Fecha de la Subasta: 6 de abril de 2017 Fecha de Liquidación Tasa Revisable: 10 de abril de 2017 Fecha de Liquidación Tasa Fija: 12 de abril de 2017

Transcripción

1 NACIONAL FINANCIERA, S.N.C. INSTITUCIÓN DE BANCA DE DESARROLLO RESULTADOS DE LA SUBASTA PARA LA COLOCACIÓN SINDICADA DE CERTIFICADOS BURSÁTILES DE LA BANCA DE DESARROLLO 6 de abril de 2017 Nacional Financiera, S.N.C., I.B.D. informa los resultados de la subasta para la Colocación Sindicada de Certificados Bursátiles de la Banca de Desarrollo Fecha de la Subasta: 6 de abril de 2017 Fecha de Liquidación Tasa Revisable: 10 de abril de 2017 Fecha de Liquidación Tasa Fija: 12 de abril de 2017 Título Plazo (días) Monto Demandado a Valor Nominal Millones de pesos Monto Asignado a Valor Nominal Millones de pesos Relación O/D Tasa/sobretasa única de asignación Precio limpio único Precio sucio único NAFR ,089 8,053 4, % NAFF ,453 4,970 1, % ,023 6,

2 RESULTADOS DE LA SUBASTA PARA LA COLOCACIÓN SINDICADA DE CERTIFICADOS BURSÁTILES DE LA BANCA DE DESARROLLO Tasa Fija NAFF Solicitudes Postores Posturas Monto (millones de pesos) Tasa Máxima Tasa Mínima $4, % 7.44% Asignaciones Postores Posturas Monto (millones de pesos) Tasa de Asignación Spread vs M-26 (pb) 8 10 $1, % 46 Relación demanda/oferta 3.98 Tasa Revisable NAFR Solicitudes Postores Posturas Monto (millones de pesos) Sobretasa Máxima Sobretasa Mínima $8, % -0.10% Asignaciones Postores Posturas Monto (millones de pesos) Sobretasa de Asignación $4, % Relación demanda/oferta 1.70 Total Demanda Total $13,023 Asignado Total $6,000 Relación demanda/oferta 2.2

3 Nacional Financiera, S.N.C. Certificados Bursátiles de la Banca de Desarrollo Cifras a Valor Nominal 06 de abril de 2017 Monto Solicitado Serie Plazo Tasa Monto Solicitado Monto Asignado Acumulado Monto Asignado Acumulado NAFF ,000,000 50,000,000 50,000,000 50,000,000 NAFF ,000, ,000, ,000, ,000,000 NAFF ,000, ,000, ,000, ,000,000 NAFF ,000,000 20,000, ,000, ,000,000 NAFF ,000, ,000, ,000, ,000,000 NAFF ,000,000 50,000, ,000, ,000,000 NAFF ,000, ,000, ,000, ,000,000 NAFF ,000, ,000,000 1,070,000,000 1,058,000,000 NAFF ,000,000 96,000,000 1,170,000,000 1,154,000,000 NAFF ,000,000 96,000,000 1,270,000,000 1,250,000,000 NAFF ,000, ,320,000,000 NAFF ,000, ,820,000,000 NAFF ,000, ,020,000,000 NAFF ,000, ,320,000,000 NAFF ,000, ,520,000,000 NAFF ,000, ,720,000,000 NAFF ,000, ,920,000,000 NAFF ,000, ,020,000,000 NAFF ,000, ,120,000,000 NAFF ,000, ,420,000,000 NAFF ,000, ,620,000,000 NAFF ,000, ,020,000,000 NAFF ,000, ,120,000,000 NAFF ,000, ,520,000,000 NAFF ,000, ,570,000,000 NAFF ,000, ,770,000,000 NAFF ,000, ,970,000,000 NAFF ,970,000,000 1,250,000,000

4 Nacional Financiera, S.N.C. Certificados Bursátiles de la Banca de Desarrollo Cifras a Valor Nominal 06 de abril de 2017 Serie Plazo Sobretasa Monto Solicitado Monto Asignado Monto Solicitado Acumulado Monto Asignado Acumulado NAFR ,000,000 3,000,000 3,000,000 3,000,000 NAFR ,000,000 50,000,000 53,000,000 53,000,000 NAFR ,500,000 1,500,000 54,500,000 54,500,000 NAFR ,000,000 2,000,000 56,500,000 56,500,000 NAFR ,000,000 4,000,000 60,500,000 60,500,000 NAFR ,750,000 37,750,000 98,250,000 98,250,000 NAFR ,000,000 3,000, ,250, ,250,000 NAFR ,500,000 4,500, ,750, ,750,000 NAFR ,000,000 10,000, ,750, ,750,000 NAFR ,000,000 50,000, ,750, ,750,000 NAFR ,000,000 25,000, ,750, ,750,000 NAFR ,000,000 3,000, ,750, ,750,000 NAFR ,000,000 5,000, ,750, ,750,000 NAFR ,700,000 8,700, ,450, ,450,000 NAFR ,000,000 15,000, ,450, ,450,000 NAFR ,050,000 7,050, ,500, ,500,000 NAFR ,000,000 50,000, ,500, ,500,000 NAFR ,000,000 25,000, ,500, ,500,000 NAFR ,000,000 25,000, ,500, ,500,000 NAFR ,000,000 50,000, ,500, ,500,000 NAFR ,000,000 50,000, ,500, ,500,000 NAFR ,000,000,000 1,000,000,000 1,429,500,000 1,429,500,000 NAFR ,516,100 2,516,100 1,432,016,100 1,432,016,100 NAFR ,500,000 1,500,000 1,433,516,100 1,433,516,100 NAFR ,366,000 14,366,000 1,447,882,100 1,447,882,100 NAFR ,000,000 3,000,000 1,450,882,100 1,450,882,100 NAFR ,000, ,000,000 1,650,882,100 1,650,882,100 NAFR ,000, ,000,000 1,950,882,100 1,950,882,100 NAFR ,000,000 25,000,000 1,975,882,100 1,975,882,100 NAFR ,364,000 3,364,000 1,979,246,100 1,979,246,100 NAFR ,000,000 20,000,000 1,999,246,100 1,999,246,100 NAFR ,000,000 50,000,000 2,049,246,100 2,049,246,100 NAFR ,000,000 39,000,000 2,088,246,100 2,088,246,100 NAFR ,000,000 4,000,000 2,092,246,100 2,092,246,100 NAFR ,152,100 1,152,100 2,093,398,200 2,093,398,200 NAFR ,000,000 25,000,000 2,118,398,200 2,118,398,200 NAFR ,000,000 2,000,000 2,120,398,200 2,120,398,200 NAFR ,427,000 9,427,000 2,129,825,200 2,129,825,200 NAFR ,000,000 25,000,000 2,154,825,200 2,154,825,200 NAFR ,400,000 11,400,000 2,166,225,200 2,166,225,200 NAFR ,000,000 15,000,000 2,181,225,200 2,181,225,200 NAFR ,000,000 50,000,000 2,231,225,200 2,231,225,200 NAFR ,000,000 5,000,000 2,236,225,200 2,236,225,200 NAFR ,850,000 3,850,000 2,240,075,200 2,240,075,200 NAFR ,000,000 50,000,000 2,290,075,200 2,290,075,200 NAFR ,000,000 25,000,000 2,315,075,200 2,315,075,200 NAFR ,000,000 30,000,000 2,345,075,200 2,345,075,200 NAFR ,000,000 50,000,000 2,395,075,200 2,395,075,200 NAFR ,000,000 50,000,000 2,445,075,200 2,445,075,200 NAFR ,000, ,000,000 2,595,075,200 2,595,075,200 NAFR ,000, ,000,000 2,745,075,200 2,745,075,200 NAFR ,000, ,000,000 3,245,075,200 3,245,075,200 NAFR ,000,000 50,000,000 3,295,075,200 3,295,075,200 NAFR ,000,000 50,000,000 3,345,075,200 3,345,075,200 NAFR ,000,000 50,000,000 3,395,075,200 3,395,075,200 NAFR ,000, ,000,000 3,795,075,200 3,795,075,200 NAFR ,000, ,000,000 4,045,075,200 4,045,075,200 NAFR ,000, ,000,000 4,195,075,200 4,195,075,200 NAFR ,000, ,000,000 4,395,075,200 4,395,075,200 NAFR ,000, ,000,000 4,595,075,200 4,595,075,200 NAFR ,000,000 61,969,900 4,695,075,200 4,657,045,100 NAFR ,000,000 30,985,000 4,745,075,200 4,688,030,100 NAFR ,000,000 61,969,900 4,845,075,200 4,750,000,000 NAFR ,000, ,045,075,200 NAFR ,000, ,145,075,200 NAFR ,000, ,245,075,200 NAFR ,000, ,445,075,200 NAFR ,000, ,450,075,200 NAFR ,840, ,452,915,200 NAFR ,000, ,752,915,200 NAFR ,000, ,852,915,200 NAFR ,000, ,952,915,200 NAFR ,000, ,152,915,200 NAFR ,000, ,252,915,200 NAFR ,000, ,352,915,200 NAFR ,000, ,452,915,200 NAFR ,000, ,552,915,200 NAFR ,000, ,652,915,200 NAFR ,000, ,752,915,200 NAFR ,000, ,052,915,200 NAFR ,000, ,152,915,200 NAFR ,000, ,252,915,200 NAFR ,000, ,552,915,200 NAFR ,000, ,752,915,200 NAFR ,000, ,952,915,200 NAFR ,000, ,052,915,200 NAFR ,052,915,200 4,750,000,000

5 AVISO DE COLOCACIÓN ESTE AVISO APARECE CON FINES INFORMATIVOS YA QUE LOS CERTIFICADOS BURSÁTILES DE BANCA DE DESARROLLO REFERENTES A LA PRESENTE EMISIÓN HAN SIDO COLOCADOS EN SU TOTALIDAD NACIONAL FINANCIERA S.N.C., INSTITUCIÓN DE BANCA DE DESARROLLO NACIONAL FINANCIERA S.N.C., INSTITUCIÓN DE BANCA DE DESARROLLO ( NAFIN O EL EMISOR ) LLEVÓ A CABO UNA EMISIÓN DE ,000 (CUARENTA Y SIETE MILLONES QUINIENTOS MIL) CERTIFICADOS BURSÁTILES DE BANCA DE DESARROLLO, CORRESPONDIENTES A LA DÉCIMA TERCERA EMISIÓN NAFR DE CERTIFICADOS BURSÁTILES DE BANCA DE DESARROLLO (LOS CERTIFICADOS BURSÁTILES DE BANCA DE DESARROLLO O CERTIFICADOS BURSATILES ), CON VALOR NOMINAL DE $ (CIEN PESOS 00/100 M.N.) CADA UNO.. MONTO TOTAL COLOCADO DE LOS CERTIFICADOS BURSÁTILES DE BANCA DE DESARROLLO: $4, , (Cuatro mil setecientos cincuenta millones de pesos 00/100 M.N.) CARACTERÍSTICAS DE LOS CERTIFICADOS BURSÁTILES DE BANCA DE DESARROLLO: Emisora: Nacional Financiera, Sociedad Nacional de Crédito, Institución de Banca de Desarrollo (NAFIN). Clave de Emisión: NAFR Tipo de Oferta Pública: Primaria. Número de Emisión: Décimo tercera emisión. Tipo de Valor: (CD) Certificados Bursátiles de Banca de Desarrollo. Denominación de los Certificados Bursátiles: Moneda Nacional. Monto de la Emisión de Certificados Bursátiles: $4, , (Cuatro mil setecientos cincuenta millones de pesos 00/100 M.N.). Número de Certificados Bursátiles: ,000 (Cuarenta y siete millones quinientos mil). Precio Sucio de Colocación de los Certificados Bursátiles: $ (Noventa y nueve pesos /100 M.N.) por Certificado Bursátil. Valor Nominal de los Certificados Bursátiles: Recursos Netos que obtendrá NAFIN de la Emisión: Tasa de Referencia: Tasa primer cupón: $ (Cien pesos 00/100 M.N.) cada uno. $ 4, , (Cuatro mil setecientos cuarenta y nueve millones novecientos noventa y ocho mil quinientos setenta y cinco pesos 00/100 M.N.). TIIE 28 días. 6.84% (Seis punto ochenta y cuatro por ciento). Plazo de Vigencia de los Certificados: 1,089 (Un mil ochenta y nueve) días,, que empezaron a correr y a contarse a partir de la Fecha de Emisión de los Certificados Bursátiles, es decir el 10 de abril de 2017 y concluirán en consecuencia, el 03 de abril de Garantía: El Emisor declara que, de conformidad con lo dispuesto por el Artículo 10 de su Ley Orgánica, el Gobierno Federal responderá en todo tiempo, de las operaciones que celebre el Emisor con personas físicas y morales nacionales, así como de las operaciones concertadas por el Emisor con instituciones del extranjero privadas, gubernamentales e intergubernamentales. Fecha de Publicación del Aviso de Oferta de los Certificados Bursátiles: 5 de abril de Fecha de Subasta Sindicada de los Certificados Bursátiles: 6 de abril de Fecha de Publicación del Aviso de Colocación con Fines Informativos de los Certificados Bursátiles: 7 de abril de Fecha de Emisión de los Certificados Bursátiles: 10 de abril de Fecha de Liquidación de los Certificados Bursátiles: 10 de abril de Fecha de Vencimiento: 03 de abril de 2020.

6 Calificación Otorgada por Fitch México, S.A. DE C.V.: AAA(mex). Las calificaciones nacionales 'AAA' indican la máxima calificación asignada por la agencia en su escala nacional para ese país. Esta calificación se asigna a los emisores u obligaciones con la más baja expectativa de riesgo de incumplimiento en relación con otros emisores u obligaciones en el mismo país. Calificación Otorgada por HR Ratings México, S.A. DE C.V.: HR AAA. El emisor o emisión con esta calificación se considera de la más alta calidad crediticia, ofreciendo gran seguridad para el pago oportuno de las obligaciones de deuda. Mantienen mínimo riesgo crediticio. Calificación Otorgada por Standard & Poor s, S.A. de C.V.: mxaaa. La deuda calificada mxaaa tiene el grado más alto que otorga Standard & Poor s en su escala CaVal e indica que la capacidad de pago del emisor para cumplir con sus compromisos financieros sobre la obligación es extremadamente fuerte en relación con otros emisores en el mercado nacional. Calificación Otorgada por Moody's de México, S.A. de C.V.: Aaa.mx Los emisores o las emisiones con calificación Aaa.mx presentan la calidad crediticia más fuerte con relación a otros emisores locales. Calificación Otorgada por DBRS Ratings México, S.A. de C.V.: AAA.MX Máxima calidad crediticia en el país. Se considera que las obligaciones o los emisores calificados con AAA.MX tienen la calidad crediticia más alta en relación con sus pares en el país al que se le asignó la calificación nacional. Tasa de Interés: A partir de la fecha de Emisión, y en tanto no sean amortizados, los Certificados Bursátiles de Banca de Desarrollo devengarán un Interés Bruto Anual sobre su valor nominal, a una tasa anual igual a la tasa a que hace referencia el siguiente párrafo, que el Representante Común calculará 2 (Dos) Días Hábiles antes del inicio de cada periodo de intereses (la "Fecha de Determinación de la Tasa de Interés Bruto Anual"), que tenga lugar antes de la total amortización de los Certificados Bursátiles de Banca de Desarrollo, periodos que se determinarán conforme al calendario de pagos establecido en la Sección Periodicidad en el Pago de Intereses, tasa que regirá durante el siguiente periodo de intereses. La tasa de interés bruto anual (la Tasa de Interés Bruto Anual ) se calculará mediante la sustracción de 0.01% (Cero punto cero un) puntos porcentuales a la tasa de rendimiento anual de TIIE (Tasa de Interés Interbancaria de Equilibrio) a plazo de 28 (Veintiocho) días, capitalizada o, en su caso, equivalente al número de días naturales efectivamente transcurridos en cada periodo de intereses, que sea dada a conocer por el Banco de México por el medio masivo de comunicación que éste determine, o a través de cualquier otro medio electrónico, de cómputo o telecomunicación, incluso Internet, autorizado al efecto por Banco de México, en la Fecha de Determinación de la Tasa de Interés Bruto Anual o, en su defecto, dentro de los 15 (Quince) Días Hábiles anteriores, en cuyo caso deberá tomarse la tasa comunicada el Día Hábil más próximo a dicha fecha. En caso que la TIIE deje de existir o publicarse, el Representante Común utilizará como tasa sustitutiva para determinar la Tasa de Interés Bruto Anual de los Certificados Bursátiles de Banca de Desarrollo, aquella tasa que el Banco de México determine como tasa sustitutiva de la TIIE al plazo más cercano al plazo correspondiente. Para determinar la tasa de rendimiento capitalizada o, en su caso, equivalente al número de días efectivamente transcurridos hasta la fecha de pago de Intereses del periodo de que se trate, de la TIIE al plazo antes mencionado, el Representante Común utilizará la fórmula establecida en el título que representa la presente Emisión. Los cálculos se efectuarán a diezmilésimas y el resultado se cerrará a centésimas. Intereses Moratorios: En caso de incumplimiento en el pago de principal de los Certificados Bursátiles de Banca de Desarrollo, se devengarán intereses moratorios sobre el principal insoluto de los Certificados Bursátiles de Banca de Desarrollo a la Tasa de Interés Bruto Anual aplicable en el momento del incumplimiento, más 1 (Un) punto porcentual. Los intereses moratorios serán pagaderos a la vista desde la fecha en que tenga lugar el incumplimiento y hasta que la suma principal haya quedado íntegramente cubierta. La suma que se adeude por concepto de intereses moratorios deberá ser cubierta en el domicilio del Representante Común. Periodicidad en el Pago de Intereses Los intereses que devengarán los Certificados Bursátiles de Banca de Desarrollo se liquidarán en 39 (Treinta y nueve) periodos: 1 (Un) periodo irregular, y los restantes 38 (Treinta y ocho) periodos regulares, cada uno de 28 (Veintiocho) días, excepto en los casos en que el día establecido como fecha de pago sea inhábil, en cuyo caso se liquidarán el Día Hábil inmediato siguiente, calculándose en todo caso los intereses hasta la fecha de pago correspondiente, conforme al calendario de pagos de intereses que se establece en el título que documenta la presente Emisión. Amortización de Principal: Un solo pago en la Fecha de Vencimiento. Régimen Fiscal: La tasa de retención aplicable respecto a los intereses pagados conforme a los Certificados Bursátiles de Banca de Desarrollo a que se refiere este Aviso de Oferta Pública se encuentra sujeta: (i) para las personas físicas y morales residentes en México para efectos fiscales, a lo previsto en los artículos 58, 160 y demás aplicables de la Ley del Impuesto Sobre la Renta, (ii) para las personas residentes en el extranjero para efectos fiscales, a lo previsto en el artículo 195 de la Ley del Impuesto Sobre la Renta. El régimen fiscal vigente podrá modificarse a lo largo de la vigencia de la Emisión. Los posibles adquirentes de los Certificados Bursátiles de Banca de Desarrollo deberán consultar con sus asesores, las consecuencias fiscales resultantes de la compra, mantenimiento o venta de los Certificados Bursátiles de Banca de Desarrollo, incluyendo la aplicación de reglas específicas respecto de su situación particular. Lugar y Forma de Pago de Principal e Intereses: El Principal y los Intereses devengados respecto de los Certificados Bursátiles de Banca de Desarrollo, se pagarán el día de su vencimiento, mediante transferencia electrónica, en el domicilio del S.D. Indeval, Institución para el Depósito de Valores, S.A. de C.V., ubicado en Paseo de la Reforma No. 255, Piso 3, Colonia Cuauhtémoc, 06500, Ciudad de México o, en su caso, en la dirección que Indeval dé a conocer en caso de que cambie el domicilio de sus oficinas. El Representante Común dará a conocer por escrito a la CNBV, al Emisor y al Indeval por lo menos con 2 (Dos) Días Hábiles previos a la fecha de pago, a través de los medios que esta última determine, el importe de intereses a pagar. Depositario: S.D. Indeval Institución para el Depósito de Valores, S.A. de C.V. Posibles Adquirentes: Personas físicas o morales cuando, en su caso, su régimen de inversión lo prevea expresamente. Representante Común: Monex Casa De Bolsa, S.A. de C.V., Monex Grupo Financiero. Aumento en el Número de Certificados Bursátiles de Banca de Desarrollo: Sujetándose a las disposiciones que en su caso le sean aplicables, el Emisor tendrá el derecho de emitir y colocar Certificados Bursátiles de Banca de Desarrollo al amparo de la presente Emisión. INTERMEDIARIOS COLOCADORES

7 Los títulos objeto de la presente Emisión se encuentran inscritos en el Registro Nacional de Valores y forman parte de la inscripción genérica de los Certificados Bursátiles autorizada por la Comisión Nacional Bancaria y de Valores mediante oficio DGE con fecha del 13 de febrero de La inscripción en el Registro Nacional de Valores no implica certificación sobre la bondad del valor o la solvencia del Emisor. Ciudad de México, a 7 de abril de

8 AVISO DE COLOCACIÓN ESTE AVISO APARECE CON FINES INFORMATIVOS YA QUE LOS CERTIFICADOS BURSÁTILES DE BANCA DE DESARROLLO REFERENTES A LA PRESENTE EMISIÓN HAN SIDO COLOCADOS EN SU TOTALIDAD NACIONAL FINANCIERA S.N.C., INSTITUCIÓN DE BANCA DE DESARROLLO NACIONAL FINANCIERA S.N.C., INSTITUCIÓN DE BANCA DE DESARROLLO ( NAFIN O EL EMISOR ) LLEVÓ A CABO UNA EMISIÓN DE ,000 (DOCE MILLONES QUINIENTOS MIL) DE CERTIFICADOS BURSÁTILES DE BANCA DE DESARROLLO ADICIONALES, CORRESPONDIENTES A LA SEGUNDA REAPERTURA DE LA DÉCIMO PRIMERA EMISIÓN NAFF , CON CLAVE DE LISTADO EN BMV, NAFF DE CERTIFICADOS BURSÁTILES DE BANCA DE DESARROLLO ORIGINALES (LOS CERTIFICADOS BURSÁTILES DE BANCA DE DESARROLLO O CERTIFICADOS BURSATILES ), CON VALOR NOMINAL DE $ (CIEN PESOS 00/100 M.N.) CADA UNO. LOS CERTIFICADOS BURSÁTILES DE BANCA DE DESARROLLO ADICIONALES 2017 TIENEN LAS MISMAS CARACTERÍSTICAS Y TÉRMINOS QUE LOS CERTIFICADOS BURSÁTILES DE BANCA DE DESARROLLO ORIGINALES 2016 Y LOS CERTIFICADOS BURSÁTILES DE BANCA DE DESARROLLO ADICIONALES 2016, SALVO POR EL PRECIO. MONTO TOTAL COLOCADO DE LOS CERTIFICADOS BURSÁTILES DE BANCA DE DESARROLLO ADICIONALES: $1, , (Un mil doscientos cincuenta millones de pesos 00/100 M.N.) CARACTERÍSTICAS DE LOS CERTIFICADOS BURSÁTILES DE BANCA DE DESARROLLO: Emisora: Nacional Financiera, Sociedad Nacional de Crédito, Institución de Banca de Desarrollo (NAFIN). Clave de Emisión: NAFF (Segunda Reapertura) (CLAVE DE LISTADO EN BMV, NAFF 26925). Tipo de Oferta Pública: Primaria. Número de Emisión: Segunda reapertura de la décimo primera emisión. Tipo de Valor: (CD) Certificados Bursátiles de Banca de Desarrollo. Denominación de los Certificados Bursátiles: Moneda Nacional. Monto de la Emisión de Certificados Bursátiles Originales 2016: $5, , (Cinco mil millones de pesos 00/100 M.N.). Monto de la Emisión de Certificados Bursátiles Adicionales 2016 (Primera Reapertura): $4, , (Cuatro mil doscientos millones de pesos 00/100 M.N.). Monto de la Emisión de Certificados Bursátiles Adicionales 2017 (Segunda Reapertura): $1, , (Un mil doscientos cincuenta millones de pesos 00/100 M.N.). Monto Total de la Emisión de Certificados Bursátiles: $10, , (Diez mil cuatrocientos cincuenta millones de pesos 00/100 M.N.). Número de Certificados Bursátiles Originales 2016: ,000 (Cincuenta millones). Número de Certificados Bursátiles Adicionales 2016 (Primera Reapertura): ,000 (Cuarenta y dos millones). Número de Certificados Bursátiles Adicionales 2017 (Segunda Reapertura): ,000 (Doce millones quinientos mil). Número Total de Certificados Bursátiles: ,000 (Ciento cuatro millones quinientos mil). Precio Sucio de Colocación de los Certificados Bursátiles Originales 2016, de los Certificados Bursátiles Adicionales 2016 y de los Certificados Bursátiles Adicionales 2017: $ (Noventa y nueve pesos /100 M.N.) por Certificado Bursátil Original 2016, $ (Noventa y ocho pesos /100 M.N.) por Certificado Bursátil Adicional 2016 y $ (Noventa y un pesos /100 M.N.) por Certificado Bursátil Adicional Valor Nominal de los Certificados Bursátiles: $ (Cien pesos 00/100 M.N.) cada uno. Recursos Netos que obtendrá NAFIN de la Emisión: $1,141,332, (Un mil ciento cuarenta y un millones trescientos treinta y dos mil seiscientos veinticinco pesos 00/100 M.N.). Tasa de Rendimiento: 7.50 % (Siete punto cincuenta) por ciento. Tasa de Cupón: 6.20% (Seis punto veinte por ciento).

9 Días Transcurridos del Cupón Vigente: 5 días. Plazo de Vigencia de los Certificados Bursátiles Originales 2016: 3,803 (Tres mil ochocientos tres) días, equivalentes a aproximadamente 10.4 (Diez punto cuatro) años, que empezaron a correr y a contarse a partir de la fecha de emisión de los certificados bursátiles de banca de desarrollo originales, es decir el 27 de abril de 2016 y concluirán en consecuencia, el 25 de septiembre de Plazo de Vigencia de los Certificados Bursátiles Adicionales 2016: 3,622 (Tres mil seiscientos veintidós) días, equivalentes a aproximadamente 10 años, que empezarán a correr y a contarse a partir de la fecha de emisión de los Certificados Bursátiles de Banca de Desarrollo Adicionales 2016, es decir el 25 de octubre de 2016 y concluirán en consecuencia, el 25 de septiembre de Plazo de Vigencia de los Certificados Bursátiles Adicionales 2017: 3,453 (Tres mil cuatrocientos cincuenta y tres) días, equivalentes a aproximadamente 10 años, que empezarán a correr y a contarse a partir de la fecha de emisión de los Certificados Bursátiles de Banca de Desarrollo Adicionales 2017, es decir el 12 de abril de 2017 y concluirán en consecuencia, el 25 de septiembre de Garantía: El Emisor declara que, de conformidad con lo dispuesto por el Artículo 10 de su Ley Orgánica, el Gobierno Federal responderá en todo tiempo, de las operaciones que celebre el Emisor con personas físicas y morales nacionales, así como de las operaciones concertadas por el Emisor con instituciones del extranjero privadas, gubernamentales e intergubernamentales. Fecha de Publicación del Aviso de Oferta de los Certificados Bursátiles Adicionales 2017 (Segunda Reapertura): 5 de abril de Fecha de Subasta Sindicada de los Certificados Bursátiles Adicionales 2017 (Segunda Reapertura): 6 de abril de Fecha de Publicación del Aviso de Colocación con Fines Informativos de los Certificados Bursátiles Adicionales 2017 (Segunda Reapertura): 7 de abril de Fecha de Emisión de los Certificados Bursátiles Adicionales 2017 (Segunda Reapertura): 12 de abril de Fecha de Liquidación de los Certificados Bursátiles Adicionales 2017 (Segunda Reapertura): 12 de abril de Fecha de Vencimiento: 25 de septiembre de Calificación Otorgada por Fitch México, S.A. DE C.V.: AAA(mex). Las calificaciones nacionales 'AAA' indican la máxima calificación asignada por la agencia en su escala nacional para ese país. Esta calificación se asigna a los emisores u obligaciones con la más baja expectativa de riesgo de incumplimiento en relación con otros emisores u obligaciones en el mismo país. Calificación Otorgada por HR Ratings México, S.A. DE C.V.: HR AAA. El emisor o emisión con esta calificación se considera de la más alta calidad crediticia, ofreciendo gran seguridad para el pago oportuno de las obligaciones de deuda. Mantienen mínimo riesgo crediticio. Calificación Otorgada por Standard & Poor s, S.A. de C.V.: mxaaa. La deuda calificada mxaaa tiene el grado más alto que otorga Standard & Poor s en su escala CaVal e indica que la capacidad de pago del emisor para cumplir con sus compromisos financieros sobre la obligación es extremadamente fuerte en relación con otros emisores en el mercado nacional. Calificación Otorgada por Moody's de México, S.A. de C.V.: Aaa.mx Los emisores o las emisiones con calificación Aaa.mx presentan la calidad crediticia más fuerte con relación a otros emisores locales. Calificación Otorgada por DBRS Ratings México, S.A. de C.V.: AAA.MX Máxima calidad crediticia en el país. Se considera que las obligaciones o los emisores calificados con AAA.MX tienen la calidad crediticia más alta en relación con sus pares en el país al que se le asignó la calificación nacional. Tasa de Interés; Forma de Cálculo de los Intereses: A partir de la fecha de emisión de los Certificados Bursátiles Originales 2016 y, respecto de los Certificados Bursátiles Adicionales 2016, a partir de la fecha en que dio inicio el Período de Intereses en la fecha de emisión correspondiente, es decir, el 7 de octubre de 2016 y respecto de los Certificados Bursátiles Adicionales 2017, a partir de la fecha en que inició el Periodo de Intereses vigente en la fecha de emisión correspondiente, es decir, el 7 de abril de 2017, y en tanto no sean amortizados, los Certificados Bursátiles de Banca de Desarrollo devengarán un Interés Bruto Anual Fijo sobre su valor nominal, que el Representante Común calculará 2 (Dos) Días Hábiles antes del inicio de cada periodo de intereses (la Fecha de Determinación de la Tasa de Interés Bruto Anual Fijo ), que tenga lugar antes de la total amortización de los Certificados Bursátiles de Banca de Desarrollo, periodos que se determinarán conforme al calendario de pagos que se establece en el título que documenta la presente Emisión, para lo cual el Representante Común deberá considerar una Tasa de Interés Bruto Anual del 6.20% (Seis punto veinte por ciento), (la Tasa de Interés Bruto Anual ), la cual se mantendrá fija durante la vigencia de la Emisión. Intereses Moratorios: En caso de incumplimiento en el pago de principal de los Certificados Bursátiles de Banca de Desarrollo, se devengarán intereses moratorios sobre el principal insoluto de los Certificados Bursátiles de Banca de Desarrollo a la Tasa de Interés Bruto Anual aplicable en el momento del incumplimiento, más 1 (Un) punto porcentual. Los intereses moratorios serán pagaderos a la vista desde la fecha en que tenga lugar el incumplimiento y hasta que el monto debido y el incumplimiento que originó dicho interés moratorio haya quedado íntegramente cubierto. La suma que se adeude por concepto de intereses moratorios deberá ser cubierta en las oficinas del Representante Común. Periodicidad en el Pago de Intereses (Calendario Original): Los intereses que devengarán los Certificados Bursátiles de Banca de Desarrollo se liquidarán en 21 (Veintiún) periodos: 5 (Cinco) periodos irregulares, y los restantes 16 (Dieciséis) periodos regulares, cada uno de 182 (Ciento ochenta y dos) días, excepto en los casos en que el día establecido como fecha de pago sea inhábil, en cuyo caso se

10 liquidarán el Día Hábil inmediato siguiente, calculándose en todo caso los intereses hasta la fecha de pago correspondiente, conforme al calendario de pagos de intereses que se establece en el título que documenta la presente Emisión. Amortización de Principal: Un solo pago en la Fecha de Vencimiento. Régimen Fiscal: La tasa de retención aplicable respecto a los intereses pagados conforme a los Certificados Bursátiles de Banca de Desarrollo a que se refiere este Aviso de Colocación se encuentra sujeta: (i) para las personas físicas y morales residentes en México para efectos fiscales, a lo previsto en los artículos 58, 160 y demás aplicables de la Ley del Impuesto Sobre la Renta, (ii) para las personas residentes en el extranjero para efectos fiscales, a lo previsto en el artículo 195 de la Ley del Impuesto Sobre la Renta. El régimen fiscal vigente podrá modificarse a lo largo de la vigencia de la Emisión. Los posibles adquirentes de los Certificados Bursátiles de Banca de Desarrollo deberán consultar con sus asesores, las consecuencias fiscales resultantes de la compra, mantenimiento o venta de los Certificados Bursátiles de Banca de Desarrollo, incluyendo la aplicación de reglas específicas respecto de su situación particular. Lugar y Forma de Pago de Principal e Intereses: El Principal y los Intereses ordinarios devengados respecto de los Certificados Bursátiles de Banca de Desarrollo, se pagarán el día de su vencimiento, mediante transferencia electrónica, a través del S.D. Indeval, Institución para el Depósito de Valores, S.A. de C.V. Indeval, ubicado en Paseo de la Reforma No. 255, Piso 3, Colonia Cuauhtémoc, 06500, Ciudad de México o en la dirección que Indeval dé a conocer en caso de que cambie el domicilio de sus oficinas. El Representante Común dará a conocer por escrito a la CNBV, al Emisor y al Indeval por lo menos con 2 (Dos) Días Hábiles previos a la fecha de pago, a través de los medios que dichas instituciones determinen, el importe de intereses a pagar y, en su caso, de principal a pagar. Depositario: S.D. Indeval Institución para el Depósito de Valores, S.A. de C.V. Posibles Adquirentes: Personas físicas o morales cuando, en su caso, su régimen de inversión lo prevea expresamente. Representante Común: Monex Casa De Bolsa, S.A. de C.V., Monex Grupo Financiero. Aumento en el Número de Certificados Bursátiles de Banca de Desarrollo: Sujetándose a las disposiciones que en su caso le sean aplicables, el Emisor tendrá el derecho de emitir y colocar Certificados Bursátiles de Banca de Desarrollo Adicionales al amparo de la presente Emisión. Pago de Cantidades Adicionales: Sujeto a ciertas excepciones y a lo establecido en título que documenta la emisión de los Certificados Bursátiles, el Emisor ha acordado pagar cantidades adicionales a los tenedores de los Certificados Bursátiles de Banca de Desarrollo que estuvieren disponibles para su liquidación a través de los sistemas de negociación que administran Euroclear Bank, S.A./N.V. o cualquier sucesor ( Euroclear ), Clearstream Banking Société Anonyme o cualquier sucesor ( Clearstream ) u otros sistemas de liquidación similares que operan fuera de México con el fin de que los pagos que dichos tenedores reciban al amparo de los Certificados Bursátiles, una vez realizada cualquier deducción o retención derivada de cualquier impuesto o contribución aplicables en México, no sean menores a los montos exigibles y pagaderos en ese momento y se hagan a los Tenedores como si dicha deducción o retención no se hubiere realizado. Amortización Total Anticipada Voluntaria: Si ocurre una modificación a las leyes, reglamentos u otras disposiciones generales en materia fiscal vigentes en México aplicable a los pagos de intereses que se realicen a los Tenedores que no sean residentes en México para efectos fiscales sea superior al 4.9% el Emisor podrá amortizar, total pero no parcialmente, los Certificados Bursátiles. Liquidación: Mediante los sistemas de Indeval y, respecto de los Certificados Bursátiles adquiridos en el extranjero, a través de Indeval y a través de los sistemas de Euroclear y Clearstream. INTERMEDIARIOS COLOCADORES Los títulos objeto de la presente Emisión se encuentran inscritos en el Registro Nacional de Valores y forman parte de la inscripción genérica de los Certificados Bursátiles autorizada por la Comisión Nacional Bancaria y de Valores mediante oficio DGE con fecha del 13 de febrero de La inscripción en el Registro Nacional de Valores no implica certificación sobre la bondad del valor o la solvencia del Emisor. Ciudad de México, a 7 de abril de