Reunión de presidentes de CPCE 28 julio 2016 Efecto de la inflación en la información contable 0
Decisiones tomadas en Junta 1) Normas Contables Argentinas sobre Ajuste por inflación: no se revisará lo que establecen las RT 2) Decreto 664. Nueva solicitud de derogación y otras gestiones 3) Aplicación del ajuste por inflación en el marco de las NIIF. No se definirá nada especial por parte de FACPCE. Se planteará en comisión de enlace con CNV un análisis de su aplicación y efectos prácticos para intentar consensuar posiciones. 4) Sobre NCA. Cuando corresponda el ajuste (por alcanzar el 100%) se analizarán posibles simplificaciones para entes de la RT 41, dificultades para ponerlo en práctica, etc.) en una reunión de Presidentes 5) Para el punto anterior se tomará en cuenta el análisis de CENCyA 6) A los efectos de completar los índices de nov. y dic. 2015 se tomará el IPC CABA. 7) Ante el planteo de algunos Consejos que debería ser modificada la RT 17 para establecer un nivel de inflación menor al actual (100% en tres años) se resolvió que este tema será analizado en el mediano plazo. 1
Inflación: contabilidad, auditoría, sindicatura, impuestos Estados contables y decisiones Impuestos Efectos inflación Auditoría Sindicatura 2
Análisis técnico cuando el efecto de no reexpresar sea significativo y por ello afecte las decisiones de los usuarios La información contable debe expresarse en moneda homogénea 3
Efectos prácticos del no ajuste Los activos medidos al costo están retrasados en su medición en relación con el valor de mercado El capital a mantener está en moneda de poder adquisitivo antiguo Si existen activos y pasivos en moneda de cierre depende de cual es el mayor y el resultado cambiaría en más o en menos Los entes que tienen mayoritariamente activos en moneda de cierre registran resultados mayores a los reales Esto permite la Esto permite la distribución de dividendos inexistentes descapitalizando a las empresas 4
Síndicos Art. 294 5º) Presentar a la asamblea ordinaria un informe escrito y fundado sobre la situación económica y financiera de la sociedad, dictaminando sobre la memoria, inventario, balance y estado de resultados 5
Empresas de la CNV Nic 29 IFRIC 7 Información Financiera en economías hiperinflacionarias Fecha origen reexpresión. Reexpresión AID y PID 6
Cuando hay hiperinflación? Nic 29 La actual redacción del párrafo 3 no es categórico para definir que con el 100% en tres años se debe reexpresar. Argentina y otros países han presentado solicitudes formales al IASB para reducir el umbral del 100% por considerarlo no representativo de una inflación que afecta la información contable En este punto hay margen para permitir un debate y búsqueda de un consenso, especialmente entre empresas y reguladores (la CNV). Un dato determinante será la calificación que realice el Grupo de práctica internacional que analiza la situación de los países para aplicar Usgaap y que pone énfasis en el índice de precios. 7
Ajuste por inflación en las NCP argentinas RT 17 Sec 3.1. RT 6 Interpretación 8 8
Evolución histórica. Hitos políticos de FACPCE Desde el decreto 664 (2003) hemos planteado en todos los foros la necesidad de su derogación y contradicción con la L 19.550 (art 62 EC M constante) Notas al ministerio de Economía Congreso 2014. Panel sobre inflación. Encuesta. El 98% de los asistentes expresaron que debía solicitarse la derogación del decreto. La misma cantidad indicó que debía ajustarse por inflación cuando la profesión lo indicara Congreso 2014. Nota firmada por todos los presidentes dirigida al Ministerio mostrando los problemas de la falta de ajuste y solicitando la derogación del Decreto. Gestiones ante diversas autoridades nacionales para derogar el decreto. 9
Evolución histórica. Aspectos técnicos. RT 39 10-2013 - Modificación RT 17 para incluir 100% como indicador (RT 39) para eliminar las diferencias con NIIF: Incluir el parámetro cuantitativo del 100% acumulativo en tres años, y Reexpresar desde la fecha de origen y no desde el momento de alta inflación Esta modificación también derogó la Res. 287-03 que declaró la estabilidad. Evitando que FACPCE tenga que pronunciarse si estamos en período de inestabilidad desde este momento. Redacción del inciso. La tasa acumulada de inflación en tres años, considerando el índice de precios internos al por mayor, del Instituto Nacional de Estadísticas y Censos, alcanza o sobrepasa el 100% 10
Evolución histórica. Aspectos técnicos. Resolución MD 735-13 Resolución MD Nº 735-13. (5-12-13) Urgente. Para aclarar como se aplican los indicadores (esto surgió por el reclamo de algunos CPCE porque se entendía que ahora debía quedar a criterio de los preparadores y auditores la evaluación del contexto y preferían que hubiera un indicador taxativo para evitar esta evaluación). 11
Evolución histórica. Aspectos técnicos. Interpretación 8 La necesidad de reexpresar los estados contables para reflejar los cambios en el poder adquisitivo de la moneda viene indicada por la presencia de ciertas características que lleven a calificar a la economía como altamente inflacionaria, y no por las condiciones particulares de cada entidad emisora de estados contables. en la preparación de los estados contables, para evitar distorsiones mayores, es apropiado que la norma fije un piso de variación en el índice de precios, el que, una vez alcanzado, conlleve a que todos los estados contables que se emitan en la moneda de una economía y aplicando esa norma, que haya alcanzado dicho piso de variación en el índice de precios, deban reexpresarse para reflejar los efectos de los cambios en el poder adquisitivo de la moneda los estados contables, preparados bajo la RT Nº 17, deberán reexpresarse para reflejar los efectos de los cambios en el poder adquisitivo de la moneda cuando se presente el hecho fáctico de una variación acumulada en los índices de precios, en tres años, que alcance o sobrepase el 100%. Dr. Jorge J Gil 12
Síntesis de aspectos normativos sobre AxI Cont nacional RT 17-3.1 Interpret. 8 Memo ST C-69 Memo ST A-71 Contexto alta inflación Los EC deberán reexpresarse cuando exista una variación acumulada en los índices de precios, en tres años, que alcance o sobrepase el 100%. Si no se ajusta los EC puede revelarse información sobre los efectos de la inflación? Informe auditoria si los EC presentan información sobre AxI como información complementaria 13
Unidad de medida - Marco Legal 2002 Dec. 1269/02 (17-7-02) Derogó la prohibición del Dec 316-95 de incorporar el efecto de la inflación en los EECC 2003 Dec. 664/03 (25-3-03) Instruyó que se reincorpore la prohibición del ajuste para ejercicios cerrados a partir del 25-3-03 14
Unidad de medida Marco Profesional Respuesta al Dec. 664/03 que prohibe el ajuste de EECC Efecto en el informe del auditor CPCECABA Res. M. D. 10/2003 FACPCE Mantiene la vigencia de la RT 6. Requiere exposición en nota de información resumida en moneda homogénea Mantiene la vigencia período de inestabilidad Salvedad si el efecto de la omisión de la reexpresión es significativo DESDE 1.10.03 INTERRUPCION AJUSTE FACPCE : RES. 287-03 C.CABA: RES. 41-03 15 15
Inflación en Argentina Trianual IPIM 2013 46,3 2014 66,5 2015 72,5 2016 enero 86,1 2016 febrero 93,4 2016 marzo 96,1 2016 abril 97,1 2016 mayo 101,7 2016 junio 104,8 2016 julio??? Nov y dic 2015 se usó IPC Caba 16
Inflación en Argentina 12 986,33 3,90% 72,5% 3,9% IPC Caba 2016 1 1075,10 9,00% 86,1% 9,0% nuevo IPIM 2 1128,85 5,00% 93,4% 5,0% nuevo IPIM 3 1155,94 2,40% 96,1% 2,4% nuevo IPIM 4 1173,28 1,50% 97,1% 1,5% nuevo IPIM 5 1215,52 3,60% 101,7% 3,6% nuevo IPIM 6 1250,77 2,90% 104,8% 2,9% nuevo IPIM 7 1282,04 2,50% 107,5% 2,5% estimacion 8 1311,53 2,30% 109,9% 2,3% estimacion 9 1340,38 2,20% 112,2% 2,2% estimacion 10 1368,53 2,10% 114,3% 2,1% estimacion 11 1395,90 2,00% 115,9% 2,0% estimacion 12 1423,82 2,00% 117,0% 2,0% estimacion 2017 1 1452,29 2,00% 110,9% 2,0% estimacion 2 1479,89 1,90% 104,4% 1,9% estimacion 3 1506,52 1,80% 103,2% 1,8% estimacion 4 1532,14 1,70% 103,1% 1,7% estimacion 5 1556,65 1,60% 102,6% 1,6% estimacion 6 1580,00 1,50% 102,6% 1,5% estimacion 7 1602,12 1,40% 102,7% 1,4% estimacion 8 1622,95 1,30% 102,0% 1,3% estimacion 9 1644,05 1,30% 101,4% 1,3% estimacion 10 1665,42 1,30% 101,6% 1,3% estimacion 11 1687,07 1,30% 102,4% 1,3% estimacion 12 1709,00 1,30% 103,1% 1,3% estimacion 17
Decisión NIIF NCA Como está actualmente NCA - Modificación Consenso de grupos de interés. FACPCE como gestor del consenso. Factor decisivo de la evaluación del exterior basado en Indices de precios. Las normas actuales y los Índices solo dan una respuesta. Cambios en las NCA? Con qué fundamento? Efecto en la consistencia del accionar de la FACPCE? Contradicción con todo lo actuado hasta ahora Gobierno da mensajes de transparencia. Estaría alineado? 18
2da parte. Si se decidió ajustar en NCA Facilidad a los entes pequeños Facilidad a los entes grandes Capacitación intensa Difusión del significado de la información ajustada Informe de auditoría Función del síndico societario Solucionar medición activos y pasivos principales. Solucionar composición Patrimonio (capital y resultados) Similar a la RT 6 Plan por el SFAP Para que los usuarios comprendan las características de esta información Escenarios variados según derogación del decreto 664 y actitud de los organismos de control Debe informar sobre la situación económica, financiera de la entidad 19
Síndicos Art. 294 5º) Presentar a la asamblea ordinaria un informe escrito y fundado sobre la situación económica y financiera de la sociedad, dictaminando sobre la memoria, inventario, balance y estado de resultados 20
Informes de auditoría: posibles contextos Escenario 1 Se deroga el decreto 664 Escenario 2 Escenario 3 No se deroga el decreto 664 y los organismos de control continúan sin recibir EC reexpresados No se deroga el decreto 664 y los organismos de control admiten EC reexpresados y no reexpresados 21
Procedimiento simplificadores de ajuste Simplificación de Determinación del Patrimonio Neto inicial por diferencia entre Activos y Pasivos, sin especificar la forma de reexpresión de sus componentes. Determinación del Recpam por separado o incluido en los RFT. Aplicar la reexpresión en el 2016, pero sin información comparativa con el 2015 (lo que implica hacer el ajuste 2016, el estado situación patrimonial al 31.12.15, pero no en el 2014). 22
Procedimientos simplificadores de ajuste No aplicar el procedimiento de reexpresión de la RT 6, sino que obligatoriamente deberán medir sus activos fijos a valor de mercado (en algunos casos método de la revaluación), con dos subalternativas: a. Reexpresar los aportes de los propietarios para separar los resultados acumulados de los aportes de los propietarios desde la fecha de la reexpresión. b. Determinar el ajuste por revaluación de los activos fijos como inalterables. De forma tal que con el tiempo los mayores valores de las depreciaciones irán mejorando la medición de los resultados acumulados versus el resto del patrimonio. simplificaciones en la medición de resultados del período 23