CREDITO AUTOMATICO REVOLVENTE

CREDITO AUTOMATICO REVOLVENTE El Sr. Francisco, cansado de que las computadoras de sus cabinas de Internet estén lentas y deseando renovarlas, sabe que según la clasificación de la Caja Cusco ha sido calificado para acceder a un Crédito Automático Revolvente debido a sus buenas condiciones crediticias (como pagador con 3 días de retraso), además tiene créditos en otras dos entidades y el ultimo crédito otorgado por la Caja Cusco fue de S/. 6,000 nuevos soles. Por ende se requiere conocer la cuota mensual por el préstamo de S/. 10,000 nuevos soles, a un plazo de 24 meses. Datos: Solución: Monto del préstamo S/. 10,000.00 Plazo 24 meses Tasa efectiva anual 31.37% Tasa efectiva mensual 2.30% Tasa de interés moratorio anual 132% Seguro de desgravamen 0.075% Seguro de multi riesgo No aplica Impuesto a las Transacciones Financieras 0.005% TEA 1 31.37% TCEA 2 33.26% 1. Usando la fórmula para convertir una tasa anual en mensual se tiene: [( ) ] [( ) ] 2. Calculando la tasa de interés del periodo: ) ) ) ) ) ) ) ) FRK = 0.054684 1 La tasa de costo efectivo es aquella que permite igualar el valor actual de todas las cuotas y demás pagos que serán efectuados por el cliente con el monto que efectivamente ha recibido en préstamo. Para este cálculo se incluirán todas las cuotas por monto del principal e intereses, todos los cargos por comisiones, los gastos por servicios provistos por terceros o cualquier otro gasto en los que haya incurrido la empresa, que de acuerdo a lo pactado serán trasladados al cliente, incluidos los seguros, cuando corresponda; según Reglamento de Transparencia de Información y Contratación con Usuarios del Sistema Financiero, que forma parte integrante de la Resolución S.B.S N 8181-2012. 2 TEA=Tasa efectiva anual

3. Calculando la cuota antes de 3 : Mensual antes de = M X FRK = S/. 10,000 X 0.054684 = S/. 546.84 4. Cálculo del capital amortizado: Pagos de Intereses = S/. 10,000 * 2.30% = S/. 229.88 Amortización de capital = sin Pago de intereses Para la primera cuota: Amortización de capital = S/. 546.84 - S/. 229.98 =S/. 316.86 5. Cálculo del seguro de Multiriesgo 4 : Para la primera cuota Seguro multiriesgo = S/.10, 000 x 0.00=0.000 6. Cálculo del seguro de desgravamen: Para la primera cuota Seguro de Desgravamen = Monto Desembolsado x TsegDD 5 Seguro de desgravamen = S/.10,000 x 0.00075 = S/. 7.50 7. Calculo del : Para la primera cuota = (cuota sin + Seguro de Desgravamen + Seguro multiriesgo) * 0.005% = (546.84 + 7.50 + 0.00) * 0.005% = 0.027 8. Calculo de la cuota final Para la primera cuota final = antes de + final = S/. 554.34 + 0.000 6 = S/. 554.34 9. Calculo de la Mora Vencida en una Supongamos que nuestro cliente se retrasa en el pago de su cuota quinta en 15 días, la cuota a pagar aumentara, veamos como: a) Datos: Mora en Días = 15 días en Mora = 5ta Saldo de cuota en Mora = 347.03 b) Hallando el pago de la cuota obtenemos: 3 TEM=Tasa efectiva mensual 4 No Aplica. Ver Tarifario de Comisiones y/o Gastos vinculados a operaciones activas. Vigencia a partir del 26 de Abril de 2013 5 Tasa Seguro Desgravamen vigente a partir del 3 de Marzo del 2015 sujeto a variación por cambios en las compañías de Seguros, aplicación en moneda nacional y moneda extranjera por rangos, para el primer rango sea en moneda nacional o extranjera se calcula sobre el monto inicial del préstamo, para los demás rangos sea en moneda nacional o extranjera se calculara sobre el saldo de capital del préstamo (Revisar Tarifario vigente de Comisiones y Gastos vinculados a Operaciones Activas Caja Cusco). 6 Ley N 29667 Articulo 3. Redondeo del Impuesto a las Transacciones Financieras () a. Si el digito correspondiente al tercer decimal es inferior, igual o superior a cinco (5), debe suprimirse. b. Si el dígito correspondiente al segundo decimal es inferior a cinco (5), se ajusta a cero (0) y si es superior a cinco (5), se ajusta a cinco (5).

[ ] Mora= S/. 19.086 (adicionales al saldo de cuota en mora) con Mora= S/. 366.113 10. Calculo de la Tasa Costo Efectivo Anual (TCEA) Basado en los flujos de pagos iguales en el plazo indicado, calculamos la tasa aplicada que iguale el valor presente de estos pagos con el monto solicitado por el cliente. Formula: M (1 i) 1 1 (1 i) 2 2 (1 i) 3 3 (1 i) n n M i n : Monto desembolsado : Amortización + Comisiones + Gastos, sin incluir el Impuesto de Transacción Financiera (). : TCEM. : Numero de cuotas Nota: La Tasa Costo Efectivo Mensual (TCEM) se calcula utilizando la fórmula de la Tasa Interna de Retorno (TIR) del capital prestado y todas las cuotas a pagar. EJEMPLO Datos: M = S/. 10,000.00 = S/. 554.34 n = 24 Formula: ) ) ) ) i = TCEM = 2.42% Para el cálculo de la TCEA se aplica la siguiente formula: ) ) i a = Tasa del costo efectivo anual i t = Tasa del Costo Efectivo correspondiente al periodo de pago de la cuota (mensual, trimestral, semestral, etc.) k = Numero de cuotas en un año

) ) i a =TCEA = 33.26% La tasa del costo efectivo anual (TCEA) correspondiente al periodo de pago de la cuota (IT), es aquella que permite igualar el valor actual de todas las cuotas con el monto otorgado en préstamo al cliente. Las cuotas comprenden comisiones y gastos pactados en la Hoja Resumen. 11. Plan de pagos: N SALDO DE CAPITAL A PAGO DE B=A*TEM AMORTIZACION DE CAPITAL C=D-B SIN NI SEGUROS D=FRK*A DESGRAVAMEN E=TD*A SIN F=D+E G=F*T MAS H=F+G (DESEMBOLSO) 10000-10000 1 10000.00 229.98 316.86 546.84 7.50 554.34 0.000 554.34 2 9683.14 222.69 324.14 546.84 7.50 554.34 0.000 554.34 3 9359.00 215.24 331.60 546.84 7.50 554.34 0.000 554.34 4 9027.40 207.61 339.23 546.84 7.50 554.34 0.000 554.34 5 8688.17 199.81 347.03 546.84 7.50 554.34 0.000 554.34 6 8341.15 191.83 355.01 546.84 7.50 554.34 0.000 554.34 7 7986.14 183.66 363.17 546.84 7.50 554.34 0.000 554.34 8 7622.97 175.31 371.52 546.84 7.50 554.34 0.000 554.34 9 7251.44 166.77 380.07 546.84 7.50 554.34 0.000 554.34 10 6871.38 158.03 388.81 546.84 7.50 554.34 0.000 554.34 11 6482.57 149.08 397.75 546.84 7.50 554.34 0.000 554.34 12 6084.82 139.94 406.90 546.84 7.50 554.34 0.000 554.34 13 5677.92 130.58 416.26 546.84 7.50 554.34 0.000 554.34 14 5261.66 121.01 425.83 546.84 7.50 554.34 0.000 554.34 15 4835.83 111.21 435.62 546.84 7.50 554.34 0.000 554.34 16 4400.21 101.20 445.64 546.84 7.50 554.34 0.000 554.34 17 3954.57 90.95 455.89 546.84 7.50 554.34 0.000 554.34 18 3498.68 80.46 466.37 546.84 7.50 554.34 0.000 554.34 19 3032.31 69.74 477.10 546.84 7.50 554.34 0.000 554.34 20 2555.21 58.76 488.07 546.84 7.50 554.34 0.000 554.34 21 2067.14 47.54 499.30 546.84 7.50 554.34 0.000 554.34 22 1567.84 36.06 510.78 546.84 7.50 554.34 0.000 554.34 23 1057.07 24.31 522.52 546.84 7.50 554.34 0.000 554.34 24 534.54 12.29 534.54 546.84 7.50 554.34 0.000 554.34 TOTALES 3124.04 10000.00 El Sr. Francisco deberá de pagar una cuota de S/. 554.34 durante 24 meses.

12. Metodología del cálculo de interés diferido 7 para periodo de gracia 8 Formula: [ ) )] I = Monto de Interés i = Tasa de Interés M = Capital o monto del préstamo n = Plazo EJEMPLO El Sr. Francisco solicita un periodo de gracia de 20 días Cuánto sería el monto de interés a pagar? a) Se convierte la TEA a una TED (Tasa Efectiva Diaria) TED = 0.08% ) ) ) b) Calculo del interés diferido de los 20 días de periodo de gracia solicitados por el cliente: ) ) I = S/. 152.74 c) Para poder distribuir el monto del interés diferido en cada cuota dividimos este monto entre el número de cuotas del préstamo. 13. Plan de Pagos con periodo de gracia de 20 días N FECHA SALDO DE CAPITAL A PAGO DE B=A*TEM DIFERIDO AMORTIZACION DE CAPITAL C=D-B SIN NI SEGUROS D=FRK*A DESGRAVAMEN E=TD*A SIN F=D+E G=F*T MAS H=F+G FINAL J=H+I (DESEMBOLSO) 10/12/2014 10000 1 30/01/2015 10000.00 229.98 6.36 316.86 546.84 7.50 554.34 0.000 554.34 560.70 2 01/03/2015 9683.14 222.69 6.36 324.14 546.84 7.50 554.34 0.000 554.34 560.70 3 31/03/2015 9359.00 215.24 6.36 331.60 546.84 7.50 554.34 0.000 554.34 560.70 7 Interés Diferido: Prorrateo del Interés compensatorio generado en el periodo de gracia entre todas las cuotas del cronograma de pagos elegido por el cliente. 8 Periodo de Gracia: días en exceso a treinta que transcurren desde la fecha de desembolso hasta la fecha de vencimiento de la primera cuota

4 30/04/2015 9027.40 207.61 6.36 339.23 546.84 7.50 554.34 0.000 554.34 560.70 5 30/05/2015 8688.17 199.81 6.36 347.03 546.84 7.50 554.34 0.000 554.34 560.70 6 29/06/2015 8341.15 191.83 6.36 355.01 546.84 7.50 554.34 0.000 554.34 560.70 7 29/07/2015 7986.14 183.66 6.36 363.17 546.84 7.50 554.34 0.000 554.34 560.70 8 28/08/2015 7622.97 175.31 6.36 371.52 546.84 7.50 554.34 0.000 554.34 560.70 9 27/09/2015 7251.44 166.77 6.36 380.07 546.84 7.50 554.34 0.000 554.34 560.70 10 27/10/2015 6871.38 158.03 6.36 388.81 546.84 7.50 554.34 0.000 554.34 560.70 11 26/11/2015 6482.57 149.08 6.36 397.75 546.84 7.50 554.34 0.000 554.34 560.70 12 26/12/2015 6084.82 139.94 6.36 406.90 546.84 7.50 554.34 0.000 554.34 560.70 13 25/01/2016 5677.92 130.58 6.36 416.26 546.84 7.50 554.34 0.000 554.34 560.70 14 24/02/2016 5261.66 121.01 6.36 425.83 546.84 7.50 554.34 0.000 554.34 560.70 15 25/03/2016 4835.83 111.21 6.36 435.62 546.84 7.50 554.34 0.000 554.34 560.70 16 24/04/2016 4400.21 101.20 6.36 445.64 546.84 7.50 554.34 0.000 554.34 560.70 17 24/05/2016 3954.57 90.95 6.36 455.89 546.84 7.50 554.34 0.000 554.34 560.70 18 23/06/2016 3498.68 80.46 6.36 466.37 546.84 7.50 554.34 0.000 554.34 560.70 19 23/07/2016 3032.31 69.74 6.36 477.10 546.84 7.50 554.34 0.000 554.34 560.70 20 22/08/2016 2555.21 58.76 6.36 488.07 546.84 7.50 554.34 0.000 554.34 560.70 21 21/09/2016 2067.14 47.54 6.36 499.30 546.84 7.50 554.34 0.000 554.34 560.70 22 21/10/2016 1567.84 36.06 6.36 510.78 546.84 7.50 554.34 0.000 554.34 560.70 23 20/11/2016 1057.07 24.31 6.36 522.52 546.84 7.50 554.34 0.000 554.34 560.70 24 20/12/2016 534.54 12.29 6.36 534.54 546.84 7.50 554.34 0.000 554.34 560.70 TOTALES 3124.04 152.74 10000.00 El Sr. Francisco deberá de pagar una cuota de S/. 560.70 durante 24 meses. Ejemplo con calendario de fecha fija El Sr. Francisco solicita su crédito de S/. 10000 por un año y se compromete a pagar todos los días (12) de cada mes. Cuánto será su cuota mensual? 14. Calculo de interés con fecha fija a) Formula: convirtiendo la TEA en TEM [ ) )] [ )) )] b) Determinación del factor de cálculo FECHA 09/12/2014 PERIODOS DIAS TRANSCURRIDOS CALCULO DE FACTOR 12/01/2015 34 34 [ )) )] 12/02/2015 31 65 [ )) )] FACTOR (FC) FACTOR ACUMULADO 0.9745602 0.9745602 0.9519296 1.9264899 18.1827671 1/ 1/ FACTOR ACUMULADO AL FINAL DE AÑO

FC = 1/FF FC = 1/18.1827671 FC = 0.05499713 c) Hallando la cuota C = M*FC C = cuota M = Capital o Monto de Préstamo C = 10000*0.05499713 C = 549.97 15. Plan de pagos con fecha fija N FECHA PERIODOS SALDO DE CAPITAL A POR PERIODO PAGO DE B=A*TEM AMORTIZACION DE CAPITAL C=D-B SIN NI SEGUROS D=FRK*A DESGRAVAMEN E=TD*A SIN F=D+E G=F*T (DESEMBOLSO) 09/12/2013 10000 1 12/01/2014 34 9711.07 2.61038279 261.04 288.93 549.97 7.50 557.47 0.000 557.47 2 12/02/2014 31 9391.96 2.37733954 230.87 319.11 549.97 7.50 557.47 0.000 557.47 3 12/03/2014 28 9043.43 2.14482556 201.44 348.53 549.97 7.50 557.47 0.000 557.47 4 12/04/2014 31 8708.45 2.37733954 214.99 334.98 549.97 7.50 557.47 0.000 557.47 5 12/05/2014 30 8358.76 2.29977613 200.27 349.70 549.97 7.50 557.47 0.000 557.47 6 12/06/2014 31 8007.50 2.37733954 198.72 351.26 549.97 7.50 557.47 0.000 557.47 7 12/07/2014 30 7641.68 2.29977613 184.15 365.82 549.97 7.50 557.47 0.000 557.47 8 12/08/2014 31 7273.38 2.37733954 181.67 368.30 549.97 7.50 557.47 0.000 557.47 9 12/09/2014 31 6896.32 2.37733954 172.91 377.06 549.97 7.50 557.47 0.000 557.47 10 12/10/2014 30 6504.95 2.29977613 158.60 391.37 549.97 7.50 557.47 0.000 557.47 11 12/11/2014 31 6109.63 2.37733954 154.64 395.33 549.97 7.50 557.47 0.000 557.47 12 12/12/2014 30 5700.16 2.29977613 140.51 409.46 549.97 7.50 557.47 0.000 557.47 13 12/01/2015 31 5285.70 2.37733954 135.51 414.46 549.97 7.50 557.47 0.000 557.47 14 12/02/2015 31 4861.39 2.37733954 125.66 424.31 549.97 7.50 557.47 0.000 557.47 15 12/03/2015 28 4415.69 2.14482556 104.27 445.70 549.97 7.50 557.47 0.000 557.47 16 12/04/2015 31 3970.69 2.37733954 104.98 445.00 549.97 7.50 557.47 0.000 557.47 17 12/05/2015 30 3512.04 2.29977613 91.32 458.65 549.97 7.50 557.47 0.000 557.47 18 12/06/2015 31 3045.56 2.37733954 83.49 466.48 549.97 7.50 557.47 0.000 557.47 19 12/07/2015 30 2565.63 2.29977613 70.04 479.93 549.97 7.50 557.47 0.000 557.47 20 12/08/2015 31 2076.65 2.37733954 60.99 488.98 549.97 7.50 557.47 0.000 557.47 21 12/09/2015 31 1576.05 2.37733954 49.37 500.60 549.97 7.50 557.47 0.000 557.47 22 12/10/2015 30 1062.32 2.29977613 36.25 513.73 549.97 7.50 557.47 0.000 557.47 23 12/11/2015 31 537.61 2.37733954 25.26 524.72 549.97 7.50 557.47 0.000 557.47 24 12/12/2015 30 0.00 2.29977613 12.36 537.61 549.97 7.50 557.47 0.000 557.47 TOTALES 3199.31 10000.00 MAS H=F+G El Sr. Francisco deberá de pagar una cuota de S/. 557.47 durante 24 meses. Ejemplo con calendario de fecha fija, próximo mes y periodo de gracia de 20 días El Sr. Francisco solicita su crédito de s/. 10000 por un año y solicita un periodo de gracia de 20 días, se compromete a pagar todos los días (08) de cada mes. Cuánto será su cuota mensual?

16. Calculo de interés con fecha fija, próximo mes y periodo de gracia de 20 días a) Formula: convirtiendo la TEA en TEM [ ) )] [ )) )] b) Determinación del factor de cálculo FECHA PERIODOS 09/12/2014 29/12/2015 20 9 DIAS TRANSCURRIDOS CALCULO DE FACTOR 08/01/2015 10 10 [ )) )] 08/02/2015 30 41 [ )) )] FACTOR (FC) FACTOR ACUMULADO 0.9924495 0.99244955 0.9694035 1.9618531 18.5116120 1/ 1/ FACTOR ACUMULADO AL FINAL DE AÑO FC = 1/FF FC = 1/18.5165350 FC = 0.054020147 c) Hallando la cuota C = M*FC C = cuota M = Capital o Monto de Préstamo C = 10000* 054020147 C = 540.20 17. Plan de pagos con fecha fija, próximo mes y periodo de gracia de 20 días N FECHA PERIODOS SALDO DE CAPITAL A POR PERIODO PAGO DE B=A*TEM AMORTIZACION DE CAPITAL C=D-B SIN NI SEGUROS D=FRK*A DESGRAVAMEN E=TD*A DIFERIDO I SIN F=D+E G=F*T MAS H=F+G FINAL J=H+I (DESEMBOLSO) 09/12/2014 10000 1 08/01/2015 10 9535.88 0.76078936 76 08 464.12 540 20 7.50 6.36 547.70 0.000 547.70 554.07 2 08/02/2015 31 9222.38 2.37733954 226.70 313 50 540 20 7.50 6.36 547.70 0.000 547.70 554.07 3 08/03/2015 28 8879.98 2.14482556 197.80 342.40 540 20 7.50 6.36 547.70 0.000 547.70 554.07 4 08/04/2015 31 8550.88 2.37733954 211.11 329 09 540 20 7.50 6.36 547.70 0.000 547.70 554.07 5 08/05/2015 30 8207.33 2.29977613 196.65 343 55 540 20 7.50 6.36 547.70 0.000 547.70 554.07 6 08/06/2015 31 7862.25 2.37733954 195.12 345 09 540 20 7.50 6.36 547.70 0.000 547.70 554.07 7 08/07/2015 30 7502.86 2.29977613 180.81 359 39 540 20 7.50 6.36 547.70 0.000 547.70 554.07 8 08/08/2015 31 7141.03 2.37733954 178.37 361 83 540 20 7.50 6.36 547.70 0.000 547.70 554.07 9 08/09/2015 31 6770.59 2.37733954 169.77 370.43 540 20 7.50 6.36 547.70 0.000 547.70 554.07 10 08/10/2015 30 6386.10 2.29977613 155.71 384.49 540 20 7.50 6.36 547.70 0.000 547.70 554.07 9 Se toma la metodología del cálculo de interés diferido para periodos de gracia 20 días empleado en el punto 12, con un Interés diferido mensual de S/.6.36 y un interés diferido total de S/. 152.74.

11 08/11/2015 31 5997.72 2.37733954 151.82 388 38 540 20 7.50 6.36 547.70 0.000 547.70 554.07 12 08/12/2015 30 5595.45 2.29977613 137.93 402 27 540 20 7.50 6.36 547.70 0.000 547.70 554.07 13 08/01/2016 31 5188.27 2.37733954 133.02 407.18 540 20 7.50 6.36 547.70 0.000 547.70 554.07 14 08/02/2016 31 4771.41 2.37733954 123.34 416 86 540 20 7.50 6.36 547.70 0.000 547.70 554.07 15 08/03/2016 29 4337.25 2.22227149 106.03 434.17 540 20 7.50 6.36 547.70 0.000 547.70 554.07 16 08/04/2016 31 3900.16 2.37733954 103.11 437 09 540 20 7.50 6.36 547.70 0.000 547.70 554.07 17 08/05/2016 30 3449.65 2.29977613 89.69 450 51 540 20 7.50 6.36 547.70 0.000 547.70 554.07 18 08/06/2016 31 2991.46 2.37733954 82 01 458.19 540 20 7.50 6.36 547.70 0.000 547.70 554.07 19 08/07/2016 30 2520.05 2.29977613 68 80 471.40 540 20 7.50 6.36 547.70 0.000 547.70 554.07 20 08/08/2016 31 2039.76 2.37733954 59 91 480 29 540 20 7.50 6.36 547.70 0.000 547.70 554.07 21 08/09/2016 31 1548.05 2.37733954 48.49 491.71 540 20 7.50 6.36 547.70 0.000 547.70 554.07 22 08/10/2016 30 1043.45 2.29977613 35.60 504.60 540 20 7.50 6.36 547.70 0.000 547.70 554.07 23 08/11/2016 31 528.06 2.37733954 24 81 515.40 540 20 7.50 6.36 547.70 0.000 547.70 554.07 24 08/12/2016 30 0.00 2.29977613 12.14 528 06 540 20 7.50 6.36 547.70 0.000 547.70 554.07 TOTALES 2964.84 10000.00 El Sr. Francisco deberá de pagar una cuota de S/. 554.07 durante 24 meses. Toda transacción financiera está sujeta al pago del Impuesto del 0.005% conforme a la Ley Nº 29667 con vigencia a partir del 01 de abril de 2011. La empresa tienen la obligación de difundir información de conformidad con la Ley Nº 28587 y sus modificatorias, así como el Reglamento de Transparencia de Información y Contratación con Usuarios del Sistema Financiero, aprobado mediante Resolución SBS Nº 8181-2012 y sus modificatorias. Si tiene cualquier consulta y requiere mayor información sobre nuestros productos y servicios, tasas de interés, comisiones y gastos visite nuestras oficinas de atención o nuestra Web: www.cmaccusco.com.pe o comuníquese con nuestra Central de Atención al Usuario marcando el 0800-20002.