Contenido: 1. Lo que se aplicaba bajo las normativas anteriores 3 2. Aplicación de la nueva NIIF Casos prácticos 11

Transcripción

1 Arrendamientos

2 Contenido: 1. Lo que se aplicaba bajo las normativas anteriores 3 2. Aplicación de la nueva NIIF Casos prácticos 11

3 1. Lo que se aplicaba bajo las normativas anteriores MERCURY Business Advisory Network

4 Lo que se aplicaba bajo las normativas anteriores NIC 17 SIC 15 SIC 27 CINIIF 4 se basa en el grado en que los riesgos y ventajas derivados de la propiedad del activo afectan al arrendador o al arrendatario Determinacio n de si un acuerdo contiene un arrendamiento Arrendamiento financiero Existe la transferencia sustancial de todos los riesgo y ventajas inherentes a la propiedad Es decir (individualmente o en combinación): o Se transfiere la propiedad del activo al finalizar el plazo del arrendamiento o Opción de compra a un precio suficientemente inferior al valor razonable en el momento de la compra o El plazo del arrendamiento cubre la mayor parte de la vida económica del activo (incluso si no hay transferencia) o Al inicio del arrendamiento, el valor presente de los pagos mínimos por el arrendamiento es al menos equivalente al valor razonable del activo o Los activos arrendados son de una naturaleza tan especializada que el arrendatario puede usarlos sin realizar modificaciones importantes El arrendatario puede cancelar el arrendamiento y éste asume las pérdidas sufridas por el arrendador Las pérdidas o ganancias de las fluctuaciones del valor razonable recaen en el arrendatario El arrendatario tiene posibilidad de prórroga por un segundo periodo y las cuotas son sustancialmente inferior Arrendamiento operativo No existe la transferencia sustancial de todos los riesgo y ventajas inherentes a la propiedad 4

5 Lo que se aplicaba bajo las normativas anteriores Arrendatario Arrendador Arrendamiento financiero Arrendamiento financiero Reconocimiento y medición inicial Un activo y un pasivo por el mismo importe El menor entre: Valor razonable del activo o Valor presente de los pagos mínimos Medición posterior Cada unos de los pagos mínimos representa las cargas financieras y la reducción de la deuda, representando la medición del pasivo El activo se medirá de acuerdo a la NIC 16 o NIC 38 según corresponda. Reconocimiento y medición inicial Como una cuenta por cobrar, por el importe igual al de la inversión neta en el arrendamiento Medición posterior El reconocimiento de los ingresos financieros se basará en una pauta que refleje en cada periodo, una tasa de rendimiento constante Las cuentas por cobrar se miden posteriormente al costo amortizado Arrendamiento operativo Arrendamiento operativo Reconocimiento Las cuotas del arrendamiento se reconocen como gasto de forma lineal durante el plazo del arrendamiento Reconocimiento Reconocimiento del bien como propiedad de inversión o activo fijo, según corresponda Los ingresos se reconocerán de forma lineal a lo largo del plazo del arrendamiento Los costos directos iniciales incurridos por el arrendador en la negociación o contratación se añadirán al importe en libros del activo arrendado y se reconocerán como gastos a lo largo del plazo del arrendamiento 5

6 Lo que se aplicaba bajo las normativas anteriores Transacciones de venta con arrendamientos posterior Una venta con arrendamiento posterior es una transacción que implica la enajenación de un activo y su posterior arrendamiento al vendedor. Las cuotas del arrendamiento y el precio de venta son usualmente interdependientes, puesto que se negocian simultáneamente. El tratamiento contable de las operaciones de venta con arrendamiento posterior dependerá del tipo de arrendamiento implicado en ellas Arrendamiento financiero Arrendamiento operativo 6

7 2. Aplicación de la nueva NIIF 16

8 Aplicación de la nueva NIIF 16 A quién impacta? a los arrendatarios La aplicación de la NIIF 16 implicará un cambio en el patrón de imputación de los gastos en las cuentas del estado de resultado integral A qué estados financieros impacta? al estado de situación financiera al estado de resultado integral al estado de flujos de efectivo Existe exenciones? activos de bajo valor (igual o menor a USD5,000) arrendamientos de corto plazo (de 12 meses o menos) Si suponemos un arrendamiento de 18 meses por el que se pagan S/100,000 al mes con una tasa de interés efectiva del 5% (anual), obtendríamos la siguiente comparativa entre la aplicación de la NIIF 16 y la NIC 17: Total-NIIF 16 Opex Mes Saldo inicial Interés Amortización Saldo final Pagos NIC ,732,185 7,057 92,943 1,639, , , ,639,242 6,678 93,322 1,545, , , ,545,921 6,298 93,702 1,452, , , ,452,219 5,917 94,083 1,358, , , ,358,135 5,533 94,467 1,263, , , ,263,669 5,148 94,852 1,168, , , ,168,817 4,762 95,238 1,073, , , ,073,579 4,374 95, , , , ,953 3,984 96, , , , ,937 3,593 96, , , , ,530 3,200 96, , , , ,730 2,806 97, , , , ,536 2,410 97, , , , ,946 2,012 97, , , , ,959 1,613 98, , , , ,572 1,212 98, , , , , ,190 99, , , , , , ,000 67,815 1,732,185 1,800,000 1,800,000 1,800,000 8

9 Aplicación de la nueva NIIF 16 Estado de situación financiera del arrendatario: NIC 17 NIIF 16 Arrendamiento financiero Arrendamiento operativo Arrendamientos Estado de resultado integral del arrendatario: NIC 17 NIIF 16 Arrendamiento financiero Arrendamiento operativo Arrendamientos Activo --- Ingresos Costos operativos #,### #,### #,### --- Gasto de arriendo --- Pasivo --- EBITDA Depreciación y amortización Depreciación --- Depreciación Fuera del EFS (Derechos/ Obligaciones) --- Utilidad operativa #,### #,### Gastos financieros Utilidad antes de impuestos Interés --- #,### #,### Interés 9

10 Aplicación de la nueva NIIF 16 Qué incluye el pasivo inicial por el arrendamiento? Valor actual (*) de los pagos fijos durante el plazo del arrendamiento (**) menos cualquier incentivo pendiente de cobro Valor actual de los pagos variables si dependen de un índice o de un tipo de interés (***) Valor actual de los importes a pagar en virtud de garantías de valor residual Valor actual del precio de la opción de compra, si se espera ser ejercida (certeza razonable) Valor actual de los pagos por penalizaciones si existe una certeza razonable (*) el valor actual se calcula utilizando la tasa de interés implícito en el arrendamiento (o la tasa de interés incremental del arrendamiento (**) el plazo del arrendamiento incluye el periodo no cancelable más el periodo cubierto por una opción de ampliación a favor del arrendatario cuando existe la certeza razonable de que se va a ejercer, menos el periodo cubierto por una opción de cancelación por parte del arrendatario cuando existe la certeza razonable de que se va a ejercer (***) se incluye por ejemplo; el IPC o una tasa de interés de referencia en aquellos casos en los que los contratos de alquiler incluyen cláusulas de actualización en base al IPC o en base a una tasa de interés, utilizando el índice o la tasa de interés en la fecha de inicio del contrato. El resto de las cuotas variables no relacionadas con un índice o tasa de interés se reconocerán en las cuentas del estado de resultado integral cuando se devenguen Qué incluye el activo por el derecho de uso? Pasivo por arrendamiento Pagos iniciales al arrendador Incentivos recibidos por el arrendamiento Costos directos iniciales incurridos Costos de desmantelamiento o rehabilitación (****) (****) valor actual de la estimación del costo. Cambios en la estimación del pasivo que no correspondan a la actualización financiera se registran contra el valor del activo 10

11 Aplicación de la nueva NIIF 16 Arrendatarios: Fecha efectiva de aplicación inicial = 1 de enero de 2019 Transición Opción 1 Retoractiva Aplicación NIC 8; re-expresar los saldos comparativos como si la NIIF 16 siempre hubiera sido aplicado Opción 2 Retroactivamente modificado Aplicación de soluciones prácticas; 2A; 2B; Pasivo = Valor presente de los pagos por arrendamiento restantes (descontado por tasa incremental, de fecha de aplicación inicial) Activo = Como si la NIIF 16 hubiera sido aplicado desde el comienzo del arrendamiento (descontado por tasa incremental, de fecha de aplicación inicial) Contrato nuevos originados Pasivo = Valor presente de los pagos por arrendamiento restantes (descontado por tasa incremental, de fecha de aplicación inicial) Activo = Pasivo (ajustado por pagos de arrendamiento anticipados o devengado) 11

12 3. Casos prácticos

13 Casos prácticos Caso práctico P1 Aplicación de las opciones de transición NIIF 16 Un arrendador mantiene el siguiente arrendamiento en la fecha de aplicación de la NIIF 16: Arrendamiento a 5 años, se inició el 1 de enero de um por pagar en el segundo día de cada año calendario Tasa de descuento del 8% al comienzo del arrendamiento Tasa incremental de endeudamiento del 12% a la fecha de la transición La depreciación por línea recta del activo por derecho de uso es apropiada Realizar la transición correspondiente en función de las 3 opciones indicadas en la normativa 13

14 Casos prácticos Caso práctico R1 Aplicación de las opciones de transición NIIF 16 Opción 1 [retroactiva-nic 8] El activo y pasivo son ambos calculados como si la NIIF 16 siempre hubiera sido aplicado, con los saldos comparativos re-expresados El pasivo en la fecha del comienzo del arrendamiento es calculado como el valor presente de los pagos por arrendamiento futuros, descontados usando una tasa del 8% El impacto en el estado de situación financiera a la fecha de la transición es una reducción en los activos netos de 19um (activo de 259um y pasivo de 278um), con un gasto de 281um reconocidos en el estado de resultados integrales, posterior a la transición 14

15 Casos prácticos Caso práctico R1 Aplicación de las opciones de transición NIIF 16 Opción 2A [retroactivamente modificado, solución práctica] Los saldos comparativos no son re-expresados y el pasivo es calculado como el valor presente de los 3 periodos de arrendamiento restantes de 100um, descontado usando la tasa incremental de endeudamiento del 12%, en la fecha de la transición El activo es calculado como si la NIIF 16 siempre hubiera sido aplicado; pero usando la tasa incremental de endeudamiento del 12%, en la fecha de la transición El impacto en el estado de situación financiera en la fecha de la transición es una reducción en los activos netos de 27um (activo de 242um y pasivo de 269um), con un gasto de 274um reconocido en el estado de resultados integrales, posterior a la transición 15

16 Casos prácticos Caso práctico R1 Aplicación de las opciones de transición NIIF 16 Opción 2B [retroactivamente modificado, solución práctica] Los saldos comparativos no son re-expresados. El pasivo es calculado como el valor presente de los 3 periodos por arrendamiento restantes de 100um, descontado usando la tasa incremental del 12% a la fecha de transición El activo es entonces establecido igual al pasivo El impacto neto en el estado de situación financiera a la fecha de transición es cero (activo = pasivo); pero el gasto posterior a la transición es de 300um 16

17 Casos prácticos Caso práctico P2 Reconocimiento (NIIF 16) Comercializadora S.A. dedicada a la venta de calzados, en locales arrendados en centros comerciales, suscribe un contrato por 3 años el 1 de septiembre del año 1. Al inicio del contrato se paga al arrendador el concepto por derecho de llave. Datos del contrato: Plazo 36 meses Pago mensual fijo (1 a 12) 12,000um 12 cuotas Pago mensual fijo (13 a 36) 15,000um 24 cuotas Pago variable 10% Si la venta del mes supera 300,000um Pago por Derecho de llave 60,000um Pago a la firma del contrato Tasa de interés incremental - Anual 8% Tasa de interés incremental - Mensual 0.643% Realizar las contabilizaciones correspondientes 17

18 Casos prácticos Caso práctico R2 Reconocimiento (NIIF 16) Reconocimiento de los pagos como parte del activo por derecho de uso: Debe Haber Activo por derecho de uso 60,000 Banco 60,000 Calcular el valor presente de los pagos fijos y reconocerlo al inicio del contrato: Valor presente (1 a 12): 138,154um vs 144,000um Valor presente (13 a 36): 307,957um vs 360,000um Valor presente de todas las cuotas: 446,111um vs 504,000um Debe Activo por derecho de uso 446,111 Haber Obligación por arrendamiento 446,111 18

19 Casos prácticos Caso práctico R2 Reconocimiento (NIIF 16) Calcular el costo amortizado de la deuda reconocida: Mes S.Inicial Gasto Financ. Pagos S.Final Año ,111 2,870 (12,000) 436,982 Año ,982 2,812 (12,000) 427,793 Año ,793 2,752 (12,000) 418,546 Año ,546 2,693 (12,000) 409,239 Año ,239 2,633 (12,000) 399,872 Año ,872 2,573 (12,000) 390,444 Año ,444 2,512 (12,000) 380,957 Año ,957 2,451 (12,000) 371,408 Año ,408 2,390 (12,000) 361,797 Año ,797 2,328 (12,000) 352,125 Año ,125 2,266 (12,000) 342,391 Año ,391 2,203 (12,000) 332,594 Año ,594 2,140 (15,000) 319,734 Año ,734 2,057 (15,000) 306,791 Año ,791 1,974 (15,000) 293,765 Año ,765 1,890 (15,000) 280,655 Año ,655 1,806 (15,000) 267,460 Año ,460 1,721 (15,000) 254,181 Año ,181 1,635 (15,000) 240,817 Año ,817 1,549 (15,000) 227,366 Año ,366 1,463 (15,000) 213,829 Año ,829 1,376 (15,000) 200,205 Año ,205 1,288 (15,000) 186,493 Año ,493 1,200 (15,000) 172,693 Año ,693 1,111 (15,000) 158,804 Año ,804 1,022 (15,000) 144,826 Año , (15,000) 130,758 Año , (15,000) 116,599 Año , (15,000) 102,349 Año , (15,000) 88,008 Año , (15,000) 73,574 Año , (15,000) 59,047 Año , (15,000) 44,427 Año , (15,000) 29,713 Año , (15,000) 14,904 Año , (15,000) 0 57,889 19

20 Casos prácticos Caso práctico R2 Reconocimiento (NIIF 16) Reconocimiento de la depreciación del derecho de uso : Derecho de uso: Depreciación mensual: 506,111um 14,059um Debe Haber Depreciación 14,059 Depreciación acumulada 14,059 Reconocimiento de los pagos mensuales: Cuota 1 Debe Haber Obligación por arrendamiento 9,130 Gasto financiero 2,870 Banco 12,000 Cuota 2 Debe Haber Obligación por arrendamiento 9,188 Gasto financiero 2,812 Banco 12,000 Cuota 36 Debe Haber Obligación por arrendamiento 14,904 Gasto financiero 96 Banco 15,000 20

21 Arrendamientos