Junta Ordinaria de Accionistas

Transcripción

1 1 Junta Ordinaria de Accionistas ABRIL 216 JUAN ANTONIO ÁLVAREZ Vicepresidente Ejecutivo Santiago Stock Exchange: PARAUCO Bloomberg: PARAUCO CI

2 2 Destacados El 215 los ingresos aumentaron un 16,1% respecto al 214, llegando a Ch$ millones. Por su parte, el EBITDA alcanzó los Ch$1.527 millones, lo cual implica un aumento de 17,5% respecto al año anterior. Incorporamos 4 nuevos activos, todos en Perú: El Quinde Ica, El Quinde Cajamarca, MegaPlaza Pisco y Viamix Las Malvinas. Además, expandimos el Distrito de Lujo en Parque Arauco Kennedy y Arauco Premium Outlet Buenaventura en Chile; y MegaPlaza Express Chorrillos y MegaPlaza Express Chincha en Perú. Adquirimos las participaciones minoritarias de nuestros socios en La Sociedad de Inversiones Inmobiliarias Arauco Alameda S.A.C. en Colombia y en la sociedad Strip Centers del Perú S.A. en dicho país. Luego de la incorporación de las nuevas cuatro propiedades y cuatro expansiones, el Área Bruta Locataria (ABL) aumentó 12,4%, llegando a m 2 en Chile, Perú y Colombia. Los operadores de nuestros centros comerciales lograron un crecimiento en sus ventas de 16,3% alcanzando los Ch$ millones. La estrategia de diversificación en formatos no tradicionales sigue avanzando sólidamente, pasando de representar un 9,9% de los ingresos totales durante el 214 a un 11,9% durante el 215.

3 3 Destacados Los ingresos que provienen de activos fuera de Chile aumentaron desde 34,8% a 37,3% durante el 215. Hoy el 5% del ABL proviene de activos fuera de Chile, con la incorporación de los centros comerciales de El Quinde ICA, El Quinde Cajamarca y MegaPlaza Pisco, todos ellos en Perú. En un ambiente macroeconómico débil, hemos logrado mantener la tasa de ocupación consolidada cercana al 95%, similar a lo alcanzado a fines del 214. Hoy, por primera vez en su historia, Parque Arauco está presentando su primer Reporte de Sostenibilidad Gestión 215, lo cual es una muestra más del esfuerzo por mejorar la gestión y transparencia de nuestro gobierno corporativo, sumado a la creciente preocupación por nuestras comunidades y el medio ambiente.

4 4 Reporte de Sostenibilidad

5 5 EVOLUCIÓN RECIENTE INVERSIONES

6 Reconocimientos y Responsabilidad Social Empresarial 6 Latin American Shopping Center Awards 215, Silver en Categoría Marketing Relacionado con causas sociales por campaña Da Gusto Compartir en MegaPlaza Norte y por campaña Esta Navidad, Yo Regalo Educación en Parque Arboleda y Parque Caracolí. Lugar 41 en ranking de Reputación Corporativa Chile, otorgado por Hill+Knowlton Strategies Chile y GFK Adimark. Lugar 45 en ranking de las 1 empresas con mejor Reputación, otorgado por el Monitor Empresarial de Reputación Corporativa, Merco. Lugar 39 en ranking Great Place to Work, Parque Arauco con datos conjuntos de la operación en Chile y Colombia fue reconocida como una de las 5 mejores grandes empresas por Great Place to Work. En Perú, se logró el lugar 11 del ranking de las mejores empresas para trabajar en ese país.

7 7 Evolución ABL CENTRO COMERCIAL CHILE ABL Total 21 ABL Total 214 ABL Total 215 Part. % ABL Propio 21 ABL Propio 214 ABL Propio 215 Ocupación Parque Arauco Kennedy ,% ,6% Arauco Maipú ,% ,7% Arauco Chillán ,% ,8% Arauco Estación ,% ,7% Arauco San Antonio ,% ,5% Arauco Quilicura ,% ,4% Arauco Express (Strip Centers) ,% ,4% Arauco Premium Outlet Buenaventura ,% ,4% Arauco Premium Outlet Concepción ,% ,6% Arauco Premium Outlet Curauma ,% ,7% TOTAL CHILE ,5% ,1%

8 8 Evolución ABL CENTRO COMERCIAL PERÚ CENTRO COMERCIAL CHILE Total ABL Total GLA 21 Total ABL Total GLA 214 Total ABL Total GLA 215 Part. % Own ABL Propio GLA 21 Own ABL Propio GLA 214 Own ABL Propio GLA 215 Occupancy Ocupación Parque MegaPlaza Arauco Norte Kennedy ,% 5,% ,6% 96,7% Arauco MegaPlaza Maipú Express Chorrillos Arauco Larcomar Chillán MegaPlaza Chimbote Paseo Arauco Estación MegaPlaza Express Villa el Salvador Arauco San Antonio Parque Lambramani Arauco Quilicura MegaPlaza Express Barranca Arauco MegaPlaza Express Express (Stripcenters) Cañete ,% 5,% 1,% 1,% 33,5% 83,% 5,% 51,% 1,% 1,% 5,% 5,% 51,% ,7% 97,3% 97,8% 89,5% 94,2% 97,7% 98,3% 94,5% 89,6% 99,4% 96,9% 87,4% 99,2% Arauco MegaPlaza Premium Express Outlet Chincha Buenaventura ,% 5,% ,4% 84,6% Arauco MegaPlaza Premium Pisco Outlet Concepción Arauco El Quinde Premium Ica Outlet Curauma El Quinde Cajamarca TOTAL CHILE InOutlet Faucett ,% 5,% 1,% 1,% 1,% 91,5% 1,% ,6% 96,7% 85,7% 95,% 92,4% 96,1% 96,4% Viamix Chorrillos ,% ,5% Viamix Las Malvinas TOTAL PERÚ ,% 68,6% ,% 94,1%

9 9 Evolución ABL CENTRO COMERCIAL COLOMBIA CENTRO COMERCIAL CHILE Total ABL Total GLA 21 Total ABL Total GLA 214 Total ABL Total GLA 215 Part. % Own ABL Propio GLA 21 Own ABL Propio GLA 214 Own ABL Propio GLA 215 Occupancy Ocupación Parque Arboleda ,% ,9% Parque Caracolí TOTAL COLOMBIA ,% 79,2% ,3% 89,9% CHILE - PERÚ - COLOMBIA ,% ,7% +85,8% +85,9% +12,4% +2,6%

10 1 Evolución ABL ABL (1) m 2 +85,8% +12,4% CAGR % Últimos 5 años 13, (1) Para poder comparar, el gráfico no incluye Marina Arauco.

11 11 Evolución Ventas VENTAS (1) Miles de millones de CLP +117,3% +16,3% CAGR % Últimos 5 años 16, (1) Para poder comparar, el gráfico no incluye Marina Arauco.

12 12 Evolución Ingresos INGRESOS (1) Millones de CLP +114,6% +16,1% CAGR % Últimos 5 años 16, (1) Para poder comparar, el gráfico no incluye Marina Arauco.

13 13 Evolución EBITDA EBITDA (1) Millones de CLP +111,1% +17,5% CAGR % Últimos 5 años 16, (1) Para poder comparar, el gráfico no incluye Marina Arauco.

14 14 Evolución Inversión Este importante crecimiento se ha logrado gracias a la inversión de aproximadamente US$MM 1. en los últimos cinco años PATRIMONIO MM$ +1,4% INVERSIÓN (1) MM$ INVERSIÓN INVERSIÓN POR PAÍS PAIS (MM$) Chile Perú Colombia Fuente: Parque Arauco (1) No incluye Marina Arauco ni Mall Center Curicó Otros TOTAL

15 15 Sólida Situación Financiera LEVANTAMIENTO DE HIPOTECAS EN CHILE (1) COMPOSICIÓN DE PASIVOS (1) Hipotecas sobre Parque Arauco Kennedy: 1er grado Tenedores de Bonos 2do grado Banco Santander 3er grado Banco Estado 4to grado Banco Estado 5to grado Banco de Chile Parque Arauco Kennedy sin hipotecas 67,9% Préstamos bancarios ,5% Emisión de Bonos 2,7% Arrendamiento Financiero 1,9% Pasivos de cobertura MEJORA EN LA CLASIFICACIÓN DE DEUDA LOCAL Fitch: AA- Feller: AA- ICR: AA- 46,7% Emisión de Bonos BBB- BBB BBB+ A- A A+ AA- AA AA ,3% Pasivos de cobertura 3,3% Arrendamiento Financiero Fuente: Parque Arauco (1) Todas las hipotecas han sido levantadas a excepción de la hipoteca sobre Centros Comerciales Vecinales Arauco Express S.A. (Stripcenters Chile) 45,7% Préstamos bancarios

16 16 Sólida Situación Financiera CALENDARIO DE AMORTIZACIONES (2) 213 (US$ MM) 215 (US$ MM) 4,3 años (1) 17 6,6 años (1) meses 4-6 meses 7-12 meses meses meses meses 49-6 meses 6-1 años 11-2 años años -3 meses 4-6 meses 7-12 meses meses meses meses 49-6 meses 6-1 años 11-2 años años Fuente: Parque Arauco. 1: Plazo promedio. 2: No incluye los intereses devengados 3: Tipo de cambio cierre 215 CLP/USD 71,16

17 17 Sólida Situación Financiera 1,9,87 PASIVO/PATRIMONIO,78,89,81 1,4 1,15,64 DEUDA FINANCIERA NETA/PATRIMONIO,59,41,43,47 1,5, ,56 EBITDA/GASTOS FINANCIEROS 3,84 3,89 3,42 3,31 3,33 2,5 4,78 DEUDA FINANCIERA NETA/EBITDA 5, 4,25 3,85 3,34 5, Fuente: Parque Arauco

18 Desempeño de la acción (sin dividendos) ,9 % ,1 % -15,1 % 6 ene 212 may 212 oct 212 mar 213 ago 213 ene 214 jun 214 nov 214 abr 215 sep 215 feb 216 Datos actualizados al 31 de Marzo del 216. Parque Arauco IPSA Índice Retail

19 19 Innovación en Parque Arauco Conocimiento del Negocio Innovación Continua PARQUE ARAUCO KENNEDY 1982 PARQUE ARAUCO KENNEDY 215 Parque Arauco Kennedy fue el primer centro comercial construido en Chile (1982) También, Parque Arauco fue la primera compañía chilena de bienes raíces en expandir sus negocios fuera de Chile (1994) Primer centro comercial en formato de mall con tiendas anclas en Chile Primer centro comercial en integrar centros médicos Primer Boulevard en Chile Primer Distrito de Diseño en el país Primer centro comercial en Chile con estacionamientos con un sistema de smart parking Primer estacionamiento en Chile que incorpora la tecnología de peaje free flow Se inaugura el primer Distrito de Lujo en Chile Primer Centro Comercial de Chile en lograr la certificación LEED Primer Outlet en Perú diseñado siguiendo estándares de construcción sostenible

20 2 Operaciones en Chile ABL: 49.5 m 2 Ocupación: 96,1% Ventas: US$ MM 6 Centros Comerciales Regionales 3 Premium Outlets 11 Strip Centers TOTAL: 2 ACTIVOS EN OPERACIÓN Parque Arauco Kennedy Arauco Maipú Arauco Premium Outlet Buenaventura Arauco Quilicura Arauco San Antonio Arauco Chillán Arauco Estación * Utilizando tipo de cambio USD/CLP 71,16.

21 21 Operaciones en Perú ABL: m 2 Ocupación : 94,1% Ventas: US$ 746 MM 6 Centros Comerciales Regionales 6 Centros Comerciales Vecinales + 1 Premium Outlet 2 Strip Centers TOTAL: 15 ACTIVOS EN OPERACIÓN Larcomar MegaPlaza Norte Parque Lambramani MegaPlaza Chimbote * Utilizando tipo de cambio USD/CLP 71,16.

22 22 Operaciones en Colombia ABL: 71.5 m 2 Ocupación: 89,9% Ventas: US$ 117 MM 2 Centros Comerciales Regionales en operación Parque Arboleda Parque Caracolí * Utilizando tipo de cambio USD/CLP 71,16.

23 23 EVOLUCIÓN RECIENTE INVERSIONES

24 24 Proyectos incorporados el 215 CENTRO COMERCIAL Total Total Total Own GLA GLA GLA Fecha Part. ABL Total GLA CHILE País Formato Apertura% (m²) 21 PROYECTOS INCORPORADOS EL 215 Own % GLA Propiedad 214 Own ABL GLA Propio (m²) 215 Inversión Occupancy Total (USDMM)* MegaPlaza Pisco Perú Vecinal 1Q ,% El Quinde Cajamarca Perú Regional 1Q ,% El Quinde Ica Perú Regional 1Q ,% Exp. Arauco Premium Outlet Buenaventura Chile Outlet 1Q ,% Viamix Las Malvinas Perú Strip Center 2Q ,% Expansión MegaPlaza Express Chorrillos Perú Vecinal 3Q15 5 5,% 25 2 Exp. Distrito de Lujo Parque Arauco Kennedy Chile Regional 4Q ,% 1. 9 Expansión MegaPlaza Express Chincha Perú Vecinal 4Q ,% 5 1 Participación Minoritaria Colombia Colombia N/A 4Q15 N/A N/A Participación Minoritaria SCP Perú N/A 4Q15 N/A N/A TOTAL TOTAL NUEVOS TERRENOS 33 * Utilizando tipo de cambio USD/CLP 71,16.

25 25 Operaciones concluidas el 215 NUEVOS Y EXPANSIONES ABL: 91.5 m 2 3 Centros Comerciales Regionales 3 Centros Comerciales Vecinales 1 Premium Outlet 1 Strip Center Inversión: US$ 21 MM MegaPlaza Pisco El Quinde Ica El Quinde Cajamarca Viamix Las Malvinas Distrito de Lujo Parque Arauco Kennedy Arauco Premium Outlet Buenaventura * Utilizando tipo de cambio USD/CLP 71,16.

26 Proyectos, Adquisiciones y Expansiones 216 y siguientes 26 PROYECTOS Arauco Premium Outlet Coquimbo Arauco Express Recoleta Varios Proyectos Arauco Express Arauco Antofagasta Varios Proyectos MegaPlaza Megaplaza Jaen InOutlet Premium Lurin Varios Proyectos SCP Viamix Colonial Parque La Colina Arauco Premium Outlet Bogotá Subtotal ADQUISICIONES Participación Marina Jesús María Subtotal EXPANSIONES Expansión MegaPlaza Chimbote Expansión Megaplaza Norte - Cine Conquistadores Expansión Megaplaza Norte - Libertadores Subtotal TOTAL País Chile Chile Chile Chile Perú Perú Perú Perú Perú Colombia Colombia País Chile Perú País Perú Perú Perú Formato Formato Formato Fecha de apertura Fecha de apertura Fecha de apertura ABL Total (m 2 ) ABL Total (m 2 ) ABL Total (m 2 ) % Propiedad % Propiedad % Propiedad ABL Propio (m 2 ) ABL Propio (m 2 ) ABL Propio (m 2 ) Inversión total (US$MM) (1) Outlet 1S ,% Strip Center 1S ,% Strip Center 1S ,% Vecinal En desarrollo ,% Vecinal 1S ,% Vecinal 1S ,% Outlet 1Q ,% Strip / Outlet 3Q ,% Vecinal 2S ,% 3. 7 Regional 1S ,% Outlet 2S ,% Inversión total (US$MM) (1) N/A N/A 16,7% Vecinal 1Q ,% Inversión total (US$MM) (1) Regional 1Q ,% Regional 1S ,% Regional 2S ,% RESTANTE POR INVERTIR AL 31 DE DICIEMBRE (1) Utilizando tipo de cambio USD/CLP 71,16.

27 27 Landbank a la fecha stock landbank evolución landbank COLOMBIA 21% CHILE 38% M % PERÚ

28 Arauco Premium Outlet Coquimbo - Coquimbo, Chile 28 Principales tiendas y atracciones 32 locales comerciales en un atractivo Outlet de un piso Descripción General ABL total 6. m 2 Total Inversiones: 11 MM$USD Fecha de apertura: 1S 216 Coquimbo * Utilizando tipo de cambio USD/CLP 71,16.

29 Arauco Antofagasta Antofagasta, Chile 29 Estado Descripción General En desarrollo ABL total: 11. m 2 Total Inversiones: 32 US$ millones antofagasta * Utilizando tipo de cambio USD/CLP 71,16.

30 Arauco Express Chile 3 Descripción General Descripción General Descripción General ABL total: 3.5 m 2 Total Inversiones: 4 MM$USD Fecha de apertura: 1S 216 ABL total: 6. m 2 Total Inversiones: 13 MM$USD Fecha de apertura: 1S 216 ABL total: 5. m 2 Total Inversiones: 11 MM$USD Fecha de apertura: 1S 216 Arauco Express Recoleta Arauco Express antofagasta Arauco Express Ciudad Empresarial * Utilizando tipo de cambio USD/CLP 71,16.

31 Jesús María Lima, Perú 31 Principales Tiendas y Atracciones Supermercado, cines, Gimnasio y Bowling. 35 tiendas menores Descripción General ABL total: 14. m 2 Total Inversiones: 16US$ millones Fecha de adquisición: 1Q 216 * Utilizando tipo de cambio USD/CLP 71,16.

32 InOutlet Premium Lurín Lima, Perú 32 Principales Tiendas y Atracciones 51 locales comerciales en atractivo Outlet de un piso. Destaca la presencia de Adidas, Marathon Outlet, Nike y Rosen Outlet. Descripción General ABL total: 8.5 m 2 Total Inversiones: 21US$ millones Fecha de apertura: 1Q 216 * Utilizando tipo de cambio USD/CLP 71,16.

33 33 MegaPlaza Perú Descripción General ABL total: 14.5 m 2 Total Inversiones: 13 MM$USD Fecha de apertura: 1S 216 Descripción General ABL total: 17. m 2 Total Inversiones: 13 MM$USD Fecha de apertura: 1S 216 MegaPlaza Jaen MegaPlaza Huaral * Utilizando tipo de cambio USD/CLP 71,16.

34 Parque La Colina Bogotá, Colombia 34 Ubicado en el norte de Bogotá, se espera que sea un centro líder en el segmento socioeconómico más alto de la ciudad. Parque La Colina Descripción General ABL total: 63.5 m 2 Inversiones estimadas: 21 MM$USD Área total: 28.4 m 2 estado actual Obra Gruesa finalizada en totalidad de la estructura. Avance en instalaciones, terminaciones y urbanismo del parque. apertura Abrirá el 217, con la presencia de marcas internacionales de primera calidad, que han mostrado gran interés en participar en el proyecto. * Utilizando tipo de cambio USD/CLP 71,16.

35 RESUMEN 35

36 36 Desempeño Excepcional ABL m 2 1,9x VENTAS CH$MM 2,2x CAC ,2% CAC ,8% INGRESOS CH$MM 2,1x EBITDA CH$MM 2,1x CAC ,5% CAC ,1%

37 37 Solidez Financiera EBITDA (Ch$ Miles de Millones) PATRIMONIO (Ch$ Miles de Millones) ,1X , X CAC ,1% CAC ,9% PASIVO (Ch$ Miles de Millones) Aumento de Capital por Ch$ Millones DEUDA FINANCIERA BRUTA (Ch$ Miles de Millones) Aumento de Capital por Ch$ Millones 215 2,1X 2,1X CAC ,2% CAC ,1%

38 38 Proyección ABL ABL (M 2 ) % % % % % % Proyectos 35% 5% 15% Total CHILE PERU COLOMBIA

39 Términos y condiciones de la información 39 La información contenida en este documento es estrictamente privada y confidencial, y no se considera una indicación del estado de los negocios de la Compañía, su situación financiera, sus resultados de operaciones y / o perspectivas. La Compañía no asume ninguna responsabilidad, ni efectúa ninguna representación o garantía, expresa o tácita, con respecto a la exactitud, adecuación y/o integridad de la información contenida en este documento. La Compañía se exime de cualquier responsabilidad basada en la información y/o errores u omisiones de la misma. Esta presentación incluye ciertas declaraciones, estimaciones y proyecciones proporcionadas por la Compañía con respecto a su rendimiento futuro y contiene importantes elementos de juicio subjetivo y análisis que pueden o no pueden llegar a ser exactos o correctos. No hay ninguna garantía de que estas declaraciones, estimaciones y proyecciones sean los resultados alcanzados, pudiendo éstos diferir materialmente de lo que se estima en este documento. La información contenida en este documento ha sido preparada para apoyar a las partes interesadas en hacer su propia evaluación de la Compañía y no pretende ser exhaustiva o contener toda la información que una contraparte potencial pueda desear. En todos los casos, las partes interesadas deberán llevar a cabo su propia investigación y análisis independientes de la Compañía. Las partes interesadas sólo podrán confiar en el resultado de su propia investigación y en las declaraciones y garantías realizadas en cualquier acuerdo definitivo que pueda ser otorgado. Los inversionistas potenciales que requieran información adicional o que tengan preguntas sobre la Compañía deben contactarse con: Sarah Inmon (sinmon@parauco.com).

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