Emisión de Bonos Bancarios Senior Series U, V y W Marzo 2016

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1 Emisión de Bonos Bancarios Senior Series U, V y W Marzo 2016 Asesor financiero y agente colocador

2 Importante 2 LA SUPERINTENDENCIA DE BANCOS E INSTITUCIONES FINANCIERAS NO SE PRONUNCIA SOBRE LA CALIDAD DE LOS VALORES OFRECIDOS COMO INVERSIÓN. LA INFORMACIÓN CONTENIDA EN ESTA PRESENTACIÓN ES DE RESPONSABILIDAD EXCLUSIVA DEL EMISOR. EL INVERSIONISTA DEBERÁ EVALUAR LA CONVENIENCIA DE LA ADQUISICIÓN DE ESTOS VALORES, TENIENDO PRESENTE QUE EL O LOS ÚNICOS RESPONSABLES DEL PAGO DE LOS DOCUMENTOS SON EL EMISOR Y QUIENES RESULTEN OBLIGADOS A ELLO. LA INFORMACIÓN RELATIVA AL INTERMEDIARIO, ES DE EXCLUSIVA RESPONSABILIDAD DEL INTERMEDIARIO RESPECTIVO, CUYO NOMBRE APARECE IMPRESO EN ESTA PAGINA. La información contenida en esta publicación es una breve descripción de las características de la emisión y de la entidad emisora, no siendo ésta toda la información requerida para tomar una decisión de inversión. Mayores antecedentes se encuentran disponibles en la sede de la entidad emisora y en las oficinas de los intermediarios colocadores. Señor inversionista: Antes de efectuar su inversión usted deberá informarse cabalmente de la situación financiera de la sociedad emisora y deberá evaluar la conveniencia de la adquisición de estos valores teniendo presente que el único responsable del pago de los documentos son el emisor y quienes resulten obligados a ello. El intermediario deberá proporcionar al inversionista la información contenida en el prospecto presentado con motivo de la solicitud de inscripción al Registro de Valores, antes de que efectúe su inversión. Este documento ha sido elaborado por Banco Consorcio (en adelante, indistintamente Banco Consorcio, el Emisor o el Banco ), en conjunto con Credicorp Capital S.A. Corredores de Bolsa (en adelante, el Asesor o el Intermediario ) con el propósito de entregar antecedentes de carácter general acerca de el Banco y de la emisión de Bonos, para que cada inversionista evalúe en forma individual e independiente la conveniencia de invertir en bonos de esta emisión. En la elaboración de este documento se ha utilizado información entregada por el propio Banco e información pública, a cuyo respecto el Asesor no se encuentra bajo la obligación de verificar su exactitud o integridad, por lo cual no asume ninguna responsabilidad en este sentido.

3 Contenidos Banco Consorcio Consideraciones de inversión Características de la emisión Anexos

5 Banco Consorcio en una mirada Banco universal de tamaño medio, fuertemente capitalizado y con altos índices de eficiencia Destacados Cifras seleccionadas (diciembre 2015) 5 Fundado en 2009 tras la compra del Banco Monex Miembro del grupo Consorcio Financiero, uno de los principales conglomerados de servicios financieros del país Las principales áreas de negocio del Banco son: Empresas, Personas, Corredores de Bolsa y Finanzas Parte de la visión es convertirse en un actor relevante en la industria bancaria, con sobre el 2% de participación de mercado en colocaciones totales Evolución de colocaciones (CLP millones) Activos CLP mm USD mm 11,2% (1) Patrimonio CLP mm USD 403 mm 12,0% (1) Utilidad CLP mm USD 50 mm 17,9% (1) N Clientes Más de clientes El Banco en la industria (diciembre 2015) Interbancarias Personas Empresas CAC 10-15: 62,0% (11,2x) ,9% 9,1% Banco Consorcio Industria ROE (2) 12,4% 14,2% Solvencia Basilea (3) 17,2% 12,6% Eficiencia (4) 33,8% 47,9% Participación de mercado ,2% 0,3% 0,4% 0,7% 1,0% 1,1% Fuente: Banco Consorcio y SBIF Tipo de cambio: USD CLP 710,16, al 4 de enero de 2016 (1) Crecimiento respecto a diciembre 2014 (2) ROE informado por la SBIF (3) Cifras a noviembre 2015 (última información disponible). Índice de Basilea: patrimonio efectivo / activos ponderados por riesgo de crédito (4) Gastos de apoyo/(resultado operacional + provisiones adicionales)

6 Historia de Banco Consorcio 6 Sólida expansión y penetración en el mercado Fundación de la Compañía de Seguros La Industrial Nace de Consorcio Financiero, de propiedad 100% nacional Lanzamiento de estrategia de diversificación del grupo Consorcio Vida inicia colocación de créditos de consumo Consorcio Financiero consigue autorización para entregar créditos hipotecarios Se crea Consocio Créditos Hipotecarios y Consorcio Corredores de Bolsa Nace Consorcio Tarjetas de Crédito Se integran en el Banco las áreas de Créditos Hipotecarios, de Consumo y Tarjetas de Crédito Banco 2003 Consorcio nace Lanzamiento de con la compra primera Corredora de Banco de Bolsa online en Monex Chile ( cl ) Incremento de capital en el Banco por un total de USD 420 millones para fortalecer el crecimiento Banco Consorcio realiza su primera oferta pública a través de un bono subordinado por USD 70 millones Exitosas colocaciones de bonos subordinados por USD 100 millones y de bonos senior por USD 190 millones Adquisición de Consorcio Corredores de Bolsa 2015 El Banco coloca su primer bono senior por USD 160 millones Lanzamiento de la primera Cuenta Preferente 100% online 2015 Colocación de bono senior por USD 60 millones Feller Rate sube la clasificación de solvencia de Banco Consorcio a AA- y coloca sus perspectivas en Estables Firma de acuerdo con IFC para financiar proyectos de energía sustentable por USD 60 millones Implementación de Banca Virtual (atención a distancia) permite atender en 18 ciudades a lo largo de Chile Fuente: Banco Consorcio

8 Consideraciones de inversión 8 1 Compromiso y soporte de Consorcio Financiero Atractiva rentabilidad y administración de riesgos 2 5 Sólido modelo con alto potencial de desarrollo de negocios Activos y pasivos diversificados e ingresos estables 3 Gobierno Corporativo de primer nivel y destacada experiencia 4

10 1 Compromiso y soporte de Consorcio Financiero 10 Uno de los grupos de servicios financieros más grandes e importantes del país Destacados Cifras seleccionadas (sept 2015) Conglomerado líder en servicios financieros y el mayor grupo asegurador del mercado, con 100 años de historia Diversificado en productos de seguros (vida y generales), previsión, ahorro y servicios bancarios Marca reconocida y bien posicionada Presencia en todo el país con más de de clientes y colaboradores Activos Consolidados Patrimonio Utilidad (UDM) CLP mm USD mm CLP mm USD 983 mm CLP mm USD 119 mm AA AA- Estructura de propiedad (sept 2015) Presencia de los accionistas en otras compañías Familias Fernández León y Garcés Silva 45,8% Ex. y actuales ejecutivos 8,4% Compañía Participación de los accionistas Ventas 2015 (USD mm) Capitalización bursátil (USD mm) 32% % % Familia Hurtado Vicuña 45,8% Otras participaciones Fuente: Consorcio Financiero, SVS y Bloomberg a marzo de 2015 Tipo de cambio: USD CLP 710,16, al 4 de enero de 2016

11 1 Compromiso y soporte de Consorcio Financiero Alto grado de importancia respecto a las inversiones del grupo 11 99,86% 100% 100% 100% Consorcio Seguros de Vida CN Life Seguros de Vida Consorcio Seguros Generales Banco Consorcio dic 2015 (CLP millones) Activos Patrimonio Activos Patrimonio Activos Patrimonio Activos Patrimonio AA+ / AA+ Seguros de vida y salud Seguros con ahorro Rentas vitalicias APV AA+ / AA Rentas vitalicias Seguro de invalidez y sobrevivencia (SIS) A+ / A+ Seguros de auto Seguros de hogar Seguro obligatorio de accidentes personales AA- / A+ Banca Personas Banca Empresas Corredora de Bolsa Finanzas Participaciones no controladoras 25,0% (1) 15,0% Fuente: SBIF y SVS (1) Posee el 25% de la propiedad de LVCC Asset Management

12 1 Compromiso y soporte de Consorcio Financiero 12 Fundación Consorcio Vida: apoyo integral a la comunidad escolar Fundación Consorcio fue creada en 1987 con el objetivo de contribuir al desarrollo social del país A través de la Fundación Consorcio Vida, el grupo apoya a la comunidad mediante el Colegio Monte Olivo de Puente Alto, ubicado en la localidad Bajos de Mena, uno de los sectores más vulnerables del país Enfocado en entregar educación de calidad a jóvenes de escasos recursos Participa en el Programa de Educación Financiera del SERNAC para el manejo de la economía familiar Se busca prestar ayuda tanto a los alumnos como a los apoderados y profesores 968 alumnos Desde Pre Kinder hasta IVº Medio 90% Asistencia promedio de los alumnos durante % Del total de alumnos que rindieron la Prueba de Selección Universitaria (PSU) en 2014 fueron aceptados en alguna universidad m 2 construidos m 2 de terreno 80 profesores 25 administrativos Fuente: Consorcio Financiero

14 2 Atractiva rentabilidad y administración de riesgos 14 Destacados Crecimiento de la utilidad, manteniendo niveles de ROE atractivos a pesar de importantes aumentos de capital Evolución de utilidad y ROE (1) (CLP millones) Utilidad ROE 18,8% 12,3% 7,9% 11,6% 18,5% 12,4% Respaldo de los controladores con 14 aumentos de capital y capitalización de dividendos por CLP millones desde la adquisición del Banco CAC 10-15: 34,5% (4,4x) Niveles de solvencia por sobre los niveles de la industria (17,2% vs 12,6%) y por sobre el requerimiento legal de 8% Evolución del patrimonio (CLP millones) Índice Basilea (2) Nov 15 Banco Consorcio 18,5% 23,5% 24,3% 20,6% 18,6% 17,2% Sistema 14,1% 13,9% 13,3% 13,3% 13,4% 12,6% Ene-10 CLP mm Dic-09 CLP 6.433mm Jul-10 CLP mm Ene-11 CLP mm Mar-11 CLP 8.029mm Jun-12 CLP mm Abr-12 CLP 8.768mm Sep-12 CLP mm Dic-13 CLP mm Abr-13 CLP 4.208mm Jun-14 CLP mm Abr-14 CLP mm Mar-15 CLP mm 0 Aumentos de capital y capitalización de dividendos Fuente: SBIF (1) ROE: utilidad / patrimonio promedio del periodo; patrimonio promedio diciembre-noviembre. Para el año 2015 ROE reportado por la SBIF (2) Basilea: patrimonio efectivo / activos ponderados por riesgo de crédito

15 2 Atractiva rentabilidad y administración de riesgos Riesgo Cartera de colocaciones de bajo riesgo relativo a la industria Destacados Índice de riesgo (provisiones/colocaciones, %) 15 Índice de riesgo agregado del Banco es menor al la industria (1,60% v/s 2,38%) En Banca Empresas se mantiene una diferencia a favor del Banco (1,48% v/s 2,38%) En Banca Personas, los créditos hipotecarios presentan un nivel de riesgo menor a la industria (0,49% v/s 0,70%) Un 74% de los créditos de consumo son pactados a través de descuento por planilla. Esto permite mantener el índice de morosidad en niveles controlados Índice de mora consistentemente por debajo del que muestra el Sistema 7,0 6,0 5,0 4,0 3,0 2,0 1,0 0,0 Banco Consorcio Segmento Empresas Segmento Personas Industria Índice de morosidad 90 días o más (cartera morosa/colocaciones, %) 7,0 Banco Consorcio Segmento Empresas Segmento Personas Industria 2,7 2,4 1,6 1,5 6,0 5,0 4,0 3,0 2,0 1,0 0,0 1,9 1,3 0,5 0,4 Fuente: SBIF, cifras a diciembre 2015

17 3 Activos y pasivos diversificados e ingresos estables Crecimiento diversificado y sostenido Evolución de activos (CLP millones) Composición de activos (%) 17 CAC ( ): 37,4% % 80% 60% % % % Colocaciones Inversiones Otros Evolución de pasivos y patrimonio (CLP millones) Composición de pasivos (%) % 80% % 40% 20% 0% Fuente: SBIF Captaciones a plazo y a la vista Bonos y otros Patrimonio

18 3 Activos y pasivos diversificados e ingresos estables Diversificación y sofisticación de la gestión de pasivos Destacados Banco Consorcio ha diversificado sus fuentes de fondeo, acercándose cada vez más a los estándares de la industria Entre los principales hitos destacan: Se han emitido bonos por UF 12,5 millones Se ha aumentado la base de depositantes, con un CAC de captaciones de empresas y personas de un 87% Se han realizado pactos contrapartes extranjeras de mediano plazo (1-2 años) por USD 120 millones Se han abierto líneas de crédito con el BID por USD 30 millones y duplicado las líneas disponibles con corresponsables durante el año 2015 En mayo de 2015 se suscribió un acuerdo con el International Finance Corporation (1) para financiar proyectos de energía renovable no convencionales en Chile por USD 60 millones 18 Evolución estructura de fondeo (%) 9% 5% 3% 11% 3% 8% 5% 19% 20% 19% 4% 4% 3% 8% 9% 15% 87% 86% 85% 69% 67% 63% Banco Consorcio Depósitos Bonos Corrientes Bonos subordinados Otros Industria Fuente: Banco Consorcio y SBIF (1) Organización del Banco Mundial para fomentar el sector privado en países emergentes

19 3 Activos y pasivos diversificados e ingresos estables Crecimiento en todos los segmentos, manteniendo niveles de eficiencia y rentabilidad Margen por segmento (CLP millones) Composición por segmento (%) % 80% Tesorería y C. de Bolsa: % 28,9% Banca Comercial: % 20% 71,1% Banca Empresas Banca Personas 0% Finanzas Corredora de Bolsa (1) Intereses y comisiones (CLP millones) Evolución índice de eficiencia (%) (2) 1,8% 739 3,9% 2,9% ,1% ,1% Comisiones Netas Comisiones (% ingresos intereses) 60% 40% 20% 0% Sistema Banco Consorcio 47,9% 33,8% Fuente: Banco Consorcio y SBIF (1) El año 2014 considera los resultados acumulados desde la adquisición de Consorcio Corredores de Bolsa (junio de 2014) (2) Gastos de apoyo/(resultado Operacional Bruto + Provisiones Adicionales)

20 3 Activos y pasivos diversificados e ingresos estables 20 Mejora en la percepción de riesgo Hoy Deuda senior - A A A A+ A+ AA- Deuda subordinada - A- A- A- A A A+ Solvencia BBB+ A A A A+ A+ AA- Perspectivas Credit Watch Estable Estable Positiva Estable Positiva Estable Feller Rate sube la clasificación de riesgo de Banco Consorcio desde A+ a AA- El alza en la clasificación se basa en los avances de nuestro plan de negocios, reflejados en el crecimiento de activos y colocaciones, y en una mayor diversificación en las fuentes de fondos. El informe destaca la solvencia que ha tenido para ir avanzando paulatinamente en la posición de mercado, mostrando una capacidad de generación de ingresos elevada y estable que se traduce en altos retornos por sobre los niveles de comparables. (junio 2015) Hoy Deuda senior - A A A+ A+ A+ A+ Deuda subordinada - - A- A A A A Solvencia - A A A+ A+ A+ A+ Perspectivas - Estable Estable Estable Estable Estable Positiva ICR certificó por dos años el Modelo de Prevención de Delitos (1) de Banco Consorcio La tendencia de la clasificación desde Estable a Positiva, con consideración a la evolución del nivel de colocaciones evidencia en un crecimiento anual compuesto de un 70,2%, en el período entre 2010 y 2014, alcanzando una participación superior al 1%, otorgándole un mayor valor a la franquicia del Banco. Adicionalmente, el crecimiento de la utilidad de la Entidad, ha estado acompañado de un incremento de los ingresos recurrentes (aquellos originados por las colocaciones) y a los avances en la diversificación de las fuentes de financiamiento. (agosto 2015) Fuente: Feller Rate Clasificadora de Riesgo e ICR (1) El MPD considera un sistema de prevención para los delitos de lavado de activos, financiamiento del terrorismo y cohecho

22 4 Gobierno Corporativo de primer nivel y destacada experiencia 22 Directorio En las instancias de Gobierno Corporativo, el Banco dirige y gestiona sus riesgos crediticio, financiero y operacional, estableciendo directrices a través de la autorregulación y siguiendo su marco de valores Los comités, donde participan miembros del directorio y ejecutivos, realizan un análisis en profundidad de materias abordadas y asisten al directorio en la discusión de las políticas y lineamientos generales Comités y frecuencia Directorio Mensual Superior de créditos comerciales Semanal De nuevos negocios Quincenal De activos, pasivos y riesgo financiero Quincenal De auditoría Mensual De riesgo operacional Mensual De prevención de lavado de activos Mensual De riesgo de crédito y cobranza Mensual De calidad de servicio y trans. de la info. Mensual De recursos humanos Semestral Presidente Directores Patricio Parodi Gil Ingeniero Comercial, Universidad Católica de Chile MBA, Universidad de Harvard Cristián Arnolds Reyes Ingeniero Civil, Universidad Católica de Chile Richard Buchi Buc (Independiente) Ingeniero Civil, Universidad de Chile MBA, Wharton School of Business Carlos Cristian Cox Vial Ingeniero Civil, Universidad Católica de Chile Jose Antonio Garcés Silva Ingeniero Comercial, Universidad Gabriela Mistral MBA, Universidad de los Andes Julio Guzmán Herrera (Independiente) Ingeniero Comercial, Universidad Católica de Chile Pedro Hurtado Vicuña Ingeniero Industrial, Universidad de Chile Ana María Rivera Tavolara Administrador de Empresas Miami Dade College José Miguel Ureta Cardoen (Independiente) Ingeniero Civil, Universidad Católica de Chile MBA, Universidad de Harvard

23 4 Gobierno Corporativo de primer nivel y destacada experiencia Administración 23 Contraloría Jessica Hernández Gerente General Ignacio Ossa Desarrollo Ramiro Mendez Banco Consorcio cuenta con más de 750 colaboradores, liderados por un equipo con destacada experiencia en instituciones financieras Fiscalía Álvaro Larraín Operaciones Gonzalo Gotelli Tecnología José Luis Miño Marketing y Clientes Andrea Rodríguez Dentro del equipo corporativo se encuentran ejecutivos con más de 20 años de experiencia en Consorcio Financiero Recursos Humanos Francisco Nitsche Riesgo Jaime Riquelme Valores del Banco Banca Personas Álvaro Diez Banca Empresas Fernando Agüero Finanzas Mara Forer Corredora de Bolsa Martín Hurtado

25 5 Sólido modelo con alto potencial de desarrollo de negocios 25 Banco Consorcio ofrece una gama completa de productos a través de sus cuatro áreas de negocios La diferenciación de productos busca satisfacer las necesidades de cada grupo de clientes El éxito de la estrategia del área de Banca Empresa se ve reflejada en el crecimiento sustentable en colocaciones Áreas de negocios (diciembre 2015) Personas Empresas Corredores de Bolsa Finanzas Productos Créditos de Consumo Créditos Hipotecarios Tarjeta Consorcio Visa Cuenta Preferente Depósitos a Plazo Créditos Comerciales Financiamiento Inmobiliario Factoring Leasing Comercio Exterior Boletas de Garantía Acciones Fondos Mutuos Depósito a Plazo Pactos Simultáneas Compra y Venta de Divisas Derivados Depósitos a Plazo Captaciones Pactos Clientes (#) Margen operacional 19% Créditos de Consumo Créditos de Consumo Créditos de Consumo Créditos de Consumo Créditos Hipotecarios Créditos Hipotecarios 12% Créditos Hipotecarios Créditos Hipotecarios Tarjeta Consorcio Visa Tarjeta Consorcio Visa Tarjeta Consorcio Visa Tarjeta Consorcio Visa 52% Cuenta Preferente Cuenta Preferente Cuenta Preferente Cuenta Preferente CLP Depósitos a mm Plazo CLP Depósitos a mm Plazo Depósitos CLP a mm Plazo Depósitos CLP a mm Plazo 17% Activos (1) 6% Créditos de Consumo Créditos de Consumo Créditos de Consumo Créditos de Consumo Créditos Hipotecarios Créditos Hipotecarios Créditos Hipotecarios Créditos Hipotecarios 58% Tarjeta Consorcio Visa Tarjeta Consorcio Visa Tarjeta Consorcio Visa Tarjeta Consorcio Visa 10% Cuenta Preferente Cuenta Preferente Cuenta Preferente Cuenta Preferente CLP Depósitos a Plazo mm CLP Depósitos a Plazo mm CLP Depósitos a mm Plazo CLP Depósitos a mm Plazo Fuente: Banco Consorcio (1) Corresponden a los activos asociados directamente a cada área. Otros activos no asignables por CLP millones 26%

26 5 Posición dentro de la industria 26 Sistema bancario en Chile (CLP millones) Banco Patrimonio Colocaciones Crec. Coloc. Anual Activos ROE (1) Banco Santander-Chile ,5% ,4% Banco de Chile ,0% ,4% Banco de Crédito e Inversiones ,1% ,5% Banco del Estado de Chile ,7% ,2% Corpbanca ,8% ,0% Banco Bilbao Vizcaya Argentaria, Chile ,7% ,6% Scotiabank Chile ,9% ,5% Banco Itaú Chile ,9% ,2% Banco Security ,2% ,6% Banco Bice ,5% ,0% Banco Consorcio ,2% ,4% Banco Falabella ,6% ,2% Rabobank Chile ,3% ,1% Banco Internacional ,4% ,1% Banco Ripley ,4% ,7% HSBC Bank (Chile) ,2% ,1% The Bank of Tokyo-Mitsubishi UFJ, Ltd ,6% ,4% Banco do Brasil S.A ,9% ,4% Banco Penta ,9% ,0% Banco BTG Pactual Chile ,0% Banco de la Nación Argentina ,9% ,3% Banco Paris ,5% ,7% Deutsche Bank (Chile) ,8% JP Morgan Chase Bank, N.A ,0% ,7% Sistema Bancario ,2% ,2% Participación de mercado 1,85% 1,13% 2,7x 1,33% 0,9x Participación de mercado Colocaciones (diciembre 2015) 1,1% Comercial 1,7% Consumo 0,4% Vivienda 0,2% Vivienda Administrada 1,5% Patrimonio 1,9% Activos 1,3% Fuente: SBIF, cifras a diciembre 2015 (1) ROE informado por la SBIF

27 5 Sólido modelo con alto potencial de desarrollo de negocios Banca Personas 27 Destacados Colocaciones Banca Personas (CLP millones) A diciembre de 2015, el negocio de Banca Personas alcanzó colocaciones por CLP millones, ofreciendo productos los siguientes productos: o o Créditos de consumo Créditos para la vivienda % CAC ( ): 13,7% % % % % 52% o Productos transaccionales El año 2015 Banco Consorcio ha creado 6 nuevos canales de venta (adicionales a los dos que ya tenía), los cuales son consistentes con un sano crecimiento de la cartera de Banca Personas o A diciembre 2015 estos nuevos canales representaron un 26,5% de la venta de productos de Banca Personas A diciembre de 2015, Banca personas tiene una participación de mercado de 0,26% en colocaciones a personas, descomponiéndose en 0,37% en créditos de consumo y 0,21% en el sector de créditos hipotecarios 40 68% 59% Créditos de consumo 55% 50% % Créditos para la vivienda Cartera administrada créditos para vivienda (CLP millones) CAC ( ): 14,4% % Fuente: Banco Consorcio y SBIF

28 % Cartera Empresas Clientes (#) 5 Sólido modelo con alto potencial de desarrollo de negocios Banca Empresas 28 Destacados Se ha mantenido un importante y sostenido crecimiento en colocaciones (37,7% en 2015) Se ha enfocado en la diversificación de clientes y el cruce de productos El 2015 se crea un área de asesoría y estructuración la cual se ha especializado en project finance y créditos sindicados, los cuales representan un 40,3% de la cartera de Banca Empresa Clasificación Banca Medianas Empresas Banca Grandes Empresas Facturación (CLP millones) Estrategia Menor a ,4% 128 Financiamiento en base a Créditos Comerciales, Factoring y Cartas de Crédito Entre y ,0% 264 Créditos Comerciales para capital de trabajo, Factoring, Leasing, PAE, Financiamiento Contado y Mesa Banca Corporativa Mayor a ,0% 221 Créditos Estructurados (Operativas o Project Finance), Créditos Sindicados, Factoring, Boletas de Garantía y Mesa Banca Construcción e Inmobiliaria - 23,7% 137 Líneas de construcción, Leasing y Boletas de Garantía para clientes de primer nivel crediticio Colocaciones Banca Empresas por sector (dic 2015) Colocaciones Banca Empresas (CLP millones) Inmobiliaria 4% 3% 7% 5% 5% 6% 6% 9% 9% 23% 10% 13% Financiero Comercio Servicios Energia Concesionaria Agricultura/Forestal Automotriz Construcción Industria Transporte / Almacenamiento Otros CAC 10-15: 101,7% (33,4x) Créditos Comerciales Factoring Otros Fuente: Banco Consorcio y SBIF

29 5 Sólido modelo con alto potencial de desarrollo de negocios 29 Consorcio Corredores de Bolsa Adquirida por Banco Consorcio a Consorcio Financiero en junio de 2014 Foco en intermediación de acciones e instrumentos de renta fija, pactos y simultáneas clientes de la Corredora OnLine con más de 2 millones de visitas anuales Base de clientes diversificada: institucionales, clientes de alto patrimonio y personas naturales Cartera propia invertida en instrumentos de Renta Fija Cifras seleccionadas (diciembre 2015) CLP millones Activos C. de Bolsa USD 338 millones CLP millones Patrimonio C. de Bolsa USD 56 millones CLP 5.530millones Utilidad C. de Bolsa USD 8 millones ROE (1) C. de Bolsa 14,7 % 5,2% (Ind) Cartera de inversiones (diciembre 2015) Evolución de la utilidad (CLP millones) y ROE (1) (%) Renta Fija USD 18,3% Otros 0,3% 30,3% 24,0% 16,8% 11,7% 26,1% ,7% Renta Fija CLP 14,5% Renta Fija UF 66,9% ,3% Fuente: Banco Consorcio y SVS. Tipo de cambio: USD CLP 710,16, al 4 de enero de 2016 (1) ROE: Utilidad anualizada sobre patrimonio promedio de cada año Utilidad ROE C. de Bolsa

30 5 Finanzas Sólido modelo con alto potencial de desarrollo de negocios Administra el fondeo del Banco, minimizando y diversificando el costo de fondos 30 Apoyar en forma activa el servicio entregado por áreas comerciales Ofrece captaciones, productos de moneda extranjera, derivados de inflación, tasa de interés e instrumentos de renta fija a través de su mesa de distribución A diciembre de 2015 mantiene inversiones por CLP millones Durante 2015 se incorporó al Programa de Facilitación de Financiamiento al Comercio Exterior y un acuerdo con la Corporación Financiera Internacional para el financiamiento de proyectos de energías renovables Evolución de inversiones (CLP millones) Composición de inversiones (%) 100% % % 40% % 0% Fondos Mutuos Otros instrumentos emitidos en el país Instrumentos emitidos en el exterior Del Estado y Banco Central de Chile Fuente: Banco Consorcio y SBIF

31 5 Sólido modelo con alto potencial de desarrollo de negocios 31 Estrategia de Banco Consorcio La estrategia de crecimiento de Banco Consorcio se sustenta en cuatro pilares, los cuales aplica transversalmente a sus cuatro líneas de negocios Generar una cultura de servicio y agilidad Implementar estrategia de fortalecimiento de tecnologías e información Enfoque de banco universal, cercano y ágil Desarrollo de nuevas líneas de negocio y productos Lanzar nuevos productos Desarrollar nuevos canales de Banca Personas para acelerar el crecimiento Diversificar el fondeo local e internacional Adecuada gestión del riesgo Eficiencia operacional y rentabilidad Mejorar cross selling de productos y clientes Mantener eficiencia en costos Obtener un ROE superior al 15%

32 5 Sólido modelo con alto potencial de desarrollo de negocios 32 La implementación de una estrategia consistente ha dado como resultado un importante crecimiento en las colocaciones del Banco Composición de colocaciones a diciembre 2015 (%) CLP millones La participación de mercado medida en colocaciones ha pasado desde un 0,2% en diciembre de 2010 (primer año de operación), hasta un 1,1% en diciembre de 2015 Durante 2015, las colocaciones aumentaron en 33,2% 91% 9% Banca Empresas Participación de mercado: 1,7% Banca Personas Participación de mercado: 0,3% Evolución de colocaciones (CLP millones) CAC 10-15: 49,5% (11,2x) dic-10 mar-11 jun-11 sep-11 dic-11 mar-12 jun-12 sep-12 dic-12 mar-13 jun-13 sep-13 dic-13 mar-14 jun-14 sep-14 dic-14 mar-15 jun-15 sep-15 dic-15 Comerciales Personas Interbancarias Fuente: SBIF

33 5 Sólido modelo con alto potencial de desarrollo de negocios Evolución de la participación de mercado 33 2,2% 2,0% 1,8% 2,00% 1,72% Objetivo del Banco 1,6% 1,4% 1,2% 1,0% 1,41% 1,39% 1,34% 1,37% 1,53% 1,55% 1,46% 0,99% 0,93% 1,50% 1,13% 0,8% 0,6% 0,4% 0,2% 0,0% 0,69% 0,55% 0,48% 0,47% 0,47% 0,43% 0,37% 0,25% 0,16% 0,41% 0,02% 0,22% 0,26% 0,25% 0,18% 0,21% 0,13% Colocaciones totales Comerciales Consumo Vivienda Vivienda admin. Fuente: SBIF (1) Objetivo medido en base a la participación en colocaciones totales

34 Resultados a febrero febrero 2016 vs febrero 2015 vs diciembre 2015 Colocaciones Totales Netas CLP mm USD mm 33,1% 0,6% Activos CLP mm USD 4,019 mm 18,5% 5,2% Patrimonio CLP mm USD 407 mm 11,4% 1,1% Leverage 8,9x 8,3x 8,5x Utilidad Acumulada CLP mm USD 10 mm 36,7% 16,8% ROE Acumulado 14,5% 12,8% 12,7% Fuente: Banco Consorcio Tipo de cambio: USD CLP 710,16, al 4 de enero de 2016

35 Contenidos Banco Consorcio Consideraciones de Inversión Características de la emisión Anexos

36 Emisión de bonos Principales objetivos 36 Potenciar el crecimiento que se ha experimentado en colocaciones comerciales Aumentar el calce de la estructura del balance, mediante la emisión de pasivos de largo plazo Diversificar las fuentes de financiamiento

37 Estructura de emisión Bonos senior 37 Serie U Serie V Serie W Nemotécnicos BCNO-U0915 BCNO-V0915 BCNO-W0915 Moneda UF CLP UF Monto a colocar UF ampliable a UF , o su equivalente en pesos Plazo (1) 4,5 años bullet 24,5 años bullet Amortización de capital Una amortización el 1 de septiembre de 2020 Una amortización el 1 de septiembre de 2040 Tasa de interés de carátula 2,30% 5,50% 3,60% Duration aproximado (1) 4,2 años 4,0 años 17,3 años Fecha Inicio devengo de intereses 1 de septiembre de 2015 Fecha de inicio Rescate Anticipado Clasificación de riesgo No contempla Rescate Anticipado AA- por Feller Rate / A+ por ICR (1) Plazo y duration estimados a marzo 2016

38 Calendario de actividades (1) 38 Marzo 2015 L M W J V de marzo de marzo 23 de marzo Reuniones con inversionistas Libro de órdenes Colocación (1) Sujeto a confirmación

40 Antecedentes Financieros Banco Consorcio: Balance 40 (CLP millones) ACTIVOS dic-11 dic-12 dic-13 dic-14 dic-15 Efectivo y Disponible Colocaciones Totales Netas Inversiones de Renta Fija DPV Fondos Mutuos y Otros Negociación Activo Transitorio Activo Fijo Otros Activos TOTAL ACTIVOS PASIVOS Y PATRIMONIO Obligaciones a la Vista Captaciones a Plazo Bancos Pasivo Transitorio Otros Pasivos Bonos Senior Bonos Subordinados TOTAL PATRIMONIO TOTAL PASIVOS Y PATRIMONIO Fuente: Banco Consorcio, Estado de Resultados de gestión

41 Antecedentes Financieros Banco Consorcio: Estado de Resultados 41 (CLP millones) Margen por segmento de negocios dic-11 dic-12 dic-13 dic-14 dic-15 Banca Personas Banca Empresas Finanzas Corredora de Bolsa (1) Total Margen Total Gastos Fijos Resultado Operacional Impuesto a la Renta Utilidad (Perdida) Consolidada Fuente: Banco Consorcio, Estado de Resultados de gestión (1) El año 2014 considera los resultados acumulados desde la adquisición de Consorcio Corredores de Bolsa (junio de 2014)

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