CRISIS ECONOMICA Y LA INDUSTRIA DEL COBRE. José Pablo Arellano M. Presidente Ejecutivo, Codelco 1 de Abril de 2009

Transcripción

1 CRISIS ECONOMICA Y LA INDUSTRIA DEL COBRE José Pablo Arellano M. Presidente Ejecutivo, Codelco 1 de Abril de 2009

2 Mercado del Cobre

3 Precio y Stocks en Bolsas de Metales Agosto de 2008 Marzo de 2009* 650 Stocks en Bolsas, miles de tmf c/lb Precio del Cobre Stocks en Bolsas* Aug 15- Aug 29- Aug 12- Sep 26- Sep 10- Oct 24- Oct 7- Nov 21- Nov 5- Dec 19- Dec 2- Jan 16- Jan 30- Jan 13- Feb 27- Feb 13- Mar 27- Mar *: Precios y Stocks hasta el 30 de Marzo. **: Bolsa de Metales de Londres, COMEX y Shangai.

4 Precio del Cobre y Stocks Totales * 14 Semanas de consumo Precio Stocks *: hasta el 30 de Marzo. c/lb,

5 Producción, Consumo y Balance de Cobre Refinado a Nivel Mundial, * Miles de tmf Producción, Consumo Balance Balance Consumo Producción * *: Proyección no incluye compras de la Oficina de Reservas Estatales de China (SRB).

6 Evolución del Precio del Cobre en Periodos de Crisis Moneda c/lb ,2 Indice = 1 en mes 1* 1, ,8 *: Mes 1: Promedio Enero a Abril Abril 2008 corresponde al mes de mayor precio promedio previo a la crisis. 0,6 0,4 0,2 0,

7 Evolución del Precio del Cobre en Periodos de Crisis Moneda c/lb ,2 Indice = 1 en mes 1* 1, , *: Mes 1: Promedio Marzo a Junio 1997; Enero a Abril Los meses de Junio 1997 y Abril 2008 corresponden a los meses de mayor precio promedio previos a las crisis. 0,6 0,4 0,2 0,

8 Evolución del Precio del Cobre en Periodos de Crisis Moneda c/lb ,2 Indice = 1 en mes 1* 1, , *: Mes 1: Promedio Noviembre 1979 a Febrero 1980; Marzo a Junio 1997; Enero a Abril Los meses de Febrero 1980; Junio 1997 y Abril 2008 corresponden a los meses de mayor precio promedio previos a las crisis. 0,6 0,4 0,2 0,

9 Evolución del Precio del Cobre en Periodos de Crisis Moneda c/lb ,2 Indice = 1 en mes 1* 1, *: Mes 1: Promedio Enero a Abril 1974; Noviembre 1979 a Febrero 1980; Marzo a Junio 1997; Enero a Abril Los meses de Abril 1974; Febrero 1980; Junio 1997 y Abril 2008 corresponden a los meses de mayor precio promedio previos a las crisis. 0,8 0,6 0,4 0, ,

10 La Crisis Actual en Perspectiva: Variación del PIB y del Consumo a Nivel Mundial Variación Porcentual 12% 10% 8% 6% 4% PIB 2% 0% -2% -4% -6% Consumo -8% -10% -12%

11 Participación en el PIB y en el Consumo Mundial: % 90% 80% 70% 60% Participación en el PIB* Otros Países en Desarrollo China 100% Participación en el Consumo de Cobre 90% Otros Países en 80% Desarrollo 70% 60% China 50% 50% 40% 40% 30% 20% Países Desarrollados 30% 20% Países Desarrollados 10% 10% 0% 0% *: PIB en base a Paridad de Poder de Compra (PIB PPP).

12 Codelco

13 Excedentes y Precio del Cobre Millones de US$, moneda de cada año c/lb Precio Excedentes

14 Ley Promedio de Mineral Tratado 1,4% 1,3% 1,34% 1,2% 1,14% 1,1% 1,0% 0,9% 1,02% 0,91% 0,95% 0,88% 0,8% 0,7% 0,78% Nota: 2008 incluye Gabriela Mistral.

15 Reservas y Recursos Considerados en Plan de Negocios y Desarrollo de Codelco Al ritmo de producción actual: Sus reservas y recursos tienen una vida útil de más de 70 años* Divisiones Mineral (Mill. ton) Total Reservas y Recursos Ley Cu (%) Cu Fino (Mill. ton) Codelco Norte ,67 36,2 Salvador 48 0,62 0,3 Andina ,78 46,4 El Teniente ,86 40,3 Minera Gaby S.A ,41 2,4 Codelco ,75 125,4 *Basado en el Presupuesto 2009.

16 Inversiones: * Millones de US$, moneda de cada año Nota: Proyectos, Desarrollo de Mina y Aportes a Sociedades (desde 1990). *: Presupuesto 2009.

17 Proyectos: Puesta en Operación en el Corto Plazo Inversión estimada (MUS$) (*) Capacidad de producción a régimen Fecha Estimada de Puesta en Marcha Avance a la fecha (etapa en que se encuentra) Gaby PDA Fase I Sulfuros RT Pilar Norte tpd; tmfa tpd**; tmfa Alrededor tpd; tmfa tpd; tmfa Mayo, er T, do T, er T, 2010 En operación En construcción En construcción En construcción (*): Inversiones en preproducción. (**): Total División Andina.

18 Proyectos Estructurales de Futuro Inversión estimada (MUS$) (*) Capacidad de producción a régimen Fecha Estimada de Puesta en Marcha Avance a la fecha (etapa en que se encuentra) Mina Ministro Hales PDA Fase II Nuevo Nivel Mina Chuquicamata Subterránea tmfa tmfa tmfa tmfa Prefactibilidad concluida Prefactibilidad concluida Prefactibilidad concluida Estudio de Prefactibilidad (*): Inversiones en preproducción.

19 Chile

20 Participación de Chile en la Producción Mundial de Cobre Chile Miles de tmf Otros Países Chile Estados Unidos Indonesia Australia Perú China

21 Crecimiento del PIB de Chile y Precio del Cobre % Crecimiento del PIB, % c/lb, % 10% Precio 8% 5% 3% 0% % Gráfico de Precio y Stocks de Bolsas Largo hasta Agosto % -8% -10% -13% Crecimiento del PIB -15%

22 Futuro

23 Escalamiento del Costo de Grandes Equipos Enero de 2003 = 1,0 Tendencia Global desde Enero de 2003 Datos corresponden a grandes equipos fabricados para las industrias del petróleo, arenas petrolíferas, minería, refinerías y gas natural. Tendencia basada en precios en dólares. Fuente: IPA.

24 Oferta de Profesionales Mineros en Chile Ingeniería Comercial Derecho Psicología Periodismo Ingeniería Química Ingeniería Ambiental Ingeniería Metalúrgica Ingeniería en Minas Titulados Año 2007 Matriculados Año 2007 Geología Titulados Geología Ingeniería en Minas Ingeniería Metalúrgica Total de Titulados NA Fuente: Consejo Superior de Educación y Consejo de Rectores de las Universidades Chilenas.

25 Costo de la Energía Eléctrica en Chile 12 c / KWh (1) (1): Presupuesto.

26 La Gestión del Conocimiento y la Tecnología Son Cada Vez Más Relevantes en la Industria Minera Esfuerzo Físico Tecnología Conocimiento Ayer Hoy Mañana Debemos trabajar hoy, en los procesos del mañana, desarrollando las tecnologías y las personas que las aplicarán

27 CRISIS ECONOMICA Y LA INDUSTRIA DEL COBRE José Pablo Arellano M. Presidente Ejecutivo, Codelco 1 de Abril de 2009