Presentación anual de resultados. 1 de febrero de 2016

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1 Presentación anual de resultados 1 de febrero de 2016

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3 Índice 1. Claves del año 2. Resultados del 3. Calidad de los activos y gestión del riesgo 4. Liquidez y solvencia 5. Cierre del Plan Estratégico de 47 / Febrero 2016

4 Claves del año : el año de consolidación de nuestra franquicia 1 2 ACTIVIDAD COMERCIAL EFICIENCIA Y RENTABILIDAD Crecimiento en productividad + 3,5% incremento anual crédito empresas y consumo ROE Ratio eficiencia : 43,6% + 39,2% BDI atribuido vs CALIDAD DE ACTIVOS 10,6% * SOLVENCIA 4 3,5bn reducción de dudosos vs Dic14 R. cobertura: 60,0% (vs 57,6% Dic14) Generación de capital BIS III FL de 166 pbs en el año * ROE sin deducir las provisiones derivadas de la OPS en ( 184 Millones) con los objetivos del plan cumplidos 4 de 47 / Febrero 2016

5 Claves del año 1 ACTIVIDAD COMERCIAL Continúa la tendencia positiva en la actividad captadora de recursos EVOLUCIÓN REC. CLIENTES CUOTA DE MERCADO FONDOS INVERSIÓN Bn 116,0 +3,4% 119,8 4,98% +46 pbs 5,44% DIC 14 DIC 15 DIC 14 DIC 15 Fuente: Inverco 5 de 47 / Febrero 2016

6 Claves del año 1 ACTIVIDAD COMERCIAL incrementado volúmenes en los segmentos clave de negocio NUEVAS FORMALIZACIONES 2014 vs. EVOLUCIÓN STOCK CRÉDITO 2014 vs. 12,4bn + 19,4% 14,8 bn Bn DIC 14 VENTAS* DIC 14 PF DIC 15 0,8 bn + 41,4% 1,1 bn Crédito bruto total 121,8-2,1 119,7 116,0 Hipotecas 72,4-0,6 71,8 67,4 Promotor 3,0-0,3 2,7 1,8-3% -6% -33% 11,6 bn + 18,3% 13,7 bn Empresas y consumo 46,4 46,8-1,2 45,2 +3,5% 2014 Consumo Empresas Formalizaciones de empresas incluye sector público. No incluye adecuaciones. Continúa el incremento orgánico de crédito en sectores clave El saldo de empresas incluye sector público. Crédito bruto excluye adquisiciones temporales de activos de BFA * Las ventas de carteras incluyen saldos dudosos y subestándar 6 de 47 / Febrero 2016

7 Claves del año 1 ACTIVIDAD COMERCIAL afianzando la confianza de nuestros clientes Pseudocompras comparativa vs. sector TE QUITAMOS LAS COMISIONES Bankia Sector bancario 7,09 7,28 6,61 6,01 6,03 5,55 5,88 6,29 6,65 6, S Fuente: Estudio STIGA sobre satisfacción de pseudocompras Indice de satisfacción de clientes 77,3% 80,2% 82,4% DIC 2013 DIC 2014 Fuente: Estudio STIGA sobre satisfacción de clientes DIC El impacto de 40 Mn en comisiones se recupera con la vinculación de clientes 7 de 47 / Febrero 2016

8 Claves del año 2 EFICIENCIA Y RENTABILIDAD Gracias a nuestra capacidad de reducción de costes Mn % Total gastos de explotación (4,8%) hemos alcanzado los mejores niveles de eficiencia del sector Ratio de eficiencia + 0,1 p.p ,5% 43,6% (5%) DIC 2014 DIC Gastos explotación City National Bank 8 de 47 / Febrero 2016

9 Claves del año 2 EFICIENCIA Y RENTABILIDAD + 39,2% de incremento de beneficio atribuido en el año que nos permite superar el objetivo de ROE que nos habíamos marcado Mn Evolución Beneficio atribuido % ROE Grupo Bankia ,2% ,6% (1) 10,0% Impacto provisión 1,6% 9,0% Target 2014 (1) ROE excluyendo el impacto de la provisión por contingencia OPS ROE calculado como resultado atribuido del período dividido entre el promedio mensual de los Fondos Propios del periodo. ROE superior al nivel objetivo: 10,6% 9 de 47 / Febrero 2016

10 Claves del año 3 CALIDAD DE LOS ACTIVOS Reducción de los saldos dudosos con incremento de la cobertura bn Saldos dudosos % Tasa de cobertura pbs Coste del riesgo - 3,5 bn +240 pbs 17 pbs 16,5 bn 13,0 bn 57,6% 60,0% 60 pbs 43 pbs DIC 2014 DIC DIC 2014 DIC de 47 / Febrero 2016

11 Claves del año 4 GENERACIÓN DE CAPITAL % 544 pbs de CET1 FL generados en el periodo Ratio CET1 BIS III FL que son valor para nuestros accionistas EVOLUCION TBV / ACCIÓN JUNIO 2013 DICIEMBRE 12,26% * Bankia 18% 6,82% 8,60% 10,60% -1% Peer1 Peer2 2% -3% -12% Peer3 Peer4-27% Peer5 DIC 12 DIC 13 DIC 14 DIC 15-30% -20% -10% 0% 10% 20% 30% Comparables incluye: Santander, BBVA, Caixabank, Sabadell y Popular. Datos Junio 13 Dic 15 excepto dato BBVA (Dic 13 Sep 15) Las ratios de solvencia recogen el resultado neto del ejercicio minorado por el dividendo previsto de 302 millones para el total del, lo que supone un Pay-Out del 29,1%. * En caso de computar las plusvalías de deuda soberana en carteras DPV y de eliminar el efecto corrector PYMES de los APRs el ratio Fully Loaded resultante sería de 12,87%. 11 de 47 / Febrero 2016

12 Claves del año Resultados que nos permiten proponer un dividendo en efectivo un 50% superior respecto al año pasado Dividendo total a distribuir Dividendo por acción Mn cent 201,6 +50% 302,3 1, % 2,625 Dividendo 2014 Dividendo Dividendo 2014 Dividendo 12 de 47 / Febrero 2016

13 Índice 1. Claves del año 2. Resultados del 3. Calidad de los activos y gestión del riesgo 4. Liquidez y solvencia 5. Cierre del Plan Estratégico de 47 / Febrero 2016

14 Resultados Cuenta de resultados anual Grupo BFA vs. Grupo Bankia Mn Margen Intereses Dividendos, comisiones y otros ingresos Margen Bruto Gastos de explotación (1.665) (1.658) Margen antes de Provisiones GRUPO BFA Dotaciones a Provisiones (652) (724) Resultados por venta de participadas y otros Beneficio antes de Impuestos Impuestos (423) (391) Beneficio después de Impuestos Otros resultados no recurrentes netos 766 * Impacto neto provisión OPS (461) (184) Beneficio después de impuestos reportado * Incluye ROF por venta de carteras y provisiones no recurrentes en BFA - 14 de 47 / Febrero 2016

15 Resultados Provisión extraordinaria OPS Actualización en diciembre de las provisiones por potencial contingencia derivada de litigios provenientes de la OPS de Bankia Criterio de reparto 60% 40% TOTAL Mn 2014 Provisión bruta P&G Provisión contra patrimonio Total Provisión por contingencia OPS de 47 / Febrero 2016

16 Resultados Cuenta de resultados Grupo Bankia Reportado Ex efecto Sareb* Mn 2014 Dif % 2014 Dif % A Margen Intereses (6,4%) ,7% Comisiones (1,0%) Margen Bruto (5,1%) ,8% B Gastos de Explotación (1.742) (1.658) (4,8%) Margen antes de provisiones (5,2%) ,6% C Dotaciones a provisiones Resultados por Ventas y Otros (1.420) (908) (36,0%) 40,2% Impuestos y minoritarios (251) (412) 64,4% D Beneficio atribuido al Grupo ,2% *Nota: 2014 proformado por el menor margen que aportan los bonos SAREB en el vs y cuyo impacto se estima en 233 millones 16 de 47 / Febrero 2016

17 Resultados A Margen de intereses Evolución margen de intereses Mn ,7% (1) -119 (1) Impacto bonos SAREB Variación por Gestión Impacto CNB 4Q Impacto CNB ex SAREB NII ex CNB (1) City National Bank desconsolida desde el 16 de octubre de Aislando el efecto de la SAREB el margen de intereses avanza un 1,7% 17 de 47 / Febrero 2016

18 Resultados A Margen de intereses Margen de Intereses (ex CNB) Margen Bruto de Clientes ,36% +1,41 2,18% +1,40 2,10% 2,03% 2,03% +1,44 +1,47 +1,56 * 4T 14 1T 15 2T 15 3T 15 4T 15 0,95% 4T2014 0,79% 1T 0,66% 2T 0,56% 3T 0,47% 4T Rendimiento créditos Coste depósitos de clientes Margen bruto de clientes (1) Se ha excluido de la serie el impacto de City National Bank. * Excluye extraordinarios positivos por 10Mn. Coste depósitos plazo Stock vs. nuevas entradas 1,32% 0,54% 1,13% 0,96% 0,37% 0,34% 0,80% 0,31% 1T 2T 3T 4T Stock Nuevas entradas Significativa capacidad de reducción adicional del coste de los depósitos, esperándose obtener en el conjunto de 2016 un coste promedio del 0,45% vs. 1,06% de coste promedio para. 18 de 47 / Febrero 2016

19 Resultados B Gastos de explotación Nueva reducción de los gastos de explotación: - 5,0% ex CNB en el total del año Evolución gastos de explotación ex CNB Gastos de Explotación EX CNB Mn ,0% ,7% En caso de incorporar los gastos de CNB la tasa de variación ascendería al -4,8% 4T 14 1T 15 2T 15 3T 15 4T 15 Los gastos de explotación descienden un 6,7% en 4T15 vs. 4T14 excluyendo el CNB 19 de 47 / Febrero 2016

20 Resultados B Gastos de explotación Comparativa Ratio de eficiencia Gastos de explotación s/aprs % R.Eficiencia mercado 43,6% 52,6% R. Eficiencia recurrente 47,4% 61,8% % Bankia Sector * 1,93% 2,82% pbs pbs - 89 pbs BANKIA SECTOR* BANKIA SECTOR* Ratio eficiencia agregado sector incorpora Bankinter, Santander España, Caixabank, Sabadell y Popular. Caixabank excluye gastos extraordinarios por reestructuración Gastos s/aprs medios. Sector incorpora Bankinter, Santander España, Caixabank, Sabadell y Popular. Caixabank excluye gastos extraordinarios por reestructuración La eficiencia marginal de Bankia respecto al sector aporta 5,3% - 6,7% de ROE (con CET 1 del 12,5% o del 10,0%, respectivamente) 20 de 47 / Febrero 2016

21 Resultados C Coste del riesgo Coste del riesgo en niveles mínimos: 43 pbs Mn Provisiones 2014 Dotaciones a provisiones Activos adjudicados Total provisiones % 724 Provisión contingencia OPS pbs Coste del riesgo recurrente 60 pbs pbs Mejor coste del riesgo que nuestro objetivo para cierre de año 21 de 47 / Febrero 2016

22 Resultados D Beneficio atribuido El beneficio atribuido se incrementa un 39,2% respecto al año pasado Evolución beneficio atribuido acumulado ROE acumulado anual Mn % ,2 % ,6% (1) 10,6% (1) 2,0% 1,6% 6,6% 9,0% (1) ROE excluyendo el impacto de la provisión por contingencia OPS ROE superior al nivel objetivo: 10,6% 22 de 47 / Febrero 2016

23 Índice 1. Claves del año 2. Resultados del 3. Calidad de los activos y gestión del riesgo 4. Liquidez y solvencia 5. Cierre del Plan Estratégico de 47 / Febrero 2016

24 Calidad de los activos y gestión del riesgo Calidad crediticia La tasa de mora se reduce incrementado la cobertura de los dudosos Saldos dudosos y ratio de cobertura Bn / % 14,6% Tasa de morosidad 12,9% 10,8% 19,0 17,0 15,0 13,0 20,0 56,5% 16,5 57,6% 60,0% 13,0 62,0% 60,0% 58,0% 11,0 56,0% 9,0 7,0 54,0% 5,0 DIC13 DIC14 DIC15 Saldos dudosos Ratio de cobertura 52,0% Reducción de 7 bn de los saldos dudosos desde Dic de 47 / Febrero 2016

25 Calidad de los activos y gestión del riesgo Calidad crediticia La tasa de morosidad se reduce 210 pbs en el ejercicio, hasta alcanzar el 10,8% Evolución saldos dudosos, morosidad y cobertura Evolución saldos dudosos Bn Bn DIC 2014 Reducción DIC Saldos dudosos Dic ,5 Activos dudosos Tasa morosidad Cobertura morosidad (1) 16,5bn 3,5 bn 13,0bn 12,9% 210 pbs 10,8% 57,6% 60,0% 240 pbs + Entradas Brutas - Recuperaciones Entradas netas - Fallidos + 3,7-5,0-1,3-0,3 Reducción orgánica -1,6bn Reducción total -3,5bn Activos adjudicados (2) 2,9bn (1) Fondo de insolvencias de crédito / Saldos dudosos en balance (2) Saldo neto de activos adjudicados 0,2 bn 2,7bn - Ventas - 1,9 Saldos dudosos Dic 13,0 La cobertura de la morosidad se sitúa en el 60,0% a cierre de año, mientras que los saldos dudosos disminuyen en 3,5Bn en 25 de 47 / Febrero 2016

26 Calidad de los activos y gestión del riesgo Calidad crediticia Más de 600 Mn generados por venta de activos inmobiliarios en el año Evolución activos problemáticos Composición activos adjudicados Bn 20,8-18,8% 16,9 Otros 15,6% Suelo 2,1% - 3,5 Dudosos - 0,4 Adjudicados brutos En - 3,9 construcción Viviendas 1,1% Ventas activos inmobiliarios terminadas 81,1% DIC 14 DIC unidades vendidas +52% vs Mn en ingresos por ventas 12M15 Más del 81 % de los activos adjudicados en balance se corresponden con vivienda terminada 26 de 47 / Febrero 2016

27 Índice 1. Claves del año 2. Resultados del 3. Calidad de los activos y gestión del riesgo 4. Liquidez y solvencia 5. Cierre del Plan Estratégico de 47 / Febrero 2016

28 Liquidez y solvencia Indicadores de liquidez LtD Ratio se acerca a niveles del 100% LtD Ratio GAP comercial Emisiones y vencimientos % 105,5% - 3,6 p.p. 101,9% bn 13,7-38,1% 8,5 2,25 bn de cédulas emitidas en 1,0 bn de cédulas emitidas en 2016 Cobertura: 1,39x 32,5 bn 23,4 bn DIC 14 DIC 15 DIC 14 DIC 15 Activos líquidos Emisiones mayoristas LCR sustancialmente por encima del requerimiento regulatorio 28 de 47 / Febrero 2016

29 Liquidez y solvencia Ratios de solvencia Ratio CET1 BIS III Fully Loaded por encima del 12,2% tras la provisión efectuada Evolución ratio CET 1 BIS III Phase in Evolución ratio CET 1 BIS III Fully Loaded % pbs % pbs 12,28% 13,20% + 69 pbs + 75 pbs -52 pbs 13,89% 10,60% 11,73% + 53 pbs + 72 pbs -52 pbs 12,26% * + 46 pbs + 33 pbs Generación orgánica Venta CNB Prov. OPS Generación orgánica Venta CNB Prov. OPS DIC 14 SEP 15 DIC 15 DIC 14 SEP 15 DIC 15 13,82% 14,75% TOTAL SOLVENCIA 15,16% 12,14% 13,27% TOTAL SOLVENCIA 13,53% Requerimientos SREP en el 10,31%, incluyendo consideraciones adicionales por OEIS del 0,0625% La generación de capital realizada permite un holgado buffer de CET1: 358 pbs phase in Las ratios de solvencia recogen el resultado neto del ejercicio minorado por el dividendo previsto de 302 millones para el total del, lo que supone un Pay-Out del 29,1%. En caso de computar las plusvalías de deuda soberana en carteras DPV y de eliminar el efecto corrector PYMES de los APRs el ratio Fully Loaded resultante sería de 12,87%. 29 de 47 / Febrero 2016

30 Índice 1. Claves del año 2. Resultados del 3. Calidad de los activos y gestión del riesgo 4. Liquidez y solvencia 5. Cierre del Plan Estratégico de 47 / Febrero 2016

31 Plan Estratégico Ratio de eficiencia (%) 55,7% La consecución de los objetivos de nuestro Plan 43,6% OBJETIVOS DEL PLAN LTD Ratio (%) 120,4% 101,9% -12,1 p.p % < 110% -18,5 p.p Coste del riesgo. pbs 74 pbs pbs 43 pbs Eficiencia Coste del riesgo ROE 10,6% * Liquidez Generación de capital pbs 480 pbs 4T 12 4T 15 Generación de capital. CET1 BIS III FL pbs 4,8 bn DIC12 DIC15 DIC12 DIC15 Datos Grupo Bankia nos permiten proponer un dividendo en efectivo de 2,625 céntimos por acción (+50% vs 2014) * ROE sin deducir las provisiones derivadas de la OPS en ( 184 Millones) 31 de 47 / Febrero 2016

32 Plan Estratégico Y nos posiciona favorablemente para empezar 2016 Con un nuevo posicionamiento comercial Siendo líderes en eficiencia Reduciendo activos no productivos Con un coste de riesgo acotado Y con una solvencia superior al 12% FL Y continuar creando valor para nuestros accionistas 32 de 47 / Febrero 2016

33 Anexo Cierre del Plan Estratégico de 47 / Febrero 2016

34 Cierre del Plan Estratégico El Plan Estratégico tenía como objetivo 1 2 MEJORAR NUESTRA RENTABILIDAD FORTALECER NUESTRO POSICIONAMIENTO COMPETITIVO READECUAR EL MIX DE ACTIVOS MEJORAR EL NIVEL DE EFICIENCIA DE LA ENTIDAD ACOTAR NUESTRA PRIMA DE RIESGO SEGUIR MEJORANDO NUESTROS FUNDAMENTALES LIQUIDEZ SOLVENCIA Para alcanzar en ROE s COMPETITIVOS EN EL ENTORNO DEL 10% 34 de 47 / Febrero 2016

35 Cierre del Plan Estratégico Rentabilidad: Fortalecer nuestro POSICIONAMIENTO COMPETITIVO NUESTRA FORTALEZA: GRAN BASE DE CLIENTES NUESTRO OBJETIVO: LA RELACIÓN CON NUESTROS CLIENTES EN PARTICULARES Fondos de inversión Planes de pensiones Consumo Tarjetas de Crédito EN PYMES Financiación COMEX Leasing, Factoring, Confirming Descuento Comercial Servicios: Nóminas 35 de 47 / Febrero 2016

36 Cierre del Plan Estratégico Fortalecer nuestro POSICIONAMIENTO COMPETITIVO - PARTICULARES Cuota Mercado Fondos de inversión Aportaciones Netas Planes de Pensiones % 4,39% 4,74% 4,98% 5,44% Mn DIC 12 DIC 13 DIC 14 DIC Fuente: Estudios Bankia Aportaciones + movilizaciones externas. Fuente: Gestión de Activos Bankia Formalizaciones Consumo Cuota Mercado Tarjetas de Crédito Mn % 5,25% 5,48% 6,35% 6,57% DIC 12 DIC 13 DIC 14 DIC 15 Dar cuerda (incluye adecuaciones). Fuente: Bankia Fuente: Estudios Bankia 36 de 47 / Febrero 2016

37 Cierre del Plan Estratégico Fortalecer nuestro POSICIONAMIENTO COMPETITIVO - EMPRESAS Cuota Comex Cuota Confirming % 2,67% 4,31% 5,64% 7,60% % 2,49% 3,12% 3,67% 4,27% DIC 12 DIC 13 DIC 14 DIC 15 DIC 12 DIC 13 DIC 14 DIC 15 Fuente: Watch Insight de SWIFT Cuota de 2012 referida a Madrid Leasing. Fuente: Bankia Cuota Descuento Comercial Formalizaciones Empresas Mn 6,15% 6,84% 7,44% 7,47% Bn 9,43 11,39 11,98 13,96 Fuente: Estudios Bankia DIC 12 DIC 13 DIC 14 OCT Dar Cuerda Empresas, Autónomos y Pymes (incluye adecuaciones). Fuente: Bankia 37 de 47 / Febrero 2016

38 Cierre del Plan Estratégico Productividad y relación con clientes Productividad por empleado Calidad # 17,6 Productos por empleado x2 22,7 31,2 34,6 Pseudocompras comparativa vs. sector Bankia Sector bancario 7,28 7,09 6,61 6,01 6,03 6,65 6,74 6,29 5,88 5, S Fuente: Estudio STIGA sobre satisfacción de pseudocompras Indice de satisfacción de clientes 81,3% 77,3% 80,2% 82,4% S 2012 DIC 2013 DIC 2014 DIC Ex plazo Fuente: Estudio STIGA sobre satisfacción de clientes 38 de 47 / Febrero 2016

39 Cierre del Plan Estratégico Mejorar el MIX de ACTIVOS Volumen de Activos no Estratégicos en balance Bn ,0-6,7-4,4-22,3 40,0 28,6 DIC 2012 Carteras Legacy NPL s Participadas Sareb DIC Target Hemos reducido 61,4 Bn los activos no estratégicos frente a un objetivo de reducción de 50,0 Bn 39 de 47 / Febrero 2016

40 Cierre del Plan Estratégico Eficiencia Mejorar nuestro nivel de EFICIENCIA Ratio de Eficiencia % 55,7% 50,5% 43,5% 43,6% <45% Target 40 de 47 / Febrero 2016

41 Cierre del Plan Estratégico Coste del Riesgo Acotar nuestra PRIMA de RIESGO Saldos dudosos y Ratio Cobertura (1) Evolución Coste del riesgo (2) bn / % pbs 61,8% Ratio de cobertura 56,5% 57,6% 60,0% n.a ,8 20,0 16,5 13,0 DIC 12 DIC 13 DIC 14 DIC Target 1 Saldo dudosos 2013 ex normativa refinanciaciones: 18,6Bn ; 2 Coste del riesgo promedio anual 41 de 47 / Febrero 2016

42 Cierre del Plan Estratégico El Plan Estratégico tenía como objetivo 1 2 MEJORAR NUESTRA RENTABILIDAD FORTALECER NUESTRO POSICIONAMIENTO COMPETITIVO READECUAR EL MIX DE ACTIVOS MEJORAR EL NIVEL DE EFICIENCIA DE LA ENTIDAD ACOTAR NUESTRA PRIMA DE RIESGO SEGUIR MEJORANDO NUESTROS FUNDAMENTALES LIQUIDEZ SOLVENCIA Para alcanzar en ROE s COMPETITIVOS EN EL ENTORNO DEL 10% 42 de 47 / Febrero 2016

43 Cierre del Plan Estratégico Liquidez Capacidad de GENERACIÓN de LIQUIDEZ Posición Neta BCE (Grupo BFA) Evolución Ratio LTD bn -52,0 bn % pbs 71,5 53,4 36,1 19,5 120,4 115,4 105,5 101,9 <110 TLTRO 11,5 DIC 12 DIC 13 DIC 14 DIC 15 DIC 12 DIC 13 DIC 14 DIC 15 Target Generación de liquidez por importe de 44,6Bn en el periodo frente a un objetivo de 28,8Bn 43 de 47 / Febrero 2016

44 Cierre del Plan Estratégico Solvencia Evolución ratio CET 1 BIS III Fully Loaded Grupo BFA Evolución ratio CET 1 BIS III Fully Loaded Grupo Bankia 5,85% 8,26% 10,35% 12,88% 6,82% 8,60% 10,60% 12,26% DIC 12 DIC 13 DIC 14 DIC 15 DIC 12 DIC 13 DIC 14 DIC 15 6,8 Bn generados desde diciembre 2012 frente al objetivo del plan de generar 5,4 Bn de capital a pesar de haber dotado 4 Bn por híbridos y OPS 44 de 47 / Febrero 2016

45 Cierre del Plan Estratégico Rentabilidad Mejorar nuestra Rentabilidad Evolución ROE Acumulado (Pre-OPS) % n.a. 5,9% 8,6% 10,6% 10% 1,6% 2,0% Target ROE post-ops : 9%. ROE post-ops 2014: 6,6% 45 de 47 / Febrero 2016

46 Cierre del Plan Estratégico Reconocimiento del mercado Reconocimiento de los mercados durante estos años que se ha traducido en un mejor comportamiento de la acción DEUDA SENIOR DEUDA SUBORDINADA CÉDULAS VENTA 7,5% PART. BANKIA MM MM MM MM DIFERENCIAL EVOLUCIÓN ACCIÓN VS. COMPARABLES #1 #1 #1 73,2% 66,0% 11,1% MÁS DE 5,8 Bn CAPTADOS EN LOS MERCADOS INSTITUCIONALES May Dic 2014 Comparables incluye: Santander, BBVA, Caixabank, Sabadell y Popular. Ranking referido a evolución interanual de la acción Acumulado 46 de 47 / Febrero 2016

47 Cierre del Plan Estratégico Cumplimiento de objetivos El Plan Estratégico tenía como objetivo de 47 / Febrero 2016 MEJORAR NUESTRA RENTABILIDAD SEGUIR MEJORANDO NUESTROS FUNDAMENTALES FORTALECER NUESTRO POSICIONAMIENTO COMPETITIVO READECUAR EL MIX DE ACTIVOS MEJORAR EL NIVEL DE EFICIENCIA DE LA ENTIDAD ACOTAR NUESTRA PRIMA DE RIESGO LIQUIDEZ SOLVENCIA ROE s COMPETITIVOS EN EL ENTORNO DEL 10% Loan to Deposit (%) Liquidez Generada Capital Generado Ranking ROE Crecimiento de Cuotas -61Bn 43,6% 43 pbs 101,9% #1 Ranking #1 Target -50Bn <45% 50 pbs <110% Uno de los mejores 10,6% 10% P P P P P 44,6Bn 28,8Bn P 6,8Bn 5,4Bn P Uno de los mejores P P P

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