Grupo Financiero Banorte

Transcripción

1 Grupo Financiero Banorte Casa de Bolsa Banorte Ixe, S.A. de C.V. De conformidad con las Disposiciones de Carácter General Aplicables a las Casas de Bolsa

2 Actualización al 1er. trimestre de de marzo de

3 INFORME SOBRE LA SITUACIÓN FINANCIERA DE CASA DE BOLSA BANORTE IXE, S.A. DE C.V. GRUPO FINANCIERO BANORTE Y SUBSIDIARIA AL 31 DE MARZO DE 2015 I. Eventos Relevantes. 4 II. Capital Contable. 4 III. Inversiones en Valores y Posiciones por Reporto 5 IV. Margen Financiero por Intermediación 6 V. Resultado de la Operación 7 VI. Impuestos a la Utilidad 8 VII. Requerimientos de Capitalización 8 VIII. Indicadores Financieros. 11 IX. Declaración sobre la preparación del presente reporte 12 3

4 I. EVENTOS RELEVANTES Fusión de Operadora de Fondos Banorte con Casa de Bolsa Banorte Ixe El 31 de enero de 2014 de conformidad con lo dispuesto en el artículo 10 de la Ley para Regular Agrupaciones Financieras, contando con las opiniones favorables de la Comisión y de Banxico, la SHCP autorizó mediante oficio 312-3/112730/2014 la fusión de Casa de Bolsa Banorte Ixe, S.A. de C.V., Grupo Financiero Banorte, como entidad fusionante que subsiste, con Operadora de Fondos Banorte, S.A. de C.V., Sociedad Operadora de Sociedades de Inversión, entidad subsidiaria fusionada que se extingue, la cual tuvo efecto el 8 de mayo de Operadora de Fondos Banorte, S.A. de C.V., Sociedad Operadora de Sociedades de Inversión, fue fusionada el 8 de mayo de 2014, con la Casa de Bolsa, asumiendo esta última todos los derechos y obligaciones de la entidad fusionada. Por tratarse de entidad subsidiaria de la misma Casa de Bolsa, la fusión se contabilizó con base en los valores en libros de la entidad fusionada. II. CAPITAL CONTABLE a. El capital social esta representado por acciones ordinarias de la Serie O. b. El capital fijo sin derecho a retiro está representado por acciones de la Clase I Serie O, ordinarias, nominativas, sin expresión de valor nominal, íntegramente suscritas y pagadas. c. La parte variable de dicho capital está representado por acciones de la Clase II, Serie O sin expresión de valor nominal íntegramente suscritas y pagadas. La parte variable tiene como límite el monto de la parte fija del capital social. Las acciones representativas de la serie O serán de libre suscripción. La Casa de Bolsa está sujeta a la disposición legal que requiere que el 5% de las utilidades de cada año sean traspasadas a la reserva legal, hasta que ésta sea igual al 20% de su capital social. Esta reserva no es susceptible de distribuirse a los accionistas, excepto en la forma de dividendos en acciones. Decreto de dividendos Mediante Asamblea General Ordinaria de Accionistas celebrada el 15 de julio de 2014, se aprobó el decreto de un dividendo en efectivo por un importe de 550 mdp, proveniente de la cuenta de resultados de ejercicios anteriores. 4

5 Traspaso de resultado neto a resultados de ejercicios anteriores Mediante Asamblea General Ordinaria de Accionistas celebrada el 22 de Abril de 2014, se aprobó el traspaso del resultado del ejercicio 2013 por 562 mdp, de los cuales 28 mdp se aplicaron al rubro de Reservas de Capital y el remanente de 534 mdp al rubro de Resultados de ejercicios anteriores. Al 31 de Marzo de 2015 el capital contable de Casa de Bolsa Banorte Ixe, S.A de C.V está integrado como sigue: CASA DE BOLSA BANORTE IXE, S.A. DE C.V. CAPITAL CONTABLE Cifras en millones de pesos Capital Contable 1er to er Capital contribuido Capital social 1,354 1,354 1,354 Prima en venta de acciones Capital ganado Reservas de capital Resultados de ejercicios anteriores Resultado por valuación de títulos disponibles para la venta Efecto acumulado por conversión Resultado neto TOTAL CAPITAL CONTABLE 2,542 2,577 2,612 III. INVERSIONES EN VALORES Y POSICIÓN EN REPORTO a. El rubro de inversiones en valores al cierre del primer trimestre de 2015, presentó un incremento del 15% por 14,551 mdp derivado primordialmente por el incremento de la posición de riesgo. 5

6 CASA DE BOLSA BANORTE IXE S.A. DE C.V. INVERSIONES EN VALORES 1er Trim 4to Trim 1er Trim Variación 1T 2015 VS. 4T 2014 Millones de pesos $ % INVERSIONES EN VALORES Gubernamentales -4, , % Bancarios % Instrumentos de patrimonio neto % Posición en reportos 77,927 98, ,424 13,621 14% TOTAL INVERSIONES EN VALORES 74, , ,676 14,551 15% b. La posición en operaciones de reporto al cierre del primer trimestre de 2015, presentó un incremento del 14% por 13,621 mdp principalmente en títulos gubernamentales. CASA DE BOLSA BANORTE IXE S.A. DE C.V. POSICIÓN EN REPORTOS 1er Trim 4to Trim 1er Trim Variación 1T 2015 VS. 4T 2014 Millones de pesos $ % Gubernamentales 71,351 88,047 99,982 11,935 14% Bancarios 3,552 7,516 9,028 1,512 20% Otros títulos de deuda 3,024 3,240 3, % TOTAL DE POSICIÓN EN REPORTOS 77,927 98, ,424 13,621 14% IV. MARGEN FINANCIERO POR INTERMEDIACIÓN a. Utilidad (Pérdida) por compraventa generó menor ingreso del -32% por -35 mdp, correspondiente al decremento en el resultado realizado por mercado de dinero por -32 mdp y mercado de capitales por -3 mdp. b. Ingresos y (Gastos) por intereses obtuvo un decremento del -48% por -107 mdp, generado por la disminución de Ingresos por Intereses de Inversiones en Valores por -193 mdp integrados de: Títulos para Negociar -250 mdp, Disponibles para la Venta 51 mdp y Conservados al Vencimiento 6 mdp; incremento neto de los ingresos y gastos por intereses de mercado de dinero por operaciones de reporto por 84 mdp e intereses de disponibilidades 2 mdp. c. Resultado por Valuación a Valor Razonable representó un decremento del - 123% de la minusvalía generando 124 mdp de plusvalía, integrada por las 6

7 acciones de la BMV 21 mdp, BONDES D 48 mdp, BPAG91 35 mdp, UDIBONO 9 mdp, BPAG 28 7 mdp, BPA182 5 mdp y otros -1 mdp. CASA DE BOLSA BANORTE IXE, S.A. DE C.V. MARGEN FINANCIERO POR INTERMEDIACIÓN 1er 4to 1er Trim Trim Trim Variación 1T 2015 Vs. 4T 2014 Cifras en millones de pesos $ % Utilidad (Pérdida) por compraventa % Ingresos y (Gastos) por intereses % Intereses de disponibilidades % Intereses de inversiones en valores % Intereses en operaciones de reporto % Resultado por valuación a valor razonable % MARGEN FINANCIERO POR INTERMEDIACIÓN % V. RESULTADO DE LA OPERACIÓN El Resultado de la Operación presentó un decremento del -18% equivalente a -33 mdp integrado de los siguientes rubros: Comisiones y tarifas cobradas por -84 mdp generado principalmente por un decremento en comisiones por intermediación financiera y operaciones con sociedades de inversión. Comisiones y tarifas pagadas por 4 mdp, el gasto disminuyó principalmente por el decremento en comisiones pagadas de agentes de valores. Margen de intermediación por -17 mdp, disminuyó por la utilidad por compraventa -35 mdp, ingresos por intereses -106 mdp y resultado por valuación a valor razonable incrementó 124 mdp. Otros ingresos (egresos) de la operación por 69 mdp, la variación es generada principalmente por una disminución de gastos con respecto al cuarto trimestre, integrada primordialmente por el neto del traspaso a banorte del fondo de pensiones y cancelación de provisiones. Gastos de administración por -5 mdp, el gasto incrementó principalmente por servicios administrativos y provisiones. 7

8 CASA DE BOLSA BANORTE IXE, S.A. DE C.V. RESULTADO DE LA OPERACIÓN 1er Trim 4to Trim 1er Trim Variación 1T 2015 Vs. 4T 2014 Cifras en millones de pesos $ % Ingresos (egresos) total de la operación % Comisiones y tarifas cobradas % Comisiones y tarifas pagadas % Resultado por Intermediación % Otros ingresos (egresos) de la operación % Gastos de administración y promoción % TOTAL DE RESULTADO DE LA OPERACIÓN % VI. IMPUESTOS A LA UTILIDAD El incremento del gasto por -21 mdp en la provisión del ISR a la utilidad del primer trimestre del 2015 respecto de lo registrado durante el cuarto trimestre del 2014 se debe principalmente a una menor deducción fiscal durante el primer trimestre de 2015 por efectos del ajuste inflacionario. CASA DE BOLSA BANORTE IXE, S.A. DE C.V. IMPUESTOS A LA UTILIDAD 1er Trim 4to Trim 1er Trim Variación 1T 2015 Vs. 4T 2014 Cifras en millones de pesos $ % Impuestos a la utilidad causados % Impuestos a la utilidad diferidos (netos) % TOTAL DE IMPUESTOS A LA UTILIDAD % VII. REQUERIMIENTOS DE CAPITALIZACIÓN - El índice de suficiencia del capital global, respecto a la suma de requerimientos por riesgo de crédito, mercado y operativo es de 63.60% 8

9 - Capital global Capital básico 2,379.4 Capital complementario 0.0 Total 2, Monto de activos ponderados Por riesgo crédito 3,235.7 Por riesgo mercado 13,739.2 Por riesgo operacional 1,941.6 Total 18,916.5 Semanalmente se lleva un seguimiento del capital asi como de los activos sujetos a riesgo, los más representativos, sin embargo también se identifican operaciones que por su impacto o por el monto puedan afectar considerablemente el capital y antes de realizarlas se verifica el impacto en el ICap y sus componentes asi como en los límites sujetos a éstos. El consumo de capital al cierre del primer trimestre del 2015 aumentó 3.03%, con respecto al trimestre anterior, para cerrar en 63.60% quedando dentro del límite normativo (máx. 80%). El capital global aumentó $26 mdp, 1.11% con respecto al cuarto trimestre del 2014, principalmente por un aumento en el Capital Contable por $34 mdp. El ICap disminuyó en 63 pb con respecto al trimestre anterior, cerrando en 12.58%, dato previo, asi mismo los activos sujetos a riesgo aumentaron en $1,100 mdp, 6.17% con respecto al cuarto trimestre del

10 Valor en Riesgo Casa de Bolsa (VaR) La exposición al riesgo de mercado de los portafolios de instrumentos financieros de la Casa de Bolsa se cuantifica a través de la metodología estándar en la industria denominada Valor en Riesgo (VaR). Con objeto de apegar dicha metodología a las mejores prácticas de mercado, incluyendo las de los principales competidores en la industria, a partir de febrero 2015, La Casa de de Bolsa Banorte-IXE realizó una modificación a su metodología de VaR, la cual fue aprobada por el Comité de Políticas de Riesgo y consiste fundamentalmente en tomar como base un horizonte de tiempo de un día y se basa en una simulación histórica no paramétrica con nivel de confianza al 99% tomando en consideración 500 observaciones históricas en los factores de riesgo. El VaR promedio para el primer trimestre del 2015 del portafolio, es de 26 mdp y como porcentaje del capital neto (2,402 mdp) al del trimestre corresponde a 1.08%. Concepto 1T 15 VaR 26 Capital neto 2,402 VaR/Capital neto 1.08% El (VaR) se puede interpretar como la máxima perdida potencial que podría tener el Banco en 99 de cada 100 días bajo condiciones normales de mercado. Considerando lo anterior, los resultados presentados sugieren que la Casa de Bolsa Banorte-Ixe puede presentar pérdidas menores a 26 mdp en 99 días de cada 100 días de operación. El VaR por factor de riesgo, se determina simulando 500 escenarios históricos y realizando una agrupación de Instrumentos por su factor de Riesgo principal, es importante destacar que se tomaron en cuenta las posiciones de la Casa de Bolsa Banorte-Ixe tanto fuera como dentro del Balance clasificadas como de negociación y disponibles para la venta y se excluye la posición de conservados al vencimiento. Factor de Riesgo VaR 1T15 Capitales 0 Tasas Domesticas 26 Efecto de diversificación 0 VaR total 26 10

11 VIII. INDICADORES FINANCIEROS CASA DE BOLSA BANORTE IXE, S.A. DE C.V. Indicadores Financieros 1er do er to er ) SOLVENCIA 103% 105% 104% 103% 102% 2) LIQUIDEZ 109% 107% 109% 103% 105% 3) APALANCAMIENTO 207% 55% 149% 29% 144% 4) ROE 30% 34% 42% 26% 16% 5) ROA 0.8% 1.4% 1.8% 0.8% 0.4% 6) Otros Relacionados con el Capital (Requerimiento de capital / Capital global) 62% 38% 54% 61% 64% 7) Margen Financiero / Ingreso Total de la Operación 51% 53% 53% 42% 47% 8) Resultado de la Operación / Ingreso Total de la Operación 48% 58% 63% 33% 32% 9) Ingreso Neto / Gastos de Administración 101% 110% 123% 121% 89% 10) Gastos de Administración / Ingreso Total de la Operación 9% 8% 8% 9% 18% 11) Resultado Neto / Gastos de Administración 72% 99% 120% 61% 39% 11

12 IX. DECLARACIÓN SOBRE LA PREPARACIÓN DEL PRESENTE REPORTE Los suscritos manifestamos bajo protesta de decir verdad que, en el ámbito de nuestras respectivas funciones, preparamos la información relativa a Casa de Bolsa Banorte Ixe, contenida en el presente reporte, el cual, a nuestro leal saber y entender, refleja razonablemente su situación. JOSÉ MARCOS RAMÍREZ MIGUEL Director General MAYRA NELLY LÓPEZ LÓPEZ Directora Ejecutiva de Contabilidad MIGUEL ÁNGEL ARENAS LÓPEZ Director de Contraloría JOSÉ GUILLERMO VÉLEZ CASTRO Director de Auditoría Interna 12