u$s Fijos, anuales

Transcripción

1 Caso La Conserva

2 Inversiones fijas u$s Obra civil Equipos e instalaciones Montaje industrial Imprevistos Inversiones circulantes Caja y bancos: equivalente a: 5 días de venta Clientes: ventas a crédito 100% plazo promedio 30 días Inventarios: costo producc. de: 15 días tiempo producc. anual 300 días Costos de operación Variables unitarios Materias primas 0,09 Envases 0,01 Mano de Obra 0,02 Otros gastos 0,01 Fijos, anuales Remuneraciones Otros gastos Depreciaciones 10% anual Costos de adm. y comercializ. Variables 5% s/ventas Fijos, anuales Financiamiento Activos fijos 70% 30% 5 años 9% anual Precio de venta 0,20 Impuesto a la renta: 30% Tasa requerida 12% Activos corrientes 50% 50% 1 año 8% anual

3 I - Inversión, amortización y valor de rescate del activo fijo (miles u$s) Inversión Vida útil Am.Anual Valor resc. 0 5 Obra civil Equipos e instalaci Montaje industrial Imprevistos Total II - Inversión permanente en capital de trabajo (miles de u$s) Necesidades año 0 año 1 año 2 año 3 año 4 días tot. increm. tot. increm. tot. increm. tot. increm. tot. increm. Caja y bcos Clientes Inventarios Totales III - Resumen de inversiones (miles de u$s) año año año año año año total 1 Activo fijo Obra civil Equipos e instalaci Montaje industrial Imprevistos Capital de trabajo Total de inversiones

4 VI - Financiamiento año año año año año año 1 Préstamos de largo plazo Préstamos recibidos 660 Servicio deuda Amortizac Intereses Saldo adeudado Préstamos de corto plazo Préstamos recibidos Servicio deuda Amortizac Intereses Saldo adeudado Total de préstamos Préstamos recibidos Servicio deuda Amortizac Intereses Saldo adeudado

5 IV - Ingresos por ventas (miles de u$s) año año año año año año 1 Demanda total (miles latas) crecimiento del mercado 6,60% 6,60% 6,60% 6,60% 6,60% 2 Producción de La Conserva market share 10,0% 10,0% 10,0% 9,7% 9,1% 3 Ingresos por ventas (miles de u$s) V- Costos totales proyectados, sin incluir costos financieros (miles de u$s) año año año año año valores unitarios u$s 1 Costos de producción Materias primas 0, Envases 0, Mano de obra directa 0, Otros gastos directos 0, Gastos de fabricación Mano de obra indirecta Otros gastos Gastos de administrac. y comercializac Fijos Variables 5,00% Amortizaciones Total de costos

6 VII - Estado de Resultados Proyectados (mile año año año año año año 1 Ingresos operativos Costo de ventas Resultado bruto Gastos adm. y comerc Resultados financieros Resultados antes de IRIC IRIC Resultado después de IRIC

7 VIII -Fuentes y Usos de Fondos (miles u$s) año año año año año año 1 Fuentes Recursos propios Resultados del ejercicio Amortizac. Activo fijo Aportes de capital Recursos de terceros Créditos bancarios locales Otros Saldo Inicial Usos Inversión en activo fijo Inversión en capital de trabajo Devolución de préstamos Saldo final

8 IX - Enfoque de la Inversión- Proyección de flujo de fondos y cálculo de indicadores (miles de u$s) año año año año año año 1 Inversiones Inversiones fijas Inversiones en capital de trabajo Valor de rescate de inversiones fijas Valor de rescate de capital de trabajo Ingresos Costos Costos de producción Costos de adm. y comerc Amortizac Costos financieros 5 Utilidad antes de Iric Iric Utilidad después de Iric Amortizaciones Financiamiento y amortiz. Deudas Préstamos 9.2 Amortización del principal 10 Flujo de fondos para evaluación TIR 13,88%

9 X - Enfoque del Inversor- Proyección de flujo de fondos y cálculo de indicadores (miles de u$s) año año año año año año 1 Inversiones Inversiones fijas Inversiones en capital de trabajo Valor de rescate de inversiones fijas Valor de rescate de capital de trabajo Ingresos Costos Costos de producción Costos de adm. y comerc Amortizac Costos financieros Utilidad antes de Iric Iric Utilidad después de Iric Amortizaciones Financiamiento y amortiz. Deudas Préstamos Amortización del principal Flujo de fondos para evaluación TIR 17,58% VAN 317,64