VEHICULAR SIN CUSTODIA PRESENTACIÓN DE FÓRMULAS Y EJEMPLOS I. EN CASO DE CUMPLIMIENTO En el caso de cumplir puntualmente con el pago de las cuotas, el cálculo del cronograma es el siguiente. a) Generación de Cronogramas: Para la generación de cronogramas se considera principalmente lo siguiente: Cuota fija en función al monto y plazo pactado Pago mensual de 12 cuotas por año (con fecha de vencimiento los días 05, 15 y 25 a elección del cliente) Tasa compensatoria: De acuerdo al monto del préstamo según tarifario vigente. b) Método para el cálculo de la cuota El método aplicado es el Método de las Inversas. Para esto calculamos primero la tasa efectiva diaria. La fórmula para la tasa efectiva diaria es la siguiente: TEA TED 1 100 Para un préstamo VEHICULAR SIN CUSTODIA de S/. 10,000 a 12 meses corresponde un tasa efectiva anual de 125.22%. La tasa efectiva mensual será 7.00%. 125.22% TED 1 100 1 360 1 100 0.225784% Luego calculamos la inversa de la tasa efectiva diaria más uno y la elevamos a los días de cada período respecto a la fecha de desembolso. Se calculará un factor (f) por cada cuota de pago: La fórmula para hallar el factor es: 1 360 1 100 f 1 TED 1 100 # dìas Donde: TED = Tasa de interés efectiva diaria f = factor que se usará para el cálculo de la cuota Página 1 de 5
1 0.1786% 1 100 # dìas Luego dividimos el monto de desembolso entre la suma de todos los números calculados: 10,000 1 0.1786% 1 100 # dìas Este monto calculado será la cuota constante inicialmente calculada (sin incluir los gastos asociados al producto). Este monto cobrado mes a mes, nos dará un saldo cero al final de plazo pactado. Si consideramos el desembolso de los S/. 10,000 el día 05/02/2018, entonces tendremos 38 días para la primera cuota (15/03/2018), 69 días para la segunda (15/04/2018) y así sucesivamente hasta la última cuota que tendrá 375 días para su vencimiento. Así tenemos: 1 0.1786% 1 100 Así tenemos el siguiente cuadro: 38 1 0.1786% 1 100 69... 7.75047 N DE CUOT A FECHA DE VENCIMIENT O Página 2 de 5 N DE DIAS ACUMULADOS FACT OR 1 15/03/2018 38 0.917868 2 15/04/2018 69 0.855888 3 15/05/2018 99 0.799895 4 15/06/2018 130 0.745881 5 15/07/2018 160 0.697085 6 15/08/2018 191 0.650014 7 15/09/2018 222 0.606121 8 15/10/2018 252 0.566468 9 15/11/2018 283 0.528216 10 15/12/2018 313 0.493660 11 15/01/2019 344 0.460325 12 15/02/2019 375 0.429241 7.7507
Luego dividimos el monto de desembolso entre el número hallado: 10,000.00 Cuota S 7.7507 /1,290.21 Finalmente, se aplica el ITF (0.005%) para obtener el pago total de la cuota: 1,290.21 1 0.00005 1,290. 28 c) Método para el cálculo del Interés Compensatorio: El cálculo del interés compensatorio se realizará sobre el saldo capital con la tasa de interés que le corresponda en el Tarifario vigente. En primer lugar, se debe hallar la tasa efectiva para el período pactado La fórmula para hallar la tasa para el período transcurrido es la siguiente: TEA I 1 100 n 360 1 100 Donde: TEA = Tasa de interés efectiva anual n = número de días del período transcurrido I = factor que se usará para el cálculo del interés En el ejemplo anterior, consideramos la tasa tarifario de 125.22% anual (TEA). La tasa del período dependerá del número de días entre cada cuota, para el primer pago son 30 días y reemplazando en la fórmula tenemos: 38 125.22% 360 TasaPeríod o 1 1 100 8.9481% 100 Luego multiplicamos esta tasa por el saldo capital adeudado: TasaPeríodo SaldoCapital En la primera cuota el saldo capital adeudado es el monto de desembolso: 8.9481% 10,000 S /894.81 Con este monto calculamos el monto de capital cancelado, restando al monto de la cuota fija, el interés pagado. Página 3 de 5
Capital Cuota MontoInterés Capital 1,290.21 894.81 S /395.40 Finalmente, el nuevo saldo adeudado será el saldo inicial menos el monto capital cancelado de la cuota. Este saldo final será el saldo inicial de la siguiente cuota. SaldoFinal SaldoInicial Capital SaldoFinal 10,000 395.40 S /9,604.60 El cronograma será como sigue: N DE CUOTA FECHA DE N DE DIAS SALDO VENCIMIENTO ACUMULADOS CAPITAL CAPITAL INTERESES CUOTA 0 05/02/2018 0 10,000.00 - - - 1 15/03/2018 38 9,604.60 395.40 894.81 1,290.21 2 15/04/2018 69 9,009.91 594.68 695.53 1,290.21 3 15/05/2018 99 8,350.40 659.52 630.70 1,290.21 4 15/06/2018 130 7,664.89 685.51 604.70 1,290.21 5 15/07/2018 160 6,911.22 753.67 536.54 1,290.21 6 15/08/2018 191 6,121.49 789.73 500.48 1,290.21 7 15/09/2018 222 5,274.58 846.91 443.30 1,290.21 8 15/10/2018 252 4,353.59 920.99 369.22 1,290.21 9 15/11/2018 283 3,378.64 974.94 315.27 1,290.21 10 15/12/2018 313 2,324.94 1,053.71 236.51 1,290.21 11 15/01/2019 344 1,203.09 1,121.85 168.36 1,290.21 12 15/02/2019 375-1,203.09 87.12 1,290.21 II. EN CASO DE INCUMPLIMIENTO 1. Cobros adicionales: Existen algunas comisiones que corresponden pagar por pago atrasado: Interés Compensatorio Vencido: para el ejemplo, 125.22% efectiva anual. PENALIDAD: Para el ejemplo S/. 50 soles. Consideremos un retraso por 36 días: a) Interés Compensatorio Vencido: Para el cálculo del Monto por Interés Compensatorio Vencido, primero se calcula la tasa del período: Página 4 de 5
36 125.22% 360 1 1 100 8.4578% 100 y se multiplica por el capital de la cuota atrasada 8.4578% 395.34 S /.33.44 b) PENALIDAD: Se cobra S/. 50 soles por haber pasado el 36 día de vencimiento. 2. Pago total adicional en caso de incumplimiento: El pago adicional por incumplimiento será la cuota normal más el interés moratorio, el compensatorio vencido y la penalidad. MontoFinal 1,290.21 33.44 50.00 S /.1,373.65 Finalmente, se aplica el ITF (0.005%) para obtener el pago total de la cuota: 1,373.65 1 0.00005 1,373. 72 **************************** Página 5 de 5