Financiamiento de proyectos ambientales en su comunidad Opciones competitivas para el financiamiento de proyectos de infraestructura ambiental en la frontera Norte México, D.F. Noviembre de 2012
Programa 1. Reseña del BDAN y de la COCEF 2. Programa de Crédito 3. Certificación del Proyecto 4. Ejemplos de Proyectos 5. Historial y Resultados 6. Datos de Contacto 2
Acuerdo Bilateral para Establecer a la COCEF y el BDAN Establecido en 1994 por México y Estados Unidos en el marco del Tratado de Libre Comercio de América del Norte (TLCAN) Comisión de Cooperación Ecológica Fronteriza (COCEF) Certifica elegibilidad y viabilidad técnica y ambiental de los proyectos. Promueve el apoyo comunitario hacia el proyecto. Proporciona asistencia técnica para el desarrollo de proyectos. Banco de Desarrollo de América del Norte (BDAN) Desarrolla y financia proyectos ambientales en la región fronteriza entre México y los Estados Unidos. Otorga asistencia técnica para el desarrollo e implementación de los proyectos. El BDAN proporciona financiamiento a largo plazo para la construcción de proyectos certificados por la COCEF 3
Estados Unidos de América México Consejo Directivo Binacional La dirección de la COCEF y BDAN está a cargo de un Consejo Directivo integrado por diez miembros: Secretaría de Hacienda y Crédito Público Secretaría de Relaciones Exteriores Secretaría de Medio Ambiente y Recursos Naturales Representante Estatal (Baja California) Representante de la Sociedad Civil (Nuevo León) Departamento del Tesoro Departamento de Estado Agencia de Protección al Medioambiente Representante Estatal (Nuevo México) Representante de la Sociedad Civil (Vacante) 4
Jurisdicción del BDAN/COCEF 100km Estados Unidos Estado Condados Población Arizona 4 1.2 m California 3 4.9 m Nuevo México 4 0.3 m Texas 26 2.3 m Total 37 8.7 m 300km México Estado Municipios Población Baja California 5 2.8 m Chihuahua 44 2.9 m Coahula 33 1.7 m Nuevo León 49 4.2 m Sonora 56 1.5 m Tamaulipas 26 2.1 m Total 213 15.2 m 5
Sectores elegibles Agua y drenaje Fuentes de abastecimiento, plantas de tratamiento de agua potable Alcantarillado, tratamiento y reuso de aguas residuales Conservación de agua Drenaje pluvial Residuos sólidos, industriales y peligrosos Rellenos sanitarios Reciclaje Equipamiento Disposición de residuos tóxicos Calidad del aire Pavimentación de calles Rehabilitación de pavimentos Distribuidores viales Transporte público Cruces fronterizos Energía Renovable Eficiencia energética Nuevos Sectores Energía Eólica Energía Solar Energía Hidroeléctrica Energía Geotérmica Bio-combustibles Captura de gas metano Alumbrado público Reemplazo de equipos Eficientización de Organismos de agua Desarrollos Urbanos Sustentables Productos y servicios ambientales con beneficio neto a la región fronteriza Infraestructura para minimizar impactos ambientales negativos 6
Criterios de elegibilidad para el financiamiento de la COCEF y BDAN El proyecto debe ubicarse en la región fronteriza * 100 km al norte de la frontera 300 km al sur de la frontera Factibilidad técnica y financiera Análisis de crédito Calificación crediticia Fuentes de pago Estructura legal El proyecto debe certificarse por la COCEF Beneficios ambientales y de salud Sustentabilidad Viabilidad técnica * Algunos programas de financiamiento se encuentran limitados a una región comprendida en un radio de 100 km al Sur y al Norte de la frontera México-Estados Unidos. 7
Programa de crédito Términos y condiciones muy atractivos Monto máximo Equivalente al 85% del costo del proyecto; o bien $182 millones de dólares para proyectos respaldados con participaciones; $109 millones para todo lo demás El que resulte menor Plazos de hasta 25 años Denominados en pesos mexicanos o dólares EE.UU. Tasas fijas o variables Cobertura cambiaria 8
Calificación crediticia Aaa AA+ Baa1 BBB Aaa AA+ Costo de fondeo altamente competitivo en comparación con la banca mexicana. Tasa base: Relacionada con el rendimiento de valores emitidos por la Tesorería de EE.UU., TIIE u otra tasa en dólares estadounidenses o pesos mexicanos relacionada con la tasa de captación del BDAN. 9
Proceso de Certificación 1 Inicio del proceso y revisión de la documentación 2 Revisión de la planeación y del Proyecto Ejecutivo 3 Análisis financiero (realizado por el BDAN) 4 Participación Pública Pública Privada 5 Certificación 10
Proceso de financiamiento 1 Solicitud de financiamiento y certificación 2 Revisión del alcance y costo del proyecto 3 Análisis financiero, legal y técnico del acreditado y/o del garante 4 Propuesta de Crédito Análisis de la fuente de pago Análisis de las garantías Análisis de la estructura y del mecanismo de pago Elaboración de hoja de Términos y condiciones 5 Autorización por parte del Comité de Financiamiento y del Consejo Directivo 6 Cierre Financiero Preparación y celebración de los contratos de crédito y garantías 7 Puesta en marcha Desembolso de recursos 11
Plazo general para cerrar un crédito Semanas 1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 12 Proceso de la COCEF 1 Se entrega de la solicitud para certificación X 2 Proceso de análisis ambiental 3 Aprobación del Consejo Directivo Proceso del BDAN 1 Se entrega la solicitud para financiamiento X 2 Análisis preliminar del alcance y costo del proyecto 3 Análisis financiero, legal del acreditado y las garantías 4 Propuesta formal de crédito 4.1 Análisis del fluo de ingresos (histórico y proyectado) 4.2 Análisis/elaboración de las proyecciones de flujo de efectivo 4.3 Análisis de garantías 4.4 Análisis del riesgo crediticio 4.5 Determinación del mecansimo de pago 4.6 Determianción de los términos y condiciones definitivos 5 Autorización del comítie de financiamiento 6 Aprobación del Consejo Directivo 7 Se finalizan los documentos 8 Financiamiento X El proceso de certificación de la COCEF se inicia casi simultáneamente con el proceso de análisis del BDAN y generalmente lleva de 8 a 16 semanas. 12
Ejemplos de Proyectos Financiados Playas de Rosarito Metropolitan Road System Ampliación de los Sistemas de Tratamiento de Aguas Residuales Proyecto de Calidad del Aire y Pavimentación Naco, Sonora Ampliación del Sistema de Alcantarillado Expansion of Tijuana River Basin Wastewater Collection System Tamaño del Proyecto: USD 41 m Monto del Crédito: USD 17 m Baja California 2007 Tamaño del Proyecto: USD 47 m Monto del Crédito: USD 20 m Baja California 2007 Tamaño del Proyecto: USD 910k Monto del Crédito: USD 417k Sonora 2007 Tamaño del Proyecto: USD 18.1 m Monto del Crédito: USD 1.9 m Tijuana, Baja California 2008 Tamaño del Proyecto: USD 10m Monto del Crédito: USD 3m Baja California 2008 Global Alternative Fuels El Paso Biodiesel Plant Nuevo Laredo Programa para la Calidad del Aire y Pavimentación El Paso Stormwater Project Build America Bonds Four Water Treatment Plants in Playas de Rosarito El Paso PUWSB Paisano Valley Water Project Tamaño del Proyecto: USD 26 m Monto del Crédito: USD 3.6 m Texas 2008 Tamaño del Proyecto: USD 46 m Monto del Crédito: USD 36 m Tamaulipas 2009 Tamaño del Proyecto: USD 68 m Monto del Crédito: USD 53 m Texas 2009 Tamaño del Proyecto: USD 7 m Monto del Crédito: USD 3 m Baja California 2009 Tamaño del Proyecto: USD 18 m Monto del Crédito: USD 15 m Texas 2009 Cruce Internacional en San Luis Rio Colorado Proyecto de Mejoramiento del Sistema Vial y la Calidad del Aire Tijuana Programa Integral de Pavimentación South-South Wastewater Construcción de una Planta de Tratamiento de Aguas Residuales Municipio de Hermosillo Programa de Pavimentación Tamaño del Proyecto: USD 15 m Monto del Crédito: USD 10 m Sonora 2008 Tamaño del Proyecto: USD 45 m Monto del Crédito: USD 26 m Tamaulipas 2009 Tamaño del Proyecto: USD 125 m Monto del Crédito: USD 102 m Tijuana, Baja California 2010 Tamaño del Proyecto: USD 39 m Monto del Crédito: USD 7 m Chihuahua 2010 Tamaño del Proyecto: USD 68.3 m Monto del Crédito: USD 19 m Sonora 2011 Parque Solar de 23MW Mexicali Proyecto Municipal de Pavimentación Tamaño del Proyecto: USD 91 m Monto del Crédito: USD 77.4 m Niland, California 2011 Tamaño del Proyecto: USD 49 m Monto del Crédito: USD 11 m Baja California 2011 13
Ejemplos: Proyectos de RS en Mex A continuación se muestran los proyectos certificados y financiados Localidad Costo (MMD) Crédito Subsidio Agua Prieta, Son 1.91 0.45 - China, NL 0.95-0.47 Matamoros VH, Tamps 8.55 2.00 Naco, Son 0.60-0.30 Ojinaga, Chih 1.77-0.50 Puerto Peñasco, Son 2.18 0.50 - Tijuana, BC 4.54 1.72 0.50 Ascensión, Chih 0.62-0.31 Frontera Chica, Tamps 3.43-1.55 Nogales, Son 1 y 2 5.8 2.36 1.00 SLRC, Son 4.01 1.08 0.50 Dr. Herrera y Glez, NL 0.24-0.12 14
Proyectos Certificados California, 14 US $ 345.76 Arizona, 15 US $ 288.11 Nuevo México, 9 US $ 67.74 Texas, 52 US $ 1,484.21 91 en EEUU US $ 2,185.82 millones 110 en México US $ 3,367.41millones Tamaulipas, 20 $ 855.15 Baja California, 30 US $ 1,192.16 Sonora, 27 US $ 559.43 Chihuahua, 25 US $ 498.36 Coahuila, 3 Us $ 156.60 Nuevo León, 5 US $ 105.71 201 Projectos con un costo total estimado de 5,553 millones de dólares 15
Contactos Comisión de Cooperación Ecológica Fronteriza Blvd. Tomás Fernández 8069 Cd. Juárez, Chihuahua, 32470 MEXICO Tel: (877) 277-1703 Fax: (915) 975-8280 www.cocef.org Jorge Hernández jhernandez@cocef.org Tel: (656) 688-4600 Banco de Desarrollo de América del Norte 203 S. St. Mary s Street, Suite 300 San Antonio, Texas 78205 USA Tel: (210)-231-8000 Fax: (210)-231-6232 www.nadb.org David Díaz ddiaz@nadb.org Tel: (210) 231-8000 16