Estados Financieros Anuales 2010 REDBANC S.A.

Transcripción

1 Estados Financieros Anuales 2010 REDBANC S.A. Esta publicación contiene los Estados Financieros Anuales a diciembre de 2010 enviados a la SBIF por REDBANC S.A., cumpliendo lo establecido en la Circular N 8 de filiales y Circular N 3 de Sociedades de Apoyo al Giro. La información contenida en este documento podrá obtenerse, además, en el propio banco o en su sitio web. Estados Financieros Anuales 2010 es una publicación digital del sitio web de SBIF ( en que agrupa información similar para todas las instituciones supervisadas por este Organismo. Santiago, 02 de noviembre de 2011

2 Estados Financieros y por los años terminados en esas fechas (Con el Informe de los Auditores Independientes)

3 CONTENIDO Estados de Situación Financiera Estados de Resultados Integrales Estados de Flujo de Efectivo Estados de Cambios en el Patrimonio : Cifras expresadas en miles de pesos

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5 Estados de Situación Financiera Activos Notas Activos corrientes: Efectivo y equivalentes al efectivo Activos financieros disponibles para la venta restringidos 16(a) Deudores comerciales y otras cuentas por cobrar 16(b) Impuestos corrientes Cuentas por cobrar a entidades relacionadas 19(a) Gastos pagados por anticipado Total activos corrientes Activos no corrientes: Activos financieros disponibles para la venta restringidos 16(a) Propiedades, mobiliario y equipos Activos intangibles Propiedades de inversión Total activos no corrientes Total activos Las notas adjuntas forman parte integral de estos estados financieros. 2

6 Estados de Situación Financiera, Continuación Notas Pasivos y Patrimonio Pasivos corrientes: Arrendamiento financiero, porción corto plazo 21(a) Acreedores comerciales y otras cuentas por pagar 21(b) Cuentas por pagar a entidades relacionadas 19(b) Provisiones Total pasivos corrientes Pasivos no corrientes: Impuestos diferidos Total pasivos no corrientes Patrimonio neto: Capital pagado Otras reservas Resultados retenidos: Reserva de revaluación Utilidades acumuladas Utilidades del ejercicio Menos: Dividendos mínimos ( ) ( ) Total resultados retenidos Total patrimonio neto Total patrimonio neto y pasivos Las notas adjuntas forman parte integral de estos estados financieros. 3

7 Estados de Resultados Integrales por los años terminados Notas Ingresos operacionales: Ingresos ordinarios Otros ingresos de operación Diferencias de cambio (949) Total ingresos operacionales Gastos operacionales: Costos de servicios 7 ( ) ( ) Gastos operacionales 8 ( ) ( ) Costos de reestructuración 10 (39.679) ( ) Gastos varios de operación ( ) (96.712) Gastos Investigación y Desarrollo ( ) ( ) Total gastos operacionales ( ) ( ) Utilidad operacional Ingresos y gastos financieros: Ingresos financieros Costos financieros 11 (24.111) (10.202) Utilidad antes de impuesto Impuesto a la renta 12 (82.722) ( ) Utilidad del ejercicio Otros resultados integrales: Activos financieros disponibles para la venta, neto 11 ( ) Total resultado integral Utilidad básica por acción $6.409,11 $9.012,29 Las notas adjuntas forman parte integral de estos estados financieros. 4

8 Estados de Flujo de Efectivo por los años terminados Notas Flujo originado por actividades de la operación: Utilidad del ejercicio Ajustes: Amortización de gastos pagados por anticipado Depreciación 13 y Impuesto a la renta Castigos de mobiliario y equipos Utilidad en venta de mobiliario 6 (3.112) (2.452) Provisión para reestructuración Flujos de efectivo de las actividades de la operación Deudores comerciales y otras cuentas por cobrar 16(b) (13.362) ( ) Cuentas por cobrar a entidades relacionadas 19(a) Gastos pagados por anticipado 23 ( ) ( ) Acreedores comerciales y otras cuentas por pagar 21(b) Cuentas por pagar a entidades relacionadas 19 (b) (12.862) Impuestos corrientes (pagados) cobrados 18 ( ) Provisiones 22 ( ) - Pago de intereses por préstamos y arrendamiento financiero 11 (24.111) (10.202) Aumento (disminución) en capital de trabajo, neto ( ) Flujos netos procedentes de las actividades de operación Flujos de efectivo de las actividades de inversión Venta de propiedades, mobiliario y equipos Adquisición de propiedades, mobiliario y equipos 13 ( ) ( ) Adquisición de activos intangibles 14 ( ) ( ) Flujos de efectivo usados en las actividades de inversión ( ) ( ) Flujos de efectivo de las actividades de financiamiento: Pago de dividendos 26 ( ) ( ) Pago de obligaciones por arrendamiento financiero 21(a) (14.997) (61.921) Flujos de efectivo usados en la actividades de financiamiento ( ) ( ) (Decremento) incremento neto de efectivo y equivalentes al efectivo ( ) Efectivo y equivalentes al efectivo al 1 de enero Efectivo y equivalentes al efectivo al 31 de diciembre Las notas adjuntas forman parte integral de estos estados financieros. 5

9 Estados de Cambios en el Patrimonio por los años terminados Notas Capital pagado Otras reservas Resultados retenidos Reserva Sobre instrumentos Acciones precio disponibles Reserva Utilidades Utilidad del Dividendos ordinarias acciones para la venta Total revaluación acumuladas ejercicio mínimos Total Total Saldos reexpresados al 1 de enero de (57.366) Distribución resultados ( ) Total resultado integral del período: Ganancia del período Otros resultados integrales: Activos financieros disponibles para la venta, neto de impuesto Total resultado integral del período Transacciones con los participantes, reconocidos directamente a patrimonio: Dividendos en efectivos declarados ( ) - - ( ) ( ) Dividendos mínimos ( ) ( ) ( ) Total cambios en el patrimonio ( ) - ( ) ( ) ( ) Saldos al 31 de diciembre de ( ) Las notas adjuntas forman parte integral de estos estados financieros. 6

10 Estados de Cambios en el Patrimonio, Continuación por los años terminados Notas Capital pagado Otras reservas Resultados retenidos Reserva Sobre instrumentos Acciones precio disponibles Reserva Utilidades Utilidad del Dividendos ordinarias acciones para la venta Total revaluación acumuladas ejercicio mínimos Total Total Saldos al 1 de enero de ( ) Distribución resultados Total resultado integral del período: ( ) Ganancia del período Otros resultados integrales: Activos financieros disponibles para la venta, neto de impuesto - - ( ) ( ) ( ) Total resultado integral del período - - ( ) ( ) Transacciones con los participantes, reconocidos directamente a patrimonio: Dividendos en efectivos declarados ( ) - - ( ) ( ) Dividendos mínimos Total cambios en el patrimonio ( ) ( ) ( ) Saldos al 31 de diciembre de ( ) Las notas adjuntas forman parte integral de estos estados financieros. 7

11 (1) Entidad que Reporta Redbanc S.A. (en adelante la Sociedad ), es una Sociedad domiciliada en Chile. Su dirección comercial es Huérfanos N 770 Piso 12, Santiago. La Sociedad se constituyó como sociedad anónima cerrada, el día 9 de septiembre de 1987, con la finalidad de: "Prestar a sus accionistas, mediante la instalación, operación, conservación y desarrollo de equipos, dispositivos y sistemas, servicios destinados a facilitar su giro respecto de terminales de caja y de puntos de venta, automáticos o no, transferencia de fondos y procesamiento computacional de comunicaciones e informaciones". La Sociedad es de apoyo al giro bancario, y se encuentra fiscalizada por la Superintendencia de Bancos e Instituciones Financieras (SBIF). (2) Bases de Preparación (a) Declaración de Cumplimiento Los presentes estados financieros han sido preparados de acuerdo con las Normas de la SBIF establecidas en su Compendio de Normas Contables, las normas aplicables a las Sociedades de Apoyo al Giro Bancario, y en todo aquello que no sea tratado por él ni se contraponga con sus instrucciones, deben ceñirse a los criterios contables de general aceptación, que corresponden a las normas técnicas emitidas por el Colegio de Contadores de Chile A.G., coincidentes con los estándares internacionales de contabilidad e información financiera acordados por el International Accounting Standard Board (IASB). (b) Bases de Medición Los estados financieros han sido preparados en base al costo histórico, con excepción de las siguientes partidas materiales incluidas en el estado de situación financiera: Los instrumentos financieros a valor razonable y registrados en resultados. Los activos disponibles para la venta son medidos a valor razonable. (c) Moneda Funcional y de Presentación Los estados financieros se encuentran expresados en pesos chilenos, que es la moneda funcional de la Sociedad. Toda la información presentada en pesos chilenos ha sido redondeada a la unidad de mil más cercana (). (d) Uso de Estimaciones y Juicios La preparación de los estados financieros requiere que la Administración realice estimaciones, juicios y supuestos que afectan la aplicación de las políticas de contabilidad y los montos de activos, pasivos, ingresos y gastos informados. Los resultados reales pueden diferir de estas estimaciones. 8

12 (2) Bases de Preparación, Continuación (d) Uso de Estimaciones y Juicios, Continuación Las estimaciones y supuestos relevantes son revisadas regularmente. Las estimaciones contables son reconocidas en el período en que la estimación es revisada y en cualquier período futuro afectado. La información sobre juicios críticos en la aplicación de políticas contables, que tienen el efecto más importante sobre los montos reconocidos en los estados financieros, se describen en las siguientes notas: Nota 13 Propiedades, Mobiliario y Equipos Nota 14 Activos Intangibles Nota 15 Propiedades de Inversión Nota 16(a) Activos Financieros Disponibles para la Venta Nota 22 Provisión para Reestructuración (3) Políticas Contables Significativas Las políticas contables establecidas más adelante han sido aplicadas consistentemente a todos los períodos presentados en estos estados financieros. (a) Transacciones en Moneda Extranjera Las transacciones en moneda extranjera son convertidas a la moneda funcional respectiva de la Sociedad, en las fechas de las transacciones. Los activos y pasivos monetarios denominados en monedas extranjeras a la fecha de los estados financieros, son reconvertidos a la moneda funcional, a la tasa de cambio a esa fecha. Las utilidades o pérdidas por conversión de moneda extranjera en partidas monetarias, es la diferencia entre el costo amortizado de la moneda funcional al comienzo del período, ajustado por intereses y pagos de efectivo durante el período y el costo amortizado convertido en moneda extranjera convertido a la tasa de cambio al final del período. Las diferencias en moneda extranjera que surgen durante la reconversión son reconocidas en resultados. Las partidas no monetarias que son valorizadas al costo histórico en una moneda extranjera, se convierten a la tasa de cambio a la fecha de transición. Los activos en moneda extranjera relacionados con instrumentos financieros no monetarios disponibles para la venta, son reconvertidos a la moneda funcional a la tasa de cambio a la fecha del estado de situación financiera. Las utilidades o pérdidas por conversión de moneda extranjera de estos activos, se reconocen conjuntamente con los cambios en el valor razonable de estos activos en los resultados integrales de cada ejercicio, neto de impuestos. Los saldos de los activos y pasivos en moneda extranjera han sido convertidos a pesos chilenos a las tasas de cambio vigentes, de $468,37 por US$1 y $506,43 por US$1, respectivamente. 9

13 (3) Políticas Contables Significativas, Continuación (b) Instrumentos Financieros Los instrumentos financieros que la Sociedad mantiene se reconocen de acuerdo a lo siguiente: (i) Activos financieros Inicialmente la Sociedad reconoce los préstamos y las partidas por cobrar y los fondos mutuos en la fecha en que se originan. Todos los otros activos financieros (incluidos los activos designados al valor razonable con cambios en resultados), se reconocen inicialmente a la fecha de la transacción en la que la Sociedad se hace parte de las disposiciones contractuales del instrumento. La Sociedad rebaja un activo financiero cuando los derechos contractuales a los flujos de efectivo originados por el activo expiran, o cuando transfiere los derechos a recibir los flujos de efectivo contractuales del activo financiero en una transacción en la que se transfieren substancialmente todos los riesgos y beneficios relacionados con la propiedad del activo financiero. Cualquier participación en los activos financieros transferidos que sea creada o retenida por la Sociedad, se reconoce como un activo o pasivo separado. Los activos y pasivos financieros son compensados y el monto neto presentado en el estado de situación financiera cuando, y sólo cuando, la Sociedad cuenta con un derecho legal para compensar los montos y tiene el propósito de liquidar sobre una base neta o de realizar el activo y liquidar el pasivo simultáneamente. La Sociedad tiene los siguientes activos financieros a valor razonable con cambios en resultados, inversiones en fondos mutuos clasificados como equivalentes al efectivo. El valor en libros de estos activos se encuentra contabilizado a valor razonable. Activos financieros al valor razonable con cambios en resultados Un activo financiero es clasificado al valor razonable con cambios en resultados si está clasificado como mantenido para negociación o es designado como tal en el reconocimiento inicial. Los activos financieros son designados al valor razonable con cambios en resultados si la Sociedad administra tales inversiones y toma decisiones de compra y venta con base en sus valores razonables, de acuerdo con la Administración de Riesgos o la estrategia de inversión establecida por la Sociedad. Al reconocimiento inicial, los costos de transacciones atribuibles son reconocidos en resultados a medida que se incurren. De acuerdo al Compendio de Normas Contables, capitulo A-2 no se podrá devengar activos o pasivos financieros, para valorarlos en reemplazo del criterio general del costo amortizado. 10

14 (3) Políticas Contables Significativas, Continuación (b) Instrumentos Financieros, Continuación (i) Activos financieros, Continuación Activos financieros al valor razonable con cambios en resultados, continuación Los activos financieros al valor razonable con cambios en resultados, son valorizados al valor razonable y los cambios correspondientes son reconocidos en resultados, con excepción de las inversiones disponibles para la venta cuyos cambios en valor razonable se reconocen en el patrimonio neto de impuesto. Los valores razonables son determinados con base en precios cotizados (no ajustados) en mercados activos o pasivos idénticos. Partidas por cobrar Las partidas por cobrar que incluyen los deudores comerciales y otras cuentas por cobrar y cuentas por cobrar a entidades relacionadas son activos financieros con pagos fijos o determinables que no se cotizan en un mercado activo. Estos activos inicialmente se reconocen al valor razonable más cualquier costo de transacción directamente atribuible. Posterior al reconocimiento inicial, se reconocen las pérdidas por deterioro, cuando corresponde. Efectivo y equivalentes al efectivo El efectivo y equivalentes al efectivo se compone de los saldos en efectivo y fondos mutuos a la vista con vencimientos originales de tres meses o menos. Las inversiones en fondos mutuos se valorizan al valor razonable con cambios en resultados. Los sobregiros bancarios que son pagaderos a la vista y son parte integral de la administración de efectivo de la Sociedad, están incluidos como un componente del efectivo y equivalentes al efectivo, para propósitos del estado de flujo de efectivo. Activos financieros disponibles para la venta Los activos financieros disponibles para la venta son activos financieros que han sido designados como tales y no están clasificados en ninguna de las otras categorías de instrumentos financieros. Posterior al reconocimiento inicial, son reconocidas al valor razonable y los cambios, que no sean pérdidas por deterioro, ni utilidades y pérdidas por conversión de partidas monetarias disponibles para la venta, son reconocidas en otros resultados integrales y presentados dentro del patrimonio en la cuenta reserva de valor razonable, neto de impuestos. Cuando una inversión es dada de baja de los registros contables, la utilidad o pérdida acumulada en otro resultado integral es transferida a resultados del período. 11

15 (3) Políticas Contables Significativas, Continuación (b) Instrumentos Financieros, Continuación (ii) Pasivos financieros Inicialmente, la Sociedad reconoce sus pasivos financieros en la fecha en que se originan, en función de las disposiciones contractuales del instrumento. La Sociedad rebaja un pasivo financiero cuando sus obligaciones contractuales se cancelan o expiran. La Sociedad tiene los siguientes pasivos financieros no derivados: préstamos que devengan intereses, acreedores comerciales y otras cuentas por pagar y cuentas por pagar a entidades relacionadas. Estos pasivos financieros mantenidos son reconocidos inicialmente a su valor razonable más cualquier costo de transacción directamente atribuible. Posterior al reconocimiento inicial, estos pasivos financieros se valorizan al costo amortizado usando el método de interés efectivo. Los sobregiros bancarios que son pagaderos a la vista y son parte integral de la administración de efectivo de la Sociedad, están incluidos como un componente del efectivo y equivalente al efectivo, para propósito del flujo de efectivo. (iii) Capital social Acciones comunes Las acciones comunes son clasificadas como patrimonio. Los costos incrementales atribuibles directamente a la emisión de acciones comunes y a opciones de acciones, son reconocidas como una deducción del patrimonio, netos de cualquier efecto tributario. Sobreprecio de acciones Bajo este rubro se presenta el sobreprecio generado en la colocación de acciones propias, el cual se ha determinado considerando el valor de la acción reajustado por la variación de la Unidad de Fomento (UF) a la fecha que debieron enterar los accionistas el pago del capital acordado, el monto acumulado asciende a Dividendos mínimos De acuerdo a lo requerido en el Compendio de Normas Contables, emitido por la Superintendencia de Bancos e Instituciones Financieras, la Sociedad ha reconocido la provisión para dividendos mínimos, con cargo a los resultados acumulados. Dicha provisión corresponde al 30% de los resultados de los ejercicios de 2010 y 2009, por un monto de y , respectivamente. 12

16 (3) Políticas Contables Significativas, Continuación (c) Propiedades, Mobiliario y Equipos (i) Reconocimiento y medición Las partidas de propiedades, mobiliario y equipos son valorizadas al costo atribuido, menos su depreciación acumulada y pérdida por deterioro de valor, cuando corresponda. El costo de adquisición incluye gastos atribuidos directamente a la adquisición del activo y cualquier otro costo directamente atribuible al proceso operativo, que permita que el activo esté apto para operar, así como los costos de desmantelar, remover y restaurar el lugar donde serán ubicados. Los gastos financieros se activan cuando se realizan inversiones en activos fijos que se construyan en más de seis meses, y éstos se registrarán hasta la puesta en funcionamiento normal de dicho activo. Cuando partes significativas de propiedades, mobiliario y equipos tengan vidas útiles distintas entre sí, ellas serán registradas como componentes separados dentro del auxiliar de activo fijo. La utilidad o pérdida en venta de propiedades, mobiliario y equipos es determinada comparando el precio de venta con el valor libros de dichos activos y se reconocen netas en el rubro otras utilidades (pérdidas) en el estado de resultados integrales. (ii) Costos posteriores El costo de reemplazar parte de una partida de propiedades, mobiliario y equipos es reconocido a su valor libros, si es posible que los beneficios económicos futuros incorporados dentro de la parte reemplazada fluyan a la Sociedad y su costo pueda ser medido de manera fiable. El valor en libros de la parte reemplazada es excluida de los activos. Los costos del mantenimiento diario de las propiedades, mobiliario y equipos son reconocidos en resultados cuando se incurren. (iii) Depreciación La depreciación se calcula sobre el monto depreciable, que corresponde al costo de un activo, u otro monto que se substituye por el costo, menos su valor residual. La depreciación es reconocida en resultados basados en el método de depreciación lineal, sobre las vidas útiles estimadas de cada una de las partes que comprenden las propiedades, mobiliario y equipos, debido a que éstas reflejan con mayor exactitud el consumo esperado de los beneficios económicos futuros relacionados con el activo. Los activos arrendados son depreciados en el período más corto entre el arrendamiento y sus vidas útiles, a menos que sea razonablemente seguro que la Sociedad obtendrá la propiedad legal, al final del período de arrendamiento. El terreno no se deprecia. 13

17 (3) Políticas Contables Significativas, Continuación (c) Propiedades, Mobiliario y Equipos, Continuación (iv) Depreciación, continuación Las vidas útiles estimadas para bienes nuevos es la siguiente: Edificios 50 y 60 años Instalaciones 10 años Equipos, mobiliario y otros 3 a 10 años Equipos adquiridos en arrendamiento financiero 3 años El método de depreciación, vida útil y valor residual son revisados en cada fecha de reporte. (d) Activos Intangibles Los activos intangibles están compuestos por los costos necesarios para el desarrollo de programas computacionales y sus licencias. La Sociedad mantiene en activos intangibles desembolsos por conceptos de proyectos corporativos desarrollados internamente y que se encuentran en su fase de desarrollo, pero que aún no está en las condiciones establecidas por la administración para comenzar su uso. A partir del año 2011 se comenzará la amortización de dichos activos intangibles. (i) Investigación y desarrollo de programas computacionales y licencias Los desembolsos por actividades de investigación, emprendidas con la finalidad de obtener nuevos conocimientos científicos o tecnológicos y entendimiento, son reconocidos en resultado cuando se incurren. Las actividades de desarrollo involucran un plan o diseño para la producción de nuevos productos y procesos, sustancialmente mejorados. El desembolso en etapa de desarrollo se capitaliza sólo si los costos en desarrollo pueden estimarse con fiabilidad, el producto o proceso es viable técnica y comercialmente, se obtienen posibles beneficios económicos a futuro y la Sociedad pretende y posee suficientes recursos para completar el desarrollo y para usar o vender el activo. 14

18 (3) Políticas Contables Significativas, Continuación (d) Activos Intangibles, Continuación (i) Investigación y desarrollo de programas computacionales y licencias, continuación El desembolso capitalizado incluye el costo de los materiales, mano de obra y gastos generales, que son directamente atribuibles a la preparación del activo para su uso previsto, y los costos por préstamos capitalizados. Otros gastos en desarrollo son reconocidos en resultados cuando se incurren. Los desembolsos por desarrollo capitalizado se reconocen al costo, menos la amortización acumulada y las pérdidas acumuladas por deterioro. (ii) Desembolsos posteriores Los desembolsos posteriores son capitalizados sólo cuando aumentan los beneficios económicos futuros incorporados en el activo específico relacionado con dichos desembolsos. Todos los otros desembolsos, incluyendo los desembolsos para generar internamente plusvalías y marcas, son reconocidos en resultados cuando se incurren. (iii) Amortización La amortización se calcula sobre el monto depreciable, que corresponde al costo de un activo, u otro monto que se substituye por el costo, menos su valor residual. La amortización es reconocida en el resultado en base al método de amortización lineal, durante la vida útil estimada de los activos intangibles, desde la fecha en que se encuentren disponibles para su uso, debido a que éstas reflejan con mayor exactitud el patrón de consumo esperado de los beneficios económicos futuros relacionados con el activo. La vida útil estimada para los períodos en curso y los comparativos son los siguientes: Desarrollo de programas: 5 años Los métodos de amortización, vidas útiles y valores residuales son revisados en cada ejercicio financiero y se ajustan si es necesario. 15

19 (3) Políticas Contables Significativas, Continuación (e) Propiedades de Inversión Las propiedades de inversión son inmuebles mantenidos con la finalidad de obtener rentas por arrendamiento, pero no son mantenidos para la venta en el curso normal del negocio o para propósitos administrativos. Las transferencias de propiedades de inversión al rubro de propiedades se efectúan únicamente a partir del momento que la Sociedad la utiliza, al valor en libros a la fecha del cambio de uso, al valor razonable a la fecha del cambio. El método de depreciación es lineal y la vida útil estimada es de 60 años. El modelo de valorización es al costo. (f) Activos Arrendados Los arrendamientos en términos en los cuales la Sociedad asume sustancialmente todos los riesgos y beneficios de propiedad se clasifican como arrendamientos financieros. A partir del reconocimiento inicial, el activo arrendado se valoriza al menor entre el valor razonable y el valor presente de los pagos mínimos del arrendamiento. Después del reconocimiento inicial, el activo es contabilizado de acuerdo con la política contable aplicable a éste. Otros arrendamientos son arrendamientos operacionales y, excepto para las propiedades de inversión, los activos arrendados no son reconocidos en el estado de situación financiera de la Sociedad. Las propiedades de inversión mantenidas bajo arrendamientos operacionales son reconocidas al valor razonable en el estado de situación financiera de la Sociedad. (g) Deterioro de Activos (i) Activos financieros Un activo financiero que no esté registrado al valor razonable con cambios en resultados, es evaluado en cada fecha de balance para determinar si existe evidencia objetiva de deterioro. Un activo financiero está deteriorado si existe evidencia objetiva que ha ocurrido un evento de pérdida después del reconocimiento inicial del activo, y que ese evento de pérdida haya tenido un efecto negativo en los flujos de efectivo futuros del activo que puede estimarse de manera fiable. 16

20 (3) Políticas Contables Significativas, Continuación (g) Deterioro de Activos, Continuación (i) Activos financieros, continuación La evidencia objetiva de que los activos financieros están deteriorados puede incluir mora o incumplimiento por parte de un deudor, reestructuración de un monto adeudado a Redbanc S.A., en términos que la Sociedad no consideraría en otras circunstancias, indicios de que un deudor o emisor se declarará en banca rota, desaparición de un mercado activo para un instrumento. Redbanc S.A. considera la evidencia de deterioro de las partidas por cobrar tanto a nivel específico como colectivo. Todas las partidas por cobrar individualmente significativas son evaluadas por deterioro específico. Todas las partidas por cobrar individualmente significativas, que no se encuentran específicamente deterioradas son evaluadas por deterioro colectivo que ha sido incurrido pero no identificado. Las partidas por cobrar que no son individualmente significativas son evaluadas por deterioro colectivo agrupando las partidas por cobrar con características de riesgo similares. Al evaluar el deterioro colectivo, la Sociedad utiliza las tendencias históricas de las probabilidades de incumplimiento, la oportunidad de las recuperaciones y el monto de la pérdida incurrida, ajustados por los juicios de la administración relacionados con que si las condiciones económicas y crediticias actuales, podrían implicar que las pérdidas reales sean mayores o menores que las sugeridas por las tendencias históricas. Una pérdida por deterioro relacionada con un activo financiero valorizado al costo amortizado, se calcula como la diferencia entre el valor libros del activo y el valor presente de los flujos de efectivo futuros estimados, descontados a la tasa de interés efectiva. Las pérdidas se reconocen en resultados y se reflejan en una cuenta de provisión contra las partidas por cobrar respectivas. El interés sobre el activo deteriorado continúa reconociéndose a través del reverso del descuento. Cuando un hecho posterior causa que el monto de la pérdida por deterioro disminuya, esta disminución se reversa en resultados. 17

21 (3) Políticas Contables Significativas, Continuación (g) Deterioro de Activos, Continuación (i) Activos financieros, continuación Las pérdidas por deterioro en instrumentos de inversión disponibles para la venta, se reconocen transfiriendo a resultados la pérdida acumulada que ha sido reconocida en otros resultados integrales y presentada en otras reservas en el patrimonio. La pérdida acumulada que se elimina de otros resultados integrales y se reconoce en resultados, corresponde a la diferencia entre el costo de adquisición, neto de pagos de capital y amortización, y el valor razonable, menos cualquier pérdida por deterioro previamente reconocida en resultados. (ii) Activos no financieros El valor en libros de los activos no financieros de la Sociedad, excluyendo propiedades de inversión e impuestos diferidos, se revisa en cada fecha de balance para determinar si existe algún indicio de deterioro. Si existen tales indicios, entonces se estima el importe recuperable del activo. En el caso de los intangibles que posean vidas útiles indefinidas o que aún no se encuentran disponibles para ser usados, los montos recuperables se estiman en cada fecha de balance. El monto recuperable de un activo o unidad generadora de efectivo es el mayor valor entre su valor en uso y su valor razonable, menos los costos de venta. Para determinar el valor en uso, se descuentan los flujos de efectivo futuros estimados a su valor presente usando una tasa de descuento antes de impuestos que refleja las evaluaciones actuales del mercado sobre el valor temporal del dinero y los riesgos específicos que puede tener en el activo. Para propósitos de evaluación del deterioro, los activos que no pueden ser probados individualmente son agrupados en el grupo más pequeño de activos que generan entradas de flujos de efectivo provenientes del uso continuo, los que son independientes de los flujos de entrada de efectivo de otros activos o grupos de activos (la unidad generadora de efectivo ). Se reconoce una pérdida por deterioro, si el valor en libros de un activo o su unidad generadora de efectivo excede su importe recuperable. Las pérdidas por deterioro son reconocidas en resultados. Las pérdidas por deterioro reconocidas en relación con las unidades generadoras de efectivo son asignadas primero, para reducir el valor en libros de cualquier plusvalía asignada en las unidades y para luego reducir el valor en libros de otros activos en la unidad (grupos de unidades), sobre una base de prorrateo. 18

22 (3) Políticas Contables Significativas, Continuación (g) Deterioro de Activos, Continuación (ii) Activos no financieros, Continuación Las pérdidas por deterioro reconocidas en períodos anteriores son evaluadas en cada fecha de balance en búsqueda de cualquier indicio de que la pérdida haya disminuido o haya desaparecido. Una pérdida por deterioro se reversa si ha ocurrido un cambio en las estimaciones usadas para determinar el importe recuperable. Una pérdida por deterioro se reversa sólo en la medida que el valor en libros del activo no exceda el valor en libros que habría sido determinado, neto de depreciación o amortización, si no hubiese sido reconocida ninguna pérdida por deterioro. (h) Beneficios a los Empleados Beneficios a corto plazo Las obligaciones por beneficios de corto plazo a los empleados que incluye bonos por desempeño, vacaciones son contabilizadas en resultados, a medida que el servicio relacionado se provea y se incluyen en acreedores comerciales y otras cuentas por pagar. Se reconoce una obligación por el monto que se espera pagar, hasta el monto efectivo a corto plazo si Redbanc S.A. posee una obligación legal o constructiva actual de pagar este monto, como resultado de un servicio entregado por el empleado en el pasado y la obligación puede ser estimada con fiabilidad. (i) Provisiones Una provisión se reconoce si: es resultado de un evento pasado, la Sociedad posee una obligación legal o implícita que puede ser estimada de forma fiable y es probable que sea necesario un flujo de salida de beneficios económicos para resolver la obligación. (i) Provisión por reestructuración Se reconocen provisiones por reestructuración en la medida que Redbanc S.A., ha aprobado un plan formal y detallado, y que dicha reestructuración ha sido comunicada públicamente o bien ya ha comenzado. No se efectúan provisiones por costos operativos futuros. 19

23 (3) Políticas Contables Significativas, Continuación (i) Provisiones, Continuación (ii) Activos y pasivos contingentes Un pasivo contingente es una obligación posible surgida de hechos pasados, cuya existencia quedará confirmada sólo si llegan a ocurrir uno o más sucesos futuros inciertos y que no están completamente bajo el control de la Sociedad. La Sociedad no reconoce ningún pasivo contingente, sólo incluye las revelaciones correspondientes en notas a los estados financieros. Un activo contingente es un activo de naturaleza posible, surgido a raíz de eventos pasados, cuya existencia quedará confirmada sólo si llegan a ocurrir uno o más eventos inciertos en el futuro y que no están enteramente bajo el control de la Sociedad. La Sociedad no reconoce ningún activo contingente, pero debe revelar en notas a los estados financieros, aquellos activos contingentes para los que sea probable la entrada de beneficios económicos. (j) Ingresos (i) Ingresos ordinarios Los ingresos provenientes de las actividades ordinarias de la Sociedad son reconocidos a valor razonable de la contrapartida recibida o por recibir, neta de descuentos, bonificaciones o rebajas comerciales. Dichos ingresos corresponden al cobro de tarifas por los servicios relacionados con transacciones en Switch, conexión de cajeros automáticos, servicios de transferencia de archivo y servicios de enlace a la Red Bancaria Interconectada (RBI), Red de Servicios Financieros (RSF) y Red Bancaria de Servicios (RBS). Estos ingresos por servicios son reconocidos al valor razonable de la transacción cobrada. Los ingresos son reconocidos cuando los riesgos y ventajas significativas derivados del servicio, los costos asociados y las posibles devoluciones pueden ser estimados con fiabilidad. Cuando los resultados de los servicios prestados no puedan ser estimados con suficiente fiabilidad, los ingresos se reconocen sólo en la medida en que los gastos efectuados puedan ser recuperables. (ii) Ingresos por arrendamiento Los ingresos por arrendamiento de propiedades de inversión, son reconocidos en resultados a través de método lineal durante el período de arrendamiento. 20

24 (3) Políticas Contables Significativas, Continuación (k) Pagos por Arrendamientos Los pagos realizados bajo arrendamientos operacionales se reconocen en resultado bajo el método lineal durante el período de arrendamiento. Los incentivos por arrendamientos recibidos son reconocidos como parte integral de gastos total por arrendamiento durante el período de este. Los pagos mínimos por arrendamientos realizados bajo arrendamiento financiero son distribuidos entre el gasto financiero y la reducción de los pasivos pendientes. Los gastos financieros son registrados en cada período durante el período de arrendamiento para así generar una tasa de interés periódica sobre el saldo pendiente de los pasivos. Cuando suscribe un contrato, Redbanc determina si ese contrato corresponde o contiene un arrendamiento. Un activo específico es sujeto de un arrendamiento si el cumplimiento del contrato depende del uso de ese activo específico. Un contrato transfiere el derecho a usar el activo, si el contrato transfiere a Redbanc derecho de controlar el uso del activo subyacente. En el momento de la suscripción o revaluación del contrato, Redbanc separa los pagos y otras contraprestaciones requeridas por el contrato en los que corresponden el arrendamiento y los que se relacionan con los otros elementos sobre la base de sus valores razonables relativos. Si Redbanc concluye que para un arrendamiento financiero es impracticable separar los pagos de manera fiable, se reconoce un activo y un pasivo por un monto igual al valor razonable del activo subyacente. Posteriormente, el pasivo se reduce a medida que se hacen los pagos y se reconoce un cargo financiero imputado sobre el pasivo usando la tasa de interés incremental. (l) Impuesto a la Renta El gasto por impuesto a la renta está compuesto por impuestos corrientes e impuestos diferidos. Los impuestos corrientes y los impuestos diferidos son reconocidos en resultados. El impuesto corriente es el impuesto esperado por pagar o por recuperar por el resultado tributario del ejercicio, usando las tasas impositivas vigentes a la fecha del balance. Los impuestos diferidos son reconocidos por las diferencias temporarias existentes entre el valor contable de los activos y pasivos, para propósitos financieros y los montos usados para propósitos tributarios. Los impuestos diferidos son valorizados a las tasas impositivas que se espera aplicar a las diferencias temporarias, cuando son reversadas, basándose en las leyes que han sido aprobadas a la fecha del estado de situación financiera. Un activo por impuestos diferidos es reconocido por las pérdidas tributarias no utilizadas, los créditos tributarios y las diferencias temporarias deducibles, en la medida en que sea probable que las utilidades imponibles futuras estén disponibles contra las que pueden ser utilizadas. 21

25 (3) Políticas Contables Significativas, Continuación (l) Impuesto a la Renta, continuación Los activos por impuestos diferidos son revisados en cada fecha de balance y son ajustados en la medida que no sea probable que los beneficios por impuestos relacionados sean realizados. Los impuestos diferidos son medidos a las tasas impositivas que se espera aplicar a las diferencias temporarias cuando son reversadas, basándose en las leyes que han sido aprobadas. Los activos por impuestos diferidos son ajustados si existe un derecho legal exigible de ajustar los pasivos y activos por impuestos corrientes, y están relacionados a los impuestos a las utilidades aplicados por la misma autoridad tributaria sobre la misma entidad tributable, o en distintas entidades tributarias, pero tratan de liquidar los pasivos y activos por impuestos corrientes compensando los montos, o sus activos y pasivos tributarios serán liberados al mismo tiempo. Un activo por impuesto diferido es reconocido por las pérdida tributarias no utilizadas, los créditos tributarios y las diferencia temporarias deducibles, en la medida en que sea probable que la utilidades imponibles futuras estén disponibles contra las que pueden ser utilizadas. Los activos por impuestos diferidos son revisados en cada fecha de presentación y son reducidos cuando no es probable que los beneficios por impuestos relacionados sean realizados. Con fecha 31 de julio de 2010, se publico en el Diario Oficial la Ley N , en la que se incorporan modificaciones transitorias a la tasa de impuestos de primera categoría. Esta Normativa aumenta la tasa de impuestos de primera categoría aplicada a las rentas obtenidas durante los años comerciales 2011 y 2012, quedando en 20% y 18,5% respectivamente, para posteriormente volver a aplicar la tasa de un 17% para los años 2013 en adelante. (m) Ingresos y Costos Financieros Los ingresos financieros están compuestos por intereses en fondos mutuos invertidos (incluidos activos financieros disponibles para la venta), ingresos por dividendos, utilidades por la venta de activos financieros disponibles para la venta. Los ingresos por intereses son reconocidos en resultados al costo amortizado, utilizando el método de cálculo de interés. Los ingresos por dividendos son reconocidos en resultados en la fecha en que se establece el derecho de la Sociedad a recibir pagos, la que en el caso de los instrumentos citados corresponde a la antigua fecha de pago de dividendos. Los costos financieros están compuestos por gastos por intereses y otros costos financieros provenientes de operaciones de corto plazo. Los costos de las obligaciones son reconocidos en resultados utilizando el método de interés efectivo. 22

26 (3) Políticas Contables Significativas, Continuación (n) Transacciones con Partes Relacionadas La Sociedad revela en notas a los estados financieros las transacciones y saldos con partes relacionadas, informando separadamente las transacciones con influencia significativa o que tengan participación en la Sociedad, el personal clave de la administración y otras partes relacionadas con la Sociedad. Transacciones con partes relacionadas es toda transferencia de recursos, servicios u obligaciones entre partes relacionadas, con independencia de que se cobre o no un precio. Al 31 de diciembre de 2010 y 2009, todos los saldos vigentes con partes relacionadas, son valorizados en condiciones de independencia mutua y deben ser liquidados en efectivo dentro del período establecido. Ninguno de los saldos está garantizado y corresponden exclusivamente a operaciones del giro, sometidas a los procesos de negocio de la Sociedad. Las transacciones que la Sociedad mantiene con sus accionistas corresponden principalmente a servicios relacionados con transacciones en Switch, conexión de cajeros automáticos, servicio de transferencia de archivos y servicios de enlace a la Red Bancaria Interconectada (RBI), Red de Servicios Financieros (RSF) y Red Bancaria de Servicios (RBS). (o) Nuevas Normas e Interpretaciones aún No Adoptadas Existen normas nuevas, modificaciones de normas e interpretaciones que aún no son efectivas para el año terminado el 31 de diciembre de 2010, y no han sido aplicadas en la preparación de estos estados financieros. Tales como: Normas y Enmiendas A partir de: NIIF 9: Instrumentos Financieros: Clasificación y medición. Enmienda NIC 24: Información a revelar sobre partes relacionadas. Enmienda CINIIF 14: Pagos anticipados de la obligación de mantener un nivel mínimo de financiación. Aplicación obligatoria Períodos anuales iniciados el 01 de enero de Períodos anuales iniciados el 01 de enero Períodos anuales iniciados el 01 de enero de Ninguna de estas normas tendrá un efecto sobre los estados financieros de la Sociedad, con excepción del cambio de clasificación y medición de NIIF 9 Instrumentos Financieros, que establecen cambios en las categorías de clasificación y medición. No se espera que la modificación, que es obligatoria para los estados financieros de la Sociedad para el 2013, tenga un impacto significativo sobre los estados financieros. 23

27 (3) Políticas Contables Significativas, Continuación (o) Nuevas Normas e Interpretaciones aún No Adoptadas, continuación También se ha realizado una revisión de los cambios y mejoras que ha tenido las NIIF durante el período, destacando que en mayo de 2010 el IASB publicó un documento de mejoras, que corresponden a modificaciones no urgentes pero necesarias. Esta revisión no generó cambios significativos en la presentación de los Estados Financieros. En el siguiente cuadro se describen dichas mejoras: Normas NIIF 1: Adopción por Primera vez de las Normas Internacionales de Información Financiera. NIIF 3: Combinaciones de Negocios NIIF 7: Instrumentos Financieros: Información a Revelar NIC 1: Presentación de Estados Financieros NIC 27: Estados Financieros Consolidados y Separados NIC 34: Información Financiera Intermedia CINIIF 13: Programas de Fidelización de Clientes Descripción de la materia modificada Cambios en políticas contables en el año de adopción. Bases de revaluación como costo atribuido. Uso del costo atribuido para operaciones sujetas a regulación de tarifas. Requerimientos de transición para contraprestaciones contingentes procedentes de una combinación de negocios que tuvo lugar antes de la fecha de vigencia de la NIIF revisada. Medición de una participación controladora. Incentivos con pagos basados en acciones no sustituidos voluntariamente. Aclaración de la Información a revelar. Aclaración del estado de cambios en el patrimonio. Requerimientos de transición para las modificaciones que surgen como resultados de la NIC 27 Estados Financieros Consolidados y Separados. Hechos significativos y transacciones. Valor razonable de los Créditos premio. 24

28 (3) Políticas Contables Significativas, Continuación (p) Utilidad (Pérdida) por Acción La utilidad por acción se calcula dividiendo la utilidad (pérdida) neta del período atribuible a la Sociedad y el número medio ponderado de acciones ordinarias de la misma, en circulación durante el ejercicio. La Sociedad no ha realizado ningún tipo de operación de potencial efecto dilutivo que suponga una utilidad por acción diluido diferente del beneficio básico por acción. (4) Determinación de Valor Razonable Algunas de las políticas y revelaciones contables de Redbanc requieren que se determine el valor razonable de los activos y pasivos financieros y no financieros. Se han determinado los valores razonables para propósito de valorización y/o revelación sobre la base de los siguientes métodos: (a) Cuotas de fondos mutuos Las cuotas de fondos mutuos que Redbanc ha reconocido durante el período, son valorizadas a valor razonable según el valor cuota del mes correspondiente informado por la institución financiera en la cual se encuentra la inversión. (b) Acciones Las acciones que mantiene la Sociedad durante el período, son valorizadas a valor razonable según la cotización bursátil al cierre del período reportado. El cual es obtenido de la bolsa internacional mediante clase C serie 1 Visa Inc., acción valorizada en dólares, luego es convertido con fecha de reporte a la moneda funcional y/o de presentación. (5) Ingresos Ordinarios Los ingresos ordinarios que la Sociedad ha reconocido durante los años terminados al 31 de diciembre de 2010 y 2009, son los siguientes: Licencias de marcas Servicios ATM a emisores Servicios ATM a adquirientes Servicios de interconexión Servicios de redes Servicios de infraestructuras Totales

29 (6) Otros Ingresos de Operación Los ingresos ordinarios que la Sociedad ha reconocido durante los años terminados el 31 de diciembre de 2010 y 2009, son los siguientes: Utilidad en venta de activo fijo Remanente impuestos Derechos de incorporación Otros ingresos de operación (7) Costos de Servicios Totales Los costos de servicios que la Sociedad ha reconocido durante los años terminados al 31 de diciembre de 2010 y 2009, son los siguientes: Consumos, seguros y gastos comunes Mantenciones Telecomunicaciones Servicios de terceros Servicios HP/EDS y UST Remuneraciones y gastos del personal Depreciaciones Totales Cambio en clasificación: Durante el presente año la Sociedad reclasificó en el estado de resultados integrales, el concepto de Gastos investigación y desarrollo a fin de reflejar mejor la manera en que se presentan los servicios de terceros asociados a proyectos corporativos. Los montos comparativos se reclasificaron para que fueran consistentes, lo que resultó en la reclasificación de para el año 2010 y para el año 2009, desde Costo de servicios a Gastos Investigación y Desarrollo. 26

30 (8) Gastos Operacionales Los gastos operacionales que la Sociedad ha reconocido durante los años terminados al 31 de diciembre de 2010 y 2009, son lo siguientes: Otros consumos, seguros y gastos comunes Mantenciones Otros servicios de terceros Remuneraciones y otros gastos del personal Depreciaciones (9) Gastos del Personal Totales Los gastos del personal que Redbanc S.A. ha reconocido durante los años terminados al 31 de diciembre de 2010 y 2009, se encuentran presentados en los rubros de Costo de Servicios y de Gastos Operacionales y está compuesto de acuerdo al siguiente detalle: Remuneraciones Vacaciones del personal Bonos por desempeño Otros Totales (10) Costos de Reestructuración Los costos de reestructuración que Redbanc S.A. ha reconocido durante los años terminados al 31 de diciembre de 2010 y 2009, consisten en el pago de indemnización a las personas que fueron desvinculadas en diciembre de 2009, por el proyecto Datacenter y que se desvincularán en marzo de Los montos reconocidos son y , respectivamente. 27