Norma de Información Financiera B-2: Estado de Flujos de Efectivo

Transcripción

1 Diciembre 2013 Boletín de Investigación de la Comisión de Desarrollo Apoyo al Ejercicio Independiente - Sur Núm. 9 Norma de Información Financiera B-2: Estado de Flujos de Efectivo

2 C.P.C. José Besil Bardawil Presidente ÍNDICE PÁGINA C.P.C. María Isabel Pliego Rosique Vicepresidente de Desarrollo y Capacitación Profesional L. C.P. Luis Bernardo Madrigal Hinojosa Director Ejecutivo Comisión de Desarrollo Apoyo al Ejercicio Independiente - Sur Presidente C.P.C. José Julio Ortiz Osornio Vicepresidente C.P.C. Mario Alberto Guzmán Arteaga Integrantes C.P.C. Arturo Candelaria Barbosa C.P.C. Armando Alberto Gamborino San Martin C.P.C. Reynaldo Islas Calderón C.P.C. y P.C.FI Lucia Mata Alvarado C.P.C. Rogelio Rincón Pérez C.P.C. Nancy Leticia Segura León C.P.C. y P.C.C.A Juan Pablo Soto Ferrer C.P. Adrián Domínguez Landero C.P. Juan Ramírez Ornelas I. Antecedentes 3 II. Objetivo y alcance 3 III. Definición de términos 3 IV. Normas de presentación 5 V. Estructura básica 6 VI. Actividades de operación 7 VII. Actividades de inversión 7 VIII. Procedimiento de elaboración 9 IX. Ejemplo 12 X. Flujos de efectivo de operaciones extranjeras 14 XI. Estado de flujos de efectivo consolidado 15 XII. Normas de revelación 15 XIII. Vigencia 16 XIV. Transitorios 17 Gerencia de Comunicación y Promoción Comisión de Desarrollo Apoyo al Ejercicio Independiente - Sur del Colegio, Año I, Núm. 9, diciembre de 2013, Boletín Informativo edición e impresión por el Colegio de Contadores Públicos de México, A.C. Responsables de la Edición: Lic. Jonathan García Butrón, Lic. Asiria Olivera Calvo. Diseño: Lic. Dafne Tamara Portillo. Bosque de Tabachines Núm. 44, Fracc. Bosques de las Lomas, Deleg. Miguel Hidalgo El contenido de los artículos firmados es responsabilidad del autor; prohibida la reproducción total o parcial, sin previa autorización. 2

3 I. Antecedentes En 1990 entró en vigor el Boletín B-12 Estado de Cambios en la Situación Financiera, cuyo objetivo fue establecer las disposiciones relativas a la preparación y presentación de dicho estado, en pesos constantes. En 1994 se promulgó la IAS 7, relativa al estado de flujos de efectivo. Asimismo, el CINIF decidió establecer el estado de flujos de efectivo como básico (2008, modificado en 2010 y en 2011), porque se considera prioritario proporcionar información específicamente sobre los flujos de efectivo realizados, además de converger con las NIIF. II. Objetivo y alcance Objetivo Establecer las normas generales para la presentación, estructura y elaboración del estado de flujos de efectivo, así como para las revelaciones que complementan dicho estado financiero básico. Alcance Las disposiciones de esta NIF son aplicables a todas las entidades que emiten estados de flujos de efectivo, en los términos establecidos por la NIF A-3, Necesidades de los Usuarios y Objetivos de los Estados Financieros. III. Definición de términos Efectivo: Moneda de curso legal en caja y en depósitos bancarios disponibles para la operación de la entidad. 3

4 Equivalentes de efectivo: Valores a corto plazo, de gran liquidez, fácilmente convertibles en efectivo y que están sujetos a riesgos poco importantes de cambios en su valor, incluyendo inversiones disponibles a la vista. Flujos de efectivo: Entradas y salidas de efectivo y equivalentes de efectivo. Entradas de efectivo: Operaciones que provocan aumentos del saldo de efectivo y equivalentes de efectivo Salidas de efectivo: Operaciones que provocan disminuciones del saldo de efectivo y equivalentes de efectivo. Actividades de operación: Las que constituyen la principal fuente de ingresos para la entidad; también incluyen otras actividades que no se pueden clasificar, como de inversión o de financiamiento Actividades de inversión: Las relacionadas con la adquisición y disposición de: i. Propiedades, planta y equipo, activos intangibles y otros activos destinados al uso, a la producción de bienes o a la prestación de servicios. ii. Instrumentos financieros disponibles para la venta, así como los conservados a vencimiento. iii. Inversiones permanentes en instrumentos financieros de capital. iv. Actividades relacionadas con el otorgamiento y recuperación de préstamos que no están relacionados con las actividades de operación. Actividades de financiamiento: Las relacionadas con la obtención y con la retribución y resarcimiento de fondos provenientes de: i. Los propietarios de la entidad. ii. Acreedores otorgantes de financiamientos que no están relacionados con las operaciones habituales de suministro de bienes y servicios. 4

5 iii. Emisión, por la entidad, de instrumentos de deuda e instrumentos de capital diferentes de las acciones. Valor nominal: Monto de efectivo o equivalentes de efectivo pagado o cobrado en una operación, representado, en el primer caso, por el costo de adquisición y, en el segundo, por el recurso histórico. Moneda de informe: La elegida y utilizada por la entidad para presentar sus estados financieros (NIF B-15). Operación extranjera: Entidad cuyas actividades están basadas o se llevan a cabo en un país o moneda distintos de los de la entidad informante (NIF B-15). Tipo de cambio histórico: El de contado, referido a la fecha en que se llevó a cabo una transacción determinada. IV. Normas de presentación Normas generales Cuando el entorno económico se califica como no inflacionario (NIF B-10), el estado se expresa en valores nominales. Cuando se califica como inflacionario, en unidades monetarias de poder adquisitivo a la fecha de cierre del período actual. Cuando cambia de inflacionario a no inflacionario, los de períodos anteriores se presentan en unidades monetarias de poder adquisitivo del último presentado en entorno inflacionario. Debe excluir todas las operaciones que no afectaron los flujos de efectivo, como: Adquisiciones a crédito. Arrendamiento capitalizable (Boletín D-5). Fluctuaciones cambiarias devengadas no realizadas. Ajustes por valor razonable. 5

6 Conversión de deuda a capital y distribución de dividendos en acciones. Pagos en acciones (NIF D-8). Donaciones o aportaciones en especie. Intercambio de activos. Traspasos entre cuentas de capital contable. V. Estructura básica Los flujos de efectivo deben clasificarse y presentarse en actividades de operación, de inversión y de financiamiento, atendiendo a su substancia económica y no a la forma que se utilizó para llevar a cabo la operación El estado de flujos de efectivo debe incluir los siguientes rubros: a) Actividades de operación. b) Actividades de inversión. c) Efectivo excedente para aplicar en actividades de financiamiento o efectivo a obtener de actividades de financiamiento (derogado por las Mejoras a las NIF 2011, donde quedó únicamente a nivel de recomendación). d) Actividades de financiamiento. e) Incremento o disminución neta de efectivo y equivalentes. f) Efectos por cambios en el valor del efectivo. g) Efectivo y equivalentes al principio del periodo. h) Efectivo y equivalentes al final del periodo. En general, los flujos de efectivo deben presentarse en términos brutos, excepto cuando se refieran a: a) Cobros y pagos relativos a partidas cuya rotación es rápida, su vencimiento es a corto plazo y es tal la cantidad de operaciones, que sería impráctico presentarlas por separado. b) Cobros y pagos en efectivo por cuenta de clientes, sin incluir otras actividades de estos con la entidad. Si también son proveedores, se presentan por separado. 6

7 c) Pagos y cobros en efectivo por cuenta de proveedores, sin incluir otro tipo de actividades de estos con la entidad. VI. Actividades de operación Los flujos provenientes de las actividades de operación son un indicador de la medida en que éstas han generado fondos líquidos suficientes para: Mantener la capacidad de operación. Efectuar nuevas inversiones sin recurrir a fuentes externas de financiamiento. Pagar financiamientos y dividendos. No incluyen los flujos asociados con actividades de inversión o de financiamiento. Además, pueden incluir contratos de cobertura Los impuestos a la utilidad deben presentarse en un rubro separado, en actividades de operación, a menos que estén asociados con actividades de inversión, de financiamiento, operaciones discontinuadas u otras cuentas de capital contable VII. Actividades de inversión Los flujos relacionados con las actividades de inversión representan la medida en que se han canalizado recursos a partidas que generarán ingresos y flujos de efectivo en el mediano y largo plazo. La tenedora de subsidiarias no consolidadas, asociadas o negocios conjuntos debe presentar los flujos entre ella y tales entidades. Los flujos derivados de adquisiciones (NIF B-7) o disposiciones de subsidiarias (NIF B-8) y otros negocios (NIF C-7 y C-21) se clasifican en actividades de inversión y se presentan netos del efectivo adquirido o dispuesto, del impuesto a la utilidad y del ajuste por conversión (NIF B-15). Los derivados de adquisiciones no se compensan con los de disposiciones. 7

8 Efectivo excedente o a obtener Antes de las actividades de financiamiento, se recomienda determinar y presentar (modificado por las Mejoras a las NIF 2011, para quedar a nivel de recomendación) la suma algebraica de los dos rubros anteriores. Si el resultado es positivo, se denomina efectivo excedente para aplicar en actividades de financiamiento; si es negativo, se denomina efectivo a obtener de actividades de financiamiento. Presentar dicho rubro ayuda a identificar las posibilidades de aplicar recursos a las actividades de financiamiento o las necesidades de obtener financiamiento (modificado por las Mejoras a las NIF 2011, para quedar a nivel de recomendación). Actividades de financiamiento En esta sección se muestran los flujos destinados a cubrir las necesidades de efectivo, como consecuencia de compromisos derivados de actividades de operación e inversión. También se muestra la capacidad de la entidad para restituir a sus acreedores financieros y a sus propietarios los recursos que canalizaron a la entidad y, en su caso, para pagarles rendimientos. Incluyen la compra o venta de acciones de una subsidiaria a la participación no controladora, ya que se considera una transacción entre accionistas o propietarios. Efectos por cambios en el valor del efectivo En un renglón separado, llamado efectos por cambios en el valor del efectivo, se deben presentar, en forma segregada: a) Los efectos por conversión de operaciones extranjeras a la moneda de informe (NIF B-15). b) Los efectos por inflación de cualquiera de las entidades que conforman la entidad económica consolidada, que se encuentre en un entorno económico inflacionario (NIF B-10). c) Los efectos en los saldos de efectivo y equivalentes, resultantes de fluctuaciones en el tipo de cambio (NIF B-15). 8

9 Consideraciones adicionales Intereses: Los cobrados se presentan en el mismo grupo de actividades en que se presentan los de la partida con la que están asociados. Los pagados se presentan en actividades de financiamiento, siempre que no se trate de entidades financieras, y deben incluir los capitalizados en activos Dividendos: Los cobrados, en el mismo grupo en que se presenta la partida con la que están asociados. Los pagados, en actividades de financiamiento. Partidas no ordinarias: Deben clasificarse dependiendo de su substancia económica; por ejemplo, la ganancia no ordinaria derivada de la adquisición de negocios (NIF B-7) debe presentarse en actividades de inversión, como parte de los flujos netos asociados con tal adquisición. En caso que no puedan identificarse claramente con alguna de las tres secciones, deben clasificarse como actividades de operación. La NIF B-3, que entró en vigor en 2013, eliminó el rubro de partidas no ordinarias. VIII. Procedimiento de elaboración Actividades de operación Se deben determinar y presentar los flujos de efectivo de las actividades de operación, usando uno de los dos métodos siguientes: a) Directo: Se presentan por separado las principales categorías de cobros y pagos, en términos brutos. b) Indirecto: Preferentemente, se presenta primero la utilidad o pérdida antes de impuestos a la utilidad o el cambio neto en el patrimonio contable, ajustados por los efectos de: i. operaciones de períodos anteriores cobradas o pagadas en el período actual. 9

10 ii. iii. operaciones del período actual de cobro o pago diferido hacia el futuro. operaciones asociadas con actividades de inversión o financiamiento. Método directo Utilizando directamente los registros contables respecto de las partidas afectadas por entradas o salidas de efectivo Modificando cada uno de los rubros del estado de resultados o del de actividades por 10

11 Cobros en efectivo a clientes Método directo Deben presentarse, como mínimo Pagos en efectivo a proveedores de bienes y servicios Pagos en efectivo a los empleados Pagos o cobros en efectivo por impuestos a la utilidad Tanto la NIC 7 como el antiguo SFAS 95 recomiendan utilizar el método directo, mientras que la NIF B-2 no hace recomendación alguna 11

12 Método indirecto La utilidad o pérdida antes de impuestos se aumenta o disminuye por los efectos de Partidas asociadas con Actividades de inversión (por ejemplo, depreciación, utilidad o pérdida en venta de activo fijo, amortización de intangibles, pérdidas por deterioro, participación en asociadas y en negocios conjuntos) Actividades de financiamiento (por ejemplo, intereses sobre préstamos bancarios, ganancias o pérdidas en extinción de pasivos) IX. Ejemplo Datos: Ventas $600,000 (se cobraron $200,000). Gastos $300,000 (se pagaron $100,000). Estado de Resultados: Ventas $600,000 Gastos $300,000 Utilidad $300,000 12

13 Método Directo Método Indirecto Cobros $200,000 Utilidad antes imp. $300,000 Incremento en clientes (400,000) Pagos 100,000 Incremento en cuentas. por pagar 200,000 Efectivo generado $100,000 Efectivo generado $100,000 Actividades de inversión y de financiamiento. Deben determinarse y presentarse por separado, después de las actividades de operación, los flujos de efectivo derivados de las principales categorías de cobros y pagos brutos relacionados con las actividades de inversión y financiamiento, salvo los indicados en la lámina 19, por los que se puede presentar el movimiento neto. 13

14 X. Flujos de efectivo de operaciones extranjeras Conversión de una operación extranjera, en entorno no inflacionario, de la moneda funcional a la de informe Los flujos del período se convierten al tipo histórico, es decir, de la fecha en que se generó cada uno (puede usarse un promedio ponderado) El saldo inicial, al tipo de cambio de la fecha de cierre del período anterior El saldo final, al tipo de cambio de cierre del período actual El efecto por conversión, por usar distintos tipos de cambio para el saldo inicial, el final y los flujos, se presenta en el rubro efectos por cambios en el valor del efectivo Conversión de una operación extranjera, en entorno inflacionario, de la moneda funcional a la de informe Los flujos del período se convierten al tipo de cierre del período actual El saldo inicial, al tipo de cambio de la fecha de cierre del período actual El saldo final, al tipo de cambio de la fecha de cierre del período actual El efecto por conversión, por usar el mismo tipo de cambio para el saldo inicial, el final y los flujos, se presenta en el rubro efectos por cambios en el valor del efectivo 14

15 XI. Estado de flujos de efectivo consolidado En su elaboración deben eliminarse los flujos de efectivo que ocurrieron durante el periodo, entre las entidades legales que forman parte de la entidad económica que se consolida. Son ejemplos los derivados de operaciones intercompañías, de aportaciones de capital y de dividendos pagados. XII. Normas de revelación En la revelación exigida por la NIF relativa a efectivo y equivalentes de efectivo, respecto de la integración del saldo de efectivo (incluyendo restringido y no restringido), se deben incluir los rubros e importes de inversiones a la vista que forman parte de dicho efectivo. La NIC 7 requiere, además, una conciliación de los importes en el estado de flujos con las partidas incluidas en el balance general; revelación de la política adoptada para determinar la composición de efectivo y equivalentes que, cuando se cambia, se trata de acuerdo con la NIC relativa a cambios contables. También se requiere la revelación, con un comentario de la administración, de efectivo y equivalentes importantes que no pueda usar el grupo, por ejemplo, por controles de cambios en el país en que opera una subsidiaria Respecto a adquisiciones y disposiciones de subsidiarias y otros negocios debe revelarse: a) Contraprestación total, desglosando: i. Porción pagada o cobrada en efectivo. ii. Importe de efectivo con que contaba el negocio adquirido o dispuesto, a la fecha de adquisición o disposición. b) Activos y pasivos distintos de efectivo, del negocio adquirido o dispuesto, hasta la fecha de adquisición o disposición, y agrupados por rubros importantes. 15

16 c) Impuesto a la utilidad pagado por las disposiciones. Información que ayude a comprender la situación financiera y liquidez de la entidad: a) Cuando los flujos relativos a impuestos a la utilidad hayan quedado segregados en los distintos grupos de actividades, deben revelarse los flujos totales. b) Préstamos no utilizados que puedan estar disponibles para actividades de operación, inversión o financiamiento, indicando las restricciones sobre su uso. c) Operaciones relevantes de inversión y financiamiento que no hayan requerido efectivo, como adquisición de activo fijo a través de arrendamiento capitalizable. d) Importes totales de flujos de cada uno de los segmentos del negocio considerados para elaborar los estados financieros (entidades que deben presentar información financiera por segmentos, de acuerdo con la NIF B-5). e) Importe total de flujos que representan excedentes para futuras inversiones, pagos de financiamientos o rendimientos a los accionistas, así como los que representan incrementos en la capacidad de operación, separados de los que esencialmente se requieren para mantener la capacidad de operación. XIII. Vigencia Las disposiciones contenidas en esta NIF entraron en vigor para los ejercicios iniciados a partir del 1º de enero de 2008, salvo las que son consecuencia de las Mejoras a las NIF 2010, que entraron en vigor a partir del 1º de enero de 2010 y deben reconocerse en forma retrospectiva. Lo anterior deja sin efecto el Boletín B

17 XIV. Transitorios La entrada en vigor de esta NIF provoca un cambio contable, cuyos efectos deben reconocerse mediante aplicación prospectiva. Por lo tanto, en estados financieros de periodos anteriores a 2008, que se presentan en forma comparativa con los del periodo actual, se debe incluir el estado de cambios en la situación financiera. La modificación a los párrafos 15 y 28, derivada de las Mejoras a las NIF 2011, entró en vigor para los ejercicios que se iniciaron a partir del 1º de enero de El cambio en presentación debe reconocerse en forma retrospectiva para todos los estados financieros comparativos. 17