Reconversión monetaria 2018

Reconversión monetaria 2018 Aspectos financieros, operativos y tributarios Mayo, 2018

Nuestro equipo EY Miguel López Rodríguez Director Ejecutivo de Auditoría y Consultoría Contable (FAAS) miguel.lopez@ve.ey.com Valentina Aguilera Gerente Senior de Servicios de Asesoría Valentina.aguilera@ve.ey.com 1

Agenda Tópicos del día 1 2 3 Antecedentes Actualidad e impactos Próximos pasos Desarrollar los procesos, herramientas y políticas para la implementación de la Oficina de Proyectos (PMO) dentro de la organización. 1

1 Antecedentes Desarrollar los procesos, herramientas y políticas para la implementación de la Oficina de Proyectos (PMO) dentro de la organización. 1

1 Reconversión Monetaria: Qué es? La reconversión monetaria es una medida de política pública que simplifica la comprensión, uso y manejo del dinero nacional, mediante su expresión en una nueva y menor escala equivalente. Es decir, la reconversión monetaria consiste en eliminar un número específico de ceros al dinero y llevar a esa nueva escala monetaria todo aquello que se exprese en moneda nacional. Abarca todos los importes: precios de los bienes y servicios que se venden en el país, sueldos y salarios, ahorros, pensiones, deudas, alquileres y demás compromisos de pago, tipo de cambio e impuestos, entre otros. Dejar atrás las consecuencias del historial de inflaciones sobre la moneda y reforzar la confianza en el signo monetario. Facilitar la comprensión de cantidades muy grandes de dinero Lograr un empleo más eficiente de los sistemas de cómputo y registro contable. La utilización de bolívares fuertes permitirá el ahorro de tres dígitos Propósito Simplificar los cálculos aritméticos de importes denominados en moneda nacional Facilitar las transacciones en dinero Fuente: Banco Central de Venezuela

1 Antecedentes Reconversión Monetaria Bolívar Fuerte Reconversión Monetaria Bolívar Soberano

1 Reconversión Monetaria: Cono Monetario anterior vs. Nuevo cono Monetario La reconversión monetaria viene acompañada de una nueva familia de billetes que permitirá dinamizar la disponibilidad de efectivo en el país. Además, entrarán en circulación las monedas de 1 bolívar y 50 céntimos. Cono Monetario Anterior Bolívar Fuerte Nuevo cono Monetario Bolívar Soberano Bs 1 Bs 0,5 Fuente: Banco Central de Venezuela

1 Reconversión monetaria 2007 1 2 3 4 Financieros Operativos Tecnológicos Comunicacionales Redondeo Cierre contable Cuentas efecto reconversión Presupuesto Inversiones Preparación de los estados financieros Proveedores Clientes Facturación, inventarios, contratos, entre otros Laboral Tributario Cono monetario: distribución y recolección Tratamiento de cheques Precios Hardware Adaptación a aplicaciones Inversión tecnológica Algoritmo para la reconversión Campañas comunicativas Medios Población Establecido por el BCV

2 Actualidad e impactos Desarrollar los procesos, herramientas y políticas para la implementación de la Oficina de Proyectos (PMO) dentro de la organización. 1

2 Reconversión Monetaria: Impacto La reconversión monetaria no es un proyecto netamente tecnológico, es un proceso de cambio que involucra a toda la organización. Es un fenómeno que tiene impacto a nivel operacional y tecnológico, que tiene efectos sobre terceras partes (clientes, proveedores, instituciones gubernamentales, socios, entre otros.) Principales Impactos 1. Facturación, inventarios, contratos y otras obligaciones de pago 6. Proveedores, socios, accionistas y clientes 2. Registro contable, estados financieros y presupuesto 3. 4. 5. Aspectos tributarios Aspectos laborales Adecuación tecnológica (sistemas y aplicaciones)

2 Aspectos financieros y contables Generalidades Conversión de saldos contables en ejercicios financiero con cierre igual o diferente a la fecha inicio de la reconversión Cierre del ejercicio financiero Facturas Precios Reexpresión y redondeo Costos por adecuación Los ejercicios financieros con fechas de cierre distintas al 3 de junio de 2018 se deben convertir a Bolívares Soberanos (BsS.) los saldos de sus cuentas y auxiliares de contabilidad, para ser convertidos como saldos iniciales a partir del 4 de junio de 2018. A partir del 4 de junio de 2018, las transacciones deben reflejarse en la contabilidad en términos de BsS. A partir del 1ero de mayo se deberá emplear en la referencia de los productos y servicios e importes monetarios, tanto el cono monetario actual como el nuevo. No será necesario proceder al remarcaje de precios sobre aquellos productos emitidos antes de la fecha de la reconversión. Las diferencias contables ocasionadas por la reexpresión y redondeo de cifras debe incorporarse en los resultados de los ejercicios económicos en los que se aplique la reconversión.. Para fines de costos y presupuestos se pueden llevar los datos históricos y auxiliares de contabilidad con los decimales que se consideren necesarios; no obstante, la información que se exteriorice debe expresarse en números enteros o con un máximo de dos (2) decimales. Los costos incurridos en la adecuación de la reconversión, deben reconocerse como gastos en el ejercicio financiero en que se incurran.

2 Aspectos fiscales Decreto 3.332 - Disposiciones Transitorias Segunda. A partir del 1 de mayo de 2018 y hasta que el Banco Central de Venezuela mediante Resolución disponga otra cosa, todos los instrumentos por los cuales se ofertan los precios de bienes y servicios / / así como otros que expresen importes monetarios, emplearán en su referencia tanto la unidad de cuenta previa a la re-expresión a que se contrae el artículo 1 del presente Decreto, como la resultante de esta última. A partir del 1 de mayo. Dualidad en las cantidades expresadas en ofertas y otros documentos. Aplicable a: Propuestas / ofertas / facturas y documentos equivalentes? / recibos de nómina? / controles de inventario? / documentos ante organismos públicos que expresen cantidades de dinero?. Resolución 18.03.01 BCV Normas que rigen el proceso de Reconversión Monetaria.

2 Aspectos fiscales Luego del 4 de junio. Bs.S. Efecto en pago de tributos: Retenciones IVA de la segunda quincena de Mayo 2018 - practicadas en Bs. y enteradas a Bs.S. IGTF de la segunda quincena de Mayo 2018 determinado en Bs y pagado en Bs.S Retenciones de ISLR correspondientes al mes de Mayo 2018 - practicadas en Bs. y enteradas a Bs.S. Declaración ISLR Estimada / Porciones de Declaración ISLR Estimada / Impuestos Municipales (mensuales). Declaración LOCTI calculada con base en Bs. y pagada en Bs.S. UT / UT Sancionatoria. Papel sellado, timbres fiscales, estampillas y/o sellos postales podrán utilizarse sin limitación de tiempo, entendiéndose su valor aplicando lo dispuesto en el artículo 1 del Decreto 3.332. (valor reconvertido) Se prevé la exoneración de ISLR a los enriquecimientos netos obtenidos por aquellas personas que suministren bienes y servicios destinados exclusivamente para la cabal ejecución del proceso de reconversión monetaria Pendiente regulación sobre aplicabilidad de la exoneración.

1 Efectos del redondeo - 2007 Considerando las reglas del redondeo definidas en el proceso de reconversión del año 2007 La regla del redondeo no será aplicada cuando el resultado obtenido arroja dos o menos decimales Efecto de neutralidad Efecto de reversibilidad Efecto de homogeneidad El efecto de neutralidad aplica cuando el tercer decimal de una cantidad convertida a BsS, sea igual o superior a cinco, el segundo decimal se eleva a la siguiente unidad, de lo contrario no será modificado. El efecto de reversibilidad aplica cuando los saldos históricos sean reexpresados a dos decimales y almacenados en el sistema, debido a que en consultas posteriores será imposible obtener el importe inicial. Efecto de homogeneidad consiste en la improbabilidad de igualdad en saldos al aplicar la conversión de manera individual sobre el importe de un elemento y al aplicarla después de totalizar el importe de diversos elementos. Se expresan con al menos tres decimales los precios unitarios de: Combustibles. Gas licuado del petróleo que se comercialice a granel. Servicios básicos (agua, electricidad, aseo urbano, gas metano, telefonía e internet.) Unidad tributaria. Acciones que se coticen en el mercado bursátil. Tasa de cambio (establecido por el BCV). Para efectos de pagos y contabilización los importes asociados a los casos expresados con tres decimales, deberán ser redondeados a dos decimales.

1 Efectos del redondeo Considerando las reglas del redondeo definidas en el proceso de reconversión del año 2007 Efecto de neutralidad Efecto de reversibilidad Efecto de homogeneidad Precio Actual Factor Conversión Redondeo 10.307,55 1.000 10,308 10,31 10.300,28 1.000 10,300 10,30 Saldo Actual Factor Conversión Redondeo 25.384.345,62 1.000 25.384,346 25.384,35 Saldo Reexpresado Factor Saldo Actual 25.384,35 1.000 25.384.350,000 Variación -4,38 Precio Actual Factor Conversión Redondeo 10.304,00 1.000 10,304 10,30 10.405,00 1.000 10,405 10,41 10.405,00 1.000 10,405 10,41 10.405,00 1.000 10,405 10,41 10.405,00 1.000 10,405 10,41 51,94 Precio Actual Factor Conversión Redondeo 10.304,00 1.000 10,304-10.405,00 1.000 10,405-10.405,00 1.000 10,405-10.405,00 1.000 10,405-10.405,00 1.000 10,405-51.924,00 1.000 51,924 51,92 Variación 0,02

1 Federación del Colegio de Contadores Públicos de Venezuela Aspectos claves del pronunciamiento realizado en el proceso de reconversión del año 2007 1 La reconversión permite una mejor compresión, uso y manejo de la información financiera. 4 Cualquier cifra comparativa debe estar expuesta a la misma unidad de medida. 2 El efecto del redondeo deberá ser incorporado en los resultados de los ejercicios económicos en los cuales dicho procedimiento se aplique. 5 Los costos asociados a la reconversión monetaria deberán ser reconocidos como gastos en el ejercicio en el que se incurran. 3 El decreto no modifica ningún principio de la contabilidad. 6 En las notas de los estados financieros se deben revelar todos los aspectos relacionados.

2 Sobre el redondeo Artículo 3. toda fracción resultante de la reexpresión que sea inferior a cero coma cinco (0,5) céntimos, será igual al céntimo inferior; mientras que el de toda fracción resultante de la citada reexpresión que sea igual o superior a cero coma cinco (0,5) céntimos, será igual al céntimo superior La regla establecida en el encabezamiento de este artículo será entendida de la siguiente forma: a) Cuando el tercer decimal de la cantidad reexpresada sea igual o superior a cinco (5), el segundo decimal se elevará en una unidad. b) Cuando el tercer decimal de la cantidad reexpresada sea inferior a cinco (5), el segundo decimal quedará igual. El citado redondeo se aplicará por una sola vez, con el objeto de que el precio o valor individual de los bienes y servicios, así como de otros importes monetarios reexpresados se lleven a dos (2) decimales Aplicando redondeo Ejemplo 2018 Diferencias 1 bien Bsf 670.518,30 1 bien Bsf 670.513,30 BsS 670,51830 BsS 670,51330 Aplicando los numerales a ó b BsS 670,52 BsS 670,51 BsS 0,0017 BsS 0,0033 BsF 1,7 BsF -3,3

2 Sobre el redondeo Artículo 4. Sin perjuicio de lo dispuesto en el artículo 3 de la presente Resolución, la reexpresión del precio de los bienes y servicios e importes monetarios que a continuación se indican, se efectuará dividiendo dicho precio o valor unitario entre mil (1.000), y los decimales que arroje la operación deberán ser reflejados conforme a las previsiones contenidas en el Parágrafo Único de este artículo: a) Combustibles de uso automotor (gasolina, GNV y gasoil) b) Gas Licuado del Petróleo (GLP), que se comercializa a granel. c) Servicios de agua, electricidad, aseo urbano, gas metano, telefonía e internet. d) Acciones que se coticen en el mercado bursátil. e) Los tipos de cambio. En los supuestos contemplados en los literales a), b) y c) del presente artículo, el número de decimales a ser reflejados será de al menos tres (3); ello sin perjuicio de que pueda emplearse un número mayor de decimales, en atención a las normas, prácticas y convenciones existentes en la materia. El precio para la cotización y cierre de las operaciones con acciones que se coticen en el mercado bursátil, a que se refiere el literal d) del presente artículo, se expresará con al menos dos (2) decimales, sin perjuicio de que pueda emplearse un número mayor de decimales, en atención a las normas, prácticas y convenciones existentes en la materia. En el supuesto previsto en el literal e) de este artículo, el número de decimales a ser utilizado será el que corresponda a cada divisa conforme a la determinación efectuada por el Banco Central de Venezuela, publicada en su página web.

2 Sobre el redondeo Artículo 5. Los sueldos y salarios básicos, así como las pensiones y jubilaciones y demás prestaciones con ocasión del trabajo a favor de los trabajadores al 3 de junio de 2018, deberán ajustarse a partir del 4 de junio de 2018 al bolívar reexpresado en los términos previstos en el artículo 3 de la presente Resolución. resulten en una parte decimal cuya milésima sea diferente de cero. El ajuste a que se contrae esta disposición se efectuará por una sola vez, a los efectos de eliminar la milésima y llevar la centésima al céntimo superior Artículo 6. En el supuesto de que el pago del precio o valor reexpresado de los bienes y servicios, contemplado en la factura, no sea efectuado a través de medios que permitan el pago exacto, se procederá conforme se indica de seguidas a) Si el monto a pagar contiene una fracción inferior a veinticinco (25) céntimos, se truncará al entero de dicho valor; b) Si el monto a pagar contiene una fracción igual o superior a veinticinco (25) céntimos y menor de setenta y cinco (75) céntimos será redondeada dicha fracción a cincuenta (50) céntimos; y, c) Si el monto a pagar contiene una fracción igual o superior a setenta y cinco (75) céntimos, conducirá a que la parte entera se incremente al entero inmediato superior, sin decimales. En todo caso, cuando la reexpresión a que se refiere este artículo, resulte en una cantidad cuya parte entera sea igual a cero (0) y su parte decimal menor a veinticinco (25) céntimos, el monto mínimo del pago será igual a cincuenta (50) céntimos.

2 Reglas del redondeo para los precios - Actualidad Evaluando el escenario de pago en efectivo La regla del redondeo para las operaciones que no estén relacionadas a con los sueldo y salarios se definirán en cuatro escalas Decimales desde 000 a 249, se ajustan a 0 Estos escenarios han sido establecidos considerando la menor expresión monetaria (0,50) establecida en el proceso de reconversión monetaria 12.135,12/1000= 12,13512 Según regla = 12,00 Decimales desde 250 a 749, se ajustan a 50 12.747,35/1000= 12,74735 Según regla = 12,50 Decimales desde 750 a 999, se ajusta a 1,00 12.755,12/1000= 12,75512 Según regla = 13,00 Si el resultado es inferior a la unidad entera 6,00/1000= 0,006 Según regla = 0,50

2 Sobre el redondeo Artículo 7. En el supuesto de que el pago de sueldos y salarios básicos, así como las pensiones y jubilaciones y demás prestaciones con ocasión del trabajo a favor de los trabajadores, reexpresado, no sea efectuado a través de medios que permitan el pago exacto, se procederá conforme se indica de seguidas: a) Si el monto a pagar resulta en una parte decimal diferente de cero, deberá redondearse a cincuenta (50) céntimos la parte fraccionaria cuando sea un número inferior a cincuenta (50) céntimos; b) Si el monto a pagar resulta en una fracción que sea igual o superior a cincuenta (50) céntimos, la parte entera se incrementará al entero inmediato superior, sin decimales. En todo caso, cuando la reexpresión a que se refiere este artículo, resulte en una cantidad cuya parte entera sea igual a cero (0) y su parte decimal menor a veinticinco (25) céntimos, el monto mínimo del pago será igual a cincuenta (50) céntimos. Artículo 8. En el supuesto de aquellos productos cuya cantidad pueda ser fraccionaria, el redondeo a que se contrae este Capítulo se aplicará al resultado de multiplicar la cantidad del producto por su precio unitario

2 Posibles reglas del redondeo para los precios - Actualidad Evaluando un posible escenario La regla del redondeo para las operaciones relacionadas a los procesos de sueldos y salarios Estos escenarios han sido establecidos considerando la menor expresión monetaria (0,50) establecida en el proceso de reconversión monetaria Decimales desde 000 a 499, se ajustan a 50 12.135,12/1000= 12,13512 Según regla = 12,50 Decimales desde 500 a 999, se ajustan a 1,00 12.747,35/1000= 12,74735 Según regla = 13,00

2 Cómo aplicaremos la RM en nuestro día a día? Aplicando redondeo Gasolina 2007/2018 Efectivo 95 octanos = Bsf 6 / litro 91 octanos = Bsf 1 / litro BsS 0,006 / litro BsS 0,001 / litro Colocando 45 litros cuanto debemos pagar? Bsf 270 / BsS 0,27 Bsf 45 / BsS 0,045 BsS 0,270 BsS 0,045 BsS 0,5 BsS 0,5 Transporte público Ruta urbana = Bsf 5.000 BsS 5 Si tomas 2 rutas urbanas diarias, cuanto debemos pagar? Bsf 10.000 BsS 10,00 BsS 10,000 BsS 10,00 Metro de Caracas 1 ticket 1 viaje = Bsf 4,00 1 multiabono 10 viajes = Bsf 36,00 BsS 0,004 BsS 0,36 Cómo debemos pagar un ticket para utilizar el metro? Bsf 4,00 / BsS 0,004 Bsf 36,00 / BsS 0,36 BsS 0,004 BsS 0,360 BsS 0,5 BsS 0,5 CORPOELEC Res / 1eros 100 kw = Bsf 2,83 Siguientes kwh = Bsf. 0,074370 BsS. 0,00283 BsS 0,0000743 Estando en la banda verde consumimos 485kWh aprox Bsf 31,4535 BsS 0,03145 BsS 0,315 BsS 0,031 BsS 0,5 BsS 0,5

2 Aspectos operativos Los cheques Artículo 13. Los cheques y demás títulos de crédito emitidos hasta el 3 de junio de 2018, y presentados al cobro a partir del 4 de junio de 2018, se entenderá su monto automáticamente reexpresado en Bolívares Soberanos, debiendo en consecuencia ser pagados los mismos conforme a la equivalencia establecida Artículo 14. Los cheques y demás títulos de crédito emitidos a partir del 4 de junio de 2018, se entenderán que atienden en su monto a la reconversión, razón por la cual no será necesario que el librador utilice la expresión Bolívares Soberanos o el símbolo Bs.S en el espacio dispuesto en tales instrumentos para escribir el monto en números y/o letras, por lo que no se requerirá la sustitución o emisión de nuevas chequeras y títulos de crédito por parte de las instituciones financieras correspondientes la utilización de la expresión bolívares soberanos o el símbolo Bs.S. no constituirá causal de devolución o invalidación del cheque emitido. Artículo 15. El Sistema de Cámara de Compensación Electrónica, administrado por el Banco Central de Venezuela, solo procesará hasta el 30 de junio de 2018, los cheques emitidos antes del 4 de junio de 2018. A partir del 1 de julio de 2018, dichos cheques podrán cobrarse únicamente en las taquillas bancarias respectivas y su pago se realizará mediante la entrega de billetes y/o monedas metálicas representativas de la nueva escala monetaria.

2 Aspectos tecnológicos Infraestructura Transferencia entre sistemas Datos y estructuras Programas y rutinas Pantallas Reportes, utilitarios, indicadores

2 Distribución del nuevo cono monetario y recolección del cono monetario actual Distribución de monedas y billetes del nuevo cono monetario Recolección de monedas y billetes del cono monetario actual Para el retiro de monedas y billetes el BCV contara además de la sede de Caracas y subsede de Maracaibo con cinco centros de acopios ubicados en: San Cristóbal, Valencia, Puerto Ordaz, Puerto La Cruz y Barquisimeto. Fuente: Banco Central de Venezuela

3 Próximos pasos Desarrollar los procesos, herramientas y políticas para la implementación de la Oficina de Proyectos (PMO) dentro de la organización. 1

3 En qué punto está mi organización hoy? Informe de requerimientos que cubren el marco regulatorio Informe de impacto sobre componentes tecnológicos Definición de requerimientos Revisión del Decreto publicado con las áreas de negocio de toda la organización para determinar el alcance Inventario de necesidades críticas Dimensionamiento de la plataforma tecnológica (interfaces, legacies, Zs, etc), procesos, comunicaciones, involucrados (interno y/o externos) Planificación detallada Diseño de posibles soluciones Establecimiento de alternativas para dar continuidad a la operación, normas de redondeo, estimación de tiempo y asignación de recursos Ejecución o desarrollo Inicio de la adecuación tecnológica, planes de comunicación y gestión del cambio Pruebas y certificación Verificación del cumplimiento del marco regulatorio, certificación de procesos, tecnología Pase a producción Puesta en marcha de las adecuaciones realizadas, activación del escritorio de ayuda Construcción de planes alternativos Definición de las actividades que se requieren llevar a cabo en caso de que la adecuación falle..

3 Cuáles pudieran ser los próximos pasos? Considerar la experiencia de la reconversión montería 2007 y los aspectos ya aclarados en la nueva resolución 18-03-01 del BCV como guía base para la organización de la actividades o plan de proyecto Distribución de la nueva especia monetaria Periodo y duración de transición Campañas comunicacionales internas, externas (clientes, proveedores) Plantear consultas formales a organismos y/o entes reguladores para aclarar posibles dudas en la interpretación de la información actualmente conocida Pronunciamiento de otros organismos y/o entes reguladores (pe. máquinas fiscales)

Agenda Muchas gracias Desarrollar los procesos, herramientas y políticas para la implementación de la Oficina de Proyectos (PMO) dentro de la organización. 1