Página 1 Reporte Técnico del CID No. 24 / RT 2014 Reporte Técnico del CID No. 24 / RT 2014 Centro de Investigación y Desarrollo (CID) del CINIF En su búsqueda por generar información transparente que resulte en normas de información financiera de la más alta calidad, desarrollada a través de un proceso independiente, abierto y plural, que sirva de base a la investigación contable. En este número: Se resumen las recientes modificaciones a la normativa para el reconocimiento de los instrumentos financieros conforme a las Normas Internacionales de Información Financiera (NIIF) con la publicación de la NIIF 9, Instrumentos Financieros, en julio de 2014. Con la finalidad de coadyuvar en que las emisoras que aplican las NIIF se enteren oportunamente de los cambios en dichas normas, el CINIF ha preparado este resumen de las recientes modificaciones a las NIIF con la publicación de la NIIF 9, Instrumentos Financieros, en julio 2014. Cabe mencionar que en vista del esfuerzo continuo de convergencia de las Normas de Información Financiera mexicanas (NIF) con las NIIF, todas las modificaciones a las NIIF se analizarán y se considerarán para posibles modificaciones a las NIF. Cabe mencionar que el CINIF participa activamente en todos los proyectos de normas del IASB. Nuestros comentarios y sugerencias respecto de las modificaciones aquí tratadas se enviaron oportunamente al IASB para su consideración antes de publicar las mismas.
Reporte Técnico del CID No. 24 / RT 2014 Página 2 El Reporte Técnico del CID se elabora para divulgar información que es de interés para El Reporte Técnico del CID se elabora para divulgar información que es de interés para los trabajos del mismo CID, así como para todas las personas que desean dar seguimiento a las labores de investigación y desarrollo y a las principales deliberaciones efectuadas por el Consejo Emisor. El Consejo Emisor está integrado por investigadores del CID que tienen voz y voto para la aprobación de Normas de Información Financiera (NIF), Interpretaciones a las mismas (INIF) y Orientaciones a las mismas (ONIF). Adicionalmente, el CID juega un papel importante en la divulgación de los proyectos del International Accounting Standards Board (IASB), la organización responsable para el desarrollo y emisión de las Normas Internacionales de Información Financiera (NIIF). En este Reporte Técnico no se incluyen propuestas y conclusiones respecto de las recientes modificaciones a las NIIF, sino se presenta sólo un resumen de las mismas. Derechos de autor 2014 (en trámite) para el Consejo Mexicano de Normas de Información Financiera, A. C. (CINIF). Todos los derechos reservados. Permiso concedido para realizar copias de este trabajo, siempre y cuando dichas copias sean para uso personal o ínter organizacional y no para su venta o diseminación, así como, lleve en adición, por cada copia, la siguiente leyenda Derechos de autor 2008 (en trámite) para el Consejo Mexicano de Normas de Información Financiera, A. C. (CINIF). Todos los derechos reservados. Uso con permiso. Bosque de Ciruelos 186, Piso 11 Col. Bosques de las Lomas C. P. 11700, México, D. F.
Página 3 Reporte Técnico del CID No. 24 / RT 2014 Introducción El Consejo Mexicano de Normas de Información Financiera A. C. (CINIF), es el responsable para el desarrollo y emisión de las Normas de Información Financiera mexicanas (NIF), Sin embargo, el CINIF es el enlace principal en México con el International Accounting Standards Board (IASB), la organización responsable para el desarrollo y emisión de las NIIF, las cuales a partir de 2012 son obligatorias para todas las emisoras que no pertenecen a los sectores financiero y asegurador. Nueva norma: NIIF 9, Instrumentos Financieros Tema de la nueva NIIF: Trata los nuevos requerimientos para el reconocimiento de los instrumentos financieros. Es una norma sumamente complicada y extensa, que incluye lo siguiente: Una norma de 233 páginas Una guía de implementación de 117 páginas Bases para conclusiones de 387 páginas para un total de 737 páginas de una sola norma. La NIIF 9 incluye los siguientes capítulos: 1. Objetivo 2. Alcance 3. Reconocimiento y desreconocimiento 4. Clasificación 5. Valuación 6. Contabilidad de coberturas 7. Vigencia y transición Cabe mencionar que para efectos de las Normas de Información Financiera mexicanas (NIF), hemos decidido emitir normas por separado para tratar los múltiples temas tratados en los capítulos de la NIIF 9. Antecedentes y motivo de la nueva NIIF: La NIIF 9 reemplaza la NIC 39, una de las normas heredada por el IASB cuando inició sus labores en 2001. Muchos preparadores de estados financieros, sus auditores y los usuarios de estados financieros consideran muy complejos los requerimientos para el reconocimiento de los instrumentos financieros. Las modificaciones en la contabilización de los instrumentos financieros fue una de las áreas identificadas en el Acuerdo Norwalk de 2002 entre el IASB y el FASB. Como resultado de dicho acuerdo, un número de proyectos se iniciaron para eliminar una variedad de diferencias entre las NIIF y los US GAAP. Se aceleró el trabajo en la NIIF 9 en respuesta a la crisis financiera. En particular, las partes interesadas incluyendo el G20, el Grupo de Asesoría de la Crisis Financiera y otros resaltaron la oportunidad de reconocimiento de las pérdidas esperadas, la complejidad de múltiples modelos de deterioro y el riesgo de crédito propio como áreas que requerían estudio.
Reporte Técnico del CID No. 24 / RT 2014 Página 4 El IASB ha colaborado cercanamente con el FASB a lo largo del desarrollo de la NIIF 9. No obstante que se ha hecho todo lo posible para llegar a una solución convergente, a final de cuenta estos esfuerzos no han tenido éxito. A lo largo del proyecto, el IASB ha consultado ampliamente con los interesados sobre el desarrollo de la nueva norma. El IASB ha recibido más de mil cartas de comentarios de los interesados y ha publicado seis Proyectos de Auscultación, un Documento Suplementario y un Documento para Discusión durante este proceso. El IASB también ha llevado a cabo un extenso programa de foros, incluyendo cientos de reuniones con usuarios, preparadores de estados financieros y otros. El IASB ha publicado previamente versiones de la NIIF 9 que introdujeron nuevos requerimientos de clasificación y valuación (en 2009 y 2010) y un nuevo modelo para la contabilidad de coberturas (en 2013). La publicación de julio 2014 representa la versión final de la norma, reemplaza versiones previas de la NIIF 9, y completa el proyecto del IASB para reemplazar la NIC 39. Resumen de la nueva NIIF: El paquete de mejoras introducido por la NIIF 9 incluye un modelo lógico para la clasificación y valuación, un modelo de deterioro único, enfocado hacia el futuro, y un enfoque con cambios sustantivos para la contabilidad de coberturas. Clasificación y valuación La clasificación determina cómo los activos financieros y pasivos financieros se reconocen en los estados financieros y, en particular, cómo se valúan de manera continua. La NIIF 9 introduce un enfoque lógico para la clasificación de los activos financieros, el cual se fundamenta en las características de flujos de efectivo y el modelo de negocios en el cual se mantiene el activo. Este enfoque único, basado en principios, reemplaza los requerimientos existentes basados en reglas que generalmente se consideran demasiado complejos y de difícil aplicación. Deterioro El nuevo modelo también resulta en la aplicación en un modelo único de deterioro a todos los instrumentos financieros, eliminando así una fuente de complejidad asociada con los requerimientos anteriores. Durante la crisis financiera, el reconocimiento atrasado de las pérdidas crediticias en préstamos (y otros instrumentos financieros) se identificó como una debilidad en las normas existentes. Como parte de la NIIF 9, el IASB ha introducido un nuevo modelo de deterioro basado en las pérdidas esperadas, el cual requerirá un reconocimiento más oportuno de las pérdidas esperadas. Específicamente, la nueva norma requiere que las entidades reconozcan las pérdidas esperadas desde el reconocimiento inicial de los instrumentos financieros así como a lo largo de la vida del instrumento sobre una base más oportuna. Se requerirán revelaciones adicionales sobre cómo se determinaron las pérdidas y del movimiento de la estimación para pérdidas. El IASB ya ha anunciado su intención de crear un grupo de transición para apoyar a los interesados con los nuevos requerimientos.
Página 5 Reporte Técnico del CID No. 24 / RT 2014 Contabilidad de coberturas La NIIF 9 introduce un enfoque con cambios sustantivos para la contabilidad de coberturas, con mejoras revelaciones sobre las actividades de administración de riesgos. El nuevo modelo representa una revisión general importante de la contabilidad de coberturas que alinea el manejo contable con las actividades de administración de riesgos, permitiendo que las entidades reflejen mejor dichas actividades en sus estados financieros. En adición, como resultado de estos cambios, se proporcionará a los usuarios de los estados financieros mejor información sobre la administración de riesgos y el efecto de la contabilidad de coberturas en la información financiera. riesgo de crédito de pasivos que se valúan a valor razonable. Este cambio contable significa que las ganancias provenientes del deterioro del riesgo de crédito propio sobre dichos pasivos ya no se reconocen directamente en la utilidad o pérdida neta, sino en otros resultados integrales (ORI). Fecha efectiva de la nueva NIIF: Entra en vigor para los ejercicios que inicien en o después del 1 de enero de 2018. Se permite la aplicación anticipada. Adicionalmente, los cambios respecto del riesgo de crédito propio pueden aplicarse de manera anticipada y aislada, sin las otras modificaciones del reconocimiento de los instrumentos financieros. Riesgo de crédito propio La NIIF 9 también elimina la volatilidad en los resultados que se provocaba por los cambios en el Miembros de Consejo Emisor C.P.C. Felipe Pérez Cervantes, Director C.P.C. William Allan Biese Decker, Investigador C.P.C. Luis Antonio Cortés Moreno, Investigador C.P.C. Elsa Beatriz García Bojorges, Investigadora C.P.C. Juan Mauricio Gras Gas, Investigador