I. RESUMEN EJECUTIVO. Resultados de Operación (Millones de Pesos) MARGEN FINANCIERO INGRESO NO FINANCIERO. (Millones de Pesos ) (Millones de Pesos)

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1 I. RESUMEN EJECUTIVO GFNorte Reporta Utilidad Neta de $1,611 millones en 1T09 Resultados de Operación Margen Financiero antes de REPOMO Ingresos No Financieros Ingreso Total Gasto No Financiero Resultado Neto de Operación Utilidad Neta 1T08 4T08 1T09 4T08 1T08 5,161 6,451 6,199 (4%) 20% 1,942 2,360 1,845 (22%) (5%) 7,103 8,811 8,044 (9%) 13% 3,799 4,369 4,142 (5%) 9% 2,299 1,458 1,739 19% (24%) 1,928 1,272 1,611 27% (16%) Margen Financiero Durante el 1T09, el Margen Financiero antes de Repomo asciende a $6,199 millones, un crecimiento del 20% AoA con respecto al 1T08, impulsado por mayores ingresos por intereses derivado del crecimiento en la cartera de crédito, mayores tasas de interés promedio de mercado en comparación con el 1T08 y la colocación de créditos con márgenes más amplios. El margen financiero también se vio favorecido por una expansión en la captación vista. Con respecto al 4T08, el margen financiero decrece un (4%) ToT, afectado por una contracción del (2%) en la cartera de crédito vigente y la reducción en las tasas de interés de mercado producto de la política monetaria instrumentada por el Banco de México. Ingresos no Financieros Ascendieron a $1,845 millones de pesos en 1T09, disminuyendo (5%) AoA y (22%) ToT vs 4T08 por una reducción en los ingresos por recuperación de portafolios inmobiliarios y comisiones cobradas por servicios. MARGEN FINANCIERO INGRESO NO FINANCIERO (Millones de Pesos ) 5,161 5,225 5,748 6,451 6,199 1,942 1,971 2,011 2,360 1,845 1T08 2T08 3T08 4T08 1T09 1T08 2T08 3T08 4T08 1T09 Gastos no Financieros Durante el 1T09 fueron de $4,142 millones, un aumento del 9% AoA debido principalmente a mayores gastos en personal, remodelación de sucursales, y otros canales de venta. Disminuye un (5%) ToT vs. 4T08 como resultado principalmente, de un evento no recurrente que se registró en el 4T08 por efecto de una autocorrección fiscal cuyo impacto global fue positivo en $33 millones, pero que reflejó un gasto por única vez de impuestos. El índice de eficiencia fue de 51.5% durante 1T09 vs. 49.6% en 4T08 y 53.5% en 1T08. GASTO NO FINANCIERO (Millones de Pesos ) UTILIDAD NETA 3,799 3,903 3,736 4,369 4,142 1,928 1,806 2,007 1,2 72 1,6 11 1T08 2T08 3T08 4T08 1T09 1T08 2T08 3T08 4T08 1T09 Utilidad Neta La Utilidad Neta de GFNorte en el 1T09 ascendió a $1,611 millones, 27% mayor a la obtenida en el 4T08 y (16%) inferior al mismo periodo del año anterior. Si se excluyen de la utilidad reportada en el 1T08, los ingresos extraordinarios por $275 millones, derivados principalmente del pago en efectivo recibido por la venta de acciones de VISA durante su oferta primaria; la variación anual es de (3%), afectada principalmente por un mayor requerimiento de Provisiones Crediticias ante el deterioro en la cartera de consumo. La utilidad crece respecto del 4T08 debido principalmente a menores requerimientos de provisiones crediticias y a un aumento en Otros Productos derivado del cambio en el criterio C-2 relacionado con la valuación de los beneficios por recibir de la Bursatilización de Cartera Hipotecaria y de Gobiernos de Estados y Municipios. Contactos: Primer Trimestre David de Ricardo Suárez (México, D.F.) +52 (55) investor@banorte.com 1 Gabriela Renovato (Monterrey, N.L.) +52 (81) web page: F web cast:

2 I. RESUMEN EJECUTIVO Resumen del Estado de Resultados y Balance General GFNorte Estado de Resultados 1T08 4T08 1T09 Var. vs 4T08 Var. vs 1T08 Margen Financiero antes de Repomo 5,161 6,451 6,199 (4%) 20% Ingresos no Financieros 1,942 2,360 1,845 (22%) (5%) Ingreso Total 7,103 8,811 8,044 (9%) 13% Gastos no Financieros 3,799 4,369 4,142 (5%) 9% Provisiones 1,005 2,983 2,162 (28%) 115% Resultado de la Operación 2,299 1,458 1,739 19% (24%) Otros Productos y Gastos, neto % (12%) Impuestos 1, % (28%) Subsidiarias e Interés Minoritario (34) (7) (6) (14%) (82%) Utilidad Neta 1,928 1,272 1,611 27% (16%) Balance General Activos en Administración 634, , ,310 -% (7%) Activo Total 301, , ,802 -% 92% Cartera Vigente (a) 199, , ,181 (2%) 18% Cartera Vencida (b) 3,189 4,948 5,556 12% 74% Cartera de Crédito (a+b) 203, , ,737 (1%) 19% Total de Cartera de Crédito Neta (d) 199, , ,686 (1%) 18% Derechos de Cobro Adquiridos (e) 3,538 3,049 2,923 (4%) (17%) Cartera Total (d+e) 202, , ,609 (1%) 18% Pasivo Total 265, , , % Depósitos a la Vista 103, , ,255 (6%) 16% Depósitos a Plazo 93, , ,964 2% 44% Capital Contable 35,638 39,746 40,899 3% 15% Indicadores Financieros GFNorte 1T08 4T08 1T09 Rentabilidad (1): 4T08 1T08 MIN antes de REPOMO (2) 7.9% 6.1% 4.6% (1.5 pp) (3.3 pp) MIN ajustado por Riesgos Crediticios (3) 6.4% 3.3% 3.0% (0.3 pp) (3.4 pp) ROE (4) 23.2% 13.6% 16.8% 3.2 pp (6.4 pp) ROA (5) 2.6% 1.1% 1.1% - pp (1.5 pp) Operación: Índice de Eficiencia (6) 53.5% 49.6% 51.5% 1.9 pp (2.0 pp) Índice de Eficiencia Operativa (7) 5.2% 3.8% 2.9% (0.9 pp) (2.3 pp) Índice de Liquidez (8) 49.5% 46.6% 49.0% 2.4 pp (0.5 pp) Calidad de Activos: Índice de Cartera Vencida 1.6% 2.0% 2.3% 0.3 pp 0.7 pp Índice de Cobertura 126.9% 135.2% 108.9% (26.3 pp) (18.0 pp) 1) Los indicadores de MIN y ROA del 4T08 y 1T09 no son completamente comparables contra periodos previos como consecuencia del registro de los reportos como activos dentro del balance. 2) MIN= Margen Financiero del trimestre antes de Repomo anualizado / Activos productivos promedio 3) MIN= Margen Financiero del trimestre ajustado por Riesgos Crediticios anualizado / Activos productivos promedio 4) Utilidad Neta del periodo anualizada como porcentaje del promedio trimestral del Capital Contable (sin interés minoritario) del mismo periodo. 5) Utilidad Neta del periodo anualizada como porcentaje del promedio trimestral del Activo Total (sin interés minoritario) del mismo periodo. 6) Gasto No Financiero / (Ingreso Total Neto Repomo Margen + Provisiones crediticias) 7) Gasto No Financiero del trimestre anualizado / Activo Total Promedio 8) Activos Líquidos / Pasivos Líquidos (Activos líquidos = Disponibilidades + Títulos para negociar + Títulos disponibles para la venta; Pasivos Líquidos = Depósitos de exigibilidad inmediata + Préstamos bancarios y de otros organismos de exigibilidad inmediata + Préstamos bancarios y de otros organismos de corto plazo. Primer Trimestre de

3 I. RESUMEN EJECUTIVO Utilidad de Subsidiarias 1T08 4T08 1T09 4T08 1T08 Sector Banca 1,718 1,215 1,347 11% (22%) Banco Mercantil del Norte (1) 1,718 1,215 1,347 11% (22%) Sector Bursátil (Casa de Bolsa) 71 (89) 40 N.A. (43%) Sector Ahorro y Previsión % 50% Afore (8%) (10%) Aseguradora % 100% Pensiones 8 (3) 12 N.A. 56% Sector Auxiliares de Crédito (16%) 43% Arrendadora y Factor (2) (18%) 43% Almacenadora % 49% Créditos Pronegocio (9) (80) 6 N.A. N.A. G. F. Banorte (Tenedora) (2) 6 (2) (127%) N.A. Total 1,928 1,272 1,611 27% (16%) 1) Considera una participación del 96.11% hasta el 2T06. A partir del 3T06 la participación es el del 97.06%. En agosto de 2006 Banorte fusionó a Bancen. N.A.= No Aplica 2) Arrendadora y Factor Banorte se fusionaron a partir del 31 de Enero de Información de la Acción del Grupo 1T08 4T08 1T09 4T08 1T08 Utilidad por Acción (Pesos) % (16%) Dividendo por Acción (Pesos) Payout de dividendos (Utilidad recurrente) - 15% Valor en Libros por Acción(1) (Pesos) % 15% Acciones en Circulación (Millones de Acciones) 2, , , Precio de la Acción (Pesos) (59%) (24%) P/VL (Veces) (26%) (64%) Capitalización de Mercado (Millones de dólares) 8,753 3,650 2,651 (27%) (70%) 1) Se excluye el Interés Minoritario. DESEMPEÑO DE LA ACCIÓN (Base 100 = Diciembre 2005) Bolsa Banorte Primer Trimestre de

4 I. RESUMEN EJECUTIVO ACONTECIMIENTOS RELEVANTES Nombramientos Organizacionales. El 2 de marzo, Alejandro Garay Espinoza fue nombrado Director General de Administración y el 23 de marzo, Javier Márquez Diez-Canedo como Director General de Administración de Riesgos. Banorte consolida su presencia en Texas. Grupo Financiero Banorte anunció el 1 de abril el cierre de la transacción de compra del 30% de las acciones restantes de INB Financial Corp. ( INB ), compañía controladora del banco Inter National Bank con oficinas corporativas en el estado de Texas, Estados Unidos de América. Con esta adquisición se concluye el plan original trazado en enero de 2006, fecha en que se anunció la adquisición del 70% de las acciones del Inter National Bank. Banorte pagó por dicha participación $146.6 millones de dólares, los cuales fueron aportados con recursos propios de la institución. Esta adquisición no impactó el índice de capitalización regulatorio de Banorte, debido a que se contabilizó el 100% de la operación desde el año Emisión de obligaciones subordinadas Preferentes y No Susceptibles de Convertirse en Acciones en la Bolsa Mexicana de Valores por un monto total de $2,200 millones de pesos. La transacción comprendió la colocación de la emisión de Obligaciones Subordinadas destinada a fortalecer el capital regulatorio de Banorte. La emisión de Obligaciones Subordinadas Preferentes y No Susceptibles de Convertirse en Acciones (BANORTE 09) fue por $2,200 millones de pesos, a un plazo de 10 años, la cual pagará una tasa de interés de TIIE a 28 días más 2%. Las emisión fue calificada con Aaa.mx por parte de la agencia calificadora Moody s y AA (mex) por parte de la Agencia Calificadora Fitch. Cabe recordar que las primeras tres emisiones realizadas al amparo de este programa se colocaron en el 2008 por aproximadamente $7,750 millones de pesos en el mercado local. Acuerdo de cooperación internacional entre el Banco de Desarrollo de China y Banorte. El pasado 10 de febrero, el Banco de Desarrollo de China (China Development Bank) y Grupo Financiero Banorte firmaron un importante acuerdo de cooperación, con el objeto de sentar las bases para que ambas instituciones puedan atender de manera recíproca a su clientela, principalmente en China, México y los Estados Unidos, aprovechando las plataformas de negocio de ambas instituciones. Campaña de Reestructuración de Créditos PYME. Banorte, mantiene su compromiso de apoyar e impulsar a las PYMEs mexicanas, aún en tiempos económicos difíciles. Es por ello que el banco lanzó al mercado el pasado 24 de marzo, un agresivo programa de reestructuración de créditos para sus clientes de Crediactivo, el cual les permitirá hacer frente a sus compromisos, otorgándoles un plazo de hasta 7 años para pagar su adeudo y una menor tasa en caso de que se mantengan puntuales en sus pagos. Lanzamiento de Banorte Móvil. El pasado 5 de marzo, la aplicación "Banorte Móvil" se puso a disposición de nuestros clientes. Este es un novedoso canal de servicio de Banca Electrónica que opera a través de teléfonos celulares y dispositivos móviles utilizando Internet. Se puede ingresar a este servicio desde cualquier lugar del país a través de un teléfono celular, sin importar la marca del equipo ni la compañía proveedora del servicio de telefonía celular. Durante las primeras semanas de uso, un total de 15 mil usuarios de banca electrónica cargaron esta aplicación en sus teléfonos celulares. Lanzamiento de la Tarjeta de Debito Dólares. El pasado 30 de marzo, se lanzó al mercado la Tarjeta de Debito Dólares y el nuevo producto de ahorro Enlace Dólares sin Chequera, dirigidos a personas físicas que residen en la zona fronteriza del país. Reconocimiento como Mejor Grupo Financiero 2009 en México por World Finance. Durante el mes de abril, Grupo Financiero Banorte recibió por primera ocasión el premio por parte de la revista World Finance" como el Mejor Grupo Financiero 2009 en México, siendo esta la primera vez que algún banco Mexicano es reconocido con este galardón por parte de esta prestigiada publicación integrante del grupo "World News Media" con sede en Londres. Banorte fue reconocido por su constante innovación, la originalidad y calidad de sus productos y servicios, el continuo desarrollo de mercados y su creciente participación en todos los segmentos y la excelencia en la atención a los clientes, entre otras cosas. Primer Trimestre de

5 II. INFORMACIÓN DETALLADA GRUPO FINANCIERO BANORTE Margen Financiero del Grupo 1T08 4T08 (1) 1T09 4T08 1T08 Ingresos por Intereses 11,307 14,061 13,141 (7%) 16% Gastos por Intereses 6,247 7,766 7,095 (9%) 14% Comisiones Cobradas (2%) 52% Comisiones Pagadas (2) Margen Financiero antes de Repomo 5,161 6,451 6,199 (4%) 20% Activos Productivos Promedio 261, , ,851 27% 107% MIN antes de Repomo (3) 7.9% 6.1% 4.6% 1) Conforme a la emisión del criterio de contabilidad B-3 Reportos del pasado 14 de octubre y la autorización emitida por la CNBV, se permitió a las instituciones de crédito reportar títulos de deuda independientemente de la categoría en que se encuentren, dentro del rubro de inversiones en valores considerando que: i) las disposiciones relativas a la reclasificación de los títulos serán igualmente aplicables a los títulos por recibir en operaciones por cuenta propia de reporto y préstamo de valores, dado que a través de estas operaciones igualmente se realizan inversiones en valores; ii) el valor de los títulos por recibir en operaciones de reporto y préstamo de valores podrá ajustarse al valor de mercado (precio de cierre) que hubiere correspondido a dichos títulos el 1 de octubre de 2008de igual forma como se estipulo para el ajuste al valor en libros de la tenencia propia de inversiones en valores; iii) una vez ajustado el valor en libros de los títulos por recibir en operaciones de reporto y préstamo de valores, éstos podrán reclasificarse a alguna de las categorías de inversiones en valores de acuerdo con la intencionalidad de la institución sobre los mismos, y dichos títulos se valuarán posteriormente de acuerdo a las normas de valuación para cada categoría establecidas en los criterios de contabilidad; iv) la reclasificación de las inversiones en valores, así como el ajuste de la valuación en los títulos por recibir en operaciones de reporto y de préstamo de valores, se efectuará en una sola ocasión, en la fecha en que cada institución de crédito determine durante el último trimestre de ) Las comisiones pagadas dejaron de registrarse en margen financiero como resultado de la aplicación de los nuevos criterios contables emitidos por la CNBV vigentes desde enero de 2007 y se reclasificaron hacia otras comisiones pagadas ubicadas en los Ingresos No Financieros. 3) MIN (Margen de Interés Neto)= Margen Financiero del trimestre antes de Repomo Anualizado/ Activos productivos promedio. Margen Financiero Durante el 1T09, el Margen Financiero antes de Repomo aumentó 20% AoA, impulsado por un incremento de 16% en los ingresos por intereses como resultado del crecimiento del 18% anual en la cartera crediticia vigente, el aumento de 9 puntos base en la Tasa de Interés Interbancaria de Equilibrio (TIIE) promedio (durante el 1T09, la TIIE promedió 8.02% vs. 7.93% en 1T08), combinado con una expansión del 16% en la captación vista. El margen financiero también se vio favorecido por un crecimiento de 52% en las comisiones cobradas por originación de crédito, resultado de un mayor volumen de colocación crediticia, así como la amortización de comisiones diferidas por créditos originados en El Margen Financiero disminuyó (4%) ToT vs. 4T08, afectado por una caída de (7%) en los ingresos por intereses como resultado de un nivel promedio de la TIIE durante el trimestre inferior en 70 puntos base respecto al previo (la TIIE promedió 8.02% durante el 1T09 vs. 8.72% en 4T08) y un menor volumen de colocación de préstamos durante el trimestre. El margen también se vio impactado en forma trimestral por una caída de (2%) en el ingreso por comisiones cobradas y una disminución del (6%) en la captación vista, asociada al factor estacional de los primeros meses del año. El Margen de Interés Neto (MIN) se situó en 4.6% durante 1T09, una reducción de 3.3 puntos porcentuales (pp) respecto del mismo trimestre del año previo. Sin embargo, estas cifras no son comparables debido al importante crecimiento en los activos productivos a finales del 4T08 como resultado de las disposiciones contables emitidas por la CNBV para la reclasificación de los reportos. Por su parte, el MIN disminuye 1.5 pp en 1T09 vs. 4T08, afectado por la disminución en los ingresos financieros ante la reducción en las tasas de interés de mercado y el impacto de las nuevas disposiciones contables para el tratamiento de reportos. MIN VS CETES 7.9 MIN CETES T08 2T08 3T08 4T08 1T09 Primer Trimestre de

6 II. INFORMACIÓN DETALLADA Ingresos no Financieros 1T08 4T08 1T09 4T08 1T08 Comisiones por Servicios Cobrados 2,026 2,138 1,914 (10%) (6%) Transferencia de fondos (5%) 14% Manejo de cuenta (9%) (2%) Fiduciario (29%) (26%) Ingresos por Portafolios Inmobiliarios (1) (33%) (28%) Servicios de Banca Electrónica (7%) 7% Comisiones de Tarjeta Crédito (10%) 1% Comisiones IPAB (2) % -% Comisiones cobradas Afore (10%) Otras comisiones Cobradas (3) (7%) (11%) Comisiones por Servicios Pagados (8%) 11% Transferencia de fondos % 22% Otras Comisiones Pagadas (8%) 10% Egresos por Portafolios Inmobiliarios(1) Comisiones Netas 1,744 1,801 1,602 (11%) (8%) Ingresos por Intermediación (57%) 22% Ingresos no Financieros 1,942 2,360 1,845 (22%) (5%) 1) Desde el 1T07 solamente incluye los Ingresos por Recuperación y Amortización de Portafolios Inmobiliarios. En trimestres anteriores incluía también los Ingresos por Recuperación y Amortización de Portafolios Crediticios. 2) Incluye Comisiones recibidas por Banca de Recuperación y por el Banco. 3) Incluye Comisiones por Cartas de Crédito, por operaciones con fondos de pensiones, servicios de almacenaje, asesoría financiera y compra-venta de valores de Casa de Bolsa, entre otros. Ingresos no Financieros En el 1T09, los Ingresos no Financieros decrecen (5%) AoA y (22%) ToT, afectados por una disminución en diversos rubros. Ingresos no Financieros 1T08 4T08 1T09 4T08 1T08 Servicios 1,554 1,596 1,465 (8%) (6%) Recuperación (33%) (28%) Intermediación (57%) 22% Ingresos no Financieros 1,942 2,360 1,845 (22%) (5%) Comisiones por Servicios Durante el 1T09 alcanzaron $1,465 millones, una caída del (6%) AoA y (8%) ToT. En forma anual, destacan las caídas del (26%) en los Ingresos Fiduciarios, (11%) en Otras Comisiones Cobradas y (10%) en Comisiones de la AFORE, afectados todos estos rubros por un menor volumen de negocios, y en el caso de la AFORE por los cambios en la regulación. La caída respecto del 4T08 se debe a la disminución del (29%) en Fiduciario, (10%) en Comisiones de Tarjeta de Crédito, (9%) en Manejo de Cuenta y (7%) en Servicios de Banca Electrónica. La caída en estos rubros se explica principalmente por un menor volumen de negocios ante el difícil entorno que atraviesa el país, y en el caso de Tarjeta de Crédito también a la eliminación o reducción en comisiones que ha llevado a cabo el banco para beneficiar a sus clientes y en anticipación a una mayor regulación en la materia. Primer Trimestre de

7 II. INFORMACIÓN DETALLADA Recuperación Los Ingresos No Financieros por concepto de recuperaciones fueron 28% inferiores AoA en 1T09 e inferiores en un 33% ToT vs. 4T08. La disminución AoA se debe a menores ingresos provenientes de proyectos de inversión, los cuales generan ingresos conforme avanza el proyecto de inversión, mientras que la caída ToT se debe a una menor actividad de recuperación y una reducción en los ingresos de proyectos de inversión por menores rendimientos devengados ante el difícil entorno que atraviesa el país. El monto invertido al cierre del 1T09 en estos proyectos de inversión asciende a $3,163 millones de pesos, y el portafolio muestra una adecuada diversificación geográfica de proyectos, socios e industrias. Intermediación Los ingresos por Intermediación registraron un incremento del 22% AoA en 1T09, el cual se explica por una dinámica favorable en el renglón de Cambios durante los últimos meses. Son inferiores en un (57%) con respecto al 4T08 debido principalmente al ingreso extraordinario de $284 Millones registrado en el 4T08 originado por la valuación a mercado de la constancia generada por la bursatilización de la cartera de Estados y Municipios; sin este efecto los ingresos por intermediación serían (12%) inferiores debido principalmente a la evolución de las tasas en los mercados locales. Los ingresos por Cambios se mantuvieron en niveles similares a lo registrado en el trimestre anterior. Gasto No Financiero 1T08 4T08 1T09 4T08 1T08 Gastos de Personal 1,504 1,558 1,692 9% 13% Honorarios Pagados (23%) 48% Gastos de Administración y Promoción 1,255 1,288 1,187 (8%) (5%) Rentas, Depreciaciones y Amortizaciones % 8% Otros impuestos (47%) 14% Aportaciones al IPAB % 25% Gastos No Financieros 3,799 4,369 4,142 (5%) 9% Gastos No Financieros El Gasto No Financiero durante el 1T09 aumentó 9% AoA, impulsado por un incremento del 13% AoA en Gasto de Personal como consecuencia de los programas de expansión del banco, especialmente en sucursales. El gasto operativo también crece por un incremento del 48% AoA en Honorarios Pagados derivado de mayores gastos para el desarrollo de proyectos de tecnología, así como mayores servicios de recuperación de cartera jurídica y extrajudicial y un aumento en asesorías ligadas al negocio. El renglón de Otros Impuestos se incrementa 14% AoA por un mayor pago del IVA derivado del aumento en el volumen de egresos, mientras que las Rentas, Depreciaciones y Amortizaciones crecen 4% AoA por mayores pagos de licenciamiento asociado al crecimiento del negocio y al impacto cambiario en estas erogaciones, así como traspasos en los saldos de depreciaciones por la fusión de las inmobiliarias. Las Aportaciones al IPAB crecen 25% AoA como resultado del crecimiento en la captación de recursos. Comparado con el 4T08, el gasto disminuye (5%) ToT principalmente por una reducción del (8%) ToT en Gastos de Administración y Promoción ante los menores gastos de mantenimiento de infraestructura y sistemas, adquisición de accesorios de equipo de computo y software. El renglón de Otros Impuestos disminuye (47%) ToT debido a que en el 4T08 se dieron eventos extraordinarios, principalmente como resultado de una autocorrección que se tradujo en la actualización por $220 millones en el tratamiento fiscal de portafolios crediticios adquiridos durante el período Se refleja un decremento del (23%) ToT en Honorarios Pagados relacionados con proyectos de tecnología, así como menores servicios profesionales asociados a recuperación de cartera. Es importante mencionar que derivado del débil entorno económico y de negocios que se registrará en los próximos meses, Banorte inició desde el 4T08 una serie de medidas para contener el gasto, incluyendo la fusión de un número importante de sucursales para potenciar eficiencias. Durante el mes de febrero de 2009, se finalizó el proceso de fusionar 50 sucursales, lo cual se traducirá en eficiencias en lo que resta del año. El índice de eficiencia mejora AoA en 1T09, pasando de 53.5% a 51.5%, apoyado por un mayor volumen de ingresos. En forma trimestral aumenta ligeramente respecto al 49.6% del 4T08, derivado de un menor nivel de ingresos. Primer Trimestre de

8 II. INFORMACIÓN DETALLADA Provisiones Preventivas Las provisiones creadas durante el 1T09 ascendieron a $2,162 millones, un crecimiento del 115% AoA derivado principalmente del aumento en la morosidad de la cartera de tarjeta de crédito y los requerimientos adicionales de reservas iniciales para tarjeta de crédito solicitados por las autoridades. En forma trimestral, muestra un decremento (28%) ToT por un menor requerimiento de reservas en la cartera corporativa, en virtud del provisionamiento en su totalidad de un importante crédito durante el 4T08. Las provisiones crediticias del 1T09 representaron un 3.6% de la cartera crediticia promedio, un nivel significativamente menor al 5% registrado en 4T08. Otros Productos y Gastos 1T08 4T08 1T09 4T08 1T08 Otros Productos 850 1, (40%) 6% Otros Ingresos % (23%) Resultado Cambiario Recuperaciones (45%) 51% Repomo Otros Productos Almacenadora (84%) 131% Otros Gastos (112) (1,084) (253) (77%) 126% Otros Egresos (77) (589) (173) (71%) 125% Resultado Cambiario Repomo-otros Gastos Almacenadora (34) (495) (80) (84%) 135% Otros Productos y Gastos % (12%) Otros Productos y Gastos Durante el 1T09, Otros Productos y Gastos, neto ascendió a $652 millones, un decremento de (12%) AoA debido a que en el 1T08 se registraron ingresos no recurrentes antes de impuestos de $394 millones por la colocación internacional de acciones de VISA (868,138 acciones a un precio neto de USD y por un tipo de cambio de $10.62), así como un aumento en el rubro de Otros Gastos por el impacto de la liberación de reservas para contingencias legales. Con respecto al 4T08, se observa un incremento de 58% ToT derivado de del impacto positivo por $243 millones del cambio en el criterio C-2 sobre la valuación de los beneficios por recibir de la Bursatilización de Cartera Hipotecaria y de Gobiernos de Estados y Municipios. A raíz del cambio de criterio, este impacto se contabiliza a partir de enero de 2009 en el rubro de Otros Productos. Impuestos Los Impuestos y PTU del 1T09 ascendieron a $774 millones. Fueron (28%) inferiores AoA debido a un mayor nivel de utilidad registrado en 1T08, y 31% mayores ToT por una mayor utilidad en 1T09. La tasa efectiva de impuestos y PTU del 1T09 fue del 32%, mismo nivel al registrado en el 4T08 y menor al 35% del 1T08. Subsidiarias e Interés Minoritario Durante el 1T09, el rubro de subsidiarias e interés minoritario muestra una pérdida de $6 millones, que se compone de una utilidad de $89 millones por parte de las subsidiarias - principalmente por los buenos resultados de la Aseguradora -, así como por un impacto negativo del interés minoritario por $95 millones derivado principalmente de las ganancias registradas por la AFORE (Banorte es dueño del 51%), Banco Mercantil del Norte (GFNORTE es dueño del 97.06% de Banorte) y Banorte USA (Banorte era dueño del 70% hasta finales del 1T09). Primer Trimestre de

9 II. INFORMACIÓN DETALLADA Capitalización (Millones d Pesos) 1T08 2T08 3T08 4T08 1T09 4T08 Capital Básico 27,527 29,982 30,538 28,300 29,358 4% 7% Capital Complementario 11,524 13,806 14,822 17,076 14,840 (13%) 29% Capital Neto 39,052 43,788 45,360 45,376 44,198 (3%) 13% Activos con Riesgo Crediticio 187, , , , ,501 (1%) 9% Capital Neto / Activos con Riesgo 20.8% 22.6% 23.0% 22.1% 21.7% (0.4 pp) 0.9 pp Activos Riesgo Total (1) 267, , , , ,897 -% 13% Índice de Capitalización 14.6% 15.7% 15.8% 15.0% 14.6% (0.4 pp) - pp (1) Incluye Riesgos de Mercado y Operacional. Sin eliminaciones interempresas (*) El índice de capitalización del último periodo reportado es estimado. (**) El índice de capitalización del 4T08 tuvo un ajuste a la alza respecto al reportado durante el trimestre pasado por un ajuste en el computo de obligaciones subordinadas como capital complementario. Capitalización Al cierre del 1T09 el Índice de Capitalización fue de 14.6% considerando riesgos de crédito, de mercado y operacional, y del 21.7% considerando únicamente los riesgos crediticios. El índice de capital básico fue de 9.7% y de 4.9% para el capital complementario. La disminución de 0.4 puntos porcentuales (pp) respecto al 4T08 se debe principalmente a la amortización de las obligaciones subordinadas por US 300 millones realizado en febrero, que computaban como capital complementario. En forma anual, el índice de capitalización del 1T09 permaneció igual con respecto al 1T08 por las utilidades generadas durante el ejercicio y la emisión de obligaciones subordinadas por $8,863 millones de pesos colocadas en este periodo. Esto contrarrestó el crecimiento de 13% en los Activos en Riesgo Total y efectos diversos en el capital por cuestiones regulatorias y de mercado. En el 2008 las autoridades determinaron que el requerimiento de capital para riesgo operacional se deberá constituir al 100% en un plazo de 3 años en partes proporcionales de manera mensual. Al cierre del 1T09, el periodo de Marzo a Marzo 2009 ha sido cubierto, (13/36 meses), teniendo un impacto de 61 puntos base sobre el índice de capitalización. 1T08 Capital Básico 10.3% 10.7% 10.6% 9.4% 9.7% 0.4 pp (0.6 pp) Capital Complementario 4.3% 5.0% 5.2% 5.6% 4.9% (0.7 pp) 0.6 pp % CAPITALIZACIÓN 14.6 % 15.0 % 14.6 % T08 4T08 1T09 Básico Complement ario Captación 1T08 4T08 1T09 4T08 1T08 Depósitos a la Vista Sin Intereses 43,342 57,876 54,041 (7%) 25% Depósitos a la Vista Con Intereses (2) 59,923 70,481 66,213 (6%) 10% Depósitos a la Vista (1) 103, , ,254 (6%) 16% Depósitos a Plazo Ventanilla 63,067 75,085 82,308 10% 31% Captación Ventanilla 166, , ,562-22% Mesa de Dinero (3) 30,904 57,454 52,730 (8%) 71% Captación Integral Sector Banca 197, , ,292 (2%) 29% Captación Integral GFNorte (4) 197, , ,203 (2%) 29% Depósitos por cuenta de terceros 168, , ,147 22% 5% Total de Recursos en Administración 365, , ,439 7% 18% 1) Se excluyen las cuentas de cheques del IPAB donde se deposita la cobranza en efectivo de las carteras administradas provenientes de Banpaís y Bancen. Los saldos de dichas cuentas al 1T08, 4T08 y al 1T09 fueron de $8 millones, $14 millones y $16 millones, respectivamente. 2) Incluye Tarjetas de Débito. 3) Incluye Bonos Bancarios. Comprende clientes e intermediarios financieros. 4) Incluye las eliminaciones entre subsidiarias (1T08=153 millones, 4T08=142 millones y 1T09= 88 millones). Primer Trimestre de

10 II. INFORMACIÓN DETALLADA Captación Integral Al cierre del 1T09, el saldo de la Captación Integral fue de $255,292 millones, 29% mayor AoA al saldo registrado al cierre del 1T08, impulsado principalmente por el crecimiento del 16% AoA en la Captación Vista, y en particular por el importante aumento del 25% en los depósitos vista sin interés ante los mayores saldos manejados en las cuentas Enlace Personas Morales. En forma trimestral, la Captación Integral cae (2%) ToT por efectos estacionales como resultado del manejo de menores balances en cuentas al inicio de cada año. Depósitos a la Vista y Plazo La Captación Vista creció 16% AoA al cierre del 1T09, impulsada por un incremento de 25% AoA en los depósitos vista sin intereses a raíz del aumento registrado en los saldos de cuentas de cheques Enlace para personas morales, así como un crecimiento del 10% en los depósitos vista con intereses ante el aumento en los saldos de las cuentas de Banorte Fácil, Suma, Sumanómina, Enlace Personas Físicas y Personas Morales con rendimiento e Inversión Vista. En forma trimestral, la Captación Vista cae (6%) ToT, afectada por la caída de (7%) ToT en los depósitos vista sin interés y (6%) ToT en depósitos vista con intereses como consecuencia del manejo de menores balances por parte de la clientela que se registra al principio de cada año. Los Depósitos a Plazo en Ventanilla crecieron 31% AoA y 10% ToT durante 1T09, como resultado de la exitosa campaña para colocar los pagarés Pagamás y Ganamás, que se promueven en las sucursales, con las modalidades a 7 y 14 días, que se agregan a la opción a 28 días. Como resultado de los esfuerzos para aumentar la captación, durante el trimestre se tuvieron aperturas netas de 226 mil cuentas para personas físicas y 4 mil 150 para personas morales. Depósitos en Mesa de Dinero El aumento de 71% AoA al cierre del 1T09 se explica por un incremento en los saldos de clientes institucionales (empresas y gobiernos estatales y municipales), así como un adecuado manejo de las relaciones con los clientes. Decrecen en un (8%) ToT por la migración de la clientela de sociedades de inversión hacia otros instrumentos de depósito del banco. Depósitos por Cuenta de Terceros Registra un incremento de 5% AoA por un aumento en las operaciones por cuenta de clientes y los bienes en custodia o administración. Aumentan 22% ToT al cierre del 1T09 por mayores bienes en custodia y administración, así como operaciones de banca de inversión por cuenta de terceros. Recursos en Administración Al cierre del 1T09, los Recursos en Administración suman $432,439 millones, 18% mayores AoA, impulsados por el aumento en la captación bancaria y en la mesa de dinero. Aumentan 7% ToT respecto al 4T08 principalmente por el aumento en los depósitos a plazo en ventanilla y los depósitos por cuenta de terceros. Primer Trimestre de

11 II. INFORMACIÓN DETALLADA Cartera de Crédito Vigente 1T08 4T08 1T09 4T08 1T08 Comercial 75,914 92,521 89,247 (4%) 18% Consumo 66,618 74,868 74,049 (1%) 11% Corporativo 38,696 45,127 43,533 (4%) 12% Gobierno 17,556 26,989 28,592 6% 63% Sub Total 198, , ,421 (2%) 18% Banca de Recuperación 1, (4%) (30%) Total 199, , ,181 (2%) 18% Cartera de Consumo Vigente Cartera IPAB Cartera Vencida 3,189 4,948 5,556 12% 74% Provisiones Prev. para Riesgos Crediticios 4,048 6,690 6,051 (10%) 49% Derechos de Cobro Adquiridos 3,538 3,049 2,923 (4%) (17%) Cartera Vigente Total La Cartera Vigente Total se incrementó en 18% AoA, al pasar de $198,784 millones al cierre del 1T08 a $235,421 millones en 1T09 excluyendo la cartera propia administrada por Banca de Recuperación. Este crecimiento fue impulsado por todos los rubros de la cartera, especialmente gubernamental, comercial e hipotecaria. La Cartera Vigente Total disminuyó en (2%) ToT con respecto al 4T08, principalmente por una contracción en la cartera de Tarjeta de Crédito, Credinomina, Comercial y Corporativa. Esta contracción se debe a que la actividad crediticia en México se ha desacelerado en casi todos los rubros durante los últimos meses, resultado de una menor demanda de crédito por el dificil entorno económico y políticas de originación más restrictivas implementadas por la mayoría de las instituciones financieras. En el caso de Banorte, dichas políticas son de carácter preventivo para hacer frente a la actual situación del mercado. Banorte ha buscado contrarrestar esta desaceleración en el crédito a nivel industria con una mayor penetración en sectores que continúan representando una adecuada rentabilidad ajustada por riesgo y un menor consumo de capital, como es el caso de gobierno. El banco también está buscando aprovechar las oportunidades de mercado que se han presentado por una menor presencia de algunos competidores en estos segmentos. El crecimiento de la cartera por rubros fue: I. Crédito a las Familias 1T08 4T08 1T09 4T08 1T08 Vivienda 37,978 45,499 46,275 2% 22% Automotriz 7,411 7,594 7,521 (1%) 1% Tarjeta de Crédito 15,005 15,067 13,837 (8%) (8%) Credinómina 6,223 6,707 6,417 (4%) 3% Total Consumo 66,618 74,868 74,049 (1%) 11% 1T08 4T08 1T09 4T08 1T08 Consumo + Vivienda: Su crecimiento durante 1T09 fue del 11% AoA y (1%) ToT. En forma anual, crece por una mayor colocación en créditos de vivienda y nómina, mientras que la contracción trimestral se debe a una caída en la cartera de tarjeta de crédito, nómina y auto. Vivienda: Crecimiento del 22% AoA y de 2% ToT, a pesar de una caída del (39%) anual y del (46%) trimestral en el monto de nuevos créditos colocados. La menor originación se debe a una menor demanda crediticia en el mercado, ajustes a los modelos de evaluación crediticia y restricciones para colocar créditos en algunos rubros. Se colocaron 18,360 nuevos créditos en los últimos 12 meses y 2,620 durante el 1T09. Tarjeta de Crédito: Registró una contracción del (8%) AoA y ToT al cierre del 1T09, como consecuencia de una disminución del (83%) anual y (16%) en la colocación de nuevos plásticos derivado de políticas de originación más conservadoras y una menor demanda crediticia en el mercado. Al cierre del trimestre, Banorte cuenta con 1.19 millones de cuentas, (7%) menos que en el mismo periodo del Primer Trimestre de

12 II. INFORMACIÓN DETALLADA Créditos de Nómina y Personal: Al cierre del 1T09, la cartera tuvo un crecimiento AoA del 3%, como resultado de las estrategias de promoción instrumentadas por el banco durante 2008 para tener una mayor penetración en Credinomina. Adicionalmente, los esfuerzos para atraer nóminas de clientes corporativos y gubernamentales han ampliado nuestra base de clientes potenciales de credinómina, y también se han realizado esfuerzos para penetrar a nuestra base actual de clientes en cuentas de deposito de nómina. En forma trimestral decrece (4%) ToT por una menor colocación de préstamos personales y una disminución en la demanda crediticia ante la difícil situación de empleo del país. Automotriz: La cartera creció 1% AoA en 1T09 derivado de las mejoras a los procesos de promoción de los créditos instrumentadas en 2007 y En forma trimestral, la cartera cae (1%) ToT como resultado de menores ventas de autos en el mercado interno y mayor cautela hacia el sector ante las condiciones económicas adversas. II. Crédito a Instituciones Comercial: Creció 18% AoA en 1T09, impulsada por los resultados favorables de la estrategia para la promoción de créditos enfocados a las PYMES (Empuje Banorte) mediante una oferta de soluciones integrales (Paquete PYMES y Crediactivo), los esfuerzos para promover la colocación a través de las sucursales y el impacto favorable del aumento permitido por las autoridades en el monto que se puede originar en sucursales utilizando modelos paramétricos, lo cual ha facilitado el acceso de las PYMES a este tipo de financiamiento. El saldo de la cartera cae (4%) ToT por pagos recibidos por parte de algunos clientes empresariales, efectos estacionales que reducen la colocación crediticia en los primeros meses del año y la menor demanda crediticia ante un entorno económico desfavorable. Corporativa: Creció 12% AoA y (4%) ToT en 1T09. El crecimiento anual obedece a la colocación de créditos durante los últimos 12 meses aprovechando las oportunidades de mercado que se han presentado. Ante el difícil entorno económico que atraviesa el país, es importante destacar que la cartera de crédito de Banorte se encuentra diversificada por sectores y regiones, y muestra una baja concentración. Las 20 principales empresas acreditadas por banorte representan el 15% de la cartera total del banco. El crédito más grande a empresas representa el 1.9% de la cartera total, mientras que la empresa número 20 representa el 0.4% de la misma. Gobierno: Creció un 63% AoA y 6% ToT en 1T09 como resultado del reforzamiento del área creada para establecer relaciones bancarias de mayor alcance con estas entidades, ofreciendo soluciones integrales de acuerdo a sus necesidades financieras, así como por la estructuración de créditos para financiar las necesidades de inversión de dichas entidades. Cartera Vencida Al cierre del 1T09, la cartera vencida registró un crecimiento de 74% AoA y de 12% ToT como consecuencia principalmente del deterioro en la cartera de consumo, especialmente tarjeta de crédito, y recientemente en la cartera comercial. A finales del 1T09, el Índice de Cartera Vencida se ubicó en 2.3%, mayor en 0.7 puntos porcentuales al registrado en el 1T08 y 0.3 puntos porcentuales respecto al 4T08. El incremento en el ICV durante el 1T09 se debió al aumento en cartera vencida de consumo y comercial. El índice de cartera vencida de tarjeta de crédito cerró el trimestre en 13.6%, lo cual se compara desfavorablemente contra 12.4% en 4T08 y 5.9% a finales del 1T08, aunque es importante destacar que este deterioro se dio entre diciembre y enero, ya que en los meses subsecuentes (febrero y marzo), este índice se mantuvo relativamente estable a pesar de la contracción registrada en el saldo de cartera vigente. Por otro lado, al cierre del 1T09, el ICV de Automotriz se ubicó en 2.5%, Credinómina en 2.9%, Hipotecario en 1.7%, Comercial en 2.6%, mientras que Gobierno y Corporativo se mantuvieron en 0% (un importante crédito se castigó en marzo de 2009). A pesar de que algunos rubros muestran un índice de cartera vencida mayor respecto al 4T08, este incremento se encuentra dentro de los niveles estimados por el banco dado el entorno económico adverso. Primer Trimestre de

13 II. INFORMACIÓN DETALLADA Variaciones de Cartera Vencida (Millones de Pesos Nominales) Saldo al 31 diciembre ,948 Traspasos de cartera vigente a Vencida 5,125 Renovaciones (52) Pago Efectivo (599) Quitas (7) Castigos (2,703) Adjudicaciones (42) Traspasos de cartera Vencida a Vigente (1.118) Ajuste Cambiario 3 Saldo al 31 marzo ,556 Durante el 1T09, un 51% de la nueva cartera vencida corresponde a tarjeta de crédito y un 39% de los castigos realizados corresponden a este segmento. Calificación de Cartera de Créditos al 1T09 GFNorte RESERVAS PREVENTIVAS CARTERA Categoría COMERCIAL CONSUMO VIVIENDA TOTAL CREDITICIA Riesgo A 54, Riesgo A1 111, Riesgo A2 56, Riesgo B 6, Riesgo B1 15, Riesgo B2 2, Riesgo B3 1, Riesgo C 2, Riesgo C Riesgo C Riesgo D 1, ,371 Riesgo E Total Calificada 253,747 Sin Calificar (71) Exceptuada 93 Total 253,769 2,406 2, ,704 Reservas Constituidas 6,051 Exceso / (Faltante) 347 Notas: 1.- La calificación y constitución de las reservas preventivas, son las correspondientes al día último del mes a que se refiere el Balance General al 31 de marzo de La cartera crediticia se califica conforme a las reglas de calificación de la cartera crediticia emitidas por la Secretaría de Hacienda y Crédito Público (SHCP) y a la Metodología establecida por la CNBV, pudiendo efectuarse por metodologías internas autorizadas por la propia CNBV. En el caso de la cartera de consumo e hipotecaria de vivienda, la institución aplica las disposiciones de carácter general aplicables a las instituciones de crédito publicadas en el Diario Oficial de la Federación el 2 de diciembre de 2005 y la Metodología interna autorizada por la CNBV, para calificar la cartera de crédito comercial. 3.- El exceso en las reservas preventivas constituidas obedece a las disposiciones generales aplicables a las instituciones de crédito y las circulares emitidas por la CNBV para regular los programas de apoyo a los deudores, denominados fideicomisos UDIS. 4.- La calificación de Arrendadora y Factor es con saldos a Diciembre de 2008, la reserva constituida es a Marzo de Primer Trimestre de

14 II. INFORMACIÓN DETALLADA Provisiones preventivas para Riesgos Crediticios 1T09 Provisiones Preventivas Iniciales 6,690 Cargos a resultados 2,155 Liberación de Reservas - Cancelación de Excedentes de Reservas vs Resultados - Castigos, condonaciones y quitas: Créditos Comerciales (1,184) Créditos al Consumo (1,405) Créditos a la Vivienda (184) Por Bienes Adjudicados (20) (2,793) Costo de Programas de Apoyo a Deudores (13) Valorización 13 Otros Conceptos - Provisiones Preventivas Finales 6,051 Provisiones Preventivas para Riesgos Crediticios El saldo de la cuenta del balance al final del trimestre se ubica en $6,051 millones, nivel 10% inferior al registrado al final del 4T08. Su variación negativa se explica principalmente por el castigo de un importante crédito que se tenía reservado al 100% desde Diciembre de 2008, así como el castigo de cartera de consumo deteriorada, especialmente en el segmento de tarjeta de crédito. La creación de provisiones con cargo a resultados ascendió a $2,155 millones de pesos durante el 1T09, mientras que la utilización para castigos, condonaciones y quitas fue de $2,793 millones, y la liberación de reservas, otros conceptos, programas de apoyo a deudores y valorización no tuvo un impacto relevante. Requerimientos de Reservas Preventivas El requerimiento de Reservas Preventivas para el 1T09 fue de $2,162 millones, equivalente a un aumento AoA de 115%, pero una disminución de 28% ToT. El aumento anual en las provisiones crediticias durante el cuarto trimestre se debe principalmente a la necesidad de generar reservas por un aumento en la morosidad de la cartera de consumo, especialmente tarjeta de crédito, y en menor medida a las nuevas disposiciones regulatorias aumentando el porcentaje de reservas para Tarjetas de Crédito en los casos que presenten cero pagos incumplidos. Por su parte, la disminución trimestral se debe a un menor requerimiento de reservas, especialmente en el sector corporativo, debido a que en 4T08 se reservó un crédito importante al 100% y no se presentó un evento de esta magnitud durante el 1T09. Primer Trimestre de

15 II. INFORMACIÓN DETALLADA SECTOR BANCARIO Resumen del Estado de Resultados y Balance General - Sector Bancario 1T08 4T08 1T09 4T08 1T08 Estado de Resultados Margen Financiero antes de Repomo 4,903 6,181 5,965 (3%) 22% Provisiones Crediticias 987 2,914 2,144 (26%) 117% Ingresos no Financieros 1,532 1,978 1,445 (27%) (6%) Gastos no Financieros 3,408 3,945 3,779 (4%) 11% Otros Productos y Gastos, neto % (15%) Utilidad antes de Impuestos 2,808 1,840 2,137 16% (24%) Utilidad Neta 1,804 1,285 1,418 10% (21%) Balance General Cartera de Crédito Vigente 193, , ,126 (1%) 18% Depósitos 197, , ,307 (2%) 29% Margen Financiero Durante el 1T09, el Margen Financiero antes de Repomo aumentó 22% AoA, impulsado por un crecimiento del 18% de la cartera crediticia, un aumento en las comisiones cobradas por originaciones de crédito y un crecimiento en la captación vista. El margen cae (3%) ToT por una disminución de (1%) en la colocación crediticia y una reducción en las tasas de interés de mercado. El MIN del banco se ubica en 4.5% al cierre del 1T09, 3.2 puntos porcentuales (pp) menor al registrado en 1T08 y 0.5 pp inferior al 4T08. Reservas Crediticias Las Provisiones Crediticias reportadas al 1T09 fueron 117% mayores AoA y (26%%) inferiores ToT. El aumento anual se debe principalmente a una mayor morosidad en tarjeta de crédito, mientras que la reducción trimestral es producto de menores requerimiento en el segmento corporativo debido a que en el 4T08 se reservó al 100% un crédito importante que presentó problemas de pago. Ingresos No Financieros Durante el 1T09 disminuyeron (6%) AoA y (27%) ToT, afectados por la caída en las comisiones por servicios, menores ingresos por recuperaciones de portafolios inmobiliarios y por intermediación de valores. Gastos No Financieros En el 1T09 crecieron 11% AoA debido a mayores Gastos de Personal relacionados con el programa de expansión de sucursales. En forma trimestral, caen (4%) debido a menores gastos de administración y promoción, una reducción en honorarios pagados y otros impuestos, así como menores erogaciones en rentas, amortizaciones y depreciaciones. El índice de eficiencia se ubica en 51% en 1T09, 2 pp inferior al nivel de hace 12 meses, aunque registra un repunte de 2.2 pp respecto a 4T08, afectado por la reducción en los ingresos. Otros Productos y Gastos Caen (24%) AoA durante el 1T09 debido a que en el mismo trimestre del año pasado se registró un ingreso extraordinario por la venta de acciones de VISA. Aumentan 20% ToT debido al impacto positivo del cambio en el criterio para valuar los beneficios por recibir de la Bursatilización de Cartera Hipotecaria y de Gobiernos de Estados y Municipios. Utilidad La utilidad acumulada del Sector Bancario (100%, incluyendo la Afore por método de participación) ascendió a $1,418 millones durante 1T09, (21%) menor AoA por el aumento en las provisiones crediticias y el gasto operativo, aunado a menores ingresos no financiero. La utilidad crece 10% ToT ante el menor requerimiento de provisiones, una caída en el gasto de operación y un aumento en los ingresos no operativos. El ROE del banco se ubicó en 15.7% al cierre del 1T09, menor en 7.5 pp respecto al 1T08, aunque muestra un aumento de 1.2 pp con relación al 4T08. Primer Trimestre de

16 II. INFORMACIÓN DETALLADA Indicadores Financieros del Sector Bancario Rentabilidad 1T08 4T08 1T09 4T08 1T08 MIN (1) 7.7% 6.0% 4.5% (1.5 pp) (3.2 pp) ROE (2) 23.2% 14.5% 15.7% 1.2 pp (7.5 pp) ROA (3) 2.5% 1.1% 1.0% (0.1 pp) (1.5 pp) Operación Índice de Eficiencia (4) 53.0% 48.4% 51.0% 2.6 pp (2.0 pp) Índice de Eficiencia Operativa (5) 4.8% 3.5% 2.7% (0.8 pp) (2.1 pp) Índice de Liquidez (6) 50.8% 48.9% 51.0% 2.1 pp 0.2 pp Calidad de Activos % Cartera Vencida 1.5% 2.0% 2.3% 0.3 pp 0.8 pp Índice de Cobertura de Cartera Vencida 130.6% 136.1% 109.2% (26.9 pp) (21.4 pp) Crecimientos (7) Cartera de Crédito Vigente (8) 29% 25% 18% (7.0 pp) (11.0 pp) Captación Ventanilla 11% 16% 22% 6.0 pp 11.0 pp Captación Integral 13% 28% 29% 1.0 pp 16.0 pp Capitalización Capital Neto / Activos Sujetos a Riesgo de Crédito Capital Neto / Activos Sujetos a Riesgo de Crédito y Mercado 20.8% 22.1% 21.7% (0.4 pp) 0.9 pp 14.6% 15.0% 14.6% (0.4 pp) - pp 1) MIN= Margen Financiero del trimestre antes de REPOMO anualizado / Activos productivos promedio. 2) Utilidad Neta del periodo anualizada como porcentaje del promedio trimestral del Capital Contable (sin interés minoritario) del mismo periodo. 3) Utilidad Neta del periodo anualizada como porcentaje del promedio trimestral del Activo Total (sin interés minoritario) del mismo periodo. 4) Gasto No Financiero / (Ingreso Total Neto Repomo Margen + Provisiones crediticias) 5) Gasto No Financiero del trimestre anualizados / Activo Total Promedio 6) Activos Líquidos / Pasivos Líquidos (Activos líquidos = Disponibilidades + Títulos para negociar + Títulos disponibles para la venta; Pasivos Líquidos = Depósitos de exigibilidad inmediata + Préstamos bancarios y de otros organismos de exigibilidad inmediata + Préstamos bancarios y de otros organismos de corto plazo. 7) Crecimientos respecto al mismo periodo del año anterior. 8) No incluye Fobaproa / IPAB y Cartera Propia manejada por Banca de Recuperación. ROE (SECTOR BANCA) 23.2% 19.3 % 21.9% 14.5% 15.7% 1T08 2T08 3T08 4T08 1T09 Primer Trimestre de