BENEFICIOS ECONÓMICOS DEL TRANSPORTE AÉREO EN CHILE

BENEFICIOS ECONÓMICOS DEL TRANSPORTE AÉREO EN CHILE

RESUMEN EJECUTIVO La tasa de crecimiento promedio anual de más del 6% del PBI de Chile entre los años 1990 y 2005 fue mucho más alta que la de las otras principales economías Latinoamericanas, comparable asimismo con varias de las economías emergentes de rápido crecimiento en Asia. Los sectores de transporte (incluyendo el aéreo) y turismo han jugado un rol importante de apoyo en este crecimiento. Esto refleja la transición de la economía chilena, de las manufacturas y la minería hacia una economía basada en los servicios. Debido a su ubicación geográfica, Chile se encuentra relativamente aislado de los principales mercados globales de Norte América, Europa y Asia. El transporte aéreo brinda un enlace esencial entre Chile y la economía global. El transporte aéreo provee a las empresas chilenas las conexiones claves hacia los mercados globales, así como un mayor acceso hacia Chile para los turistas de todo el mundo. Las buenas y rápidas conexiones del transporte aéreo hacia los mercados globales son vitales para que Chile tenga la habilidad de atraer y ampliar las inversiones de negocios. Una encuesta realizada a las empresas chilenas dio como resultado que el 28% de las ventas dependían directamente de los buenos enlaces del transporte aéreo, mientras que el 70% de las empresas chilenas encontraban que el transporte aéreo era importante para poder servir a un mercado potencial mayor. Cuadro ES1: Beneficios Económicos del Transporte Aéreo en Chile, 2006 Fuente: estimados de Oxford Economics e IATA Impacto (US$m) Beneficios económicos a los pasajeros (superávit de consumo) $1,120 millones 0.8% Beneficios para la oferta derivados de un incremento de 10% en la conectividad/pbi $105 millones 0.07% Beneficios al PBI de quienes demandan el transporte aéreo $4,707 millones 3.2% - Impacto directo del transporte aéreo $687 millones 0.5% - Impactos indirectos e inducidos del transporte aéreo $1,072 millones 0.7% - Turismo facilitado por el transporte aéreo $2,948 millones 2.0% Puestos de trabajo respaldados por el transporte aéreo (incluyendo impacto en el turismo) Ingresos por salarios generados por el transporte aéreo (incluyendo impacto en el turismo) Rentas por impuestos generados por el transporte aéreo (incluyendo impacto en el turismo) Rentabilidad de las exportaciones generada por el transporte aéreo (incluyendo impacto en el turismo) % del PBI de Chile 198,539 3.2% del empleo $1,848 millones 3.4% de los ingresos $758 millones 2.8% de rentas $1,908 millones 2.9% de rentabilidad Desde el 2002, el tráfico aéreo ha crecido a una tasa mucho más rápida que el resto de la economía chilena. Debido a que Chile no actúa típicamente como un centro de conexiones para tráfico de transferencia, la economía chilena recibirá directamente los importantes beneficios generados por el aumento de nivel del tráfico de negocios y de recreación. El Cuadro ES1 muestra los beneficios tanto para aquellos que demandan como para quienes ofertan, generados y apoyados por el sector del transporte aéreo. El mercado de pasajeros volando hacia, desde y dentro de Chile totaliza $2.24 mil millones. Se estima que esto generará beneficios económicos a los pasajeros (superávit de consumo) de US$1.12 mil millones, equivalente al 0.8% del PBI. Las conexiones del transporte aéreo hacia los mercados claves resultan de vital importancia para el desarrollo y el crecimiento económico a largo plazo de un país geográficamente aislado y extenso como Chile. En términos de conectividad, es decir, la evaluación del número de asientos disponibles basada en la importancia del destino dentro de la red de las líneas aéreas, Chile vio un crecimiento del 14% entre los años 2002 y 2007. Este aumento en la conectividad provee beneficios económicos sustancialmente mayores para Chile por sus conexiones a la red aérea mundial. 01

El incremento en conectividad, con relación al PBI, puede crear beneficios económicos importantes. Cada 10% de incremento en conectividad, con relación al PBI, puede incrementar el PBI a largo plazo en $105 millones (0.07%) anual. Sin embargo, la conectividad de Chile (como parte proporcional del PBI) se mantiene relativamente baja comparada con otros países, tales como Panamá, que siendo pequeño está muy bien conectado. Esto resalta no solamente las limitaciones que una conectividad relativamente baja pueden ejercer sobre el crecimiento económico a futuro, sino también los importantes beneficios económicos que se pueden alcanzar a través de mayor incremento en los niveles de conectividad de Chile. El transporte aéreo también representa una importante contribución colateral de demanda sobre el PBI de Chile, a través del valor agregado que crea y la demanda y empleo que derivan de esta actividad a través de su cadena de suministros y otras industrias. Se estima que su impacto directo haya sido de $687 millones en el año 2006, con un impacto total de $1,759 millones luego de incluir los impactos indirectos e inducidos creados por la demanda que genera en otros sectores. Este valor agregado total ha aumentado en $892 millones desde 2001. El transporte aéreo también facilita y apoya a la industria del turismo. Más de 2.2 millones de turistas visitaron Chile en el año 2006, de los cuales por lo menos 45% llegaron por vía aérea. El impacto de estos turistas se estima que ha estimulado el PBI de Chile en $2.95 mil millones en 2006, equivalente a alrededor del 2% de su PBI. Al sumar las contribuciones por la demanda del transporte aéreo a las contribuciones proporcionadas por el turismo, tenemos un valor agregado total por parte de la demanda de $4,707 millones, equivalentes al 3.2% del PBI de Chile. También mantiene casi 200,000 puestos de trabajo en Chile y apoya entre 2.8% y 3.4% de los ingresos por salarios, impuestos por facturación y exportaciones de Chile. Mirando hacia el futuro, esperamos que la contribución aumente tanto en términos absolutos como proporcionales, especialmente a medida que la economía chilena se diversifica desde las materias primas hacia un crecimiento dirigido hacia los servicios. Sin embargo, el nivel de empleo puede que siga afrontando una presión a la baja, ya que tanto los sectores de transporte aéreo como turismo buscan brindar mayores mejoras en la productividad y eficiencia de su fuerza laboral. alrededor de 1.5% de todo el tráfico hacia, desde y dentro de Chile. Se estima que este servicio genera por lo menos $17 millones en superávit de consumo para los pasajeros, $26 millones para el PBI y apoya 880 puestos de trabajo. También genera por lo menos $10 millones en ingresos por salarios y $4 millones en rentas por impuestos generados para el gobierno. La importancia de mantener los derechos e impuestos aeroportuarios alineados con costos eficientes se muestra al estimar el impacto de un aumento hipotético del 50% en los derechos de salida de su nivel promedio actual de $19.3 por pasajero saliendo. Se estima que esto añadiría 1.7% a la tarifa de retorno promedio, reduciendo en 73,500 el número de pasajeros en ambas direcciones. Esto generaría costos económicos a los pasajeros debido a mayores costos de viaje, totalizando $21 millones. Existiría también un costo mayor para la economía chilena, con una disminución de $33 millones en el PBI, una pérdida de más de 1,100 puestos de trabajo, disminución en los ingresos por salarios de $13 millones y menores ingresos por rentas por impuestos de $5 millones. SE ESTIMA QUE EL CRECIMIENTO ECONÓMICO DE CHILE SE MANTENDRÁ FUERTE La economía chilena ha crecido con fuerza desde 1990, estimulada por una liberalización económica, políticas macroeconómicas estables y un aumento de los vínculos comerciales e inversiones. El crecimiento anual promedio del PBI de más del 6% entre los años 1990 y 2005 fue mucho mayor que el de otras economías Latinoamericanas y se compara también con diversas economías emergentes de rápido crecimiento en Asia (ver Gráfico 1). La perspectiva de crecimiento es positiva. El crecimiento del PBI en 2006 disminuyó a un 3.9%, del 5.7% en el año 2005, pero se espera que repunte a 5.5% en los próximos dos a tres años, debido a un aumento de las exportaciones y una mayor demanda interna. Gráfico 1: Crecimiento del PBI, 1990 2005 La importancia de invertir en conexiones optimizadas hacia los principales mercados extranjeros se muestra al analizar la adición de un nuevo servicio desde Santiago hacia los aeropuertos de Auckland y Sydney. Este servicio generó más de 58,500 pasajeros en ambas direcciones en 2006, lo que representa 02

Los sectores de transporte (incluyendo la industria de la aviación) y turismo han jugado un importante papel de apoyo al fuerte crecimiento económico de Chile. Esto refleja la transición de la economía chilena, alejándose de las manufacturas y la minería y acercándose más a una economía basada en los servicios. El sector de transporte ha crecido alrededor del 5% anual en los años 2005 y 2006 (ver Cuadro 1), y ha aumentado su participación directa total del PBI chileno de un 5% en 1996 a un 6.9% en el 2006. El crecimiento en el transporte, especialmente la industria de la aviación internacional, también ayuda a sostener el crecimiento del sector turismo. Esto se ve reflejado en el crecimiento promedio de los sectores de venta al menudeo, restaurantes y hoteles en los años 2005 y 2006. Cuadro 1: PBI Chileno por Sector Sector Participación del PBI, 2006 EL TRANSPORTE AÉREO PUEDE CONTRIBUIR CON LA DIVERSIFICACIÓN NECESARIA No obstante, mientras que la perspectiva económica chilena se mantiene positiva, su estructura económica y de comercio exterior dependen demasiado de un pequeño número de materias primas, particularmente el cobre. En el año 2006, cerca del 60% de las exportaciones chilenas correspondieron al cobre y subproductos del cobre, lo que representa un incremento cuando el precio del cobre está en alza como en la actualidad pero también es una vulnerabilidad debido a la volatilidad a futuro de los precios del cobre. De esta forma, la estructura económica de Chile es calificada con un riesgo mayor que su riesgo político o su riesgo al pago de la deuda (ver Cuadro 2). Por lo tanto, la economía chilena, particularmente sus exportaciones, se beneficiarían con una mayor diversificación. Un mayor crecimiento en el sector de la industria aérea podría jugar un rol esencial para reducir su dependencia en las materias primas. El transporte aéreo puede brindar un estímulo directo a través de mayores ganancias provenientes del extranjero por parte de las líneas aéreas chilenas, a medida que expanden sus servicios a otros países. También puede proveer beneficios económicos indirectos muy significativos; ayudando a estimular al sector turismo dentro de Chile, haciendo más atractiva la inversión en Chile y facilitando el acceso a mercados nuevos y expandidos para los exportadores chilenos, a través de un rango de sectores industriales y de servicios. Riesgo Soberano Riesgo Monetario Riesgo Sector Bancario % de Crecimiento 2005 (real) Riesgo Político % de Crecimiento 2006 (real) Agricultura y Pesca 5.0% 8.2% 3.5% Minería 7.5% -1.5% 0.5% Manufacturas 16.5% 6.4% 2.5% Electricidad, Gas y Recursos Hídricos 2.8% 5.2% 7.4% Construcción 7.0% 10.8% 3.9% Venta al Menudeo, Restaurantes, Hoteles 10.1% 8.1% 5.2% Transporte 6.9% 5.1% 4.7% Comunicaciones 2.5% 10.2% 9.9% Servicios Financieros 15.8% 7.7% 5.1% Inmobiliario 5.4% 3.2% 3.4% Administración Pública 3.1% 2.9% 3.4% Otros 17.4% 3.6% 3.0% Total 100% 5.7% 3.9% Cuadro 2: Clasificación de Riesgo de Chile Fuente: Banco Central de Chile Riesgo Estructura Económica Mayo 2007 A A A AA BBB Fuente: EIU; rango = AAA hasta D, donde AAA es el menos riesgoso y D es el más riesgoso 03

LA AVIACIÓN PROPORCIONA UN ENLACE GLOBAL ESENCIAL PARA LA ECONOMÍA CHILENA Chile se encuentra relativamente aislado de los principales mercados globales de Norte América, Europa y Asia debido a su ubicación geográfica. Por lo tanto, el transporte aéreo provee un enlace esencial entre Chile y la economía global, creando beneficios económicos significativamente más amplios que no existirían sin éste. El transporte aéreo provee conexiones claves hacia los mercados globales para las empresas chilenas, así como un mayor acceso a Chile para los turistas de todo el mundo. Debido a la geografía de Chile, el transporte aéreo es esencial para tener conexiones rápidas, eficientes y confiables dentro del país. Chile tiene una superficie de 757,000 kilómetros cuadrados, pero cubre un área larga y angosta, con una línea costera de 6,435 kilómetros en su parte occidental y de 6,339 kilómetros de territorio limítrofe en su parte oriental. Su capital, Santiago, está ubicada a 1,100 kilómetros de Antofagasta hacia el norte, a 2,180 kilómetros de Punta Arenas hacia el sur, y 3,750 kilómetros de Isla de Pascua. Por este motivo, el transporte aéreo es vital para las conexiones internas de 9 de los 16.5 millones de habitantes que viven fuera de la región alrededor de la capital. Asimismo, contribuye al crecimiento económico y a la distribución de una mayor parte de los beneficios económicos, más allá de la ciudad capital. La belleza natural de Chile ayuda a atraer anualmente a millones de turistas internacionales. Las llegadas cayeron significativamente en el 2002, luego de una debacle económica en el vecino país de Argentina, pero han crecido en 840 mil (60%) desde esa fecha (ver el Gráfico 2). La facturación por turismo directo se estima en US$1.5 mil millones para el año 2006. Gráfico 2: Llegadas Internacionales de Turistas a Chile (000s) Llegadas de Turistas internacionales(miles) Fuente: Servicio Nacional de Turismo El transporte aéreo generó alrededor del 45% de las llegadas de turistas en el 2006. Una mayor inversión en infraestructura de transporte aéreo puede jugar un papel clave para un importante desarrollo futuro y crecimiento del turismo, especialmente de los turistas extranjeros no latinoamericanos que gastan más. El transporte aéreo ya ha dado un fuerte impulso al sector. El número de turistas de Norte América, Europa y Asia ha aumentado en 282,000 desde el 2000; contrarrestando la disminución de los 175,000 visitantes anuales de Argentina (ver Cuadro 3). Cuadro 3: Llegadas Internacionales de Turistas por Punto de Origen Miles 2000 2003 2006 Argentina 859 536 684 Otros países Sudamericanos 411 490 769 Norteamérica 173 201 280 Europa 230 293 382 Asia 21 27 44 Otros 48 67 94 Total 1,742 1,614 2,253 Fuente: Servicio Nacional de Turismo Se espera que los viajes de negocios aumenten significativamente a medida que Santiago continúa creciendo en importancia dentro de la economía latinoamericana. Más de 40 empresas multinacionales han establecido sus sedes centrales en Chile luego que el Gobierno chileno lanzara un programa de inversión en el año 2003. Medidas tributarias y otros incentivos ayudan a atraer empresas multinacionales, pero pocas podrían haberse mudado a Santiago sin tener buenas y rápidas conexiones de transporte aéreo, expandiéndose a los mercados mundiales. En 2006, IATA encuestó a 250 empresas chilenas de un amplio rango por tamaño y tipo de industria como parte de un estudio acerca de los amplios beneficios económicos del transporte aéreo 1. La encuesta reveló que el 28% de las ventas dependían directamente de buenos enlaces del transporte aéreo, mientras que el 70% de las empresas chilenas señaló que el transporte aéreo era importante por su aptitud de servir a un mayor mercado potencial. Alrededor del 52% de las empresas esperaba verse afectada o muy afectada en términos de mayores costos y pérdida de ventas en caso de presentarse cualquier restricción de los servicios aéreos. Asimismo, el 60% de las empresas esperaba que sus ventas fueran significativamente más dependientes del transporte aéreo en los próximos 10 años; y sólo el 12% manifestó ser menos dependientes. 1 Ver el Informe Económico de IATA (2006), Beneficios de las Redes de Líneas Aéreas 04

EL TRÁFICO AÉREO ESTÁ CRECIENDO A UNA TASA MAYOR QUE EL PBI El número de pasajeros aéreos internacionales ha aumentado en más del 50% desde el año 1999 y se espera que crezca 6.9% más en 2007 y 6.6% en 2008. Desde el año 2002, el tráfico aéreo ha crecido en una tasa mayor que el resto de la economía chilena (ver Gráfico 3). La ubicación geográfica de Chile se traduce en grandes esfuerzos para competir como centro de transferencias internacionales y conexiones de tráfico aéreo. En consecuencia, la mayor parte del tráfico de pasajeros internacionales tiene a Chile como destino final. Por lo tanto, la economía chilena recibirá directamente los importantes beneficios generados por el aumento del nivel de tráfico aéreo de negocios o de turismo Gráfico 3: PBI de Chile y Crecimiento del Número de Pasajeros Aéreos Internacionales Fuente: EIU, ACI BENEFICIOS ECONÓMICOS IMPORTANTES PARA LOS PASAJEROS DE LAS LÍNEAS AÉREAS El valor económico clave del transporte aéreo es el beneficio que reciben los mismos pasajeros de las líneas aéreas y los transportistas. Los pasajeros obviamente desean pagar sus tarifas aéreas. Sin embargo, un gran número de pasajeros valora mucho más el viaje en sí, ya sea por el placer de la visita turística o por el valor de los contactos de negocios conseguidos a través del viaje que por el costo mismo de la tarifa. Los economistas llaman al valor recibido, sobre y por encima del costo de la tarifa, el superávit del consumidor. Se estima que el mercado de pasajeros que vuelan hacia, desde y dentro de Chile totaliza US$2.24 mil millones, con una tarifa promedio de ida de $285 y 7.86 millones de pasajeros abordando un avión. Si se utiliza una elasticidad de precio promedio por demanda de pasajero de -1, el superávit de consumo por pasajero se estima en US$1.2 mil millones (ver Gráfico 4). Gráfico 4: Superávit de Consumo por Pasajeros, 2006 Fuente: Pax-IS Plus 05

BENEFICIOS PARA LA OFERTA DERIVADOS DE LA CONECTIVIDAD Las conexiones de transporte aéreo hacia los mercados claves son vitales para el desarrollo y crecimiento económico a largo plazo de un país aislado geográficamente y extenso como es el caso de Chile. Como tal, es importante introducir o expandir las rutas hacia los principales destinos dentro de la red global del transporte aéreo. Gráfico 5: Rutas Internacionales desde Chile, 2002 En 2002, los servicios internacionales de Chile se concentraban en América Latina, aunque también tenía varias rutas a Europa y Norte América (ver Gráfico 5). En mayo de 2007, Chile había disminuido en unas cuantas sus rutas internacionales dentro de Latinoamérica, pero había añadido dos nuevas rutas a Europa, algunas nuevas rutas a Norte América y una nueva ruta a Australasia (Australia) (ver Gráfico 6). El número total de rutas internacionales aumentó en 19% entre los años 2002 y 2007. En su conjunto, la frecuencia de vuelos internacionales aumentó en 23% durante el mismo periodo. El número de asientos disponibles aumentó, especialmente en rutas hacia destinos en Europa y Norte América. Estos destinos no son solamente importantes económicamente, sino que también proveen importantes conexiones dentro de la red global de líneas aéreas, brindando mejor acceso a un mayor número de destinos y mercados nuevos. Por ejemplo, se estableció y expandió una nueva ruta de Santiago a Atlanta, proveyendo más de 2,000 asientos disponibles semanalmente hacia el aeropuerto más grande del mundo. Adicionalmente, se expandió la capacidad de rutas ya existentes hacia destinos importantes, y el número de asientos disponibles hacia Madrid se triplicó. Gráfico 6: Rutas Internacionales desde Chile, 2007 En términos de conectividad, es decir, comparando el número de asientos disponibles con la importancia del destino dentro de la red de líneas aéreas, Chile vio un crecimiento de 14% entre los años 2002 y 2007 (ver Gráfico 7). Investigaciones recientes 2 han demostrado que existe un vínculo importante entre la conectividad aérea, la productividad de las empresas y el crecimiento a largo plazo del PBI. Para Chile es importante retener buenas conexiones hacia los aeropuertos clave centrales dentro de la red, para apoyar y expandir a largo plazo los beneficios que esto pueda brindar al PBI. Gráfico 7: Conectividad de Chile a la Red Aérea Global Fuente: SRS Analyser, IATA Fuente: SRS Analyser, IATA 2 Informe Económico de la IATA (2007), Beneficios Económicos de las Líneas Aéreas 06

Sin embargo, aún cuando la conectividad de Chile ha aumentado desde el año 2002, esta todavía se mantiene relativamente baja (en proporción al PBI) en comparación a otros países (ver Gráfico 8). El PBI chileno, estimado por conectividad dentro de la red global de líneas aéreas, es más bajo que el de otros países latinoamericanos, incluyendo México y Panamá. Sin embargo, es mayor que el de las dos economías más grandes de Sudamérica; Brasil y Argentina. Gráfico 8: Conectividad Aérea por País Fuente: SRS Analyser, IATA Existen varios factores económicos importantes que determinan el nivel y crecimiento a largo plazo de la economía de un país. Activos tales como recursos naturales, poblaciones extensas y bien educadas y recursos energéticos son decisivos. Sin embargo, si los demás factores son iguales, el nivel de conectividad aérea también puede tener impacto en el desempeño de la economía a largo plazo. Cada 10% de incremento en conectividad, con relación al PBI, puede incrementar el PIB a largo plazo en $105 millones (0.07%) anual. Esto resalta no solo la restricción que una conectividad relativamente baja puede ejercer sobre el crecimiento económico, sino también los beneficios económicos sustanciales que pueden estar disponibles a través de aumentos en los niveles de conectividad de Chile. Cuadro 5: Impacto a largo plazo en el PBI de Chile visto desde su nivel de conectividad aérea Conectividad Aérea por $ mil millones del PBI Impacto sobre el PBI por un incremento de 10% Chile 0.124 + US$105 milliones (0.07%) Fuente: IATA 07

BENEFICIOS EN LA ECONOMÍA DE CHILE POR EL LADO DE LA DEMANDA El transporte aéreo también contribuye adicionalmente al PBI de Chile a través del valor agregado que crea y la demanda y el empleo que fluye desde esa actividad a través de su cadena de suministros y otras industrias. La contribución del transporte aéreo a la economía chilena ha aumentado significativamente desde el año 2001. Su impacto directo en términos de los beneficios que crea a través del empleo y la actividad económica en la industria de las líneas aéreas se ha más que duplicado, desde US$338 millones en 2001, a $687 millones en 2006 (ver Gráfico 9). Esto refleja la expansión del tráfico dentro de la industria de la aviación chilena en ese período. Adicionalmente a la contribución directa de la industria de las líneas aéreas al PBI chileno, existen otros impactos a través del empleo y la actividad económica que se ven estimulados dentro de la cadena de suministros (impactos indirectos) y a través de los beneficios que genera el gasto de los sueldos ganados dentro de la industria de la aviación en bienes y servicios en otras industrias (impactos inducidos). El valor agregado total creado por los servicios aéreos en Chile incluyendo los beneficios directos, indirectos e inducidos está estimado en $1,759 millones en 2006, lo que equivale a 1.2% del PBI total de Chile. Este valor agregado ha aumentado en $892 millones desde 2001 (ver Cuadro 6). Gráfico 9: Servicios Aéreos de Chile Beneficios Económicos El transporte aéreo requiere de inversiones muy fuertes; sin embargo, sigue generando un gran número de puestos de trabajo. También genera un número de puestos adicionales en la cadena de suministros y apoya puestos de trabajo en otras industrias a través de los impactos inducidos que genera. El transporte aéreo emplea directamente a más de 15,000 personas en Chile, pero genera un total de más de 59,000 puestos dentro de su economía. Los puestos que apoya el transporte aéreo suelen ser de alta productividad debido a las fuertes inversiones requeridas por esta industria y debido a las habilidades especiales que se requieren para las cumplir con las funciones de muchos de estos puestos. En consecuencia, una gran proporción de los puestos generados tiene también sueldos relativamente mayores comparados con los de muchos otros sectores de la economía. Se estima que el transporte aéreo sostiene el 0.9% del empleo en Chile, aunque esto representa el 1.3% de sus ingresos por salarios (ver Cuadro 7). Existe también una fuerte contribución a la tributación y por lo tanto, hacia el apoyo de los programas de gasto público. Se estima que los pagos directos de impuestos efectuados por la industria de las líneas aéreas fue de $82 millones en 2006. Al añadir los impactos indirectos e inducidos se genera una contribución total a los ingresos del Gobierno por tributos de $263 millones, equivalente al 1% del total de ingresos por tributos de Chile. El transporte aéreo también contribuye significativamente a la rentabilidad de las exportaciones, tanto en forma directa a través de la actividad de las aerolíneas, como indirecta, a través de la facilitación de las exportaciones por otros sectores de la economía. Se estima que generó $561 millones en exportaciones durante 2006, equivalente al 0.9% de las exportaciones de Chile. Su participación en las exportaciones ha disminuido ligeramente desde un 1.5% en 2001, aunque la cantidad total de exportaciones que genera ha aumentado. Esto refleja el impacto del alto precio mundial del cobre sobre el aumento de la participación de las exportaciones de cobre de Chile. Fuente: Oxford Economics 08

Cuadro 6: Servicios Aéreos de Chile: Beneficios Económicos Resumen PBI (US$m) 2001 2002 2003 2004 2005 2006 Directo 338 329 371 470 568 687 Indirecto 393 381 431 546 659 797 Inducido 135 131 148 188 227 275 Total 867 842 950 1,204 1,453 1,759 Resumen de Empleos (trabajos) Directo 11,028 11,676 12,113 14,542 16,369 15,356 Indirecto 15,606 19,674 26,344 27,481 28,766 31,864 Inducido 10,752 10,844 11,616 11,673 11,774 11,819 Total 37,387 42,194 50,073 53,696 56,909 59,038 Resumen de Ingresos por Salarios (US$m) Directo 133 125 137 166 193 234 Indirecto 165 160 181 229 276 334 Inducido 57 55 62 79 95 115 Total 355 341 380 474 565 684 Resumen de Tributación Directo 45 43 47 58 68 82 Indirecto 65 63 68 85 111 134 Inducido 22 22 24 29 38 46 Total 132 128 139 172 217 263 Fuente: Oxford Economics Cuadro 7: Servicios Aéreos de Chile: Impacto Económico (incluye efectos directos, indirectos e inducidos) PBI Empleo Salarios Impuestos Exportaciones 2001 867 37.387 355 132 347 2002 842 42.194 341 128 291 2003 950 50.073 380 139 383 2004 1.204 53.696 474 172 428 2005 1.453 56.909 565 217 471 2006 1.759 59.038 684 263 561 Contribución a los Totales de Chile PBI Empleo Salarios Impuestos Exportaciones 2001 1.3% 0.7% 3.3% 1.2% 1.5% 2002 1.2% 0.8% 3.3% 1.1% 1.3% 2003 1.3% 0.9% 3.2% 1.2% 1.4% 2004 1.3% 0.9% 3.4% 1.2% 1.1% 2005 1.2% 0.9% 3.4% 1.1% 1.0% 2006 1.2% 0.9% 3.5% 1.0% 0.9% Fuente: Oxford Economics 09

EL TRANSPORTE AÉREO BRINDA BENEFICIOS ADICIONALES AL TURISMO Además de los impactos directos y multiplicadores en la economía generados por el transporte aéreo, esta industria también juega un papel importante facilitando el crecimiento de la industria del turismo en Chile. Más de 2.2 millones de turistas llegaron a Chile en 2006, de los cuales por lo menos el 45% llegaron por vía aérea. El gasto promedio por turista fue de cerca de US$680, aunque es probable que sea mayor en el caso de los turistas que llegan por vía aérea y aquellos que vienen de regiones como Norte América, Europa y Asia. Se estima que el impacto del turismo haya impulsado el PBI de Chile en el año 2006 en $2.95 mil millones adicionales, equivalente a aproximadamente 2% de su PBI (ver Cuadro 8). El turismo requiere de fuerza laboral más que de una fuerte inversión de capitales. Se estima que sostiene casi 140,000 puestos de trabajo, equivalente al 2.2% del total en Chile. Sin embargo, ya que la mano de obra en el sector turismo es generalmente menos especializada que en el sector del transporte aéreo, los sueldos son relativamente menores y los ingresos totales por sueldos generados por la industria del turismo son de $1,164 millones o el 2.1% del total; es decir, menor que su parte proporcional del empleo. Los ingresos por tributos generados por el turismo son del 1.9% del total, mientras que también genera el 2.1% de las exportaciones. Sumando las contribuciones del lado de la demanda del transporte aéreo a las contribuciones proporcionadas por el turismo, se obtiene un valor agregado total por el lado de la demanda de $4,707 millones, equivalente al 3.2% del PBI de Chile (ver Tabla 9). También contribuye aproximadamente en 2.8% y 3.4% al empleo, ingresos por salarios, impuestos por facturación y exportaciones chilenas. Las contribuciones por el lado de la demanda han aumentado en términos absolutos desde 2001, y en algunos casos casi se han duplicado. Sin embargo, en algunos casos, su impacto proporcional ha disminuido. Esto refleja el fuerte crecimiento de la economía chilena como un todo en este periodo, más que cualquier disminución en la importancia de los sectores de transporte aéreo o turismo. Mirando hacia el futuro, esperamos que la contribución de ambos sectores aumente, tanto en términos absolutos como proporcionales, especialmente en la medida en que la economía chilena se diversifique desde las materias primas hacia un crecimiento mayor de los servicios. Sin embargo, el nivel de empleo podrá seguir enfrentando una presión descendente dado que ambos sectores, transporte aéreo y turismo, buscan traer mayores mejoras en la productividad y eficiencia de su mano de obra. Cuadro 8: Servicios Aéreos de Chile: Impacto en el Turismo (incluye la contribución del gasto de los pasajeros por vía aérea) PBI Empleo Salarios Impuestos Exportaciones 2001 1.678 146.064 804 277 719 2002 1.897 171.496 895 315 808 2003 1.760 150.905 812 279 795 2004 2.322 158.691 996 362 1.034 2005 2.509 146.537 1.014 421 1.130 2006 2.948 139.501 1.164 495 1.347 Contribución a los Totales de Chile PBI Empleo Salarios Impuestos Exportaciones 2001 2.4% 2.7% 2.8% 2.4% 3.2% 2002 2.8% 3.1% 3.2% 2.8% 3.6% 2003 2.4% 2.6% 2.7% 2.4% 3.0% 2004 2.4% 2.7% 2.7% 2.4% 2.7% 2005 2.1% 2.4% 2.3% 2.1% 2.3% 2006 2.0% 2.2% 2.1% 1.9% 2.1% Fuente: Oxford Economics 10

Cuadro 9: Contribuciones del transporte aéreo y el turismo por el lado de la demanda PBI Empleo Salarios Impuestos Exportaciones 2001 2.544 183.451 1.158 410 1.066 2002 2.739 213.689 1.236 443 1.099 2003 2.710 200.978 1.193 419 1.178 2004 3.526 212.387 1.470 535 1.463 2005 3.962 203.446 1.579 638 1.601 2006 4.707 198.539 1.848 758 1.908 Contribución a los Totales de Chile PBI Empleo Salarios Impuestos Exportaciones 2001 3.7% 3.4% 4.1% 3.6% 4.8% 2002 4.1% 3.8% 4.4% 4.0% 4.9% 2003 3.7% 3.5% 3.9% 3.6% 4.4% 2004 3.7% 3.6% 3.9% 3.6% 3.8% 2005 3.3% 3.3% 3.6% 3.2% 3.3% 2006 3.2% 3.2% 3.4% 2.8% 2.9% EVALUANDO LOS BENEFICIOS DE LOS NUEVOS SERVICIOS Fuente: Oxford Economics Desde el año 2000 las rutas internacionales de Chile se han visto reestructuradas; siendo uno de los cambios más importantes una nueva ruta directa a Australasia (Australia), volando desde Santiago hacia Auckland y luego a Sydney. Las nuevas rutas a Norte América, como por ejemplo, Atlanta, han tenido un gran impacto en la conectividad en general. La ruta a Australasia (Australia) es también importante a este respecto, contabilizando alrededor del 15% del aumento de la conectividad de Chile desde el año 2000. Esto brinda una significativa contribución económica dentro de los totales generales (ver Cuadro 10). Cuadro 10: La Contribución Económica de la ruta SCL AKL/SYD en el 2006 2006 Contribución estimada de la ruta SCL-AKL/SYD en el año 2006 Pasajeros salientes 3,930,000 58,536 Beneficios económicos para los pasajeros (US$m) 1,120 17 Impulso al PBI (US$m) 1,759 26 Impulso al Empleo 59,038 880 Impulso a Ingresos por Salarios (US$m) 684 10 Impulso a rentas por Tributos (US$m) 263 4 Fuente: Oxford Economics, IATA Se estima que en el año 2006 la ruta de Santiago a Auckland y Sydney contó con más de 58,500 pasajeros salientes (con un número similar en la porción de vuelta), representando alrededor de 1.5% del total de pasajeros hacia, desde y dentro de Chile. Como ruta importante, los beneficios de este servicio parecerían ser proporcionalmente mayores a los de un servicio promedio. Sin embargo, debido a la ausencia de estimados más detallados, asumiendo un impacto lineal de un cambio en los pasajeros puede dar un indicio de los beneficios mínimos asociados con la ruta. El Cuadro 10 muestra que la ruta SCL- AKL/SYD crea un superávit de consumo de los pasajeros de $17 millones, $26 millones para el PBI e impulsa el empleo en por lo menos 880 puestos de trabajo. También crea un ingreso por salarios de por lo menos $10 millones y $4 millones adicionales de ingresos al gobierno de réditos por tributos. 11

EVALUANDO EL COSTO ECONÓMICO DE LOS DERECHOS Es importante que los derechos e impuestos aeroportuarios se mantengan debidamente alineados con el costo de proveer servicios eficientes en el aeropuerto. De otra manera, los aumentos en los derechos aeroportuarios pueden tener un impacto negativo, contrarrestando cualquier ingreso a través de una reducción importante en los beneficios económicos que genera la aviación. A manera de ilustración, consideraremos el impacto de un aumento hipotético del 50% en los derechos de salida para los pasajeros en aeropuertos chilenos (ver Cuadro 11). Actualmente, los derechos son de US$30 por salida internacional y Pesos 5,000 (US$9.6) por salida nacional, lo que equivale a un cargo promedio por salida de US$19.3, o el 2.9% de la tarifa promedio de retorno. Cuadro 11: Los costos económicos de mayores derechos aeroportuarios por salida de pasajeros 2006 50% aumento en derechos Cambio Cargos aeroportuarios por pasajero 19.3 28.9 + 9.6 Como % de la tarifa promedio de vuelta 3.4 5.1 + 1.7 Pasajeros salientes 3,930,000 3,856,500-73,500 (-1.9%) Beneficio económico a los pasajeros (US$m) 1,120 1,099-21 Impulso para el PBI (US$m) 1,759 1,726-33 Impulso para el Empleo 59,038 57,934-1,104 Impulso a los Ingresos por Salarios (US$m) 684 671-13 Impulso a las Rentas por Tributos (US$m) 263 258-5 Fuente: Oxford Economics, IATA Un aumento del 50% en los derechos de salida aumentaría el costo de viajar hacia y dentro de Chile en un 1.7%. Estudios académicos demuestran que esto originaría en promedio una caída del 11% en la cantidad de pasajeros por cada 10% de aumento en las tarifas aéreas. Por lo tanto, un 1.7% de aumento en las tarifas tendría una disminución de 73,500 salidas de pasajeros. Habría un aumento de ingresos por rentas por el impuesto de salida de $ 37 millones, pero esto se vería contrarrestado por el costo económico para los pasajeros y la economía chilena, de forma más amplia. Se estima que el impacto directo en los pasajeros debido a costos de viaje mayores sería una pérdida de ventajas económicas (superávit de consumo) de $21 millones. El impacto de la disminución del tráfico aéreo y del gasto de estos pasajeros se estima que reduciría el PBI anual de Chile en $33 millones, causaría una pérdida de 1,100 puestos de trabajo, reduciría los ingresos por salarios en $13 millones y reduciría las rentas por tributación en $5 millones, como resultado de menores pagos por impuestos a la renta y pagos corporativos. METODOLOGÍA Los beneficios económicos para los pasajeros se estiman tal como muestra el Gráfico 4. Los beneficios por conectividad por el lado de la oferta fueron estimados basándose en la metodología publicada en Beneficios Económicos de las Líneas Aéreas: Informe Económico de la IATA No. 8, julio de 2007. Los beneficios al PBI por parte de la demanda y los beneficios del turismo fueron estimados por Oxford Economics usando su modelo económico global y modelos satélite. Los beneficios de los nuevos servicios fueron estimados midiendo la suma al número de pasajeros y usando el análisis provisto por Oxford Economics, asumiendo un impacto lineal de un aumento en el porcentaje del número de pasajeros. El costo económico de los derechos fue estimado tal como se explica en la última sección, junto con el uso del análisis brindado por Oxford Economics, asumiendo un impacto lineal de un aumento del porcentaje del número de pasajeros. 12

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