SUMARIO APUNTES JURÍDICOS SOBRE LA GESTIÓN DEL PATRIMONIO

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1 SUMARIO CAPÍTULO I. APUNTES JURÍDICOS SOBRE LA GESTIÓN DEL PATRIMONIO 1. INTRODUCCIÓN EN QUÉ CONSISTE GESTIONAR EL PATRIMONIO? QUÉ ES EL PATRIMONIO? CLASES DE PATRIMONIO FUNCIONES DEL PATRIMONIO POSIBILIDAD DE UN PATRIMONIO SEPARADO EL PATRIMONIO INDIVIDUAL LA TENENCIA DEL PATRIMONIO A TRAVÉS DE UNA SOCIEDAD Las sociedades de carácter patrimonial Sociedades holding Las fundaciones Patrimonios protegidos CAPÍTULO II. PRINCIPIOS BÁSICOS DE TRIBUTACIÓN PARA EL INVERSOR 1. INTRODUCCIÓN EL PANORAMA IMPOSITIVO ESPAÑOL QUÉ IMPUESTOS AFECTAN AL PATRI- MONIO DEL INVERSOR? EL IMPUESTO SOBRE LA RENTA DE LAS PERSONAS FÍSICAS Aspectos generales y hecho imponible Contribuyentes Residencia habitual Residencia habitual en el territorio de una Comunidad Autónoma Base imponible Las rentas del trabajo Reducciones sobre rendimientos íntegros del trabajo A. Reducción general sobre rendimientos íntegros irregulares... B. Prestaciones en forma de capital derivadas de regímenes públicos de previsión social C. Régimen transitorio para las prestaciones de los sistemas privados y complementarios CISS Gestión Fiscal de Patrimonios

2 GESTIÓN FISCAL DE PATRIMONIOS Gastos deducibles Reducciones sobre el rendimiento neto Retribuciones en especie Dietas y asignaciones para gastos de locomoción, manutención y estancia Rendimientos del capital inmobiliario Ingresos íntegros Gastos deducibles Reducciones del rendimiento neto Rendimiento neto en caso de parentesco Rendimientos del capital mobiliario Rendimientos obtenidos por la participación en fondos propios de cualquier tipo de entidad. Especial tratamiento de los dividendos Rendimientos derivados de la cesión a terceros de capitales propios A. Financiación de personas o entidades vinculadas a la empresa Rendimientos procedentes de operaciones de capitalización y de contratos de seguro de vida o invalidez A. Seguros de capital diferido B. Seguros de rentas C. Planes individuales de ahorro sistemático D. Contratos de seguros de vida en los que el tomador asuma el riesgo de la inversión, denominados «unit linked» E. Rentas vitalicias o temporales derivadas de la imposición de capitales Otros rendimientos del capital mobiliario Gastos deducibles Reducciones del Rendimiento neto Compensación fiscal por percepción de determinados rendimientos del capital mobiliario con período de generación superior a dos años Cuadro resumen comparativo de los rendimientos del capital mobiliario Rendimientos de actividades económicas Estimación directa normal A. Gastos deducibles y no deducibles B. Reducciones C. Reducción del rendimiento neto de las actividades económicas por mantenimiento o creación de empleo D. Reducción del 20% del rendimiento neto por inicio de una actividad económica Estimación directa simplificada A. Ámbito de aplicación B. Determinación del rendimiento neto C. Gastos específicos. Reglas particulares D. Reducciones Estimación objetiva A. Ámbito de aplicación B. Rendimiento neto C. Retenciones Actualización de balances (Ley 16/2012) CISS

3 Ganancias y pérdidas patrimoniales Concepto Supuestos de exención y no sujeción A. Se estimará que no existe alteración en la composición del patrimonio B. Se estimará que no existe ganancia o pérdida patrimonial.... C. Estarán exentas del impuesto las ganancias patrimoniales que se pongan de manifiesto D. No se computarán como pérdidas patrimoniales Importe de las ganancias o pérdidas patrimoniales. Normas generales A. Derivadas de transmisiones onerosas o lucrativas B. No derivadas de transmisiones de elementos patrimoniales... C. Transmisión de elementos afectos a actividades económicas.. Imputación de entidades en régimen de atribución de rentas Imputación de rentas inmobiliarias Integración y compensación de rentas Integración y compensación de rentas en la base imponible general Integración y compensación de rentas en la base imponible del ahorro Determinación de la base liquidable Reducción por tributación conjunta A. Unidades familiares integradas por ambos cónyuges B. Unidades familiares monoparentales Reducciones por atención a situaciones de dependencia y envejecimiento. Sistemas de previsión social A. Planes de pensiones B. Seguro privado de dependencia C. Planes de previsión social empresarial D. Planes individuales de ahorro sistemático E. Posibilidad de hacer líquidos los derechos acumulados en la fase de diferimiento y de anticipar el cobro F. Régimen Transitorio: Transformación de determinados contratos de seguros de vida en planes individuales de ahorro sistemático G. Reducciones por aportaciones y contribuciones a sistemas de previsión social constituidos a favor de personas con discapacidad H. Reducciones por aportaciones a patrimonios protegidos de las personas con discapacidad Reducciones por pensiones compensatorias Reducción por cuotas y aportaciones a partidos políticos Adecuación del Impuesto a las circunstancias personales y familiares Esquema de liquidación del impuesto Cuota íntegra Escalas general y complementaria del IRPF A. Ejercicio B. Ejercicio Tipos de gravamen del ahorro SUMARIO CISS Gestión Fiscal de Patrimonios

4 GESTIÓN FISCAL DE PATRIMONIOS A. Ejercicio B. Ejercicio Especialidades aplicables en los supuestos de anualidades por alimentos a favor de los hijos Especialidades aplicables a los residentes en el extranjero Cuota líquida Deducciones estatales A. Deducción por inversión en vivienda habitual B. Alquiler de vivienda habitual C. Actividades económicas D. Donativos E. Por rentas obtenidas en Ceuta o Melilla F. Por actuaciones para la protección y difusión del Patrimonio Histórico Español y de las ciudades, conjuntos y bienes declarados Patrimonio Mundial G. Por cuenta ahorro-empresa H. Deducción por obras de mejora en la vivienda habitual Cuadro resumen de las deducciones estatales Cuota diferencial Deducción por doble imposición Deducción por obtención de rendimientos del trabajo o de actividades económicas Deducción por maternidad Deducción por nacimientos de hijos Ejemplo de liquidación del IRPF. Declaración individual EL IMPUESTO SOBRE EL PATRIMONIO Introducción Naturaleza Objeto Ámbito territorial Hecho imponible Exenciones Vivienda habitual Obras de arte y antigüedades Ajuar doméstico Derechos consolidados en planes de pensiones Propiedad intelectual o industrial Valores en manos de No Residentes Patrimonio empresarial y participaciones en entidades A. Bienes y derechos B. Participaciones Criterios de imputación Reglas especiales Base imponible Bienes inmuebles Bienes y derechos afectos a actividades económicas Depósitos en cuentas corrientes, ahorro a la vista o a plazo Valores negociados en mercados organizados CISS

5 A. Valores representativos de la cesión a terceros de capitales propios (certificados de depósito, pagarés, letras del tesoro, obligaciones, bonos, cédulas y demás documentos equivalentes) B. Valores representativos de la participación en fondos propios de cualquier tipo de entidad Valores no negociados en mercados organizados A. Valores representativos de la cesión a terceros de capitales propios B. Valores representativos de la participación en fondos propios de cualquier tipo de entidad Seguros de vida. Rentas temporales y vitalicias Joyas, pieles de carácter suntuario, vehículos, embarcaciones y aeronaves Arte y antigüedades Derechos reales Concesiones administrativas Derechos derivados de la propiedad intelectual e industrial Opciones contractuales Demás bienes y derechos de contenido económico Cargas y deudas Esquema de liquidación del impuesto Base liquidable Cuota íntegra Regla especial: bienes y derechos exentos con progresividad Determinación de la cuota a ingresar Límite de cuota íntegra y cuota mínima del Impuesto sobre el Patrimonio Deducción por impuestos satisfechos en el extranjero Bonificaciones de la cuota Ceuta y Melilla Bonificaciones autonómicas Ejemplo liquidación del Impuesto sobre el Patrimonio SUMARIO EL IMPUESTO SOBRE SUCESIONES Y DONACIONES Naturaleza y ámbito territorial Relaciones entre el Impuesto sobre Sucesiones y Donaciones y el Impuesto sobre la Renta de las Personas Físicas Ámbito territorial del Impuesto Aplicación internacional Regímenes forales Territorio común y Comunidades Autónomas Panorama autonómico del ISD A. Sucesiones B. Donaciones La residencia habitual Objeto Sujeto pasivo Hecho imponible Operaciones no sujetas y exenciones CISS Gestión Fiscal de Patrimonios

6 GESTIÓN FISCAL DE PATRIMONIOS Presunciones de hecho imponible Base imponible Base imponible «mortis causa» Base imponible «inter vivos» Base imponible en los contratos de seguros sobre la vida Deudas, cargas y gastos Adquisiciones «mortis causa» Adquisiciones «inter vivos» Contratos de seguros sobre la vida Esquema liquidación del impuesto Esquema de liquidación de una herencia Esquema de liquidación de una donación Base liquidable Reducciones personales Contrato de seguro sobre la vida Adquisición de la empresa familiar y de la vivienda habitual Adquisición «inter vivos» de participaciones en empresas individuales o negocios profesionales y en entidades exentas del Impuesto sobre el Patrimonio Bienes del Patrimonio Histórico Explotaciones agrarias Reiteración de transmisiones «mortis causa» Cuota íntegra Cuota tributaria Cuota a ingresar Devengo y gestión del impuesto Plazos de presentación Pago Obligaciones formales Ejemplo de liquidación del Impuesto sobre Sucesiones y Donaciones EL IMPUESTO SOBRE SOCIEDADES Naturaleza Ámbito espacial Hecho imponible Sujeto pasivo Modalidades de sujeción Obligación personal Obligación real Entidades exentas Exención total Exención parcial Base imponible Principales ajustes extracontables Gastos no deducibles Libertad de amortización A. Adquisiciones de activos nuevos realizadas entre el 1 de enero de 2009 y 31 de diciembre de CISS

7 B. Libertad de amortización para nuevas inversiones (se deroga la disposición adicional undécima del TRLIS en virtud de la disposición derogatoria del RDL 12/2012, y se añade un régimen transitorio por medio de la nueva disposición transitoria trigésimo séptima del TRLIS) C. Amortizaciones en el régimen especial de PYMES Operaciones vinculadas A. Análisis de comparabilidad B. Requisitos de deducibilidad de operaciones vinculadas cuando exista un acuerdo de reparto de costes C. Norma especial para prestaciones de servicios por socio profesional persona física a sociedad vinculada D. Ajuste secundario E. Procedimiento de comprobación del valor normal de mercado F. Acuerdos Previos de Valoración G. Operaciones con personas o entidades no vinculadas residentes en paraísos fiscales Compensación de bases imponibles negativas A. Limitación temporal en la compensación de bases imponibles negativas Esquema de liquidación del impuesto Cuota íntegra Tipo de gravamen reducido por mantenimiento o creación de empleo (MICROPYMES) Cuota íntegra ajustada positiva Doble imposición interna por dividendos y plusvalías Doble imposición internacional A. Impuesto soportado por el sujeto pasivo B. Dividendos y participaciones en beneficios Deducciones por doble imposición pendientes de aplicar al Bonificaciones Cuota líquida positiva Deducciones para incentivar la realización de determinadas actividades A. Deducción por actividades de investigación y desarrollo e innovación tecnológica B. Deducción por actuaciones para la protección y difusión del patrimonio histórico C. Deducción por inversiones en producciones cinematográficas o audiovisuales D. Deducción por inversiones en la edición de libros E. Deducción por inversiones medioambientales F. Deducción por gastos de formación profesional G. Deducción por creación de empleo para trabajadores discapacitados H. Deducción por reinversión de beneficios extraordinarios..... I. Deducciones por creación de empleo J. Normas comunes a todas las deducciones para incentivar la realización de determinadas actividades SUMARIO CISS Gestión Fiscal de Patrimonios

8 GESTIÓN FISCAL DE PATRIMONIOS K. Cuadro resumen de deducciones L. Acontecimientos de excepcional interés público Líquido a ingresar o a devolver Retenciones e ingresos a cuenta Pagos fraccionados Actualización de balances A. Sujetos que se pueden acoger a la actualización B. Elementos patrimoniales susceptibles de actualización C. Forma de realizar la actualización D. Efectos fiscales de la actualización E. Indisponibilidad y destino de la Reserva de Revalorización F. Información en las cuentas anuales EL IMPUESTO SOBRE TRANSMISIONES PATRIMONIALES Y ACTOS JURÍDICOS DOCUMENTADOS Naturaleza y objeto Incompatibilidades Ámbito espacial Exenciones Transmisiones Patrimoniales Onerosas Hecho imponible Sujeto pasivo Base imponible Cuota tributaria A. Normativa estatal B. Normativa autonómica Operaciones Societarias Hecho imponible Sujeto pasivo Base Imponible Cuota tributaria Actos Jurídicos Documentados Hecho imponible A. Documentos Notariales (DN) B. Documentos Mercantiles (DM) C. Documentos Administrativos (DA) Sujeto pasivo Base imponible A. Documentos notariales B. Documentos mercantiles C. Documentos administrativos Cuota tributaria Ejemplo de liquidación del ITP y AJD EL IMPUESTO SOBRE EL VALOR AÑADIDO Naturaleza Funcionamiento general del IVA A. IVA devengado B. IVA soportado deducible CISS

9 Ámbito espacial Sujeto pasivo Entregas de bienes y prestaciones de servicios A. Regla general B. Reglas especiales Adquisiciones intracomunitarias de bienes o de servicios Importaciones Hecho imponible Operaciones interiores Adquisiciones Intracomunitarias de Bienes (AIB) Importaciones Operaciones no sujetas Exenciones Exenciones de interés social Operaciones de seguros y financieras Operaciones inmobiliarias Exenciones técnicas Exenciones en exportaciones y entregas intracomunitarias Lugar de realización del hecho imponible Entregas de bienes Prestaciones de servicios Base imponible Modificación de la base imponible Tipos impositivos Bienes y servicios que tributaban al tipo reducido del 8%, que pasan a hacerlo al tipo general del 21% desde el A. Entregas de bienes (art. 91.Uno.1 LIVA) B. Prestaciones de servicios (art. 91.Uno.2 LIVA) Bienes que tributan al tipo reducido del 4 por ciento y que pasan al 21% desde el Viviendas Cuadro resumen de tipos impositivos del IVA vigente A. Tipo impositivo general B. Tipo reducido C. Tipo superreducido Deducciones y devoluciones Reglas generales de las deducciones Requisitos objetivos y subjetivos de las deducciones Limitaciones del derecho a deducir Justificantes necesarios para efectuar la deducción Exclusiones y restricciones del derecho a deducir Ejercicio del derecho a la deducción y devoluciones A. Régimen general B. Devoluciones al final de cada periodo de liquidación C. Régimen de viajeros D. Devolución a empresarios o profesionales establecidos en el territorio de aplicación del impuesto de cuotas soportadas por operaciones efectuadas en la comunidad SUMARIO CISS Gestión Fiscal de Patrimonios

10 GESTIÓN FISCAL DE PATRIMONIOS E. Devolución a no establecidos en el territorio de aplicación del impuesto pero establecidos en la Comunidad, Islas Canarias, Ceuta o Melilla F. Devolución a no establecidos en el territorio de aplicación del impuesto ni establecidos en la Comunidad, Islas Canarias, Ceuta o Melilla Esquema de liquidación del impuesto Ejemplo de liquidación del IVA EL IMPUESTO SOBRE EL INCREMENTO DEL VALOR DE LOS TERRENOS DE NA- TURALEZA URBANA Naturaleza y hecho imponible Exenciones Sujetos pasivos Base imponible y cuota Devengo Ejemplo de liquidación del impuesto CAPÍTULO III. MATEMÁTICA FINANCIERA: ASPECTOS BÁSICOS QUE DEBE CONOCER EL INVERSOR 1. INTRODUCCIÓN Operaciones financieras de financiación Operaciones financieras de inversión INTERÉS SIMPLE INTERÉS COMPUESTO Utilización de tablas financieras La capitalización compuesta para períodos fraccionarios El cálculo del capital inicial, del tiempo y del tanto de interés, en la capitalización compuesta Fraccionamiento del tanto de interés compuesto EL EFECTO TIRÓN Y LA TAE El efecto tirón La TAE TIPOS DE REFERENCIA EN PRÉSTAMOS Y CRÉDITOS EVALUACIÓN DE INVERSIONES El valor actual neto (VAN) La tasa interna de rentabilidad (TIR) RENTABILIDAD REAL FINANCIERO-FISCAL (RFF) Otro enfoque alternativo de la rentabilidad financiero fiscal: La incorporación en su cálculo del efecto derivado del diferimiento en el tiempo del pago del impuesto, de las particularidades fiscales de los productos financieros (retenciones a cuenta del impuesto) y del efecto inflación CISS

11 SUMARIO 8. TABLAS FINANCIERAS CÁLCULO DEL COSTE AMORTIZADO CAPÍTULO IV. PROBLEMÁTICA EN LA GESTIÓN DE PATRIMONIOS PRIVADOS: «FAMILY OFFICE» 1. INTRODUCCIÓN CUÁNDO TIENE SENTIDO UTILIZAR EL SERVICIO «FAMILY OFFICE» FUNCIONES Y RESPONSABILIDADES DEL «FAMILY OFFICE» Determinación de los objetivos del «family office» Estructura y forma de funcionamiento del «family office» Criterios de gestión del «family office» Comunicación con el «family office» TIPOLOGÍA DE SERVICIOS QUE SE PRESTAN EN UN «FAMILY OFFICE» Servicios de carácter financiero e inversión Productos de seguro y previsión Inversión en capital riesgo Inversiones inmobiliarias Servicios jurídicos y fiscales Servicios de consultoría diversos CONCLUSIÓN CAPÍTULO V. LAS INVERSIONES EN ACTIVOS FINANCIEROS Y OTRAS FIGURAS. PROBLEMÁTICA FISCAL 1. CONSIDERACIONES GENERALES Los rendimientos del capital mobiliario: concepto y clasificación Rendimientos obtenidos por la participación en fondos propios de cualquier tipo de entidad Rendimientos derivados de la cesión a terceros de capitales propios A. Financiación de personas o entidades vinculadas a la empresa Rendimientos derivados de operaciones de capitalización, contratos de seguros de vida o invalidez y de rentas derivadas de la imposición de capitales Otros rendimientos del capital mobiliario Gastos deducibles Reducciones del Rendimiento neto Régimen transitorio. Compensación fiscal por percepción de determinados rendimientos del capital mobiliario con período de generación superior a dos años ANÁLISIS DE LOS PRINCIPALES ACTIVOS FINANCIEROS EN PARTICULAR Cuentas corrientes a la vista y libretas de ahorro o cuentas de ahorro Cuentas ahorro-vivienda CISS Gestión Fiscal de Patrimonios

12 GESTIÓN FISCAL DE PATRIMONIOS Depósitos a plazo Cuentas de gestión de tesorería Cuentas financieras Eurodepósitos bancarios Bonos bancarios: bonos de caja y de tesorería Definición Régimen fiscal «Bonos matador» Títulos hipotecarios: Bonos, cédulas y participaciones hipotecarias Definición Régimen fiscal Participaciones en fondos de titulización hipotecaria Pagarés de empresa Obligaciones y bonos Clases Régimen fiscal Letras del Tesoro Definición Régimen fiscal Cuentas y depósitos financieros en deuda del estado Definición Régimen fiscal de las cuentas financieras Régimen fiscal de los depósitos financieros en Deuda del Estado... Bonos y obligaciones no segregables Definición Régimen fiscal Cesiones temporales de activos Definición Cesiones temporales de activos públicos A. Definición B. Régimen fiscal Cesiones temporales de activos privados Bonos y obligaciones segregables: los «strips» de deuda pública Definición Clases en función del instrumento de deuda subyacente Propiedades básicas de los «strips» Régimen fiscal Cesiones de créditos Definición Régimen fiscal Participaciones preferentes Definición Régimen fiscal Acciones Régimen fiscal en el IRPF A. Dividendos B. Venta de acciones C. Régimen fiscal de las empresas familiares D. Impuesto sobre Sucesiones CISS

13 E. Impuesto sobre Donaciones F. Impuesto sobre la Renta de las Personas Físicas Instituciones de Inversión Colectiva Definición Clasificación de las Instituciones de Inversión Colectiva Sociedades de inversión mobiliaria (SICAV) Fondos de inversión Mobiliaria Sociedades de Inversión Inmobiliaria Régimen fiscal de las Sociedades y Fondos de Inversión Mobiliaria Régimen fiscal aplicable a los socios o partícipes de Instituciones de Inversión Colectiva A. Cuando el partícipe o accionista es una persona jurídica..... B. Cuando el partícipe o accionista es una persona física C. Cuando está constituida en países o territorios calificados reglamentariamente como paraísos fiscales Fondos garantizados Operaciones de capitalización y de contratos de seguro de vida o invalidez Modalidades de contratos de seguro de vida Fiscalidad de los contratos de seguro de vida en forma de capital diferido y de invalidez A. Reducciones aplicables a contratos de seguros de vida hasta el B. Régimen transitorio de los contratos de seguro de vida suscritos antes del Fiscalidad de los contratos de seguros de rentas temporales y diferidas A. Rentas vitalicias inmediatas B. Rentas vitalicias diferidas C. Rentas temporales inmediatas D. Rentas temporales diferidas E. Supuesto particular de rentas diferidas F. Extinción de las rentas vitalicias y temporales G. Retención a cuenta Segurfondos (Seguros «Unit-Linked») Planes Individuales de Ahorro Sistemático Posibilidad de hacer líquidos los derechos acumulados en la fase de diferimiento y de anticipar el cobro Transformación de determinados contratos de seguros de vida en Planes Individuales De Ahorro Sistemático Reducciones y compensaciones aplicables a contratos de seguro Cuantía de la declaración Importe teórico de la cuota íntegra Aplicación de la deducción Impuesto sobre el Patrimonio Sistemas de previsión social. Situaciones de envejecimiento y dependencia Planes y fondos de pensiones A. Conceptos generales B. Régimen fiscal de las aportaciones y contribuciones C. Régimen fiscal de las prestaciones D. Movilización de derechos SUMARIO CISS Gestión Fiscal de Patrimonios

14 GESTIÓN FISCAL DE PATRIMONIOS E. Régimen fiscal de los Planes de Pensiones F. Régimen fiscal de los Fondos de Pensiones Mutualidades de Previsión Social A. Régimen fiscal de las aportaciones B. Régimen fiscal de las contribuciones empresariales C. Régimen fiscal de las prestaciones Planes de Previsión Asegurados Planes de Previsión Social Empresarial A. Régimen fiscal B. Régimen fiscal de las contribuciones empresariales C. Reducción en base imponible D. Prestaciones Seguros privados de dependencia A. Régimen fiscal de las aportaciones B. Reducción en base imponible C. Prestaciones Productos financieros derivados Futuros Financieros A. Régimen fiscal B. Obligación de información Opciones «Swaps» o permutas financieras FRA o «Forward Rate Agreement» SELECCIÓN DE DOCTRINA ADMINISTRATIVA. DGT Número Consulta Vinculante: V Fecha salida: 15/02/ Número Consulta Vinculante: V Fecha salida: 05/12/ Número Consulta Vinculante: V Fecha salida: 03/12/ Número Consulta Vinculante: V Fecha salida: 02/12/ Número Consulta Vinculante: V Fecha salida: 27/08/ Número Consulta Vinculante: V Fecha salida: 27/08/ Número Consulta Vinculante: V Fecha salida: 02/07/ Número Consulta Vinculante: V Fecha salida: 17/04/ Número Consulta Vinculante: V Fecha salida: 06/06/ Número Consulta Vinculante: V Fecha salida: 20/01/ Número Consulta Vinculante: V Fecha salida: 03/02/ Número Consulta Vinculante: V Fecha salida: 12/02/ Número Consulta Vinculante: V Fecha salida: 12/05/ Número Consulta Vinculante: V Fecha salida: 17/06/ Dirección General de Tributos (DGT): n.º Consulta Vinculante: V Dirección General de Tributos (DGT): n.º Consulta Vinculante: V Dirección General de Tributos (DGT): n.º Consulta Vinculante: V Dirección General de Tributos (DGT): n.º Consulta Vinculante: V Dirección General de Tributos (DGT): n.º Consulta Vinculante: V CISS

15 SUMARIO Dirección General de Tributos (DGT): n.º Consulta Vinculante: V Número Consulta Vinculante: V Dirección general de tributos (DGT): Número Consulta Vinculante: V Dirección general de tributos (DGT): CAPÍTULO VI. LAS INVERSIONES EN INMUEBLES Y SU REPERCUSIÓN FISCAL 1. INTRODUCCIÓN LOS IMPUESTOS DIRECTOS Y LOS INMUEBLES Personas físicas Impuesto sobre la Renta de las Personas Físicas (IRPF) A. Rendimientos del capital inmobiliario B. Imputaciones de rentas inmobiliarias C. Deducción por inversión en vivienda habitual.régimen transitorio D. Ganancias y pérdidas patrimoniales Requisitos para la exención en la Ley Impuesto sobre el Patrimonio A. Exenciones B. Valoración de ciertos bienes inmobiliarios C. Valoración de cargas y deudas Impuesto sobre Sucesiones y Donaciones A. Hecho imponible B. Base imponible C. Base liquidable D. Cuota íntegra E. Cuota tributaria F. Aplazamiento de pago del impuesto en caso de herencia o legado de vivienda habitual G. Tributación del IS y D en las CCAA Impuesto sobre el Incremento de Valor de los Terrenos de Naturaleza Urbana A. Supuestos de no sujeción y exenciones B. Sujetos pasivos C. Base imponible D. Cuotas íntegra y líquida Personas jurídicas Impuesto sobre Sociedades Impuesto sobre el Incremento de Valor de los Terrenos de Naturaleza Urbana LOS IMPUESTOS INDIRECTOS Y LOS INMUEBLES El Impuesto sobre el Valor Añadido Operaciones sujetas A. Coordinación entre el IVA y el ITP y AJD B. Concepto de edificación Operaciones no sujetas A. Transmisión de la totalidad del patrimonio CISS Gestión Fiscal de Patrimonios

16 GESTIÓN FISCAL DE PATRIMONIOS B. Transmisión total o de ramas de actividad al amparo del régimen de fusiones y escisiones de la LIS C. Subrogación en la posición del transmitente Exenciones inmobiliarias A. Terrenos no edificables B. Juntas de Compensación C. Segundas y ulteriores entregas de edificaciones D. Arrendamientos E. Renuncia a la exención Tipos impositivos A. Entregas de edificios destinados a viviendas B. Ejecuciones de obras para la construcción o rehabilitación de viviendas C. Las ejecuciones de obras de reparación o renovación D. Viviendas de protección oficial y viviendas adquiridas por entidades dedicadas al arrendamiento Deducciones A. Concepto de bienes de inversión B. Regla de prorrata Sectores diferenciados. Régimen de deducciones Regularización de las cuotas soportadas en la adquisición de inmuebles Entregas de bienes de inversión durante el período de regularización Impuesto sobre Transmisiones Patrimoniales y Actos Jurídicos Documentados Exenciones objetivas A. Viviendas de Protección Oficial (VPO) B. Juntas de Compensación C. Arrendamiento financiero. Transmisión de edificaciones..... D. Concentraciones parcelarias E. Retracto legal F. Cancelación de hipotecas G. Explotaciones agrarias Transmisiones Patrimoniales Onerosas (TPO) Operaciones Societarias (OS) Actos Jurídicos Documentados (AJD) A. Documentos Notariales (DN) LA PROBLEMÁTICA FISCAL DE LAS INVERSIONES EN INMUEBLES POR NO RESI- DENTES. PARAÍSOS FISCALES Rendimientos Los convenios de doble imposición La normativa del Impuesto sobre la Renta de No Residentes Incrementos de Patrimonio Los convenios de doble imposición Las normas del Impuesto sobre la Renta de No Residentes Los rendimientos e incrementos patrimoniales obtenidos indirectamente por el no residente El gravamen especial sobre bienes inmuebles de entidades no residentes CISS