INMOVAL DESARROLLOS INMOBILIARIOS Informe de Rendición de Cuentas 31 de diciembre de 2014

Transcripción

1 ASPECTOS GENERALES Fondo colectivo inmobiliario cerrado, de largo plazo y riesgo agresivo. Participa en proyectos de construcción de vivienda, a través de alianzas estratégicas con experimentados desarrolladores para coinvertir en la compra de lotes y participaciones de capital en proyectos de construcción de vivienda de estratos medios y bajos. POLITICA DE INVERSION Participar en proyectos de construcción de vivienda, a través de alianzas estratégicas con experimentados desarrolladores para coinvertir en la compra de lotes y participaciones de equity en proyectos de construcción de vivienda de estratos medios y bajos. a. Estructura en la cual el desarrollador del proyecto/constructor, asuma una mayor parte del riesgo. b. Alinear los intereses entre el inversionista y el desarrollador Proceso de inversión: DESEMPEÑO DEL FONDO Desde su inicio (21 Agosto 2014) INMOVAL DESARROLLOS INMOBILIARIOS realizó un llamado de capital por un valor de COP millones los cuales están siendo destinados para inversiones de tres proyectos con Constructora Colpatria

2 de desarrollo de vivienda ubicados en la cuidad de Bogotá donde la Cartera cuenta con una participación del 50% en cada uno. EVOLUCION DEL VALOR DE LA UNIDAD Para los tres primeros proyectos, INMOVAL DESARROLLOS INMOBILIARIOS ha realizado distintos desembolsos para permitir el desarrollo de los mismos Desembolso Primer Lote (10 de Noviembre) Desembolso Pre operativos (2 de Diciembre) Desembolso Segundo Lote (5 de Diciembre) Desembolso Pre operativos (5 de Diciembre) ESTADOS FINANCIEROS A cierre del año 2014 el portafolio consolidado de INMOVAL se distribuye según la ubicación geográfica siendo la ciudad de Bogotá la de mayor concentración en área con el (83%) seguido por Cali (9%) Cartagena (6%) Medellín (2%) Barranquilla (1%). INMOVAL DESARROLLOS INMOBILIARIOS ADMINISTRADO POR CREDICORP CAPITAL S.A. BALANCE GENERAL (EXPRESADO EN MILES DE PESOS COLOMBIANOS) ACTIVO ACTIVO CORRIENTE NOTAS 31/12/14 30/06/14 VARIACION % NOTAS 31/12/14 30/06/14 VARIACION % PASIVO PASIVO CORRIENTE DISPONIBLE 4,446, ,446,626 # DIV/0! CUENTAS POR PAGAR 25, ,103 # DIV/0! INVERSIONES 14,262, ,262,936 # DIV/0! TOTAL DEL PASIVO 25, ,103 # DIV/0! DEUDORES 2, ,690 0% PATRIMONIO DE LOS SUSCRIPTORES ACTIVO NO CORRIENTE % DERECHOS DE INVERSION 18,687, ,687,149 # DIV/0! TOTAL DEL ACTIVO 18,712, ,712,252 # DIV/0! TOTAL DEL PATRIMONIO DE LOS SUSCRIPTORES 18,687, ,687,149 # DIV/0! CUENTAS DE ORDEN DEUDORAS # DIV/0! TOTAL PASIVO Y PATRIMONIO DE LOS SUSCRIPTORES 18,712, ,712,252 # DIV/0! CUENTAS DE ORDEN DEUDORAS POR EL CONTRARIO # DIV/0! NOTAS PENDIENTES ANDRE SCHOBER MARISOL PADILLA CORTES GIOVANNA PAOLA GONZALEZ SANCHEZ REPRESENTANTE LEGAL CONTADOR REVISOR FISCAL T.P. No T T.P. No T

3 INMOVAL DESARROLLOS INMOBILIARIOS ADMINISTRADO POR CREDICORP CAPITAL S.A. ESTADO DE RESULTADOS (EXPRESADO EN MILES DE PESOS COLOMBIANOS) POR EL PERIODO COMPRENDIDO ENTRE 30/06/2014 y 31/12/2014 INGRESOS OPERACIONALES 31/12/14 30/06/14 VARIACION % RENDIMIENTOS FINANCIEROS 223, ,056 AJUSTE POR VALORACION DE INVERSIONES A PRECIOS DE MERCADO UTILIDAD EN VENTA O REDENCION INGRESOS EN LA VALORACION EN TITULOS, TITULOS VALORES Y DEMAS DER 216, ,259 OTROS INGRESOS OPERACIONALES TOTAL INGRESOS 439, ,315 EGRESOS OPERACIONALES COMISIONES 100, ,248 PERDIDA EN VENTA O REDENCION DE INVERSIONES HONORARIOS 19, ,800 IMPUESTOS OTROS GASTOS OPERACIONALES 1, ,350 TOTAL EGRESOS OPERACIONALES 121, ,475 RENDIMIENTOS O PERDIDA ABONADOS A LOS SUSCRIPTORES 317, ,840 TOTAL EGRESOS 439, ,315 NOTAS PENDIENTES ANDRE SCHOBER MARISOL PADILLA CORTES GIOVANNA PAOLA GONZALEZ SANCHEZ REPRESENTANTE LEGAL CONTADOR REVISOR FISCAL T.P. No T T.P. No T DESIGNADA POR : ERNST & YOUNG AUDIT LTDA. TR-530 COMENTARIO DEL GESTOR Desde su creación (21 Agosto 2014) INMOVAL DESARROLLOS INMOBILIARIOS realizó un llamado de capital por un valor de COP millones, los cuales están siendo destinados para inversiones en proyectos de vivienda. A la fecha, se han iniciado los desarrollos de los tres primeros proyectos de construcción donde La Cartera cuenta con una participación del 50%. El primer proyecto, llamado Santa Elena Reservado ubicado en Madelena empezó construcción en Octubre de 2014 y ha vendido un total de 97 unidades. Se compone de un área vendible de m² para 429 unidades de vivienda de área

4 promedio de 66,6 m². El proyecto está compuesto por tres torres de Gran Altura; una torre de 14 pisos y dos de 20 pisos. Cada uno de ellos, tendrá 8 apartamentos y la relación de parqueaderos privados será 1:1. En el proceso de construcción del proyecto Santa Elena, en la obra se está trabajando en el amarre de acero para columnas así como en la fundida para concreto para zapatas de cimentación y muro de contención. De igual forma, están finalizando actividades de construcción para el cuarto de operarios, almacén de materiales y trabajando en la figuración de acero para pilotes y construcción de burro de acero. El segundo y tercer proyecto, llamados Parques de San Jerónimo y Alameda de San Diego ubicados en la Calle 80 Occ empezaron construcción en Noviembre de 2014 y ha vendido un total de 72 unidades. Se componen de un área vendible de m² para 465 unidades de vivienda de área promedio de 77,15 m². El proyecto contará con 5 torres; dos torres de 11 pisos y las restantes de 20 pisos. Para las zonas comunes, se construirá portería con baño y cocineta, gimnasio dotado, salón de juegos dotado con TV de pantalla plana, administración entre otros. En el proceso de construcción del proyecto de San Jerónimo, en la obra se están adelantando trámites de acueducto, alcantarillado y energía. Así como la realización de los siguientes procesos: armada de cimentación de la torre 1, fundida de placa para sótanos y foso ascensor, excavación, recalce de pilotes Hincados y estructura de depósito de acero y Casetón. Para los tres proyectos, INMOVAL DESARROLLOS INMOBILIARIOS ha realizado distintos desembolsos para permitir el desarrollo de los mismos. Los dos primeros fueron destinados a los proyectos Parques de San Jerónimo y Alameda de San Diego correspondientes a aportes a Terreno (desembolso realizado 10 de Noviembre de 2014) y pre operativos (desembolso realizado el 2 de Diciembre). Para continuar con los compromisos establecidos, La Cartera realizó dos nuevos desembolsos hechos el 5 de Diciembre para el proyecto de Santa Elena Reservado con destino a aportes de Terreno y pre operativos. Para el siguiente año, se tiene programado desembolsar los montos correspondientes a los pre operativos y faltante del lote según lo pactado en los contratos. COMPORTAMIENTO DEL MERCADO A continuación se muestran un histórico de las unidades y metros aprobados en el país según el DANE. Unidades aprobadas a Octubre de 2014 Fuente: DANE

5 Metros aprobados a Octubre de 2014 Fuente: DANE Gracias al apoyo que ha hecho el gobierno nacional frente a la construcción, se puede concluir que el sector se encuentra en un buen momento para inversión. Se evidencia en los datos expuestos por el DANE que el sector desde el año 2007 al 2013 en cuanto a unidades aprobadas, ha crecido en vivienda tipo VIS un 106% y 13,6% en vivienda tipo no VIS. Paralelamente, si se analizan los mismos años para metros aprobados vemos que el primero ha crecido un 114% y para vivienda tipo No Vis un 7,6%. El Fondo, ve oportunidades claras en los municipios aledaños de Bogotá ya que gran parte de la población ha migrado a esos lugares debido a los altos precio que muestra hoy en día en la capital. En este orden de ideas, se espera que para el siguiente año, La Cartera cierre nuevos proyectos que permitan diversificar su portafolio en cuanto a ubicación geográfica y constructoras reconocidas en el mercado.