Oficina Global IFRS Junio 2013 IFRS in Focus (edición en español) IASB vuelve a exponer propuestas sobre la contabilidad de los contratos de seguro Contenidos Introducción y antecedentes Las propuestas Transición, fecha efectiva y período para comentarios El resultado final El ED revisado confirma las características clave del modelo expuesto en el año 2010 requiriendo un solo modelo de contabilidad para todos los contratos de seguro a ser aplicada nivel de portafolio usando el enfoque de valor de cumplimiento corriente que requiere la medición corriente explícita de los flujos de efectivo esperados y el pasivo por el riesgo y la incertidumbre ( bloques de construcción ). Este modelo prohíbe el reconocimiento de utilidad en el reconocimiento inicial de un contrato de seguro. Según el modelo revisado, IASB ha modificado este modelo de cinco maneras: el componente del pasivo que representa la utilidad no-ganada es ajustado por los cambios prospectivos en los supuestos ( desbloqueo ); los gastos por intereses se presentan por separado entre utilidad o pérdida y otros ingresos comprensivos ( la solución OCI ): los contratos de seguro en los que los flujos de efectivo estén vinculados contractualmente con los elementos subyacentes usarán los valores en libros de esos elementos para contabilizar los flujos de efectivo ( el enfoque de duplicación ); una nueva definición de los ingresos ordinarios y los gastos de seguro es aplicada para propósitos de presentación; y el enfoque de re-emisión plena modificado es introducido para la adopción por primera vez del nuevo IFRS. Los comentarios sobre las propuestas se reciben hasta el 25 de octubre de 2013. En el original: the mirroring approach = el enfoque de duplicación (o el enfoque espejo, o el enfoque de referencia) (N del t).
Introducción y antecedentes El proyecto de contratos de seguro, de IASB, ha estado operando desde 1997. Con el proyecto conjunto con la Financial Accounting Standards Board ( FASB ) en el año 2008, se ha convertido en uno de los proyectos clave para la convergencia entre los IFRS y los US GAAP. El ED revisado ( el ED 2013 ) es el último paso en el desarrollo de un IFRS comprensivo para los contratos de seguro. Para más información útil por favor vea los siguientes sitios web: www.iasplus.com www.deloitte.com En el año 2010 IASB publicó un borrador para discusión pública ( el ED 2010 ) y FASB publicó un documento para discusión. Los modelos presentados en esos documentos eran similares en muchos aspectos, pero diferentes en algunos aspectos clave de la medición del pasivo de seguro. De manera específica, la medición explícita de la incertidumbre que rodea al estimado del pasivo de seguro y el reconocimiento subsiguiente de la utilidad no-ganada en el día uno. Esas diferencias no han sido resueltas por completo, resultando en dos modelos diferentes. IASB, al emitir el ED 2013 busca retroalimentación sobre las áreas clave que han sido desarrolladas desde las propuestas expuestas en el año 2010. FASB está en el proceso de redactar sus propuestas y se espera que brevemente emita un ED. Observaciones Si bien se ha logrado progreso importante en el desarrollo de propuestas ampliamente consistentes para los contratos de seguro según los IFRS y los US GAAP, el entendimiento de las diferencias que permanecen será importante para preparadores, inversionistas y otros usuarios. Qué está siendo vuelto a ser expuesto y por qué? IASB ha completado las nuevas deliberaciones sobre su ED 2010 y ha decidido buscar comentarios solamente sobre las cinco áreas específicas del modelo de contabilidad donde los cambios desde el ED 2010 han sido considerados que son particularmente materiales. Esos cambios son: el componente pasivo explícito que captura la utilidad no-ganada de un contrato de seguro ( el margen contractual del servicio ) será ajustado por los cambios en los flujos de efectivo futuros esperados relacionados con la cobertura del seguro. Si bien el ajuste por los cambios positivos no tiene límites, los cambios negativos no pueden crear un activo de margen contractual del servicio (este enfoque es denominado desbloqueo del margen contractual del servicio ). Los gastos por intereses se dividirán en dos componentes: - el gasto basado en las tasas de descuento históricas en funcionamiento en el reconocimiento inicial será reconocido en utilidad o pérdida; mientras que 2
- el efecto de cualquier diferencia entre esa tasa y las tasas de descuento usadas para medir los contratos de seguro en el balance general será reportado a través de otros ingresos comprensivos (OCI = Other Comprehensive Income). Este cambio está alineado con la introducción, en el IFRS 9 Instrumentos financieros, del modelo de medición del valor razonable a través de OCI para los instrumentos de deuda. Los flujos de efectivo del contrato de seguros que contractualmente estén vinculados con los elementos subyacentes (e.g., los activos que los respalden) serán medidos usando el valor en libros de esos elementos subyacentes ( el enfoque de duplicación ). Este requerimiento tiene en cuenta la precedencia sobre la solución OCI que se describió arriba. El estado de ingresos mostrará los ingresos y gastos de seguro como cantidades derivadas de los cambios en los diversos componentes del pasivo de seguro. Los componentes inversión tendrían que ser desagregados y excluidos de la presentación de los ingresos ordinarios y gastos de seguro. Este requerimiento de presentación no cambia el impacto que el enfoque de los bloques de construcción tiene en la utilidad o pérdida del asegurador. Los requerimientos transitorios requerirán ahora la aplicación retrospectiva plena modificada con algunas simplificaciones en los casos en que esto no sea practicable, tal y como se define en el IAS 8, para permitir la reemisión de los márgenes contractuales del servicio y el saldo OCI acumulado asociado con la división de los gastos por intereses. Cómo se espera que esto afecte a los aseguradores? Un cambio de gran alcance para la información financiera El ED propone la introducción por primera vez de un solo IFRS consistente y transparente para los contratos de seguro. Esto tendrá un impacto material en todo el sector de seguros que por primera vez disfrutará de una estructura uniforme y comprensiva para la presentación de reportes. La consistencia y la transparencia según este nuevo IFRS les proporcionaría a los mercados de capital con claridad y comparabilidad mejoradas alrededor de la presentación de reportes de los aseguradores y podría actuar como un incentivo para que los inversionistas les presten atención más estrecha al sector de seguros. Nuevos perfiles de las utilidades El nuevo IFRS se centra en un enfoque basado-en-principios para el reconocimiento de las utilidades derivadas de los contratos de seguros cuando se cumplen las obligaciones del asegurador para con sus tomadores de pólizas. Los aseguradores necesitarían valorar los nuevos perfiles de las utilidades contra los actualmente reportados y prepararse para comprometerse con el mercado para informarles a los stakeholders relevantes acerca de esos cambios. Se requerirían nuevos sistemas El enfoque de bloques de construcción introduce datos que previamente no fueron reportados a los inversionistas y que requiere la aplicación de juicios y estimados contra una estructura más consistente y transparente de presentación de reportes. Los nuevos sistemas de finanzas y actuariales necesariamente cumplirán con los nuevos requerimientos y asegurarán que la velocidad y la exactitud de la presentación de reportes se mantengan luego de la implementación. Recogida y almacenamiento de datos Se necesitaría obtener, estimar, almacenar y rastrear cantidad importante de datos para construir este modelo por primera vez y para su operación consiguiente. 3
El emparejamiento de activospasivos y el nuevo modelo de contabilidad En la transición y subsiguientemente a partir del reconocimiento inicial de los activos financieros las entidades necesitarían considerar las opciones de clasificación y medición disponibles en el IFRS 9 para representar de manera fiel cualquier estrategia de emparejamiento de activos-pasivos que hayan adoptado y para reducir en sus reportes financieros los desajustes de contabilidad. En qué consiste el desbloqueo del margen contractual del servicio? El margen contractual del servicio (denominado el margen residual en el ED 2010) era simplemente la utilidad del día uno capturada en el reconocimiento inicial y luego liberada durante el período de cobertura. El ED 2013 propone volver a calibrar prospectivamente el margen contractual del servicio cuando cambien los supuestos sobre los flujos de efectivo futuros. Esta decisión refleja el entendimiento de que mediante la nueva calibración del margen el asegurador representaría más fielmente el surgimiento prospectivo de utilidades más altas o más bajas como resultado de estimados corrientes más exactos de los flujos de efectivo futuros. El ED 2013 requiere que el margen sea ajustado por los cambios en los flujos de efectivo estimados que se relacionen con la cobertura futura del seguro o por los servicios futuros a ser prestados según el contrato (e.g., servicios de administración de inversión). Los incrementos esperados en las salidas de efectivo futuras relacionadas con cobertura o servicios futuros reducirían el margen y la cantidad de la utilidad que pueda ser liberada en los períodos subsiguientes, y viceversa. Si el margen se ha agotado y el contrato se vuelve oneroso, todos los cambios en los estimados se reconocen en utilidad o pérdida cuando ocurren. Este desbloqueo no se extiende a los cambios en los estimados de los flujos de efectivo futuros relacionados con la cobertura pasada, e.g., a los reclamos ya incurridos. Igualmente, los cambios en la incertidumbre o en el grado de riesgo de los flujos de efectivo se miden por separado por el ajuste del riesgo y fluyen directamente a utilidad o pérdida. Tal y como ocurre con el bloque de construcción residual, el margen contractual del servicio acrecenta los intereses en utilidad o pérdida a la tasa de descuento bloqueada al inicio, de la misma manera como lo hacen los estimados de los flujos de efectivo futuros. La liberación, durante el período de cobertura, del margen contractual del servicio, sería sobre una base sistemática que sea consistente con el patrón de transferencia de los servicios prestados. El ED 2013 no especifica el nivel de agregación requerido para la amortización del margen, distinto a decir que el nivel debe ser suficiente para determinar que todo el margen haya sido liberado a utilidad o pérdida para el final del período de cobertura. Observaciones La decisión para introducir el desbloqueo parecería estar en línea con la economía del seguro. Sin embargo, la decisión de des-reconocer el margen contractual del servicio durante el período de cobertura o antes potencialmente introduciría en utilidad o pérdida una asimetría entre el reconocimiento de la utilidad y el patrón de la liberación a partir del riesgo de que siempre se extendería a la post-cobertura. Para los contratos de seguro con un período corto de liquidación de los reclamos, tal como la póliza estándar de vida, el impacto puede ser mínimo. Sin embargo, para otros productos con un término de contrato corto y un período de liquidación de los reclamos largo (e.g., póliza anual de pasivos de producto) el impacto es probable que sea mucho mayor. En el contexto de los portafolios abieros0 donde nuevos contratos se agregan continuamente, el asegurador necesitaría agrupar los contratos con base en los términos del contrato (período del reconocimiento inicial, duración de la cobertura y perfil del patrón de las ganancias) y asegurar que sus sistemas de operación sean capaces de rastrear la liberación del margen contractual del servicio durante el período de cobertura. 4
En qué consiste la solución OCI para los gastos por intereses? Todos los estimados de los flujos de efectivo futuros según el enfoque del bloque de construcción necesitarían ser descontados (a menos que el efecto del descuento fuera material). La tasa de descuento a ser aplicada es, por consiguiente, uno de los factores de estimación más materiales. Según las propuestas del ED 2010, cualesquiera cambios a las tasas de descuento tendrían que fluir a través de utilidad o pérdida. Dado el nivel importante de los pasivos de seguro y de los activos financieros que los respaldan que son sensibles a las tasas de interés del mercado, quienes respondieron al ED 2010 identificaron que esto podría resultar en la vista de que el desempeño del asegurador sea distorsionado por el efecto de las fluctuaciones de corto plazo en las tasas de interés del mercado. Para abordar este problema IASB ha desarrollado la solución OCI diseñada para trabajar en conjunto con el Borrador para discusión pública Classification and Measurement: Limited Amendments to IFRS 9 (Proposed amendments to IFRS 9 (2010)) [Clasificación y medición: enmiendas limitadas al IFRS 9 (Enmiendas propuestas al IFRS 9 (2010))]. La solución OCI es mostrar ambos tipos de información que se considera valiosa para los usuarios: el valor del pasivo corriente y el gasto por intereses basado-en-el-costo-histórico. Según el enfoque propuesto, el estado de posición financiera siempre mostraría una medida corriente del pasivo de seguro. El estado de ingresos, por otro lado, reflejaría el valor histórico del dinero en el tiempo bloqueado al inicio. Los cambios en las tasas de descuento serían reflejados en OCI y reversarían con el tiempo cuando se de satisfacción plena a los pasivos de seguro. Si el pasivo de seguro es des-reconocido (e.g., en la venta de un portafolio) las cantidades diferidas en OCI serían recicladas a utilidad o pérdida. Al mismo tiempo, según las propuestas del ED del IFRS 9 (y el ED de los US GAAP equivalente) los emisores también podrían reflejar a través de OCI los cambios del valor razonable de ciertos instrumentos tipo deuda. Los aseguradores históricamente administran el riesgo del valor del tiempo de sus pasivos de seguro de largo plazo mediante el emparejamiento de la duración de los bonos de inversión que tienen. Las propuestas del ED del IFRS 9 aplicarían a los instrumentos financieros tipo deuda que satisfagan la prueba de las características contractuales contenidas en ese estándar (e.g., bonos) y que sean administrados tanto para el recaudo como para la venta de los flujos de efectivo contractuales. El efecto que se tiene la intención tengan esas decisiones sería reducir la volatilidad de costo plazo en la utilidad o pérdida y minimizar los desajustes de contabilidad en la presentación del desempeño de la administración del activo-pasivo. La solución OCI se propone que sea obligatoria para los pasivos de seguro. De manera similar, por el lado activo, la remedición OCI del valor razonable se propone que sea obligatoria para los activos financieros que satisfagan tanto las pruebas de las características contractuales de los flujos de efectivo como del modelo de negocios según el IFRS 9. Observaciones El ED 2013 introduce la solución OCI como un requerimiento para todos los contratos de seguro al tiempo que las enmiendas propuestas al IFRS 9 dependen de las pruebas relevantes que se establecen en el borrador para discusión pública que se observó arriba. Además, las estrategias de emparejamiento de activos-pasivos pueden usar instrumentos financieros derivados para lograr el emparejamiento de los flujos de efectivo para las duraciones de los pasivos muy largas. Los derivados sólo se contabilizan a valor razonable a través de utilidad o pérdida permitiéndoles a los aseguradores tratar el desajuste contable restante si de manera activa han mitigado con derivados las diferentes duraciones de sus pasivos de seguro y de sus activos financieros no-derivados. De otro modo, cuando el asegurador tiene activos financieros con duraciones más cortas que las de sus pasivos de seguro el efecto de este desajuste de la duración sería reflejado completamente en OCI. Para entender la estrategia de administración de activos-pasivos del asegurador los usuarios necesitarían considerar ambas partes del estado de ingresos comprensivos. 5
Cómo aplica el modelo a los contratos donde los flujos de efectivo varían con los elementos subyacentes (el enfoque de duplicación)? Los diferentes tipos de contratos tienen flujos de efectivo que varían con los retornos en los elementos subyacentes ya sea mediante un vínculo especificado contractualmente o indirectamente. A ellos típicamente se les refiere como contratos participativos, con utilidades, vinculados a unidad, vinculados a índice, universales de vida, junto con muchas otras variantes. Para responder al problema del desajuste de contabilidad entre los pasivos de seguro y los activos que los respaldan el ED 2013 introduce un nuevo requerimiento aplicable a los flujos de efectivo contenidos en un contrato de seguro que varía con los elementos subyacentes. El nuevo requerimiento aplica a los diferentes tipos de vínculo: Tipo de vínculo contractual Tratamiento contable según el ED 2013 Contratos de seguro que especifiquen un vínculo contractual directo y que requieran que el asegurador tenga los elementos subyacentes (e.g., contratos vinculados a unidad. Contratos de seguro que especifican un vínculo contractual indirecto y que requieren que el asegurador tenga los elementos subyacentes (e.g., opciones y garantías implícitas). Contratos de seguro que ni especifican o vínculo contractual ni un requerimiento para tener los elementos subyacentes pero que tienen variabilidad de los flujos de efectivo basada en los elementos subyacentes. La medición y presentación de los flujos de efectivo vinculados están determinadas por la medición y presentación de los elementos subyacentes (aún si están en una base no-corriente). A esto se le refiere como enfoque de duplicación. El enfoque de duplicación anula otros requerimientos del modelo de los bloques de construcción incluyendo los de la solución OCI. En la extensión en que exista un vínculo directo el enfoque de duplicación elimina los desajustes de contabilidad en la medición y presentación. Cuando los contratos de seguro ofrecen protección contra la disminución del riesgo o permiten participación directa solo en el aumento de los riesgos de los elementos subyacentes referenciados tenidos, el vínculo con los retornos de los elementos subyacentes es indirecto. Cuando esas características no están des-empaquetadas se miden usando el modelo general de los bloques de construcción. Sin embargo, los cambios en los flujos de efectivo futuros estimados se reflejarían en utilidad o pérdida usando tasas de descuento corrientes. En otras palabras, la solución OCI no aplicaría a tales flujos de efectivo. Estos tipos de contratos permiten la discreción del asegurador en la asignación de los retornos a las cuentas del tomador de la póliza y no hay requerimiento para que el asegurador tenga los elementos subyacentes (e.g., contratos vinculados-a-índice). La medición de los flujos de efectivo futuros estimados usaría el modelo general de los bloques de construcción. En la presentación, en utilidad o pérdida, de los gastos por intereses se modifica la solución OCI. La tasa de descuento determinada al inicio para la presentación de los gastos por intereses se reajusta siempre que los términos en los elementos subyacentes se espere que afecten los flujos de efectivo futuros estimados. Los gastos por intereses en esos flujos de efectivo serían similares a los del pasivo financiero de tasa variable. La diferencia entre esta tasa reajustada y las tasas de descuento corrientes sería reconocida en OCI. 6
En todos los contratos en que también hay otros flujos de efectivo que no varían con los elementos subyacentes, se utiliza el enfoque de los bloques de construcción. Observaciones La propuesta de IASB tiene la intención de reducir los desajustes de contabilidad para ciertos tipos de contratos (e.g., vinculados-a-unidad ). Se requiere el análisis de los diferentes tipos de flujos de efectivo dentro de un solo producto, lo cual puede ser complejo. Los productos con opciones implícitas, garantías mínimas y otros flujos de efectivo que varíen indirectamente con los elementos subyacentes tienen los cambios tanto en los estimados como en la tasa de descuento para tales flujos de efectivo reflejados en utilidad o pérdida (no está disponible la solución OCI). Cómo se definen los nuevos ingresos ordinarios de seguros? El ED 2013 confirmó el enfoque percibe a todo el contrato de seguro como un solo elemento, con un solo saldo que captura todo el cumplimiento de los flujos de efectivo y las obligaciones de desempeño que resultan del contrato. Para la utilidad o pérdida, el ED 2013 introduce una nueva definición de ingresos ordinarios de seguros que intenta responder a la demanda de los inversionistas por una cifra de ingresos ordinarios prominente que fuera consistente tanto como sea posible con los ingresos ordinarios reportados en otras industrias. Para los contratos de corto plazo que apliquen el enfoque de la asignación de la prima, las cantidades de los ingresos ordinarios se generan de manera automática en la amortización de las primas requiriendo por lo tanto una nueva propuesta sólo para los contratos de seguro según el enfoque de los bloques de construcción. La nueva definición de ingresos ordinarios de seguros se basa en un enfoque que deriva la cantidad de los ingresos ordinarios proveniente de la desagregación del cambio en el pasivo calculado usando los bloques de construcción. La cantidad de los ingresos ordinarios refleja el progreso del asegurador en satisfacer la obligación para proporcionar la cobertura del seguro y los otros servicios y se reconoce durante el período de cobertura. Se define como la suma del cambio en el ajuste del riesgo por los flujos de efectivo asociados con la cobertura futura, la liberación del margen contractual del servicio y la cantidad por los reclamos y beneficios esperados para el período. Cambio en el ajuste del riesgo por la cobertura futura. Liberación del margen + + esperados = contractual del servicio. Reclamos y beneficios por el período. Ingresos ordinarios de seguros Los reclamos, beneficios y gastos actuales incurridos en el período serán presentados en la línea de gastos de seguros. En sustancia, IASB ha intentado separar el elemento de línea de las variaciones en la experiencia que fue introducido en la presentación resumida del margen propuesta en el ED 2010 en los componentes ingresos ordinarios y costos. Muchas pólizas de largo plazo contienen elementos de inversión que no se des-empaquetan y que no son tratados como componentes separados a causa de que no son distintos. Para ser distinto, el contrato tiene que no estar altamente interrelacionado y un contrato con términos equivalentes tiene que ser vendido o podría ser vendido por separado en el mismo mercado o en la misma jurisdicción por aseguradores u otras partes. El ED 2013 requiere que las cantidades de 7
depósito se desagreguen y se excluyan de las cantidades de los ingresos ordinarios y gastos de seguro. Esos componentes inversión se definen como la cantidad que el asegurador está obligado a pagar al tenedor de la póliza o al beneficiario independiente de si ocurre el evento asegurado. Para los contratos que especifican un vínculo contractual directo con los retornos de los elementos subyacentes tenidos, la presentación y medición sigue el enfoque de duplicación y los cambios en el pasivo de seguro siguen la presentación de los cambios en los elementos subyacentes. Observaciones La cifra de ingresos ordinarios de seguros reportada en utilidad o pérdida probablemente no correspondería a la cantidad de la prima recibida en el período. Ni reflejaría la cantidad de los nuevos negocios suscritos. Las entidades pueden querer comprometerse con sus inversionistas, analistas y otros usuarios para educarlos sobre esta materia. Transición, fecha efectiva y período para comentarios El ED 2013 propone permitir que los preparadores tengan aproximadamente tres años a partir de la fecha en que se publique el estándar hasta la fecha de la implementación obligatoria. La aplicación temprana sería permitida y la entidad estaría requerida a re-emitir los comparativos. Dados los importantes cambios de contabilidad propuestos, se pueden necesitar tres años para valorar los impactos que el ED tiene en sus negocios y para prepararse. Habría la necesidad de revisar sistemas, coordinar los procesos de operación y presentación de reportes, organizar la captura, el procesamiento y el almacenamiento de los datos, entrenar al personal y comunicarse de manera efectiva con los stakeholders. El estándar aplicará retrospectivamente con el requerimiento de hacer uso máximo de datos objetivos. Esto significa que en la transición las entidades tendrían pendiente una medida corriente de sus pasivos de seguro que incluiría el margen contractual del servicio en la extensión en que el período de cobertura no haya expirado. El impacto de los cambios en el valor del dinero en el tiempo desde el inicio de los contratos hasta la fecha de la transición sería reflejado en OCI acumulados. Esto permitiría comparabilidad a través del tiempo y entre los productos en los que se participó antes y después de la transición. Para facilitar la transición, IASB ha propuesto una serie de simplificaciones para la estimación de flujos de efectivo esperados, tasa de descuento, ajuste del riesgo y margen contractual del servicio en los casos en que el enfoque normal de re-emisión pueda probar ser impracticable. 8
Elementos a ser re-emitidos Enfoque de re-emisión modificado Flujos de efectivo esperados en el reconocimiento inicial Cuando la aplicación retrospectiva sea impracticable el asegurador está requerido a asumir que todos los cambios subsiguientes en los flujos de efectivo eran conocidos antes de la fecha del reconocimiento inicial y reemitir los períodos anteriores con el beneficio de la retrospectiva. Tasa de descuento al inicio Las curvas de rendimiento en la transición que serían bloqueadas0 con el propósito de calcular el gasto por intereses contenido en utilidad o pérdida se determinan tal y como sigue: si hay una curva de rendimiento observable que se aproxime a la curva de rendimiento que habría sido aplicada de acuerdo con el estándar para al menos tres años antes de la fecha de transición, el asegurador estaría requerido a usar esa curva de rendimiento observable; o si no existe la curva de rendimiento descrita arriba, el asegurador estaría requerido a aplicar la distribución (promediada durante al menos tres años si es posible) entre la curva de rendimiento observable que más cercanamente se aproxime a la curva de rendimiento que habría sido aplicada de acuerdo con el estándar, y la curva de rendimiento que habría sido determinada de acuerdo con los requerimientos del estándar. La curva de rendimiento resultante sería usada para determinar todas las tasas de descuento necesarias y para determinar el margen contractual del servicio en el reconocimiento inicial. Las entidades usarían las distintas tasas de descuento para el reconocimiento, en el pasivo, de los gastos por intereses. El efecto acumulativo de la diferencia entre esas tasas y las tasas de descuento determinadas a la fecha de transición sería reconocido en OCI. Ajuste del riesgo Los aseguradores necesitarían asumir que el ajuste del riesgo determinado en el reconocimiento inicial es el mismo ajuste del riesgo determinado en la fecha de transición. Margen contractual del servicio Una vez que han sido calculados los otros bloques de construcción, el asegurador podría de estimar el margen contractual del servicio en el reconocimiento inicial. Para los contratos con cobertura que permanece a la fecha de la transición los emisores necesitarían determinar la porción del margen contractual del servicio que se relaciona con la cobertura/servicio futuro con la diferencia reconocida en ganancias retenidas. 9
Designación de los activos financieros En la transición, los aseguradores podrían volver a designar sus activos financieros a valor razonable a través de utilidad o pérdida (FVTPL) si ello eliminaría o de manera importante reduciría el desajuste contable. Cuando los aseguradores previamente hayan designado activos financieros a FVTPL dado que redujo un desajuste contable y tal desajuste ya no existe como resultado de la aplicación del ED 2013, tales designaciones necesitarían ser revocadas. Las entidades que hayan aplicado el IFRS 9 en la transición podrían volver a designar ciertos instrumentos de patrimonio no tenidos para negociación, a valor razonable a través de OCI o revocar tales designaciones. Observaciones En la transición los aseguradores necesitarían recibir sus clasificaciones del activo financiero para asegurar que sean las apropiadas y las que de mejor manera reflejen la administración de activos-pasivos del emisor. En particular, las entidades necesitarían asegurar que los activos designados a FVTPL continúan para eliminar los desajustes de contabilidad o tendrían que ser reclasificados, Los comentarios sobre el ED 2013 se reciben hasta el 25 de octubre de 2013. 10
Contactos clave Oficina global IFRS Director administrativo global Clientes y mercados Veronica Poole ifrsglobalofficeuk@deloitte.co.uk Director administrativo global, IFRS Técnico Mario Abela ifrsglobalofficeuk@deloitte.co.uk Comunicaciones globales IFRS Mario Abela y Neil Laverty ifrsglobalofficeuk@deloitte.co.uk Centros de excelencia IFRS Americas Canada Karen Higgins iasplus@deloitte.ca LATCO Fermin del Valle Iasplus-LATCO@deloitte.com United States Robert Uhl iasplusamericas@deloitte.com Asia-Pacific Australia Anna Crawford iasplus@deloitte.com.au China Stephen Taylor iasplus@deloitte.com.hk Japan Shinya Iwasaki Iasplus-tokyo@tohmatsu.co.jp Singapore Shariq Barmaky Iasplus-sg@deloitte.com Europe-Africa Belgium Thomas Carlier BEIFRSBelgium@deloitte.com Denmark Jan Peter Larsen Dk_iasplus@deloitte.dk France Laurence Rivat iasplus@deloitte.fr Germany Andreas Barckow iasplus@deloitte.de Italy Franco Riccomagno friccomagno@deloitte.it Luxembourg Eddy Termaten luiasplus@deloitte.lu Nehterlands Ralph ter Hoeven iasplus@deloitte.nl Russia Michael Raikhman iasplus@deloitte.ru South Africa Graeme Berry iasplus@deloitte.co.za Spain Cleber Custodio iasplus@deloitte.es United Kingdom Elizabeth Chrispin iasplus@deloitte.co.uk Esta es una traducción al español de la versión oficial en inglés del IFRS in Focus June 2013 IASB re-exposes proposals on insurance contracts accounting Traducción realizada por Samuel A. Mantilla, asesor de investigación contable de Deloitte &Touche Ltda., Colombia, con la revisión técnica de César Cheng, Socio Director General de Deloitte & Touche Ltda., Colombia 11
www.deloitte.com Deloitte hace referencia, individual o conjuntamente, a Deloitte Touche Tohmatsu Limited, sociedad del Reino Unido no cotizada limitada mediante garantía y a su red de firmas miembro, cada una de las cuales es una entidad con personalidad jurídica propia e independiente. Consulte la página www.deloitte.com/about si desea obtener una descripción detallada de la estructura legal de Deloitte Touche Tohmatsu Limited y sus firmas miembro. Deloitte presta servicios de auditoría, tributación, consultoría y asesoramiento financiero a clientes públicos y privados en un amplio espectro de sectores. Con una red de firmas miembro interconectadas a escala global extendida por 150 países, Deloitte aporta las mejores capacidades y unos amplios conocimientos expertos a escala local que ayudan a sus clientes a tener éxito allí donde operan. Los 200.000 profesionales de Deloitte están comprometidos para convertirse en modelo de excelencia. 2014 Deloitte Touche Tohmatsu Limited. 12