GUÍA DE SERVICIOS DE INVERSIÓN

Transcripción

1 CONTENIDO 1. REVELACIÓN DEL FOLIO DE INSCRIPCIÓN ANTE LA CNBV ADVERTENCIAS SUSTENTO LEGAL ASESORÍA DE INVERSIONES PRODUCTOS FINANCIEROS COMISIONES POLÍTICA PARA LA DIVERSIFICACIÓN DE LAS CARTERAS DE INVERSIÓN CONFLICTOS DE INTERÉS RECLAMACIONES de 6

2 1. REVELACIÓN DEL FOLIO DE INSCRIPCIÓN ANTE LA CNBV QuattroWM, Asesor en Inversiones, S.A. de C.V. (el Asesor) se encuentra inscrito en el Registro de Asesores en Inversiones de la Comisión Nacional Bancaria y de Valores (CNBV) con el folio número (14156)- 09/11/2016, con efectos a partir del 9 de noviembre de 2016 en términos de la Ley del Mercado de Valores. 2. ADVERTENCIAS a. La CNBV está facultada para supervisar exclusivamente la prestación de servicios de administración de cartera de valores cuando se tomen decisiones de inversión a nombre y por cuenta de terceros (gestión de inversiones discrecional), así como los servicios de asesoría de inversión en valores, análisis y emisión de recomendaciones de inversión de manera individualizada asesoría directa-; c. La CNBV carece de atribuciones para supervisar o regular cualquier otro servicio que proporcione el Asesor, y d. Que la inscripción en el registro de Asesores en inversiones de la CNBV de acuerdo con lo previsto en la Ley del Mercado de Valores, no implica el apego del Asesor a las disposiciones aplicables en la prestación de los servicios, ni la exactitud o veracidad de la información proporcionada. 3. SUSTENTO LEGAL La presente Guía tiene por sustento los artículos 225 a 227 Bis de la Ley del Mercado de Valores y demás relativos de dicho ordenamiento, y particularmente a las Disposiciones de carácter general aplicables a entidades financieras y demás personas que proporcionen servicios de inversión publicadas en el Diario Oficial de la Federación del 9 de enero del 2015 y las modificaciones que llegaran a realizarse. 4. GESTIÓN DE INVERSIONES QuattroWM, Asesor en Inversiones, S.A. de C.V. (en lo sucesivo Quattro ), proporciona de manera oral o a través de medios electrónicos, recomendaciones personalizadas al cliente por medio de la administración de cuentas en las que se haya pactado el manejo discrecional de dichas cuentas. Para la prestación del Servicio de Inversión Asesorado, es necesario que Quattro conozca su perfil de inversión mediante la aplicación de un cuestionario (evaluación idoneidad) para evaluar sus conocimientos y experiencia en finanzas, situación y capacidad financiera, así como objetivos de inversión, todos ellos para poder prestar un servicio de asesoramiento acorde a las necesidades del cliente. Los distintos perfiles de inversión establecidos son: Deuda Conservador 2 de 6

3 Balanceado Agresivo Quattro ha realizado un análisis de los distintos tipos de Productos Financieros, asignando un perfil de riesgo para cada uno de ellos y políticas de diversificación para la protección de los intereses del cliente. Adicionalmente Quattro podrá ofrecer a sus clientes servicios de Comercialización que refieren a la promoción de valores considerados por la CNBV como de bajo riesgo y que en general se conocen como del mercado de dinero (valores gubernamentales y bancarios de corto plazo con las características establecidas por la autoridad). Los servicios asesorados se llevan a cabo considerando por cada cliente: - Necesidades de inversión - Objetivos y especificaciones - Riesgos asociados, incluyendo riesgos de crédito (calificación otorgada por calificadoras y elementos adicionales), riesgos de liquidez, riesgos de mercado, así como la evaluación de los riesgos inherentes a los subyacentes - Liquidez, mercado secundario y opciones de negociación, además de considerar su distribución entre el gran público inversionista - Situación financiera actual e histórica del Emisor, contraparte o proveedor del Instrumento derivado - Volatilidad en el precio - Costos de operación asociados, comisiones y compensaciones que deban pagarse - Calidad de los custodios, fiduciarios, administradores de activos o garantes del producto financiero - El precio en función de los riesgos de los productos financiero ofrecidos - Características de los productos financieros - La prelación en su pago, en el evento de concurso mercantil de la emisora o contraparte - Tratándose de valores representativos de capital, considerará si son objeto de oferta pública inicial o son utilizados para el cálculo de algún índice bursátil 5. PRODUCTOS FINANCIEROS Quattro cuenta con una amplia gama de productos financieros que son ofrecidos al cliente en función de los segmentos a los que pertenecen. MERCADO DE DEUDA Son alternativas de inversión que se operan en tasas y plazos determinados, generan intereses de manera periódica o al vencimiento y obligan al emisor a entregar el capital al finalizar el plazo pactado. Inversiones a plazo: a) Pagarés con Rendimiento Liquidable al Vencimiento b) Certificados de Depósito Bancario Instrumentos gubernamentales: 3 de 6

4 a) Certificados de la Tesorería (CETES) b) Bonos de Desarrollo del Gobierno Federal (Bondes) c) Bonos del Gobierno Federal a Tasa Fija (Bonos M) d) Bonos de Desarrollo del Gobierno Federal en unidades de inversión (Udibonos) e) Bonos Bancarios de Protección al Ahorro (BPAs, BPAG, BPAT) Instrumentos bancarios: a) Bonos Bancarios b) Depósitos o Bonos Bancarios Estructurados c) Obligaciones subordinadas Instrumentos corporativos: a) Papel Comercial b) Certificados Bursátiles c) Bonos Corporativos d) Certificados Bursátiles Fiduciarios (Bursatilizaciones) FONDOS DE INVERSIÓN Son vehículos de inversión colectiva, compuestos de portafolios de inversión diversificados de distintas formas: a) Fondos de Inversión de Deuda b) Fondos de Inversión de Renta Variable. MERCADO DE CAPITALES Es una opción de inversión que permite a los clientes la posibilidad de comprar títulos representativos del capital social de distintas empresas privadas, para convertirse en socios de las mismas y adquirir derechos económicos y, en su caso, societarios. Da la oportunidad a los clientes de participar en un mercado organizado, compuesto por una amplia gama de empresas en México y también del extranjero. Este tipo de instrumentos están sujetos a distintas variables económicas, financieras y de mercado, por lo que no existe una certeza de obtener beneficios en su inversión. INVERSIONES ALTERNATIVAS Para aquellos clientes que buscan otras opciones de inversión, como lo son la inversión en materias primas, títulos opcionales (Warrants), Fideicomisos de Inversión en Bienes Raíces (FIBRA s), Certificados de Capital de Desarrollo (CKD s) y Depósitos o Bonos Bancarios Estructurados. 4 de 6

5 6. COMISIONES El Cliente se obliga a pagar mensualmente a Quattro, una cantidad equivalente a un doceavo (1/12) del punto cincuenta por ciento (0.50%), más el Impuesto al Valor Agregado, del promedio entre el saldo inicial y final de las cuentas al cierre del mes inmediato anterior. Tomando como valor de referencia el consignado en los estados de cuenta emitidos por intermediarios financieros custodios de los valores del cliente. 7. POLÍTICA PARA LA DIVERSIFICACIÓN DE LAS CARTERAS DE INVERSIÓN En Quattro, ponemos especial atención en la diversificación de los portafolios de nuestros clientes y que estos cuenten con los valores adecuados para satisfacer sus objetivos financieros en base a su Perfil de Inversión. Quattro, definirá los límites de composición de las carteras de inversión por tipo de valor, en función de los perfiles de inversión definidos. a. Para determinar los productos financieros en los que se sugerirá invertir, se considerará: - La relación entre dichos productos financieros y el nivel de riesgo que el cliente está dispuesto a tolerar conforme a su perfil y objetivo de inversión, tomando en cuenta el valor en riesgo de los productos recomendados - El plazo que se estima adecuado para mantener la inversión del cliente - Los límites máximos de inversión por tipo producto financiero - Las bases de comparación del rendimiento de la inversión que se usarán como referencia b. La política de inversión que se seguirá en cada estrategia de inversión, podrá ser: - Activa, a través de la toma de riesgos con el propósito de obtener rendimientos por encima de la base de referencia - Pasiva, a través de la toma de riesgos exclusivamente para procurar que el rendimiento de la cuenta alcance la base de referencia. c. Los lineamientos con respecto a: - La liquidez de la cartera de inversión - La contratación de préstamos de valores, ventas en corto y operaciones de apalancamiento, en su caso d. El criterio de selección con respecto de las inversiones en acciones de sociedades anónimas bursátiles o sociedades anónimas promotoras de inversión bursátil, consideran la relación con: - El sector económico de la sociedad - La bursatilidad de la emisión - La pertenencia de la acción a un determinado índice bursátil (nacional o extranjero) 5 de 6

6 - La política de dividendos de la sociedad - La nacionalidad de la sociedad - El tamaño de la sociedad - Otros aspectos que resulten relevantes para el cliente e. El criterio de selección que seguirá respecto de las inversiones en valores representativos de deuda, consideran la relación con: - La duración objetivo de la cartera de inversión - La conformación de las probables inversiones por tipo de Emisora (gubernamental, estatal, municipal, bancario, de sociedades, fideicomisos o una mezcla) - La calificación crediticia otorgada por alguna institución calificadora de valores f. Medidas a adoptar ante condiciones de alta volatilidad en los mercados financieros, incertidumbre económica o política. EN NINGÚN CASO SE DEBERÁ ENTENDER QUE LA ASESORÍA GARANTIZA EL RESULTADO O EL ÉXITO DE LAS INVERSIONES O SUS RENDIMIENTOS. 8. CONFLICTOS DE INTERÉS Quattro, cuenta con diversas medidas para evitar la existencia de conflictos de interés en la prestación de Servicios de Inversión a sus clientes, entre ellas: - Las recomendaciones, consejos o sugerencias en Servicios de Inversión Asesorados, siempre serán acordes al perfil de inversión del cliente - La información que se proporcione a los clientes siempre será fidedigna y de carácter público, en ningún caso proporcionará información falsa o engañosa respecto productos financieros - Contamos con barreras que evitan el intercambio de información entre el personal de las áreas de negocio, que en el desarrollo de sus funciones tengan acceso a información privilegiada y el personal encargado de proporcionar Servicios de Inversión 9. RECLAMACIONES Las aclaraciones o reclamaciones relacionadas con la prestación de servicios de inversión deberán ser presentadas a las oficinas de Quattro (Prado Sur, piso 1, Col. Lomas de Chapultepec, Delegación Miguel Hidalgo, C.P , Ciudad de México) de lunes a viernes de 9:00 am a 17:00 horas. 6 de 6