MÉTODO DE VALUACIÓN DE INVENTARIO Y GESTIÓN DE COMPRA EN EMPRESAS COMERCIALIZADORAS DE PRODUCTOS DE CONSUMO MASIVO DE LA VILLA DEL ROSARIO

REPÚBLICA BOLIVARIANA DE VENEZUELA UNIVERSIDAD RAFAEL URDANETA FACULTAD DE CIENCIAS POLÍTICAS, ADMINISTRATIVAS Y SOCIALES ESCUELA DE CONTADURÍA PÚBLICA MÉTODO DE VALUACIÓN DE INVENTARIO Y GESTIÓN DE COMPRA EN EMPRESAS COMERCIALIZADORAS DE PRODUCTOS DE CONSUMO MASIVO DE LA VILLA DEL ROSARIO Trabajo Especial de Grado presentado para optar al título de Licenciada en Contaduría Pública Autores: Br. Andreína Martínez C.I. No. V-21.039.717 Br.Karla Martínez C.I. No. V-21.039.373 Tutor: Lcdo. Gustavo Villalobos Maracaibo, Enero 2015

TÍTULO MÉTODO DE VALUACIÓN DE INVENTARIO Y GESTIÓN DE COMPRA EN EMPRESAS COMERCIALIZADORAS DE PRODUCTOS DE CONSUMO MASIVO DE LA VILLA DEL ROSARIO Trabajo de Grado para optar al título de Licenciado en Contaduría Pública, presentado por los ciudadanos: Br. Andreína Paola Martínez Gómez C.I. No. V-21.039.717 Br. Karla Sofía Martínez Martínez C.I. No. V-21.039.373

DEDICATORIA Primeramente a nuestros padres, Nancido Martínez, Moraima Gómez, Alis Martínez y Ricardo Martínez, personas claves en el desarrollo de nuestra carrera profesional así como en nuestro crecimiento como persona, sin su apoyo incondicional nada de esto sería posible. Andreína y Karla

AGRADECIMIENTO Principalmente a Dios, por permitirnos llegar hasta esta etapa de nuestras vidas con salud y toda la disponibilidad posible para lograr nuestro objetivo. A nuestros padres, por el apoyo, la comprensión y las enseñanzas recibidas. A nuestro tutor académico, el profesor Gustavo Villalobos, por toda la entrega y determinación para con nosotras. A nuestros compañeros por la ayuda recibida y las vivencias compartidas. Andreína y Karla IV

ÍNDICE GENERAL Pág. TÍTULO... II DEDICATORIA... III AGRADECIMIENTO... IV ÍNDICE GENERAL... V ÍNDICE DE CUADROS... VII ÍNDICE DE TABLAS... VIII ÍNDICE DE ANEXOS... IX RESUMEN CAPÍTULO I: FUNDAMENTACIÓN Planteamiento y Formulación del Problema... 1 Objetivos de la Investigación... 6 Objetivo General... 6 Objetivos Específicos... 6 Justificación de la Investigación... 7 Delimitación de la Investigación... 9 CAPÍTULO II: MARCO TEÓRICO Antecedentes de la Investigación... 10 Bases Teóricas... 18 Inventario... 18 Valuación de Inventario... 20 Métodos de Valuación de Inventario... 21 Sistemas de Registro Contable para el Inventario... 30 Gestión de Compra... 34 Planificación de Compras... 35 Funciones de la Gestión de Compra... 37 CAPÍTULO III: MARCO METODOLÓGICO Tipo de Investigación... 47 Diseño de la investigación... 49 Población... 52 Sistema de Variables... 54 Definición Nominal... 54 Definición Conceptual... 54 Definición Operacional... 55 Técnica de Recolección de Datos... 57 Validez del Instrumento... 59 Confiabilidad del instrumento... 59 V

Procedimientos de la Investigación... 62 Técnica de Análisis de Datos... 62 CAPÍTULO IV: ANÁLISIS Y DISCUSIÓN DE LOS RESULTADOS... 64 CONCLUSIONES... 79 RECOMENDACIONES... 82 REFERENCIAS BIBLIOGRÁFICAS... 84 ANEXOS... 87 VI

ÍNDICE DE CUADROS Pág. Cuadro No. 1: Empresas Comercializadores de Productos Masivos... 53 Cuadro No. 2: Mapa de las Variables... 56 VII

ÍNDICE DE TABLAS Pág. Tabla No. 1: Dimensión: Método de Valuación de Inventario... 65 Tabla No. 2: Dimensión: Funciones de la Gestión de Compra... 71 VIII

ÍNDICE DE ANEXOS Pág. Anexo No. 1: Cuestionarios... 88 Anexo No. 2: Instrumento de Recolección de Datos... 92 IX

REPÚBLICA BOLIVARIANA DE VENEZUELA MINISTERIO DE EDUCACIÓN SUPERIOR UNIVERSIDAD RAFAEL URDANETA FACULTAD DE CIENCIAS POLÍTICAS, ADMINISTRATIVAS Y SOCIALES ESCUELA DE CONTADURÍA PÚBLICA MÉTODO DE VALUACIÓN DE INVENTARIO Y GESTIÓN DE COMPRA EN EMPRESAS COMERCIALIZADORAS DE PRODUCTOS DE CONSUMO MASIVO DE LA VILLA DEL ROSARIO Autoras: Andreína Martínez Karla Martínez Tutor: Gustavo Villalobos Fecha: Enero, 2015 RESUMEN El presente estudio de investigación tiene como objetivo analizar el método de valuación de inventario y la gestión de compra en empresas comercializadoras de productos masivos de la Villa del Rosario. Se clasifica trabajo de campo bajo un diseño no experimental clasificado en transversal descriptivo. Tomado como soporte los planteamientos de Chase, Jacobs y Aquilano (2005), Horngreen (2006) y Heizer y Render (2007), así como Heredia (2007) y Acedo (2012) entre otros. Se utilizó como técnica de recolección de datos una encuesta tipo cuestionario bajo la escala Likert, aplicado a las empresas Comercializadora La Victoria, Supermercados La Pollera, Supermercado Gramarket C.A. Se obtuvo un coeficiente de 0,82 por medio de la aplicación del alfa de Cronbach. Para el estudio de los resultados se utilizó una frecuencia absoluta y relativa, encontrándose que las empresas objeto de estudio utilizan método PEPS como método de valuación de inventarios y no manejan un control en su gestión de compras. Se concluye que las empresas se ven afectadas por falta de control de tipo de método de valuación de inventario y gestión de compra en el desarrollo operativo financiero. Por lo tanto, se recomienda la aplicación de nuevas estrategias gerenciales y seguimiento continuo de las variables de estudio que permita eficacia y eficiencia en el desarrollo operacional de las actividades. Descriptores: Métodos Valuación Inventario, Gestión de Compra. Correo Electrónico: andreina_mg22@hotmail.com; k_s_mm@hotmail.com. X

C A P Í T U L O I F U N D A M E N T A C I Ó N Planteamiento y Formulación del Problema A nivel mundial, las organizaciones realizan esfuerzos por optimizar sus procesos contables vinculados a la actividad comercial y productiva, por cuanto se reconoce la importancia de los mismos para el desempeño de las empresas. En tal sentido, Acedo (2012) afirma que las empresas en general están implementando metodologías de evaluación y control de sus procesos con el fin de destinar de la forma más eficiente sus recursos disponibles. Específicamente a nivel contable, las empresas latinoamericanas se han orientado a implementar los procesos necesarios para garantizar que la actividad se refleje de la forma más exacta posible, no sólo por las implicaciones económicas, sino también legales y tributarias. Por ello, Trevinyo (2011) sostiene que en Latinoamérica, la tendencia de las empresas ha sido tendiente a incorporar los nuevos procedimientos y procesos contables para asegurar un crecimiento sostenido, preservando sus inventarios y procesos internos. 1

2 En este orden de ideas, surge la necesidad de considerar la valuación de los inventarios, definida por Chase, Jacobs y Aquilano (2005) como un conjunto de técnicas utilizadas con el objetivo de seleccionar y aplicar una base específica para dar el valor que a los inventarios, lo cual representa uno de los problemas con que tiene que enfrentarse el administrador financiero de la empresa, tanto durante el transcurso de un período de operaciones como al final del mismo. De acuerdo con los autores, este proceso implica definir si se deben considerar las Primeras Entradas-Primeras Salidas (PEPS) y el costo promedio. De esta manera, al existir diversas modalidades, es responsabilidad del contador y de la gerencia general definir cuál de ellas es la que mejor responde a sus requerimientos productivos, en concordancia con Horngren (2006), quien expone que pueden existir diversas formas de establecer el costo de ventas, el costo de producción y la utilidad de un ejercicio operativo, así como también, para determinar la situación financiera de los inventarios. Considerar la valuación de inventarios se ha determinado como una necesidad, en tanto informa a las empresas sobre el manejo de los costos, así como también apoya las decisiones de producción y comercialización de los productos, por lo anteriormente mencionado surge la necesidad de tomar en cuenta la norma internacional de contabilidad 2 (NIC 2), quien asevera que el costo de los inventarios comprenderá todos los costos derivados de su

3 adquisición y transformación, así como otros costos en los que se haya incurrido para darles su condición y ubicación actuales; siendo esto esencial para guiar el proceso de compras, el cual desempeña un rol fundamental en el crecimiento sostenido de las organizaciones. Al respecto del proceso de compras, el mismo es definido por Heizer y Render (2007), como el conjunto de acciones que se conjugan para materializar el suministro o compra en una organización, implicando un conjunto de etapas por las cuales atraviesa la organización para concretar la adquisición de un producto. Por ser un proceso cíclico tiene influencia determinante al soportar todas las acciones de la empresa, donde se conjugan la generación de planes o estrategias, la ejecución de tácticas y acciones, así como el control o seguimiento como mecanismos de evaluación del proceso de compras. Así, el proceso de compras puede contribuir o limitar la actividad económica de las empresas, e inclusive afectar su estabilidad financiera, por cuanto de este depende el volumen de las compras y el compromiso económico asumido por las empresas. Ello es ratificado por Heredia (2007) quien indica que el proceso de compras es esencial para las empresas pues define la forma en la cual se ejecutan las mismas, estableciendo si se deben o no adquirir de forma ininterrumpida materiales, bienes y/o servicios para incluirlos de forma directa o indirecta en la cadena de producción.

4 Ahora bien, en este proceso de compras es esencial que la adquisición de los bienes sean en las cantidades adecuadas en el momento solicitado, con el precio acordado y en el lugar requerido por el cliente; lo cual depende a nivel operativo de las valuaciones de inventario ejecutadas en las empresas, facilitando la planificación, ejecución y control de las operaciones de la cadena de suministros con el propósito de satisfacer una necesidad del cliente. Específicamente en Venezuela, se evidencia una situación económica y financiera que afecta directamente el manejo de los inventarios y por ende, del proceso de compras de las empresas. En este aspecto, Naím (2013) afirma que las empresas venezolanas se han visto en la necesidad de estudiar minuciosamente sus procesos internos relacionados con el manejo de inventarios, por cuanto en ocasiones el mercado muestra una restricción de los productos necesarios para la producción. Ello ha cambiado la forma de aprovisionamiento de las mercancías, creando un dilema para las empresas entre comprar en exceso para asegurar su producción, sin comprometer en demasía su capital de trabajo. Esta situación afecta a las empresas comercializadoras de productos masivos de la Villa del Rosario, por cuanto a la implementación del instrumento de recolección de datos aplicado a gerentes y coordinadores contables, acotaron que uno de los problemas que están presentando es analizar de manera eficaz la

5 valuación de sus inventarios, tanto durante el transcurso de un período de operaciones como al final del mismo. De igual forma, explicaron que en las empresas se están presentando disparidades en el proceso de compras debido a falta de control y seguimiento de los mismos, lo cual ha dado origen a dudas razonables sobre el ajuste de las funciones de la gestión de compras, así como sobre el cálculo del costo de las compras en la actividad contable. Esta situación les impide establecer con exactitud el costo de ventas, el costo de producción y la utilidad de un ejercicio operativo, así como también, les limita para determinar la situación financiera de la empresa en un momento determinado, por cuanto productos iguales pueden comprarse o producirse a diferentes costos; afectando también el proceso de compras. La gerencia de dichas empresas explicó que, consecuentemente, afrontan el problema de determinar qué costos deben aplicarse a los artículos que se han vendido y qué costos se deben asignar a los bienes que permanecen en el inventario, por lo cual es necesario realizar un estudio que permita conocer con exactitud el método de valuación de inventario, pues cada uno tiene sus condiciones de aplicación, y en algunas ocasiones un método específico se considera aceptable solamente en circunstancias especiales; lo cual ha conllevado a considerar un estudio enfocado en analizar el método de valuación de inventario y gestión de compra en empresas comercializadoras de productos masivos de La Villa del Rosario.

6 Por lo antes mencionado, se amerita realizar un estudio enfocado en responder a la siguiente interrogante: Cómo es el método de valuación de inventario y la gestión de compra en empresas comercializadoras de productos masivos de la Villa del Rosario? Objetivos de la Investigación Objetivo General Analizar el método de valuación de inventario y la gestión de compra en empresas comercializadoras de productos masivos de la Villa del Rosario. Objetivos Específicos - Identificar el tipo de método de valuación de inventario en empresas comercializadoras de productos masivos de la Villa del Rosario. - Caracterizar el registro contable del inventario en empresas comercializadoras de productos masivos de la Villa del Rosario. - Describir las funciones de la gestión de compra en empresas comercializadoras de productos masivos de la Villa del Rosario.

7 - Establecer la relación entre el método de valuación de inventario y gestión de compra en empresas comercializadoras de productos masivos de la Villa del Rosario. - Proponer estrategias para optimizar el método de valuación de inventario y la gestión de compra de acuerdo a la norma internacional de contabilidad 2 en empresas comercializadoras de productos masivos de La Villa del Rosario. Justificación de la Investigación Toda investigación tiene que estar justificada desde diversos puntos de vista. Considerando el punto de referencia teórico, este estudio genera información sobre el método de valuación de inventario y gestión de compra, lo cual sirve para incrementar el conocimiento en el área, al ampliar las explicaciones teóricas emitidas al respecto del tema. Desde la perspectiva metodológica, la información sobre el método de valuación de inventario y gestión de compra, sirve de referencia a otros investigadores, para guiar sus esfuerzos en el estudio objetivo y sistemático de las variables analizadas en este trabajo, por lo cual se traduce en un referente documental para replicar la misma en otros segmentos poblacionales.

8 Del mismo modo, considerando el ámbito de la importancia práctica, los resultados de la investigación permiten a la gerencia de las empresas comercializadoras de productos masivos ampliar su información sobre el tipo de método de valuación de inventario utilizado y el costo del inventario final, así como las funciones y cálculo del costo de las compras; con lo cual tienen un insumo de información para apoyar las decisiones en la gestión actual, así como proyectar sus acciones futuras. Aunado a ello, disponer de estrategias para mejorar el método de valuación de inventario y la gestión de compra en empresas comercializadoras de productos masivos de la Villa del Rosario, les permite considerar un conjunto de acciones sistemáticamente planteadas para encaminar sus esfuerzos de emprendimiento de las decisiones a asumir en la gestión. Tomando como referencia el entorno de la importancia social, este estudio facilita información con la cual los trabajadores pueden mejorar su actividad operacional en torno al método de valuación de inventario y gestión de compra en empresas comercializadoras de productos masivos de la Villa del Rosario; que tratándose un rubro de productos que son consumidos por toda la sociedad, representa un aporte para la misma.

9 Delimitación de la Investigación El presente estudio se realiza en las empresas comercializadoras de productos masivos de la Villa del Rosario, estado Zulia, considerando como población al personal gerencial y contable de estas organizaciones. La investigación se enmarca en el área de Contaduría Pública, específicamente en lo referido al método de valuación de inventario; tomando como soporte los planteamientos de Chase, Jacobs y Aquilano (2005), la Norma Internacional de contabilidad 2 (NIC 2), Horngren (2006) y Heizer y Render (2007); así como en el área gestión de compra; basado en Heredia (2007) y Acedo (2012). Para llevar a cabo la investigación se utiliza el período comprendido entre Septiembre de 2013 y Diciembre de 2014.

C A P Í T U L O I I M A R C O T E Ó R I C O Antecedentes de la Investigación En el proceso de investigación se encontraron algunos estudios antecedentes que analizan las variables de interés, es decir, valuación de inventario y gestión de compras por lo cual se mencionan especificando sus características y hallazgos más relevantes a los fines de extraer algunas orientaciones, así como contrastar sus resultados con los que serán obtenidos en este trabajo. En cuanto a la variable gestión de compras, Urdaneta (2009) realizó una investigación titulada: Gestión de Compras Internacionales en Empresas de Bienes y Servicio del Sector Petrolero del estado Zulia, con el objetivo de analizar la gestión de compras internacionales en las empresas de bienes y servicios del sector petrolero del estado Zulia. Para la sustentación de las bases teóricas se utilizaron los aportes de reconocidos autores tales como: Mecinas (2002), Mercado (2006), Gracia y Thielen (2003), Ivancevih (2006), Lorenzi (2004), Skinner y Crosby, y Anzola (2002), entre otros. 10

11 El tipo de investigación utilizado fue descriptivo, de diseño no experimental, transeccional y de campo. La población estuvo integrada por 5 personas, pertenecientes a los Departamentos de compras de las empresas de bienes y servicios de la industria petrolera, entre ellos 4 gerentes, 4 supervisores y 7 analistas de compras. La recolección de datos, se realizó mediante un instrumento tipo encuesta dirigida las poblaciones pertenecientes a los Departamentos de compras de las empresas de bienes y servicios de la industria petrolera. Dicho instrumento fue validado a través del juicio de tres expertos en el área contable, administrativa y metodología, realizando la validación de contenido y la discriminante con la preparación de una matriz de doble entrada. Así como también, se realizó una prueba piloto para el cálculo de la confiabilidad con el coeficiente alfa de Cronbach, obteniendo como resultado 0,89 puntos. Los datos fueron analizados con estadísticas descriptivas. Los resultados indicaron que en el proceso de la gestión de compras internacionales en las empresas de bienes y servicios del sector petrolero del estado Zulia, existen ciertas fallas en la actividad de planificación, organización y control de las compras según los indicadores de gestión. Se concluyó que la gestión de compras se realiza sin criterios sistemáticos, por lo cual se introducen las nuevas estrategias establecidas para la planificación de las compras internacionales y el proceso de control.

12 El estudio antes mencionado aporta información sobre las funciones de la gestión de compra, los cuales forman parte de la gestión de compras a analizar, por lo cual pese a ser realizado en empresas de diferente naturaleza, los resultados sirven para comparar los resultados al momento de responder al objetivo centrado en identificar los procesos de la gestión de compra en empresas comercializadoras de productos masivos de la Villa del Rosario. Continuando con el proceso de compras, Gutiérrez (2010) realizó un estudio titulado: Planificación Estratégica en el Proceso de Compras de las Corporaciones de Desarrollo del Occidente de Venezuela, dirigido a analizar la planificación estratégica en el proceso de compras de las corporaciones de desarrollo del occidente de Venezuela. Bajo el paradigma cuantitativo y un enfoque empírico - positivista, soportado en teorías de autores como: Sarmenteros (2007), Amador (2007), Mercado (2004), Bateman y Scott (2001), entre otros. El tipo de investigación fue de tipo descriptiva, transversal, prospectiva y de campo. El diseño fue no experimental y transeccional. La población estuvo constituida por 15 empleados respectivamente en cada una de las Corporaciones. Por otra parte, se aplicó la técnica de observación mediante encuesta y se elaboró un cuestionario de 45 ítems, con una escala tipo Likert, con cuatro 4 opciones, direccionados a la población en estudio. Dicho instrumento fue validado por 5 expertos y se confiabilizó a través de la fórmula Alpha de Cronbach, arrojando como resultado 0,87 puntos. Los datos fueron analizados con estadísticas descriptivas.

13 Los resultados indicaron que el personal tiene las competencias para desarrollar las actividades de compra o procura y las instalaciones del Departamento de Procura facilitan medianamente las operaciones y en las corporaciones estudiadas, se utilizan las prácticas y procedimientos de la planificación estratégica, pero sin mayor sistematización. Se concluyó que en su conocimiento, implementación y seguimiento, existen fallas que deben ser corregidas para el mejoramiento continuo de los procesos de compras que las mismas llevan a cabo. Finalmente, se propusieron lineamientos para optimar la planificación estratégica en el proceso de compras de las corporaciones. El estudio precedente informa sobre los procesos de compras, enfatizando en la importancia de la planificación, aspecto que es estudiado en este trabajo al momento de identificar las funciones de la gestión de compra en empresas comercializadoras de productos masivos de la Villa del Rosario, por lo cual sus resultados se consideran referenciales en este trabajo. Siguiendo con la valuación de inventarios, Pereas (2012) realizó un estudio titulado: Método de valuación de inventario promedio y la rentabilidad en supermercados del Municipio Maracaibo, con el objetivo principal de analizar el método de valuación de inventario promedio y la rentabilidad en Supermercados del Municipio Maracaibo que comercializan productos de consumo masivo, fundamentada en los enfoques teóricos de Chase, Jacobs y Aquilano (2005),

14 Weston y Copeland (2006); Gómez (2008); Cuervo y Rivero (2006) y Vives (2006), entre otros. La metodología utilizada fue de tipo descriptivo, correlacional, de campo, con diseño no experimental y transversal. Se tomó como población a los gerentes generales, administradores y contadores de los Supermercados A y B del Municipio Maracaibo que comercializan productos de consumo masivo, seleccionándose una muestra seis (6) personas. El instrumento de recolección de datos viabilizado mediante una entrevista fue validado por tres 3 jueces expertos, la confiabilidad fue de tipo interna a través de diversos observadores jueces, con una coincidencia del 70% (0.70). Los resultados revelaron que las empresas objeto de estudio pueden generan mayor utilidad y tienen la posibilidad de incrementar la rentabilidad en el proceso de negociación con los proveedores para la fijación de precios mediante la instauración de un adecuado método de valuación de inventario como es el promedio. Se concluyó que el método de valuación responde a los requerimientos mejorables, recomendando las pautas establecidas en los lineamientos demarcados al respecto. El estudio antes mencionado, se consideró un aporte por cuanto facilitó información sobre el método de valuación de inventario promedio considerando el criterio de los autores Chase, Jacobs y Aquilano (2005), los

15 cuales también se incluye en este estudio, además de ser aplicado en empresas de consumo masivo lo cual es similar al caso de estudio, por lo cual sirve de referencia documental al momento de identificar el tipo de método de valuación de inventario en empresas comercializadoras de productos masivos de La Villa del Rosario. Del mismo modo, García y Valle (2012) llevaron a cabo una investigación titulada: Control Contable de Inventario y Rentabilidad en los Supermercados del Municipio San Francisco, dirigida a analizar el control contable de inventario y la rentabilidad en los supermercados del municipio San Francisco; tomando como referencia a Brigham y Houston (2005), Chase, Jacobs y Aquilano (2005), y Van Horne y Wachowicz (2002). El tipo de investigación fue descriptiva de campo, con diseño no experimental transeccional. La población estuvo fueron 11 sujetos, gerentes financieros y personal administrativo de los supermercados del municipio San Francisco: Supermercado Valle Fuente, Kapital, Supertiendas Latino y Centro 99; realizándose un censo poblacional. Se aplicó una escala likert, validada por tres expertos con una confiabilidad de Cronbach de 0.91 y una lista de cotejo. Se aplicaron estadísticas descriptivas y correlación de Spearman. Los resultados indicaron que utilizan el inventario de ciclo, seguridad, previsión, mercancía perecedera-no perecedera, y estacional. Los sistemas de control de inventario incluyen controles a las compras, control financiero, sistema justo a tiempo y método ABC.

16 Se indica en los resultados que el sistema de registro es permanente y el método de valuación de inventario es primeras entradas primeras salidas (PEPS). Respecto a la rentabilidad, presentan un aumento del margen neto de utilidades, incremento de la rentabilidad de la inversión, pero la rentabilidad sobre el capital mantuvo un comportamiento no consistente. La relación entre el control contable de inventario y rentabilidad fue baja, sólo se mostró una correlación media y positiva respecto al margen bruto de utilidades. Se construyó un modelo de control de costos de inventario en Excel que permite incrementar la rentabilidad de los supermercados del municipio San Francisco. El estudio antes señalado, al estudiar el control de inventario abordó en su contenido los métodos de valuación, por lo cual proporciona información sobre uno de los métodos referidos a las primeras entradas primeras salidas (PEPS), tomando como referencia autores como Brigham y Houston (2005), así como Chase, Jacobs y Aquilano (2005), los cuales también se incluyen en el presente trabajo a los fines de identificar el tipo de método de valuación de inventario en empresas comercializadoras de productos masivos de La Villa del Rosario. Por otra parte, se menciona en materia de gestión de compras el estudio de Ballesteros (2012) quien realizó una investigación titulada: Administración Financiera del Capital de Trabajo para la Planificación de Compras en Franquicias Comercializadoras de Pinturas en el Municipio Maracaibo, dirigida a analizar la administración financiera del capital de trabajo para la planificación de compras en

17 franquicias comercializadoras de pinturas en el municipio Maracaibo, durante el período 2009-2011; tomando como referencia los planteamientos de Mecinas (2002), Heizer y Render (2007), James y Reeve (2004), Chillida (2005), Van Horne y Wachowicz (2004), entre otros. El tipo de investigación fue descriptiva documental, con diseño no experimental, transeccional descriptivo. La población está constituida por trece (13) franquicias de pintura, aplicándose un muestreo intencional para la selección de tres franquicias de Montana, siendo seis (6) trabajadores de las empresas Pindeca, Pindenorte y Pindesur. Se utilizó una lista de cotejo, así como un instrumento tipo Likert, validado por tres expertos en el área con una confiabilidad de Alfa Cronbach de 0.908. Los datos fueron analizados con estadísticas descriptivas y análisis financiero. Los resultados indicaron que incluyen dentro de las cuentas contables el activo y pasivo corriente, se lleva a cabo una adecuada administración de los recursos del capital de trabajo, de los factores del capital de trabajo, así como del proceso de planificación de compras. Fueron desfavorables los indicadores financieros que miden la cantidad y calidad del capital de trabajo; observándose un incremento del costo de venta. Como conclusión, se propusieron los escenarios de planificación de compras a partir del capital de trabajo en las franquicias comercializadoras de

18 pinturas en el municipio Maracaibo, tomando como referencia las funciones que deben lograrse a nivel de costo en la gestión de compras, recomendándose la aplicación del SAP para optimizar la administración financiera del capital de trabajo para la planificación de compras. La investigación antes mencionada facilitó información sobre la gestión de compras, específicamente en materia de planificación y las funciones que deben lograrse a nivel de costo en la gestión de compras, considerando autores como Heizer y Render (2007), los cuales también se incluirán en las bases teóricas de este trabajo de investigación, para sustentar el estudio al describir las funciones y cálculo del costo de las compras en empresas comercializadoras de productos masivos de la Villa del Rosario. Bases Teóricas Inventario Un inventario representa las existencias de un bien o recurso usado en una organización. Para Chase, Jacobs y Aquilano (2005), la administración de inventario comprende el conjunto de políticas y controles que regulan los niveles del inventario y determinan que niveles deben mantenerse, cuando se deben reabastecer existencias y cuál debe ser el volumen de los pedidos. Por lo general, el inventario para la producción se refiere a los bienes que contribuyen al producto

19 que fabrica la empresa o que forman parte de él. El inventario para la producción normalmente se divide en materias primas productos terminados, componentes abastos y materiales en proceso. Para el caso de los servicios, el inventario generalmente se refiere a los bienes tangibles que serán vendidos y a los abastos necesarios para brindar el servicio. Según la Norma internacional de contabilidad 2 (NIC 2) los inventarios son activos mantenidos para ser vendidos en el curso normal de la operación; en proceso de producción con vistas a esa venta; o en forma de materiales o suministros, para ser consumidos en el proceso de producción, o en la prestación de servicios. Aunado a ello, Catácora (2009), expresa que los inventarios representan las partidas del activo que son generadoras de ingreso para varios tipos de empresas, entre las cuales se encuentran las que tienen una actividad de transformación y las que se dedican a la comercialización; los inventarios en el caso de las empresas comercializadoras, se pueden definir como los artículos que se encuentran disponibles para la venta y en el caso de una compañía manufacturera, los productos terminados, en proceso, materia prima y suministros que se vayan a incorporar en la producción. Según Brito (2008), el inventario es el conjunto de bienes propiedad de una empresa que han sido adquiridos con el ánimo de volverlos a vender en el mismo

20 estado en que fueron comprados o para ser transformados en otros tipos de bienes y vendidos como tales. Es por esta razón, que los inventarios representan uno de los activos más importantes para llevar a cabo el proceso productivo orientado a la fabricación de productos alimenticios que cumplan con los parámetros de alta calidad. Valuación de Inventario La valuación de inventario es una actividad relevante para las organizaciones. De acuerdo con Chase, Jacobs y Aquilano (2005), el valor que se les da a los inventarios es uno de los problemas con que tiene que enfrentarse el administrador financiero de la empresa, tanto durante el transcurso de un período de operaciones como al final del mismo. Según el criterio de Horngren (2006), la valuación de inventario es un proceso que sirve para establecer el costo de ventas, el costo de producción y la utilidad de un ejercicio operativo, así como también, para determinar la situación financiera de la empresa en un momento determinado. Productos iguales pueden comprarse o producirse a diferentes costos. Consecuentemente, el administrador financiero, afronta el problema de determinar qué costos deben aplicarse a los artículos que se han vendido y qué costos se deben asignar a los bienes que permanecen en el inventario.

21 Heizer y Render (2007) aseveran que existen numerosas bases aceptables para la valuación de los Inventarios, algunas de ellas se consideran aceptables solamente en circunstancias especiales, en tanto que otras son de aplicación general. Entre las cuestiones relativas a la valuación de los inventarios, la de principal importancia es la consistencia. Los mismos autores acotan que la información contable debe ser obtenida mediante la aplicación de los mismos principios durante todo el periodo contable y durante diferentes periodos contables de manera que resulte factible comparar los Estados Financieros de diferentes períodos y conocer la evolución de la entidad económica; así como también comparar con Estados Financieros de otras entidades económicas. De lo anterior se evidencia que, la valuación de inventarios es un proceso esencial en el intercambio de bienes que ameritan su contabilización para fines Métodos de Valuación de Inventario Son diversos los métodos de valuación de inventario. Al respecto, Chase, Jacobs y Aquilano (2005) indican que los métodos de valuación de inventario son técnicas utilizadas con el objetivo de seleccionar y aplicar una base específica para dar el valor que a los inventarios, lo cual representa uno de los problemas con que tiene que enfrentarse el administrador financiero de la empresa, tanto

22 durante el transcurso de un período de operaciones como al final del mismo. Son consideradas herramientas que permiten evaluar los costos para mantener el inventario y sus productos. Entre estos se consideran las Primeras entradas primeras salidas, costo identificado, costo promedio, detallista y órdenes específicas. Según Kennedy (2008), se refiere a la determinación de la utilidad de los inventarios para nivelar la relación costo-ingreso de la empresa, y es de gran importancia para los estados financieros. En este sentido, la Norma de contabilidad No. 2 (NIC 2), expresa que los costos de los bienes o servicios destinados a ser comercializados se determinaran a través de sus costos individuales, dichos costos serán fijados con el uso de las fórmulas de los métodos PEPS (primero en entrar primero en salir) y promedio ponderado, de igual manera establece los artículos que quedaran en la existencia final los cuales pueden ser usados para proporcionar resultados al finalizar el período. Como se observa los autores mencionados con sus apreciaciones generales, entendiéndose como formas de proceder para valorar los costos de mantenimiento del inventario, siendo considerados también los planteamientos de Chase, Jacobs y Aquilano (2005) quienes indican distintas formas de seleccionar y aplicar una base específica para dar el valor a los inventarios; a fin de identificar el tipo de método de valuación de inventario en empresas comercializadoras de productos masivos de la Villa del Rosario. Estos métodos son el costo identificado,

23 Primeras Entradas Primeras Salidas, costo promedio, detallistas y órdenes específicos, explicados a continuación: Costo identificado: Chase, Jacobs y Aquilano (2005) refieren que por las características de ciertos artículos, en algunas empresas es factible que se identifiquen específicamente con su costo de adquisición o producción y a ese costo estarán valuados. En este método, la forma de calcular el costo consiste en dividir el importe del saldo entre el número de unidades en existencia. De acuerdo con Horngren (2006), el método de costo identificado puede arrojar los importes más exactos debido a que las unidades en existencia si pueden identificarse como pertenecientes a determinadas adquisiciones. Por las características de ciertos artículos, en algunas empresas es factible que se identifiquen específicamente con su costo de adquisición y/o de fabricación. De acuerdo con los autores, la ventaja de este método es que permite valuar, de forma adecuada, es decir de manera específica, el costo de venta que se ha de enfrentar a los ingresos, lo cual arrojara una utilidad muy cercana a la realidad y permite valuar también de manera específica el inventario final. Su desventaja estriba en el hecho de que solo es aplicable en un reducido número de empresas, como las distribuidoras de automóviles, empresas de joyería fina, entre otros.

24 PEPS (primeras entradas primeras salidas): Este método identificado también como "PEPS", de acuerdo con Chase, Jacobs y Aquilano (2005), se basa en el supuesto de que los primeros artículos y/o materias primas en entrar al almacén o a la producción son los primeros en salir de él se ha considerado conveniente este método porque da lugar a una valuación del inventario concordante con la tendencia de los precios; puesto que se presume que el inventario está integrado por las compras más recientes y esta valorizado a los costos también más recientes, la valorización sigue entonces la tendencia del mercado. Los mismos autores afirman que en el método PEPS el flujo físico real es irrelevante, lo importante es que el flujo de costos supone que los primeros artículos en entrar al inventario son los primeros en ser vendidos (costo de ventas) o consumidos (costo de producción). El inventario final está formado por los últimos artículos que entraron a formar parte de los inventarios. Por su parte, Pulido (2011), expresa que consiste en los primeros materiales o artículos adquiridos, en entrar a existencias los cuales van a ser los primeros disponibles para la venta o alguna otra actividad de comercialización, por ende, serán estos los primeros en salir dejando en inventario la mercancía más nuevas y recientes. Ahora bien, la Norma Internacional de Contabilidad No. 2 (NIC 2), destaca que el inventario adquirido o transformado en un proceso productivo serán entonces vendidos de primeros y aquellos productos encontrados en existencia estarán constituidos por la mercancía producida o comprada recientemente.

25 En este sentido, el método PEPS (primero en entrar primero en salir), determina que la mercancía al tener entrada de primera en el inventario, será la primera en salir al momento de la venta. De acuerdo con lo expresado por Pulido (2011), con la aplicación de este método los productos destinados para la venta o los cuales tendrán salida del inventario serán incrementados hasta el precio más alto con la finalidad de mantenerlos en su valor mínimo, para aumentar el margen de ganancia frente a la alta inflación la cual puede afectar económica y financieramente a la entidad económica. Por tanto, se evidencia que las Primeras Entradas Primeras Salidas. (PEPS), se basa en la suposición de que los primeros artículos que entren al almacén son las primeras salidas a la producción o al consumo; siendo considerados los planteamientos de Chase, Jacobs y Aquilano (2005) y la Norma internacional de Contabilidad (NIC 2) como soporte al momento de identificar el tipo de método de valuación de inventario en empresas comercializadoras de productos masivos de la Villa del Rosario. Costo Promedio: Chase, Jacobs y Aquilano (2005) indican que se basa en el costo promedio ponderado del inventario durante el período. Este método pondera el costo por unidad como el costo unitario promedio durante un periodo, esto es, si el costo de la unidad baja o sube durante el periodo, se utiliza el promedio de estos costos. Este método de costo promedio ponderado puede ser utilizado para equilibrar las ventas.

26 Los mismos autores indican que el costo de los artículos disponibles para la venta se divide entre el total de las unidades disponibles también para la venta. El promedio resultante se emplea entonces para valorizar el inventario final. Los costos determinados por el método de promedio ponderados son afectados por las compras, al principio del periodo; así como al final del mismo; por lo tanto, en un mercado que tiende al alza, el costo unitario será menor que el costo unitario calculado corriente, y en un mercado que tiende a la baja, dicho costo unitario excederá al costo corriente. Está técnica es recomendable cuando hay constantes variaciones en los precios, independientemente de que haya inflación o deflación. Según Chase, Jacobs y Aquilano (2005), con este método lo que se hace es determinar un promedio, sumando los valores existentes en el inventario con los valores de las nuevas compras, para luego dividirlo entre el número de unidades existentes en el inventario incluyendo tanto los inicialmente existentes, como los de la nueva compra. El tratamiento de las devoluciones en ventas por este método incluye considerar que la devolución se hace por el valor en que se vendieron o se le dieron salida. En tal sentido, Horngren (2006) agrega que en este método, los costos promedios se obtienen dividiendo el valor del inventario de mercancías entre el número de unidades en existencia. Con el costo promedio se valúan los artículos en el inventario, así como las unidades vendidas que van a dar al costo de ventas. Consiste en dividir el valor final entre la suma de unidades habidas, con lo que se

27 obtiene un costo unitario promedio; o también se puede determinar sumando a la existencia anterior, en unidades, las entradas menos las salidas, y el resultado entre la suma de los valores correspondientes. El método promedio ponderado radica en que la mercancía es adquirida con diferentes costos. Refiere lo mencionado, en relación con la Norma Internacional de Contabilidad No. 2 (NIC 2), que los inventarios no se valuarán ni por el costo más alto ni por el costo más bajo, sino se determinara un costo promedio o equitativo para los productos encontrados en existencia. Este costo puede ser calculado constantemente o al recibir los pedidos dependiendo de las actividades de la entidad económica. A este respecto preciso, el método de promedio ponderado consiste en la asignación de un promedio para la mercancía destinada a su comercialización en donde se parte dividiendo el costo de las adquisiciones que entraran al inventario entre el número de artículos comprados o producidos en los almacenes, haciendo que la mercancía tenga diferentes costos al momento de la salida o la venta de los mismos y la alta gerencia maneje y controle adecuadamente los costos de los inventarios. Detallista: Chase, Jacobs y Aquilano (2005) afirman que en método detallista la forma de valuar los inventarios parte del precio de venta de los artículos, disminuyéndoles el margen de utilidad bruta para obtener el costo de

28 ventas por grupo de artículos. Cada entidad debe seleccionar el sistema de costos y el método de valuación de inventarios que más se adecue a sus necesidades y debe utilizarlo en forma consistente. Del mismo modo, Horngren (2006) expresa que con la aplicación de este método detallista, el importe de inventarios es obtenido valuando las existencias a precios de venta, deduciéndoles los factores de margen de utilidad bruta, así se obtiene el costo por grupo de artículos producidos, por lo cual se controlan valores de costo y de venta. Con la aplicación de este método el importe de inventarios es obtenido valuando las existencias a precios de venta deduciéndoles los factores de margen de utilidad bruta, así se obtiene el costo por grupo de artículos producidos. Explican los autores, que para la operación de este método, es necesario cuidar los siguientes aspectos: mantener un control y revisión de los márgenes de utilidad bruta, considerando tanto las nuevas compras, como los ajustes al precio de venta, agrupación de los artículos homogéneos, control de los traspasos de artículos entre departamentos o grupos e inventarios físicos periodos para la verificación del saldo teórico de las cuentas y en su caso hacer los ajustes que se producen. Órdenes Específicas: Chase, Jacobs y Aquilano (2005) indican que consiste en valorar las compras u órdenes de producción al costo de

29 adquisición según facturas, o costos específicos acumulados en los registros. Requiere que se lleven registros que permitan identificar los bienes adquiridos y determinar su costo con exactitud. Este método, que sería el más lógico de todos para asignar los verdaderos costos a los inventarios, es muy engorroso llevarlo a la práctica. Horngren (2006) agrega que este sistema es más adecuado cuando se manufactura un solo producto o grupo de productos según las especificaciones dadas por un cliente, según el precio de venta acordado que se relaciona de manera cercana con el costo estimado. En un sistema de costeo por órdenes de trabajo los tres elementos básicos del costo de un producto son: materiales directos, mano de obra directa y costos indirectos de fabricación; estos elementos se acumulan de acuerdo con la identificación de cada orden. Se establece cada una de las cuentas de inventario de trabajo en proceso para cada orden y se cargan con el costo incurrido en la producción de las unidades ordenadas específicamente. Por tanto, se evidencia que el método detallista comprende la alternativa de valuar los inventarios partiendo del precio de venta de los artículos, y considerando la utilidad bruta; siendo considerados los planteamientos de Chase, Jacobs y Aquilano (2005) a los fines de identificar el tipo de método de valuación de inventario en empresas comercializadoras de productos masivos de la Villa del Rosario.

30 Sistemas de Registro Contable para el Inventario Romero (2005), explica que es un aspecto importante para llevar el control del inventario en un sistema de registro en donde se permita obtener información financiera confiable y precisa sobre las existencias de mercancía en el almacén. En el mismo orden de ideas, Rodríguez (2012), explica que un sistema de registro de datos contable es la forma como son registrados y presentadas las operaciones económicas en el estado de situación financiera, con la finalidad de usar esa información operativa para realizar análisis financieros relacionados con la actividad económica, facilitando la toma de decisiones de adquisición de inventario. Un sistema de registro contable en relación al activo inventario es importante para comprender los datos y la manera de evaluación de los inventarios así como la forma de llevar la información exacta de las existencias a los estados financieros tal como lo expresa Rodríguez (2012), mediante la cual será utilizada posteriormente para desarrollar los análisis financieros para la toma de decisiones de la empresa. En consecuencia, el sistema de registro contable de los inventarios es el método que permite conocer información financiera de la mercancía en existencia con la finalidad que sea confiable y exacta para ser llevada a los estados financieros así como realizar los registros contables correspondientes,

31 para ser interpretados y analizados por la alta dirección la cual servirá de apoyo para una evaluación financiera para posteriormente tomar decisiones. Los sistemas de registro contable comprenden el sistema periódico y sistema permanente. Sistema periódico: Para Catacora (2009), consiste en la toma física o costeo de las unidades de inventario que se tengan al final de un periodo. Se llevan inventarios periódicos cuando existen muchas unidades de bajo costo unitario. El conteo se lleva a cabo para determinar el saldo final de los inventarios que se reflejaran en el balance general y el valor al llevar al costo de ventas en el estado de resultados. Ahora bien, para Rodríguez (2012), es aquel que para conocer el valor de la inversión de los inventarios se realiza un conteo físico de los productos en existencia al finalizar el período, en donde se determinan los cálculos de la inversión con la información obtenida. En cambio, Pulido (2011), proponen que es el sistema por el cual se obtiene control sobre el inventario de mercancía, en el cual se registran las entradas de los productos con el costo adquirido en la cuenta de gastos por compra y las salidas se expresan al precio de venta en la cuenta de ingreso por ventas. A este respecto se precisa, que el sistema periódico mantiene un control de las existencias en el almacén mediante un reconteo físico el cual indica la

32 mercancía que se encuentra en el inventario a un determinado tiempo tal como lo expone Pulido (2011), por lo tanto determina la cantidad de unidades que debería existir así como, realizar los registros contables de las entradas y las salidas en su respectivas cuentas en los estados financieros de la empresa. De este modo se explica, que el sistema periódico de inventario consiste en una herramienta con la cual se debe llevar un control de las existencias mediante un conteo físico en un determinado tiempo o período, con la finalidad de determinar con exactitud la cantidad de productos disponibles en el inventario en un momento determinado. Así pues, con el uso de este sistema de registro contable no se determina el costo de la mercancía vendida sino se realiza el debido registro de la entrada y salida de los productos en las cuentas respectivas de los estados financieros. Sistema permanente: Catacora (2009), lo define como un sistema que valora permanentemente dos cuentas: Inventarios y costo de ventas; Para que esto suceda, cuando se adquieren mercancías se afecta la cuenta de inventarios, es decir, no se utiliza la cuenta compras y cada vez que se efectua una venta, se realizan dos registros, el primero por las ventas realizadas y el segundo por el costo de las mercancías vendidas. Por otra parte, Pulido (2011), señala que consiste en el manejo del inventario por un continuo acuerdo con los requerimientos originados en el

33 almacén de la empresa, realizado mediante un registro detallado el cual tendrá como objetivo servir de auxiliar. Por su lado, Rodríguez (2012), define el sistema permanente como la forma en cómo se da a conocer el costo de la existencia, puesto que las entradas y salidas o la compra - venta de los productos afecta directamente la cuenta de inventario, por lo tanto, la cuenta se mantiene al día en relación a la cantidad de la inversión del inventario. En consecuencia, el sistema permanente consiste en el registro de la compra y venta de los productos afectando directamente la cuenta del inventario, de acuerdo con Rodríguez (2012), manteniendo en constante actualización la cuenta y el monto de la inversión de las existencias. Este sistema de registro tiene como característica fundamental mantener un fuerte control de las entidades económicas sobre los inventarios. Dentro de este marco, el sistema de inventario permanente permite un control constante de las existencias, al registrar las unidades que entran y salen directamente en la cuenta de inventario. De esta forma, con este sistema se puede conocer el saldo con exactitud de la existencia y el valor del costo de venta. Al mismo tiempo, este sistema permite la determinación del costo al momento de realizar la venta del producto debido a que cuando se registra la salida del artículo, es registrado el precio de venta junto con su costo. Como complemento de los sistemas contables, es importante conocer los métodos con el cual se valúan los inventarios.