BONOS CORPORATIVOS LATAM 5,00

viernes 16 de noviembre de 2018 BONOS CORPORATIVOS LATAM 5,00 21/11/2018 Rating Brasil USD PETROBRAS GLOBAL FINANCE Oil&Gas Ba2 BB- BB- 8,375% 100,235 102,533 10/12/2018-37,278% 10.000 USD PETROBRAS GLOBAL FINANCE Oil&Gas Ba2 BB- BB- 5,375% 101,755 104,233 27/01/2021 3,346% 10.000 USD PETROBRAS GLOBAL FINANCE Oil&Gas Ba2 BB- BB- 8,375% 109,008 111,470 23/05/2021 3,550% 10.000 USD PETROBRAS GLOBAL FINANCE Oil&Gas Ba2 BB- BB- 6,125% 103,401 105,948 17/01/2022 4,094% 10.000 USD PETROBRAS GLOBAL FINANCE Oil&Gas Ba2 BB- BB- 4,375% 96,652 98,935 20/05/2023 4,640% 10.000 USD PETROBRAS GLOBAL FINANCE Oil&Gas Ba2 BB- BB- 6,250% 101,580 103,920 17/03/2024 5,391% 10.000 USD PETROBRAS GLOBAL FINANCE Oil&Gas Ba2 BB- BB- 5,299% 95,391 97,795 27/01/2025 5,726% 10.000 USD PETROBRAS GLOBAL FINANCE Oil&Gas Ba2 BB- BB- 8,750% 112,752 115,294 23/05/2026 6,173% 10.000 USD PETROBRAS GLOBAL FINANCE Oil&Gas Ba2 BB- BB- 7,375% 103,805 106,330 17/01/2027 6,366% 10.000 USD PETROBRAS GLOBAL FINANCE Oil&Gas Ba2 BB- BB- 5,999% 94,939 97,441 27/01/2028 6,370% 10.000 USD PETROBRAS GLOBAL FINANCE Oil&Gas Ba2 BB- BB- 5,750% 92,313 94,857 01/02/2029 6,445% 10.000 USD PETROBRAS GLOBAL FINANCE Oil&Gas Ba2 BB- BB- 6,875% 95,514 97,987 20/01/2040 7,058% 10.000 USD PETROBRAS GLOBAL FINANCE Oil&Gas Ba2 BB- BB- 6,750% 94,377 97,240 27/01/2041 6,996% 10.000 USD PETROBRAS GLOBAL FINANCE Oil&Gas Ba2 BB- BB- 5,625% 83,547 86,526 20/05/2043 6,758% 10.000 USD PETROBRAS GLOBAL FINANCE Oil&Gas Ba2 BB- BB- 7,250% 97,196 99,879 17/03/2044 7,259% 10.000 USD PETROBRAS GLOBAL FINANCE Oil&Gas Ba2 BB- BB- 6,850% 89,651 92,485 05/06/2115 7,407% 10.000 EUR PETROBRAS GLOBAL FINANCE Oil&Gas Ba2 BB- BB- 3,750% 105,263 105,955 14/01/2021 0,942% 100.000 EUR PETROBRAS GLOBAL FINANCE Oil&Gas Ba2 BB- BB- 5,875% 111,675 114,471 07/03/2022 1,367% 100.000 EUR PETROBRAS GLOBAL FINANCE Oil&Gas Ba2 BB- BB- 4,250% 106,722 109,550 02/10/2023 2,170% 100.000 EUR PETROBRAS GLOBAL FINANCE Oil&Gas Ba2 BB- BB- 4,750% 104,711 107,512 14/01/2025 3,385% 100.000 Los precios que aquí aparecen son totalmente indicativos, agradecemos se comuniquen con la mesa de operaciones para actualizar los mismos. Al adoptar una decisión de invertir, los inversores deben basarse exclusivamente en su propio análisis de los instrumentos que se les ofrecen, de las características de los mismos y de los riesgos involucrados en su decisión de invertir. El inversor debe tener en cuenta que GBU (Grupo Bursátil Uruguayo) Sociedad de Bolsa no asume responsabilidad alguna por el principal, ni de garantía, por los instrumentos invertidos o a invertir; ni por las amortizaciones anticipadas o casos fortuitos. La documentación presentada es con fines informativos únicamente, y no debe ser considerada como una oferta, recomendación, o solicitud para concluir una transacción, no debiendo ser considerada como asesoramiento financiero. Fuente: Bloomberg

USD EMBRAER OVERSEAS LTD Aerospace/Defen Ba1 BBB- BBB 6,375% 102,731 105,357 15/01/2020 1,651% 10.000 USD EMPRESA BRAS DE AERONAU Aerospace/Defen Ba1 BBB- BBB 5,150% 103,530 106,099 15/06/2022 3,322% 10.000 USD EMBRAER OVERSEAS LTD Aerospace/Defen Ba1 BBB- BBB 5,696% 104,686 107,488 16/09/2023 3,972% 10.000 USD EMBRAER NETHERLANDS FINA Aerospace/Defen Ba1 BBB- BBB 5,050% 101,813 104,728 15/06/2025 4,218% 10.000 USD EMBRAER NETHERLANDS FINA Aerospace/Defen - BBB- BBB 5,400% 102,777 105,655 01/02/2027 4,564% 10.000 USD ARCOS DORADOS HOLDINGS I Retail Ba3 BB+ - 6,625% 102,750 105,250 27/09/2023 5,379% 100.000 USD CENT ELET BRASILEIRAS SA Electric - BB- BB- 6,875% 101,419 104,080 30/07/2019 0,940% 100.000 USD CENT ELET BRASILEIRAS SA Electric Ba3 BB- BB- 5,750% 100,063 102,774 27/10/2021 4,725% 200.000 USD CAIXA ECONOMICA FEDERAL Banks Ba2 BB- BB- 4,250% 100,102 102,443 13/05/2019-0,842% 150.000 USD CAIXA ECONOMICA FEDERAL Banks Ba2 BB- - 3,500% 95,487 98,189 07/11/2022 3,999% 150.000 USD CAIXA ECONOMICA FEDERAL Banks B2 B - 7,250% 100,752 103,577 23/07/2024 6,483% 23/07/2019 1,865% 200.000 USD GERDAU HOLDINGS INC Iron/Steel - BBB- BBB- 7,000% 103,893 106,400 20/01/2020 1,433% 100.000 USD GERDAU TRADE INC Iron/Steel NR BBB- BBB- 5,750% 103,930 106,487 30/01/2021 2,680% 100.000 USD GERDAU TRADE INC Iron/Steel Ba2 BBB- BBB- 4,750% 100,668 103,411 15/04/2023 3,898% 200.000 USD GTL TRADE FIN / GERDAU Iron/Steel Ba2 BBB- BBB- 5,893% 102,589 105,461 29/04/2024 4,741% 29/01/2024 4,693% 150.000 USD GTL TRADE FINANCE INC Iron/Steel Ba2 BBB- BBB- 7,250% 104,490 107,451 16/04/2044 6,638% 16/10/2043 6,634% 200.000 USD B3 SA-BRASIL BOLSA BALCA Diversified Finan Ba1 - BB- 5,500% 101,652 104,402 16/07/2020 2,755% 100.000 USD CIA SANEAMENTO BASICO Water - BB BB- 6,250% 100,270 101,096 16/12/2020 5,678% 17/12/2018-8,601% 200.000 USD VALE OVERSEAS LIMITED Iron/Steel Baa3 BBB+ BBB- 5,875% 104,818 107,404 10/06/2021 2,847% 10.000 USD VALE OVERSEAS LIMITED Iron/Steel Baa3 BBB+ BBB- 4,375% 101,311 103,991 11/01/2022 3,031% 10.000 USD VALE OVERSEAS LIMITED Iron/Steel Baa3 BBB+ BBB- 6,250% 107,735 110,464 10/08/2026 4,622% 10.000 USD VALE CANADA LTD Mining Ba1 BBB+ BBB- 7,200% 109,184 112,764 15/09/2032 5,840% 10.000 USD VALE OVERSEAS LIMITED Iron/Steel Baa3 BBB+ BBB- 8,250% 122,946 126,252 17/01/2034 5,648% 10.000 USD VALE OVERSEAS LIMITED Iron/Steel Baa3 BBB+ BBB- 6,875% 112,932 115,932 21/11/2036 5,472% 10.000 USD VALE OVERSEAS LIMITED Iron/Steel Baa3 BBB+ BBB- 6,875% 113,877 116,898 10/11/2039 5,506% 10.000 USD VALE SA Iron/Steel Baa3 BBB+ BBB- 5,625% 99,609 102,527 11/09/2042 5,434% 10.000 EUR VALE SA Iron/Steel Baa3 BBB+ BBB- 3,750% 109,757 112,427 10/01/2023 0,697% 100.000

USD CSN ISLANDS XI CORP Iron/Steel B3 B- *- CCC+ 6,875% 99,489 102,305 21/09/2019 4,025% 100.000 USD CSN RESOURCES SA Iron/Steel B3 B- *- CCC+ 6,500% 96,250 99,000 21/07/2020 7,139% 100.000 USD CSN ISLANDS XII Iron/Steel B3 B- *- CCC+ 7,000% 77,608 80,814 29/09/2049 8,817% 23/12/2018 266,266% 100.000 USD COSAN LUXEMBOURG SA Oil&Gas Ba3 BB BB- 5,000% 96,661 99,493 14/03/2023 5,131% 17/12/2018 11,827% 200.000 USD COSAN OVERSEAS LTD Food Ba3 BB BB- 8,250% 100,503 104,500 29/11/2049 7,860% 05/02/2019-12,758% 100.000 USD JBS USA LUX/JBS USA FIN Food Ba3 WD BB- 7,250% 100,886 103,847 01/06/2021 5,596% 17/12/2018-43,027% 10.000 USD JBS USA LLC/JBS USA FINA Food Ba3 - BB- 5,875% 98,254 100,710 15/07/2024 5,724% 15/07/2019 4,741% 10.000 USD JBS USA LLC/JBS USA FINA Food Ba3 - BB- 5,750% 95,758 98,875 15/06/2025 5,959% 15/06/2020 6,513% 10.000 USD MINERVA LUXEMBOURG SA Food - BB- BB- 8,750% 101,446 103,757 29/12/2049 8,406% 03/04/2019-1,426% 200.000 USD MARFRIG HOLDING EUROPE B Food B2 BB- BB- 6,875% 101,005 103,735 24/06/2019 0,542% 17/12/2018-42,034% 200.000 USD MARFRIG HOLDING EUROPE B Food B2 BB- BB- 8,000% 101,944 104,655 08/06/2023 6,791% 08/06/2019-0,484% 200.000 USD MARB BONDCO PLC Food - BB- BB- 7,000% 96,878 99,621 15/03/2024 7,084% 15/03/2020 7,295% 200.000 USD MARB BONDCO PLC Food - BB- BB- 6,875% 94,499 97,172 19/01/2025 7,453% 19/01/2021 8,324% 200.000 USD BFF INTERNATIONAL LTD Food Ba2 BBB- BB 7,250% 101,896 104,843 28/01/2020 3,056% 100.000 USD BRF SA Food Ba2 BBB- BB 3,950% 90,044 92,898 22/05/2023 5,763% 200.000 USD BRF SA Food Ba2 BBB- BB 4,750% 91,200 94,019 22/05/2024 6,044% 200.000 EUR BRF SA Food Ba2 BBB- BB 2,750% 96,825 99,646 03/06/2022 2,856% 100.000 USD BRASKEM FINANCE LTD Chemicals Ba1 BBB- BBB- 7,000% 103,733 104,851 07/05/2020 3,562% 100.000 USD BRASKEM FINANCE LTD Chemicals Ba1 BBB- BBB- 5,750% 102,625 105,380 15/04/2021 3,395% 200.000 USD BRASKEM FINANCE LTD Chemicals Ba1 BBB- BBB- 6,450% 105,097 107,830 03/02/2024 4,732% 200.000 USD BRASKEM AMERICA FINANCE Chemicals Ba1 BBB- BBB- 7,125% 111,428 114,432 22/07/2041 5,956% 22/01/2041 5,944% 200.000 USD BRASKEM FINANCE LTD Chemicals Ba1 BBB- BBB- 7,375% 100,000 102,750 29/10/2049 7,153% 26/11/2018-179,268% 100.000 USD TELEMAR NORTE LESTE SA Telecommunicat WR WD - 9,500% 2,557 6,252 23/04/2019 3311,950% 100.000 EUR PORTUGAL TELECOM INT FIN Telecommunicat WR WD NR 4,625% 2,094 4,800 08/05/2020 411,574% 100.000 EUR OI BRASIL HOLDINGS COOP Telecommunicat WR WD NR 5,625% 4,055 8,432 22/06/2021 155,319% 100.000 USD GOL FINANCE SA Airlines - B B- 8,875% 98,141 101,580 24/01/2022 8,291% 24/01/2019-0,147% 200.000 USD GOL FINANCE Airlines - B B- 7,000% 88,531 91,705 31/01/2025 8,760% 31/01/2022 10,097% 10.000 USD GOL FINANCE Airlines - B - 8,750% 88,000 92,000 97.342 9,509% 05/01/2019 77,860% 100.000 USD FIBRIA OVERSEAS FINANCE Forest Products& Ba1 BBB- - 5,250% 101,744 104,479 12/05/2024 4,327% 10.000 USD FIBRIA OVERSEAS FINANCE Forest Products&#N/A N/A BBB- - 4,000% 93,874 96,569 14/01/2025 4,645% 14/11/2024 4,664% 10.000 USD FIBRIA OVERSEAS FINANCE Forest Products& - BBB- - 5,500% 100,110 102,840 17/01/2027 5,072% 10.000

USD ITAU UNIBANCO HLDG SA/KY Banks Ba3 B+ - 6,200% 102,611 105,115 15/04/2020 2,459% 100.000 USD ITAU UNIBANCO HLDG SA/KY Banks Ba3 B+ - 5,750% 102,430 104,771 22/01/2021 3,446% 100.000 USD ITAU UNIBANCO HLDG SA/KY Banks Ba3 B+ - 6,200% 103,591 106,181 21/12/2021 4,046% 200.000 USD ITAU UNIBANCO HLDG SA/KY Banks Ba3 B+ - 5,500% 101,255 103,889 06/08/2022 4,351% 200.000 USD ITAU UNIBANCO HLDG SA/KY Banks Ba3 B+ - 5,650% 101,747 104,392 19/03/2022 4,219% 200.000 USD ITAU UNIBANCO HLDG SA/KY Banks Ba3 B+ - 5,125% 100,081 102,637 13/05/2023 4,468% 200.000 USD BANCO DO BRASIL (CAYMAN) Banks Ba2 BB- BB- 6,000% 102,392 104,800 22/01/2020 1,830% 100.000 USD BANCO DO BRASIL (CAYMAN) Banks Ba3 - - 5,375% 101,302 103,905 15/01/2021 3,472% 100.000 USD BANCO DO BRASIL (CAYMAN) Banks Ba3 - - 5,875% 102,149 104,435 26/01/2022 4,364% 200.000 USD BANCO DO BRASIL (CAYMAN) Banks Ba3 - B- 5,875% 101,947 104,619 19/01/2023 4,640% 200.000 USD BANCO DO BRASIL (CAYMAN) Banks Ba3 - CCC+ 6,250% 86,559 89,317 29/10/2049 7,108% 15/04/2024 8,774% 200.000 USD BANCO DO BRASIL (CAYMAN) Banks B2 - - 8,500% 105,677 107,967 29/10/2049 7,813% 20/10/2020 4,125% 100.000 USD BANCO DO BRASIL (CAYMAN) Banks B2 - CCC+ 9,000% 102,380 105,025 29/06/2049 8,534% 18/06/2024 7,867% 200.000 USD BANCO DO BRASIL (CAYMAN) Banks B2 - CCC+ 9,250% 106,400 109,043 29/10/2049 8,423% 15/04/2023 6,832% 200.000 USD BANCO BTG PACTUAL/CAYMAN Diversified Finan Ba2 BB- - 4,000% 98,703 101,324 16/01/2020 2,822% 200.000 USD BANCO BTG PACTUAL/CAYMAN Diversified Finan Ba3 B - 5,750% 95,472 98,090 28/09/2022 6,313% 200.000 USD BANCO BTG PACTUAL LUX Diversified Finan B2 B- - 8,750% 101,059 104,071 29/12/2049 8,379% 18/09/2019 3,684% 200.000 USD BANCO VOTORANTIM Banks Ba3 - - 7,375% 103,193 105,800 21/01/2020 2,304% 100.000 USD BANCO BRADESCO (CAYMAN) Banks Ba3 B+ - 6,750% 102,197 104,745 29/09/2019 1,158% 100.000 USD BANCO BRADESCO (CAYMAN) Banks Ba3 B+ - 5,900% 102,492 105,110 16/01/2021 3,415% 100.000 USD BANCO BRADESCO (CAYMAN) Banks Ba3 B+ - 5,750% 102,324 105,000 01/03/2022 4,102% 200.000 USD BANCO DO NORDESTE BRASIL Banks Ba2 - BB- 4,375% 99,866 102,459 03/05/2019-1,061% 150.000 USD BANCO NAC DE DESEN ECONO Banks Ba2 BB-u BB- 6,500% 101,550 103,425 10/06/2019 0,294% 100.000 USD BANCO NAC DE DESEN ECONO Banks Ba2 BB-u BB- 5,750% 103,500 107,000 26/09/2023 4,140% 200.000 EUR BANCO NAC DE DESEN ECONO Banks Ba2 - BB- 3,625% 100,447 100,734 21/01/2019-0,764% 100.000 USD BANCO EST RIO GRANDE SUL Banks B1 B- - 7,375% 101,531 104,626 02/02/2022 5,766% 200.000

USD BANCO MERCANT DO BRASIL Banks Caa2 - - 9,625% 98,859 102,292 16/07/2020 8,102% 100.000 USD BANCO ABC-BRASIL SA Banks Ba3 - - 7,875% 103,293 106,174 08/04/2020 3,261% 100.000 USD CIELO SA/CIELO USA INC Commercial Serv Ba1 BB+ - 3,750% 93,061 95,894 16/11/2022 4,896% 200.000 USD CCB BANCO INDUSTR E COMR Banks WR - - 8,500% 103,131 105,287 27/04/2020 4,641% 100.000 USD BANCO BMG S.A. Banks B2 B- - 9,950% 103,554 106,388 05/11/2019 3,110% 100.000 USD BANCO BMG SA Banks B2 B- - 8,875% 103,586 106,416 05/08/2020 4,900% 100.000 USD BANCO PAN SA Banks B2u - CCC 8,500% 102,143 105,000 23/04/2020 4,816% 100.000 USD BANCO SAFRA SA (LUX) Banks Ba3 - - 6,750% 103,519 106,225 27/01/2021 3,750% 200.000 Chile USD BANCO DEL ESTADO -CHILE Banks A1 A A+ 4,125% 100,637 103,152 07/10/2020 2,397% 100.000 USD BANCO DEL ESTADO -CHILE Banks A1 A A+ 3,875% 99,023 101,651 08/02/2022 3,328% 150.000 USD CODELCO INC Mining A3 A-u A+ 7,500% 100,620 102,927 15/01/2019-11,381% 100.000 USD CODELCO INC Mining A3 A-u A+ 3,750% 100,468 102,973 04/11/2020 2,186% 100.000 USD CODELCO INC Mining A3 A-u A+ 3,000% 96,848 99,230 17/07/2022 3,224% 200.000 USD CODELCO INC Mining A3 A-u A+ 4,500% 99,693 102,219 16/09/2025 4,123% 200.000 USD CODELCO INC Mining A3 A-u A+ 5,625% 106,001 108,953 21/09/2035 4,841% 100.000 USD CODELCO INC Mining A3 A-u A+ 4,250% 88,797 91,855 17/07/2042 4,831% 200.000 USD CODELCO INC Mining A3 A-u A+ 4,875% 96,918 99,816 04/11/2044 4,887% 200.000 EUR CODELCO INC Mining A3 A-u A+ 2,250% 105,925 108,659 09/07/2024 0,681% 100.000 USD CELULOSA ARAUCO CONSTITU Forest Products& Baa3 BBB BBB- 7,250% 102,262 104,843 29/07/2019 0,210% 10.000 USD CELULOSA ARAUCO CONSTITU Forest Products& Baa3 BBB BBB- 5,000% 101,622 104,595 21/01/2021 2,798% 10.000 USD CELULOSA ARAUCO CONSTITU Forest Products& Baa3 BBB BBB- 4,750% 100,716 103,585 11/01/2022 3,532% 11/10/2021 3,435% 10.000 USD CELULOSA ARAUCO CONSTITU Forest Products& Baa3 BBB BBB- 4,500% 97,918 100,813 01/08/2024 4,336% 01/05/2024 4,330% 200.000 USD ENEL GENERACION CHILE SA Electric Baa1 BBB+ BBB+ 4,250% 96,907 99,755 15/04/2024 4,301% 15/01/2024 4,303% 10.000

USD EMPRESA NACIONAL DE PETR Oil&Gas Baa3 A BBB- 6,250% 101,811 104,273 08/07/2019-0,506% 100.000 USD EMPRESA NACIONAL DE PETR Oil&Gas Baa3 A BBB- 5,250% 101,575 104,153 10/08/2020 2,758% 100.000 USD EMPRESA NACIONAL DE PETR Oil&Gas Baa3 A BBB- 4,750% 100,666 102,985 06/12/2021 3,703% 100.000 USD EMPRESA NACIONAL DEL PET Oil&Gas Baa3 A BBB- 4,375% 96,862 99,583 30/10/2024 4,455% 200.000 USD LATAM AIRLINES GROUP SA Airlines B1 B+ B+ 7,250% 102,017 104,799 09/06/2020 4,023% 200.000 USD CORP ANDINA DE FOMENTO Multi-National Aa3 AA- AA- 8,125% 102,617 104,702 04/06/2019-0,617% 10.000 USD CORP ANDINA DE FOMENTO Multi-National Aa3 AA- AA- 4,375% 102,379 104,695 15/06/2022 2,977% 10.000 Argentina USD AEROPUERTOS ARGENT 2000 Engineering&Con B1 - B+ 6,875% 93,330 96,705 01/02/2027 7,416% 06/02/2022 8,055% 150.000 USD ARCOR SAIC Food Ba3 BB- - 6,000% 95,119 98,361 06/07/2023 6,413% 06/07/2020 8,854% 10.000 USD YPF SOCIEDAD ANONIMA Oil&Gas B2 B - 8,875% 100,238 102,324 19/12/2018-19,803% 10.000 USD YPF SOCIEDAD ANONIMA Oil&Gas B2 B - 8,500% 101,099 103,751 23/03/2021 6,733% 10.000 USD YPF SOCIEDAD ANONIMA Oil&Gas B2 B - 8,750% 98,948 101,938 04/04/2024 8,291% 10.000 USD YPF SOCIEDAD ANONIMA Oil&Gas B2 B - 8,500% 96,003 98,867 28/07/2025 8,723% 10.000 USD YPF SOCIEDAD ANONIMA Oil&Gas - B - 6,950% 86,165 89,104 21/07/2027 8,768% 10.000 USD YPF SOCIEDAD ANONIMA Oil&Gas - B - 7,000% 77,221 80,275 15/12/2047 8,908% 10.000 USD BCO DE GALICIA Y BUENOS Banks B3 - CCC 8,250% 92,539 95,515 19/07/2026 9,071% 19/07/2021 10,207% 200.000 USD IRSA PROPIEDADES COM Real Estate - B+ - 8,750% 99,303 102,512 23/03/2023 8,047% 23/03/2020 6,744% 10.000 USD INVERSIONES Y REPRESENTA Food - - - 7,000% 98,781 101,834 09/09/2019 4,626% 10.000 USD INVERSIONES Y REPRESENTA Food - B+ B 11,500% 101,627 105,298 20/07/2020 8,019% 10.000 USD BANCO HIPOTECARIO SA Banks B2 - - 9,750% 99,352 102,579 30/11/2020 8,337% 50.000 USD EMP DISTRIBUIDORA NORTE Electric B1 - B 9,750% 93,300 102,500 25/10/2022 8,977% 17/12/2018-23,310% 10.000 USD PAN AMERICAN ENERGY LLC Oil&Gas Ba3 BB- - 7,875% 102,088 104,675 07/05/2021 5,807% 10.000 USD PAMPA ENERGIA SA Electric B2 - B 7,375% 93,808 96,834 21/07/2023 8,201% 10.000 USD CIA TRANSPORTE ENERGIA Electric - WD B 9,750% 100,143 103,465 15/08/2021 8,297% 17/12/2018-35,515% 10.000 USD PAMPA ENERGIA SA Electric B2 - B 7,500% 89,546 92,604 24/01/2027 8,784% 24/01/2022 10,281% 150.000 USD TECPETROL S.A. Oil&Gas Ba3 BB+ - 4,875% 92,244 95,280 12/12/2022 6,207% 12/12/2020 7,386% 10.000

Peru USD BANCO DE CREDITO DEL PER Banks Baa1 BBB+ BBB+ 5,375% 102,600 105,175 16/09/2020 2,447% 10.000 USD BANCO DE CREDITO DEL PER Banks Baa1 BBB+ BBB+ 4,250% 98,881 101,421 01/04/2023 3,892% 10.000 USD BANCO DE CREDITO DEL PER Banks Baa3 BBB BBB 6,875% 105,280 107,968 16/09/2026 5,601% 16/09/2021 3,862% 10.000 USD BANCO DE CREDITO DEL PER Banks Baa3 BBB BBB 6,125% 103,917 106,318 24/04/2027 5,189% 24/04/2022 4,127% 10.000 USD BBVA BANCO CONTINENTAL Banks - BBB+ BBB+ 5,000% 101,626 104,349 26/08/2022 3,749% 10.000 USD BBVA BANCO CONTINENTAL Banks - BBB BBB- 5,250% 101,002 103,898 22/09/2029 4,784% 22/09/2024 4,482% 10.000 USD BANCO CONT(CONT TRST KY) Banks - BB+ BB 7,375% 104,212 107,029 07/10/2040 6,754% 07/10/2020 3,473% 100.000 USD BANCO INTL DEL PERU/PANA Banks Baa2 BBB+ - 5,750% 103,256 105,847 07/10/2020 2,540% 100.000 USD BANCO INTERNAC DEL PERU Banks Ba1 BBB BB+ 6,625% 105,750 108,750 19/03/2029 5,502% 19/03/2024 4,745% 10.000 USD SCOTIABANK PERU SA Banks Baa2 A- - 4,500% 99,015 101,980 13/12/2027 4,234% 13/12/2022 3,967% 10.000 USD CORP LINDLEY SA Beverages - A- BBB 6,750% 105,891 109,103 23/11/2021 3,531% 10.000 USD CORP LINDLEY SA Beverages - A- BBB 4,625% 100,276 103,489 12/04/2023 3,755% 10.000 USD VOLCAN CIA MINERA SAA-CM Mining Ba2 BBB- NR 5,375% 100,250 102,750 02/02/2022 4,440% 10.000 USD MINSUR SA Mining Ba3 BBB- BBB- 6,250% 101,379 104,165 07/02/2024 5,322% 150.000 USD CEMENTOS PACASMAYO SAA Building Materia - BBB- BB+ 4,500% 98,116 101,093 08/02/2023 4,213% 100.000 USD FONDO MIVIVIENDA SA Diversified Finan - BBB+ BBB+ 3,375% 99,750 102,125 02/04/2019-2,403% 150.000 USD FONDO MIVIVIENDA SA Diversified Finan - BBB+ BBB+ 3,500% 95,250 98,250 31/01/2023 3,956% 150.000 USD CORP FINANCIERA DE DESAR Banks - BBB+ BBB 3,250% 99,750 102,000 15/07/2019 0,170% 200.000 USD CORP FINANCIERA DE DESAR Banks - BBB+ BBB 4,750% 101,250 103,750 08/02/2022 3,504% 200.000 USD CORP FINANCIERA DE DESAR Banks - BBB+ BBB 4,750% 99,000 101,750 15/07/2025 4,442% 200.000 USD CORP FINANCIERA DE DESAR Banks - BBB BBB- 5,250% 99,750 102,750 15/07/2029 4,914% 15/07/2024 4,689% 200.000 USD FERREYCORP SAA Machinery-Const Ba1 - BB+ 4,875% 99,520 101,138 26/04/2020 4,046% 17/12/2018-10,542% 200.000 USD NEXA RESOURCES PERU SAA Mining - BBB- BB+ 4,625% 97,291 100,218 28/03/2023 4,568% 200.000 USD PETROLEOS DEL PERU SA Oil&Gas - BBB+ - 4,750% 92,233 95,017 19/06/2032 5,268% 200.000 USD PETROLEOS DEL PERU SA Oil&Gas - BBB+ BBB- 5,625% 93,812 96,625 19/06/2047 5,870% 200.000

USD CORP AZUCARERA DEL PERU Food - BB- B+ 6,375% 92,782 95,860 02/08/2022 7,678% 17/12/2018 64,611% 100.000 USD TRANSPORT DE GAS PERU Gas Baa1 BBB+ BBB+ 4,250% 95,744 98,546 30/04/2028 4,440% 200.000 USD ABENGOA TRANSMISION SUR Electric - BBB+ BBB 6,875% 112,153 115,953 30/04/2043 5,661% 200.000 Mexico USD PETROLEOS MEXICANOS Oil&Gas Baa3 BBB+ BBB+ 3,500% 97,743 100,094 23/07/2020 3,440% 10.000 USD PETROLEOS MEXICANOS Oil&Gas Baa3 BBB+ BBB+ 6,375% 96,039 104,049 04/02/2021 4,422% 10.000 USD PETROLEOS MEXICANOS Oil&Gas Baa3 BBB+ BBB+ 4,250% 87,782 90,411 15/01/2025 6,145% 10.000 USD PETROLEOS MEXICANOS Oil&Gas Baa3 BBB+ BBB+ 4,500% 86,326 88,970 23/01/2026 6,443% 10.000 USD PETROLEOS MEXICANOS Oil&Gas Baa3 BBB+ BBB+ 5,500% 75,955 78,312 27/06/2044 7,400% 10.000 USD PETROLEOS MEXICANOS Oil&Gas Baa3 BBB+ BBB+ 5,625% 75,651 78,772 23/01/2046 7,458% 10.000 USD PETROLEOS MEXICANOS Oil&Gas Baa3 BBB+ BBB+ 6,750% 83,732 86,560 21/09/2047 7,943% 10.000 USD PETROLEOS MEXICANOS Oil&Gas Baa3 BBB+ BBB+ 6,625% 83,266 86,460 29/09/2049 7,787% 17/12/2018 221,482% 10.000 EUR PETROLEOS MEXICANOS Oil&Gas Baa3 BBB+ BBB+ 3,750% 100,774 101,116 15/03/2019 0,222% 100.000 EUR PETROLEOS MEXICANOS Oil&Gas Baa3 BBB+ BBB+ 5,125% 105,710 108,397 15/03/2023 3,034% 100.000 EUR PETROLEOS MEXICANOS Oil&Gas Baa3 BBB+ BBB+ 3,125% 102,322 103,988 27/11/2020 1,119% 100.000 EUR PETROLEOS MEXICANOS Oil&Gas Baa3 BBB+ BBB+ 5,500% 105,437 108,230 24/02/2025 3,999% 10.000 USD AMERICA MOVIL SAB DE CV Telecommunicat A3 A- A- 3,125% 97,292 99,881 16/07/2022 3,159% 200.000 USD AMERICA MOVIL SAB DE CV Telecommunicat A3 A- A- 5,000% 101,710 104,081 30/03/2020 1,939% 100.000 USD AMERICA MOVIL SAB DE CV Telecommunicat A3 A- A- 6,125% 112,779 115,379 15/11/2037 4,874% 10.000 USD AMERICA MOVIL SAB DE CV Telecommunicat A3 A- A- 6,125% 113,507 116,885 30/03/2040 4,847% 100.000 EUR AMERICA MOVIL SAB DE CV Telecommunicat A3 A- A- 1,500% 102,079 104,621 10/03/2024 0,613% 100.000 EUR AMERICA MOVIL SAB DE CV Telecommunicat A3 A- A- 2,125% 102,810 105,580 10/03/2028 1,481% 100.000 EUR AMERICA MOVIL SAB DE CV Telecommunicat Baa2 BBB BBB 6,375% 114,454 117,395 06/09/2073 5,384% 06/09/2023 2,499% 100.000 USD MEXICO GENERADORA DE ENE Electric Baa2 - BBB+ 5,500% 96,500 99,500 06/12/2032 5,551% 200.000 USD MEXICHEM SAB DE CV Chemicals Baa3 BBB BBB- 4,875% 99,598 102,437 19/09/2022 4,178% 200.000 USD BANCO SANTANDER MEXICO Banks Ba1 BB - 8,500% 105,400 108,376 97.266 7,842% 20/01/2022 5,571% 200.000 USD GRUPO TELEVISA SAB Media Baa1 BBB+ BBB+ 6,625% 110,041 112,717 18/03/2025 4,305% 100.000 USD GRUPO TELEVISA SAB Media Baa1 BBB+ BBB+ 8,500% 123,753 126,338 11/03/2032 5,655% 10.000

USD CEMEX SAB DE CV Building Materia - BB- BB 7,750% 105,721 108,500 16/04/2026 6,294% 16/04/2021 4,002% 200.000 USD C10 CAPITAL SPV LTD Building Materia - BB- BB- 7,096% 89,750 93,750 29.12.2049 7,623% 31/12/2018 65,440% 100.000 EUR CEMEX SAB DE CV Building Materia - BB- BB 4,375% 102,314 104,887 05/03/2023 3,147% 05/03/2019-11,853% 100.000 Colombia USD BANCOLOMBIA SA Banks Ba2 BBB- - 6,125% 103,032 105,240 26/07/2020 2,905% 10.000 USD BANCOLOMBIA SA Banks Ba2 BBB- - 5,125% 99,734 102,117 11/09/2022 4,511% 10.000 USD GNB SUDAMERIS BANK SA Banks B1 WD - 7,500% 103,158 106,360 30/07/2022 5,567% 10.000 USD COLOMBIA TELECOMM SA ESP Telecommunicat - BB+ BB+ 5,375% 99,450 102,306 27/09/2022 4,711% 17/12/2018-25,385% 200.000 USD COLOMBIA TELECOMUNICACIO Telecommunicat - BB- BB- 8,500% 102,441 105,238 29/12/2049 8,038% 30/03/2020 4,475% 10.000 USD ECOPETROL SA Oil&Gas Baa3 BBB BBB- 7,625% 102,460 104,870 23/07/2019 0,364% 10.000 USD ECOPETROL SA Oil&Gas Baa3 BBB BBB- 5,875% 103,845 106,404 18/09/2023 4,386% 10.000 USD ECOPETROL SA Oil&Gas Baa3 BBB BBB- 4,125% 94,085 96,704 16/01/2025 4,748% 10.000 USD ECOPETROL SA Oil&Gas Baa3 BBB BBB- 5,375% 99,737 102,341 26/06/2026 5,000% 26/03/2026 4,989% 10.000 USD ECOPETROL SA Oil&Gas Baa3 BBB BBB- 7,375% 109,572 112,390 18/09/2043 6,374% 10.000 USD ECOPETROL SA Oil&Gas Baa3 BBB BBB- 5,875% 92,910 95,647 28/05/2045 6,212% 10.000 USD BANCO DE BOGOTA SA Banks Ba2 BBB- - 5,375% 99,578 102,201 19/02/2023 4,794% 200.000 USD BANCO DE BOGOTA SA Banks Ba2 BBB- - 6,250% 100,879 103,531 12/05/2026 5,664% 200.000 USD GRUPO AVAL LTD Banks Ba2 BBB - 4,750% 97,573 100,494 26/09/2022 4,607% 200.000 USD BANCO DAVIVIENDA SA Banks Ba2 BBB- - 5,875% 103,710 106,572 09/07/2022 3,915% 200.000 USD EMPRESAS PUBLIC MEDELLIN Electric Baa3 BBB *- - 7,625% 101,992 104,827 29/07/2019 0,591% 100.000 USD GRUPO INVERSIONES SURAME Investment Com - BBB BBB- 5,700% 103,083 105,740 18/05/2021 3,282% 200.000 USD GRUPO INVERSIONES SURAME Investment Com - BBB BBB- 5,500% 100,233 102,969 29/04/2026 5,016% 29/01/2026 5,002% 200.000

Venezuela USD PETROLEOS DE VENEZUELA S Oil&Gas - C D 9,000% 17,956 22,811 17/11/2021 80,803% 10.000 USD PETROLEOS DE VENEZUELA S Oil&Gas - C - 12,750% 18,500 23,000 17/02/2022 85,820% 10.000 USD PETROLEOS DE VENEZUELA S Oil&Gas - C D 6,000% 14,756 19,486 16/05/2024 50,202% 10.000 USD PETROLEOS DE VENEZUELA S Oil&Gas - C D 6,000% 14,485 19,441 15/11/2026 40,268% 10.000 USD PETROLEOS DE VENEZUELA S Oil&Gas - C D 5,375% 14,737 19,574 12/04/2027 36,814% 10.000 USD PETROLEOS DE VENEZUELA S Oil&Gas C C - 9,750% 18,500 23,000 17/05/2035 42,618% 10.000 USD PETROLEOS DE VENEZUELA S Oil&Gas - C D 5,500% 14,750 19,250 12/04/2037 29,330% 10.000 Russia USD GAZPROM (GAZ CAPITAL SA) Oil&Gas Baa3 BBB- BBB- 9,250% 102,013 104,324 23/04/2019-0,943% 100.000 USD GAZPROM (GAZ CAPITAL SA) Oil&Gas Baa3 BBB- BBB- 6,510% 103,827 106,454 07/03/2022 4,382% 100.000 USD GAZPROM (GAZ CAPITAL SA) Oil&Gas Baa3 BBB- BBB- 4,950% 99,617 102,164 19/07/2022 4,303% 200.000 USD GAZPROM (GAZ CAPITAL SA) Oil&Gas Baa3 BBB- BBB- 4,950% 94,193 96,940 06/02/2028 5,375% 200.000 USD GAZPROM (GAZ CAPITAL SA) Oil&Gas Baa3 BBB- BBB- 8,625% 120,663 123,448 28/04/2034 6,237% 10.000 USD GAZPROM (GAZ CAPITAL SA) Oil&Gas Baa3 BBB- BBB- 7,288% 108,958 111,846 16/08/2037 6,208% 100.000 EUR GAZPROM (GAZ CAPITAL SA) Oil&Gas Baa3 BBB- BBB- 3,600% 104,887 107,402 26/02/2021 0,316% 100.000 EUR GAZPROM (GAZ CAPITAL SA) Oil&Gas Baa3 BBB- BBB- 4,364% 109,300 112,235 21/03/2025 2,278% 100.000 USD ALFA BANK (ALFA BOND) Banks Ba3 BB B 7,500% 101,446 104,330 26/09/2019 2,304% 200.000 USD ALFA BANK (ALFA BOND) Banks Ba1 BB+ BB+ 7,750% 105,663 108,367 28/04/2021 4,104% 200.000 USD ALFA BANK (ALFA BOND) Banks B1u BB - 9,500% 101,682 104,776 18/02/2025 8,493% 18/02/2020 5,456% 200.000 USD EURASIAN DEVELOPMENT BAN Multi-National Baa1 - BBB- 5,000% 100,920 103,634 26/09/2020 2,962% 200.000 USD EURASIAN DEVELOPMENT BAN Multi-National Baa1 WD BBB- 4,767% 98,925 101,368 20/09/2022 4,374% 200.000

USD GAZPROMBK (GPB FINANCE) Banks - BB+ BB+ 4,960% 100,001 102,432 05/09/2019 1,837% 200.000 USD GAZPROMBK (GPB FINANCE) Banks NR BB - 7,496% 97,000 99,999 28/12/2023 7,494% 28/12/2018 7,289% 200.000 USD GAZPROMBK (GPB EURO FIN) Banks NR - - 9,835% 97,134 100,239 29/04/2049 9,809% 25/04/2019 9,189% 200.000 EUR GAZPROMBK (GPB FINANCE) Banks Ba2 BB+ BB+ 4,000% 101,039 103,172 01/07/2019-1,156% 100.000 USD HCFB LLC(EURASIA CAP SA) Banks NR B+ - 10,500% 101,247 104,012 19/04/2021 8,614% 17/04/2019 0,578% 200.000 USD OJSC RUSS AGRIC BK(RSHB) Banks NR - - 8,500% 99,772 102,646 16/10/2023 7,836% 200.000 USD SBERBANK (SB CAP SA) Banks Ba2 BB+ - 5,125% 97,853 100,628 29/10/2022 4,947% 200.000 USD SBERBANK (SB CAP SA) Banks - BB+ - 5,500% 99,740 102,511 26/02/2024 4,950% 26/02/2019-3,868% 200.000 EUR SBERBANK (SB CAP SA) Banks Ba1 BBB- - 3,352% 101,484 102,828 15/11/2019 0,466% 100.000 USD VNESHECONOMBANK(VEB FIN) Banks - BBB- BBB- 6,902% 100,936 103,373 09/07/2020 4,727% 100.000 USD VNESHECONOMBANK(VEB FIN) Banks - BBB- BBB- 6,025% 97,574 100,441 05/07/2022 5,886% 200.000 USD VNESHECONOMBANK(VEB FIN) Banks - BBB- BBB- 6,800% 97,820 100,743 22/11/2025 6,665% 100.000 EUR VNESHECONOMBANK(VEB FIN) Banks - BBB- BBB- 4,032% 100,808 103,762 21/02/2023 3,080% 100.000 USD VTB BANK (VTB CAPITAL SA Banks Ba1 WD BBB- 6,551% 102,595 105,106 13/10/2020 3,732% 100.000 USD VTB BANK (VTB CAPITAL SA Banks Ba3 WD B- 6,950% 97,802 100,509 17/10/2022 6,797% 200.000 USD VTB BANK (VTB CAPITAL SA Banks Ba1 WD BBB- 6,250% 102,814 105,827 30/06/2035 5,702% 100.000 USD VTB BANK (VTB EURASIA) Banks NR - - 9,500% 93,770 96,544 29/12/2049 9,857% 06/12/2022 10,570% 200.000 USD VNESHECONOMBANK(VEB FIN) Banks - BBB- BBB- 6,800% 97,820 100,743 22/11/2025 6,665% 100.000 Los precios que aquí aparecen son totalmente indicativos, agradecemos se comuniquen con la mesa de operaciones para actualizar los mismos. Al adoptar una decisión de invertir, los inversores deben basarse exclusivamente en su propio análisis de los instrumentos que se les ofrecen, de las características de los mismos y de los riesgos involucrados en su decisión de invertir. El inversor debe tener en cuenta que GBU (Grupo Bursátil Uruguayo) Sociedad de Bolsa no asume responsabilidad alguna por el principal, ni de garantía, por los instrumentos invertidos o a invertir; ni por las amortizaciones anticipadas o casos fortuitos. La documentación presentada es con fines informativos únicamente, y no debe ser considerada como una oferta, recomendación, o solicitud para concluir una transacción, no debiendo ser considerada como asesoramiento financiero. Fuente: Bloomberg

Nota de deuda según calificadora Moody`s S&P Fitch Aaa AAA AAA Aa1 AA+ AA+ Aa2 AA AA Aa3 AA- AA- Grado A1 A+ A+ Inversor A2 A A A3 A- A- Baa1 BBB+ BBB+ Baa2 BBB BBB Baa3 BBB- BBB- MAXIMA CALIDAD ALTA CALIDAD FUERTE CAPACIDAD DE PAGO CAPACIDAD ADECUADA DE PAGO Ba1 BB+ BB+ Ba2 BB BB Grado Ba3 BB- BB- Especulativo B1 B+ B2 B B B3 B- PAGO PROBABLE PERO INCIERTO ALTO RIESGO CCC+ CCC+ Caa CCC CCC Predominantemente Ca CC CC Especulativo, Riesgo C C C Sustancial o en DEFAULT CI DDD DD D D La nota corresponde a deuda de largo plazo nominada en moneda extranjera RIESGO SUSTANCIAL CONDICIONES POBRES MUY ESPECULATIVO CASI DEFAULT NO PAGO de INTERES DEFAULT Rincon 531 Primer Piso - C.P. 11.000 Montevideo - Uruguay Tel.: +598 2916 8986 / 87 Fax: +598 2916 9677 www.gbu.com.uy