MERCADO DE MAÍZ Carlos Etchepare Analista de mercados (Canal Rural)

Transcripción

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2 MERCADO DE MAÍZ Carlos Etchepare Analista de mercados (Canal Rural)

3 CARLOS R. ETCHEPARE

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6 RAZONES QUE EXPLICAN EL COMPORTAMIENTO DE LOS PRECIOS FACTORES COYUNTURALES PROBLEMAS EN LAS COSECHAS DECISIONES POLITICAS FACTORES ESTRUCTURALES MEJORA EN LOS INGRESOS NUEVAS USOS (BIOCOMBUSTIBLES Y OTROS) FACTORES ESPECULATIVOS PARTICIPACIÓN FINANCIERA FALTA DE ALTERNATIVAS

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8 EL DÓLAR Y EL PETRÓLEO

9 MAÍZ : PRODUCCIÓN MUNDIAL (Millones de Toneladas) Países 2009/ / /12 Var:% Estados Unidos 332,6 316,2 335,3 6,1 China 158,0 173,0 178,0 2,9 Unión Europea 57,3 55,5 59,3 6,9 Brasil 56,1 55,0 55,0 - Mexico 20,4 21,5 24,5 14,0 Argentina 22,8 22,0 26,0 18,2 India 13,0 13,0 13,0 - Sudafrica 13,4 12,0 12,5 4,2 Canada 9,6 11,7 11,5-1,8 Total Prod. Mundo 813,0 820,6 866,2 5,6

10 MAIZ: OFERTA Y DEMANDA MUNDIAL

11 MAIZ RELACION STOCK/CONSUMO

12 MAÍZ: OFERTA Y DEMANDA DE EE.UU.

13 MAÍZ: CONSUMO EN EE.UU Otros usos Et anol Et anol/ Total 33,6 40, / / / / / / / /

14 MAÍZ: OFERTA Y DEMANDA EN CHINA

15 MAIZ: OFERTA Y DEMANDA EN BRASIL

16 MAIZ: COTIZACIONES EN CHICAGO PROMEDIO 1991/ U$S/TN

17 MAÍZ: PRECIO DE PARIDAD (DOLARES POR TONELADA) PRECIO FOB 320,0 RETENCION s/fob 20% 64,0 GS. EXPORTACION 11,0 PRECIO FAS teórico 245,0 PRECIO FAS TEÓRICO SIN RET. 309,0 PRECIO FAS DE MERCADO 185,0 QUITA SOBRE FAS TEORICO C/RET 60,0 QUITA SOBRE FAS TEORICO S/RET. 124,0

18 COMPARACIÓN DE LOS PRECIOS PROMEDIO DEL MAÍZ 300 ( EN DOLARES POR TONELADA) / / / / / / / / / /10 (2) 2010/11 MERCADO ROSARIO FAS TEORICO

19 10 DIFERENCIA ENTRE FAS TEORICO Y MERCADO (DOLARES POR TONELADA) DIFERENCIAL

20 MAÍZ: EVOLUCIÒN DE LAS RETENCIONES Y LA QUITA EFECTIVA 40% 40% 35% 30% 30% 34% 31% 35% 25% 20% 15% 20% 20% 25% 20% 20% 20% 10% 5% 0% DERECHO DE EXPORTACION QUITA EFECTIVA

21 1000 PÉRDIDA DE INGRESOS DEL PRODUCTOR DE MAÍZ POR POLITICAS OFICIALES Recaudación por derechos de exportación en millones de dólares Subsidio al consumo con utilización de derechos de exportación Subsidio al consumo con utilización manejo de export.

22 Producció n en millones de toneladas Export. en millones de tonelada s MAIZ : DISTRIBUCIÓN DEL VALOR DE LA PRODUCCIÓN Valor FOB Promedio en dólares por tonelada Valor de la producción en millones de dólares Valor de la producción en millones de dólares desc. Gs. De exportació n Valor de las exportacio nes en millones de dólares Derecho exportació n % Extracció n sobre el valor total por derechos de exportaci ón Recaudaci ón por derechos de exportaci ón en millones de dólares Subsidio al consumo con utilización de derechos de exportació n Subsidio al consumo con utilizació n manejo de export. 2001/02 14,4 9,3 98, , ,4 911,4 20% 282,2 182,3 100, /03 15,8 11,7 101, , , ,7 20% 319,2 236,3 82,8 63,2-2003/04 14,0 10,3 102, , , ,6 20% 285,6 210,1 75,5 56,0 2004/05 21,0 14,3 95, , , ,5 20% 399,0 271,7 127, /06 15,2 10,3 120, , , ,0 20% 364,8 247,2 117,6 30,4 2006/07 22,6 14,7 169, , , ,3 20% 763,9 496,9 267,0 406,8 2007/08 21,0 14,5 227, , , ,5 25% 1.191,8 822,9 368,9 378,0 2008/09 14,7 8,0 180, , , ,0 20% 529,2 288,0 241,2 308,7 2009/10 22,0 14,0 210, , , ,0 20% 880,0 560, ,0 2010/11 21,0 13,0 290, , , ,0 20% 1.218,0 754,0 464,0 882,0 TOTAL 29- ES 181,7 120,1 976, , , , , , ,9

23 COMPENSACIONES al 30/04/11 Valores en millones de pesos

24 MAÍZ: RELACIÓN SUBSIDIOS DIRECTOS AL CONSUMO Y EXTRACCIÓN A LOS PRODUCTORES INCLUYE INDUSTRIA AVICOLA/FEEDLOT/ INDUSTRIA LACTEA/ TAMBEROS/ PRODUCTORES PORCINOS EXTRACCIÓN POR MANEJO DE LAS EXPORTACIONES EXTRACCIÓN ADICIONAL POR D. E DE MAÍZ PARA EL CONSUMO INTERNO Subsidios/compen saciones DERECHOS DE EXPORTACION AL ESTADO 4.069

25 KILOS DE TERNERO NECESARIOS PARA COMPRAR UNA TONELADA DE MAÍZ

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27 MAÍZ. VALORES CORRIENTES (DÓLARES POR TONELADA)

28 MAÍZ: PRECIO INTERNO E INTERNACIONAL VALORES FAS EN U$S/TN. 300 INTERN. ARGENT. PROM. ARG.91/00 PROM. INTERN. 91/ INFLACIÓN, DETERIORO DEL TIPO DE CAMBIO, SUBA DE PRECIOS CONVERTIBILIDAD DEVALUACIÓN

29 Tipo de cambio básico a moneda constante En pesos por dólar, expresado en pesos de ABRIL 2011 ajustado por IPM. Tipo de cambio efectivo de la maíz a moneda constante En pesos por dólar, expresado en pesos de ABRIL 2011 ajustado por IPM.

30 PRODUCCIÓN DE GRANOS Y OTROS (MILES DE TONELADAS) S E C A

31 PARTICIPACIÓN EN EL INGRESO POR EXPORTACIONES

32 SOJA: EXPORTACIONES ARGENTINAS 2010 (MILES DE TONELADAS)

33 MAÍZ: EXPORTACIONES ARGENTINAS 2010 (MILES DE TONELADAS)

34 DISTRIBUCIÓN DE LOS INGRESOS POR HECTÁREA PRODUCTO Rto/Ha. (Tns) PRECIO FOB ( U$S/Tn.) INGRESO TOTAL POR Ha. (EN DOLARES) DERECH OS DE EXPORT. INGRESOS PARA EL ESTADO/ CONSUMO Por Ha. INGRESO BRUTO AL PROD. BASE FAS (U$S/Ha.) Diferencial a favor del comprador por ha. INGRESO NETO PRODUCTOR TRIGO 3, % MAIZ 7, % GIRASOL 2, % SOJA 3, %

35 DISTRIBUCIÓN DE LOS INGRESOS NETOS POR HA. PRODUCIDA (NO INCLUYE COSTO TIERRA) EN DÓLARES

36 PARTICIPACIÓN POR PRODUCTO EN LOS DERECHOS DE EXPORTACIÓN RECAUDADOS POR EL ESTADO Valor total de las exportación (millones de dólares FOB) Derechos de Exportación % Extracción por Derechos de Exportación (Millones de dólares) TRIGO % 650 MAIZ % 780 SOJA % GIRASOL % 233 TOTAL

37 MAÍZ: PRECIO BRUTO RECIBIDO POR EL PRODUCTOR U$S/TN. +7%

38 PROVEEDO R DE INSUMOS RECOMPONER EL SISTEMA COMERCIAL PRODUCTOR ES PROVEEDO R DE SERVICIOS ACOPIADOR ES COOPERATIV AS CORREDOR ES BOLSAS Y MERCADOS DEMANDA EXPORTADOR ES OTROS CONSUMOS INDUSTRIA

39 LAS ALTERNATIVAS MUCHAS GRACIAS

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