Bono Estructurado Rango Acumulable

Transcripción

1 El bono acumulará una tasa de rendimiento por cada día que la TIIE 28 este dentro del rango establecido. Subyacente TIIE 28 Protección 97% Plazo 272 Periodos 10 Observaciones 185 Rango 4.20 % % Máximo Anual 8.80% Tasa Mínima 0.00% Tasa Máxima 12.77% Amortización SIP x 97% Intereses = SIP x (Tasa x DR / 360) Tasa = Tasa Mínima + (Tasa Máxima x n / N) Máximo = ((Amortización + Intereses) / SIP -1 ) x 360 / Plazo 1

2 Instrumento: Bono Bancario Estructurado ligado al comportamiento de la TIIE 28 Tipo Valor: 99 Emisor: Scotiabank, S.A., Institución de Banca Múltiple, Grupo Financiero Scotiabank Inverlat. Monto Nocional: 84,780,000 Liquidación: Posibles Adquirientes: Pesos Mexicanos, Moneda Nacional Fechas de Operación: 26 de Julio de 2013 Fecha de Liquidación de la Operación: 26 de Julio de 2013 Fecha de Valuación 23 de Abril de 2014 Fecha de Vencimiento: 24 de Abril de 2014 Fecha de liquidación de Vencimiento: 24 de Abril de 2014 Plazo: Convención del día: Periodos de Observación 10 Personas físicas y morales de nacionalidad mexicana o extranjera cuando su régimen de inversión lo prevea expresamente. 272 días Act/360 2

3 Fechas de Observación y Fechas de Pago de Intereses Fecha de Fecha de Inicio de Fecha de Pago de Fecha de Fecha de Inicio de Fecha de Pago de Periodo N DR Periodo N DR Observación Pago de intereses intereses Observación Pago de intereses intereses Jul Jul ago Dec Dec ene Jul Jul ago Dec Dec ene Jul Jul ago Dec Dec ene Jul Jul ago Dec Dec ene Aug Jul ago Dec Dec ene Aug Jul ago Dec Dec ene Aug Jul ago Dec Dec ene Aug Jul ago Dec Dec ene Aug Jul ago Dec Dec ene Aug Jul ago Dec Dec ene Aug Jul ago Dec Dec ene Aug Jul ago Dec Dec ene Aug Jul ago Dec Dec ene Aug Jul ago Jan Dec ene Aug Jul ago Jan Dec ene Aug Jul ago Jan Dec ene Aug Jul ago Jan Dec ene Aug Jul ago Jan Dec ene Aug Jul ago Jan Jan feb Aug Aug sep Jan Jan feb Aug Aug sep Jan Jan feb Aug Aug sep Jan Jan feb Aug Aug sep Jan Jan feb Aug Aug sep Jan Jan feb Aug Aug sep Jan Jan feb Aug Aug sep Jan Jan feb Sep Aug sep Jan Jan feb Sep Aug sep Jan Jan feb Sep Aug sep Jan Jan feb Sep Aug sep Jan Jan feb Sep Aug sep Jan Jan feb Sep Aug sep Jan Jan feb Sep Aug sep Jan Jan feb Sep Aug sep Jan Jan feb Sep Aug sep Jan Jan feb Sep Aug sep Feb Jan feb Sep Aug sep Feb Jan feb Sep Aug sep Feb-14 7-Feb mar Sep Sep oct Feb-14 7-Feb mar Sep Sep oct Feb-14 7-Feb mar Sep Sep oct Feb-14 7-Feb mar Sep Sep oct Feb-14 7-Feb mar Sep Sep oct Feb-14 7-Feb mar Sep Sep oct Feb-14 7-Feb mar Sep Sep oct Feb-14 7-Feb mar Sep Sep oct Feb-14 7-Feb mar Oct Sep oct Feb-14 7-Feb mar Oct Sep oct Feb-14 7-Feb mar Oct Sep oct Feb-14 7-Feb mar Oct Sep oct Feb-14 7-Feb mar Oct Sep oct Feb-14 7-Feb mar Oct Sep oct Feb-14 7-Feb mar Oct Sep oct Feb-14 7-Feb mar Oct Sep oct Feb-14 7-Feb mar Oct Sep oct Mar-14 7-Feb mar Oct Sep oct Mar-14 7-Feb mar Oct Sep oct Mar-14 7-Feb mar Oct Sep oct Mar-14 7-Mar abr Oct Oct nov Mar-14 7-Mar abr Oct Oct nov Mar-14 7-Mar abr Oct Oct nov Mar-14 7-Mar abr Oct Oct nov Mar-14 7-Mar abr Oct Oct nov Mar-14 7-Mar abr Oct Oct nov Mar-14 7-Mar abr Oct Oct nov Mar-14 7-Mar abr Oct Oct nov Mar-14 7-Mar abr Oct Oct nov Mar-14 7-Mar abr Oct Oct nov Mar-14 7-Mar abr Oct Oct nov Mar-14 7-Mar abr Nov Oct nov Mar-14 7-Mar abr Nov Oct nov Mar-14 7-Mar abr Nov Oct nov Mar-14 7-Mar abr Nov Oct nov Mar-14 7-Mar abr Nov Oct nov Mar-14 7-Mar abr Nov Oct nov Apr-14 7-Mar abr Nov Oct nov Apr-14 7-Mar abr Nov Oct nov Apr-14 4-Apr abr Nov Oct nov Apr-14 4-Apr abr Nov Nov dic Apr-14 4-Apr abr Nov Nov dic Apr-14 4-Apr abr Nov Nov dic Apr-14 4-Apr abr Nov Nov dic Apr-14 4-Apr abr Nov Nov dic Apr-14 4-Apr abr Nov Nov dic Apr-14 4-Apr abr Nov Nov dic Apr-14 4-Apr abr Nov Nov dic Apr-14 4-Apr abr Nov Nov dic Apr-14 4-Apr abr Nov Nov dic Apr-14 4-Apr abr Nov Nov dic Apr-14 4-Apr abr Dec Nov dic Dec Nov dic Dec Nov dic Dec Nov dic Dec Nov dic Dec Nov dic Dec Nov dic-13 3

4 El Bono Bancario Estructurado pagará a su tenedor en las fechas establecidas y en la fecha de vencimiento los intereses de acuerdo a las siguientes fórmulas, expresado en términos rendimiento bruto anualizado: En cada Fecha de Pago de Intereses de cada Periodo: I = SIP x (Tasa x DR / 360) Pago de Intereses y Amortización I = Intereses SIP = Saldo Insoluto de Principal Tasa = Tasa Mínima + (Tasa Máxima x n / N) En la Fecha de Vencimiento el Bono Bancario Estructurado amortizara la siguiente cantidad: Amortización = SIP x 97% DR = Días del Cupón de la Fecha de Pago de Intereses, significa los días que transcurren entre cada Fecha de Inicio de Intereses y cada Fecha de Pago de Intereses. N = Número de Fechas de Observación por cada cupón n = Número de Fechas de Observación por cada cupón en las que el Valor del Activo Financiero Observado cumple la Condición de Pago definida para cada cupón. Condición de Pago Nivel de Referencia: 4.20% < Nivel de Referencia < 4.45% en cada Fecha de Observación La TIIE 28 publicado en el Boletín de Banco de México (Banxico) en las Fechas de Observación. Salvador Peredo Mendia +52 (55) [email protected] Paulina Leyva de la Garza +52 (55) [email protected] Jorge Pacheco Alvardo +52 (55) [email protected] 4

5 Escenario de pagos a vencimiento de acuerdo al número de días dentro del rango establecido Número de Observaciones dentro de Rango Amortización e Intereses por título Directo Anual Número de Observaciones dentro de Rango Amortización e Intereses por título Directo Anual Número de Observaciones dentro de Rango Amortización e Intereses por título Directo Anual % -3.97% % 0.31% % 4.59% % -3.90% % 0.38% % 4.66% % -3.83% % 0.45% % 4.73% % -3.76% % 0.52% % 4.80% % -3.69% % 0.59% % 4.87% % -3.63% % 0.65% % 4.93% % -3.56% % 0.72% % 5.00% % -3.49% % 0.79% % 5.07% % -3.42% % 0.86% % 5.14% % -3.35% % 0.93% % 5.21% % -3.28% % 1.00% % 5.28% % -3.21% % 1.07% % 5.35% % -3.14% % 1.14% % 5.42% % -3.07% % 1.21% % 5.49% % -3.00% % 1.28% % 5.56% % -2.94% % 1.34% % 5.62% % -2.87% % 1.41% % 5.69% % -2.80% % 1.48% % 5.76% % -2.73% % 1.55% % 5.83% % -2.66% % 1.62% % 5.90% % -2.59% % 1.69% % 5.97% % -2.52% % 1.76% % 6.04% % -2.45% % 1.83% % 6.11% % -2.38% % 1.90% % 6.18% % -2.31% % 1.97% % 6.25% % -2.24% % 2.04% % 6.31% % -2.18% % 2.10% % 6.38% % -2.11% % 2.17% % 6.45% % -2.04% % 2.24% % 6.52% % -1.97% % 2.31% % 6.59% % -1.90% % 2.38% % 6.66% % -1.83% % 2.45% % 6.73% % -1.76% % 2.52% % 6.80% % -1.69% % 2.59% % 6.87% % -1.62% % 2.66% % 6.94% % -1.55% % 2.73% % 7.01% % -1.49% % 2.79% % 7.07% % -1.42% % 2.86% % 7.14% % -1.35% % 2.93% % 7.21% % -1.28% % 3.00% % 7.28% % -1.21% % 3.07% % 7.35% % -1.14% % 3.14% % 7.42% % -1.07% % 3.21% % 7.49% % -1.00% % 3.28% % 7.56% % -0.93% % 3.35% % 7.63% % -0.86% % 3.42% % 7.70% % -0.80% % 3.48% % 7.76% % -0.73% % 3.55% % 7.83% % -0.66% % 3.62% % 7.90% % -0.59% % 3.69% % 7.97% % -0.52% % 3.76% % 8.04% % -0.45% % 3.83% % 8.11% % -0.38% % 3.90% % 8.18% % -0.31% % 3.97% % 8.25% % -0.24% % 4.04% % 8.32% % -0.17% % 4.11% % 8.39% % -0.10% % 4.17% % 8.45% % -0.04% % 4.24% % 8.52% % 0.03% % 4.31% % 8.59% % 0.10% % 4.38% % 8.66% % 0.17% % 4.45% % 8.73% % 0.24% % 4.52% % 8.80% 5

6 Información Importante Este instrumento de inversión podrá no generar rendimientos, o éstos ser inferiores a los existentes en el mercado e inclusive, al vencimiento de la operación, se podrá liquidar un importe nominal inferior al principal invertido. (1) Por el hecho de adquirir este instrumento, el inversionista acepta haber tomado sus propias decisiones de inversión en base a una evaluación y asesoramiento específico e independiente considerando sus objetivos de inversión, así como las características del producto, la calidad crediticia del Emisor, de las condiciones que afectan o podrían afectar al mercado mexicano, la economía mexicana o al Emisor y de cualquier otra circunstancia que ha considerado conveniente, y no ha basado dicha evaluación en la información proporcionada por el Emisor. (2) El inversionista conoce los riesgos que implica la celebración de esta clase de operaciones, así como que el Emisor no asume ninguna obligación de garantizar rendimientos, ni se responsabiliza de las pérdidas que pueda sufrir como consecuencia de la realización de la operación con estos instrumentos de inversión y, que por la naturaleza de estos instrumentos de inversión, aún la obtención de dichos rendimientos y tasas estará sujeta a las condiciones del mercado, a la bondad del instrumento, a la solvencia del Emisor y a las disposiciones fiscales aplicables en la materia, de las cuales el inversionista deberá haber hecho una revisión independiente con sus asesores fiscales. Asimismo el inversionista reconoce que no hay obligación alguna por parte del Emisor de readquirir dichos valores y que la liquidez de éstos no está garantizada. (3) El inversionista manifiesta estar consciente y aceptar (i) los riesgos derivados de invertir en estos instrumentos; (ii) que los rendimientos de los mismo pueden ser afectados por eventos de diferente naturaleza (por ejemplo, eventos políticos, sociales, económicos y/o financieros); y (iii) de conformidad con los términos y condiciones de estos instrumentos de inversión, el derecho a recibir intereses se encuentra sujeto a diversas condiciones respecto de uno o más valores subyacentes, que podrían ser afectados por situaciones tales como, de manera enunciativa mas no limitativa: fusiones, adquisiciones, deslistado, splits o splits inversos, nacionalización, modificaciones o cancelación (índices), disrupción o cambios en los costos de cobertura y/o cambios legales, entre otros eventos, en cuyo caso las valuaciones serán llevadas a cabo por el emisor a su mejor juicio, con base en prácticas comerciales generalmente aceptadas. (4) En el supuesto de decidir no conservar estos instrumentos de inversión hasta su fecha de madurez, el mercado secundario para éstos podría ser limitado e incluso inexistente. En ese sentido en caso de existir un mercado secundario, el precio en que los instrumentos estará afectado por diversos factores independientes a la solvencia del Emisor tales como i) la falta de demanda, ii) el valor y volatilidad del subyacente, iii) la vigencia de los instrumentos, iv) el monto remanente de dichos instrumentos, iv) las tasas de interés aplicables, y v) el mercado para otro tipo de instrumentos financieros relacionados o no relacionados con los instrumentos aquí descritos. (5) La recepción de este documento no debe en ningún caso entenderse como un servicio de asesoramiento en materia de inversión, puesto que no contiene una recomendación personalizada para invertir, ni para hacer ninguna operación como la que aquí se describe. Asimismo el inversionista acepta que el hecho de haber tenido acceso a este documento no implica necesariamente que el producto que se describe en el mismo esté dentro de sus objetivos de inversión. 6