Registrado en la CNMV el 14 de julio de 2006 Página 1 de 10

Transcripción

1 FOLLETO de MADRID RENTABILIDAD DUAL IBEX, FI Anteriormente denominado: MADRID RENTABILIDAD DUAL I, FI Constituido con fecha e inscrito en el Registro de la CNMV con fecha y nº ) INFORMACIÓN GENERAL SOBRE FONDOS DE INVERSIÓN. Este documento recoge la información necesaria para que el inversor pueda formular un juicio fundado sobre la inversión que se le propone. No obstante, la información que contiene puede ser modificada en el futuro. Dichas modificaciones se harán públicas en la forma legalmente establecida pudiendo, en su caso, otorgar al partícipe el correspondiente derecho de separación. El folleto simplificado es parte separable del folleto completo, que contiene el Reglamento de Gestión y un mayor detalle de la información. El folleto simplificado debe ser entregado, previa la celebración del contrato, con el último informe semestral publicado. Todos estos documentos pueden solicitarse gratuitamente, con los últimos informes trimestral y anual en la Sociedad Gestora y entidades comercializadoras. Están disponibles en y pueden ser consultados en los Registros de la CNMV donde se encuentran inscritos. La verificación positiva y el consiguiente registro del folleto por la CNMV no implicará recomendación de suscripción de las participaciones a que se refiere el mismo, ni pronunciamiento alguno sobre la solvencia del fondo o la rentabilidad o calidad de las participaciones ofrecidas. Las inversiones de los Fondos, cualquiera que sea su política de inversiones, están sujetas a las fluctuaciones del mercado y otros riesgos inherentes a la inversión en valores. Por lo tanto el partícipe debe ser consciente de que el valor liquidativo de la participación puede fluctuar tanto al alza como a la baja. La composi ción detallada de la cartera de los Fondos puede consultarse en los informes periódicos. La fecha de cierre de las cuentas anuales es el 31 de diciembre. I) PERSONAS QUE ASUMEN LA RESPONSABILIDAD DE SU CONTENIDO. Don/Dña Rocío Eguiraun Montes, con DN I número: , en calidad de Consejera Delegada, en nombre y representación de GESMADRID, S.A., S.G.I.I.C.. Y Don/Dña Carlos Stilianopoulos Ridruejo, con DNI número: X W, en calidad de Apoderado y Don/Dña Begoña Hernández Velayos, con DNI número: , en calidad de Apoderada, en nombre y representación de CAJA DE AHORROS Y MONTE DE PIEDAD DE MADRID, asumen la responsabilidad del contenido de este Folleto y declaran que a su juicio, los datos contenidos en este folleto son conformes a la realidad y que no se omite ningún hecho susceptible de alterar su alcance. II) DATOS IDENTIFICATIVOS DEL FONDO. Gestora: GESMADRID, S.A., S.G.I.I.C. Grupo: CAJA MADRID Depositario: CAJA DE AHORROS Y MONTE DE PIEDAD DE MADRID Grupo: CAJA MADRID Subcustodio: BANCO INVERSIS NET, S.A. Auditor: DELOITTE, S.L. Comercializadores: CAJA MADRID y aquellas entidades legalmente habilitadas con las que se haya suscrito contrato de comercialización. Se ofrece la posibilidad de realizar suscripciones y reembolsos de participaciones a través del Servicio telefónico e Internet de aquellas entidades comercializadoras que lo tengan previsto, previa firma del correspondiente contrato. Registrado en la CNMV el 14 de julio de 2006 Página 1 de 10

2 III) CARACTERÍSTICAS GENERALES DEL FONDO. El fondo se denomina en euros. Inversión mínima inicial: 100 euros. Inversión mínima a mantener: 6 euros. Volumen máximo de participación por partícipe: - Para los partícipes que adquieran tal condición hasta el 28 de julio de 2006, incluido, (o hasta el día en que el fondo alcan ce un patrimonio de 73 millones de euros, si ocurre con antelación a ese día), este volumen máximo vendrá determinado por el número de participaciones suscritas por cada partícipe. - Para los partícipes que adquieran tal condición a partir del 29 de julio de 2006, incluido, (o desde el día siguiente al que el fondo alcance un patrimonio de 73 millones de euros, si ocurre con antelación a ese día), el volumen máximo de participaciones será de una participación, lo que será comunicado a la CNMV como Hecho Relevante. Tipo de partícipes a los que se dirige el fondo: Todo tipo de inversor, tanto personas físicas como jurídicas, con un perfil inversor conservador. Duración mínima recomendada de la inversión: Hasta el día de vencimiento de la garantía (15/09/2010). Perfil de riesgo del fondo: Muy bajo. Periodo de comercialización inicial: Hasta el 28/07/2006, inclusive.. IV) POLÍTICA DE INVERSIÓN DEL FONDO. a) Vocación del fondo y objetivo de gestión: Fondo garantizado a vencimiento. Caja Madrid garantiza al Fondo a vencimiento (15/09/2010): El 100% del valor liquidativo de la participación a día 28/07/2006, incrementado por el mayor de los dos porcentajes siguientes: - 70% de la revalorización de la media de las observaciones mensuales obtenidas por el índice IBEX 35 en el período de referencia. - el 4% (TAE mínima garantizada a vencimiento 0,95%). Valor inicial del índice: media aritmética de los valores de cierre que alcance el índice los días: 31/07/2006; 01/08/2006 y 02/08/2006. Valor final del índice: media aritmética de los valores de cierre del índice tomados los días 25 de cada mes (o hábil posterior), del 25/08/2006 al 25/08/2010, ambos inclusive (49 observaciones) Según se desprende del ejemplo incluido como anexo al folleto completo, que simula el comportamiento del fondo si se hubiera lanzado el 29/04/2002 la rentabilidad garantizada a vencimiento hubiera sido del 0,95% TAE. Se advierte que rentabilidades pasadas no presuponen rendimientos futuros. b) Criterios de selección y distribución de las inversiones: Durante el período de comercialización inicial el fondo mantendrá su cartera invertida en repos, habiéndose pactado la compra a plazo de una cartera de renta fija y la compra de opciones Call OTC. La cartera del fondo tendrá, aproximadamente, la siguiente estructura al día siguiente al cierre del período de comercialización inicial, Tesorería: 3,50% Renta fija privada y deuda pública: 89,08% Prima de las Opciones call OTC sobre el índice de referencia: 7,42% La cartera de renta fija estará compuesta por activos de alta calidad crediticia de países del Área Euro y cotizada en la OCDE. La renta fija, pública y privada, y la tesorería permiten obtener a vencimiento (15/09/2010) una rentabilidad bruta esperada del 16,25% sobre el patrimonio inicial (28/07/2006). Con esta rentabilidad el fondo hará frente al pago de comisiones de gestión y depósito, así como otros gastos previstos, que a lo largo de todo el período representan un 6,80%, y permite alcanzar a vencimiento de la garantía, el 100% del valor liquidativo de la Registrado en la CNMV el 14 de julio de 2006 Página 2 de 10

3 participación del 28/07/2006. Dicha estimación de ingresos y gastos está realizada al inicio del período de comercialización. Las opciones contratadas son del tipo Call OTC asiáticas sobre el índice de referencia. En caso de evolución favorable del subyacente de referencia, el participe obtendrá la revalorización variable ligada a la evolución del mismo. En el supuesto de evolución desfavorable del subyacente de referencia el valor mínimo de la opción será el 4%. Las operaciones con instrumentos financieros derivados cumplen todos los requisitos de la Orden de 10 de Junio de 1997 sobre operaciones de las Instituciones de Inversión Colectiva de carácter financiero en instrumentos financieros derivados, y en las circulares 3/97 y 3/98 de la CNMV. Las contrapartes son entidades financieras domiciliadas en Estados miembros de la OCDE sujetas a supervisión prudencial, dedicadas de forma habitual y profesional a la realización de operaciones de este tipo y con solvencia suficiente. Y en particular las contrapartes cumplen con el requisito de no pertenecer al mismo grupo económico de la Entidad Garante ni del Agente de Cálculo. El Fondo, llegada la fecha de vencimiento de la garantía, podrá convertirse en un fondo de renta variable, otorgarse una nueva garantía o bien analizar cuál es el interés mayoritario de sus partícipes respecto a la futura cartera de inversión del mismo. De esto se informará oportunamente a la CNMV y se realizarán las comunicaciones y los procedimientos que fuesen necesarios en la medida que ello implicase un cambio de política de inversión. El Fondo puede invertir más del 35% del activo en valores emitidos por un Estado miembro de la Unión Europea, las Comunidades Autónomas, una entidad local, los Organismos Internacionales de los que España sea miembro y aquellos otros Estados que presenten una calificación de solvencia, otorgada por una agencia especializada en calificación de riesgos de reconocido prestigio, no inferior a la del Reino de España. En concreto se prevé superar dicho porcentaje en valores emitidos por estados miembros de la UE. Este Fondo tiene previsto operar con instrumentos financieros derivados negociados en mercados organizados de derivados con la finalidad de cobertura y como inversión. Estos instrumentos comportan riesgos adicionales a los de las inversiones de contado por el apalancamiento que conllevan, lo que les hace especialmente sensibles a las variaciones de precio del subyacente y puede multiplicar las pérdidas de valor de la cartera. Asimismo, el Fondo tiene previsto utilizar instrumentos financieros derivados no contratados en mercados organizados de derivados para la consecución del objetivo concreto de rentabilidad, lo que conlleva riesgos adicionales, como el de que la contraparte incumpla, dada la inexistencia de una cámara de compensación que se interponga entre las partes y asegure el buen fin de las operaciones. El Fondo podrá superar los límites generales a la utilización de instrumentos financieros derivados por riesgo de mercado y por riesgo de contraparte establecidos en la normativa vigente, ya que va a llevar a cabo una gestión encaminada a la consecución de un objetivo concreto de rentabilidad, especificado en el capítulo V de este folleto, objetivo que ha sido garantizado a la propia Institución por CAJA DE AHORROS Y MONTE DE PIEDAD DE MADRID (Caja Madrid). Como consecuencia de dicha superación, los riesgos señalados pueden verse incrementados. Con el objetivo de poder alcanzar la rentabilidad garantizada, el fondo no valorará los instrumentos financieros derivados que utilice durante el período de comercialización inicial, por lo que, cuando estos se valoren, podrán producirse oscilaciones apreciables en el valor liquidativo del fondo, que no afectarán al objetivo de rentabilidad garantizado. V) GARANTÍA DE RENTABILIDAD. Se ha otorgado una garantía de rentabilidad. Objeto: Abonar al Fondo la cantidad necesaria para que el valor liquidativo de la participación el día de vencimiento de la garantía, 15/09/2010, sea igual al VALOR FINAL GARANTIZADO, calculado de acuerdo a la Registrado en la CNMV el 14 de julio de 2006 Página 3 de 10

4 fórmula que se detalla más adelante. Los partícipes obtendrán la rentabilidad garantizada a vencimiento solo en caso de mantener su inversión hasta la fecha de vencimiento de la garantía. Si el partícipe reembolsa antes de esa fecha lo hará al valor liquidativo del día de la solicitud y ademá tendrá que hacer frente a una comisión de reembolso del 3%, salvo que el reembolso se solicite en alguna de las fechas indi cadas como ventanas de liquidez en el apartado VI de este folleto. El VALOR FINAL GARANTIZADO a vencimiento (15/09/2010), será: El 100% del valor liquidativo de la participación a día 28 de julio de 2006, incrementado por el mayor de los dos porcentajes siguientes: - El 70% de la revalorización de la media de las observaciones mensuales obtenidas por el índice Ibex 35 durante el período de referencia - El 4%. Si el 70% de la revalorización de la media de las observaciones mensuales del índice durante el período de referncia fuera inferior al 4%, se garantiza a vencimiento el 104% del valor liquidativo a día 28 de julio de Para participacioens sucritas hasta el 28 de julio de 2006, la TAE mínima garantizada a vencimiento es del 0,95%. Según estos criterios, el VALOR FINAL GARANTIZADO (VFG) se define de acuerdo a la siguiente fórmula: VFG = 100% VLPi + VLPi * Máx { 4% * (IBEX 35 final - IBEX 35 inicial)/ IBEX 35 inicial } Siendo, VFG= Valor Final garantizado a la fecha de vencimiento de la garantía, el 15 de septiembre de VLPi = Valor liquidativo inicial, valor de la participación del día 28 de julio de IBEX35 inicial: Es la media aritmética de los valores de cierre que alcance el índice los días: 31/07/2006; 01/08/2006 y 02/08/2006. IBEX 35 final: Es la media aritmética de los valores de cierre del índice tomados los días 25 de cada mes, desde el 25/08/2006 al 25/08/2010, ambos incluisve (49 observaciones). Si alguna de las fechas de valoración citadas resultase inhábil, se entenderá sustituida por el día hábil inmediatamente posterior, nunca más allá de la fecha de vencimiento de la garantía. Se entenderá día inhábil respecto al índice el que haya considerado así por razón de su festividad u otras razones el promotor del mismo. IBEX 35 es un índice ponderado de precios de los 35 valores de mayor capitalización bursátil y liquidez negociados en la Bolsa de Madrid. La Sociedad de Bolsas S.A. organismo rector del Sistema de Interconexión Bursátil, calcula, publica y difunde este índice en tiempo real. Los valores integrados cubren la mayor parte de la capitalización bursátil y del volumen efectivo negociado. Entidad Garante: CAJA DE AHORROS Y MONTE DE PIEDAD DE MADRID (Caja Madrid) Caja Madrid tiene las calificaciones a largo plazo de Aa2, A+ y AA-, otorgadas por las agencias de Rating: Moody's, Standard & Poors, y Fitch respectivamente. Concurre en esta entidad la doble circunstancia de ser depositario del fondo y garante frente a los partícipes. La condición de garante no afectará en modo alguno a su actuación como depositario del fondo, ni a las funciones, obligaciones y responsabilidades que, con arreglo a la LIIC, su Reglamento y demás disposiciones vigentes le corresponden. Beneficiarios: El fondo. Condicionamientos de su efectividad: La efectividad de la presente garantía compensatoria se condiciona a que no se modifique el actual marco legislativo para el cálculo del valor liquidativo o el régimen fiscal de los Fondos de Inversión Mobiliaria, por lo que dicha garantía compensatoria no será efectiva, o será efectiva únicamente en la medida en que proceda, en los Registrado en la CNMV el 14 de julio de 2006 Página 4 de 10

5 siguientes casos: 1) Cuando, como consecuencia de una modificación legislativa que afecte a las actuales normas sobre el cálculo del valor liquidativo, se produzca una disminución de dicho valor liquidativo, la compensación sólo será efectiva en la diferencia de valor no afectada por dicha modificación legislativa. 2) Cuando como consecuencia de una modificación legislativa que afecte al régimen fiscal aplicabl e a los Fondos de Inversión Mobiliaria o a los activos que compongan la cartera del Fondo, tengan por efecto una disminución en el valor liquidativo del fondo, la compensación sólo será efectiva en la diferencia del valor no afectada por dicha modificación. 3) Cuando por virtud de la modificación constitucional o legislativa, se vean alteradas las condiciones de tipos de interés, plazo o cualquier otra en las emisiones que integren el patrimonio del Fondo, de manera que se produzca, asimismo, una disminución del valor liquidativo, la compensación sólo será efectiva en la diferencia de valor no afectada por dicha modificación legislativa. Forma y plazo de pago: El abono que corresponda, según lo dicho anteriormente, se efectuará el mismo día de la fecha de vencimiento de la garantía, mediante ingreso en la cuenta corriente del fondo abierta en el depositario. En caso de que se den las circunstancias que activan esta garantía el pago se efectuará automáticamente sin necesidad de requerimiento previo por parte de la Entidad Gestora ni de los partícipes. Régimen fiscal: La cantidad que debiera abonarse en virtud de la citada garantía estará sujeta a la normativa fiscal vigente el día de vencimiento de las misma. Agente de cálculo: CAJA MADRID BOLSA S.V.B., S. A., en calidad de experto independiente, actuará como Agente de Cálculo con las siguientes funciones: 1.- Calcular el valor inicial y el valor final del índice de referencia. 2.- Gestionar el cálculo del valor del índice en los supuestos de interrupción, sustitución del índice o de su promotor, modificación o inexistencia del cálculo del mismo. 3.- Calcular el importe que Caja Madrid deberá abonar al Fondo en caso de ejecución de la garantía compensatoria. Las determinaciones y cálculo del Agente serán vinculantes para la Gestora, Garante y Partícipes. El contrato suscrito con el agente de cálculo está disponible para su consulta en el Registro de la CNMV. Otros datos de interés: Plazo de la Garantía: La garantía permanecerá en vigor hasta el día del vencimiento de la misma, el 15/09/2010 inclusive, fecha hasta la cual vinculará al garante, quedando sin efecto después. VI) COMISIONES APLICADAS. Comisiones Aplicadas Tramos/Plazos Porcentaje Base de Cálculo Comisión anual de gestión hasta el 03/07/2006, incluido 1,5 % Patrimonio desde el 04/07/2006, incluido 1,4 % Patrimonio Comisión anual de depositario hasta el 28/07/2006, incluido 0,082 % Patrimonio desde el 29/07/2006, incluido 0,1 % Patrimonio Comisión de la gestora por hasta el 28/07/2006, incluido 0 % Importe suscrito suscripción entre el 29/07/2006 al 15/09/2010, ambos 5 % Importe suscrito incluidos desde el 16/09/2010, incluido 0 % Importe suscrito Comisión de la gestora por hasta el 28/07/2006, incluido 0 % Importe reembolsado reembolso entre el 29/07/2006 y el 14/09/2010, ambos 3 % Importe reembolsado incluidos desde el 15/09/2010, incluido 0 % Importe reembolsado La comisión de reembolso tampoco será de aplicación a las solicitudes realizadas los días señalados como ventanas de luquidez (o día habil siguiente): 18/09/2007; 18/09/2008; 17/09/2009. Las participaciones reembolsadas en dichas fechas no están sujetas a garantía y se valorarán al valor liquidativo correspondiente al día de la solicitud de reembolso. El fondo soportará los siguientes gastos: - auditoria - gastos de intermediación y liquidación de valores - tasas de la CNMV Registrado en la CNMV el 14 de julio de 2006 Página 5 de 10

6 - gastos de descubierto y préstamos Los límites máximos legales de las comisiones y descuentos son los siguientes: Comisión de gestión: 2,25% anual si se calcula sobre el patrimonio del fondo 18% si se calcula sobre los resultados anuales del fondo 1,35% anual sobre patrimonio más el 9% sobre los resultados anuales si se calcula sobre ambas variables Comisión de depositario: 0,20% anual del patrimonio del fondo Comisiones y descuentos de suscripción y reembolso: 5% del precio de las participaciones. Si se establecen o elevan las comisiones o los descuentos a favor del fondo, se hará público en la forma legalmente establecida, dando en su caso lugar al derecho de separación de los partícipes al que se refiere el artículo 12 de la LIIC así como a la correspondiente actualización del presente folleto explicativo. VII) INFORMACIÓN AL PARTÍCIPE. Valoración de suscripciones y reembolsos y publicidad del valor liquidativo. La Sociedad Gestora publica diariamente el valor liquidativo del fondo en en su página web: A efectos de las suscripciones y reembolsos que se soliciten en este Fondo, el valor liquidativo aplicable es el correspondiente al mismo día de la fecha de solicitud. Por tanto si se solicita una suscripción o reembolso el día D, el valor liquidativo que se aplicará será el correspondiente al día D. En todo caso, el valor liquidativo aplicado será igual para las suscripciones y reembolsos solicitados al mismo tiempo. Se entenderá realizada la solicitud de suscripción en el momento en que su importe tome valor en la cuenta del Fondo. Los comercializadores podrán fijar horas de corte distintas y anteriores a la establ ecida con carácter general por la Sociedad Gestora, debiendo ser informado el partícipe al respecto por el comercializador. Las órdenes cursadas por el partícipe a partir de las 15:30 o en un día inhábil se tramitarán junto con las realizadas al día sigui ente hábil. A estos efectos, se entiende por día hábil, todos los días de lunes a viernes excluidos los festivos de ámbito nacional. No se considerarán días hábiles aquellos en los que no exista mercado para los activos que representen más del 5% del patrimonio. Régimen de información periódica. La Gestora o el Depositario debe remitir a cada partícipe, con una periodicidad no superior a un mes, un estado de su posición en el Fondo. Si en un periodo no existiera movimiento por suscripciones y reembolsos, podrá posponerse el envío del estado de posición al periodo siguiente, si bien, será obligatoria la remisión del estado de posición del partícipe al final del ejercicio. Cuando el partícipe expresamente lo solicite, dicho documento podrá serle remitido por medios telemáticos. La Gestora remitirá con carácter gratuito a los partícipes los sucesivos informes anuales y semestrales, salvo que expresamente renuncien a ello, y además los informes trimestrales a aquellos partícipes que expresamente lo soliciten. Cuando así lo solicite el partícipe, dichos informes se le remitirán por medios telemáticos. VIII) FISCALIDAD. Los rendimientos obtenidos por el Fondo tributan en el Impuesto sobre Sociedades al tipo fijo del 1%. Los rendimientos obtenidos por partícipes personas físicas residentes como consecuencia del reembolso o transmisión de participaciones tienen la consideración de ganancia o pérdida patrimonial y las ganancias patrimoniales están sometidas a una retención del 15%. Las ganancias patrimoniales obtenidas en un periodo inferior o igual a un año se someten a la escala general del impuesto. Las obtenidas en un plazo superior a un año tributan al 15%. Todo ello sin perjuicio del régimen de diferimiento fiscal previsto en la normativa legal vigente aplicable a los traspasos entre IIC. Para el tratamiento de los rendimientos obtenidos por personas jurídicas, no residentes o con regímenes especiales, se estará a lo que se establezca en la normativa legal vigente. En caso de duda, se recomienda solicitar asesoramiento profesional. Registrado en la CNMV el 14 de julio de 2006 Página 6 de 10

7 IX) DATOS IDENTIFICATIVOS DE LA GESTORA. Fecha de constitución: Duración: ilimitada Fecha de inscripción y número 85 en el correspondiente registro de la CNMV. Domicilio social: PS. CASTELLANA, 189 6º PLANTA en MADRID Provincia de MADRID Código Postal: El capital suscrito a asciende a ,90 miles de euros, habiendo sido desembolsado íntegramente. Las Participaciones significativas de la sociedad gestora pueden ser consultadas en los Registros de la CNMV donde se encuentra inscrita. Miembros del Consejo de Administración: Cargo Denominación Representada por Fecha de Nombramiento Consejero JOSE LUIS RODRIGUEZ GARCIA Consejero ENRIQUE PRIETO TEJEIRO Consejero FRANCISCO BAQUERO NORIEGA Consejero ANTONIO SANTILLANA DEL BARRIO Consejero VICTOR BULTO MILLET Consejero PILAR MEDIAVILLA ALCALDE Consejero delegado MARIA DEL ROCIO EGUIRAUN MONTES Consejero ROBERTO MOLERO GOMEZ-ELEGIDO Consejero ADRIANO GARCIA-LOYGORRI RUIZ Consejero JOSE NIETO ANTOLINOS Consejero ANTONIO ROMAN GONZALEZ Consejero CESAR A. GINER PARREÑO Consejero TOMAS IRIBARREN FERNANDEZ-ROGINA Consejero FERNANDO ALDANA MAYOR Consejero delegado MATIAS AMAT ROCA Presidente MATIAS AMAT ROCA Consejero RICARDO BLANCO MARTINEZ Consejero JOSE IGNACIO LLORENS TORRES Consejero SEBASTIAN HOMET DUPRA Consejero JUAN ANTONIO GOMEZ -ANGULO RODRIGUEZ Consejero FROILAN LUIS PEREZ GONZALEZ Vicesecretario no MATILDE GONZALEZ MARTIN consejero Consejero ANGEL DIAZ PLASENCIA Consejero delegado MARIANO PEREZ CLAVER Vicepresidente MARIANO PEREZ CLAVER Secretario no SALVADOR ESCRIBANO GUZMAN consejero Consejero AUSGUSTO DE CASTAÑEDA GARCIA- MANFREDI Información sobre operaciones vinculadas en virtud de lo dispuesto en el artículo 67 de la LIIC: La Entidad Gestora puede realizar por cuenta de la Institución operaciones vinculadas de las previstas en el artículo 67 de la LIIC y 99 del RIIC. Para ello la Gestora ha adoptado procedimientos, recogidos en su Reglamento Interno de Conducta, para evitar conflictos de interés y asegurarse de que las operaciones vinculadas se realizan en interés exclusivo de la Institución y a precios o en condiciones iguales o mejores que los de mercado. Los informes periódicos incluirán información sobre las operaciones vinculadas realizadas. IX.I) DATOS IDENTIFICATIVOS DEL DEPOSITARIO Y RELACIONES CON LA GESTORA. Fecha de inscripción: y número: 45 en el correspondiente registro de la CNMV. Domicilio social: PLAZA CELENQUE, 2 en MADRID Provincia de MADRID Código Postal: La Sociedad Gestora y el Depositario pertenecen al mismo grupo económico según las circunstancias contenidas en el artículo 4 de la Ley del Mercado de Valores. Registrado en la CNMV el 14 de julio de 2006 Página 7 de 10

8 No obstante, existe un procedimiento que permite evitar conflictos de interés. IX.II) OTRAS IIC GESTIONADAS POR LA MISMA GESTORA. Denominación ALTAE DINERO, FI DINERMADRID FONDTESORO, FI FONDJOVER, FI FONDMADRID, FI MADRID FOND MONETARIO, FI MADRID FOND ORO, FI ALTAE BOLSA ACTIVA, FI ALTAE BOLSA, FI ALTAE BRICC, FI ALTAE CESTA ASIATICA, FI ALTAE DINERO PLUS, FI ALTAE DOBLE GARANTIA, FI ALTAE GARANTIA IBEX, FI ALTAE INDICE S&P 500, FI ALTAE INSTITUCIONES, FI BANCOFAR FUTURO, FI C.M.B. DINERO, FI CAJA MADRID BRICT, FI CAJA MADRID EVOLUCION VAR 10, FI CAJA MADRID EVOLUCION VAR 15, FI CAJA MADRID EVOLUCION VAR 20, FI CAJA MADRID HORIZONTE, FI CAJA MADRID TITANES II, FI CAJA MADRID TITANES III, FI CAJA MADRID TITANES, FI FONDACOFAR, FI FONDO SOLIDARIO PRO UNICEF, FI INVERMADRID FONDTESORO, FI MADRID BOLSA EUROPEA, FI MADRID BOLSA JAPONESA, FI MADRID BOLSA LATINOAMERICANA, FI MADRID BOLSA NEW YORK, FI MADRID BOLSA OPORTUNIDAD ELECCION, FI MADRID BOLSA OPORTUNIDAD, FI MADRID BOLSA VALOR, FI MADRID BOLSA, FI MADRID BONOS INTERNACIONAL, FI MADRID CESTA OPTIMA, FI MADRID CRECIMIENTO DINAMICO ELECCION, FI MADRID CRECIMIENTO DINAMICO, FI MADRID DEUDA ELECCION, FI MADRID DEUDA FONDTESORO, FI MADRID DEUDA PUBLICA EURO, FI MADRID DIMENSION 5 EURO STOXX, FI MADRID DIMENSION 5 IBEX, FI MADRID DIMENSION OPTIMA I, FI MADRID DIMENSION OPTIMA II, FI MADRID DINERO, FI MADRID DOLAR, FI MADRID EMERGENTES GLOBAL, FI MADRID EMPRESAS CASH, FI MADRID EUROACCION G, FI MADRID EUROBOLSA 100, FI MADRID FARMACIA GLOBAL, FI MADRID FONDLIBRETA 2008, FI MADRID FONDLIBRETA 2010, FI MADRID FONDLIBRETA 2011, FI MADRID FONDLIBRETA 4, FI MADRID FONDLIBRETA 5, FI MADRID FONDLIBRETA CRECIENTE 2008, FI Tipo De IIC Registrado en la CNMV el 14 de julio de 2006 Página 8 de 10

9 MADRID GESTION ACTIVA 100, FI MADRID GESTION ACTIVA 25, FI MADRID GESTION ACTIVA 50, FI MADRID GESTION ACTIVA 75, FI MADRID GESTION ALTERNATIVA, FI MADRID GESTION DINAMICA, FI MADRID GLOBAL REAL ESTATE, FI MADRID IBEX PREMIUM 100-I, FI MADRID IBEX PREMIUM 100-II, FI MADRID IBEX PREMIUM 95, FI MADRID INDICE IBEX-35, FI MADRID MULTIGESTION DINAMICA, FI MADRID PREMIERE, FI MADRID RENT FIJA, FI MADRID RENTA BASE 5, FI MADRID RENTABILIDAD ANUAL, FI MADRID RENTABILIDAD DUAL II, FI MADRID RENTABILIDAD QUINQUENAL, FI MADRID RENTABILIDAD TRIENAL, FI MADRID SECTOR FINANCIERO GLOBAL, FI MADRID TECNOLOGICO GLOBAL, FI MADRID TELECOMUNICACIONES GLOBAL, FI MADRID TESORERIA, FI MADRID TRIPLE B, FI MADRID VALORES PREMIUM 100, FI MADRID VALORES PREMIUM 95, FI MADRID VALORES PREMIUM III, FI PLATINUM RENTA FIJA 2011, FI PLUSMADRID 15 VALOR, FI PLUSMADRID 15, FI PLUSMADRID 2, FI PLUSMADRID 25, FI PLUSMADRID 50, FI PLUSMADRID 75, FI PLUSMADRID AHORRO EURO, FI PLUSMADRID AHORRO, FI PLUSMADRID FONDANDALUCIA, FI PLUSMADRID GLOBAL, FI PLUSMADRID INTERNACIONAL 15 ELECCION, FI PLUSMADRID INTERNACIONAL 15, FI PLUSMADRID INTERNACIONAL 50, FI PLUSMADRID VALOR, FI PLUSMADRID, FI RENTMADRID 2, FI RENTMADRID, FI MADRID PATRIMONIO INMOBILIARIO, FII ADNO INVERSIONES, SICAV S.A. ALFAMAR INVERSIONES, SICAV S.A. ALFATEGO SICAV S.A. ALTAE GESTION, S.A., SICAV ANDROMEDA INVESTMENT, SICAV S.A. ARDAUC, SICAV S.A. ARJO SIETE, SICAV S.A. ATAZAR DE INVERSIONES, SICAV S.A. BURMAS INVERSIONES, SICAV S.A. CALANISA, SICAV, S.A. CARTERA GLOBAL, SICAV, S.A. DIAPASON GESTION, SICAV S.A. DIORAMAX INVERSIONES, SICAV S.A. DUVEN-00, SICAV S.A. FACTOR AHORRO, SICAV S.A. GOMENAR INVERSIONES, SICAV S.A. INVERSIONES ALBACORA, SICAV S.A. INVERSIONES BERKAY, S.A., SICAV INVERSIONES PARAMONTES, SICAV S.A. INVESBRA 2001, SICAV S.A. JJ CARTERA ACTIVA, SICAV S.A. LINDE DE SANSONELIA, SICAV, S.A. PROSPECT INVERSIONES, SICAV S.A. RETINTO INVERSIONES SICAV S.A. FII Registrado en la CNMV el 14 de julio de 2006 Página 9 de 10

10 SAGIAL INVERSIONES, SICAV SA SARBA 2003, SICAV S.A. SICEUTA, SICAV, S.A. SILGA GESTION, SICAV S.A. SIMAR INVERSIONES, SICAV, SA STEP GESTION, SICAV, S.A. TATESA INVERSIONES, SICAV S.A. TOUR INVERSIONES 2005, SICAV, S.A. TREDICON INVERSIONES, SICAV S.A. UMASGES, SICAV, SA VERTRA INVERSIONES, SICAV S.A. WORLD POLICY SICAV S.A. X) OTROS DATOS DE INTERÉS. X.I) Las operaciones con instrumentos financieros derivados no se han pactado en un plazo superior a los 10 días previos a la inscripción del presente folleto en la CNMV y los precios pactados no se alejan significativamente de los precios de mercado en el momento de dicha inscripción. Durante el período de comercialización inicial el fondo mantendrá su cartera invertida en repos y durante este mismo período, no se valorarán las operaciones con instrumentos financieros derivados. Como anexo a este folleto existe ejemplo práctico de aplicación de la garantía y gráfico sobre la evolución del índice de referencia. La Sociedad Gestora exigirá un preaviso de 10 días para reembolsos superiores a euros. Asimismo, cuando la suma total de lo reembolsado a un mismo partícipe, dentro de un periodo de 10 días sea igual o superior a euros la Gestora exigirá para las nuevas peticiones de reembolso, que se realicen en los diez días siguientes al último reembolso solicitado cualquiera que sea su importe, un preaviso de 10 días. A efectos del cómputo de las cifras de preaviso, se tendrá en cuenta el total de reembolsos ordenados por un mismo apoderado. No obstante, y siempre que haya liquidez, cualquier solicitud de preaviso de reembolso se liquidará como cualquier otra solicitud del día. Para el caso que no existiera liquidez suficiente para atender el preaviso de reembolso, esta liquidez se generará en los días siguientes sin esperar a que venza el plazo de los 10 días citados. La SGIIC cuenta con sistemas internos de control de la profundidad del mercado de los valores en que invierte la IIC, considerando la negociación habitual y el volumen invertido, con objeto de procurar una liquidación ordenada de las posiciones de la IIC a través de los mecanismos normales de contratación. Se adjunta como anexo al presente folleto la información recogida en el último informe semestral publicado del fondo sobre la evolución histórica de la rentabilidad de la institución y sobre la totalidad de los gastos del fondo expresados en términos de porcentaje sobre su patrimonio medio. Se advierte que la evolución histórica de la rentabilidad de la institución no es indicador de resultados futuros. X.II) Las entidades comercializadoras han declarado que disponen de los medios adecuados para garantizar la seguridad, confidencialidad, fiabilidad y capacidad del servicio prestado a través de internet y para el adecuado cumplimiento de las normas sobre blanqueo de capitales, de las normas de conducta y de control interno y para el correcto desarrollo de las labores de supervisión e inspección de la CNMV. Registrado en la CNMV el 14 de julio de 2006 Página 10 de 10