COMPARATIVA DE ALGUNOS MARCOS LEGALES Y REGULATORIOS EN EL MUNDO Exploración, Producción Dr. Rubén O. Sabatini / Dr. Patricio Salado Postgrado Petróleo & Gas Universidad de Buenos Aires 30/11/2007 1
El proyecto se comunica con el exterior Consorcio Oferente Acuerdo sobre oferta Preparación documentos, poderes, etc. Oferta calificación Grupo Participante Estado (convoca Capital privado) JOA CONTRATO Pide calificación Consorcio Ganador Rango de oferta Definición de interés y % Pliego. Preguntas, aclaraciones, explicaciones Respuestas Intercambio de información Acuerdos prelim. Operador/SGBD/AMI/ ppsjoa Evaluación Proyecto (Empresa líder) Identifica interesados Consorcio de estudio 30/11/2007 2
Propiedad de los Hidrocarburos Concepción n jus-romanista: accesión Consagra el principio ad coelum : : la propiedad se extiende a todo lo que alcance, por arriba y por debajo de la superficie del lote de tierra en cuestión. Sistema regalista: El El Estado : regula el destino de la propiedad del subsuelo (que podrá usufructuarlo el Estado por sí,, o concesionarlo u otorgarlo por otros medios jurídicos a terceros) 30/11/2007 3
Procedimientos de Contratación Internacional Negociación Directa Concursos Sistemas mixtos 30/11/2007 4
Negociación Directa Asume una negociación individual Sin reglas Con reglas Marco Marco Contractual preestablecido Participación del Estado: Empresa Estatal Renta Renta predeterminada Inversiones Previstas Plazo Plazo determinado Marco Marco legal La La Ley es el marco 30/11/2007 5
Licitaciones Sin requerimientos de participación Con requerimientos de participación Calificación Previa Experiencia Capacidad 30/11/2007 6
Licitaciones Generalmente define la adjudicación en una licitación Porcentaje de renta: regalías Bono Combinación Experiencia & Capacidad 30/11/2007 7
MODALIDADES DE CONTRATACIÓN INTERNACIONAL La Concesión Acuerdos sobre porcentaje de Producción Acuerdos de Participación Contratos de Servicio 30/11/2007 8
MODALIDADES DE CONTRATACIÓN INTERNACIONAL La Concesión 30/11/2007 9
Concesiones Antiguas Garantizaban derechos a enormes áreas Largos períodos La manera y oportunidad en que las reservas eran exploradas / explotadas dependía exclusivamente de la empresa 1901 Persia 500.000 Km2 $ 100.000.- Bono /100.000 acciones / 16 % de regalía 60 años 30/11/2007 10
Concesión n o Licencia Las Concesiones Modernas Características de las Concesiones Modernas: Áreas más reducidas y demarcadas en bloques. Se incluyen cláusulas de reversión parcial y periódica. Plazos más breves en Exploración y en Explotación 30/11/2007 11
Concesión n o Licencia Las Concesiones Modernas EXPLORACIÓN DESCUBRIMIENTO COMERCIAL PRODUCCIÓN 30/11/2007 12
Concesión n o Licencia Las Concesiones Modernas Se establecen compromisos mínimos de trabajo en la fase de exploración y se prevé la obligación de presentar programas de desarrollo en la fase de producción. Acceso abierto a las instalaciones logísticas de la compañía petrolera y transferencia de las mismas al País Productor al concluir el plazo de la Concesión. 30/11/2007 13
Concesión n o Licencia Las Concesiones Modernas Libre disponibilidad de los hidrocarburos producidos. Obligación de dar prioridad al abastecimiento interno Deber de emplear a nacionales. Deber de contratar con proveedores y contratistas locales. 30/11/2007 14
Concesión n o Licencia Las Concesiones Modernas Regalías sobre el valor de la producción. Posible Bonus pagadero: al producirse un descubrimiento comercial de hidrocarburos; o bien a la suscripción de la Concesión; o bien al alcanzarse ciertos niveles de producción. La Compañía Petrolera está sujeta a los Impuestos de aplicación general. 30/11/2007 15
Concesión n o Licencia Las Concesiones Modernas Mayor control de los Países Productores sobre las decisiones de la Compañía Petrolera En ocasiones, opción a favor del País Productor de convertir la Concesión en un Acuerdo de porcentaje de la Producción o en un Acuerdo de Participación. 30/11/2007 16
MODALIDADES DE CONTRATACIÓN INTERNACIONAL Acuerdos sobre Porcentaje de Producción 30/11/2007 17
Acuerdos sobre Porcentaje de Producción Características principales: Fase de exploración y desarrollo Fase de producción 30/11/2007 18
Acuerdos sobre Porcentaje de Producción Características principales: La Compañía Petrolera es designada, por el Estado, o su compañía petrolera, como contratista de una cierta área. Operación a exclusivo costo y riesgo, bajo el Gerenciamiento de la Compañía Petrolera Estatal, la que deberá colaborar con el cumplimiento de las Obligaciones Mínimas de Trabajo y el Programa de Trabajos. Obligaciones Mínimas de Trabajo en la etapa exploratoria, así como debe presentar Programas de Desarrollo si accede a la fase de producción. 30/11/2007 19
Acuerdos sobre Porcentaje de Producción Características principales (Continuación): n): La producción de hidrocarburos que existiere pertenece al País Productor, pero la Compañía Petrolera tiene derecho a obtener, de los hidrocarburos producidos, el reembolso de sus inversiones, costos y una ganancia preestablecida el remanente de la producción es compartido, en el porcentaje que se establezca, entre el País Productor y la Compañía Petrolera Internacional. 30/11/2007 20
Acuerdos sobre Porcentaje de Producción Características principales (Continuación): n): Los ingresos de la Compañía Petrolera están sujetos a regalías así como a impuestos, de acuerdo con el régimen impositivo general. El equipamiento y las instalaciones pasan a ser propiedad del País Productor, bien sea desde que ellos son incorporados al área o bien en forma progresiva, a medida que se vayan amortizando. 30/11/2007 21
Acuerdos sobre Porcentaje de Producción Cuáles serán los costos reembolsables a la Compañí ñía Petrolera; Si se reconocerán intereses o bonos sobre estos costos; Cómo se reembolsarán los costos; Cuánto recibe el país anfitrión durante el período del reembolso; Si las regalías, bonos, impuestos y otros pagos se deducirán de la participación de una o ambas partes; y Qué ocurre después de que la Compañía Petrolera recibe su pago. 30/11/2007 22
MODALIDADES DE CONTRATACIÓN INTERNACIONAL. Acuerdos de Participación 30/11/2007 23
Acuerdos de Participación Caracterización n general Se trata de un tipo contractual autónomo. No tiene una definición preestablecida, sino que alude a los términos t y condiciones en virtud de las cuales el gobierno anfitrión n (o su Compañí ñía Petrolera Estatal) participa en el emprendimiento petrolero con el operador privado. 30/11/2007 24
Acuerdos de Participación Actualmente, pueden: 1. nacer como tales,, en cuyo caso el Área o Yacimiento estará en cabeza de la Compañí ñía Petrolera Estatal, la que lo aportará a la asociación; o bien 2. ser el resultado de la conversión,, a opción n de la Compañí ñía a Petrolera Estatal, de otro contrato previamente otorgado. 30/11/2007 25
Acuerdos de Participación Finalidad: La finalidad perseguida por el Estado con la celebración n del Acuerdo de Participación n es la de lograr que su Compañí ñía a Petrolera participe, como socia, del desarrollo y producción n de sus reservas de hidrocarburos 30/11/2007 26
Formas: Acuerdos de Participación Empresa Conjunta: Creación n de una Compañí ñía a Operadora entre la Compañí ñía Petrolera Estatal y la Compañí ñía a Petrolera. Las partes detentan la propiedad conjunta de un sujeto de derecho distinto. Acuerdo de Participación n (J.V.): No implica la creación n de una nueva entidad. Las relaciones se definen en virtud de un Contrato. 30/11/2007 27
Acuerdos de Participación Disposiciones más m s frecuentes en materia de Gerenciamiento y Desarrollo de las Reservas: Gerenciamiento: Se establecen normas respecto de las mayorías as requeridas para aprobar determinadas decisiones: unanimidad mayorías as calificadas - simple mayoría. a. mecanismos anti-punto muerto. 30/11/2007 28
Acuerdos de Participación Disposiciones más m s frecuentes en materia de Gerenciamiento y Desarrollo de las Reservas (Continuación): n): Desarrollo de Reservas: Cláusulas de Operaciones a Sólo S Riesgo Opciones de Pago Diferido 30/11/2007 29
MODALIDADES DE CONTRATACIÓN INTERNACIONAL Contratos de Servicios 30/11/2007 30
Origen Contratos de Servicios El Contrato de Servicio es un mecanismo jurídico destinado a atraer las inversiones en exploración n y explotación n de las Compañí ñías Petroleras, en países que por razones políticas o legales resultaba imposible o inadecuado otro tipo de asociación. 30/11/2007 31
Contratos de Servicios Concepto básico: b La Compañí ñía a Petrolera actúa a como contratista, adelanta fondos y lleva a cabo actividades de exploración n y explotación n a favor del país s anfitrión n o su Compañí ñía a Petrolera Estatal. Como contraprestación n por estos servicios, el contratista recibe el reembolso de los costos y un pago, por lo general en efectivo, calculado en función de la cantidad de hidrocarburos producidos, o bien se le permite recuperar sus costos operativos y de producción n con más m s una tasa de retorno determinada. 30/11/2007 32
Contratos de Servicio Variantes: Contratos de Servicios sin riesgo Contratos de Servicios a a riesgo 30/11/2007 33
Contratos de Servicios a Riesgo Características principales: La Compañí ñía a Petrolera asume la obligación n de explorar un Área a su costo y riesgo y, si descubre hidrocarburos en cantidades comercialmente explotables, debe desarrollar y producir dichos hidrocarburos. La Compañí ñía a Petrolera asume la obligación n de explotar un Área a su costo y riesgo, calculándose una línea l báse b de producción n con su declinación. n. La produción n por sobre dicha línea l base y su declinación n será aquella por la que la Compañí ñía Petrolera obtendrá su remuneración. n. 30/11/2007 34
Contratos de Servicios a Riesgo Características principales (Continuación): n): La Compañí ñía a Petrolera sólo s es retribuida por su inversión n y sus servicios si descubre hidrocarburos comercialmente explotables. La Compañí ñía a Petrolera recibe, como retribución, un fee en efectivo, determinado en función n de la producción, si bien en algunos casos se le otorga una opción n de compra sobre una parte de la producción n al precio contractualmente establecido, el que, generalmente, tiene un descuento respecto del precio de mercado. 30/11/2007 35
MODALIDADES DE CONTRATACIÓN INTERNACIONAL Medio Oriente ( Acuerdos de Participación / Asociación n / Servicios ) Brasil (En la actualidad emplea la modalidad de la Licencia antes Contratos de Servicios) Ecuador ( Acuerdos de Participación / Contratos de Servicios ) Argentina (En la actualidad emplea la modalidad de LICENCIA -Permiso y la Concesión-). Venezuela (En la actualidad emplea distintas modalidades) 30/11/2007 36
MODALIDADES DE CONTRATACIÓN INTERNACIONAL Colombia ( Contratos de Participación) Indonesia (Acuerdos sobre porcentaje de producción n ) Angola (Concesión n o Licencia) 30/11/2007 37
CUADRO COMPARATIVO CARACTERISTICAS INSTRUMENTO CONCESIÓN ACUERDOS DE PARTICIPACIÓN (AP) CONTRATOS DE SERVICIOS OTORGANTE: Poder soberano o Agencia gubernamental. OTORGANTE: Agencia gubernamental o Compañía Petrolera Estatal. OTORGANTE: Agencia gubernamental o Compañía Petrolera Estatal. PARTES BENEFICIARIO: Uno o más inversores. Quizá existencia de un acuerdo de participación. CONTRATISTA: Uno o más Inversores. Quizá existencia de un acuerdo de participación. CONTRATISTA: Uno o más inversores. Quizá existencia de un acuerdo de participación. 30/11/2007 38
CARACTERISTICAS INSTRUMENTO CONCESIÓN ACUERDOS DE PARTICIPACIÓN (AP) CONTRATOS DE SERVICIOS DERECHOS OTORGADOS Derecho exclusivo a: explorar un área. explotar los descubrimientos, y disponer de toda la producción Derecho exclusivo a: conducir operaciones de exploración y explotación, y disponer de su participación en la producción. SERVICIO SIN RIESGO: exclusivo derecho a conducir operaciones a cambio de una retribución. SERVICIO CON RIESGO: exclusivo derecho a conducir operaciones a cambio de una retribución en función de la producción. 30/11/2007 39
CARACTERISTICAS INSTRUMENTO CONCESIÓN ACUERDOS DE PARTICIPACIÓN (AP) CONTRATOS DE SERVICIOS PROPIEDAD DE LA PRODUCCIÓN El adjudicatario adquiere la propiedad de la producción en boca de pozo. En algunos casos, sujeto al cumplimiento de alguna obligación de abastecimiento al mercado interno. El contratista adquiere la propiedad de un porcentaje de la producción en el punto de fiscalización, sujeto al cumplimiento de alguna obligación de abastecimiento al mercado interno. El contratista no tiene participación en la producción, a menos que su retribución sea pagada en especie después de una valorización de aquella, o el contratista tiene un derecho preferente a adquirir la producción. El contratista no puede registrar contablemente entre sus activos las reservas del área. 30/11/2007 40
CARACTERISTICAS INSTRUMENTO CONCESIÓN ACUERDOS DE PARTICIPACIÓN (AP) CONTRATOS DE SERVICIOS CUMPLIMIENTO DE LAS OBLIGACIONES CONCESIÓN: el adjudicatario tiene un deber genérico y estático de explorar y explotar. LICENCIA: El adjudicatario tiene una obligación específica de explorar. El Gobierno o la Compañía Petrolera Estatal tiene control nominal, pero en la práctica tiene un poder discrecional para conducir su programa de trabajo sujeto a aprobación. SERVICIO SIN RIESGO: el Gobierno o la Compañía Petrolera Estatal tiene el control de las operaciones. SERVICIO CON RIESGO: : similar al AP. 30/11/2007 41
CARACTERISTICAS INSTRUMENTO CONCESIÓN ACUERDOS DE PARTICIPACIÓN (AP) CONTRATOS DE SERVICIOS PROPIEDAD DE LOS ACTIVOS El adjudicatario tiene la propiedad de los activos hasta que los transfiere al Gobierno a la terminación. El contratista tiene la propiedad de los activos hasta que los transfiere al Gobierno o la Compañía Petrolera Estatal al momento de recuperación de los costos o de instalación. SERVICIO CON RIESGO: : el Gobierno o la Compañía Petrolera Estatal tiene la propiedad de los activos. SERVICIO SIN RIESGO: : similar a un AP. 30/11/2007 42
CARACTERISTICAS INSTRUMENTO CONCESIÓN ACUERDOS DE PARTICIPACIÓN (AP) CONTRATOS DE SERVICIOS PAGOS AL GOBIERNO Bono de otorgamiento Bono al inicio de la producción Impuesto a las ganancias Impuesto a la propiedad, y Regalías Bono de celebración Bono al inicio de la producción Participación en la producción, e Impuesto a las ganancias Bono de celebración e Impuesto a las ganancias atribuible a la retribución 30/11/2007 43
CARACTERISTICAS INSTRUMENTO CONCESIÓN ACUERDOS DE PARTICIPACIÓN (AP) CONTRATOS DE SERVICIOS TAMAÑO DEL AREA Exploración: áreas grandes Producción: Porción del área inicial al final del plazo básico. Área inicial calculada para la exploración durante el período básico. Similar a un AP. 30/11/2007 44
CARACTERISTICAS INSTRUMENTO CONCESIÓN ACUERDOS DE PARTICIPACIÓN (AP) CONTRATOS DE SERVICIOS REVERSIONES Porcentaje del área inicial al final del plazo básico. Porcentaje del área inicial, periódicamente, y todas las áreas de explotación a la finalización del plazo básico. Similar a un AP. 30/11/2007 45
CARACTERISTICAS INSTRUMENTO CONCESIÓN ACUERDOS DE PARTICIPACIÓN (AP) CONTRATOS DE SERVICIOS ABANDONO Obligación del Titular regida por regulaciones. Obligación del Gobierno o la Compañía Petrolera Estatal, al menos que el Contratista hubiese acordado hacerlo. Similar a un AP. 30/11/2007 46
CARACTERISTICA SINSTRUMENTO CONCESIÓN ACUERDOS DE PARTICIPACIÓN (AP) CONTRATOS DE SERVICIOS PLAZO El Adjudicatario generalmente tiene: Un período de exploración, que se divide en etapas. El Contratista generalmente tiene: Un período de exploración, que se divide en etapas. El Contratista generalmente tiene: Un período de exploración, que se divide en etapas. Un período de explotación. Un período de explotación. Un período de explotación. Un período de producción. Un período de producción. Un período de producción. 30/11/2007 47
Argentina Propiedad de los Hidrocarburos Art.. 124 de la Constitución Nacional 1994 Corresponde a las Provincias el dominio originario de los recursos naturales existentes en su territorio 30/11/2007 48
Argentina Propiedad de los Hidrocarburos Se discuten diferencias entre dominio y jurisdicción El dominio es la titularidad del derecho de propiedad sobre una cosa y la jurisdicción es la facultad de la autoridad para dictar normas regulatorias sobre un determinado ámbito. 30/11/2007 49
A quién corresponde legislar sobre las minas, según expresa delegación en el art. 75, inc. 12 de la Constitución Nacional?. Al Gobierno Federal? El dominio lleva a la jurisdicción si nada la limita o la excluye; la jurisdicción no lleva necesariamente al dominio, 30/11/2007 50
Ley 26.197 Artículo 1º.- Los yacimientos de hidrocarburos líquidos y gaseosos situados en el territorio de la República Argentina y en su plataforma continental pertenecen al patrimonio inalienable e imprescriptible del Estado Nacional o de los Estados provinciales, según el ámbito territorial en que se encuentren. 30/11/2007 51
ACUERDO FEDERAL DE HIDROCARBUROS 2006 Que como es de conocimiento de los firmantes, el dominio de los yacimientos de hidrocarburos ha sido motivo de disputas históricas entre el Gobierno Federal y los Gobiernos provinciales, controversias éstas que se mantuvieron hasta la reforma constitucional de 1994. Que a partir de dicha reforma constitucional el dominio de los yacimientos de hidrocarburos pertenece al Estado nacional y/o a las provincias, según el lugar de localización. 30/11/2007 52
Régimen de la Ley de Hidrocarburos (17.319) Permisos de Exploración Derechos Exclusivos Otorgados por el poder concedente Tiempo limitado ( períodos ) Básico: 4 años, 3, 2. Prórroga 5 Cumplimiento de compromisos mínimos Reducción: 50% s/cada período 30/11/2007 53
Régimen de la Ley de Hidrocarburos (17.319) Cont. Descubrimiento, declaración de comercialidad y su importancia Concesión de Explotación ( originada en una declaración de comercialidad, licitación, o reconversión ) Derecho exclusivo, temporal, personal ( Cesión sólo con autorización previa del PE ) 30/11/2007 54
Régimen Legal Obligaciones Invertir a riesgo Explotar racionalmente Cumplir programas de desarrollo aprobados Pagar regalías y el canon Protección del medio ambiente Protección de terceros 30/11/2007 55
Régimen Legal Derechos Duran 25 años y eventual prórroga por 10 Libre disponibilidad Construcción de ductos Exclusividad 30/11/2007 56