Kaleidoscopio - Peso. 07 de febrero de INDICADORES TÉCNICOS INFORMACIÓN

Transcripción

1 Kaleidoscopio - Peso MXN / USD En el Corto plazo, el TC ha experimentado altibajos entre pesos, que suponemos corresponden con un proceso de ajuste correctivo del fuerte repunte registrado entre julio y noviembre de 2017 ( pesos), con el que habría descontado el 61.8% de dicha alza (18.39 pesos). mantenga por debajo de pesos y/o su media de 50 días. En el Mediano Plazo, consideramos que entre febrero de 2016 y julio de 2017 habría conformado un proceso de acumulación alcista de tipo plano irregular (a-b-c), que sería el catalizador de un nuevo movimiento alcista que eventualmente rompería el máximo histórico registrado en enero de 2017 (22.03 pesos). mantenga por arriba de pesos y/o su media de 200 días (cierre mensual). En el Largo Plazo, suponemos que en mayo de 2011 el TC habría iniciado un movimiento direccional alcista ( ), del que en julio de 2017 habría iniciado la última fase (ola-5) que lo proyectaría la segunda mitad del año a niveles objetivo entre y pesos. mantenga por arriba de pesos. Venta Especulativa MXN, 2do Objetivo pesos (Stop 18.30) Precio Apertura $ Pesos Cambio (%) Precio Máximo $ Pesos Día 0.94 Precio Mínimo $ Pesos Semana 0.99 Precio Cierre $ Pesos Mes Max. 52 Semanas $ Pesos 12 meses Mín. 52 Semenas $ Pesos Año Soporte $ % $ % Resistencia $ % $ % Soporte $ % $ % Resistencia $ % $ % Soporte $ % $ % Resistencia $ % $ % Soporte $ % $ % Resistencia $ % $ % $ % Banda Superior $ % PMS 50Días vs Cierre Banda Central $ % $ % Banda Inferior $ % $ % Banda Superior $ % PMS 200Días vs Cierre Banda Central $ % $ % Banda Inferior $ % $ % Banda Superior $ % PME 21Días vs Cierre Banda Central $ % $ % Banda Inferior $ % $ % Banda Superior $ % PME 233Días vs Cierre Banda Central $ % $ % Banda Inferior $ % 8Días 53.7 MACD Días 49.8 Signal Días 48.4 Diferencial

2 Kaleidoscopio - Dólar index DXY / USD En el corto plazo, el Tipo de Cambio del índice Dólar rompió por debajo del mínimo de septiembre de 2017 (91.00 dólares) en lo que suponemos se trata de la quinta y última fase del movimiento bajista que inició en enero de 2017 desde dólares, en donde el Dólar acumula una depreciación de -15.0%. mantenga por arriba de dólares y/o su media de 50 días. En el Mediano Plazo, consideramos que estaría por concluir el proceso de ajuste correctivo de tipo plano-expandido (a-b-c), que estaría conformado desde diciembre de 2015 a la fecha. mantenga por debajo de dólares y/o su media de 200 días. En el Largo Plazo, suponemos que sigue vigente el movimiento direccional alcista que inició en mayo de 2014 desde dólares, y que éste continuará extendiéndose en el año 2018 a niveles entre y dólares. mantenga por arriba de dólares. COMPRA especulativa DXY, 1erObjetivo dólares (Stop 88.0) Precio Apertura $89.62 Dolares Cambio (%) Precio Máximo $90.40 Dolares Día 0.87 Precio Mínimo $89.47 Dolares Semana Precio Cierre $90.36 Dolares Mes 1.73 Max. 52 Semanas $ Dolares 12 meses Mín. 52 Semenas $88.44 Dolares Año Soporte $ % $ % Resistencia $ % $ % Soporte $ % $ % Resistencia $ % $ % Soporte $ % $ % Resistencia $ % $ % Soporte $ % $ % Resistencia $ % $ % $ % Banda Superior $ % PMS 50Días vs Cierre Banda Central $ % $ % Banda Inferior $ % $ % Banda Superior $ % PMS 200Días vs Cierre Banda Central $ % $ % Banda Inferior $ % $ % Banda Superior $ % PME 21Días vs Cierre Banda Central $ % $ % Banda Inferior $ % $ % Banda Superior $ % PME 233Días vs Cierre Banda Central $ % $ % Banda Inferior $ % 8Días 61.0 MACD Días 50.3 Signal Días 44.5 Diferencial

3 Kaleidoscopio - Euro EUR / USD En el corto plazo, el Tipo de Cambio del Euro frente al Dólar logró superar el máximo de septiembre de 2017 ( dólares) en lo que suponemos se trata de la quinta y última fase del movimiento alcista que inició en enero de 2017 desde dólares, en donde el Euro ha llegado a acumular una apreciación del +20%. mantenga por arriba de 1.20 dólares y/o su media de 50 días. En el Mediano Plazo, consideramos que en enero habría concluido el proceso de ajuste correctivo de tipo plano-expandido (a-b-c), que estaría conformado desde diciembre de mantenga por arriba de 1.18 dólares y/o su media de 200 días. En el Largo Plazo, observamos que continúa vigente el movimiento direccional bajista que inició en mayo de 2014 desde dólares, y que suponemos continuará extendiéndose durante el año 2018 a niveles entre 1.00 y 0.95 dólares. mantenga por debajo de 1.25 dólares. VENTA especulativa EUR, 1erObjetivo 1.12 dólares (Stop 1.26) Precio Apertura $ Dolares Cambio (%) Precio Máximo $ Dolares Día Precio Mínimo $ Dolares Semana 1.57 Precio Cierre $ Dolares Mes Max. 52 Semanas $ Dolares 12 meses Mín. 52 Semenas $ Dolares Año Soporte $ % $ % Resistencia $ % $ % Rango CORTO Plazo Desde vs Cierre Hasta vs Cierre Soporte $ % $ % Resistencia $ % $ % Rango MEDIANO Plazo Desde vs Cierre Hasta vs Cierre Soporte $ % $ % Resistencia $ % $ % Rango LARGO Plazo Desde vs Cierre Hasta vs Cierre Soporte $ % $ % Resistencia $ % $ % $ % Banda Superior $ % PMS 50Días vs Cierre Banda Central $ % $ % Banda Inferior $ % $ % Banda Superior $ % PMS 200Días vs Cierre Banda Central $ % $ % Banda Inferior $ % $ % Banda Superior $ % PME 21Días vs Cierre Banda Central $ % $ % Banda Inferior $ % $ % Banda Superior $ % PME 233Días vs Cierre Banda Central $ % $ % Banda Inferior $ % 8Días 41.2 MACD Días 50.3 Signal Días 55.3 Diferencial

4 Kaleidoscopio - Libra GBP / USD En el corto plazo, el Tipo de cambio de la Libra frente al Dólar logró superar el máximo de septiembre de 2017 ( dólares) en lo que suponemos se trata de la quinta y última fase del movimiento alcista que inició en enero de 2017 desde dólares, en donde la Libra ha llegado a acumular una apreciación del +20%. mantenga por arriba de dólares y/o su media de 50 días. En el Mediano Plazo, consideramos que en enero habría concluido el proceso de ajuste correctivo (a-b-c), que habría conformado entre octubre de 2016 y septiembre de mantenga por arriba de 1.30 dólares y/o su media de 200 días. En el Largo Plazo, observamos que continúa vigente el movimiento direccional bajista que inició en julio de 2014 desde dólares, y que éste continuará extendiéndose el próximo año a niveles entre y dólares. mantenga por debajo de 1.45 dólares. VENTA especulativa GBP, 1erObjetivo 1.30 dólares (Stop 1.44) Precio Apertura $ Dolares Cambio (%) Precio Máximo $ Dolares Día Precio Mínimo $ Dolares Semana 1.68 Precio Cierre $ Dolares Mes Max. 52 Semanas $ Dolares 12 meses Mín. 52 Semenas $ Dolares Año Soporte $ % $ % Resistencia $ % $ % Soporte $ % $ % Resistencia $ % $ % Soporte $ % $ % Resistencia $ % $ % Soporte $ % $ % Resistencia $ % $ % $ % Banda Superior $ % PMS 50Días vs Cierre Banda Central $ % $ % Banda Inferior $ % $ % Banda Superior $ % PMS 200Días vs Cierre Banda Central $ % $ % Banda Inferior $ % $ % Banda Superior $ % PME 21Días vs Cierre Banda Central $ % $ % Banda Inferior $ % $ % Banda Superior $ % PME 233Días vs Cierre Banda Central $ % $ % Banda Inferior $ % 8Días 39.8 MACD Días 48.6 Signal Días 53.8 Diferencial

5 Kaleidoscopio - Dólar (Canada) CAD / USD En el Corto plazo, el Tipo de Cambio del Dólar Canadiense frente al Dólar Americano experimentó una fuerte caída, que suponemos se trató de un proceso de ajuste correctivo del movimiento alcista registrado entre septiembre y noviembre de 2017 ( dólares), del que habría descontado el 78.6% ( dólares). mantenga por debajo de dólares y/o su media de 50 días. En el Mediano Plazo, consideramos que entre enero de 2016 y septiembre de 2017 desarrolló un proceso de ajuste correctivo (ab-c), que será el catalizador de un fuerte repunte este año. En el Largo Plazo, observamos que continúa vigente el movimiento direccional alcista que inició en julio de 2011 desde 0.94 dólares, y que éste continuará extendiéndose este año a niveles entre y dólares. VENTA especulativa CAD, 1erObjetivo 1.37 dólares (Stop 1.22) Precio Apertura $ Dolares Cambio (%) Precio Máximo $ Dolares Día 0.62 Precio Mínimo $ Dolares Semana 1.11 Precio Cierre $ Dolares Mes 1.18 Max. 52 Semanas $ Dolares 12 meses Mín. 52 Semenas $ Dolares Año Soporte $ % $ % Resistencia $ % $ % Soporte $ % $ % Resistencia $ % $ % Soporte $ % $ % Resistencia $ % $ % Soporte $ % $ % Resistencia $ % $ % $ % Banda Superior $ % PMS 50Días vs Cierre Banda Central $ % $ % Banda Inferior $ % $ % Banda Superior $ % PMS 200Días vs Cierre Banda Central $ % $ % Banda Inferior $ % $ % Banda Superior $ % PME 21Días vs Cierre Banda Central $ % $ % Banda Inferior $ % $ % Banda Superior $ % PME 233Días vs Cierre Banda Central $ % $ % Banda Inferior $ % 8Días 65.6 MACD Días 58.4 Signal Días 53.2 Diferencial

6 Kaleidoscopio - Yen JPY / USD En el corto plazo, el Tipo de Cambio del Yen frente al Dólar ha experimentado una fuerte caída y ha llegado a descontar casi por completo el alza registrada entre el 08 de septiembre y el 06 de noviembre ( yenes). mantenga por debajo de 113 yenes y/o su media de 50 días. En el Mediano Plazo, consideramos que en septiembre de 2017 concluyó el proceso de acumulación alcista de tipo Zig-Zag (a-bc), que sería el catalizador de un nuevo movimiento alcista que eventualmente buscaría superar el máximo registrado en enero de 2017 ( yenes). mantenga por debajo de 110 yenes. En el Largo Plazo, se encuentra corrigiendo la fuerte alza registrada entre noviembre de 2011 y junio de 2015 ( yenes), de la cual en junio de 2016 llegó a corregir el 50% ( yenes). mantenga por arriba de 100 yenes. VENTA JPY, 1erObjetivo yenes (Stop ) Precio Apertura $ Yenes Cambio (%) Precio Máximo $ Yenes Día Precio Mínimo $ Yenes Semana Precio Cierre $ Yenes Mes Max. 52 Semanas $ Yenes 12 meses Mín. 52 Semenas $ Yenes Año Soporte $ % $ % Resistencia $ % $ % Soporte $ % $ % Resistencia $ % $ % Soporte $ % $ % Resistencia $ % $ % Soporte $ % $ % Resistencia $ % $ % $ % Banda Superior $ % PMS 50Días vs Cierre Banda Central $ % $ % Banda Inferior $ % $ % Banda Superior $ % PMS 200Días vs Cierre Banda Central $ % $ % Banda Inferior $ % $ % Banda Superior $ % PME 21Días vs Cierre Banda Central $ % $ % Banda Inferior $ % $ % Banda Superior $ % PME 233Días vs Cierre Banda Central $ % $ % Banda Inferior $ % 8Días 45.9 MACD Días 42.5 Signal Días 41.6 Diferencial

7 Kaleidoscopio - Real BRL / USD En el Corto plazo, el Tipo de Cambio del Real Brasileño frente al Dólar experimentó altibajos entre 3.33 y 3.13 reales, que suponemos se trató de un proceso de ajuste correctivo del movimiento alcista registrado entre septiembre y noviembre de 2017 ( reales), del que habría descontado el 78.6% ( reales). mantenga por debajo de 3.23 reales y/o su media de 50 días. En el Mediano Plazo, en tanto se mantenga por arriba de 3.15 reales, consideramos que en febrero de 2017 habría concluido la primera fase (ola-a) de un proceso de ajuste correctivo (a-b-c), el cual habría iniciado en septiembre de mantenga por arriba de 3.15 reales y/o su media de 200 semanas. En el Largo Plazo, suponemos que entre julio de 2011 y septiembre de 2015 el TC habría desarrollado la tercera fase (ola- III) del movimiento direccional alcista (I-II-III-IV-V) que inició en agosto de 2008 desde reales, del que nos encontramos desarrollando la cuarta fase (ola-iv). mantenga por arriba de 3.05 reales. VENTA especulativa BRL, 2doObjetivo 3.50 reales (Stop 3.10) Precio Apertura $3.24 Reales Cambio (%) Precio Máximo $3.28 Reales Día 1.15 Precio Mínimo $3.24 Reales Semana 1.62 Precio Cierre $3.27 Reales Mes 1.08 Max. 52 Semanas $3.41 Reales 12 meses 4.84 Mín. 52 Semenas $3.04 Reales Año Soporte $ % $ % Resistencia $ % $ % Soporte $ % $ % Resistencia $ % $ % Soporte $ % $ % Resistencia $ % $ % Soporte $ % $ % Resistencia $ % $ % $ % Banda Superior $ % PMS 50Días vs Cierre Banda Central $ % $ % Banda Inferior $ % $ % Banda Superior $ % PMS 200Días vs Cierre Banda Central $ % $ % Banda Inferior $ % $ % Banda Superior $ % PME 21Días vs Cierre Banda Central $ % $ % Banda Inferior $ % $ % Banda Superior $ % PME 233Días vs Cierre Banda Central $ % $ % Banda Inferior $ % 8Días 67.0 MACD Días 60.2 Signal Días 55.7 Diferencial

8 Directorio y Disclaimer Dirección de Análisis y Estrategia Bursátil Carlos A. González Tabares Director de Análisis y Estrategia Bursátil T crgonzalez@monex.com.mx Janneth Quiroz Zamora Subdirector de Análisis Económico T Ext jquirozz@monex.com.mx P. Alessandra Ortiz Rodríguez Analista Económico T Ext paortizr@monex.com.mx Fernando E. Bolaños S. Gerente de Análisis T Ext fbolanos@monex.com.mx J. Roberto Solano Pérez Analista Bursátil Sr. T Ext jrsolano@monex.com.mx Verónica Uribe Boyzo Analista Bursátil T Ext vuribeb@monex.com.mx Juan Francisco Caudillo Lira Analista Técnico Sr. T jcaudillo@monex.com.mx César Adrian Salinas Garduño Analista de Sistemas de Información T Ext casalinasg@monex.com.mx Disclaimer Nosotros, el Área de Análisis y Estrategia Bursátil, certificamos que las opiniones contenidas en este documento reflejan exclusivamente el punto de vista del analista responsable de su elaboración. Asimismo, certificamos que no hemos recibido, ni recibiremos, compensación alguna directa o indirecta a cambio de expresar una opinión específica de este reporte. Es importante mencionar que los analistas no mantienen inversiones directas o a través de interpósita persona, en los valores o instrumentos derivados objeto del reporte de análisis, así como que ninguno de los miembros del Consejo, directores generales y directivos del nivel inmediato inferior a éste, funge con algún cargo en las emisoras que pueden ser objeto de análisis en el presente documento. En los últimos doce meses, es posible que Monex Grupo Financiero, S.A. de C.V. y/o las sociedades que forman parte del grupo (en lo sucesivo Monex ), a través de sus áreas de negocio, haya recibido compensaciones por prestar algún servicio de representación común, financiamiento corporativo, banca de inversión, asesoría corporativa u otorgamiento de créditos bancarios, a emisoras que pueden ser objeto de análisis en el presente informe. Este reporte está dirigido a la Dirección de Promoción. Las recomendaciones reflejan una expectativa de comportamiento de la acción contra su mercado de referencia y en un plazo determinado. Este comportamiento puede estar explicado por el valor fundamental de la compañía, pero también por otros factores. El cálculo del valor fundamental realizado se basa en una combinación de una o más metodologías generalmente aceptadas en los análisis financieros, y que pueden incluir, entre otras, análisis de múltiplos, flujos de efectivo descontados, análisis por partes o alguna otra que aplique al caso particular que se esté analizando. Sin perjuicio de lo que antecede, podrían tener más peso otros factores, entre los que se encuentran el flujo de noticias, momento de beneficios, fusiones y adquisiciones, el apetito del mercado por un determinado sector, entre otros; estos factores pueden llevar a una recomendación opuesta a la indicada solamente por el valor fundamental y su comparación directa con la cotización. MONEX Grupo Financiero /Kaleidoscopio 8