31/12/ SITUACIÓN SECTOR & RESULTADOS GESTORA PLAN

Transcripción

1 11 ç 1 1 INFORMACIÓN ELABORADA A PARTIR DE LAS PUBLICACIONES Y ESTADÍSTICAS DE INVERCO (ASOCIACIÓN DE INSTITUCIONES DE INVERSIÓN COLECTIVA Y FONDOS DE PENSIONES) Y LA DIRECCIÓN GENERAL DE SEGUROS Y FONDOS DE PENSIONES ( MINISTERIO DE ECONOMÍA, INDUSTRIA Y COMPETITIVIDAD) I ÚLTIMOS DATOS DEL PLAN PUBLICADOS : 31/12/2017 Unidad de Previsión Social SITUACIÓN SECTOR & RESULTADOS GESTORA PLAN 2. INFORMACIÓN PLAN & CARTERA FONDO DE PENSIONES 3. RENTABILIDAD TRIMESTRAL & ACUMULADA & EVOLUCIÓN RENTABILIDAD INTERANUAL 4. COMPARATIVA PLAN (RENTABILIDADES 1, 3, 5, 10, 15 y 20 años). 5. RENTABILIDADES & EVOLUCIÓN RANKING. 6. COMPARATIVA PLANES SIMILAR PATRIMONIO NOTA: La información facilitada por Inverco puede presentar diferencias respecto a la información ya auditada o la información financiera que maneja la comisión de control. Esta situación se aprecia con mayor nitidez respecto a la información sobre estructura de cartera. El peso de la renta variable puede ser mayor que la información financiera que facilita directamente la gestora al no recoger las minusvalías de activos o diferencias por posiciones abiertas en derivados o todas las participaciones en fondos de inversión sin importar la categoría del activo subyacente. Por lo tanto el desglose de INVERCO recoge los criterios de las gestoras que en ocasiones no son homogéneos. NOMBRE PLAN D.G.S.F.P. PLAN DE PENSIONES SEGURCAIXA ADESLAS, SA DE SEGUROS Y REASEGUROS miles N NOMBRE FONDO D.G.S.F.P. PENSIONS CAIXA 21, FONDO DE PENSIONES CÓDIGO DGSFP F-680 PARTICIPES miles BENEFICIARIOS PATRIMONIO MEDIO ( Estimación) (Part+ben.) 42,0% GESTORA VIDACAIXA MULTIPLAN % CUENTA POSICION PLAN SOBRE FONDO

2 SITUACIÓN SECTOR & RESULTADOS GESTORA PLAN FECHA 31/12/2017 RENTABILIDADES MEDIAS ( recogería la situación de la mayoría de planes y sin ponderar por patrimonio. Los grandes planes aplican economías de escala y / o mayores recursos ) GESTORA PATRIMONIO PLANES ( miles ) PLANES GESTIONADOS PARTICIPES RANKING RENT. 1 AÑO 1 VIDACAIXA ,85% 4,29% 3,61% 5,03% 3,00% 2,93% (5) 2 GESTION PREV. Y PENSIONES ,84% 3,86% 3,25% 4,30% 2,56% 2,88% (6) 3 IBERCAJA PENSION ,01% 4,35% 2,95% 4,84% 2,44% 3,13% (4) 4 FONDITEL ,62% 3,09% 0,45% 4,44% 3,20% 5,24% (1) 5 BANKIA PENSIONES ,80% 3,47% 2,21% 3,57% 2,16% 3,91% (2) 6 BBVA PENSIONES ,54% 3,60% 2,84% 3,75% 2,24% 2,55% (10) 7 BANSABADELL PENSIONES Sin Inform. 2,01% 0,77% 2,83% 1,49% 1,86% (12) 8 SANTANDER PENSIONES ,36% 3,64% 2,36% 4,31% 2,74% 2,82% (7) 9 ALLIANZ POPULAR PENS ,16% 2,90% 2,07% 3,37% 1,52% 1,56% (13) 10 CASER PENSIONES ,39% 3,74% 3,15% 4,66% 2,34% 2,74% (9) MAPFRE VIDA PENSIONES ,57% 4,22% 3,43% 4,79% 2,29% 2,76% (8) 12 ABANCA VIDA Y PENSIONES ,51% 3,78% 2,97% 4,57% 2,18% 2,38% (11) 13 DEUTSCHE ZURICH PENS Sin Inform. 4,52% 4,14% 4,66% 3,17% 3,45% (3) TOTAL & MEDIA INVERCO ,61% 3,60% 2,67% 4,26% 2,40% 2,79% VIDACAIXA 3,85 4,29 3,61 5,03 3,00 2,93 24 pbs 69 pbs 94 pbs 77 pbs 60 pbs 14 pbs RK. ( 2 ) ( 3 ) ( 2 ) ( 1 ) ( 3 ) ( 5 ) * Si el número de planes gestionados es reducido, la relevancia de la rentabilidad media es inferior al recoger la situación de planes que puede no ser representativos por patrimonio o recursos disponibles en la gestión. Los valores superiores sólo se recogen para las 10 principales gestoras.

3 INFORMACIÓN PLAN & CARTERA FONDO DE PENSIONES N-1904 PLAN DE PENSIONES SEGURCAIXA ADESLAS, SA DE SEGUROS Y REASEGUROS MULTIPLAN 5-15 MILLONES % CUENTA POSICION PLAN / FONDO ( sólo si es multiplan) 42,0% GESTORA VALOR LIQUIDATIVO 31/12/2009 SEGURCAIXA HOLDING 10, /12/2010 SEGURCAIXA HOLDING 11, /12/2011 VIDACAIXA GRUPO 11, /12/2012 VIDACAIXA GRUPO 11, /12/2013 VIDACAIXA GRUPO 13, /12/2014 VIDACAIXA GRUPO 15, /03/2015 VIDACAIXA 15, /06/2015 VIDACAIXA 15, /09/2015 VIDACAIXA 15, /12/2015 VIDACAIXA 15, /03/2016 VIDACAIXA 15, /06/2016 VIDACAIXA 15, /09/2016 VIDACAIXA 16,0107 PATRIMONIO PLAN ( miles ) 31/12/2016 VIDACAIXA 16, /03/2017 VIDACAIXA 17, /06/2017 VIDACAIXA 16, PARTICIPES /09/2017 VIDACAIXA 17, /12/2017 VIDACAIXA 17, BENEFICIARIOS ,00 18,00 16,00 14,00 12,00 10,00 8,00 6,00 4,00 2,00 0,00 EVOLUCIÓN VALOR LIQUIDATIVO 15, , , , , , , , , , , , , , , , DIC 2010 DIC 2011 DIC 2012 DIC 2013 DIC 2014 DIC MARZO JUNIO SEPT 2015 DIC MARZO JUNIO SEPT 2016 DIC MARZO JUNIO SEPT 2017 DIC VALOR LIQUIDATIVO

4 INFORMACIÓN PLAN & CARTERA FONDO DE PENSIONES NOMBRE FONDO D.G.S.F.P. PENSIONS CAIXA 21, FONDO DE PENSIONES MULTIPLAN CÓDIGO DGSFP F PATRIMONIO FONDO (miles ) % TESORERIA % TOTAL RENTA FIJA % RENTA VARIABLE RESTO PATRIM. %OTRAS INVERSIONES RESTO CARTERA PROVISIONES MATEMÁTICAS 31/12/ ,52% 39,10% 55,40% 0,95% 31/12/ ,40 % 39,10 % 4,52 % TESORERÍA RENTA VARIABLE OTRAS INVERSIONES PROVISIONES MATEMÁTICAS 99,97 % 0,95 % 0,00 % 0,00 % 0,00 % RENTA FIJA RESTO PATRIM. RESTO CARTERA NOTA. La información facilitada por Inverco puede presentar diferencias respecto a la información ya auditada o la información financiera que maneja la comisión de control. Esta situación se aprecia con mayor nitidez respecto a la información sobre estructura de cartera. El desglose de INVERCO recoge los criterios de las gestoras que en ocasiones no son homogéneos. El peso de la renta variable puede ser mayor que la información financiera que facilita directamente la gestora al no recoger las minusvalías de activos o diferencias por posiciones abiertas en derivados o bien porque se recoge también en este apartado las participaciones en fondos de inversiones sin importar el tipo de activo subyacente. RIESGO: Renta variable / Patrimonio - SIN PROV. MATEMÁTICA) 55,40% Mod. (RV 30-60%)

5 ESTRUCTURA CARTERA PERIODO 31/12/ /12/2017 PATRIMONIO FONDO (miles ) % TESORERIA % TOTAL RENTA FIJA % RENTA VARIABLE RESTO PATRIM. %OTRAS INVERSIONES RESTO CARTERA 31/12/ /12/ ,50% 40,20% 52,20% 0,09% 0,06% 31/12/ ,87% 59,00% 31,70% -0,10% 0,61% 31/12/ /12/ ,80% 38,80% 46,10% 13,90% 5,95% 1,12% 31/12/ ,12% 42,60% 52,60% 0,58% 31/03/ ,88% 41,17% 56,20% 0,74% 30/06/ ,77% 41,03% 55,40% 9,62% -8,90% 30/09/ ,14% 42,70% 51,70% 4,67% -3,20% 31/12/ ,42% 41,86% 52,30% 5,04% -3,70% 31/03/ ,31% 43,40% 51,10% 3,09% -1,90% 30/06/ ,69% 45,90% 49,90% 1,30% 0,15% 30/09/ ,48% 43,90% 53,20% 1,05% 0,28% 31/12/ ,09% 41,10% 54,60% 2,75% -2,50% 31/03/ ,09% 41,70% 55,70% 0,46% 30/06/ ,38% 43,30% 54,80% 0,44% 0,10% 30/09/ ,65% 39,80% 57,00% 0,52% 31/12/ ,52% 39,10% 55,40% 0,95% PROVISIONES MATEMÁTICAS PROMEDIO CARTERA FONDO 42,85 % 51,87 % PROMEDIO RIESGO PERIÓDO - 3,98 % 2,82 % 1,19 % 0,00 % 51,87% Mod. (RV 30-60%) -3,18 % TESORERÍA RENTA VARIABLE OTRAS INVERSIONES PROVISIONES MATEMÁTICAS RENTA FIJA RESTO PATRIM. RESTO CARTERA RIESGO: Renta variable / Patrimonio - SIN PROV. MATEMÁTICA)

6 RENTABILIDAD TRIMESTRAL & ACUMULADA & EVOLUCIÓN RENTABILIDAD INTERANUAL PLAN DE PENSIONES SEGURCAIXA ADESLAS, SA DE SEGUROS Y REASEGUROS EMPLEO ( RENT. MEDIA ) SIMILAR PATRIMONIO (1) SIMILAR RIESGO Valor Udad. Plan RENTABILIDAD TRIMESTRAL 2016 DIFERENCIAL PLAN vs Sector 5-15 MILLONES , /12/ /03/ ,0113 2,72% (1 er Trim.) 1,47% 125 pbs 1,53% 119 pbs 1,63% 109 pbs 30/06/ ,9438-0,40% (2º Trim.) 0,16% -56 pbs 0,19% -58 pbs 0,18% -58 pbs 30/09/ ,1576 1,26% (3 er Trim.) 0,81% 45 pbs 0,86% 40 pbs 0,62% 64 pbs 31/12/ ,4120 1,48% (4º Trim.) 0,33% 115 pbs 0,40% 108 pbs 0,46% 103 pbs Rent. Acumulada Ejercicio Plan 2017 Mod. (RV 30-60%) 5,14% 2,79% 2,97% 2,84% pbs 217 pbs 230 pbs El valor liquidativo lógicamente puede variar ya que depende de la valoración de las inversiones y rendimientos. Si bien es adecuado fijarse en la evolución del valor liquidativo a 1,3,5,10 15 años que es un horizonte mayor y se corresponde con la vida laboral del trabajador ( aparecerá en el siguiente apartado) aquí podéis ver como ha evolucionado y además comparando este valor respecto al promedio de todos los planes que informan en Inverco. Este indicador recoge la evolución del plan trimestre a trimestre y también una referencia de lo que ha pasado en el sector. Sería un indicador de seguimiento pero sin olvidar el horizonte a largo plazo de los planes de pensiones. (1) La referencia SIMILAR PATRIMONIO recogería el comportamiento de todos aquellos planes de similar patrimonio ( donde funcionaría por igual las economía de escala ), esta comparativa sería mas objetiva pues hay menos discrecionalidad en la información. SIMILAR RIESGO hemos indicado aquí existe menos homogeneidad. Es una referencia.

7 RENTABILIDAD TRIMESTRAL & ACUMULADA & EVOLUCIÓN RENTABILIDAD INTERANUAL EMPLEO ( RENT. MEDIA 1 AÑO ) PLAN DE PENSIONES SEGURCAIXA ADESLAS, SA DE SEGUROS Y REASEGUROS DIFERENCIAL SECTOR EEMPLEO (RENT. PONDERADA 1 PLAN DE PENSIONES SEGURCAIXA ADESLAS, SA DE SEGUROS Y REASEGUROS 2009 DIC 8,37% 13,96% 5, DIC 9,28 % 13,96% 4, DIC 0,55% 7,90% 7, DIC 2,01 % 7,90% 5, DIC -0,44% -0,74% -0, DIC 0, % -0,74% -0, DIC 6,61% 5,76% -0, DIC 8,04 % 5,76% -2, DIC 7,74 13,87% 6, DIC 7,7 % 13,87% 6, DIC 6,25 11,77% 5, DIC 7,13 % 11,77% 4,64 MARZO 9,41 19,35% 9,94 MARZO 10,41 % 19,35% 8,94 JUNIO 4,62 11,92% 7,30 JUNIO 5,57 11,92% 6,35 SEPT 1,12 5,77% 4,65 SEPT 1,58 5,77% 4, DIC 2,48 6,32% 3, DIC 2,88% 6,32% 3,44 MARZO -3,70-5,15% -1,45 MARZO -3,33% -5,15% -1,82 JUNIO -1,07-0,91% 0,16 JUNIO -0,49% -0,91% -0,42 SEPT 2,45 5,02% 2,57 SEPT 3,48% 5,02% 1, DIC 1,94 4,73% 2, DIC 2,75% 4,73% 1,98 MARZO 4,73 10,20% 5,47 Trimestres analizados ( MARZO 5,55% 10,20% 4,65 JUNIO 4,6 8,65% 4,05 con información del plan JUNIO 4,8 8,65% 3,85 SEPT 3,95 7,16% 3,21 disponible) SEPT 3,98 7,16% 3, DIC 2,79% 5,14% 2, DIC 3,19% 5,14% 1,95 DIFERENCIAL SECTOR Trimestres positivos al sector # DIV/0! 78% PLAN DE PENSIONES SEGURCAIXA ADESLAS, SA DE SEGUROS Y REASEGUROS EMPLEO ( RENT. MEDIA 1 AÑO ) RENT. POND 1 AÑO 2009 DIC 2010 DIC 2011 DIC 2012 DIC 2013 DIC 2014 DIC MARZO JUNIO SEPT 2015 DIC MARZO JUNIO SEPT 2016 DIC MARZO JUNIO SEPT 2017 DIC

8 COMPARATIVA PLAN (RENTABILIDADES 1, 3, 5, 10, 15 y 20 años). 31/12/2017 GRÁFICA COMPARATIVA (1,3,5,10,15,20 años) 9 % 8 % 7 % 6 % 5,14 % 5 % 4 % 3 % 2 % 1 % 0 % 5,39 % 2,98% 2,63% PLAN DE PENSIONES SEGURCAIXA ADESLAS, SA DE SEGUROS Y REASEGUROS 8,3 % 4,37% 7,01 % 2,69% 1 5,14 % 7,64 % 3,63% % 3,65% PLAN DE PENSIONES SEGURCAIXA ADESLAS, SA DE SEGUROS Y REASEGUROS EMPLEO ( RENT. MEDIA ) Filtros Aplicados: 5-15 MILLONES EMPLEO ( RENT. PONDERADA ) Gestora Plan ( Rentabilidad Media: VIDACAIXA SISTEMA INDIV.- R. FIJA MIXTA ,39 % 8,3 % 7,01 % 7,64 % EMPLEO ( RENT. MEDIA ) 2,79 % 2,4 % 4,26 % 2,67 % 3,6 % 3,61 % DIFERENCIAL 235 pbs 299 pbs 404 pbs 434 pbs 404 pbs - Filtros Aplicados: 5-15 MILLONES 2,98% 2,63% 4,37% 2,69% 3,63% 3,65% NIVEL DE RIESGO: (Varios elementos) 216 pbs 276 pbs 393 pbs 432 pbs 401 pbs -

9 kk COMPARATIVA PLAN (RENTABILIDADES 1, 3, 5, 10, 15 y 20 años). PLAN DE PENSIONES SEGURCAIXA ADESLAS, SA DE SEGUROS Y REASEGUROS 1 5,14 % ,39 % 8,3 % 7,01 % 7,64 % EMPLEO ( RENT. PONDERADA ) 3,19 % 2,96 % 4,78 % 3,14 % 3,88 % 3,6 % 195 pbs 243 pbs 352 pbs 387 pbs 376 pbs - Gestora Plan ( Rentabilidad Media: VIDACAIXA 2,93% 3,00% 5,03% 3,61% 4,29% 3,85% 221 pbs 239 pbs 327 pbs 340 pbs 335 pbs - SISTEMA INDIVIDUAL SISTEMA INDIV.- R. FIJA MIXTA 1,5 % 1,04 % 2,62 % 1,33 % 2,27 % 2,33 % Motivo: Entre 15 % y 30% de la cartera en activos de renta variable. 364 pbs 435 pbs 568 pbs 568 pbs 537 pbs - SOBRE LOS FILTROS. Aplicando los filtros por patrimonio y renta variable, nos permite reducir y obtener una muestra más reducida de planes del sistema de empleo con similares características. Teniendo en cuenta que la información facilitada por las gestoras no es homogénea, el filtro por nivel de renta variable o nivel de riesgo sea menos significativo que el volumen patrimonial del plan. Aplicando ambos los filtros, se reduce sustancialmente la muestra y con cierta distorsión. Por eso será entendemos más adecuado el filtro por dimensión patrimonial y tiene mayor relevancia en el informe. Para la comparativa con el sistema individual, por defecto se compara con RENTA FIJA MIXTA ( % RENTA VARIABLE). Es en esta categoría donde se comercializan la mayoría de planes en el sistema individual ( y por tanto es representativa). La siguiente categoría de Inverco es % de renta variable ( mas excepcional). No obstante se puede cambiar, la comparativa en la pestaña "1".

10 RENTABILIDADES & EVOLUCIÓN RANKING. PLAN DE PENSIONES SEGURCAIXA ADESLAS, SA DE SEGUROS Y REASEGUROS 1 RK1 3 RK 3 5 RK5 10 RK10 15 RK /12/ ,96% 94 7,31% 4 8,69% 5 5,54% 7 31/12/2010 7,9% 18 7,97% 3 7,32% 4 6,35% 4 31/12/2011-0,74% 751 6,87% 13 5,77% 4 6,91% 4 31/12/2012 5,76% 879 4,24% 130 5,73% 3 7,32% 4 31/12/ ,87% 32 6,13% 256 8,01% 15 7,66% 3 31/12/ ,77% 6 10,41% 34 7,59% 6 8,14% 3 6,22% 2 31/03/ ,35% 14 12,07% 26 8,59% 10 8,87% 2 6,75% 2 30/06/ ,92% 11 12,01% 21 8,53% 14 7,96% 2 6,54% 2 30/09/2015 5,77% 7 9,7% 18 7,44% 5 7,23% 2 6,32% 2 31/12/2015 6,32% 23 10,61% 3 7,27% 9 7,3% 2 6,66% 3 31/03/2016-5,15% ,11% 11 6,6% 8 6,74% 3 6,81% 3 30/06/2016-0,91% 573 8,15% 6 6,98% 5 7,17% 2 6,82% 3 30/09/2016 5,02% 59 7,71% 9 8,45% 18 7,06% 2 7,5% 3 31/12/2016 4,73% 50 7,57% 8 8,43% 16 7,09% 3 7,41% 3 31/03/ ,2% 37 7,65% 10 8,03% 19 7,17% 3 7,62% 3 30/06/2017 8,65% 49 6,41% 13 8,63% 17 6,72% 2 8,03% 2 30/09/2017 7,16% 53 5,98% 22 8,24% 17 6,83% 3 8,71% 2 31/12/2017 5,14% 97 5,39% 23 8,3% 13 7,01% 3 7,64% 3 RANKING PLAN 31/12/ De De De De 954 De 554 De 132 SUPERA LA MEDIANA? SI SI SI SI PROMEDIO RANKING PERIODO 31/12/ /12/

11 COMPARATIVA PLANES SIMILAR PATRIMONIO TIPO PLAN PATRIMONIO 5-15 MILLONES FILTROS APLICADOS: RENTABILIDADES FILTROS APLICADOS TOTAL PLANES CON CARACTERÍSTICAS FILTROS PLAN DE PENSIONES SEGURCAIXA ADESLAS, SA DE SEGUROS Y REASEGUROS RIESGO ACUMULADA ,97% 217 pbs MILLONES ACUMULADA ,14% (Varios elementos) ,98 2,63 4,37 2,69 3, pbs 276 pbs 393 pbs 432 pbs 401 pbs Mod. (RV 30-60%) ,14 % 5,39 % 8,3 % 7,01 % 7,64 % POSICIÓN PLAN RENTABILIDADES FILTROS APLICADOS : ,70% 2,71 2,50 4,27 2,90 3,74 SUPERA LA MEDIANA? ( Es el valor que ocupa el lugar central de todos los datos cuando éstos están ordenados de menor a mayor ) SI 2,70% SI SI SI SI SI MUESTRA DE LOS PLANES SELECCIONADOS ( SÓLO SE RECOGEN LOS CINCUENTA PRIMEROS) Y ORDENADOS POR RENTABILIDAD ACUMULADA. ACUMULADA 2017 FECHA 31/12/2017 RENT. 1 RENT. 3 RENT. 5 RENT. 10 RENT. 15 % RENTA VARIABLE + OTRAS INVERSIONES +RESTO DE CART Suma de patrimonio analizado ( miles ) MEDIA MUESTRA 2,97% 2,98 2,63 4,37 2,69 3,63 48, PLAN DE PENSIONES UNILEVER FOODS INDUSTRIAL,S.L. 8,25% GESTION PREV. Y PENSIONES 8,25 6,70 8,35 Sin Inform. Sin Inform. 94, ,00% PLAN DE PENSIONES EMPLEO AVIVA SANTALUCIA VIDA Y PENS. 6,47% 6,47 7,00 8,95 3,45 Sin Inform. 58, PLAN DE PENSIONES DE D.E. COFFEE & TEA SOUTHERN EUROPE SLU SANTANDER PENSIONES 6,31% 6,31 4,14 5,92 2,74 3,74 NO DISP PLAN DE PENSIONES EMPLEADOS DE T-GESTIONA ESPAÑA FONDITEL 6,11% 6,11 4,05 4,75 0,36 3,55 48,

12 PLAN DE PENSIONES DE EMPLEO GROUPAMA SEGUROS SANTALUCIA VIDA Y PENS. 6,00% 6,00 6,53 8,46 Sin Inform. Sin Inform. 58, PLAN DE PENSIONES AHORRO CORPORACION (EMPLEADOS) CASER PENSIONES 5,84% 5,84 2,32 5,57 2,21 4,60 59, PLAN DE PENSIONES WESTINGHOUSE MARCH Gº PENSIONES 5,79% 5,79 4,62 5,41 3,76 4,15 34, PLAN DE PENSIONES CITIFIN,S.A EFC SANTANDER PENSIONES 5,69% 5,69 5,16 5,88 2,35 Sin Inform. NO DISP PRESTIGE-PR.COS.PROF.CARE FONDITEL 5,68% 5,68 Sin Inform. Sin Inform. Sin Inform. Sin Inform. 48, PLAN DE PENSIONES DE PROMOCION CONJUNTA DE LOS EMPLEADOS DE BNP PARIBAS FONDITEL 5,62% 5,62 3,44 5,21 Sin Inform. Sin Inform. 48, PLAN DE PENSIONES DE EMPLEADOS DE TELEFONICA DIGITAL ESPAÑA SLU FONDITEL 5,27% 5,27 3,12 4,12 Sin Inform. Sin Inform. 36, PLAN DE PENSIONES EMPLEADOS DE TELEFONICA GLOBAL TECHNOLOGY,S.A FONDITEL 5,27% 5,27 3,12 4,11 Sin Inform. Sin Inform. 36, PLAN DE PENSIONES SEGURCAIXA ADESLAS, SA DE SEGUROS Y REASEGUROS VIDACAIXA 5,14% 5,14 5,39 8,30 7,01 7,64 55, PLAN DE PENSIONES ENRESA BANSABADELL PENSIONES 5,03% 5,03 2,91 4,28 1,97 3,01 45, PLAN DE PENSIONES SOCIEDAD GENERAL DE AUTORES Y EDITORES BANSABADELL PENSIONES 5,02% 5,02 2,90 4,27 1,96 3,02 45, ORACLE IBÉRICA, PLAN DE PENSIONES BANSABADELL PENSIONES 4,83% 4,83 5,17 6,77 1,24 3,78 62, PLAN DE PENSIONES PERSONAL DE LAS CORTES GENERALES BANKIA PENSIONES 4,82% 4,82 2,58 3,70 2,69 Sin Inform. 24, PLAN DE PENSIONES DE AVANT TARJETA, ENTIDAD FINANCIERA DE CREDITO, S.A VIDACAIXA 4,75% 4,75 4,72 7,57 Sin Inform. Sin Inform. 56, PLAN DE PENSIONES AGILENT TECHNOLOGIES SPAIN VIDACAIXA 4,59% 4,59 4,78 6,17 2,36 3,21 64, PLAN DE PENSIONES STAHL IBERICA S.A. SANTANDER PENSIONES 4,48% 4,48 4,48 6,02 2,19 4,52 NO DISP PLAN DE PENSIONES EMPLEADOS DEL BANCO ESPIRITO SANTO NOVO BANCO PENSIONES 4,40% 4,40 3,09 4,31 2,22 Sin Inform. NO DISP PLAN DE PENSIONES AGUAS MUNICIPALIZADAS DE ALICANTE BANKIA PENSIONES 4,33% 4,33 2,31 4,63 2,32 3,61 12, PLAN DE PENSIONES DEL PERSONAL DE LA UNIVERSITAT DE VALENCIA BANKIA PENSIONES 4,23% 4,23 2,32 4,77 Sin Inform. Sin Inform. 12, PLAN DE PENSIONES DE PROMOCION CONJUNTA DEL AYUNTAMIENTO DE VALENCIA BANKIA PENSIONES 4,17% 4,17 2,30 4,76 Sin Inform. Sin Inform. 12, PLAN DE PENSIONES DE PROMOCION CONJUNTA DE EDP RENOVABLES GESTION PREV. Y PENSIONES 4,10% 4,10 3,05 4,70 3,50 Sin Inform. 74, COLT TECHNOLOGY SERVICES, S.A.U., PLAN DE PENSIONES VIDACAIXA 4,08% 4,08 4,07 3,94 Sin Inform. Sin Inform. 64, PLAN DE PENSIONES GRUPO PERNOD RICARD ESPAÑA VIDACAIXA 4,05% 4,05 4,68 7,42 3,30 3,83 58, PLAN DE PENSIONES GRUPO LLADRO BBVA PENSIONES 4,05% 4,05 3,40 5,16 3,89 4,47 87, PLAN DE PENSIONES GRUPO ERCROS GESTION PREV. Y PENSIONES 4,00% 4,00 3,71 5,73 3,49 4,73 75,

13 PLAN DE PENSIONES EMPLEADOS DE SKF ESPAÑOLA S.A GESTION PREV. Y PENSIONES 3,98% 3,98 3,51 5,31 4,18 Sin Inform. 73, PLAN DE PENSIONES MULTIPYME GLOBAL V CAJA MADRID BANKIA PENSIONES 3,98% 3,98 1,87 2,84 2,24 Sin Inform. 14, PLAN DE PENSIONES DE PROMOCION CONJUNTA DE LOS EX EMPLEADOS DE DIARIO EL PAIS, S.L. IBERCAJA PENSION 3,98% 3,98 2,98 5,77 3,60 Sin Inform. 34, PLAN DE PENSIONES FERROCARRILS DE LA GENERALITAT VALENCIANA SANTANDER PENSIONES 3,98% 3,98 3,13 5,07 3,36 3,70 NO DISP PLAN DE PENSIONES BAT ESPAÑA GESTION PREV. Y PENSIONES 3,92% 3,92 3,23 4,94 3,19 3,95 82, PLAN DE PENSIONES AYUNTAMIENTO DE SANLUCAR DE BARRAMEDA GESTION PREV. Y PENSIONES 3,86% 3,86 3,46 5,35 4,15 4,72 73, PLAN DE PENSIONES DE PROMOCION CONJUNTA GRUPO UBE VIDACAIXA 3,71% 3,71 3,16 3,46 0,58 2,33 51, PLAN DE PENSIONES GRUPO TOTAL ESPAÑA VIDACAIXA 3,69% 3,69 3,57 5,68 3,95 4,36 42, PLAN DE PENSIONES TETRA PACK HISPANIA, S.A. SANTANDER PENSIONES 3,67% 3,67 3,59 4,65 1,98 3,71 NO DISP PLAN DE PENSIONES GRUPO SANITAS GESTION PREV. Y PENSIONES 3,67% 3,67 3,32 5,21 4,02 Sin Inform. 73, PLAN DE PENSIONES KERN PHARMA S.L GESTION PREV. Y PENSIONES 3,64% 3,64 3,21 5,10 3,88 Sin Inform. 73, PLAN DE PENSIONES DYNASOL ELASTOMEROS GESTION PREV. Y PENSIONES 3,61% 3,61 2,92 4,82 3,99 4,45 72, PLAN DE PENSIONES REPSOL TRADING, S.A. GESTION PREV. Y PENSIONES 3,60% 3,60 2,94 4,84 4,00 4,51 72, PLAN DE PENSIONES PROMOCION CONJUNTA DE FRATERNIDAD MUPRESPA FONDITEL 3,57% 3,57 3,19 5,15 1,06 3,46 28, PLAN DE PENSIONES BANCAJA (PERSONAL C.A. VAL., CAS. Y ALI. BANKIA PENSIONES 3,57% 3,57 2,18 3,81 2,00 4,07 10, PLAN DE PENSIONES AMGEN VIDACAIXA 3,50% 3,50 3,25 4,97 0,02 3,03 37, EMPRESAS GRUPO UBS MUTUACTIVOS PENSIONES 3,40% 3,40 1,92 2,26-2,52 Sin Inform. NO DISP SAICA GESTION PREV. Y PENSIONES 3,38% 3,38 2,96 Sin Inform. Sin Inform. Sin Inform. 81, PLAN DE PENSIONES GRUPO ASTRAZENECA FARMACEUTICA SPAIN SANTANDER PENSIONES 3,24% 3,24 3,67 4,89 2,04 4,11 NO DISP COVESTRO GESTION PREV. Y PENSIONES 3,24% 3,24 Sin Inform. Sin Inform. Sin Inform. Sin Inform. 69, PLAN DE PENSIONES JOHNSON & JOHNSON BBVA PENSIONES 3,18% 3,18 3,03 4,95 3,95 4,49 69,