SUPERINTENDENCIA NACIONAL DE SERVICIOS DE SANEAMIENTO SUNASS

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1 ESTUDIO TARIFARIO DETERMINACION DE LA FÓRMULA TARIFARIA, ESTRUCTURA TARIFARIA Y METAS DE GESTIÓN APLICABLE A LA EMPRESA MUNICIPAL DE AGUA POTABLE Y ALCANTARILLADO QUILLABAMBA SOCIEDAD DE RESPONSABILIDAD LIMITADA EMAQ S.R.Ltda. SUPERINTENDENCIA NACIONAL DE SERVICIOS DE SANEAMIENTO SUNASS Diciembre, 2012

2 INDICE ÍNDICE 1 RESUMEN EJECUTIVO 4 INTRODCUCCIÓN DIAGNÓSTICO OPERATIVO, COMERCIAL Y ECONÓMICO- FINANCIERO SITUACIÓN OPERATIVA DE LOS SISTEMAS DE AGUA POTABLE Y ALCANTARILLADO Sistema de Agua Potable Sistema de Alcantarillado Puntos Críticos de la Operatividad de los Sistemas SITUACIÓN COMERCIAL Base Comercial Conexiones de Agua Potable Conexiones de Alcantarillado Estructura Tarifaria Vigente Micromedición Puntos Críticos del la Situación Comercial SITUACIÓN ECONÓMICO - FINANCIERO Breve Análisis Económico y Financiero Balance General Estados de Ganancias y Pérdidas Ratios Financieros Análisis de la Estructura de la Deuda Puntos Críticos de la Situación Económico y Financiero ANÁLISIS DE LA OFERTA Y DEMANDA DE AGUA POTABLE Y ALCANTARILLADO OFERTA Y DEMANDA DE AGUA POTABLE Oferta de Servicios de Agua Potable y Alcantarillado Oferta del Servicio de Agua Potable Oferta de Alcantarillado Demanda por Servicios de Agua Potable y Alcantarillado Estimación de la Población Estimación de la Demanda por el Servicio de Agua Potable Estimación de la Demanda por el Servicio de Alcantarillado PLAN DE INVERSIONES DESCRIPCIÓN DE LOS PROYECTOS DE INVERSIÓN POR CADA SISTEMA Inversiones en Agua Potable Obras de Ampliación Obras de Renovación y Mejoramiento Inversiones en Alcantarillado Obras de Ampliación Obras de Renovación y Mejoramiento Inversiones en Programas de Mejoramiento Institucional Operativo MIO 23 Página 1 de 61

3 3.2. RESUMEN DE LOS PROYECTOS DE INVERSIÓN ANÁLISIS Y DETERMINACIÓN DE LAS METAS DE GESTIÓN Metas de Gestión PLAN DE FINANCIACIÓN ESQUEMA DEL FINANCIAMIENTO DE LAS INVERSIONES ASPECTOS ECONÓMICOS ESTIMACIÓN DE LOS INGRESOS DETERMINACIÓN DE LA TARIFA MEDIA FÓRMULA DE REAJUSTE DE LAS TARIFAS BASE Y CONDICIONADA Fórmula Tarifaria Base Servicio de Agua Potable Servicio de Alcantarillado Fórmula Tarifaria Condicionada ESTRUCTURA TARIFARIA PROPUESTA E IMPACTO TARIFARIO Estructura Tarifaria Propuesta Análisis de la Propuesta (Impacto Tarifario) Reordenamiento Tarifario ESQUEMA DE SUBSIDIOS COSTOS EFICIENTES DE LOS SERVICIOS DE AGUA POTABLE Y ALCANTARILLADO Costo de Operación y Mantenimiento O&M Costos O&M del Servicio de Agua Potable Costos O&M del Servicio de Alcantarillado Costos Administrativos BASE DE CAPITAL ASPECTOS FINANCIEROS DETERMINACIÓN DEL FONDO DE INVERSIÓN PROYECCIÓN DE ESTADOS FINANCIEROS Proyección del Balance General Proyección de los Estados de Ganancias y Pérdidas Del Servicio de Agua Potable Del Servicio de Alcantarillado Estado de Resultados de Agua Potable y Alcantarillado CIERRE ECONÓMICO Y FINANCIERO Costo Medio de Mediano Plazo CMP de los Servicios de Agua Potable y Alcantarillado CMP Agua Potable CMP Alcantarillado 36 Página 2 de 61

4 Equilibrio Económico-Financiero CONCLUSIONES Y RECOMENDACIONES INCREMENTO DEL NIVEL DE MICROMEDICIÓN, INVERSIONES Y SU FINANCIAMIENTO TRATAMIENTO DE AGUAS RESIDUALES CATASTRO TÉCNICO Y CATASTRO COMERCIAL Catastro Técnico de los Servicios de Agua Potable y Alcantarillado Catastro Comercial de los Servicios de Agua Potable y Alcantarillado SITUACIÓN ECONÓMICO Y FINANCIERO 38 ANEXOS 40 Página 3 de 61

5 RESUMEN EJECUTIVO Para establecer la propuesta de fórmula tarifaria, estructura tarifaria y metas de gestión a aplicar por la empresa de saneamiento EMAQ, se ha considerado la información obtenida en la línea de base operacional, financiera y comercial del servicio de agua potable y alcantarillado, habiéndose identificado las acciones y programas a implementar para incrementar la calidad del servicio, a la vez de lograr la sostenibilidad económica de la empresa. Línea Base El valor de los principales indicadores de la Línea Base utilizado para la elaboración del Estudio Tarifario, fue determinado luego del análisis de los aspectos operacionales, comerciales, económico, financiero, etc., los cuales se muestran en el cuadro siguiente: Cuadro Nº 01: Principales Indicadores de Gestión EPS Tipo de Servicio Indicador u.m Total EPS Servicio de Agua Potable Servicio de Alcantarillado Principales Ratios Financieros Población Urbana Hb. 27,949 Conexiones de Agua # 5,976** Micro medición % 7.0 Agua No Facturada % 68* Relación de Trabajo % 93 Presión mca 16* Continuidad Horas 23.7* Nº Conexiones # 5,810 Tratamiento Aguas Residuales lps 0.0 Elaboración: SUNASS * Informe Línea Base Gerencia de Supervisión y Fiscalización. ** La EPS cuenta con 62.0% de Cobertura de Agua Potable (5,078 conexiones) y 60.2% Cobertura de Alcantarillado (4,925 conexiones). De las viviendas existentes en la ciudad, alrededor del 7.9% es lo que podría coberturar la EPS sin dificultad. En agua potable el 30.1% se abastece por las JASS -Jaramilluyoc, Macamango, Urpipata y Pavayoc y otros medios y, en alcantarillado el 31.9% usa otros medios de evacuación. Según los Estados Financieros al 31 de diciembre de 2011, el ingreso total asciende a S/.1.28 millones y registra una utilidad neta de S/.0.75 millones. El valor del activo total asciende a S/.2.53 millones y el valor del pasivo total a S/.0.2 millones (100% es pasivo corriente). Los principales indicadores financieros de la empresa revelan que pasa por una situación favorable, tal como se muestra en el siguiente cuadro: Cuadro Nº 02: Principales Ratios Financieros Indicador u.m Margen operativo % Margen Neto % ROE % ROA % Liquidez Corriente Ind Endeudamiento Ind Elaboración: SUNASS Página 4 de 61

6 Estimación de la Demanda de los Servicios La demanda proyectada de los servicios que enfrentará la empresa en los primeros cinco años, se ha estimado sobre la base de los niveles objetivo de población servida, los consumos medios estimados por tipo de usuario, elasticidad precio, elasticidad ingresos, continuidad y los efectos de las políticas de activación de unidades de uso, micro medición y reducción de pérdidas técnicas a implementar por la empresa. Así, el agua potable producida tenderá a ajustarse a un uso eficiente del recurso. Por otro lado, debido al incremento de la población y metas de cobertura, el número de conexiones de agua potable se incrementará de la siguiente manera: Cuadro Nº 03: Estimación del Número de Conexiones de Agua Potable Año Conexiones de Agua Potable Total Incremento % Activas 0 5,976 82% 1 6, % 2 6, % 3 6, % 4 6, % 5 6, % Elaboración: SUNASS El incremento de conexiones son vegetativos no están sujetas a metas de gestión. Similar, al comportamiento esperado en el servicio de agua potable, en el servicio de alcantarillado se prevé un incremento en el número de usuarios coberturados, lo que generará un crecimiento de las necesidades de infraestructura para la recolección de aguas servidas ante el incremento del volumen vertido de aguas servidas. Plan de Inversiones Cuadro Nº 04 Estimación del Número de Conexiones de Alcantarillado Año Conexiones de Alcantarillado Total Incremento % Activas 0 5,810 82% 1 5, % 2 5, % 3 6, % 4 6, % 5 6, % Elaboración: SUNASS El incremento de conexiones son vegetativos no están sujetas a metas de gestión. Teniendo en cuenta la situación actual de la empresa y los estimados de crecimiento del número de conexiones de agua y alcantarillado, se ha establecido realizar un programa de inversiones quinquenal sobre la base de la información proporcionada por la empresa EMAQ. El programa de inversiones propuesto para el quinquenio consiste en obras de ampliación, renovación y mejoramiento por un total de S/ 1,11 millones (sin IGV.) incluyendo los costos directos de las obras y costos indirectos (gastos generales, estudios, supervisión y utilidad) estimados en 28% del costo directo de las obras. Página 5 de 61

7 Cuadro Nº 05: Inversiones Estimadas (S/.) Año Agua Potable Alcantarillado Total 1 116, , , ,034 80, , , , , ,968 36, , ,702 25, ,050 Total 757, ,706 1,112,158 Elaboración: SUNASS Metas de Gestión Las metas de gestión que se deberán alcanzar en el siguiente quinquenio determinan una senda hacia la eficiencia que la empresa deberá procurar alcanzar para beneficio de sus usuarios. En ese sentido, las principales metas de gestión para la EMAQ son: Incremento de 1,322 nuevos micromedidores durante el quinquenio. Renovación de 405 nuevos micromedidores durante el quinquenio. Mejorar la eficiencia de la empresa al reducir el porcentaje de la relación de trabajo costos operativos respecto a ingresos operativos a 83% al final del periodo tarifario. Contar con el 100% de catastro comercial de agua potable y alcantarillado, actualizado a partir del tercer año del quinquenio. Contar con el 100% de catastro técnico de agua potable y alcantarillado, actualizado a partir del tercer año del quinquenio. Mantener la continuidad del servicio de agua potable en 23.7 horas al día y, Tratamiento de 56 lps de aguas residuales a partir del año 1. Plan de Financiación Las inversiones de la EMAQ serán financiadas en un 100% con recursos internamente generados por la empresa, conforme se muestra en el siguiente cuadro: Reajustes Tarifarios Cuadro Nº 06: Financiamiento de las Inversiones (S/.) Año Donaciones Préstamo no Recursos concertado Propios Total , , , , , , , , , ,050 Total S/ ,112,158 1,112,158 Total % 0% 0% 100% 100% Elaboración: SUNASS Para la determinación de la tarifa media se actualizaron los ingresos y los volúmenes facturados del período regulatorio a una tasa de descuento de 2.15%, obteniendo una tarifa media de agua potable de S/ por m3 y de alcantarillado de S/ por m3. El modelo de regulación tarifaria que ha definido la fórmula tarifaria a aplicar en el siguiente quinquenio para EMAQ es aquel establecido en el Reglamento de la Ley General de Servicios Página 6 de 61

8 de Saneamiento. Según los resultados obtenidos, el incremento de la tarifa media para los servicios de agua potable y alcantarillado a aplicarse se muestra en el siguiente cuadro: Año Cuadro Nº 07: Incrementos Tarifarios (%) Servicio de Agua Potable Servicio de Alcantarillado % 20.9% 2 0.0% 0.0% 3 0.0% 0.0% 4 0.0% 0.0% 5 0.0% 0.0% Elaboración: SUNASS Reordenamiento Tarifario y Estructura Tarifaria Propuesta En cumplimiento con los lineamientos para el reordenamiento de estructuras tarifarias, establecido en el Reglamento General de Tarifas - RGT 1, se ha elaborado la propuesta de una nueva Estructura Tarifaria, el cargo fijo estimado es de S/ por mes, conforme se muestra en el siguiente cuadro: Cuadro Nº 08: Estructura Tarifaria Propuesta para la Empresa EMAQ Clase Categoría Rango Agua Tarifa (S/./m3) Alcantarillado Cargo Fijo Asignación de Consumo (m3/mes) Social 0 a más Residencial 0 a Doméstico 10 a más a Comercial 50 a más No Residencial Industrial 0 a más a Estatal 50 a más Elaboración: SUNASS. Estas tarifas incorporan los incrementos previstos en la fórmula tarifaria de 20.9% previsto para el año 1. Impacto Tarifario La propuesta del reordenamiento tarifario focaliza el subsidio cruzado en aquellos usuarios con menor poder adquisitivo. La propuesta de estructura tarifaria permite principalmente mantener la participación de las unidades de uso subsidiadas en 68% y disminuir en términos de volumen en m3 de consumo subsidiados del 48.6% a 45.5%, siendo los más beneficiados los consumidores que se encuentren en el segundo rango de consumo doméstico que ascienden a más de 3,000 conexiones. 1 RGT aprobado mediante Resolución de Consejo Directivo Nº SUNASS-CD, Publicada el 5 de febrero del Página 7 de 61

9 m3 mes (prom) S/.Factur a (ET Actual) Pago AP+AL Cuadro Nº 09: Impacto Tarifario del Incremento S/.Factura (RT Propuesta) Variación Número de Importe Usuario Proyectado s Pago Pago CF Total S/. % AP AL Social 0 a más 946,0 89,65 1,89 82,45 21,90 106,24 16,59 18,5% a 10 9,2 5,07 1,89 2,96 0,79 5,64 0,57 11,1% Doméstico 10 a más 24,7 13,62 1,89 10,88 2,89 15,66 2,04 15,0% a 50 31,9 20,74 1,89 18,99 5,04 25,93 5,19 25,0% Comercial 50 a más 80,0 52,08 1,89 52,00 13,81 67,70 15,62 30,0% Industrial 0 a más 164,7 150,75 1,89 147,39 39,1 188,42 37,68 25,0% Estatal Elaboración: SUNASS 0 a 50 31,9 1,89 18,99 5,0 25,93 50 a más 80,0 1,89 52,00 13,8 67,70 Estimación de los Costos de Explotación ,237 El modelo de regulación tarifaria aplicable se basa en un esquema donde se determinan los costos económicos eficientes de prestar el servicio y se estima el costo medio de mediano plazo que permita cubrir las inversiones, costos de explotación, los impuestos, la variación del capital de trabajo y la rentabilidad por el capital invertido. El proceso metodológico para determinar los costos considera una relación funcional diseñada tomando como base el modelo de empresa eficiente y cuyas variables claves o drivers utilizadas en las funciones, llamadas explicativas, son proyectadas para calcular el costo de explotación de cada componente de inversión. Estimación de los Ingresos Cuadro Nº 10: Costos de Explotación Estimados del Quinquenio (1) (S/.) Año Costos de Operación Agua Alcantarillado Total 1 626, , , , , , , , , , , , , , ,440 TOTAL 3,196,178 1,508,806 4,704,984 Elaboración: SUNASS (1) El costo de explotación no incluye depreciación ni provisión de cobranza dudosa, ni instalación de medidores. Se ha realizado una estimación de los ingresos por los servicios de provisión de agua potable y alcantarillado; así como, de otros ingresos provenientes de cargos por conexión a nuevos usuarios y el cobro de moras a clientes que no pagan oportunamente sus deudas. Los ingresos por el servicio de agua potable y alcantarillado son la principal fuente al representar en promedio el 99.8% del total de los ingresos previstos, siendo el servicio no medido el principal, al significar el 67.5% del total de ingresos y los medidos con 32.2%. Además, debe señalarse que los incrementos en los ingresos de los servicios es resultado tanto del incremento tarifario previsto para el servicio de agua potable y alcantarillado, así como del Página 8 de 61

10 incremento del volumen facturado por efecto del incremento de la cobertura y eficiencia comercial (micro medición, activación de cuentas, etc.). Año Fondo de Inversión Cuadro Nº 11: Ingresos Totales Estimados del Quinquenio (S/.) Ingresos por Servicios Medidos No Medidos Servicios Colaterales Otros Ingresos Ingresos Totales 1 285,241 1,231, ,724 1,521, ,129 1,192, ,967 1,578, ,449 1,171, ,838 1,614, ,414 1,027, ,579 1,613, , , ,865 1,603,636 TOTAL 2,556,617 5,357, ,973 7,931,632 Elaboración: SUNASS La EMAQ deberá destinar mensualmente a un fondo de exclusividad para las inversiones en cada uno de los años del quinquenio, un porcentaje de los ingresos totales por la prestación de los servicios de Agua Potable y Alcantarillado y del Cargo Fijo. De comprobar su incumplimiento, la SUNASS deberá comunicar el hecho al titular de las acciones representativas del capital social y a la Contraloría General de la República, para determinar las respectivas responsabilidades administrativas, civiles y penales. Cuadro Nº 12: Fondo de Inversiones Estimados del Quinquenio (%) Período Porcentaje de los Ingresos (1) Año 1 15% Año 2 18% Año 3 22% Año 4 8% Año 5 7% Elaboración: SUNASS (1) El Fondo de Inversión está constituido por un porcentaje de los ingresos por los servicios de agua potable y alcantarillado (incluye cargo fijo). Página 9 de 61

11 INTRODUCCIÓN La Superintendencia Nacional de Servicios de Saneamiento (SUNASS), es el ente Regulador de las Empresas Prestadoras de Servicios de Saneamiento (EPS), dentro de las cuales se encuentra sujeta la Empresa Municipal de Servicios de Agua Potable y Alcantarillado Quillabamba, Sociedad de Responsabilidad Limitada - EMAQ S.R.Ltda., en adelante EMAQ. La EMAQ brinda los servicios de saneamiento a la localidad de Quillabamba, capital del Distrito de Santa Ana, Provincia de La Convención, Departamento del Cusco, cuya localidad cuenta con una población de 27,949 habitantes, con una densidad de 3.41 habitantes por vivienda y una tasa de crecimiento de 1.27% anual. La Gerencia de Regulación Tarifaria (GRT), es la responsable de la Elaboración de los Estudios Tarifarios de todas las EPS, para determinar la fórmula tarifaria, estructuras tarifarias y metas de gestión; así como, los costos máximos de las unidades de medida de las actividades requeridas para establecer los Precios de los Servicios Colaterales, por un quinquenio regulatorio, a solicitud de las EPSs o de oficio, en el marco de lo establecido en el Reglamento General de Tarifas, aprobado por Resolución de Consejo Directivo Nº SUNASS-CD. La GRT, con arreglo al artículo 16 del Reglamento General de Tarifas, mediante Resolución de Nº SUNASS-GRT, dispone de oficio el inicio del procedimiento de aprobación de fórmula tarifaria, estructuras tarifarias y metas de gestión que será de aplicación por parte la EMAQ, para el próximo quinquenio, por ende desarrolla el presente Proyecto de Estudio Tarifario (ET), basado en la información proporcionada por la EMAQ y conciliada con el Informe de la Gerencia de Supervisión y Fiscalización (GSF). El presente ET se basa en un modelo económico financiero mediante el cual se determinan la fórmula tarifaria y estructura tarifaria que podrán ser aplicadas en el próximo quinquenio. Este modelo utiliza como fuente de información variables sobre las cuales el regulador posee control (instrumentos) y las condiciones iniciales sobre las cuales parte la empresa (datos base y parámetros), para que, una vez relacionadas en un proceso lógico, permitan la conformación del flujo de caja proyectado de la empresa, de donde se obtiene la evaluación económica, y de los estados financieros referidos a Balance General y Estado de Resultados, que permiten evaluar la viabilidad financiera de la empresa. En tanto, la información financiera, permite determinar los principales indicadores financieros sobre los cuales se podrá juzgar el grado de flexibilidad financiera con la que cuenta la empresa. Es a través de la evaluación económica del flujo de caja que se determinan los incrementos necesarios en las tarifas que la empresa deberá aplicar para lograr ser sostenible en el tiempo. Asimismo, en el modelo se define un nivel de ingresos que permite obtener un flujo de caja que, descontado a la tasa del Costo Promedio Ponderado de Capital (wacc), permite que el VAN sea igual a cero o, equivalentemente, que la tasa de descuento iguale la Tasa Interna de Retorno TIR- de la EPS. Aplicando esta metodología en el presente estudio, se tiene que de acuerdo al flujo de caja económico en el quinquenio, se cumple la regla de VAN igual a cero. Asimismo, se determina que será necesario aplicar uno (1) incremento tarifario para el servicio de agua potable y alcantarillado del 20.9% en el año 1. Finalmente, la estructura del presente Estudio, responde a la lógica explicada anteriormente. Inicia con la presentación de la situación actual de la empresa, para luego describir en un esquema modular en el análisis de la demanda, las inversiones, la financiación, los aspectos económicos y los aspectos financieros que demuestran la sostenibilidad económica y financiera de la empresa. Página 10 de 61

12 1. DIAGNÓSTICO OPERATIVO, COMERCIAL Y ECONÓMICO- FINANCIERO SITUACIÓN OPERATIVA DE LOS SISTEMAS DE AGUA POTABLE Y ALCANTARILLADO Sistema de Agua Potable Actualmente, el sistema de abastecimiento de agua potable a la ciudad de Quillabamba cuenta con tres fuentes de agua que son: 1. Río Chuyapi (con dos captaciones operativas); 2. Quebrada San Cristóbal (una captación actualmente fuera de servicio) y; 3. Quebrada de Poromate (con una captación nueva y operativa). El tratamiento es deficiente y se realiza en la planta Chuyapi (antigua y en malas condiciones). La planta de reciente construcción aún no se ha puesto en funcionamiento y se ubica a unos 7 km., luego de su entrada en funcionamiento dejará de operar la planta antigua. El sistema cuenta con dos líneas de conducción construidas en distintas épocas, la línea Chuyapi (1952) y, la Línea Poromate que comprende dos tramos; el primer tramo el de Poromate I (2005) desde la captación y se une al segundo tramo, el San Cristóbal (2003) con su paralelo el Poromate II (2009), este último corresponde a un componente del proyecto integral construido últimamente. De las líneas paralelas, se distribuyen el agua potable hacia tres reservorios, de los cuales, dos son componentes del proyecto integral y uno es parte del sistema Chuyapi (1952). Los reservorios se encuentran estratégicamente ubicados para abastecer a la ciudad, en zonas sectorizadas mediante el proyecto integral. El reservorio antiguo continuará operando, ya que se encuentra en buenas condiciones. Las redes de distribución se encuentran renovadas en más del 90% y cuenta con 7% de cobertura de micromedición; por lo que el agua no facturada que registra más de 68% se atribuye básicamente a pérdidas generadas por usuarios que no cuentan con medidor. Asimismo, cuenta con 5,976 conexiones domiciliarias de agua potable y 5,810 conexiones de alcantarillado, de éstas, alrededor del 18% son conexiones inactivas. No cuenta con catastro técnico ni catastro comercial. La descripción se muestra en el anexo 1 del presente estudio Sistema de Alcantarillado El sistema actual de recolección y evacuación de las Aguas Residuales es por gravedad de tipo separativo, aunque existe ingreso de aguas de lluvias, provenientes de los patios y techos de las casas. Esta sobrecarga genera continuos aniegos, principalmente en el centro de la ciudad y el área del mercado de abastos, agravado por el ingreso de basura, arena y piedras. La red de colectores principales está conformada por tuberías de 8 de diámetro y, tiene una longitud total de m. La red de colectores secundarios está compuesta por tuberías de 6 y 8 y una longitud total de m. Asimismo, Página 11 de 61

13 existen aproximadamente 495 buzones, cuya profundidad promedio es de 2 m. el material de las tuberías es de CSN. No existe tratamiento alguno de las aguas servidas, ya que son descargadas directamente a los ríos Chuyapi y Vilcanota, en 6 puntos de descarga. Sin embargo, mediante el proyecto integral se ha construido una Planta de Tratamiento de Aguas Residuales PTAR con tecnología de Reactores Anaeróbicos de Flujo Ascendente, mas Lechos de Secado (RAFA + LECHOS DE SECADO), que entrará en operación previo a la aprobación del presente estudio. La descripción de la infraestructura de alcantarillado se detalla en el anexo Puntos Críticos de la Operatividad de los Sistemas. Se ha identificado los siguientes puntos críticos de la operatividad de los sistemas de agua potable y alcantarillado. a. El sistema de conducción antiguo y el nuevo vienen siendo utilizados simultáneamente y el agua conducida por éstos ingresa a la planta de tratamiento antigua y no se realiza un buen tratamiento. b. El sistema de tratamiento de agua potable se encuentra operando deficientemente, asimismo se encuentra próximo a entrar en operación la nueva planta de tratamiento de agua potable ejecutada en el Proyecto Integral. c. El único reservorio que viene operando para el abastecimiento de agua potable a la localidad de Quillabamba es el antiguo, ya que los dos nuevos aún no se han puesto en operación. d. La EMAQ no cuenta con catastro técnico de los sistemas. e. Actualmente se evacúan las aguas residuales hacia 6 puntos de descarga en los ríos Chuyapi y Vilcanota y, dentro de poco se pondrá en operación una planta de Tratamiento de Aguas Residuales con capacidad de tratamiento de 56 lps SITUACIÓN COMERCIAL Base Comercial Para establecer la información comercial sobre número de conexiones, consumo medio, niveles de micro medición y cobertura del servicio requerida y proyectarlos en los siguientes años, se realizó un proceso de depuración a la base comercial (periodo 2011) proporcionada por la empresa Conexiones de Agua Potable. Del análisis de la base comercial de la empresa, resulta que al 31 diciembre del 2011, el número de conexiones totales asciende a 5,976, distribuidas en la única localidad administrada por la empresa (Quillabamba). Página 12 de 61

14 Cuadro Nº 13: Número de Conexiones de Agua Potable Localidad Conexiones Conexiones Conexiones Activas Inactivas Totales Quillabamba 4,873 1,103 5,976 Total EPS 4,873 1,103 5,976 Fuente: Base Comercial EPS EMAQ - Elaboración: SUNASS Del total de conexiones de agua potable, el 18.5% se encuentran inactivas, es decir no han sido facturadas, debido a que se encuentran cortadas por impagos, el servicio ha sido voluntariamente dado de baja o se encuentran en alta pero no han sido facturadas. Asimismo, del total de conexiones activas de agua potable, el 68.7% pertenece a la categoría doméstica; el 29.8% a la categoría comercial; el 0% a la categoría estatal; el 0.2% a la categoría social y; el 1.3% a la categoría industrial Conexiones de Alcantarillado Las conexiones totales de alcantarillado registradas al 31 de diciembre de 2011 ascienden a 5,810, distribuidas en la única localidad administrada por la empresa (Quillabamba). Cuadro Nº 14: Distribución de conexiones de alcantarillado Localidad Conexiones Conexiones Conexiones Activas Inactivas Totales Quillabamba 4,757 1,083 5,810 Total EPS 4,757 1,083 5,810 Fuente: Base Comercial EPS EMAQ - Elaboración: SUNASS De manera similar al de agua potable, las conexiones inactivas de alcantarillado representan el 18.1%. Del total de conexiones, el 68.2% corresponde a la categoría doméstica; el 29.8% a la categoría comercial; el 0% a la categoría estatal; el 0.2% a la categoría social y el 1.3% a la categoría industrial Estructura Tarifaria Vigente La EMAQ cuenta con una sola estructura tarifaria para la localidad de Quillabamba, no cuenta con la Categoría Estatal, el servicio de alcantarillado representa un 30% del consumo de agua potable y se aplican consumo mínimo, para aquellos usuarios que no cuentan con micro medidor. Mediante Resolución de Consejo Directivo N SUNASS-CD, del setiembre de 2011 se autorizó el último reajuste tarifario de 3.45% por variación del IPM. Página 13 de 61

15 Categoría Cuadro Nº 15: Estructura Tarifaria Actual de la EMAQ Rangos de Consumo m3/mes Tarifas S/. / m3 Consumo Mínimo m3/mes Asignación de Consumo m3/mes Doméstica 0 a más Social 0 a más Comercial 0 a más Industrial 0 a más Fuente: Estructura Tarifaria Vigente EMAQ Micro Medición En la actualidad, la EMAQ cuenta con apenas 406 conexiones medidas (7% de nivel de micro medición), de un total de 5,976 conexiones de agua potable como se muestra en el siguiente cuadro: Categoría Cuadro Nº 16: Número de Micromedidores Cantidad Distribución por Categoría % Doméstico % Social 1 0.2% Comercial % Industrial % Estatal 0 0.0% Total Conexiones Medidos % Fuente: Base Comercial EPS EMAQ - Elaboración: SUNASS Puntos Críticos del la Situación Comercial Los puntos críticos identificados son los siguientes: La EPS mantiene un bajo nivel de micromedición (7%), esto conlleva a un mayor nivel de pérdida de agua intra domiciliaria. La EPS mantiene un registro de 280 usuarios en calidad de factibles que tienen corte de servicio a solicitud de los usuarios que no pagaron los servicios y 896 conexiones en condición de anulados, esta última, según la Gerencia de Supervisión y fiscalización (Informe de Campo), cuentan con hasta tres conexiones, entre ellas: dos cortadas y una con servicio. La EMAQ, no cuenta con catastro comercial que permita conocer las características de los usuarios y tener la información necesaria para poder determinar por ejemplo: cuantos cuentan con servicio de agua potable y alcantarillado, solo agua, solo alcantarillado, usuarios activos, inactivos, dimensionamiento de las conexiones, clandestinos que generan importantes pérdidas a la empresa, etc. Página 14 de 61

16 1.3. SITUACIÓN ECONÓMICO - FINANCIERO Breve Análisis Económico y Financiero En la presente sección se analizan la situación financiera de EMAQ, tomando como base los Estados Financieros al 31 de diciembre del 2009, 2010 y Balance General ACTIVO: Al 31 de diciembre del año 2011, la empresa registra un total de activos de S/.2.52 millones, este resultado significa un incremento de los activos en 4.4% respecto al registrado al final del periodo El activo corriente se ha incrementado en 24.7% entre el año 2010 y 2011 y el activo no corriente en 1% del 2010 a TOTAL PASIVO: Al 31 de diciembre de 2011 el Activo total de la empresa asciende a S/.0.20 millones, el mismo que se ha incrementado en 18.2% entre 2010 y El 100% del pasivo total es pasivo corriente, distribuidos de la siguiente manera: (S/ mil en Otras Cuentas por Pagar, correspondientes a deudas al Gobierno Central S/.61.5 mil; Instituciones Públicas S/.4.3 mil Gobiernos Locales S/. 5.2 mil; Pensiones S/.3.2 mil; Remuneraciones y Participación por pagar S/.5.6 mil; Trabajadores S/.8.5 mil y; Otras Cuentas por Pagar Diversas S/. 114,412 y; en S/.1.6 mil en Cuentas por Pagar Comerciales (Facturas por Pagar) Estados de Ganancias y Pérdidas Los ingresos por ventas registran un incremento del 10.6% del 2010 a 2011 y los costos de ventas de los tres últimos años se incrementaron en 14.9%, esto debido principalmente al incremento de la depreciación y los precios de los servicios, materiales e insumos y otros por cargas de personal. Si bien en el ejercicio 2009 se registró una Utilidad Neta de S/ mil, al cierre del año 2010 y año 2011, la EPS tuvo una Utilidad Neta de S/.70.6 mil y S/.75.0 mil, respectivamente. Esta disminución se atribuye principalmente al incremento en los gastos de ventas y gastos de administración, así como una disminución de los ingresos financieros de la empresa Ratios Financieros En este ítem se analizan los estados financieros de la EMAQ correspondiente al período , a través de sus principales ratios de liquidez, solvencia, rentabilidad y gestión, en la que se sustentan el comportamiento financiero de la empresa, tal como se muestra a continuación: Indicadores de liquidez Los resultados obtenidos reflejan que la EMAQ está en la capacidad de afrontar sus compromisos de corto plazo por 2.6 veces por cada sol de deuda. Cuadro Nº 17: Razones de Liquidez 2009 a INDICADOR COMPOSICIÓN Razón Corriente Activo Corriente/Pasivo Corriente (Activo corriente - Existencias)/ Prueba Ácida Pasivo Corriente Fuente: Estados Financieros EPS EMAQ 2009 a Elaboración: SUNASS Página 15 de 61

17 Indicador de Solvencia El indicador endeudamiento (Pasivo/Patrimonio) es de 0.09 veces para el 2011, ligeramente mayor a lo obtenido en el 2010 (0.08). Así, los resultados revelan que la deuda de la empresa para el año 2011 representa el 9% de su patrimonio; lo cual es un indicador de que la empresa está con un bajo nivel de endeudamiento. Por otra parte, el ratio de apalancamiento que mide cuánto del activo total está financiada mediante deuda, resulta con índices oscilantes entre 0.09, 0.07 y 0.08 veces del valor de los activos, en los años 2009, 2010 y 2011 respectivamente. Cabe resaltar que el financiamiento de la EPS es el 100% con deuda de corto plazo. Cuadro Nº 18: Razones de Solvencia 2009 a INDICADOR COMPOSICIÓN Endeudamiento Pasivo/Patrimonio Apalancamiento Pasivo/Activos Cobertura de Intereses Gastos Financieros/Utilidad Operativa Fuente: Estados Financieros EPS EMAQ 2009 a Elaboración: SUNASS Los Indicadores de Rentabilidad El margen operativo se ha reducido de 16.92% en el 2009 a 8.09% en el 2010 y a 8.21% en el 2011 y, el margen neto se redujo de 11.66% en el 2009 a 6.12% en el 2010 y a 5.87% en el La ROA, que mide la rentabilidad de los activos totales, presenta el mismo comportamiento que los ratios de rentabilidad antes mencionados, pasando del 5.60% del año 2009 al 2.97% en el Entre tanto, la ROE alcanza un porcentaje de 6.14% en el 2009, cuyo indicador disminuye significativamente a 3.23% en el 2011, estos resultados son como consecuencia de que el crecimiento del valor del Patrimonio ha sido significativamente menor en el año 2010 y levemente mayor en el Cuadro Nº 19: Razones de Rentabilidad 2009 a INDICADOR COMPOSICIÓN Margen operativo Utilidad Operativa/Total Ingresos Brutos 16.92% 8.09% 8.21% Margen Neto Utilidad Neta/Total Ingresos Brutos 11.66% 6.12% 5.87% ROA Utilidad Neta/Activo 5.60% 2.92% 2.97% ROE Utilidad Neta/Patrimonio 6.14% 3.14% 3.23% Fuente: Estados Financieros EPS EMAQ 2009 a Elaboración: SUNASS Análisis de la Estructura de la Deuda Según la Nota 10 de los Estados Financieros, al 31 de diciembre de 2011, la Deuda registrada por la EMAQ asciende a un total de S/ mil, de los cuales S/ mil (99.2%) corresponde a Otras Cuentas y; solo S/.1.6 mil (0.8%) a Cuentas por Pagar Comerciales. Los principales rubros de la deuda de Otras Cuentas por Pagar corresponden a impuestos por S/.66.8 mil (30.1%); contribuciones, retenciones, remuneraciones y CTS a empleados por S/.21.7 mil (10%) y; descuentos CAFAE, UTE FONAVI, Página 16 de 61

18 Fondo de Operación y un Convenio con el Ministerio de Vivienda, Construcción y Saneamiento - MVCS - este último por la suma de S/.96.5 mil (47%). Las deudas por impuestos son principalmente por Impuesto a la Renta del ejercicio 2011 y de anteriores que no han sido pagados. Los estados financieros se presentan en el anexo Puntos Críticos de la Situación Económico y Financiero La EMAQ no incorpora toda la infraestructura en el registro contable. Por el contrario, mantiene en el registro activos que se encuentran devaluados (valor neto S/.1). Esta situación implica que el valor de los activos físicamente no son reales pero contablemente si lo son. Asimismo, las deudas registradas en los Estados Financieros no son respaldadas por operaciones realmente realizadas como es el caso de la obligación por otras cuentas por pagar respecto al Convenio con el Ministerio de Vivienda, Construcción y Saneamiento para un Programa de Mejoramiento y Rápido Impacto PMRI por S/.96.5 mil. Página 17 de 61

19 2. ANÁLISIS DE LA OFERTA Y DEMANDA DE AGUA POTABLE Y ALCANTARILLADO 2.1. OFERTA Y DEMANDA DE AGUA POTABLE Oferta de Servicios de Agua Potable y Alcantarillado Oferta del Servicio de Agua Potable La oferta de los servicios de agua potable estaría dada por lo siguiente: Cuadro Nº 20: Oferta del Servicio de Agua Potable Componentes del Sistema Um. Capacidad Captación Lps 225 Pre Tratamiento Lps 225 Conducción ml 15,185 Tratamiento Lps 225 Almacenamiento m3 3,005 Conexiones de Agua Potable Unid. 5,976 Micros medidores Unid. 405 Elaboración: SUNASS con información de campo Oferta de Alcantarillado La oferta de los servicios de alcantarillado se encuentra estructurada de la siguiente forma: Cuadro Nº 21: Oferta del Servicio de Alcantarillado Componentes del Sistema Um. Capacidad Colectores principales ml 7,263 Colectores secundarios ml 47,933 Estaciones de Bombeo lps 85 Líneas de Impulsión lps 85 Buzones Unid. 495 Conexiones de Alcantarillado unid 5,810 Tratamiento Aguas Residuales Lps 60 Elaboración: SUNASS con información de campo Demanda por Servicios de Agua Potable y Alcantarillado Para la proyección de la demanda se ha definido previamente la población en el horizonte de evaluación del estudio que actualmente asciende a 27,949 habitantes, de los cuales, el 62% se encuentran coberturados por la empresa y alrededor del 30.1% son suministrados por operadores comunales (Juntas Administradoras de Servicios de Saneamiento - JASS) y; el 7.9% no tienen acceso a los servicios y son literalmente autoabastecidos. A partir de lo antes señalado, se dimensionó la capacidad de los principales componentes del sistema productivo que permita el abastecimiento de los servicios en el ámbito de responsabilidad de la EMAQ. Página 18 de 61

20 Estimación de la Población a. Proyección de la Población La tasa de crecimiento utilizada para estimar la población del año base y proyectada es de 1.27%. Cuadro Nº 22: Población Actual y Proyectada. Localidad Año 0 Año 1 Año 2 Año 3 Año 4 Año 5 Quillabamba 27,949 28,304 28,663 29,027 29,396 29,769 Elaboración: SUNASS. b. Densidad de Habitantes por Vivienda. La densidad de 3.41 habitantes por vivienda, se determinó de acuerdo a la condición de ocupación de las viviendas que se encuentren ocupadas con personas presentes de los resultados censales Estimación de la Demanda por el Servicio de Agua Potable La demanda por el servicio de agua potable está definida por el volumen de agua que los distintos grupos de consumidores están dispuestos a consumir y pagar. Para tal efecto, a partir de la estimación de la población administrada se definirán los niveles de cobertura del servicio de agua potable, estimando la población efectivamente servida. A partir de la determinación de la población servida, se realiza la estimación del número de conexiones por cada categoría de usuario, lo cual, dado el volumen requerido por cada grupo de usuarios, determinará la demanda por el servicio de agua potable que enfrentará la empresa en los próximos años. Cabe precisar, que el volumen de producción de la empresa será equivalente a la demanda por el servicio de agua potable más el volumen de agua que se pierde en el sistema, denominado pérdidas físicas. La población servida del año base es de 17,338 habitantes, determinada a través de de la aplicación de la siguiente fórmula: Población servida t = Cobertura t * Población Administrada t a. Proyección de Conexiones de Agua Potable. El total de conexiones del año base asciende a 5,976 unidades, determinado en la Base Comercial. La proyección del número de conexiones se determina a partir de la aplicación de los parámetros: (número de habitantes por vivienda, conexiones con una unidad de uso sobre total de conexiones y, conexiones con más de una unidad de uso sobre la población servida determinada previamente para cada localidad). Página 19 de 61

21 Cuadro Nº 23: Conexiones Activas e Inactivas Localidad Tipo Año 0 Año 1 Año 2 Año 3 Año 4 Año 5 Activas 4,873 5,003 5,130 5,259 5,390 5,522 Inactivas 1,103 1,053 1, Quillabamba Total 5,976 6,056 6,136 62,311 6,296 6,376 Total EPS 5,976 6,056 6,136 62,311 6,296 6,376 Elaboración: SUNASS. b. Proyección del Nivel de Micromedición de Agua Potable. El nivel de micro medición del año base se obtuvo de la base comercial. El cuadro siguiente presenta la evolución de los micro medidores, incorporando los que la EPS instalará durante el quinquenio. Cuadro Nº 24: Nivel de Micromedición Localidad Año 0 Año 1 Año 2 Año 3 Año 4 Año 5 Total Quillabamba ,728 Elaboración: SUNASS. c. Volumen Requerido de Agua Potable El volumen requerido de agua potable de los usuarios medidos es el producto del número de usuarios medidos por su consumo medio medido de cada año, para cada rango de consumo. d. Volumen Demandado de Agua Potable Los resultados obtenidos del volumen de agua requerido por tipo de usuario y demanda total que incluye las pérdidas técnicas estimadas, se presentan a continuación: Cuadro Nº 25: Evolución del Volumen Demandado de Agua Potable (miles de m3/año). Localidad Año 0 Año 1 Año 2 Año 3 Año 4 Año 5 Demanda Usuarios Año Demanda Total Año Elaboración: SUNASS. e. Dotación de Consumo de Agua Potable La evolución de la dotación y producción de agua por habitante se muestra a continuación, observándose que los niveles de demanda se encuentran en un rango aceptable. De otro lado, puede observarse la brecha entre el nivel de dotación y el nivel de producción. Cuadro Nº 26 Dotación del Consumo de Agua Potable (l/h/d). Volumen (l/h/d) Año 0 Año 1 Año 2 Año 3 Año 4 Año 5 Volumen Requerido Volumen Producido 1,028 1, Elaboración: SUNASS. Página 20 de 61

22 Estimación de la Demanda por el Servicio de Alcantarillado La demanda por el servicio de alcantarillado está definida por el volumen de aguas residuales que se vierte a la red de alcantarillado, conformado por el volumen de aguas residuales producto de la demanda de agua potable de la categoría de usuario respectiva y la proporción de la demanda de agua que se estima se vierte a la red de alcantarillado. Asimismo, al volumen de agua potable vertida a la red de alcantarillado, se adiciona otras contribuciones, infiltraciones de lluvias y pérdidas. Así también, a partir de la estimación de la población administrada, se definirán los niveles de cobertura del servicio de alcantarillado, estimando la población efectivamente servida de este servicio. Finalmente, a partir de la población servida se estima el número de conexiones por cada categoría de usuario, lo cual dado el volumen requerido de agua determinará el volumen de agua vertida a la red equivalente al 80% de la demanda de agua potable (volumen de contribución) y la demanda por el servicio de alcantarillado que enfrentará la empresa en los próximos años. a. Conexiones de Alcantarillado Cuadro Nº 27 Conexiones Activas e Inactivas Localidad Tipo Año 0 Año 1 Año 2 Año 3 Año 4 Año 5 Activas Quillabamba Inactivas Total Elaboración: SUNASS. b. Volumen de Aguas Servidas El volumen de aguas servidas vertidas en la red está compuesto por el volumen producto del consumo de agua potable de los usuarios y el volumen de agua producto de otras contribuciones. El volumen de aguas servidas producto de los usuarios del servicio de agua potable se determina por el producto de la demanda de agua potable y el factor de contribución al alcantarillado, 80% aplicando a este producto la relación entre la cobertura de agua potable y de alcantarillado a efectos de reflejar la demanda de este servicio. Página 21 de 61

23 3. PLAN DE INVERSIONES Sobre la base del análisis de Balance Oferta y Demanda de los servicios de agua potable y alcantarillado elaborados para todo el horizonte de planeamiento del PMO, se han determinado los requerimientos de inversión para ampliar la capacidad de oferta de cada uno de los componentes de los sistemas de agua potable y alcantarillado, los cuales deben solucionar el déficit previsto para los siguientes cinco años regulatorios. El Programa presentado cuenta tanto con inversiones exógenas como endógenas. Así, las inversiones endógenas están referidas directamente a las metas, tales como micro-medición, y redes secundarias de agua y alcantarillado. Éstas se han presupuestado a costos eficientes, mientras que las inversiones exógenas son sustentadas con sus presupuestos analíticos y con sus respectivos perfiles DESCRIPCIÓN DE LOS PROYECTOS DE INVERSIÓN POR CADA SISTEMA Inversiones en Agua Potable Obras de Ampliación La inversión en ampliación en el sistema de agua potable se realizará en el siguiente componente: Micromedición Instalación de 1,322 nuevos micromedidores, por un monto de 142, Obras de Renovación y Mejoramiento Las inversiones en renovación y mejoramiento se realizarán en los siguientes componentes: Red de Distribución Matriz y Secundaria Renovación y Mejoramiento de 47 ml de red matriz por un monto de S/.4,981 y; Mejoramiento de 1,571 ml de red secundaria por un monto de S/.98,365. Conexiones Domiciliarias de Agua Potable Renovación de 31 conexiones domiciliarias, por un monto de S/.23,211 y; mejoramiento de 31 conexiones domiciliarias por un monto de S/.5,709. Micro Medición Renovación y mejoramiento de 405 micromedidores, por un monto de S/.43, Inversiones en Alcantarillado Obras de Ampliación No se propone inversiones en ampliación en ninguno de los componentes del sistema de alcantarillado. Página 22 de 61

24 Obras de Renovación y Mejoramiento Las inversiones en renovación y mejoramiento se proponen en los componentes de conexiones domiciliarias y de red de colectores primarios y secundarios: Conexiones Domiciliarias Renovación de 30 conexiones domiciliarias de alcantarillado por un monto total de S/.27,447 y; Mejoramiento de 30 conexiones domiciliarias de alcantarillado por un monto de S/.6,928. Red de Colectores Secundarios de Alcantarillado Renovación de 246 ml de red secundaria, por un monto de S/.58,335 y; Renovación de 37 ml de red secundaria, por un monto de S/.11,148. Los componentes del proceso productivo que no muestran inversiones en ampliaciones, mejoramiento y renovaciones, tanto en sistema de agua potable y alcantarillado se debe a que no se propone realizar inversión alguna Inversiones en Programas de Mejoramiento Institucional Operativo MIO Las inversiones institucionales ascienden a un total de S/ mil, correspondiente a siete (7) programas de mejoramiento institucional, en la mayoría de estos se comparten los costos entre agua potable y alcantarilladlo, distribuyéndose los costos en 64% para Agua Potable equivalente a S/.438,562 y, en S/.250,848 para alcantarillado (36%), los proyectos y montos de inversión durante el quinquenio se muestran a continuación: Proyecto N 01: Plan de Fortalecimiento Capacidades por S/.73,800; Proyecto N 02: Catastro Técnico por S/.330,000; Proyecto N 03: Catastro Comercial por S/.99,000; Proyecto Nº 04: Saneamiento Físico Legal y Estudios de Pre Inversión de Catastros por S/.35,000; Proyecto Nº 05: Equipamiento de Cómputos por S/.51,400; Proyecto Nº 06: Muebles y Enseres por S/.37,460 y; Proyecto Nº 07: Equipos de Ingeniería por S/.62, RESUMEN DE LOS PROYECTOS DE INVERSIÓN El programa de inversiones a nivel de empresa para el quinquenio es de S/. 1.1 millones, distribuidos en: Inversiones en Sistema de Agua Potable que ascienden a la suma de S/ mil, de los cuales: la inversión en ampliación asciende a S/ mil, destinados a la instalación de 1,322 micros medidores; las inversiones en mejoramiento y renovación asciende a la suma de S/ mil, destinados a mejoramiento y renovación de redes matrices y redes secundarias, conexiones de agua potable y reposición de 405 micros medidores. Inversiones en el Sistema de Alcantarillado que ascienden a un total de S/ mil; destinadas a la renovación o rehabilitación de conexiones domiciliarias y redes de recolección. Página 23 de 61

25 Inversiones en Programa de Mejoramiento Institucional y Operativo MIO, que ascienden a un total de S/ mil, en los siete programas señalados anteriormente. Con estas inversiones se pretende mejorar la gestión operativa, gestión comercial y gestión administrativa de la empresa. El cuadro del resumen de inversiones en ampliaciones, mejoramiento y renovación de agua y alcantarillado, así como en programa de Mejoramiento Institucional Operativo (MIO) a costos totales al nivel de la EPS para el quinquenio, expresados en nuevos soles se muestra en el siguiente cuadro: Cuadro Nº 28 Resumen de Inversiones (S/.) Descripción Año 1 Año 2 Año 3 Año 4 Año 5 Total AGUA Ampliación Medidores 2,701 29,704 27,008 32,405 50, ,763 Sub total 2,701 29,704 27,008 32,405 50, ,763 Rehabilitación y Renovación Distribución 20,669 20,669 20,669 20,669 20, ,346 Conexiones Agua 5,633 5,709 5,784 5,859 5,935 28,920 Medidores 8,772 8,772 8,772 8,772 8,772 43,860 Sub total 35,075 35,150 35,225 35,301 35, ,127 Total Agua 37,775 64,854 62,233 67,706 86, ,890 ALCANTARILLADO Renovación y rehabilitación Conexiones Alcantarillado 6,691 6,783 6,875 6,967 7,059 34,375 Recolección 13,524 13,710 13,897 14,083 14,269 69,483 Sub total 20,215 20,493 20,772 21,050 21, ,858 Total Alcantarillado 20,215 20,493 20,772 21,050 21, ,858 MEJORAMIENTO INSTITUCIONAL OPERATIVO Agua 78, , ,190 31,262 6, ,562 Alcantarillado 87,700 59,620 83,610 15,898 4, ,848 Total MIO 166, , ,800 47,160 10, ,410 TOTAL GENERAL 224, , , , ,050 1,112,158 Elaboración: SUNASS ANÁLISIS Y DETERMINACIÓN DE LAS METAS DE GESTIÓN Metas de Gestión Las metas de gestión que se deberán alcanzar en el siguiente quinquenio determinan una senda hacia la eficiencia que la empresa deberá procurar alcanzar para beneficio de sus usuarios. Las mismas se presentan en el siguiente cuadro: Cuadro Nº 29 Metas de Gestión a Nivel Empresa del Quinquenio Metas de Gestión por Años Incremento Anual de Nuevos Medidores 1/ Renovación Anual de Nuevos Medidores 2/ Unidad medida Año 0 Año 1 Año 2 Año 3 Año 4 Año 5 # # Relación de Trabajo 3/ % Página 24 de 61