Situación Actual y Perspectivas de la Industria de la Construcción en México. Centro de Estudios Económicos del Sector de la Construcción

Transcripción

1 Situación Actual y Perspectivas de la Industria de la Construcción en México Centro de Estudios Económicos del Sector de la Construcción 29 de Marzo de 2017

2 Actividad Productiva de la Industria de la Construcción en 2016 En 2016 el sector de la construcción registró un crecimiento anual de 1.8%, facturando ventas de alrededor de 1 billón 400 mil millones de pesos. Durante 2016 el sector de la construcción fue impulsado por la Edificación (Obra Privada) y por los Trabajos Especializados para la Construcción los cuales crecieron a un ritmo de 4.2% y 10.0% respectivamente. Las Obras de Ingeniería Civil se mantuvieron en terreno negativo (-) 9.4%. El año pasado el sector de la construcción aportó el 8% a la riqueza generada por la actividad productiva nacional, es decir, al Producto Interno Bruto (PIB). Se estima que durante 2016 la industria de la construcción generó alrededor de los 80 mil puestos de trabajo directos y 40 mil indirectos, totalizando 6.2 millones de puestos de trabajo en 2016, contribuyendo con el 13.3% al empleo total y generando alrededor de 3.0 millones de forma indirecta.

3 Fuente: Centro de Estudios Económicos del Sector de la Construcción (CEESCO) con datos del INEGI 2 I. Inversión en Construcción: 2016 Durante 2016 la inversión (pública y privada) en el sector de la construcción alcanzó los 2.4 billones de pesos, representando el 55% de la inversión total en la economía (4.2 billones de pesos). 1/ En 2016 la inversión total en construcción registró una caída de (-) 0.5% a tasa anual con relación a la registrada en / La inversión privada en construcción creció a una tasa anual de 2.6% en / La inversión pública (obra pública) cayó (-) 10.4% en 2016 con relación a la registrado en / De la inversión realizada en el sector de la construcción, 78% correspondió a inversión privada (1 billón 800 mil millones) y el 22% (558 mil millones) a inversión pública. 1/ En 2016, por cada 100 pesos que se invirtieron en la construcción, 45 pesos se emplearon en la compra de bienes materiales y servicios a 176 ramas económicas de un total de 262 que integran la actividad económica. 1/ 1/ Cifras anualizadas al tercer trimestre de 2016

4 Fuente: Centro de Estudios Económicos del Sector de a Construcción (CEESCO) de la CMIC con datos del INEGI 4 I.1 Composición del Mercado de la Construcción por Sector Institucional (Inversión): 2016 En el Sector de la Construcción existen dos segmentos de mercado y cada uno de ellos es diferente: la obra privada dirigida al consumidor final y la obra pública que es contratada por el gobierno. Sector Privado 77% Industrial (15.6%) Edificación de parques y naves industriales, Edificación de Centros logísticos y parques industriales, Edificios de almacenes y bodegas. Construcción de todo lo relacionado con la infraestructura industrial, gas natural y redes eléctricas y de telecomunicaciones. Edificación No Residencial (7.6%) Edificios de oficinas e integrales Tamaño del Mercado * 2.4 Billones de pesos Vivienda (40.8%) (Multifamiliar, Unifamiliar, Residencial y Autoconstrucción) Servicios (8.5%) (Edificación de escuelas y hospitales) Comercio (16.3%) (Centros comerciales, almacenes y bodegas) Turismo (9.0%) (Resorts, Hoteles, Moteles, Edificación para la recreación y esparcimiento) Obras Auxiliares (2.2%) (Mantenimiento y reparación de edificios) * 2016 Sector Público 23% Federal Impulsada (77.1%) Presupuestaria Financiada (participación privada a través de diversos esquema de APP) Recursos propios de Entidades gubernamentales Estatal y Municipal (22.9%)

5 Fuente: Centro de Estudios Económicos del Sector de a Construcción (CEESCO) de la CMIC con datos del INEGI 5 La importancia de la Industria de la Construcción como Detonante del Mercado Interno: 2016 Participación en la producción total, % 17.0% Es la cuarta actividad económica que mayor valor agregado genera a la producción nacional. 11.5% 7.8% 6.6% 4.4% 4.4% 4.1% 3.9% 3.7% 3.3% 2.4% 2.4% 2.4% 2.2% 2.0% 1.9% 0.6% 0.5% Participación en el empleo total / 16.8% 16.1% 13.9% 13.0% Es el tercer sector más importante como generador de empleo: Crea 6 millones de puestos de trabajo directos y 3 millones de puestos de trabajo indirectos. 6.8% 6.6% 5.6% 5.3% 5.0% 3.2% 2.4% 1.5% 0.8% 0.7% 0.7% 0.5% 0.5% 0.4% 0.1% 2/ Estimaciones en base al Sistema de Cuentas Nacionales de México, Matriz Insumo Producto 2012=100, elaborada por el Instituto Nacional de Estadística y Geografía (INEGI)

6 Situación Actual de la Industria de la Construcción 2012 Enero 2017 Durante el primer mes de 2017 la Industria de la Construcción registró una caída de (-) 1.0% con relación al mismo mes de (Variación % real anual contra mismo mes del año previo) Cifras originales I II III IV V VI VII VIII IX X XI XII I II III IV V VI VII VIII IX X XI XII I II III IV V VI VII VIII IX X XI XII I II III IV V VI VII VIII IX X XI XII I II III IV V VI VII VIII IX X XI XII I % -4.8% + 1.9% + 2.7% + 1.8% De acuerdo con las cifras originales publicadas por el INEGI, la Edificación (obra privada) durante el primer mes de 2017 disminuyó (-) 1.0% con relación al mismo mes de Asimismo, la obras relacionadas con el subsector de Trabajos especializados continuaron con un crecimiento al registrar una tasa de 19.5%. Por otro lado las Obras de Ingeniería Civil (Obra pública) registraron 10 meses consecutivos con una caída, al registrar una tasa de (-) 11.1% con relación al mes de Enero de %

7 Situación Actual de la Industria de la Construcción: Enero 2017 Fuente: Centro de Estudios Económicos del Sector de la Construcción (CEESCO), con datos del INEGI Durante Enero de 2017, el sector de la Construcción presentó una disminución en su actividad económica de (-) 1.0%, frente al mismo mes de Esta situación estuvo influenciada por: Actividad de la Construcción Enero 2017 (Var % real contara el mismo mes del año previo) 19.5 La obras relacionadas con la Edificación (Obra privada) registraron una caída de (-) 1.0% con relación a enero de Por su parte, la actividad económica relacionada con el subsector Obras para la Ingeniería Civil (Obra pública) disminuyó (-) 11.1% con referencia a enero de En el caso del subsector Trabajos Especializados para la Construcción, aumentó +19.5%, con relación al mismo mes de Construcción Edificación (Obra Privada) Obras de Ingeniería civil (Obra pública) Trabajos especializados para la Construcción

8 Actividad de la Construcción a Nivel Estatal: Enero 2017 (Variación % real anual contra el mismo período del año anterior) Entidad Más del 50% de las entidades federativas se encontraron en semáforo rojo durante el primer mes de 2017 Enero 2017 (%) Entidad Enero 2017 (%) 1.- Zacatecas 284.2% 17.- Veracruz -12.1% 2.- Quintana Roo 76.1% 18.- Durango -12.5% 3.- México 69.4% 19.- Nayarit -12.8% 4.- Morelos 64.2% 20.- Puebla -17.0% 5.- Chiapas 59.0% 21.- San Luis Potosí -20.7% 6.- Baja California Sur 53.2% 22.- Baja California -21.0% 7.- Querétaro 48.6% 23.- Nuevo León -25.5% 8.- Coahuila 44.5% 24.- Sinaloa -27.1% 9.- Aguascalientes 40.8% 25.- Tamaulipas -27.2% 10.- Sonora 20.9% 26.- Michoacán -39.9% 11.- Ciudad de México 20.5% 27.- Hidalgo -43.5% 12.- Yucatán 14.1% 28.- Guerrero -48.2% 13.- Guanajuato 8.8% 29.- Campeche -54.8% 14.- Colima -3.5% 30.- Tlaxcala -59.9% 15.- Jalisco -4.3% 31.- Tabasco -60.4% 16.- Chihuahua -11.9% 32.- Oaxaca -63.0% Fuente: Centro de Estudios Económicos del Sector de la Construcción, (CEESCO) con datos del INEGI

9 Resultados de la Encuesta Nacional de Empresas Constructoras Enero de 2017 Las principales Entidades que registraron un incremento en el valor de la construcción en el mes de Enero de 2017, en comparación con el mismo mes de 2016 fueron las siguientes: Entidad Variación % Semáforo 1.- Zacatecas 284.2% 2.- Quintana Roo 76.1% 3.- México 69.4% 4.- Morelos 64.2% Por otro lado, las entidades que presentaron un comportamiento rezagado en el primer mes de 2017 fueron: Entidad Variación % Semáforo 28.- Guerrero -48.2% 29.- Campeche -54.8% 30.- Tlaxcala -59.9% 31.- Tabasco -60.4% Fuente: Centro de Estudios Económicos del Sector de la Construcción, (CEESCO) con datos del INEGI

10 Entidades con mayor crecimiento: Enero 2017 Variación % Real Anual en el Valor de Producción Generada en la Entidad Nacional * Zacatecas 284.2% Variación % Real Anual en el Valor de Producción Generada en la Entidad Nacional * Quintana Roo 52.1% 63.7% 76.1% 4.0% 58.8% 18.4% 10.5% 0.1% 67.4% -9.6% -13.8% -18.1% -18.5% * 4.7% Variación % Real Anual en el Valor de Producción Generada en la Entidad Nacional * Edo. Mex. -0.5% 9.7% 44.4% -21.2% -14.5% 9.7% -12.0% -6.2% 26.5% 69.4% * 5.6% 20.6% -8.6% -3.7% -16.9% -23.6% -24.1% -29.3% * -34.9% Variación % Real Anual en el Valor de Producción Generada en la Entidad Nacional * Morelos -6.9% 52.1% -2.3% -6.1% -10.1% -30.0% 11.8% -33.6% -36.3% 64.2% * Fuente: Centro de Estudios Económicos del Sector de la Construcción, (CEESCO), con datos del INEGI,. *: Correspondiente al mes de Enero de 2017

11 Entidades con mayor crecimiento: Enero 2017 Factores de crecimiento Algunos de los principales elementos que están impulsando la actividad de la Construcción son los siguientes: Mayor inversión en el desarrollo inmobiliario (Hoteles, restaurantes, centros comerciales) Desarrollo en proyectos de obras Hidráulicas y de saneamiento. Mayor impulso a las Obras en Telecomunicaciones por parte del sector privado. Desarrollo de Infraestructura Carretera

12 Entidades con mayores rezagos: Enero % 21.0% Variación % Real Anual en el Valor de Producción Generada en la Entidad Nacional * Guerrero 56.1% -11.6% -6.3% -18.2% -23.1% 18.4% -7.6% -24.8% -48.2% * -22.3% -10.4% Variación % Real Anual en el Valor de Producción Generada en la Entidad Nacional * Campeche 9.0% -3.9% -3.9% 10.7% 8.0% -31.6% 0.0% -24.9% -54.8% * 34.4% Variación % Real Anual en el Valor de Producción Generada en la Entidad Nacional * Tlaxcala 3.4% 39.7% 4.7% 29.5% 126.3% 35.9% Variación % Real Anual en el Valor de Producción Generada en la Entidad Nacional * Tabasco 5.7% 0.7% 19.8% 25.6% -5.5% -31.0% -34.9% -41.7% -59.9% * -34.1% -7.5% -18.6% -22.8% -44.1% -60.4% * Fuente: Centro de Estudios Económicos del Sector de la Construcción, (CEESCO), con datos del INEGI,. *: Correspondiente al mes de Enero de 2017

13 Entidades con mayores rezagos: Enero 2017 Factores de rezago: Disminución en los proyectos privados (centros comerciales, hoteles, etc.) Disminución en los proyectos relacionado con la industria Petrolera. Condiciones Inestables y conflictos sociales. Aplazamiento en los proyectos de infraestructura en materia de electricidad y telecomunicaciones

14 Fuente: Centro de Estudios Económicos del Sector de la Construcción (CEESCO) con información del IMSS. Trabajadores Asegurados en el IMSS por Gran División de Actividad Económica Enero Actividad Asegurados Totales a nivel nacional % de aportación al Empleo Total Industrias de transformación 5,007, % Servicios para empresas, personas y 4,382, % hogar Comercio 3,771, % Servicios sociales y comunales 2,054, % Construcción 1,520, % Transportes y comunicaciones 1,021, % Agricultura, ganadería, silvicultura, caza y 677, % pesca Industria eléctrica y suministro de agua 141, % potable Industrias extractivas 122, % Total 18,699, % El porcentaje de trabajadores del Sector de la Construcción afiliados al IMSS con relación al total nacional, fue de 8.1%, durante el primer mes del año Ubicando a la Industria en el 5to. Lugar, por su aportación al empleo en general.

15 Fuente: Centro de Estudios Económicos del Sector de la Construcción (CEESCO) con información del IMSS. Trabajadores del Sector de la Construcción Asegurados al IMSS a Enero de 2017 De acuerdo con cifras publicadas por el Instituto Mexicano del Seguro Social (IMSS), en el mes de Enero de 2017 el empleo formal* generado por el sector de la construcción presentó un crecimiento de 3.4% con relación al mismo mes de Empleos Formales* de la Industria de la construcción registrados en el IMSS al mes de ENERO de 2017 (cifra absoluta y variación porcentual) Variación % 2016 vs Incremento en el número de empleos con relación al mismo período del año previo Enero 1,471,021 1,520, % (+) 49,918 * Todos aquellos trabajadores que cuentan con seguridad social

16 -0.5% -0.9% -1.2% -0.2% 0.1% 1.1% 1.1% 1.0% 1.6% 2.0% 2.6% 2.2% 1.9% 1.9% 1.7% 1.6% 1.8% 2.1% 3.4% 3.0% 3.2% 3.1% 2.6% 2.6% 3.2% 3.4% 4.0% 4.8% 4.7% 4.7% 5.9% 5.7% 6.5% 7.0% 7.5% 8.2% 8.2% 9.4% 10.1% 9.7% 9.5% 9.4% 10.3% 10.7% 10.4% 11.6% 11.6% 11.1% 11.5% Crecimiento en el Número de Trabajadores del Sector de la Construcción asegurados al IMSS de Enero de 2013 a Enero 2017 (Variación % con relación al mismo mes del año previo) E F M A M J J A S O N D E F M A M J J A S O N D E F M A M J J A S O N D E F M A M J J A S O N D E ,250,895 1,278,217 1,426,074 1,471,021 1,520, % +7.3% +8.7% +2.2% Fuente: Centro de Estudios Económicos del Sector de la Construcción (CEESCO) con información del IMSS.

17 235, , , ,246 74,602 57,378 52,641 50,842 49,978 48,783 47,728 Fuente: Centro de Estudios Económicos del Sector de la Construcción (CEESCO) con información del IMSS. 46,617 45,001 39,801 37,903 32,601 32,583 32,470 27,325 24,299 24,055 20,449 20,314 18,444 16,206 15,819 15,586 15,479 13,688 13,466 10,454 6,620 Trabajadores del Sector de la Construcción Asegurados al IMSS Trabajadores del Sector de la Construcción Asegurados al IMSS por entidad Enero 2017 Total: 1 millón 520 mil 939 trabajadores En el mes de enero de 2017 el 50.1% de los trabajadores del sector de la construcción asegurados por IMSS, se concentró en 6 entidades federativas.

18 Trabajadores del Sector de la Construcción Asegurados al IMSS por región Enero 2017 Asegurados trabajadores en industria de la construcción como valores VARIACIONES NOROESTE BAJA CALIFORNIA BAJA CALIFORNIA SUR DURANGO SINALOA SONORA /Ene 35,667 18,660 18,873 46,841 49, /Ene 37,903 24,299 18,444 47,728 50,842 Número de empleados 2017 Vs ,236 5, ,535 Var% Ene VS Ene % 30.2% -2.3% 1.9% 3.1% Enero ,348 Empleos ,216 Empleos Enero 2017 Incremento en el número de empleos con relación al mismo mes del año previo Variación % 2017 vs (+) 9,868 (+) 5.8%

19 Fuente: Centro de Estudios Económicos del Sector de la Construcción (CEESCO) con información del IMSS. Nota: Los datos son un promedio aritmético. Trabajadores del Sector de la Construcción Asegurados al IMSS por región Enero 2017 Asegurados trabajadores en industria de la construcción como valores SURESTE CAMPECHE CHIAPAS GUERRERO OAXACA QUINTANA ROO TABASCO VERACRUZ YUCATÁN /Ene 29,132 16,743 14,841 18,323 35,884 28,768 70,567 28, /Ene 20,449 15,479 13,466 15,586 45,001 20,314 57,378 32,601 VARIACIONES Número de empleados 2017 Vs 2016 Var% Ene VS Ene ,683-1,264-1,375-2,737 9,117-8,454-13,189 4, % -7.5% -9.3% -14.9% 25.4% -29.4% -18.7% 14.2% Enero ,816 Empleos ,274 Empleos Enero 2017 Incremento en el número de empleos con relación al mismo mes del año previo Variación % 2017 vs (-) 22,542 (-) 9.3%

20 Fuente: Centro de Estudios Económicos del Sector de la Construcción (CEESCO) con información del IMSS. Nota: Los datos son un promedio aritmético. Trabajadores del Sector de la Construcción Asegurados al IMSS por región Enero 2017 Asegurados trabajadores en industria de la construcción como valores CDMX ESTADO DE MÉXICO CENTRO HIDALGO MORELOS PUEBLA TLAXCALA QUERÉTARO /Ene 214, ,554 25,794 14,327 48,747 6,269 46, /Ene 235, ,246 27,325 15,819 48,783 6,620 49,978 VARIACIONES Número de empleados 2017 Vs 2016 Var% Ene VS Ene ,166 10,692 1,531 1, , % 9.6% 5.9% 10.4% 0.1% 5.6% 6.5% Enero ,704 Empleos ,006 Empleos Enero 2017 Incremento en el número de empleos con relación al mismo mes del año previo Variación % 2017 vs (+) 38,302 (+) 8.2%

21 Fuente: Centro de Estudios Económicos del Sector de la Construcción (CEESCO) con información del IMSS. Nota: Los datos son un promedio aritmético. Trabajadores del Sector de la Construcción Asegurados al IMSS Acumulado por región Enero 2017 Asegurados trabajadores en industria de la construcción como valores NORESTE COAHUILA CHIHUAHUA NUEVO LEÓN TAMAULIPAS /Ene 53,135 43, ,170 43, /Ene 52,641 46, ,451 39,801 VARIACION ES Número de empleados 2017 Vs 2016 Var% Ene VS Ene ,917 3,281-3, % 6.7% 2.4% -8.7% Enero ,596 Empleos ,510 Empleos Enero 2017 Incremento en el número de empleos con relación al mismo mes del año previo Variación % 2017 vs (+) 1,914 (+) 0.7%

22 Fuente: Centro de Estudios Económicos del Sector de la Construcción (CEESCO) con información del IMSS. Nota: Los datos son un promedio aritmético. Trabajadores del Sector de la Construcción Asegurados al IMSS por región Enero 2017 Asegurados trabajadores en industria de la construcción como valores CENTRO OCCIDENTE AGUASCALIENTES COLIMA GUANAJUATO JALISCO MICHOACÁN NAYARIT SAN LUIS POTOSÍ ZACATECAS /Ene 21,898 11,420 68, ,598 31,460 12,996 31,558 15, /Ene 24,055 10,454 74, ,875 32,470 13,688 32,583 16,206 VARIACIONES Número de empleados 2017 Vs 2016 Var% Ene VS Ene , ,732 12,277 1, , % -8.5% 8.3% 10.1% 3.2% 5.3% 3.2% 2.8% Enero ,557 Empleos ,933 Empleos Enero 2017 Incremento en el número de empleos con relación al mismo mes del año previo Variación % 2017 vs (+) 22,376 (+) 7.1%

23 Fuente: Centro de Estudios Económicos del Sector de la Construcción (CEESCO), con datos del INEGI Las Obras de Ingeniería Civil un Lastre para el Sector de la Construcción Como consecuencia de la reducción de (-) 23% en los recursos destinados a la Inversión Física Presupuestaria en 2017 con relación a la registrada en 2016, el subsector Obras de Ingeniería Civil ha registrado 10 meses consecutivos con tasas negativas (abril de 2016 a enero 2017). Las principales reducciones se encuentran en el desarrollo de obras de ingeniería civil, como: Construcción de obras para el tratamiento, distribución y suministro de agua y drenaje. Construcción de obras para petróleo y gas Construcción de vías de comunicación.

24 Fuente: Centro de Estudios Económicos del Sector de la Construcción (CEESCO), con datos del INEGI Las Obras de Ingeniería Civil un Lastre para el Sector de la Construcción Subsector: Obras de Ingeniería Civil Enero Enero 2017 (Var % real contara el mismo mes del año previo) La obra pública ha registrado caídas de doble digito por 8 meses consecutivos (junio 2016 a enero 2017) Ene. Feb. Mar. Abr. May. Jun. Jul. Ago. Sep. Oct. Nov. Dic. Ene. Feb. Mar. Abr. May. Jun. Jul. Ago. Sep. Oct. Nov. Dic. Ene

25 Fuente: Centro de Estudios Económicos del Sector de la Construcción (CEESCO), con datos del INEGI La Edificación (obra privada) el motor del crecimiento del Sector de la Construcción Subsector: Edificación (Obra Privada) Enero Enero 2017 (Var % real contara el mismo mes del año previo) La obra privada impulsó el crecimiento de la construcción en los dos últimos años ( ) Ene. Feb. Mar. Abr. May. Jun. Jul. Ago. Sep. Oct. Nov. Dic. Ene. Feb. Mar. Abr. May. Jun. Jul. Ago. Sep. Oct. Nov. Dic. Ene

26 Fuente: Centro de Estudios Económicos del Sector de la Construcción (CEESCO), con datos del INEGI Problemática de la Industria de la Construcción Durante el año 2016, la Industria de la Construcción fue impulsado por el subsector Edificación, registrando un crecimiento acumulado de 4.2%. con el desarrollo de Edificios industriales, comerciales y de servicios, impulsados principalmente por la inversión nacional y extranjera en el sector automotriz, telecomunicaciones, generación de energía y por el crecimiento de las Fibras inmobiliarias. Sin embargo, después de haber registrado 10 meses consecutivos de crecimiento en el mes de Enero, el subsector Edificación registró una disminución de (-) 1.0%, esta situación puede estar explicada por: Un aumento gradual de las tasas de interés que aumentan el costo de financiamiento, inhibiendo el desarrollo de proyectos. Incertidumbre relacionada con la nueva política económica estadounidense. Una disminución en los flujos de Inversión extranjera hacia el sector industrial mexicano, principalmente al sector manufacturero, lo que se traduce en una reducción significativa en la construcción de fábricas, almacenes, parques industriales, infraestructura industrial.

27 Fuente: Centro de Estudios Económicos del Sector de la Construcción (CEESCO) de la CMIC 27 Perspectivas del Sector de la Construcción para Bajo estas circunstancias, esperamos que en 2017 la industria de la construcción crezca en un rango de entre -1% a 0.5%, muy por debajo del potencial de la industria que es entre 4 a 5% anual En el actual escenario de incertidumbre económica, acentuada por la volatilidad en los mercados financieros, prospectan que la industria de la construcción crezca un promedio anual de 2.0% en los próximos 4 años. e: Crecimiento % real anual estimado e 2017 e 2018 e 2019 e 2020 e

28 Empleo en la Industria de la Construcción: (Empleo formal en el IMSS + Empleo en Autoconstrucción o informal) Millones de puestos de trabajo Comportamiento del empleo Periodo ( e ) Puestos de trabajo directos Estimado 2017: 6.2 millones de puestos de trabajo directos (+20 mil puestos de trabajo directos) 5.3 Puestos de trabajo Indirectos e 2017e Fuente: Centro de Estudios Económicos del Sector de la Construcción (CEESCO) con datos del IMSS e. Estimado 28

29 Propuestas para el impulso de la Industria de la Construcción En ese sentido y ante un endeble entorno interno y un complejo panorama externo, resulta importante que en primer instancia se logré un eficiente uso de los recursos destinados al desarrollo de Infraestructura, para así poder atender las principales necesidades que se tienen en el país. De igual manera, es necesario trabajar de manera coordinada y permanente entre los tres niveles de gobierno (federal, estatal, municipal), la iniciativa privada y los involucrados; para impulsar y mejorar la Infraestructura productiva. Algunas de las acciones que considera el CEESCO son necesarias para Construcción son: reactivar al Sector de la Impulsar proyectos de infraestructura locales, estatales y regionales, así como a nivel federal. Elevar el contenido nacional de los proyectos productivos de infraestructura con inversión y coinversión pública-privada. Incrementar el financiamiento y garantías de la banca de desarrollo para la Industria de la Construcción. Explorar y fomentar los nuevos instrumentos de impulso a la infraestructura en el mercado de capitales (Fibra E, CKD s, CERPIS) y APP s.

30 Propuestas para el impulso de la Industria de la Construcción Dadas las condiciones actuales de gran incertidumbre, el panorama económico luce complicado, tanto para la economía nacional como para la industria de la construcción en particular. Por tal motivo es necesario impulsar las medidas necesarias que estimulen o reactiven la inversión en la Industria de la Construcción. Algunas de las acciones que promueve el CEESCO, para mejorar las condiciones en el desarrollo de Infraestructura son: Realizar un reingeniería financiera al actual programa de financiamiento a la Industria de la Construcción (desarrollando créditos segmentados: hasta cinco millones sin contrato como garantía) Mejorar las condiciones en que actualmente se está concediendo el crédito (tasa, plazos, montos, revolvencia y período de amortización). Sondear y platicar con algunos bancos comerciales para que flexibilicen las condiciones en el otorgamiento de un crédito. Estructurar y estimular programas específicos de ayuda a la industria de la construcción en la banca de desarrollo. Crear un padrón de registro y seguimiento para el uso y desempeño de pasivos adquiridos entre las MiPyMEs

31 II. Impulso a la Inversión Público-Privada en la Construcción mediante las APP s, FIBRAS y el Mercado de Capitales

32 Fuente: Centro de Estudios Económicos del Sector de la Construcción (CEESCO) 13 Asociación Público-Privada un Instrumento para el Impulso de la Inversión en Construcción DEFINICIÓN Y VENTAJAS DE LAS ASOCIACIONES PÚBLICO PRIVADAS (APP) Las Asociaciones Público Privadas (APPs) son modalidades o esquemas de inversión a largo plazo que incorporan técnicas, distribución de riesgos, objetivos y recursos entre particulares y el Gobierno. Su propósito es crear o desarrollar infraestructura productiva de largo plazo. Es decir, se trata de contratos entre el sector público y la iniciativa privada para la planeación, construcción, operación y mantenimiento de obras de infraestructura pública de largo plazo, así como la prestación de servicios relacionados con las mismas. Las APP nacen de la necesidad de hacer viables proyectos que requieran de la colaboración de los sectores público y privado para conjuntar sus fortalezas, minimizando aspectos restrictivos para dichos fines. Por lo mismo, el esquema de APP incrementa el alcance de inversión del gobierno, mejora la eficiencia, aumenta la flexibilidad en la adjudicación e incrementa la certeza jurídica. Esta alternativa de financiamiento permite una mejor distribución de los riesgos, de tal manera que el sector privado asume aquellos relacionados directamente con el desarrollo de infraestructura y la provisión de servicios, mientras que la Administración Pública Federal es responsable de la planeación estratégica, así como del control, monitoreo y el cumplimiento de los contratos a través de las disposiciones normativas correspondientes.

33 Fuente: Centro de Estudios Económicos del Sector de la Construcción (CEESCO) 14 Asociación Público-Privada un Instrumento para el Impulso de la Inversión en Construcción Las APPs al ser una opción para proyectos de largo plazo, permiten suavizar el gasto en infraestructura en el tiempo. En este sentido, el esquema de APPs es una opción conveniente para gobiernos cuya capacidad de gasto en determinado momento está limitada por sus gasto presente. De esta manera, las APPs incentivan la inversión, promueven el empleo y el crecimiento económico y logran cubrir necesidades sociales, que de otro modo no se hubiesen llevado a cabo. REGULACIÓN ESPECÍFICA PARA FOMENTAR LAS APP s Antes de la existencia de la Ley de Asociaciones Público-Privadas, promulgada el 16 de enero de 2012, no existía un marco jurídico que permitiera emparejar los intereses del Estado con los de los inversionistas privados al momento de buscar incentivar el desarrollo de proyectos estratégicos en asociación. Aun cuando era posible que se construyeran esfuerzos en donde el gobierno y la iniciativa privada entraran en asociación, la ausencia de un marco normativo generaba obstáculos para el desarrollo de este tipo de proyectos: 1. No existía un marco normativo que agilizara e hiciera más flexible la contratación y disposición de medios técnicos para desarrollar infraestructura bajo la modalidad de APPs. 2. No se contaba con un fundamento legal específico para transmitir riesgos relacionados con el proyecto del Estado los particulares ni para distribuir responsabilidades de manera equitativa.

34 Fuente: Centro de Estudios Económicos del Sector de la Construcción (CEESCO) 15 Asociación Público-Privada un Instrumento para el Impulso de la Inversión en Construcción 3. La normatividad disponible no generaba seguridad y certeza jurídica, lo que inhibía la creación de proyectos a largo plazo y con ello la oportunidad de atraer tecnología de punta, desarrollar capacidad empresarial y mejorar el desempeño de los proyectos. 4. Se limitaba la participación del sector privado en la planeación y determinación de proyectos prioritarios. 5. Los proyectos de infraestructura pública no contaban con la experiencia, conocimientos y tecnología de los particulares.

35 Fuente: Centro de Estudios Económicos del Sector de a Construcción (CEESCO) de la CMIC con datos de la SHCP 16 Status de los Proyectos de Asociación Público Privada 1 proyecto Los proyectos de infraestructura bajo el esquema de APP s han aumentado gradualmente desde la promulgación de la Ley a finales de El período de asimilación y entendimiento de este nuevo modelo empieza a rendir sus frutos 16 proyectos

36 Fuente: Centro de Estudios Económicos del Sector de a Construcción (CEESCO) de la CMIC con datos de la SHCP 17 Inversión Privada bajo Proyectos de APP s: 2014 a 2017 Monto de Inversión en Infraestructura registrado a través de APP s 1/ (Millones de pesos corrientes) 8,473 (-) 27.2% menos en términos reales 4, / Monto del gasto de inversión del sector privado en infraestructura (incluye IVA)

37 Fuente: Centro de Estudios Económicos del Sector de la Construcción (CEESCO) 37 La FIBRA E es otro novedoso esquema para monetizar activos que la CMIC se encuentra promoviendo para el crecimiento de infraestructura Flujo FIBRA E

38 Áreas de Oportunidad Fuente: Centro de Estudios Económicos del Sector de la Construcción (CEESCO), con datos del CONSAR 38 CKD s, CERPIS, CIEN son otros de los esquemas para en impulso de la inversión privada en proyectos de infraestructura que la CMIC se encuentra impulsando Nuevas Regulaciones para Fomentar la Participación de las Afores en Instrumentos Financieros para el Desarrollo de Infraestructura SB1: Cartera menos riesgosa (mayores a 60 años) SB4: Cartera con mayor riesgo (menores a 36 años) Instrumentos de Inversión: SB: Siefore básica; REIT s: Inversión en Desarrollos Inmobiliarios CBs: Certificados Bursátiles de Activos BORHIS: Certificados Bursátiles Respaldados por Hipotecas ABS: Activos Bursátiles TFOVIS: Bonos Hipotecarios del FOVISSSTE CEDEVIS: Certificados de Vivienda del INFONAVIT CERPIS: Certificados para el Impulso de la Infraestructura CKD s: Certificados de Desarrollo de Capital

39 Fuente: Centro de Estudios Económicos del Sector de la Construcción (CEESCO) 39 Propuestas de Mejora para el Ciclo de Infraestructura Propuestas de medidas que se deben implementar en cada etapa del ciclo de infraestructura para asegurar que los proyectos se preparen, contraten, ejecuten y operen con mayor eficacia y eficiencia.

40 Situación Actual y Perspectivas de la Industria de la Construcción en México Centro de Estudios Económicos del Sector de la Construcción 29 de Marzo de 2017