CAUCIÓN, DE LOS SEGUROS DE CRÉDITO A LA VIVIENDA, DE LOS SEGUROS DE GARANTÍA FINANCIERA

15 Títulos del proyecto de Circular Única de Seguros y Fianzas (CUSF) PRÓXIMAS CONSULTAS Grupo febrero - 28 marzo OPERACIÓN DE LOS SEGUROS DE PENSIONES, CONTABILIDAD Y ESTADOS FINANCIEROS, SUPERVISIÓN DE OPERACIONES PREVISTAS EN EL ART. 492 DE LA LISF Y ATENCIÓN DE SOLICITUDES DE INFORMACIÓN DE AUTORIDADES

16 Títulos del proyecto de Circular Única de Seguros y Fianzas (CUSF) PRÓXIMAS CONSULTAS Grupo marzo - 30 mayo a CONSULTA: GOBIERNO CORPORATIVO, CONTRATACIÓN DE SERVICIOS CON TERCEROS, REVELACIÓN DE INFORMACIÓN, INFORMACIÓN ESTADÍSTICA, REPORTES REGULATORIOS, MECANISMOS DE ENTREGA DE INFORMACIÓN

17 Títulos del proyecto de Circular Única de Seguros y Fianzas (CUSF) PRÓXIMAS CONSULTAS Grupo abril - 18 julio a CONSULTA: RESERVAS TÉCNICAS, REQUERIMIENTOS DE CAPITAL, FONDOS PROPIOS ADMISIBLES

18 CONTENIDO 1. El nuevo marco normativo 2. Proceso de consulta del proyecto de la Circular Única de Seguros y Fianzas 3. Estudios de Impacto Cuantitativo (EIQ) 4. Estudios de Impacto Cualitativo (EIC) 5. Consideraciones finales

19 LISF Pilar 1 Pilar 2 Pilar 3 Reservas técnicas y requerimientos de capital Gobierno corporativo Transparencia y revelación de información Impacto Cuantitativo (EIQ) Impacto Cualitativo (EIC)

20 Estudios de Impacto Cuantitativo (EIQ) Estudios de Impacto Cualitativo (EIC) EIQ-1 EIQ-2 EIQ-3 EIC-1 EIC-2 EIC-3

21 EIQ-1 (1) BALANCE ECONÓMICO Activos que respaldan FPA FPA Capital (0) Activo (0) Otros activos IRR Otros pasivos Margen de riesgo Pasivo (0) Inversiones valuadas a mercado Mejor estimador

22 EIQ-1 (2) RESERVAS TÉCNICAS Margen de riesgo Mejor estimador RT = ME + MR Costo neto de capital que respalda los riesgos y obligaciones Valor medio de los flujos netos de obligaciones futuras

23 EIQ-1 (3) REQUERIMIENTO DE CAPITAL DE SOLVENCIA RCS = RC TyFS + RC PML + RC TyFP + RC TyFF + RC OC + RC Op Modelos de! riesgo!! para medir la variación de activos y pasivos entre t=0 y t=1 Salida de modelos analíticos! modelación estocástica Riesgo de suscripción Riesgos de mercado, de crédito y de contraparte Riesgo de concentración Agregación de riesgos Horizonte de 1 año Cálculo al cuantil al 99.5% Riesgo de descalce entre activos y pasivos

24 EIQ-1 MARGEN DE SOLVENCIA FPA Margen RCS Capital (0) FP no admisibles Otros recursos de accionistas Activo (0) Activos no computables Otros pasivos Margen de riesgo Pasivo (0) Activos computables Mejor estimador

25 EIQ-1: ASEGURADORA MULTILÍNEA (EJEMPLO) CARTERA DE RIESGOS Prima emitida = $2,286 millones 12.1% 20.4% 12.0% 3.0% 52.5% Vida Accidentes Personales Gastos Médicos Autos Daños (sin autos) Fuente: CNSF, EIQ-1

26 EIQ-1: ASEGURADORA MULTILÍNEA (EJEMPLO) CARTERA DE INVERSIONES Inversiones totales = $11,569 millones 67.1% 9.7% 8.3% 6.2% 4.4% 4.3% Gubernamentales Descentralizados Renta variable Privados Bancarios Extranjeros Fuente: CNSF, EIQ-1

27 EIQ-1: ASEGURADORA MULTILÍNEA (EJEMPLO) (1) EFECTO EN EL BALANCE GENERAL Balance original Balance al (millones de pesos) Balance LISF Balance económico (millones de pesos) ACTIVO 13, ,486.0 Inversiones 10, ,278.9 Importes Recuperables de Reaseguro Otros activos 2, ,132.4 PASIVO 11, ,298.9 Reservas técnicas 10, ,004.6 Otros pasivos 1, ,294.3 CAPITAL 1, ,187.1 Conceptos de capital 1, ,790.1 Ajustes por balance económico - 2,397.0 Fuente: CNSF, EIQ-1

28 EIQ-1: ASEGURADORA MULTILÍNEA (EJEMPLO) (2) EFECTO EN LAS RESERVAS TÉCNICAS Reservas brutas Regulación vigente (millones de pesos) BEL Bruto Método estatutario (millones de pesos) RESERVA DE RIESGOS EN CURSO 9, ,185.2 Vida (largo plazo) 8, ,770.6 Vida (corto plazo) Accidentes personales Gastos médicos Autos Responsabilidad civil Marítimo y transportes Crédito Incendio Diversos Otros ramos (sin cambio) Fuente: CNSF, EIQ-1

29 EIQ-1: ASEGURADORA MULTILÍNEA (EJEMPLO) (2) EFECTO EN LAS RESERVAS TÉCNICAS Reservas brutas Regulación vigente (millones de pesos) BEL Bruto Método estatutario (millones de pesos) RESERVA PARA OPC (IBNR+GAAS+SPV) Vida (largo plazo) Vida (corto plazo) Accidentes personales Gastos médicos Autos Responsabilidad civil Marítimo y transportes Crédito Incendio Diversos Otros ramos (sin cambio) - - Fuente: CNSF, EIQ-1

30 EIQ-1: ASEGURADORA MULTILÍNEA (EJEMPLO) (2) EFECTO EN LAS RESERVAS TÉCNICAS RESERVA PARA OPC DE SINIESTROS Y VENCIMIENTOS DE MONTOS CONOCIDOS Reservas brutas Regulación vigente (millones de pesos) BEL Bruto Método estatutario (millones de pesos) OTRAS RESERVAS OPC RESERVAS CATASTRÓFICAS OTRAS RESERVAS - - BEL GASTOS n.a MARGEN DE RIESGO n.a TOTAL 10, ,004.6 Fuente: CNSF, EIQ-1

31 EIQ-1: ASEGURADORA MULTILÍNEA (EJEMPLO) (3) EFECTO EN EL REQUERIMIENTO DE CAPITAL CMG Regulación vigente (millones de pesos) RCS Fórmula general (millones de pesos) RIESGO DE SUSCRIPCIÓN ,371.8* Vida (largo plazo) 1, Vida (corto plazo) 6.1 Accidentes personales Gastos médicos 52.6 Autos Responsabilidad civil Crédito Marítimo y transportes Incendio Diversos 83.2 Fuente: CNSF, EIQ-1 *No considera el efecto de la diversificación

32 EIQ-1: ASEGURADORA MULTILÍNEA (EJEMPLO) (3) EFECTO EN EL REQUERIMIENTO DE CAPITAL CMG Regulación vigente (millones de pesos) RCS Fórmula general (millones de pesos) RIESGOS FINANCIEROS ,049.6* Instrumentos de deuda Instrumentos de renta variable Notas estructuradas - - Préstamo de valores - - Instrumentos no bursátiles Productos financieros derivados - - Fuente: CNSF, EIQ-1 *No considera el efecto de la diversificación

33 EIQ-1: ASEGURADORA MULTILÍNEA (EJEMPLO) (4) EFECTO EN EL MARGEN DE SOLVENCIA CMG Regulación vigente (millones de pesos) Riesgo de suscripción Riesgos financieros 73.7 RCS Fórmula general (millones de pesos) 199.0* Otros riesgos de contraparte n.a Riesgo operativo n.a SUMA DE REQUERIMIENTOS (menos) Margen de riesgo n.a REQUERIMIENTO TOTAL (Activos computables) Fondos Propios Admisibles 1, ,137.1 MARGEN DE SOLVENCIA 1, ,955.5 Fuente: CNSF, EIQ-1 *Considera el efecto de la diversificación

34 EIQ-1: RCS ANÁLISIS DE SENSIBILIDAD RCS (E-Base) RCS (del Escenario) (millones de pesos) Escenario Base Fuente: CNSF, EIQ-1

35 EIQ-1: RCS ANÁLISIS DE SENSIBILIDAD RCS (E-Base) RCS (del Escenario) (millones de pesos) Con deficiencias en política de inversión (descalce 1) Fuente: CNSF, EIQ-1

36 EIQ-1: RCS ANÁLISIS DE SENSIBILIDAD RCS (E-Base) RCS (del Escenario) (millones de pesos) Con deficiencias en política de reaseguro Fuente: CNSF, EIQ-1

37 EIQ-1: RCS ANÁLISIS DE SENSIBILIDAD RCS (E-Base) RCS (del Escenario) (millones de pesos) Con deficientes políticas de reaseguro e inversión (descalce 1) Fuente: CNSF, EIQ-1

38 EIQ-1: RCS ANÁLISIS DE SENSIBILIDAD RCS (E-Base) RCS (del Escenario) (millones de pesos) Con deficiencias mayores en política de inversión (descalce 2) Fuente: CNSF, EIQ-1

39 EIQ-1: RCS ANÁLISIS DE SENSIBILIDAD RCS (E-Base) RCS (del Escenario) (millones de pesos) Con deficiencias mayores en políticas de reaseguro e inversión (descalce 2) Fuente: CNSF, EIQ-1

40 EIQ-1: RCS ANÁLISIS DE SENSIBILIDAD RCS (E-Base) RCS (del Escenario) (millones de pesos) Con deficiencias mayores en políticas de reaseguro e inversión (descalce 2) Fuente: CNSF, EIQ-1

41 EIQ-1: RCS ANÁLISIS DE SENSIBILIDAD RCS (E-Base) RCS (del Escenario) (millones de pesos) Con deficiencias mayores en políticas de reaseguro e inversión (descalce 2) Fuente: CNSF, EIQ-1

42 EIQ-1: RCS ANÁLISIS DE SENSIBILIDAD CMG (vigente) RCS (del Escenario) (millones de pesos) Con deficiencias mayores en políticas de reaseguro e inversión (descalce 2) Fuente: CNSF, EIQ-1

43 EIQ-1: RCS ANÁLISIS DE SENSIBILIDAD CMG (vigente) RCS (del Escenario) (millones de pesos) Con deficiencias mayores en políticas de reaseguro e inversión (descalce 2) Fuente: CNSF, EIQ-1

44 EIQ-1: RCS ANÁLISIS DE SENSIBILIDAD CMG (vigente) RCS (del Escenario) (millones de pesos) Con deficiencias mayores en política de inversión (descalce 2) Fuente: CNSF, EIQ-1

45 EIQ-1: RCS ANÁLISIS DE SENSIBILIDAD CMG (vigente) RCS (del Escenario) (millones de pesos) Con deficientes políticas de reaseguro e inversión (descalce 1) Fuente: CNSF, EIQ-1

46 EIQ-1: RCS ANÁLISIS DE SENSIBILIDAD CMG (vigente) RCS (del Escenario) (millones de pesos) Con deficiencias en política de reaseguro Fuente: CNSF, EIQ-1

47 EIQ-1: RCS ANÁLISIS DE SENSIBILIDAD CMG (vigente) RCS (del Escenario) (millones de pesos) Con deficiencias en política de inversión (descalce 1) Fuente: CNSF, EIQ-1

48 EIQ-1: RCS ANÁLISIS DE SENSIBILIDAD CMG (vigente) RCS (del Escenario) (millones de pesos) Escenario Base Fuente: CNSF, EIQ-1

49 ESTUDIOS DE IMPACTO CUANTITATIVO (EIC) ESTUDIO EN PROCESO PRÓXIMOS ESTUDIOS EIQ-1 1 julio - 29 noviembre EIQ-2 3 febrero - 4 abril 2014 EIQ-3 6 mayo - 27 junio 2014

50 CONTENIDO 1. El nuevo marco normativo 2. Proceso de consulta del proyecto de la Circular Única de Seguros y Fianzas 3. Estudios de Impacto Cuantitativo (EIQ) 4. Estudios de Impacto Cualitativo (EIC) 5. Consideraciones finales

51 EIC-1 DISEÑO DEL ESTUDIO Análisis de brechas a partir de 122 Criterios Generales 9 Secciones 1. Sistema de gobierno corporativo 2. Administración integral de riesgos 3. Control interno 4. Auditoría interna 5. Función actuarial 6. Contratación de servicios con terceros 7. Consejeros y funcionarios 8. Funcionamiento de comités 9. Revelación de información Realizado entre el 20 de mayo y el 12 de julio de 2013

52 EIC-1 VALORACIÓN DEL GRADO DE IMPLEMENTACIÓN INICIAL 1 PUNTO PARCIAL 2 PUNTOS ACEPTABLE 3 PUNTOS AMPLIO 4 PUNTOS TOTAL 5 PUNTOS Fuente: CNSF, EIC-1

53 EIC-1 NIVEL DE IMPLEMENTACIÓN 1. Sistema de gobierno corporativo 2. Administración de riesgos 3. Control interno 4. Auditoría interna 5. Función actuarial 6. Contratación con terceros 7. Consejeros y funcionarios 8. Funcionamiento de comités 9. Revelación de información 64.5% 60.5% 58.5% 53.3% 54.9% 53.2% 63.1% 58.0% 62.5% 62.3% 55.7% 53.2% 67.3% 68.0% 46.9% 44.9% 57.8% 62.2% 0% 25% 50% 75% 100% Porcentaje de implementación Seguros Fianzas Fuente: CNSF, EIC-1

54 EIC-1 PLAZOS PROMEDIO PARA LA IMPLEMENTACIÓN 1. Sistema de gobierno corporativo 2. Administración de riesgos 3. Control interno Auditoría interna 5. Función actuarial Seguros Fianzas 6. Contratación con terceros 7. Consejeros y funcionarios 8. Funcionamiento de comités 9. Revelación de información Plazo promedio para la implementación (meses) Fuente: CNSF, EIC-1

55 EIC-1 RESUMEN GENERAL DE IMPLEMENTACIÓN SEGUROS Promedio = 57.8% Total Amplio 9 [14.4%] 41 Instituciones (70.1% de la prima del mercado) Aceptable 32 [55.7%] Parcial 45 [27.9%] Inicial 12 [2.0%] Número de aseguradoras Fuente: CNSF, EIC-1 [Participación en la prima directa del mercado, en corchetes]

56 EIC-1 RESUMEN GENERAL DE IMPLEMENTACIÓN FIANZAS Promedio = 55.2% Total Amplio 1 [21.2%] 5 Instituciones (58.1% de la prima del mercado) Aceptable 4 [36.9%] Parcial 8 [35.9%] Inicial 2 [6.0%] Número de afianzadoras Fuente: CNSF, EIC-1 [Participación en la prima directa del mercado, en corchetes]

57 ESTUDIOS DE IMPACTO CUALITATIVO (EIC) ESTUDIO CONCLUIDO PRÓXIMO ESTUDIO EIC-1 20 mayo - 12 julio EIC-3 31 marzo - 16 mayo 2014 ESTUDIO EN PROCESO EIC-2 21 octubre - 7 enero 2014

58 CONTENIDO 1. El nuevo marco normativo 2. Proceso de consulta del proyecto de la Circular Única de Seguros y Fianzas 3. Estudios de Impacto Cuantitativo (EIQ) 4. Estudios de Impacto Cualitativo (EIC) 5. Consideraciones finales

59 EL SECTOR ASEGURADOR EN PERSPECTIVA NÚMERO DE INSTITUCIONES ( ) Número de instituciones Fuente: CNSF

60 EL SECTOR ASEGURADOR EN PERSPECTIVA TAMAÑO DEL MERCADO ( ) Prima directa real (mmp de septiembre de 2013) Fuente: CNSF

61 EL SECTOR ASEGURADOR EN PERSPECTIVA ÍNDICE DE PENETRACIÓN ( ) 2.4% Índice de penetración (primas / PIB) 1.8% 1.2% 2.1% 0.6% Fuente: CNSF

62 CONSIDERACIONES FINALES 1. México necesita un sistema financiero más dinámico y que contribuya de manera creciente al desarrollo económico del país. 2. La nueva Ley de Instituciones de Seguros y de Fianzas (LISF) será la base para un cambio estructural en las industrias aseguradora y afianzadora de México, que haga posible que: Los sectores de seguros y fianzas profundicen su participación en la economía. Estos sectores aumenten su importancia en el contexto del sistema financiero y coadyuven a su modernización y desarrollo. En conjunto, sean un factor que contribuya a dinamizar el crecimiento económico nacional. 3. Con la LISF se busca crear un marco regulatorio moderno y eficiente, como una precondición para impulsar el crecimiento y, en un sentido más amplio, el desarrollo de estas actividades financieras.

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