Piura: Síntesis de Actividad Económica - Julio 2018 - Departamento de Estudios Económicos Sucursal Piura Setiembre de 2018 1
Resumen Ejecutivo Actividad Primaria En julio, el sector agropecuario creció 30,1 por ciento respecto a similar mes del año anterior, principalmente por la mayor producción de arroz cáscara (60,0 por ciento), limón (180,5 por ciento) y plátano (103,1 por ciento), cultivos que presentan recuperación en sus rendimientos, que el año pasado fueron afectados por el fenómeno El Niño Costero. En julio, la actividad pesquera se redujo en 2,9 por ciento respecto a julio de 2017, debido a que no se realizó desembarque de anchoveta para harina, lo cual fue compensado por el mayor desembarque para enlatado (126,4 por ciento). La producción de hidrocarburos creció en 9,1 por ciento interanual, por la mayor extracción de petróleo crudo (9,2 por ciento) y gas natural (7,6 por ciento); en un contexto de mejores precios internacionales para el petróleo. Otros Indicadores de Actividad Económica En julio, la producción industrial se contrajo 1,2 por ciento, ante la menor actividad de las ramas no primarias (-9,7 por ciento), principalmente en la producción de cemento (-16,1 por ciento). En el mes, también disminuyó la manufactura primaria (-0,2 por ciento). En el mes bajo análisis, los despachos de cemento mostraron un crecimiento de 19,6 por ciento interanual, en línea con la mayor inversión pública en Piura (40,3 por ciento). En julio, las exportaciones de Piura sumaron US$ 206,8 millones, superiores en 39,6 por ciento interanual, por las mayores ventas de productos no tradicionales (73,0 por ciento), las cuales compensaron las menores exportaciones tradicionales (-2,2 por ciento). Piura: Otros indicadores de actividad económica (Variación % respecto a similar mes del año anterior) Oct.17 Nov.17 Dic.17 Ene.18 Feb.18 Mar.18 Abr.18 May.18 Jun.18 Jul.18 Producción industrial 1/ -18,9-21,7-15,3-10,1 7,3 47,9 13,2 37,9 5,5-1,2 Despachos de cemento 1/ -4,1 4,3 6,9 0,2 24,4 59,9 66,7 17,5 13,6 19,6 Exportaciones 2/ -3,4-14,3-17,2 23,2 18,5 33,9 59,3 55,0 41,0 39,6 Crédito total 2/ 7,9 8,4 8,6 8,3 7,8 8,9 6,9 7,0 6,8 n.d. Inversión pública 1/ 15,1 13,7-14,7-2,2 16,2 7,5 80,0 122,8 86,3 40,3 1/ En términos reales. 2/ En términos nominales. Fuentes: BCRP-Sucursales, PRODUCE, PETROPERU, Cementos Pacasmayo, SBS, SUNAT y MEF. En junio, el crédito aumentó 6,8 por ciento interanual, por el mayor financiamiento a personas (9,6 por ciento) y empresas (4,7 por ciento). 2 2
Agropecuario En julio de 2018, el sector agropecuario creció 30,1 por ciento respecto a similar mes del año previo, debido a la mayor producción agrícola (34,4 por ciento) y pecuaria (5,8 por ciento). Los productos agrícolas que más crecieron fueron arroz cáscara (60,0 por ciento), limón (180,5 por ciento) y plátano (103,1 por ciento), cultivos que presentan recuperación en sus rendimientos luego de que el año pasado fueran afectados por el fenómeno El Niño Costero. Producción de principales productos agropecuarios 1/ (Toneladas) Subsectores Estructura Porcentual 2017 2/ AGRÍCOLA 77,9 34,4 23,8 Orientada al mercado externo y agroindustria 2/ 47,9-19,5-2,9 Mango 11,2 0 0 n.d. 153 669 155 998 1,5 Uva 23,9 12 000 1 500-87,5 37 164 3 024-91,9 Plátano 5,2 12 684 25 759 103,1 107 513 181 580 68,9 Maíz Amarillo Duro 3,0 13 131 9 007-31,4 29 608 19 377-34,6 Frijol Caupí 1,0 3 372 12300,0 7 687 856-88,9 Piquillo 0,4 0 0 n.d. 3 713 11 000 196,3 Palta 0,7 95 576 506,3 7 716 7 977 3,4 Cacao 0,2 66 196 197,0 475 1 131 138,1 Páprika 0,5 201 0-100,0 892 2 156 141,7 Orientada al mercado interno 2/ 30,0 54,2 48,1 Arroz cáscara 23,2 116 066 185 715 60,0 274 154 393 482 43,5 Limón 2,2 2 831 7 942 180,5 38 721 111 722 188,5 Papa 0,6 2 014 2 846 41,3 8 424 10 280 22,0 Arveja G/S 0,4 313 391 24,9 478 548 14,6 Camote 0,4 1 431 135-90,6 6 357 5 123-19,4 Trigo 0,7 3 046 2 761-9,4 4 770 4 072-14,6 Yuca 0,2 456 525 15,1 2 488 2 837 14,0 Cebolla 0,1 800 1 148 43,5 1 500 1 511 0,7 PECUARIO 22,1 5,8 3,8 Ave 10,0 2 978 3 391 13,9 19 681 22 393 13,8 Vacuno 4,9 1 281 1 286 0,4 8 561 8 300-3,1 Leche 2,3 3 539 3 630 2,6 24 122 22 285-7,6 Huevo 1,0 359 357-0,4 2 659 2 434-8,5 Ovino 1,2 360 347-3,6 2 130 2 332 9,5 Porcino 1,7 629 629 0,1 3 834 3 667-4,4 Caprino 0,9 310 285-7,9 2 011 1 828-9,1 SECTOR AGROPECUARIO 100,00 30,1 18,8 Julio 2017 2018 Var.% 2017 Enero - Julio 2018 Var.% 1/ Cifras preliminares. 2/ Estimado a precios de 2007. Fuente: Ministerio de Agricultura y Riego. Elaboración: BCRP, Sucursal Piura. Departamento de Estudios Económicos. 3 3
Pesca En julio, la actividad pesquera se redujo en 2,9 por ciento respecto a julio de 2017, debido a que no se realizó desembarque de anchoveta para harina, lo cual fue compensado por el mayor desembarque para enlatado (126,4 por ciento). Producción pesquera 1/ (En TM) Julio Enero - Julio 2017 2018 Var % 2017 2018 Var % Consumo Humano Directo 1,1 23,0 Congelado 24 302 24 000-1,2 230 173 284 628 23,7 Enlatado 695 1 574 126,4 6 072 12 430 104,7 Consumo Humano Indirecto -100,0-27,3 Harina 9 487 0-100,0 179 021 130 136-27,3 TOTAL -2,9 19,1 1/ Estimado a precios de 2007. Fuente: PRODUCE Elaboración: BCRP Sucursal Piura. Departamento de Estudios Económicos. 4 4
Hidrocarburos En julio 2018, la producción de hidrocarburos creció 9,1 por ciento, tanto por la mayor extracción de petróleo crudo (9,2 por ciento) como gas natural (7,6 por ciento); en un contexto de mejores precios internacionales para el petróleo. Producción de Hidrocarburos 1/ (Var. % real respecto al mismo periodo del año anterior) Julio Enero - Julio 2017 2018 Var.% 2017 2018 Var.% GAS NATURAL (millones de p3) 1 438 1 548 7,6 8 756 9 359 6,9 GMP 238 190-20,2 1 520 1 297-14,7 P. Monterrico 72 84 18,0 423 534 26,1 Sapet 103 88-14,2 576 614 6,6 CNPC Perú 439 477 8,6 2 930 3 061 4,5 Olympic 355 352-0,8 2 045 2 585 26,4 Savia Perú 232 356 53,8 1 262 1 268 0,5 PETROLEO CRUDO (miles de barriles) 887 968 9,2 5 891 6 537 11,0 CNPC Perú 337 418 23,9 2 207 2 766 25,3 P. Monterrico 11 11 0,7 65 73 13,0 Sapet 100 112 11,7 618 783 26,8 Olympic 82 60-27,0 638 417-34,7 GMP 106 124 16,8 681 788 15,6 Savia Perú 245 239-2,6 1 644 1 673 1,7 TOTAL 1/ 9,1 10,8 1/ Variación porcentual en términos reales estimada a precios de 2007. FUENTE: PERUPETRO Elaboración: BCRP, Sucursal Piura. Departamento de Estudios Económicos. 5 5
Manufactura En julio, la producción industrial se contrajo 1,2 por ciento respecto a la de julio 2017, lo cual refleja el menor dinamismo en la rama no primaria (-9,7 por ciento), principalmente en la producción de cemento (-16,1 por ciento). En el mes, también disminuyó la manufactura primaria (-0,2 por ciento), como resultado de una menor refinación de petróleo (-2,1 por ciento) y procesamiento de productos pesqueros (-1,4 por ciento). Producción manufacturera 1/ (Variación % real respecto al mismo periodo del año anterior) Ramas de actividad Estructura % 2017 2/ Variación Anual (%) Julio Enero - Julio MANUFACTURA PRIMARIA 90,7-0,2 13,1 Derivados pesqueros 33,4-1,4 10,3 Derivados de petróleo 48,8-2,1 14,6 Arroz pilado 8,5 11,6 20,9 MANUFACTURA NO PRIMARIA 9,3-9,7 6,2 Cemento 6,6-16,1 9,9 Harina de trigo 2,2 5,3-2,3 Cáscara deshidratada de limón 0,3-28,1-24,6 Aceite esencial de limón 0,0 n.d. -19,2 Jugos de fruta 0,1 n.d. 78,8 60,0 40,0 20,0 0,0-20,0-40,0-60,0 Crecimiento de la manufactura (Variación % real respecto al mismo mes del año anterior) -20,2-16,1-34,2-18,9-21,7-15,3-10,1 Fuente: Empresas Industriales, PRODUCE y Petroperú. 7,3 47,9 13,2 37,9 J.17 A S O N D E.18 F M A M J J.18 5,5-1,2 SECTOR MANUFACTURA 100,0-1,2 12,5 1/ Cifras preliminares. 2/ Estimado a precios de 2007. Fuente: Empresas industriales, PRODUCE y Petroperú. Elaboración: BCRP, Sucursal Piura. Departamento de Estudios Económicos. 6 6
Construcción En el mes bajo análisis, los despachos de cemento crecieron 19,6 por ciento respecto a julio de 2017, en línea con la mayor inversión pública registrada en Piura (40,3 por ciento), principalmente en infraestructura agrícola y en obras de aguasaneamiento. Crecimiento del despacho de cemento (variación % real respecto a similar mes del año anterior) 80,0 60,0 59,9 66,7 40,0 20,0 0,0-20,0-0,9 2,8 4,9-4,1 4,3 6,9 0,2 24,4 17,5 13,6 19,6-40,0-60,0 J.17 A S O N D.17 E F M A M J J.18 Fuente: BCRP Sucursal Piura 7 7
Sistema financiero En junio, los créditos en Piura se incrementaron en 6,8 por ciento interanual, tasa menor a la registrada en junio 2017 (8,6 por ciento). En el mes, el crédito en soles creció 6,1 por ciento y en moneda extranjera en 10,9 por ciento. La tasa de dolarización fue 15,3 por ciento. POR TIPO DE CRÉDITO Crédito (Saldos a fin de periodo en millones de soles) Saldos en millones Tasa de crecimiento (%) de soles con TCF 1/ May-18 Jun-18 Mes 12 Meses Empresas 4 020 4 021 0,0 4,7 Personas 3 180 3 197 0,5 9,6 Consumo 2 393 2 408 0,6 10,0 Hipotecario 787 789 0,3 8,2 TOTAL 7 200 7 218 0,2 6,8 POR TIPO DE MONEDA MN 6 112 6 116 0,1 6,1 ME (Mill. US$) 336 340 1,2 10,9 10,0 8,0 6,0 4,0 2,0 0,0 8,6 Fuente: SBS y AFP. Crecimiento del crédito (Var.% nominal con respecto a similar mes del año anterior) 8,2 7,6 8,4 7,9 8,4 8,6 8,3 7,8 8,9 6,9 7,0 6,8 J.17 J A S O. N D E F M A M J.18 1/ TCF = Tipo de Cambio Fijo (S/ 3,24 por US$) Fuente: SBS y AFP. Elaboración: BCRP, Sucursal Piura. Departamento de Estudios Económicos 8,0 Tasa de morosidad 1/ (Porcentaje) En mayo, la tasa de morosidad fue de 6,2 por ciento, 0,4 puntos porcentuales más que igual mes de 2017 y por encima de la mora promedio a nivel nacional (3,6 por ciento). La morosidad de las cajas municipales fue 9,4 por ciento; empresas financieras, 5,1 por ciento; banca múltiple, 5,5 por ciento; Edpymes, 6,5 por ciento y Banco de la Nación, 1,9 por ciento. 7,0 6,0 5,0 4,0 3,0 2,0 5,8 5,5 5,7 5,6 5,8 5,8 5,9 5,6 5,8 6,0 6,1 6,5 6,2 1,0 0,0 M.17 J J A S 0 N D. E F M A M.18 1/ Morosidad = (créditos vencidos + créditos en cobranza judicial) / colocaciones brutas. Fuente: SBS y AFP. 8 8
En junio, los depósitos mostraron una expansión interanual de 0,1 por ciento, frente a un crecimiento de 15,1 por ciento en igual mes del año previo. Las captaciones en soles disminuyeron en 0,1 por ciento y las de moneda extranjera aumentaron en 0,6 por ciento. Depósitos (Saldos a fin de periodo en millones de soles) Crecimiento de los depósitos (Var.% nominal con respecto a similar mes del año anterior) POR TIPO DE DEPÓSITO May-18 Jun-18 Mes 12 Meses Vista 961 921-4,2 2,4 Ahorro 1 458 1 474 1,1 10,7 Plazo 2 062 2 106 2,1-7,0 TOTAL 4 480 4 500 0,5 0,1 POR TIPO DE MONEDA Saldos en millones de soles con TCF 1/ MN 3 411 3 443 0,9-0,1 ME (Mill. US$) 330 326-1,1 0,6 1/ TCF = Tipo de Cambio Fijo (S/ 3,24 por US$) Fuente: SBS y AFP. Elaboración: BCRP, Sucursal Piura. Departamento de Estudios Económicos 17,0 Tasa de crecimiento (%) 15,1 15,0 14,0 13,0 11,0 9,0 7,0 5,0 3,0 1,0-1,0-3,0 Fuente: SBS y AFP. 10,6 4,3 7,8 7,5 2,6 10,2 10,5 J.17 J A S O N D E F M A M J.18 2,9 1,8 0,8 0,1 9 9
Inversión pública En julio, la inversión pública en Piura fue S/ 149,6 millones, mayor en 40,3 por ciento interanual en términos reales. En el mes aumentó la inversión del Gobierno Regional (250,4 por ciento) en infraestructura agrícola (de S/ 1,2 millones en julio 2017 a S/ 16,8 millones en julio 2018) y agua-saneamiento (de cero en julio 2017 a S/ 5,6 millones en julio 2018). Inversión pública 1/ (En millones de soles) Julio Enero - Julio 2017 2018 Var.% real 2017 2018 Var.% real Gobierno Nacional 29 38 31,3 177 210 17,5 Gobierno Regional 13 46 250,4 80 252 212,1 Gobiernos Locales 63 65 1,5 274 333 20,3 Inversión Pública 105 150 40,3 530 794 48,2 1/ Información actualizada al 31 de julio de 2018 2/ Comprende el gasto en remuneraciones, pensiones, bienes y servicios. Fuente: MEF Elaboración: BCRP - Sucursal Piura. Departamento de Estudios Económicos. 140,0 120,0 100,0 80,0 60,0 40,0 20,0 0,0-20,0-40,0-8,5 Fuente: MEF. Crecimiento de la inversión pública (Var.% real con respecto a similar mes del año anterior) 34,7 42,8 15,1 13,7-14,7-2,2 16,2 7,5 80,0 122,8 J.17 A S O N D E.18 F M A M J J.18 86,3 40,3 A julio, la ejecución de la inversión pública alcanza el 28,3 por ciento del Presupuesto Institucional Modificado (PIM), ascendente a S/ 2 771 millones. El Gobierno Nacional registró un avance de 27,7 por ciento; el Regional de 24,6 por ciento y los Locales de 32,6 por ciento. En el mes, la inversión pública del Gobierno Nacional creció 31,3 por ciento, principalmente en infraestructura vial (de S/ 7,0 millones en julio 2017 a S/ 14,5 millones en julio 2018). Destacó la ampliación y mejoramiento de la PTAR San Martín, con S/ 7,9 millones y S/ 31,5 millones en el año (47,2 por ciento de su PIM); y la construcción de segunda calzada Piura-Paita, con S/ 5,9 millones y S/ 28,5 millones en el año (77,4 por ciento de su PIM). En julio, la inversión pública del Gobierno Regional aumentó 250,4 por ciento interanual, principalmente en obras de infraestructura agrícola (de S/ 1,2 millones en julio 2017 a S/ 16,8 millones en julio 2018) y de aguasaneamiento (de cero en julio 2017 a S/ 5,6 millones en julio 2018). A nivel de proyectos, destacó el afianzamiento del reservorio Poechos con S/ 11,6 millones y con S/ 46,9 en el año (42,0 por ciento de su PIM); y el Proyecto Alto Piura con S/ 4,9 millones y S/ 27,0 millones en el año (24,8 por ciento de su PIM). 10 10